-.z.新能源驅(qū)動電機行業(yè)梳理目錄新能源驅(qū)動電機行業(yè)梳理1一、新能源汽車驅(qū)動電機相關概述21.1汽車驅(qū)動電機簡介21.2驅(qū)動電機的類型及其特點21.3車用驅(qū)動電機與工業(yè)用電機的區(qū)別3二、新能源汽車驅(qū)動電機行業(yè)現(xiàn)狀32.1國外驅(qū)動電機在新能源汽車上的應用32.2我國新能源汽車驅(qū)動電機市場開展特征32.3驅(qū)動電機核心技術研發(fā)取得階段性進展3三、新能源汽車行業(yè)政策分析33.1歷年新能源汽車政策匯總33.2新能源補貼政策變化影響3四、新能源汽車電機產(chǎn)業(yè)鏈梳理34.1上游行業(yè)的關聯(lián)性及影響34.2中游行業(yè)的關聯(lián)性及影響34.3下游行業(yè)的關聯(lián)性及影響3五、新能源汽車驅(qū)動電機企業(yè)競爭分析35.1具有傳統(tǒng)整車及其零部件生產(chǎn)經(jīng)歷的汽車企業(yè)35.2具有其它領域電機生產(chǎn)經(jīng)歷的企業(yè)35.3專門針對新能源汽車成立的電機企業(yè)35.4國外電機企業(yè)進入競爭35.5國新能源汽車電機驅(qū)動系統(tǒng)市場新格局3六、國重點驅(qū)動電機企業(yè)及配套企業(yè)36.1大洋電機36.2大郡36.3精進電動36.4南車時代36.5萬向電動36.6電驅(qū)動〔已被大洋電機收購〕36.7匯川技術36.8方正電機36.9信質(zhì)電機36.10正海磁材3七、新能源驅(qū)動電機投資分析37.1產(chǎn)業(yè)根底37.2投資機遇37.3市場規(guī)模預測37.4投資建議3一、新能源汽車驅(qū)動電機相關概述1.1汽車驅(qū)動電機簡介驅(qū)動電機系統(tǒng)是新能源汽車核心系統(tǒng)之一，其性能決定了爬坡能力、加速能力以及最高車速等汽車行駛的主要性能指標。驅(qū)動電機系統(tǒng)主要是由電機及其控制器組成，其中電機主要由定子、轉(zhuǎn)子、機殼、連接器、旋轉(zhuǎn)變壓器等零部件裝配而成；電機控制器主要由IGBT模塊、車用膜電容器、印刷線路板〔PCB〕及微控制單元〔MCU〕等電子元器件集成。驅(qū)動電機組成圖驅(qū)動電機組成圖1.2驅(qū)動電機的類型及其特點驅(qū)動電機系統(tǒng)按電機類型可分為直流驅(qū)動電機系統(tǒng)和交流驅(qū)動電機系統(tǒng)兩大類。在車輛運行時，由于直流驅(qū)動電機系統(tǒng)中帶有的機械換向器外表易產(chǎn)生火花，產(chǎn)生較大的電磁干擾，嚴重影響新能源汽車的使用性能，因此目前新能源汽車中直流驅(qū)動電機系統(tǒng)已很少被采用，并逐步被交流驅(qū)動電機系統(tǒng)取代。交流驅(qū)動電機系統(tǒng)主要包括永磁電機系統(tǒng)〔包括無刷直流電機和永磁同步電機〕、交流異步驅(qū)動電機系統(tǒng)以及開關磁阻驅(qū)動電機系統(tǒng)三大類，其各自的性能優(yōu)缺點具體如下：新能源汽車驅(qū)動電機分類表：交流電機性能優(yōu)缺點數(shù)據(jù)來源：工信部表：各類電機性能比照綜上，永磁同步驅(qū)動電機系統(tǒng)具有寬調(diào)速圍、高功率密度、低轉(zhuǎn)矩脈動等特性，適用于各種車型，是目前新能源汽車驅(qū)動電機系統(tǒng)重要開展方向之一。1.3車用驅(qū)動電機與工業(yè)用電機的區(qū)別與一般工業(yè)用電機不同，用于汽車的驅(qū)動電機應具有調(diào)速圍寬、起動轉(zhuǎn)矩大、后備功率高、效率高的特性，另外還要求可靠性高、耐高溫及耐潮、構造簡單、本錢低、維護簡單、適合大規(guī)模生產(chǎn)等。表:工業(yè)用與汽車用驅(qū)動電機的主要差異資料來源:中機院新興產(chǎn)業(yè)研究所二、新能源汽車驅(qū)動電機行業(yè)現(xiàn)狀2011年，全球新能源汽車的年銷量是5萬輛規(guī)模，2015接近60萬輛，總的保有量估算超過了130萬輛的規(guī)模，進入到了一個規(guī)模產(chǎn)業(yè)化的階段。2016年上半年的勢頭還繼續(xù)在保持，同比1-5月，全球新能源汽車銷售了23.4萬輛，同比增長將近70%。從國家來看，2015年我們有一個令人歡欣鼓舞的標志性進展，就是超過美國成為全球最大的新能源汽車產(chǎn)銷國。去年我們將近38萬輛的產(chǎn)銷量，約占全球總量的64%，全球60%以上的新能源汽車在我們國家，從產(chǎn)業(yè)的規(guī)模、市場化的進程來講，我們確實是引領者，但技術上與歐美、日本相比，還是有很大差距。圖：2015年世界各國新能源汽車銷售狀況數(shù)據(jù)來源：根據(jù)MARKLINES數(shù)據(jù)整理2.1國外驅(qū)動電機在新能源汽車上的應用美國和歐洲多數(shù)國家開發(fā)的電動汽車傾向采用交流感應電機，為了降低車重，電機殼體大多采用鑄鋁材料，電機恒功率圍較寬，最高轉(zhuǎn)速可達基速的2~2.5倍。交流感應電機優(yōu)點是價格較低、效率高、質(zhì)量輕，但起動轉(zhuǎn)矩小，主要應用于混合動力、純電動客車。主要代表企業(yè)有大陸、博世，西門子、麥格納等。日本研制的電動汽車幾乎全部使用永磁無刷直流電機，其研發(fā)和生產(chǎn)以日本電力電子和電機生產(chǎn)企業(yè)為主，如電裝、日立等。產(chǎn)品功率等級覆蓋3~123kW，電機恒功率圍很寬，最高轉(zhuǎn)速可達基速的5倍。其主要優(yōu)點是效率比交流感應電機高，但是需要使用昂貴的稀土永磁材料釹鐵硼，日本資源匱乏，面對日益升高的稀土價格，日本正在潛力開發(fā)開關磁阻電機，這種電機在性能上不輸給永磁電機，重要的是擺脫了對稀土的依賴。2.2我國新能源汽車驅(qū)動電機市場開展特征國車用驅(qū)動電機行業(yè)現(xiàn)狀是車用電機是電機業(yè)中的小行業(yè)、但制造門檻高，電機驅(qū)動系統(tǒng)還存在較多差距與缺乏，但國政策扶持將加快產(chǎn)業(yè)步伐。目前，國新能源汽車電機的產(chǎn)品大局部是交流三相感應電動機。交流感應電機已在我國建立了具有自主知識產(chǎn)權異步電機驅(qū)動系統(tǒng)的開發(fā)平臺，形成了小批量生產(chǎn)的開發(fā)、制造、試驗及效勞體系；產(chǎn)品性能根本滿足整車需求，大功率異步電機系統(tǒng)已廣泛應用于各類電動客車；通過示運行和小規(guī)模市場化應用，產(chǎn)品可靠性得到了初步驗證。開關磁阻電機驅(qū)動系統(tǒng)已形成優(yōu)化設計和自主研發(fā)能力，通過合理設計電機構造、改良控制技術，產(chǎn)品性能根本滿足整車需求；局部公司已具備年產(chǎn)2000套的生產(chǎn)能力，能滿足小批量配套需求，目前局部產(chǎn)品已配套整車示運行，效果良好。永磁同步電機驅(qū)動系統(tǒng)已形成了一定的研發(fā)和生產(chǎn)能力，開發(fā)了不同系列產(chǎn)品，可應用于各類電動汽車；產(chǎn)品局部技術指標接近國際先進水平，但總體水平與國外仍有一點差距；根本具備永磁同步電機集成化設計能力；多數(shù)公司仍處于小規(guī)模試制生產(chǎn)，少數(shù)公司已投資建立車用驅(qū)動電機系統(tǒng)專用生產(chǎn)線。圖：我國新能源汽車電機類型分布狀況2.3驅(qū)動電機核心技術研發(fā)取得階段性進展電機方面，我國在大力推廣稀土永磁同步電機的研發(fā)及應用，已在高性能導磁硅鋼、高性能稀土永磁材料以及高可靠性車用電機位置轉(zhuǎn)速傳感器等關鍵共性技術方面取得了突破，促進我國稀土永磁同步電機向高速、高轉(zhuǎn)矩、大功率方向開展。目前通過多領域集成設計優(yōu)化，我國已研制出功率密度超過3.0kW/kg的高速高密度永磁同步電機，并成功應用于多款新能源車型，在該領域我國已逐步縮小了同國外先進水平的差距。在電機控制器方面，我國高度重視車用電機控制器的開展，并在核心技術上取得了一定成果。但是目前我國自主研發(fā)、生產(chǎn)的電機控制器在功率密度、體積密度、芯片集成設計、熱設計等方面與國外先進水平仍然存在一定差距。我國已啟動多項國家級科研工程，針對車用電機控制器電力電子集成技術進展不斷完善。三、新能源汽車行業(yè)政策分析目前，世界各國都在大力開展新能源汽車，美國將開展新能源汽車作為交通領域?qū)崿F(xiàn)根本上擺脫石油依賴的重要措施，并以法律法規(guī)的形式確定了新能源汽車的戰(zhàn)略地位。早在克林頓時期，美國就提出了以提高燃油經(jīng)濟性為目標的方案，混合動力是當時主要的技術解決方案。到了布什時期，變?yōu)樽非罅闩欧藕土闶鸵蕾嚕夹g解決方案主要是氫燃料電池汽車，后來還有一個方案，想用十年的時間實現(xiàn)20%的石油替代和節(jié)約，主要措施是生物質(zhì)燃料。國際金融危機以后，奧巴馬政府將大力開展電動汽車作為實施新能源戰(zhàn)略的重要容，提出了總額40億美元的動力電池以及電動汽車研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化的方案。日本長期堅持確保能源平安和提高產(chǎn)業(yè)競爭力的雙重戰(zhàn)略，通過制訂國家目標引導新能源汽車產(chǎn)業(yè)的開展，同時高度重視技術創(chuàng)新。2006年，日本提出了新的國家能源戰(zhàn)略，目標是到2030年交通領域?qū)κ偷囊蕾噺?00%降到80%，為了配合這個新能源戰(zhàn)略的實施，提出了下一代汽車燃料方案，明確提出改善和提高汽車燃油經(jīng)濟性標準，推進生物質(zhì)燃料的應用，促進電動汽車和燃料電池汽車的應用等。近期，日本又將大力開展電動汽車作為低碳革命的重要容，并且方案到2020年普及以電動汽車為主體的下一代汽車。相對于美國和日本，歐洲更加側(cè)重于溫室氣體減排戰(zhàn)略。滿足日益嚴格的二氧化碳排放限制要求已經(jīng)成為歐洲對新能源汽車開展的主要驅(qū)動力。歐洲的新能源汽車開展在早期主要以生物質(zhì)燃料、天然氣以及氫燃料為主，本世紀初曾經(jīng)提出到2020年23%的石油替代目標。近期，歐洲則對電動汽車給予高度關注。例如德國2009年下半年發(fā)布電動汽車方案，高度重視純電驅(qū)動的電動汽車開展，以純電為重點，分別提出了2012年、2016年、2020年的產(chǎn)業(yè)化和市場化目標。我國更是將其列入到七大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)之中。節(jié)能與新能源汽車的開展是我國減少石油消耗和降低二氧化碳排放的重要舉措之一，中央和地方各級政府對其開展高度關注，陸續(xù)出臺了各種扶持培育政策，為新能源汽車的開展營造了良好的政策環(huán)境。近年來，我國新能源汽車產(chǎn)業(yè)在行業(yè)標準、產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟、企業(yè)布局、技術研發(fā)等方面也取得了明顯進展，有望肩負起中國汽車工業(yè)“彎道超車〞的歷史重任。3.1歷年新能源汽車政策匯總表：新能源汽車政策文件一覽202016.5工信部"新能源汽車生產(chǎn)企業(yè)及產(chǎn)品準入管理規(guī)定"加強企業(yè)準入和產(chǎn)品準入，強化全生命周期的平安監(jiān)控修訂征求意見稿自自2016年1月1日起至2020年12月31日止，對城市公交企業(yè)購置的公共汽電車輛免征車輛購置稅。212016.7財政部"關于城市公交企業(yè)購置公共汽電車輛免征車輛購置稅的通知"第三批通過碳配額積分交易機制倒逼企業(yè)實現(xiàn)排放管理、提高新能源汽車占比。該管理方法將自2017年開場試行通過碳配額積分交易機制倒逼企業(yè)實現(xiàn)排放管理、提高新能源汽車占比。該管理方法將自2017年開場試行,2018年正式實施。3.2新能源補貼政策變化影響從2016年開場,能夠享受補貼的純電動乘用車的續(xù)航里程門檻從80公里提高到了100公里,這將對于低速電動車產(chǎn)生較大沖擊。2017—2018年補貼標準在2016年根底上下降20%，2019-2020年補貼標準在2016年根底上下降40%。2014年與2015年補貼退坡幅度分別為5%與10%，新補貼政策退坡幅度加大，也將對于行業(yè)增速短期形成影響。續(xù)航里程超過250公里的純電乘用車，2016年的補貼額度為5.5萬元，高于2015年的5.4萬元；續(xù)航里程介于150公里和250公里之間〔150≤R＜250公里〕的純電動汽車和續(xù)航里程超過250公里客車，2015年與2016年的補貼額度持平。補貼普惠圍加大，從88個試點城市拓展至全國在新補貼政策公布之前，共31個城市和9個省城市群共88個城市進入2013-2015年新能源汽車推廣圍，其余沒有進入新能源汽車推廣應用的城市消費者無緣中央財政補助資金。根據(jù)通知，2016年-2020年我國新能源汽車推廣圍擬全面擴大，中央補貼實行全國普惠。補貼圍擴大為有實力企業(yè)提供更加廣闊施展空間。表：2013—2020年新能源乘用車補貼標準〔萬元〕來源：財政部；表：2013-2015年新能源客車補貼標準來源：財政部；表：2016年新能源客車補貼標準〔萬元〕來源：財政部；四、新能源汽車電機產(chǎn)業(yè)鏈梳理驅(qū)動電機是電機行業(yè)的一個小分支，行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游是電解銅(電磁線)、硅鋼、碳結鋼、絕緣材料等原材料供給商以及軸承、換向器、冷卻器等配件供給商,下游是整車廠。4.1上游行業(yè)的關聯(lián)性及影響上游行業(yè)中的原材料價格變動與企業(yè)的產(chǎn)品定價政策、本錢水平、銷售業(yè)績有較大影響,關聯(lián)度較高。軸承、換向器、變頻器等屬于專業(yè)化、高技術含量的配套產(chǎn)品,產(chǎn)品價格變動沒有原材料的價格變動明顯。目前,主要的原材料我國根本可以自給自足,為電機行業(yè)的可持續(xù)開展提供了重要保障。上游行業(yè)導視圖(1)電解銅主要原材料之一的電磁線指制造電機產(chǎn)品中的線圈或繞組的絕緣電線。電磁線的主要原材料為電解銅,所以電磁線價格的主要變動與電解銅價格關系密切。電解銅價格在2011年下半年出現(xiàn)了大幅下降,降低了整個電機行業(yè)的本錢。圖：滬銅期貨走勢圖數(shù)據(jù)來源：WIND；(2)硅鋼片電機定轉(zhuǎn)子沖片、鐵心主要原材料為硅鋼片,國的主要硅鋼片生產(chǎn)企業(yè)主要集中在武鋼、寶鋼、太鋼、鞍鋼等大型鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)。硅鋼片按照生產(chǎn)工藝分為熱軋和冷軋兩種,冷軋片厚度均勻、外表質(zhì)量好、磁性能高、損耗低,為了提高電機效率,國家已經(jīng)強制要求企業(yè)選用冷軋硅鋼片。2011年以來,硅鋼片整體價格呈現(xiàn)了下滑的趨勢,電機行業(yè)的產(chǎn)品本錢趨于下降,提升了整個行業(yè)的利潤率水平。圖：硅鋼價格走勢圖來源：武鋼股份公開資料；(3)普通鋼材電機的本錢構成中除了電解銅(電磁線)、硅鋼片之外,還有大量的輔助性鋼材。主要包括碳素鋼、中厚板等。與電解銅(電磁線)和硅鋼片一樣,普通鋼材價格呈現(xiàn)先升后降的趨勢。利于整個行業(yè)的利潤水平。(4)釹鐵硼磁鋼永磁電機的永磁材料除了硅鋼，還有釹鐵硼磁鋼等。局部公司掌握了電機轉(zhuǎn)子磁體先裝配后充磁的整體充磁技術。國研制的釹鐵硼永磁體最高工作溫度可達280℃，但技術水平仍與德國和日本有較大差距。4.2中游行業(yè)的關聯(lián)性及影響我國電機產(chǎn)業(yè)規(guī)模居全球首位,中小型電機約有300個系列,1500個品種,產(chǎn)品量大面廣,廣泛應用于工業(yè)、農(nóng)業(yè)、國防、公共設施、家用電器等各個領域。我國是電機制造及應用大國，有較好的工業(yè)根底，擁有數(shù)量龐大的電機企業(yè)，其中很多企業(yè)具有成熟的技術工人，較好的制造能力和一定的研發(fā)能力。但對驅(qū)動電機，由于起步晚，尚需與整車廠共同攜手研究，以制造出滿足汽車使用的專用電機。因此，驅(qū)動電機的企業(yè)分布和國新能源汽車的企業(yè)分布關系密切，主要分布在、、等南部沿海地區(qū)。圖：中國新能源汽車電機行業(yè)企業(yè)區(qū)域分布資料來源：智研數(shù)據(jù)；目前一些主要車廠及電機企業(yè)的合作狀況如下表：表:主要車廠驅(qū)動電機及控制系統(tǒng)配套狀況企業(yè)電機電機控制系統(tǒng)一汽客車美國伊諾華、電驅(qū)動、紐貝耳、大洋電機一汽、紐貝耳、大洋電機北汽福田美國伊頓、大洋電機、紐貝耳大洋電機、紐貝耳五洲龍?zhí)煸姍C、大郡、五洲龍五洲龍、大郡南車南車時代南車時代安凱上洋電機、長安永磁瑞華宇通萬向、江特電機萬向、宇通、中環(huán)動力金旅金旅、尤迪電機金旅、福工大郡、上洋電機、**松正大郡、瑞華、**松正金龍上洋電機金龍申沃襄樊特種電機、株洲電力、電驅(qū)動萬向、株洲電力、電驅(qū)動資料來源：中機院新興產(chǎn)業(yè)研究所雖然我國電機產(chǎn)業(yè)規(guī)模大,但驅(qū)動電機生產(chǎn)企業(yè)全國目前僅有30多家，而且多數(shù)企業(yè)規(guī)模小、實力弱。它們一般依托于高校或者科研院所，但由于成立不久，融資渠道單一，生產(chǎn)能力不強。而且很多企業(yè)采取觀望態(tài)度，試一試的心態(tài)比擬普遍。因此，電動汽車驅(qū)動電機要真正實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化，還有很長的路要走。目前主要有以下瓶頸：1〕電機轉(zhuǎn)矩密度、功率密度、效率、壽命等綜合性能有待進一步提高；2〕產(chǎn)品可靠性、生產(chǎn)一致性不高。很多企業(yè)生產(chǎn)的樣機質(zhì)量不錯，但是一上批量，就會出現(xiàn)問題，這與企業(yè)的工藝水平不高有很大關系。3〕本錢過高。這一方面要求企業(yè)提高技術水平，另一方面要求企業(yè)提高生產(chǎn)能力。只有到達一定批量，單臺電機價格才能真正降下來。我國在稀土永磁電機領域具有明顯的競爭優(yōu)勢〔主要是稀土資源、人力豐富〕，然而產(chǎn)品可靠性、耐久性和工藝水平需要進一步提升。更為重要的是，我國在電力電子模塊等關鍵零部件領域開發(fā)與供貨能力尚較弱。4.3下游行業(yè)的關聯(lián)性及影響相比于中上游，當前我國新能源汽車產(chǎn)業(yè)下游的集中度較高。根據(jù)乘聯(lián)會統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2015年新能源乘用車銷量排行中，比亞迪、眾泰、康迪名列三甲；新能源客車車企銷量排行中，宇通客車、金龍和客車銷量最正確；在專用車領域，東風，瑞馳、通家排名靠前。新能源乘用車、客車及專用車銷量排名前五的車企占到各自市場總銷量的65.07%、54.27%以及47.03%，整車生產(chǎn)領域集中度高。圖：2015年新能源乘用車、客車及專用車銷量排名狀況來源：智研數(shù)據(jù)；五、新能源汽車驅(qū)動電機企業(yè)競爭分析中國產(chǎn)業(yè)調(diào)研網(wǎng)表示，中國能夠生產(chǎn)新能源汽車驅(qū)動電機的廠家有30家左右，包括整車廠、汽車零配件生產(chǎn)商、獨立電機生產(chǎn)商。外鄉(xiāng)廠商中，能夠為整車廠進展批量供貨的生產(chǎn)企業(yè)有15家左右。整車廠中，比亞迪新能源汽車驅(qū)動電機為自主配套；獨立電機或汽車零配件生產(chǎn)商中，電驅(qū)動是新能源乘用車驅(qū)動電機的龍頭企業(yè)，南車時代電動則是新能源商用車驅(qū)動電機的龍頭企業(yè)。國新能源汽車電機驅(qū)動系統(tǒng)市場格局隨著我國驅(qū)動電機產(chǎn)業(yè)規(guī)模擴大，各企業(yè)產(chǎn)能建立加快，產(chǎn)業(yè)競爭更為劇烈，驅(qū)動電機產(chǎn)業(yè)構造呈現(xiàn)出新的變化。一方面從事傳統(tǒng)電機生產(chǎn)和電機產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)正逐步進入驅(qū)動電機產(chǎn)業(yè)；另一方面，驅(qū)動電機生產(chǎn)企業(yè)通過收購或并購方式健全其系統(tǒng)集成和產(chǎn)業(yè)鏈配套能力。通過這種整合使得驅(qū)動電機系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈、新能源汽車動力總成系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈進一步增強。5.1具有傳統(tǒng)整車及其零部件生產(chǎn)經(jīng)歷的汽車企業(yè)具有傳統(tǒng)整車及其零部件生產(chǎn)經(jīng)歷的汽車企業(yè)：如比亞迪、萬向集團、上汽集團、一汽集團、二汽集團、東風集團、五洲龍、玉柴集團、中國南車等。該類企業(yè)多具有豐富的傳統(tǒng)整車或零部件研發(fā)設計生產(chǎn)經(jīng)歷，具有雄厚的經(jīng)濟實力和人才儲藏。由于電機跟整車開發(fā)設計關系密切，在整車開發(fā)初期就要同步進展配合，這類企業(yè)具有先天的開發(fā)優(yōu)勢。5.2具有其它領域電機生產(chǎn)經(jīng)歷的企業(yè)具有其它領域電機生產(chǎn)經(jīng)歷的企業(yè)：如大洋電機、信質(zhì)電機、方正電機、江特電機等。該類企業(yè)多具有多年傳統(tǒng)電機研發(fā)設計生產(chǎn)經(jīng)歷，具有較雄厚的經(jīng)濟實力和研發(fā)儲藏。該類企業(yè)一般選擇與高校、科研院所合作，同時綁定一家整車企業(yè)共同推進汽車用電機驅(qū)動系統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)化。這類企業(yè)在電機本體的批量化生產(chǎn)方面具有獨特優(yōu)勢。5.3專門針對新能源汽車成立的電機企業(yè)專門針對電動車成立的電機企業(yè)：如精進電動、電驅(qū)動、大郡等。該類企業(yè)多為歸國人員或科研院所學術帶頭人創(chuàng)辦，成立時間較晚，經(jīng)濟實力相對薄弱、融資渠道較為單一，但其具有整體設計研發(fā)上的優(yōu)勢，技術人才儲藏較為充足。5.4國外電機企業(yè)進入競爭外資品牌中，豐田、本田等整車企業(yè)已在中國設立汽車電機工廠供給自有產(chǎn)業(yè)鏈。博世、采埃孚等汽車零配件企業(yè)已與資企業(yè)成立合資公司研發(fā)生產(chǎn)新能源汽車驅(qū)動電機。雷米電機等局部獨立電機供給商也已在中國設立工廠；另外一局部獨立電機供給商，大陸、東芝、日立、三菱等，產(chǎn)品主要以進口為主。5.5國新能源汽車電機驅(qū)動系統(tǒng)市場新格局隨著新能源汽車產(chǎn)業(yè)規(guī)模化進程的加深，電機企業(yè)在電機驅(qū)動領域的優(yōu)勢正逐步彰顯：諸如大洋電機收購電驅(qū)動、信質(zhì)電機參股鑫永/和鑫/RMS、方正電機擬收購海能及德沃士、正海磁材收購大郡、萬向錢潮參股**松正等，產(chǎn)業(yè)鏈上市公司正通過并購新能源電機企業(yè)實現(xiàn)強強聯(lián)合，進而重塑產(chǎn)業(yè)競爭格局。表:新能源汽車驅(qū)動電機的產(chǎn)業(yè)并購現(xiàn)狀公司主業(yè)新能源汽車甴機驅(qū)動業(yè)務產(chǎn)業(yè)動作大洋電機家用電機1H15營收7,919萬元，同比增長433.13%收購電驅(qū)動100%股權，收購中新汽30%股權布局下游運營市場電驅(qū)動新能源汽車電機驅(qū)動2014年營收超6億元，同比增長193%，凈利潤6670萬元，同比增長1951%；在商用車和乘用車驅(qū)動電機系統(tǒng)領域的市場占有率分別達26.90%和21.32%擬并入大洋電機，承諾2015~2017年歸屬于母公司所有者的凈利潤分別不低于9,400萬元、13,800萬元、18,900萬元信質(zhì)電機汽車電機定轉(zhuǎn)子收購鑫永75%股權，與特斯拉電機供給商富田電機建立戰(zhàn)略合作；收購和鑫23.98%股權，進入宇通電機供給鏈；收購美國RMS40%股權，引入先進驅(qū)動電機電控技術擬定增募資不超過12億元用于年產(chǎn)50萬套新能源汽車電驅(qū)動系統(tǒng)定轉(zhuǎn)子新建工程等方正電機縫紉機電機1H15，重點拓展新能源物流車及低速純電動乘用車市場，開場對綠巨能等客戶批量供貨；繼續(xù)開展PUNCH混合動力汽車用驅(qū)動電機的研發(fā)和樣件制造擬收購海能和德沃仕100%股權，產(chǎn)品覆蓋整車控制器、轉(zhuǎn)向控制、電機控制等整車動力總成系統(tǒng)江特電機起重冶金電機1H15營收4609萬元，同比增長438.41%擬9.5億收購九龍汽車32.62%股權正海磁材〔大郡〕銣鐵硼永磁材料2015年收購完成大郡81.5%股權，大郡2Q15營收超1.3億，2015~2017年承諾扣非后凈利潤分別為2000萬/3500萬/5000萬元大郡出資600萬元與臥龍電氣、澳特彼共同設立臥龍大郡新能源電機，占注冊資本30%**松正新能源汽車電機驅(qū)動2009年進入節(jié)能與新能源汽車領域，2012年混合動力公交車驅(qū)動系統(tǒng)全國市場占有率排名第一，是國驅(qū)動電機系統(tǒng)及混合動力系統(tǒng)行業(yè)標準制定者之一萬向錢潮參股其10%股權六、國重點驅(qū)動電機企業(yè)及配套企業(yè)目前驅(qū)動電機行業(yè)主要的企業(yè)情況如下：6.1大洋電機大洋電機股份位于省市西區(qū)沙朗第三工業(yè)區(qū)，公司注冊資本71,602.785萬元，省高新技術企業(yè)、國家火炬方案重點高新技術企業(yè)、省百強民營企業(yè)；主要從事微特電機、新能源汽車電驅(qū)動電機及控制系統(tǒng)的開發(fā)、生產(chǎn)和銷售，年產(chǎn)能：四千余萬臺微特電機。新能源汽車領域的開展情況：2009年公司先后與理工大學、福田汽車簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議進入新能源汽車電機驅(qū)動系統(tǒng)領域。結合具有新能源汽車產(chǎn)業(yè)化、技術實力雄厚的整車企業(yè)、高等院校的研發(fā)根底、公司的電機產(chǎn)業(yè)化能力三方優(yōu)勢，以新能源汽車電機及控制系統(tǒng)為切入點，共同開展新能源汽車產(chǎn)業(yè)。2009年公司全程參與并主導理工創(chuàng)造設計的新能源汽車用“大功率永磁同步電機及驅(qū)動系統(tǒng)〞系列產(chǎn)品批量制造工藝技術及產(chǎn)業(yè)化研究，目前，全系列新能源汽車用“大功率永磁同步電機及驅(qū)動系統(tǒng)〞已經(jīng)成功在大洋電機落地并順利批量生產(chǎn)；截止09年底公司在、已經(jīng)完成新能源汽車用大功率永磁同步電機及控制系統(tǒng)產(chǎn)品的生產(chǎn)布局，已具備年產(chǎn)5000臺套的產(chǎn)能。09年大洋電機新動力成為市純電動環(huán)衛(wèi)車、公交大巴車等量產(chǎn)車輛中唯一的永磁同步電機及驅(qū)動系統(tǒng)的供給商。新能源關鍵部件投資工程：工程一：新能源動力及控制系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)化工程。建成后將形成主要面向國市場的大規(guī)模生產(chǎn)能力。公司作為專門從事各種微特電機的企業(yè)，已有十余年的生產(chǎn)經(jīng)營歷史。公司對電動汽車電機驅(qū)動系統(tǒng)加工工藝和設備都非常熟悉，具有工程產(chǎn)業(yè)化的制造優(yōu)勢。工程二：新能源動力及控制系統(tǒng)研發(fā)及中試基地建立工程。擬通過研發(fā)、中試基地建立，加強研發(fā)根底設施和完善研發(fā)平臺，增加一批先進的檢測儀器和設備，建立多個產(chǎn)品檢驗測試和功能實驗室，加速研發(fā)和試產(chǎn)新能源動力及控制系統(tǒng)新產(chǎn)品，掌握新能源動力及控制系統(tǒng)核心技術和先進的生產(chǎn)工藝，建立獨立、自主、創(chuàng)新的研究開發(fā)能力。本工程建立將加強研發(fā)中心的研發(fā)根底平臺，為新能源動力及控制系統(tǒng)的開發(fā)提供技術支撐，中試生產(chǎn)線將為產(chǎn)品實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化提供技術平臺。工程三：驅(qū)動啟動電機〔BSG〕及控制系統(tǒng)建立工程。驅(qū)動啟動電機簡稱BSG〔即一種采用皮帶傳動方式進展動力混合的具備怠速停機和啟動功能的混合動力技術〕，系統(tǒng)通過BSG系統(tǒng)能快速地啟停發(fā)動機，加裝在汽車現(xiàn)有發(fā)電機上可以有效實現(xiàn)節(jié)能3～5%。且BSG系統(tǒng)構造簡單，重量輕，對整車原有構造改動小，性能經(jīng)濟可靠。該工程產(chǎn)品的客戶群體主要為傳統(tǒng)汽車領域，針對如東風汽車為主的國所有乘用車客戶。工程四：大功率IGBT及IPM模塊封裝建立工程。工程完成后，公司有望在未來3～5年成為國大功率IGBT及IPM模塊封裝行業(yè)的領先企業(yè)，使公司產(chǎn)品鏈從電機到控制器，再向上游功率模塊拓展，在電力電子領域有所作為。IGBT模塊主要應用在變頻器的主回路逆變器及一切逆變電路，即DC/AC變換中。IPM智能功率模塊已被廣泛應用于交流電機變頻調(diào)速和直流電機斬波調(diào)速以及各種高性能電源。2015年收購電驅(qū)動100%股權，電驅(qū)動預計2015~2017年歸屬于母公司所有者的凈利潤分別不低于9,400萬元、13,800萬元、18,900萬元。6.2大郡大郡動力控制技術成立于2005年11月，是專業(yè)從事電力電子產(chǎn)品和電動汽車用電機控制系統(tǒng)產(chǎn)品研發(fā)和生產(chǎn)的高科技企業(yè)。公司現(xiàn)有共有員工70多人，其中80％擁有本科及以上學歷。公司開發(fā)出一系列具有自主知識產(chǎn)權的混合動力汽車、純電動汽車以及燃料電池汽車用電機系統(tǒng)產(chǎn)品被納入國家863方案，是目前國領先的產(chǎn)品及應用技術方案；并與一汽、上汽、東風、長安等國主要汽車制造商配套，在奧運、世博會及“十城千輛〞工程中投入示運營，取得優(yōu)異表現(xiàn)。目前，大郡動力控制技術已實現(xiàn)了汽車集成起動發(fā)電機系統(tǒng)〔ISG〕、增程器系統(tǒng)〔APU〕、純電動驅(qū)動系統(tǒng)〔TM〕和雙電機驅(qū)動系統(tǒng)〔ISG/APU+TM〕等多個系列產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化。2015年7月，與臥龍電氣合資設立新能源電機合資公司。6.3精進電動精進電動科技〔〕成立于2008年2月，其自主研發(fā)的產(chǎn)品已經(jīng)全面地覆蓋了純電動、插電混合動力、混合動力等主要技術路線，并為整車企業(yè)提供電機和控制器的成套電驅(qū)動解決方案。該公司有一支國際化的新能源汽車電機產(chǎn)業(yè)化團隊，在研發(fā)、生產(chǎn)、質(zhì)量、供給鏈、工程管理、營銷、售后效勞等整個價值鏈上與國際標準接軌。公司在建立了新能源汽車電機系統(tǒng)研發(fā)中心，在嘉定國際汽車城建成了年產(chǎn)能達10萬臺的先進生產(chǎn)基地，配備了具有自主知識產(chǎn)權的生產(chǎn)線。精進電動在乘用車方面推出了60~120kW高速驅(qū)動電機，同步開發(fā)了基于AutoSAR架構控制軟件的驅(qū)動電機控制器。在商用車方面，精進電動推出了同軸混聯(lián)直驅(qū)雙電機系統(tǒng)，雙電機驅(qū)動轉(zhuǎn)矩到達3100Nm，功率到達300kW，可使整車動力提升30%。6.4南車時代南車時代電動汽車股份于2007年7月注冊成立，是中國南車集團株洲電力機車研究所聯(lián)合清華大學、三一集團等國優(yōu)勢資源而組建的股份制公司，注冊資本1.6億元，是我國第一家集電動汽車整車、電氣系統(tǒng)及關鍵零部件于一體的，具備研發(fā)、制造和檢測試驗能力的電動汽車專業(yè)公司。公司在驅(qū)動電機系統(tǒng)等關鍵零部件、混合動力系統(tǒng)等電氣系統(tǒng)和整車集成等三個電動汽車核心研發(fā)層次上，具備很強的自主開發(fā)、持續(xù)創(chuàng)新和專業(yè)制造能力。公司目前具備的電動汽車八大關鍵技術為：電動客車整車集成技術；大、中型車輛的純電動、無軌電車、混合動力電氣系統(tǒng)集成技術；串/并聯(lián)混合動力系統(tǒng)技術；車用驅(qū)動電機系統(tǒng)技術；車載能源〔鋰電池、鎳氫電池、超級電容等〕應用技術；電動汽車網(wǎng)絡控制技術；?電動汽車車載和地面充電機技術；電動汽車輔助系統(tǒng)〔轉(zhuǎn)向系、制動系、上下壓轉(zhuǎn)換電源等〕集成技術。公司目前是全國唯一同時擁有混合動力客車整車資源、關鍵零部件核心技術和動力系統(tǒng)技術平臺的企業(yè)。公司客車電氣系統(tǒng)產(chǎn)品已經(jīng)涵蓋串聯(lián)式/并聯(lián)式混合動力城市客車、無軌電車、純電動客車、PLUG-IN電動客車四大類；核心零部件—永磁電機、異步牽引電機、電機控制器、智能充電機、減速箱、DC/DC變換器、整車控制器、電池管理系統(tǒng)等，已全部成功應用于9～16米各種類型的城市電動客車，并向輕型客車、乘用車領域拓展。整車產(chǎn)品已經(jīng)涵蓋10～12米串聯(lián)式、并聯(lián)式混合動力城市客車、9～12米柴油動力城市客車、10～12米公路、旅游、團體客車。6.5萬向電動萬向電動汽車成立于2002年，是萬向集團全資子公司，公司致力于掌握情節(jié)能源技術，開展節(jié)能環(huán)保汽車，按照“電池-電機-電控-電動汽車〞的開展戰(zhàn)略，公司在大功率，高能量聚合物鋰離子動力電池，一體化電機及其驅(qū)動控制系統(tǒng)，整車電子控制系統(tǒng)，汽車工程集成技術以及試制平臺等方面取得了顯著的成果。圖萬向電動車具備全面競爭優(yōu)勢公司多年來共承當國家“863〞方案課題5項，承當省重大產(chǎn)品科技攻關工程4項，累計申報電動汽車類專利70多項，局部工程成果已經(jīng)成功實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化。目前公司已成功開發(fā)了電動轎車、電動公交車、雙能源電車、電動電力效勞車、電動電力工程車等車型，裝備自主開發(fā)的聚合物鋰離子動力電池和動力系統(tǒng)的純電動公交車在西湖Y9公交線路已經(jīng)運行3年，產(chǎn)品的可靠性得到了長期商業(yè)運營的實踐檢驗。圖萬向驅(qū)動電機系統(tǒng)產(chǎn)品歷史開展電機方面，萬向在商用車驅(qū)動系統(tǒng)總成方面取得較大進展。32KW、40KW、45KW、60KW、100KW等規(guī)格的電機驅(qū)動系統(tǒng)已經(jīng)在純電動專用車、純電動中巴車、純電動公交車以及混合動力公交車上得到小批量應用，數(shù)十臺裝備萬向動力系統(tǒng)的商用車在國多個城市正在進展示運行。圖萬向驅(qū)動電機系統(tǒng)產(chǎn)品及其特點6.6電驅(qū)動〔已被大洋電機收購〕電驅(qū)動成立于2008年，由安乃達驅(qū)動技術、中科院中科易能新技術、韻升股份和核心團隊共同發(fā)起成立。公司集中國優(yōu)勢資源，主要從事新能源汽車電驅(qū)動系統(tǒng)的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售，公司注冊資金5000萬，位于閔行區(qū)滄源科技園。公司擁有電磁設計部、系統(tǒng)控制部、構造設計部、信息咨詢部、產(chǎn)業(yè)推進部、試驗檢測部、中試基地等部門，擁有技術骨干80余人，承當國家863專項工程80余個。擁有研發(fā)仿真平臺、測試平臺、制造平臺。目前公司主要產(chǎn)品有：主驅(qū)動系統(tǒng)〔燃料電池電動轎車、純電動轎車、混合動力轎車、混合動力客車、微型電動轎車、輪轂驅(qū)動電動轎車〕；輔助驅(qū)動系統(tǒng)〔電動助力轉(zhuǎn)向、空調(diào)壓縮機、燃料電池空氣壓縮機、電動風扇電機、電動水泵電機〕。公司研制了適用于各種電動汽車的電機控制器樣機，大局部電機驅(qū)動系統(tǒng)已經(jīng)進展裝車運行考核。配套情況：電驅(qū)動研制的車用電機及其驅(qū)動系統(tǒng)樣機的應用客戶幾乎涵蓋了國全部汽車廠商，如一汽、上汽、東風、長安、奇瑞、吉利、華普、華晨、夏利、萬向等汽車廠商，應用車型從燃料電池汽車、純電動轎車、混合動力汽車等；同時，公司還為其他有關電機生產(chǎn)企業(yè)配套生產(chǎn)了相關的電機和控制器產(chǎn)品，具有形成車用電機及其驅(qū)動系統(tǒng)系列化產(chǎn)品的良好根底。產(chǎn)能產(chǎn)量：電機生產(chǎn)線：擁有1〕電機柔性裝配線一條〔汽車電機系統(tǒng)示組裝生產(chǎn)線〕2009年形成12000臺套生產(chǎn)能力。除裝配外，還擁有關鍵工藝如“整體充磁〞；2〕電機控制器柔性裝配生產(chǎn)線一條。目前公司已開發(fā)出滿足整車應用要求、機電一體化集成的具有自主知識產(chǎn)權的電機驅(qū)動系統(tǒng)產(chǎn)品；完成不同形式混動車用ISG電機系統(tǒng)；完成微型轎車用驅(qū)動系統(tǒng)的產(chǎn)品系列并開展批量化生產(chǎn)；通過產(chǎn)學研聯(lián)合完成燃料電池/純電動轎車電機系統(tǒng)產(chǎn)品和批量化生產(chǎn)。車用電機系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)化能力建立目標：由于新能源汽車尚處于研制開發(fā)和示運行階段，還是小批量試生產(chǎn)，生產(chǎn)規(guī)模較小，09年底具1.2萬臺套產(chǎn)能〔銷售約1000臺〕，2010年具50000臺套產(chǎn)能，2011年將到達10萬臺套產(chǎn)能。目前，電驅(qū)動產(chǎn)品開發(fā)的應用車型有純電動轎車、燃料電池轎車、串聯(lián)插電式混合動力轎車、微型電動轎車、混合動力客車等車型。產(chǎn)品品種有驅(qū)動電機、ISG電機和輪轂電機。這些產(chǎn)品與奇瑞、華晨、華普、北汽、上汽、吉利、長安、一汽、玉柴等的新能源車均有合作配套關系。2010年公司目標是做到收入1億，上半年已完成接近5000萬元。公司長遠配套目標是轎車〔電驅(qū)動電機產(chǎn)品均價3-4萬元/套〕，而南車時代主攻大型汽車。6.7匯川技術市匯川技術股份成立于2003年4月，專注于控制產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品有變頻器、伺服系統(tǒng)、PLC、HMI及新能源汽車電機控制器等，主要應用于工業(yè)自動化及新能源兩大行業(yè)。根據(jù)市匯川技術股份披露的2014年年度報告，當年公司實現(xiàn)新能源汽車電機控制器銷售收入2.94億元，占公司營業(yè)收入13.11%。6.8方正電機公司聯(lián)合公司全資子公司市高科潤電子共同搭建新能源驅(qū)動系統(tǒng)研發(fā)平臺，形成研發(fā)資源、產(chǎn)品參數(shù)和試驗平臺數(shù)據(jù)共享的全面協(xié)同研發(fā)，繼續(xù)加大在新能源汽車驅(qū)動系統(tǒng)產(chǎn)品上的研發(fā)力度，申請并授權9項實用新型專利，申請受理一項創(chuàng)造專利。目前公司已經(jīng)完成了3-45KW系列電機的研發(fā)和樣件制造，產(chǎn)品覆蓋混合動力車、低速電動車和純電動汽車。2010年11月8日，公司宣布與"萬向系"麾下萬向電動汽車展開電動汽車驅(qū)動電機領域合作，并將斥資8.75億元，投建年產(chǎn)30萬臺電動汽車驅(qū)動電機工程。該工程投產(chǎn)后可實現(xiàn)年均銷售收入15億元，利潤總額4.7億元。驅(qū)動電機作為電動汽車的核心部件，公司必將迎來巨大的市場機遇。新能源汽車驅(qū)動電機已成為公司戰(zhàn)略開展目標，方正電機的第二大股東為通聯(lián)創(chuàng)業(yè)投資股份〔隸屬萬向集團〕，其持有方正22.23%的股權。目前，在新能源汽車領域，萬向集團正在積極布局，力圖形成較完整產(chǎn)業(yè)鏈。其中，電機方面，萬向旗下尚沒有第二家控股或參股的電機制造方面專業(yè)公司，未來萬向集團很可能將新能源汽車驅(qū)動電機完全讓方正一家“獨攬〞。2015年6月，公司將收購海能100%股權，和德沃仕100%股權，產(chǎn)品覆蓋整車控制器、轉(zhuǎn)向控制、電機控制等整車動力總成系統(tǒng)。6.9信質(zhì)電機信質(zhì)電機股份始創(chuàng)于1990年7月，是一家上市公司。目前公司主要產(chǎn)品有：汽車發(fā)電機定子及總成、微特電機轉(zhuǎn)子、電動車定子及總成、電開工具電機轉(zhuǎn)子和電梯曳引機轉(zhuǎn)子、三相稀土永磁同步電動機、VVT〔汽車可變氣門正時系統(tǒng)〕家電電機定、轉(zhuǎn)子等。為國外眾多大型電機電器廠商提供專業(yè)配套效勞，如法雷奧〔Valeo〕、博世(Bosch)、日立、雷米等。公司產(chǎn)品豐富，產(chǎn)品構造合理，建立起了良好的產(chǎn)業(yè)開展體系，堅持開展“更專業(yè)、更環(huán)保、更高效〞的產(chǎn)品。目前已經(jīng)形成以電機定子鐵芯、轉(zhuǎn)子鐵芯為核心，高效節(jié)能電機、汽車電子產(chǎn)品為兩翼，電機定子總成、轉(zhuǎn)子總成為軀干的全方位覆蓋的產(chǎn)業(yè)開展體系，產(chǎn)品廣泛適用于汽車、家電、電梯、大型油田、電開工具等行業(yè)的電機領域。2015年7月，收購美國RMS公司40%股權，掌握美國最先進新能源驅(qū)動電機電控技術。6.10正海磁材正海磁性材料股份是專業(yè)生產(chǎn)高性能磁性材料及磁體組件的高新技術企業(yè)。正海磁材以趕超世界一流水平為目標，憑借具有自主知識產(chǎn)權的正海無氧工藝〔ZHOFP〕技術和世界一流的生產(chǎn)檢測設備，能夠批量生產(chǎn)當今世界頂級的55N、53N、50M、48M、48H、44SH、40UH、38EH、35AH、28ZH等30多個牌號的燒結釹鐵硼磁體。公司產(chǎn)品被廣泛應用于信息產(chǎn)業(yè)、汽車行業(yè)、電力設備、家用電器、石油化工、機械制造、航空航天、醫(yī)療器械等領域，產(chǎn)品綜合品質(zhì)到達世界一流水平