1、科技與金融的融合正在加速。以大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、生物科技、區(qū)塊鏈等為代表的技術(shù)不斷成熟，推動(dòng)了保險(xiǎn)科技的蓬勃發(fā)展。保險(xiǎn)業(yè)加速數(shù)字化轉(zhuǎn)型，新型的保險(xiǎn)商業(yè)生態(tài)應(yīng)運(yùn)而生。中國(guó)是全球第二大保險(xiǎn)市場(chǎng)，但其保險(xiǎn)深度及密度相較發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體仍有極大的提升空間，保險(xiǎn)科技無疑將成為未來推動(dòng)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)發(fā)展的核心驅(qū)動(dòng)力?；诖?，零壹智庫(kù)開展中國(guó)保險(xiǎn)科技的行業(yè)和案例研究，本文聚焦中國(guó)首家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司眾安保險(xiǎn)。一、公司概況眾安保險(xiǎn)公司為中國(guó)領(lǐng)先的保險(xiǎn)科技公司，公司通過開發(fā)以生態(tài)系統(tǒng)為導(dǎo)向的創(chuàng)新型保險(xiǎn)產(chǎn)品及解決方案，為客戶提供更具個(gè)性化的服務(wù)。公司于 2013 年 11 月 6 日開業(yè)，其總部位于上海，是我

2、國(guó)第一家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司。眾安保險(xiǎn)沒有設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，完全通過互聯(lián)網(wǎng)開展其自有保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。公司于 2017 年在香港聯(lián)交所上市，股票代碼為 6060.HK。眾安保險(xiǎn)于 2019 年總保單數(shù)超過 80 億，服務(wù)用戶超過 4.8 億；公司在 2020 年上半年取得了可喜的成績(jī)，服務(wù)的被保用戶約為 4 億，其中 35 歲以下的用戶占比約為 55%，人均保單數(shù)為 9 張，人均保費(fèi)貢獻(xiàn)約為 16.9 元（2019 年上半年，公司服務(wù)的被保用戶約為 3.48 億，人均保單數(shù)量為 9.6 張）。公司主要于五個(gè)核心生態(tài)系統(tǒng)提供產(chǎn)品及解決方案：(1) 健康生態(tài)；(2) 生活消費(fèi)生態(tài)；(3) 金融生態(tài)；(4)車險(xiǎn)生態(tài)；

3、(5)航旅生態(tài)。除此之外，眾安保險(xiǎn)公司亦開發(fā)先進(jìn)的人工智能技術(shù)以快速優(yōu)化產(chǎn)品特性，優(yōu)化客戶體驗(yàn)及加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。眾安保險(xiǎn) 2018 年-2020 年上半年主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)單位: 百萬 CNY2020/6/302019/12/312019/6/302018/12/31總收入8585.628224.426899.555543.34保費(fèi)收入合計(jì)7761.537101.226077.065278.67投資收益凈額449.7664.7398.21435.75變現(xiàn)收益（虧損）418.59399.6313.29-304.08其他收入合計(jì)-44.2158.91110.99133經(jīng)營(yíng)開支總額8196.638760.1

4、46819.626655.32虧損、福利和調(diào)整合計(jì)4588.775320.144214.463856.36銷售/一般/管理 費(fèi)用合計(jì)2870.192489.671905.312192.8折舊/攤銷120.71118.35110.0446.13例外開支（收入）117.19131.8260.81121.06其他運(yùn)營(yíng)開支開支總額499.76700.17529438.96營(yíng)業(yè)收入388.99-535.7279.93-1111.98利息收入（開支）- 非營(yíng)運(yùn)凈額-54.7-90.48-64.56-27.85稅前凈收益334.29-626.215.37-1139.83備付所得稅-48.0446.52-18

5、.72-9.93稅后凈收益382.32-672.7334.08-1129.9少數(shù)股東權(quán)益108.17124.0960.4541.84計(jì)算特殊項(xiàng)目前的凈收益490.49-548.6494.54-1088.06凈收入490.49-548.6494.54-1088.06數(shù)據(jù)來源：Wind二、戰(zhàn)略布局眾安保險(xiǎn)作為一家典型的互聯(lián)網(wǎng)公司，立足于電商平臺(tái)，從多個(gè)板塊布局自己的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，并拓寬汽車、健康以及消費(fèi)金融等多生態(tài)圈布局，通過將保險(xiǎn)與科技的完美結(jié)合，重塑保險(xiǎn)價(jià)值鏈。公司立足于五大保險(xiǎn)生態(tài)，其代表險(xiǎn)種分別為：生活消費(fèi)生態(tài)；健康生態(tài)（其代表產(chǎn)品為尊享 e 生）；消費(fèi)金融生態(tài)；航旅生態(tài)；汽車生態(tài)。其中，保費(fèi)

6、規(guī)模最大的生態(tài)布局為健康生態(tài)，在此基礎(chǔ)上，公司引入互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院，結(jié)合暖哇科技的技術(shù)平臺(tái)打造新業(yè)態(tài)；汽車生態(tài)采用共保模式；生活消費(fèi)生態(tài)的用戶規(guī)模最大，并在此基礎(chǔ)上，公司不斷發(fā)展新型險(xiǎn)種。公司在現(xiàn)有的發(fā)展規(guī)模上持續(xù)深化五大業(yè)態(tài)的戰(zhàn)略布局，擴(kuò)大生活消費(fèi)生態(tài)和健康生態(tài)的規(guī)模，并運(yùn)用大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈、人工智能等先進(jìn)的科技持續(xù)推動(dòng)業(yè)務(wù)流程自動(dòng)化與產(chǎn)品精準(zhǔn)定價(jià)的發(fā)展。根據(jù)公司 2020 年上半年財(cái)報(bào)來看，五大生態(tài)系統(tǒng)的賠付率和同行相比均下行，體現(xiàn)了業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整的成效和將科技以及大數(shù)據(jù)應(yīng)用在保險(xiǎn)業(yè)務(wù)上的優(yōu)勢(shì)。眾安保險(xiǎn)積極在傳統(tǒng)領(lǐng)域和垂直細(xì)分領(lǐng)域致力于充分滿足大眾對(duì)保險(xiǎn)的不同需求，在 To B 和 To C

7、 端為客戶提供更加精細(xì)的定制化產(chǎn)品，做到定價(jià)動(dòng)態(tài)化、理賠自動(dòng)化以及銷售場(chǎng)景化。眾安保險(xiǎn)立足于大數(shù)據(jù)，運(yùn)用區(qū)塊鏈和云計(jì)算等技術(shù)充分挖掘、搜集和分析用戶數(shù)據(jù)，并將以上科技手段應(yīng)用于產(chǎn)品服務(wù)比如理賠、核保等環(huán)節(jié)中，除此之外，這些科技手段也為風(fēng)險(xiǎn)預(yù)判提供了更多可能。公司的保險(xiǎn)科技系列條線的產(chǎn)品在海外已輸出到東南亞以及日本等地區(qū)。公司在科研投入方面也毫不松懈，其研發(fā)投入、科技人員占比可以和專業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)公司相比，根據(jù)眾安保險(xiǎn) CEO 姜興在外灘大會(huì)保險(xiǎn)科技分論壇上表示,眾安保險(xiǎn)在科技研發(fā)上投入已累計(jì)超過 30 億元，并且未來會(huì)繼續(xù)在科技方面增加研發(fā)投入。根據(jù) Wind數(shù)據(jù)顯示，2020 年上半年，眾安保險(xiǎn)

8、的研發(fā)投入達(dá)到 4.28 億元，占總保費(fèi) 6.3%。因此，公司具有保險(xiǎn)公司和科技公司的雙重身份，對(duì)于保險(xiǎn)產(chǎn)品的實(shí)用性和時(shí)效性有著更精準(zhǔn)的定位和更敏感的感知力。與此同時(shí)，眾安保險(xiǎn)與其他合作伙伴通過科技達(dá)成數(shù)據(jù)共享，將眾多行業(yè)鏈接在一起，構(gòu)建以保險(xiǎn)為中心的跨生態(tài)鏈接，促進(jìn)了互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的發(fā)展。除此之外，為了更好的發(fā)展科技，眾安保險(xiǎn)成立子公司眾安科技，并將不斷迭代更新的科技運(yùn)用于保險(xiǎn)價(jià)值鏈中，為傳統(tǒng)的保險(xiǎn)服務(wù)注入更多科技的力量。眾安保險(xiǎn) 2020 年上半年五大生態(tài)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)2020 年2019 年生態(tài)人民幣（千元）占比（%）人民幣（千元）占比（%）同比增長(zhǎng)（%）健康3,049,15145%1,414,5

9、3924%115.6%生活消費(fèi)1,921,94628%1,369,250.0023%40.4%消費(fèi)金融750,97411%1,733,56629%-56.7%汽車456,8877%582,54710%-21.6%航旅274,5594%626,09411%-56.1%其他312,9615%171,0833%82.9%合計(jì)6,766,478100%5,897,079100%14.7%數(shù)據(jù)來源：眾安財(cái)報(bào)，零壹智庫(kù)三、五大生態(tài)系統(tǒng)眾安通過科技將各大生態(tài)系統(tǒng)鏈接起來，沉淀數(shù)據(jù)和用戶，連接多平臺(tái)并整合垂直領(lǐng)域，形成一個(gè)完整的生態(tài)系統(tǒng)。（一）健康生態(tài)眾安通過科技手段為客戶提供智能化、個(gè)性化的保險(xiǎn)服務(wù)，并與知

10、名企業(yè)做國(guó)民醫(yī)保，通過與服務(wù)平臺(tái)和各種運(yùn)動(dòng) APP 合作，將個(gè)人運(yùn)動(dòng)數(shù)據(jù)和公司科技手段相結(jié)合為產(chǎn)品的個(gè)性化定價(jià)做鋪墊。（二）生活消費(fèi)生態(tài)在電商消費(fèi)方面，針對(duì)電子商務(wù)和網(wǎng)上購(gòu)物，眾安有退貨運(yùn)費(fèi)險(xiǎn)、責(zé)任險(xiǎn)以及家財(cái)險(xiǎn)，主打產(chǎn)品有手機(jī)意外險(xiǎn)和碎屏險(xiǎn)，為客戶的網(wǎng)上購(gòu)物之旅保駕護(hù)航。（三）航旅生態(tài)眾安在航旅方面推出了專門處理航空意外的產(chǎn)品，有航班延誤險(xiǎn)與航空意外險(xiǎn)等。這個(gè)產(chǎn)品的市場(chǎng)占有率相對(duì)較高。眾安保險(xiǎn)現(xiàn)在已經(jīng)有了自己的航旅產(chǎn)品體系,并且在官方微信和各類航空類 APP 以及移動(dòng)支付平臺(tái)都能買到不同類型的航延險(xiǎn)。除此之外，眾安保險(xiǎn)還推出了退票險(xiǎn)，讓退票再無后顧之憂，也讓保險(xiǎn)更有溫度根據(jù)人性化。（四）汽車生

11、態(tài)眾安保險(xiǎn)與多家互聯(lián)網(wǎng)知名車企合作，比如滴滴、瓜子二手車等，逐步打造從買車、用車、養(yǎng)車到賣車的完整汽車生態(tài)鏈條。目前眾安平安聯(lián)合車險(xiǎn)已經(jīng)覆蓋了除港澳臺(tái)以外的所有國(guó)內(nèi)地區(qū)，未來其汽車生態(tài)戰(zhàn)略將進(jìn)一步清晰、完整。（五）消費(fèi)金融生態(tài)眾安保險(xiǎn)與中國(guó)銀聯(lián)簽署全面戰(zhàn)略合作協(xié)議，雙方將在金融科技創(chuàng)新與實(shí)踐等多領(lǐng)域展開全面深度合作以進(jìn)一步構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)新業(yè)態(tài)。借力銀聯(lián)，眾安將為客戶提供更加周全和便利的金融服務(wù)。四、科技布局的戰(zhàn)略歷程除了自我驅(qū)動(dòng)，眾安保險(xiǎn)還不斷向外界輸出其科技成果。眾安保險(xiǎn)在發(fā)展過程中，通過不斷修煉內(nèi)功到后來能夠精準(zhǔn)對(duì)外輸出科技成果，為大眾帶來更加優(yōu)質(zhì)的保險(xiǎn)科技產(chǎn)品，也為同行樹立了一個(gè)良好的風(fēng)向標(biāo)

12、。科技 1.0 時(shí)代在 1.0 時(shí)代，眾安的科技板塊以“無界山”云平臺(tái)為基礎(chǔ)，在平臺(tái)上運(yùn)作核心保險(xiǎn)系統(tǒng)，自動(dòng)處理各種復(fù)雜數(shù)據(jù)，降低成本，提升效率；2019 年，眾安科技于 12 月升級(jí)保險(xiǎn)核心系統(tǒng)，根據(jù) Wind 數(shù)據(jù)，其在 科技投入同比增長(zhǎng) 14.65%科技 2.0 時(shí)代眾安保險(xiǎn)在 2.0 時(shí)代通過不同的機(jī)制和技術(shù)將保險(xiǎn)產(chǎn)品嵌入于各種生態(tài)系統(tǒng)，包括嵌入式頁面組件和嵌入到操作系統(tǒng)中的 軟件開發(fā)套件，并通過開放平臺(tái)實(shí)現(xiàn)不同行業(yè)的鏈接，為其他合作伙伴提供數(shù)據(jù)、技術(shù)及模型解決方案。2016 年，眾安科技開始進(jìn)入科技3.0 時(shí)代，開始向外輸出科技動(dòng)力。2019 年，眾安 科技向外輸出比同期增長(zhǎng)了 1.

13、4 倍，并與東南亞地區(qū)的公司建立合作，今年 7 月，眾安科技與 Grab 合作在馬來西亞推出按 日付費(fèi)的互聯(lián)網(wǎng)車險(xiǎn)，截至目前出單超過 300 萬?？萍?3.0 時(shí)代之后通過不斷地與外部伙伴的合作，眾安科技的創(chuàng)新科技覆蓋了更多的領(lǐng)域，通過搭建開放平臺(tái)與更多的外部合作方建立穩(wěn)定的鏈接，并且同時(shí)向下垂直輸出更多服務(wù)，在此基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)科技到商業(yè)產(chǎn)品的對(duì)接進(jìn)入 3.0 階段。2018 年，眾安國(guó)際與軟銀愿景基金簽訂合作協(xié)議，達(dá)成戰(zhàn)略合作共識(shí)，并且共同分布出資 2 億美元用于推動(dòng)眾安國(guó)際在境外的科技解決方案的輸出業(yè)務(wù)。此次合作主要面對(duì)海外市場(chǎng)，旨在將保險(xiǎn)科技與國(guó)際化生態(tài)緊密結(jié)合。據(jù)悉，科技能夠持續(xù)向外源源不

14、斷地輸出的點(diǎn)是眾安在數(shù)字化領(lǐng)域的系統(tǒng)和經(jīng)驗(yàn)，其面對(duì)的目標(biāo)主要是兩類客戶，一是傳統(tǒng)的保險(xiǎn)公司，二是互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)公司，眾安在這個(gè)生態(tài)鏈中主要的優(yōu)勢(shì)來源于對(duì)資源的靈活應(yīng)用和對(duì)行業(yè)的連接能力。如今，眾安科技除了在保險(xiǎn)科技之外還發(fā)展了多個(gè)板塊的業(yè)務(wù)，比如商保開放平臺(tái)、人工智能大數(shù)據(jù)開發(fā)、區(qū)塊鏈以及中小銀行場(chǎng)景。科技對(duì)于這家保險(xiǎn)公司的賦能不僅局限在產(chǎn)品線或者業(yè)務(wù)端，還在于鏈接各個(gè)行業(yè)和各類平臺(tái)。五、科技賦能成效（一）科技賦能保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有利于降低成本毫無疑問，傳統(tǒng)的保險(xiǎn)行業(yè)面臨著巨大的成本壓力，而科技化運(yùn)營(yíng)能夠幫助保險(xiǎn)公司降低各個(gè)環(huán)節(jié)的運(yùn)營(yíng)成本，并且提高服務(wù)效率。根據(jù)艾瑞咨詢的報(bào)道稱，保險(xiǎn)公司的數(shù)字化運(yùn)營(yíng)改革將給整個(gè)保險(xiǎn)行業(yè)帶來至少 10%的成本的下降；據(jù)國(guó)金證券研究報(bào)告顯示，數(shù)字化運(yùn)營(yíng)程度高的保險(xiǎn)公司其運(yùn)營(yíng)成本比同體量的保險(xiǎn)公司低 10%-20%。因此，提高科技化程度有助于公司以更標(biāo)準(zhǔn)的流程和更有效率的服務(wù)代替人力來節(jié)省更多成本。（二）優(yōu)化客戶體驗(yàn)，提升運(yùn)營(yíng)效率創(chuàng)新不足、效率低下、產(chǎn)品同質(zhì)化是傳統(tǒng)保險(xiǎn)行業(yè)的現(xiàn)狀，而產(chǎn)品和服務(wù)的設(shè)計(jì)以及后續(xù)的售后需要遵從每個(gè)客戶的意愿，因此過于籠統(tǒng)地制定統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)會(huì)使客服的理賠體驗(yàn)較差，難以滿足特定人群和垂直場(chǎng)景的個(gè)性化需求。而借助大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈以及人工智能等科技技術(shù)將會(huì)使得保險(xiǎn)服務(wù)更加貼近消費(fèi)者，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行更加準(zhǔn)確的識(shí)別、預(yù)測(cè)和估計(jì)，從而