1、精選優質文檔-傾情為你奉上大學生創新創業計劃書項目名稱：校園百事通指導老師：劉道修小組成員：余昌鑫 吳富強 尚志軍曾仕平 熊睿洋專心-專注-專業目錄一、項目背景市場機會分析 .4.1.1 項目背景 . 41.2 機會分析. 5二、市場分析與項目定位 .5.1. 市場分析 . 51. 1 前景預測 .5（1）市場需求分析 .5（2）市場行業發展及變化趨勢 .51.2 消費人群分析 .51.3 競爭和購買力分析 .61.4 優勢分析 .61.5 劣勢分析 .62. 項目定位 . 62.1 自身定位 .62.2 項目特點 .62.3 競爭優勢 .7三、產品介紹及商業模式 .7.3.1 產品總體介紹

2、. 73.2 校園超市 . 83.3 校園超市優點 . 9四、發展戰略 . 10五、競爭分析 . 11六、研發、生產、經營安排 . 14七公司團隊與組織結構 . 1521.3 公司性質 : . 151.4 組織形式： . 151.5 部門職責 . 171.6 管理機制 . 181.7 人員配置 . 19八、資金規劃與財務需求 . 192. 股本規模和結構 . 193. 建設投資估算 . 203. 工程概況 .204. 編制說明 .201.6 建設投資估算表 .204. 投資收益及風險分析 . 212.4 投資收益與風險分析 .21投資現金流量表 . 213.4 投資凈現值 .273.5 投資回

3、收期 .283.6 內含報酬率 .283.7 項目敏感性分析 .288.3.6 投資回報 .295. 風險分析 . 318.4.1 風險類型 .318.4.2 校園百事通程序 .323一、項目背景市場機會分析1.8 項目背景計算機信息化現在已經深入到我們的日常生活中的方方面面， 各行各業的人都在使用計算機完成許多復雜的工作。 而大學生正是這里面消費金額比較高且消費質量比較好的一類人。 而網絡具有傳送速度快、信息覆蓋面廣、成本低等特點。通過網絡，您可以隨時迅速訪問世界各地的購物網、選購您喜歡的商品。 “校園百事通”是網上商務活動的產物，代表了未來零售業的走向。 “校園百事通”面向廣大江西理工大學

4、學子， 是活動于高校宿舍內的中小型賣場。 高校內聚集了廣大的消費群體。對于食品，日常百貨，學習用品它們具有將強的購買力。而且“校園百事通”學生可以通過網絡這個媒體，足不出戶就可以搜索、查詢到自己想要的信息、購買自己需要的食品，衣服，首飾，禮品。而且大學生課余時間比較多， 課下的娛樂活動比較豐富。 外出的活動像一些外出旅游或踏青開闊一下視野， 寢室內的活動像一些聽歌唱歌放松放松身心， 而且每年一度的校園大合唱也要開始了。 所以這就需要一些例如自行車， 音響等設備來支撐這樣的活動的進行。 而大學生一般都不愿意買這些設備，原因有三：（1）一般學生的經濟情況都不是太好， 而買一輛比較不錯的設備的話開銷

5、還是比較大的。（2）我們平時都在上課， 平時的利用率不高造成資源的閑置和浪費。（3）新的設備容易丟失而二手設備維修費用高昂綜上所述， 所以這就需要一個便宜經濟實惠的校園租賃機構。 可以對外租賃一些質量合格價格低廉的設備以用來豐富我們的課余生活和寢室娛樂。由此，我們的“校園百事通”應景而生。41.9 機會分析現如今校園超市和租賃公司雖然都已經很普遍，但是能把校園超市和租賃公司的服務整合起來的怕是寥寥無幾。這個“校園百事通”不僅整合了校園超市和校園租賃的兩種功能，而且還在校園超市的基礎上做了很大的改進，把校園超市的地點直接搬到了我們學生的宿舍，使得學生可以足不出戶就能享受和別人一樣的待遇。且校園租

6、賃我們也采用了線上租賃線下體驗的模式，大大減少了設備租回去不能用不好用的情況。二、市場分析與項目定位6. 市場分析5. 1 前景預測（1）市場需求分析江西理工大學是一個比較客觀的消費市場，主要消費人員在職的老師和學生， 而且隨著學校的壯大， 現如今老師和學生的人數也在逐漸的擴充中。 這是一個不可忽視而又未被充分合理開發的消費市場，市場容量大，潛力無限。（2）市場行業發展及變化趨勢江西理工大學的校園市場發展迅速，隨著校園人數日益增多，校園超市和校園租賃的行業發展也越來越快。 到時候免不了有越來越多相似的企業相繼發展，所以競爭力還是很大的。1.7 消費人群分析高校的大學生也是一個消費特別高的群體，

7、有固定的來自家庭的經濟支撐。 消費習慣受他人影響。 多人一起同時購物也是當代高校大學生的一大愛好和習慣。 現如今我校人數在校生 4 萬余人， 全日制5在校生 3 萬余人。這些學生就可以帶動消費增長，拉動內需。1.10 競爭和購買力分析調查發現， 在校大學生大部分人每月生活費在 1000元上下， 每個月除去通信，交通，伙食等其他費用外，平均每人在校園超市消費200 元上下。而校內外共有兩家校園超市和一下租賃公司。由于校內的店面比較少，市場不夠飽和，所以市場購買力很大。1.11 優勢分析（1）更大范圍的靠近宿舍樓，給學生帶來很大便利。（2）價格比較低，質量較好。容易受到消費者青睞。（3）商品類型全

8、面，能滿足學生多方面的要求。（4）具備了校園超市和校園租賃兩種不同的功能，使學生更方便。（5）具備線上線下同時操作的功能，讓學生看得舒心，買得放心。1.12 劣勢分析（1）時間較為緊湊，資金方面有些不足。（2）沒有管理經驗，沒有采購經驗，不能有效的控制初期成本，不完全了解學生的消費水平和消費習慣。 還需要學校老師和同學的指導和建議。7. 項目定位6. 自身定位我們項目的定位是校園超市及租賃服務7. 項目特點項目特點為把超市和租賃結合起來以及把線上和線下串接起來，使得廣大消費者能更全面， 更直觀的感受到我們的商品。 另外我們摒棄掉以往的消費方式， 采用送貨上門的服務， 大大的激起消費者的購6買欲

9、和消費熱情。1.13 競爭優勢（1）線上訂貨線下送貨，提高了便利性。（2）增加租賃功能，更加豐富（3）線上預定線下看貨，減少了物品質量的不確定性。三、產品介紹及商業模式8. 產品總體介紹校園百事通以“引導廣大學子理性消費”為己任，據高校市場的需求應運而生。 由校園超市和校園租賃兩大部分業務組成。 校園超市銷售大學生日常食品和日用品以及二手商品， 校園租賃是出租自行車和音箱， 兩部分業務主要以線上支付線下交貨的方式服務大學生， 力求將優質的服務擴展到贛州各高校，乃至全國。校園百事通校園超市 校園租賃自主經營 個體經營日 二 二 單 雙 音常 手 手 人 人 箱用 商 商 自 自品 品 品 行 行

10、車 車7其中校園超市有兩種商家組成， 一種是校園百事通自主經營的超市，商品包括大學生日常用品以及校園百事通回收的二手書、 二手日常用品。這些二手商品是我們回收學長、學姐的生活用品；另外一種是同學個體經營， 他們通過我們網站掛賣一些二手商品， 首先是提交二商品詳情，由校園百事通審核完成后，掛到校園超市網站上面，顧客對商品滿意后，可支付金額，然后送貨上門，完成交易。校園租賃是通過線上預定租賃商品數量和時間，線下體驗。是一種 O2O 的商業模式。主要產品有普通自行車、豪華自行車、雙人自行車、音箱。給每個客戶提供人性化的服務是我們的承諾， 大家都是學生， 相信學生之間會多一些信任， 沒有太多商場的爾虞

11、我詐。 并且運行好的話，可以帶來良好的口碑效應，任何廣告的效果都沒有口碑效應好，其實到了后來，學生之間就可以通過互相介紹就可以增加客戶群了。1.14 校園超市本超市是網上超市， 送貨上門的服務超市， 送貨時間保證在二十分鐘內送到， 并且商品價格只會比正常超市便宜， 超市上面掛賣的二手商品會給大學生更多的實惠。 校園超市滿足的大學生的需求， 達到快捷、方便的購物。校園百事通在每棟樓都會招收校園超市代理樓長，代理負責本棟樓的銷售和送貨， 這樣可以達到快速送貨的目的， 代理樓長的收益與自己的銷量有關。 校園百事通通過直接與廠家訂購食品和大學生日常用品， 代理樓長會定期匯報銷量， 然后把缺少的商品送到

12、各個代理樓長手中。校園百事通收購畢業學姐、 學長可再次使用的日常用品以及舊書，并非什么東西都收購，而是收購一些具有價值的東西，學弟、學妹能夠再次使用的商品， 收購后以實惠的價格銷售。 當然校園百事通也是顧客與顧客進行二手交易的平臺， 學長、學姐可以通過一卡通注冊商家，然后上傳自己需要進行二手交易商品的詳情， 通過校園百事通審核后，掛賣在校園超市網站上面。當顧客需要時，可撥打商家手機號詢問對二手商品存在的疑慮， 然后支付二手商品金額， 商家在線下直8接送貨或者由顧客拿貨， 當顧客確認收貨后完成打分評價， 商家可以拿到錢。廠家提供商品校園超市總部 二手商品收購一 二 三 四 校號 號 號 號 園樓

13、 樓 樓 樓 超長 長 長 長 市顧客1.15 校園超市優點（1）與傳統超市相比，網絡超市不會受到地域、天氣、交通等因素的影響和制約。通過網絡平臺，解決了由于高峰時段排隊、學習任務繁重、期末考試階段時間緊等購物難問題。（2）目前的網絡購物存在買賣雙方距離遠、相互不信任、物流時間長、質量無法保證等問題。網絡購物超市，因其構建在大學校園中，又以實體超市中的商品為貨源， 加上專業的軟件管理系統， 經營豐富的配送團隊，可以從根本上滿足大學生的購物需求（3）校園超市中的二手交易平臺是校園超市的亮點，其中二手交易的商品來自于即將畢業的學姐、學長。大學生可以很方便、快速的瀏覽二手商品，并且找到自己需要的并適

14、合自己的商品。9(4)校園超市保證送貨上門， 并且時間不超過半個小時， 滿足了一些大學生宅在寢室學習不想出去購物的需求。 校園超市還會定期做優惠活動，使大學生更加優惠的購買商品，1.16 校園租賃校園租賃是把線下的自行車和音箱出租搬到線上， 可以使大學生更快、更有效的了解出租信息，方便大學生安排租用時間?？蛻艨梢酝ㄟ^租賃網站預定租用商品數量和時間， 通過線上支付獲取憑證， 線下體驗的方式。校園租賃的自行車和音箱一部分可以通過收購即將畢業的大學生，一部分通過廠家后買一批，在校園附近租用一塊空曠的地方，用于出租品的存放。四、發展戰略9. 第一年市場導入期（時間 3 個月），市場開拓期（時間 3 個

15、月），市場成長期（時間 6 個月），市場成熟期 （1 年后）。市場導入期 （前 3 個月）在一個樓進行試營，規模很小，方便掌控，收集同學們的意見，并及時調整制度和策略， 然后完善公司的各項規章制度， 組建公司核心專業團隊， 要充分利用各種渠道來為校園百事通宣傳造勢。 通過校園新聞報道以及微信分享增加校園百事通的人氣量。 在師生中進行廣泛宣傳，提高校園百事通知名度，塑造網超形象，調查市場需求，挖掘潛在市場，以及熟悉營銷流程，調整營銷戰略。市場開拓期（第 4 到 6 月）擴大規模，在江西理工各個樓層通過招收各個有想兼職同學加入我們團隊， 然后篩選有能力者留下擔任樓長。加大宣傳，擴大經營，建立倉庫，

16、降低成本，提高效率，規劃建立良好的運營模式，進行意見反饋，處理好大學生反饋的各種問題。市場成長期（第 7 到 12 個月）擴大規模結束，主要任務是建立好的運營模式，提高效率，降低成本，穩步發展，建立起系統化的網絡超市和租賃平臺。10. 第二年10第二年為校園百事通成熟期，公司穩步發展，業務量不斷攀升，在江西理工大學每棟寢室都有一個小型倉庫。 通過各種營銷手段讓每個理工學生都了解校園百事通，各個部門初步形成。1.17 第三年一方面保持在江西理工大學穩定的業務量。 另一方面在贛州其他高校進行擴展試點。同時，我們也將擴大我們的服務范圍，提高我們的服務質量和內在價值度， 不斷進行服務創新， 將我們的服

17、務擴展到房與大學生活有關的各個領域， 吸引更多的商家與我們合作， 進一步鞏固我們的市場領先者地位。五、競爭分析我們的校園百事通定位于各大高校， 以服務于廣大的學生為宗旨。目前各大高校都有自己的教務管理系統， 這僅僅是對學生學習方面的管理，對于各學生的生活方面是起不到作用的。 而作為純消費者的學生來說，他們的生活主要體現在食、行方面，對于食來說，學生們都是比較統一的，他們絕大部分人都吃食堂，偶爾在校外吃飯。而行這方面，盡管對于學生們來說，他們活動的范圍是相對較小的，在校期間始終圍著一個城市轉， 而且高校區旁邊交通是很方面的， 所以對于他們來說， 公交車成為了他們的主要交通工具。 可是也正因為他們

18、活動的范圍較小， 于是有不少學生出行不愿等公交， 尤其有些學生在外做兼職的時候， 他們希望擁有一個屬于自己的交通工具， 這個時候自行車就成了他們的首選工具。此外，很多學生周末比較喜歡去玩，由于時間不是很充足， 往往會選擇去附近的縣城玩， 而自駕游也是越來越受學生們青睞的一種方式， 這個時候， 自行車對于他們來說則是不二選擇的工具。 而我們的校園百事通下的租賃業務則能隨時為學生們提供自行車的租賃，解決他們的出行問題。另外，學生們的消費，除了食，則體現在日常用品的消費上， 包括日常生活用品以及學習用品。對于學生們來說， 傳統的商品選購模式莫過于去超市商鋪等實體店選購，然而，商鋪的產品種類有限，很多

19、學生購不到自己喜歡的商品類11型，這個時候，日漸成熟的網購變成為了學生們的主流購物方式，方便快捷的購物形式，日趨完善的安全體系，讓學生們足不出戶，便能買到稱心如意的商品， 我們的校園百事通則為學生們提供了這樣一種購物模式。不僅如此，我們還提供了二手交易服務，比如二手課本，讓學生們根據自己所需，合理地選購自己的商品。我相信這些，都能夠為我們很快打開大學生的市場。但是，不得不說，我們的校園百事通也有劣勢以及面臨著不少的威脅。首當其沖的是我們的客戶自然流失， 學生畢業后就不再需要我們提供的服務，而被新的客戶接納有需要一段時間。同時，我們的校園百事通定位點小， 面臨著實體店與已經相當成熟的購物網站雙重

20、的威脅。于是，根據 swot 分析方法，我們可以對自己的競爭情況進行一個比較清晰的分析。S WswotO TStrength:一我們提供的服務較為全面，商品較為齊全，能夠為學生提供方便快捷周到的服務，涉及到生活學習的各方面。12二我們的客戶是學生，學生是個較為龐大的群體，他們的消費市場是很廣闊的。Weakness:一 盡管我們擁有學生這樣一個群體，但他們的消費力低，而且他們對價格是比較挑剔的，要想從他們身上獲利，必須要有絕對大的數量。二 很多學生畢業后就不再會是我們的服務對象，我們時刻都有一個客戶自然流失的過程。Opportinuty:一學生市場始終是一個不會停滯的市場， 只要供其所需， 必將

21、給我們帶來無限種可能。二現在發達的網絡技術以及越來越受人們歡迎的網上購物模式為我們提供了機會，完善的網絡支付體系為我們提供了保障。Threat:一我們始終面臨著傳統消費模式的沖擊以及大型購物網站的威脅。既然是競爭，就免不了劣勢與威脅，我們應該利用自己的優勢，抓住機遇，盡量避開威脅，從善經營。營銷策略：任何新事物要人們熟知并接受， 都要有一套完整的營銷技巧。 對于我們所要建立的這個校園百事通的營銷，我們分四個方面走。網站建設：既然我們提供的是線上服務，那首先要有我們自己的網站。而這個網站，根據我們提供的服務，有我們自主經營的商品，以及二手商品等。 這都歸屬于商品陳列區。 另外我們有專門的租賃區，

22、而且，為了方便學生的交流與反饋，我們還會設有百事通社區。高校合作：要打開學生這片廣闊的市場，必須要和學校建立起合作關系， 這對于我們發展學生客戶是及其重要的。 每所高校均有自己的官網，而我們的這個網站，便可以在學校官網上投放廣告，使學生能很快的知道并接受我們。另一方面，學校管理學生有一卡通，而作13為我們校園百事通的用戶， 我們可以嘗試在他們的賬號上與他們的一卡通號建立起某種聯系， 或者說進行綁定， 這對于他們的購物等各方面的服務是有利的。市場推廣：為了讓學生們對我們的服務有更清晰、 更全面的了解，我們必須要進行我們的市場推廣。 傳統的推廣方式無疑是發傳單， 投放廣告。我們不僅要在學校派發傳單

23、， 在允許張貼海報的地方貼海報，還要利用發達的網絡技術， 尤其現在較多的社交軟件與平臺， 比如微信朋友圈， qq 空間，百度貼吧等，我們可以在里面發帖發消息，讓更多的人 , 尤其還未入學的新生在入學前就對我們要有一個系統的認識。后期完善 : 一個企業，始終要保持危機感，這樣才能在復雜多變的市場環境下應變自如，從而在時代的浪潮中穩步前進。所以，盡管我們有了一定量的用戶， 開始正常經營了。 我們仍然會時刻關注用戶的反饋情況以及適時地做些調查了解用戶所需， 從而來不斷改善我們的服務。比如說交易額的支付系統，網站主頁的設計等，我們都會做到受用戶喜愛，讓他們的安全受到保障。并且，伴隨著智能手機的普及，我

24、們還會研發一款讓用戶滿意的校園百事通的手機客戶端。 同意也會根據需求不斷升級版本。六、研發、生產、經營安排研發：我們產品的研發主要是網站的制作以及后期的智能手機終端的開發。所以，我們首先對網站的總體設計有一個規劃，然后在一個月內制作完成并開始投入運營，同時對手機 APP進行研發。生產：我們做的是一個網上交易平臺， 所以我們的產品也并非我們自己生產，我們負責銷售這一塊，我們的產品，包括二手，均來自第三方，我們提供的是更合理，更方便，更適合學生的服務。但是，我們會有自己的定位系統， 這對對學生的服務尤其租賃這方面是必須的。14經營：我們的經營包括自主經營與個體經營，同時有租賃業務，其采用的都是線上

25、支付線下交易的模式。 讓學生們的交易更方便快捷、安全。這些具體的經營方式在商業模式中已有介紹，在此不再贅述。七公司團隊與組織結構1.18 公司性質:擬注冊一家有限責任公司校園百事通有限責任公司1.19 組織形式：公司初期擬采取直線職能制的組織形式，如圖所示： :15董事會總經理技 市 行 財術部場部政部務部校園校園超市租賃公司性質是有限責任公司，初期組織結構采取直線職能制。公司所有權與經營權分離，實行總經理負責制?？偨浝硐略O市場部，財務部，行政部，技術部。其中市場部負責校園超市以及校園租賃的運營及推廣； 財務部負責校園百事通有限責任公司進貨及銷售相關的公司運營的會計核算； 行政部負責校園百事通

26、有限責任公司日常的經16營管理， 協調各個部門之間的關系； 技術部負責校園百事通網站的建設以及維護、升級。1.20 部門職責董事會：由公司的大股東組成，屬于決策層，負責制定公司的總體發展戰略，決定總經理的人選；總經理：負責公司的日常經營事務，對董事會負責，決定部門負責人的人選，協調各部門之間關系；技術部：負責校園百事通線上校園超市網站以及校園租賃平臺的建設以及建設后的維護、升級。技術部成員可以是我們學校里面，一些懂網站建設、運營以及會 APP開發、維護的同學，除此外，技術部還需要面向社會招聘全職的研究技術人員， 以便于校園百事通有限責任公司更好的運營。市場部：在充分理解公司戰略圖謀和產品 /

27、服務特征前提下，充分綜合企業內部資源、合理利用外部資源，進行市場目標界定和分解、定位分析再定位、制定戰略、策略、擬定計劃并推進實施，并在實施過程中進行協調、控制、調整和修正，以保證目標的實現。總之，此崗位是對公司市場擁有全面權力和負有絕對責任的職位； 負責公司總體的營銷活動， 決定公司的營銷策略和措施， 并對營銷工作進行評估和監控，包括市場分析、廣告、公共關系、銷售、客戶服務等。領導全國區域銷售代表與各地代理商和經銷商進行市場開拓與銷售， 在公司發展成熟后，分設市場、公關、銷售、客戶服務部；行政部：協助參與公司經營戰略策劃制定，完成公司行政管理規劃，協調各部門關系， 積極配合做好內部管理工作制

28、定公司綜合管理工作目標、計劃，并組織實施，做到計劃明確，方法靈活；擬定公司行政方面的各項規章制度，督促所屬人員嚴格執行公司行政方面的 有關規定，做到依章辦事，有章可循，規劃公司的各項行政運營管理；財務部：在董事會和總經理領導下， 總管公司會計、 報表、預算工作。17負責制定公司利潤計劃、資本投資、財務規劃、銷售前景、開支預算或成本標準。 制定和管理稅收政策方案及程序。 建立健全公司內部核算的組織、指導和數據管理體系，以及核算和財務管理的規章制度。組織公司有關部門開展經濟活動分析， 組織編制公司財務計劃、 成本計劃、努力降低成本、增收節支、提高效益。監督公司遵守國家財經法令、紀律，以及董事會決議

29、；1.21 管理機制本公司為了更好、更快的發張壯大，將實行以下的管理機制：鼓勵創新：作為一家企業，創新是企業的生命。在企業內部設立創新獎勵機制。無論是技術人員還是一線的銷售人員， 無論是技術上，營銷方式上還是降低成本上，只要有所貢獻，都給予相應的獎勵。區別管理： 研究人員及引進的高級人才， 必須充分重視其人力資本對本企業發展的價值， 對他們必須采取較為靈活的管理和激勵方式，如期權激勵， 將給公司經營管理或技術研究開發的關鍵人員適當的期權；給員工優先參股權；采用全員質量管理（ TQM）；建立公司人才資源庫，為員工提供接受培訓和再教育的機會。而對于一般員工來說，宜采用制度化的管理方式， 編寫較為詳

30、細的職務說明書， 規范操作過程。雙軌晉升： 采用技術上和行政上兩種晉升機制， 即技術上的晉升途徑為技術員高級技術員工程師高級工程師； 行政上的晉升途徑為一般員工主管高級行政人員。 隨著職務的提升， 報酬福利待遇也相應提高。 這種方式能更好的調動員工的積極性， 克服了單一行政晉升忽略技術人員的弊端。文化創新：以綠色為主旋律，倡導員工的團隊精神和創新意識。一是：要根據總體的科學設計，堅定、積極、逐步地對企業領導實行比例淘汰制和公開招標制。二是：每年對企業領導至少進行一次德、能、勤、績創新性定量化考核，按 5%10%的比例進行末類淘汰。三是：新增、空缺的企業領導崗位，要進行公開、公平、公正的招標競1

31、8聘，不分官員、平民，不分部門界限，所有合法合規公民，都可以一試身手。四是：嚴格任期限制。由此，推舉、重用創新人才，防止假公濟私、黑箱操作和任人唯親。1.22 人員配置在最初階段，整個公司共需員工 9 名。人員組成見下表。表 4-1 人員配置表部門 具體安排 人數總經理 總經理 1 名 1技術部 總工程師 1 名，研究技術員 2 3名市場部 主管 1 名，員工 2 名 3行政部 行政主管 1 名 1財務部 會計、出納共 1 名 1總計 9八、資金規劃與財務需求11. 股本規模和結構公司注冊資本 50 萬元，其中，團隊成員每人自籌創業資金 3 萬元整人民幣資金入股，股本規模和結構如下：19表 8

32、-1 股本結構表實收資本創辦者資金入股風險投資金額（萬元人民 15 35幣）占總股本比例 30 701.23 建設投資估算12. 工程概況校園百事通有限責任公司主要的建設是校園超市網站、 校園租賃平臺的開發建設及建設后的運營、 維護，以及校園網上超市銷售貨物的購買，以及校園網上超市貨物存儲倉庫的租賃。13. 編制說明本工程預計當年建成，故不計價差預備費；基本預備費按費用之和的 10估算；本項目未列用電、自來水增容費等費用。8. 建設投資估算表20表 8-2 建設投資估算表類別 項目名稱 合計（萬元） 備注1.24 固定資產費用 15.001.25無形資產費用14. 其中 3 萬為倉庫租賃費1.

33、26 開辦費 5.001.27 基本預備費 10.001.28價格上漲預備費項目 1 年內建成，故不計1.29 總投資 50.00建設投資詳見附錄表 1（總估算表）。9. 投資收益及風險分析1.8 投資收益與風險分析投資現金流量表21現金流量表2016年12月2017年12月2018 年12 月2019 年12 月2020 年 12 月校園百事通單位：萬元項 目 本期金額一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、 提供勞 44.5 19 38.5 53.8 80務收到的現金收到的稅費返還收到的其他與經營活動有關的現金現金流入小1.30 20.00 38.50 53.80 80.00 計購買商品、

34、接受勞務支付的現金15. 24.50 35.00 45.00 70.0022支付給職工以及為職工支付的現金1.31 157.80 218.40 304.80 375.60支付的各項稅費 26.00 15.71 121.93 183.48 303.78支付的其它與經營活動有關的現金16. 108.00 127.00 138.00 154.00現金流出小10. 771.11 1180.13 1531.86 2191.75 計經營活動產生的現金流量凈額1.9 -30.11 -30.13 -30.86 -42.75二、投資活動產生的現金流量：收回投資所收到的現金取得投資收益所收到的現金處置固定資產、

35、無形資產和其他長期資23產所收回的現金凈額收到的其他與投資活動有關的現金現金流入小計購建固定資產、 無形資產和其他長期資15.0 15.00 15.00 15.00 15.00產所支付的現金投資所支付的現金支付的其他與投資活動有關的現金現金流出小17. 44.00 44.00 48.00 48.00 計投資活動產生的 -2.00 -2.00 -3.00 -3.00 -5.00現金流量凈額三、籌資活動產生的現24金流量：吸收投資所收到1.32 5.33 7.04 8.56 9.53 的現金借款所收到的現18. 0 0 0 0 金收到的其他與籌資活動有關的現金現金流入小11. 20.51 25.2

36、8 25.39 29.72 計償還債務所支付 0 0 0 0 0的現金分配股利、 利潤或償付利息所支付的現1.10 10.91 11.93 20.44 20.20金支付的其他與籌資活動有關的現金現金流出小 5.60 5.41 6.18 7.44 10.7025計籌資活動產生的現金流量凈額1.33 21.10 30.10 42.95 50.02四、匯率變動對現金的影響額五、現金及現金等價物凈增加額19. -2.01 5.97 20.09 25.27第零年 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年現金流量 -25 42.71 46.99 51.97 81.59 150.47累計凈現金流 -25 10

37、.71 50.70 100.67 200.26 350.73復利現值系數 1 0.893 0.797 0.712 0.636 0.567現金流量現值 -25.00 40.94 4.48 42.53 60.60 80.70累計凈現金流現值 -25.00 5.94 4.42 80.95 150.54 230.24261.34 投資凈現值nNPV= (CI-CO) t(1+i)-t NPV=500 ( 萬元)t=1銀行短期借款（ 1 年期）利率為5.85%，長期借款利率為5.92% 。考慮到目前資金成本較低，以及資金的機會成本和投資的風險性等因素， i 取 10%（下同），此時，NPV=6760.9

38、7 （萬元），遠大于零。 計算期內盈利能力很好，投資方案可行。271.35 投資回收期回收期 =累計凈現值出現正值年數-1+(未收回現金 /當年現值 )回收期 =3-1+(541/417)=3.31.36 內含報酬率根據現金流量表計算內含報酬率如下：nNPV （IRR）=（CI-CO ）t（1+IRR ）t=1-t=0 IRR=92%內含報酬率達到92%，遠大于資金成本率 10%，主要因為本產品優質低價，使得銷售利潤率較高，而且，前5 年內市場增長性很好。1.37 項目敏感性分析公司在銷售收入、投資、經營成本上存在來自各方面的不確定因素，我們對三者按提高 10% 和降低 10% 的單因素變化做

39、敏感性分析。用逐項替代法計算投資回收期和內含報酬率。（見下圖：）圖10.內含報酬率銷售收入公司內含報酬率為 92%92%投資經營成本-10% 0 10%28不確定因素變化率項目投資 經營成本 銷售收入-10% +10% -10% +10% -10% +10%內含報酬率 98% 86% 103% 79% 75% 108%投資回收期 2.01 2.12 1.88 2.27 2.30 1.83（年）公司對銷售收入的提高和降低最為敏感，經營成本次之。在變化± 10%范圍內，內含報酬率仍然高達 75%，說明能承擔風險，具有一定可靠性。1.38 投資回報根據對未來幾年公司經營狀況的預測 （見附錄），公司能保持較高的利潤增長，擬從凈利潤中提取合理比例的資金作為股東回報。 為此，公司第一年不分紅，第二年以后每年分紅為凈利潤的 30%。20. 財務分析12. 會計報表及附