1．資產負債表分析項目20112012流淌資產貨幣資金2,020,358,378.462,480,804,314.29應收票據576,029,971.14907,653,785.45應收賬款23,145,910.9518,879,202.80預付賬款133,136,653.88101,320,859.42其他應收款10,964,167.227,211,519.81存貨1,249,734,003.571,422,801,193.30其他流淌資產168,569.961,607,493.82影響流淌資產其他科目00流淌資產合計4,013,537,655.184,940,278,368.89非流淌資產長期股權投資3,835,937.043,835,937.04固定資產609,649,869.28655,242,127.59在建工程203,921,546.25263,824,375.10無形資產27,179,206.69147,823,211.24長期盼攤費用--6,665,282.34遞延所得稅資產52,771,524.9868,453,445.67其他非流淌資產857,65326,032,053非流淌資產合計898,215,737.241,171,876,431.98資產總計4,911,753,392.426,112,154,800.87流淌負債應付票據141,200,000130,150,000應付賬款130,268,324.72194,703,406.03預收賬款1,155,808,093.021,213,443,097.59應付職工薪酬152,875,016.88225,587,173.12應交稅費595,644,733.03534,767,813.33應付股利7,798,975.362,487,388.96其他應付款146,843,502.01186,407,333.71流淌負債合計2,330,438,645.022,487,546,212.74非流淌負債非流淌負債合計----負債合計2,330,438,645.022,487,546,212.74全部者權益實收資本（或股本）432,924,133865,848,266資本公積金297,795,125.67240,806,934.27盈余公積金257,453,369.65353,184,948.69未安排利潤1,502,529,721.582,084,726,425.47歸屬于母公司股東權益合計2,490,702,349.903,552,280,245.08全部者權益合計2,581,314,747.403,624,608,588.13負債及全部者權益總計4,911,753,392.426,112,154,800.87項目20112012一、營業總收入4,488,148,103.846,478,763,909.72營業收入4,488,148,103.846,478,763,909.72二、營業總成本3,123,055,508.994,463,623,802營業成本1,077,192,250.841,634,439,471.33營業稅金及附加811,490,372.441,082,692,810.29銷售費用921,366,133.571,378,306,935.97管理費用320,330,475.39429,467,592.90財務費用-11,654,592.07-43,410,184.36資產減值損失4,330,868.82-17,872,824.13三、其他經營收益----投資凈收益611,625.194,313.10四、營業利潤1,365,704,220.042,015,144,420.82營業外收入3,943,005.234,946,572.77營業外支出32,151,215.5954,329,746.98非流淌資產處置凈損失1,446,949.716,722,262.92五、利潤總額1,337,496,009.681,965,761,246.61所得稅412,935,650.74578,647,172.09六、凈利潤924,560,358.941,387,114,074.52少數股東損益144,012,878.6259,799,592.09歸屬于母公司股東的凈利潤780,547,480.321,327,314,482.43七、每股收益基本每股收益1.81.53稀釋每股收益1.81.53由表2-2可以看出：（1）汾酒股份有限公司營業總收入2012年較上年同期增長51.73%，銷售方面：在鞏固老客戶的基礎上，加大了開拓國內重點客戶的力度，逐步提高重點客戶的銷售量。全年完成銷售收入元，同比增加76.39％。2012年汾酒股份有限公司通過進一步強化內部管理，實施管理流程再創，加強推動科技創新、經營創新和體制機制創新，使公司生產經營始終保持強勁的發展勢頭，各項工作穩健推動，全年完成營業收入6478763909.72元，同比增加44.35％。（2）公司2012年的營業稅金及附加比2011年發生數增加271202437.85元，變動比例為33.42％，變動的主要緣由為本期出口收入增加，出口免抵退稅額相應增加，導致城建稅及教化費附加增加，導致營業稅金增幅較大。（3）2012年公司凈利潤總額較2011年同期增長46.97％主要緣由是營業外收入的增加，所得稅費用較2011同期增長40.13％。從以上分析可以看出汾酒股份有限公司的獲利狀況還比較穩定，但是還是須要加強公司的管理，努力做好增收節支的工作，加強主營業務，限制各項費用。這樣才可能使公司的凈利潤有較大幅度的增大。3．現金流量表分析項目20112012一、經營活動產生的現金流量銷售商品、供應勞務收到的現金5,537,705,167.926,965,635,844.39收到的稅費返還--4,536.89收到其他和經營活動有關的現金30,442,150.41102,133,177.34經營活動現金流入小計5,568,147,318.337,067,773,558.62購買商品、接受勞務支付的現金1,197,746,011.781,653,079,585.63支付給職工以及為職工支付的現金433,239,843.42632,552,808.12支付的各項稅費1,535,063,516.212,726,612,089.38支付其他和經營活動有關的現金805,350,879.071,016,324,078.42經營活動現金流出小計3,971,400,250.486,028,568,561.55經營活動產生的現金流量凈額1,596,747,067.851,039,204,997.07二、投資活動產生的現金流量取得投資收益收到的現金611,625.194,313.10處置固定資產、無形資產和其他長期1,179,077.72--資產收回的現金凈額投資活動現金流入小計1,790,702.914,313.10購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金257,484,908.60269,275,143.90支付其他和投資活動有關的現金0720,000投資活動現金流出小計257,484,908.60269,995,143.90投資活動產生的現金流量凈額-255,694,205.69-269,990,830.80三、籌資活動產生的現金流量汲取投資收到的現金--5,920,000籌資活動現金流入小計--5,920,000支付其他和籌資活動有關的現金805,350,879.071,016,324,078.42籌資活動現金流出小計401,796,254340,726,787.44籌資活動產生的現金流量凈額-401,796,254-334,806,787.44四、現金及現金等價物凈增加額現金及現金等價物凈增加額939,256,608.16434,407,378.83期初現金及現金等價物余額1,081,101,770.302,020,358,378.46期末現金及現金等價物余額2,020,358,378.462,454,765,757.29補充資料：1．將凈利潤調整為經營活動的現金流量：凈利潤924,560,358.941,387,114,074.52加：資產減值打算4,329,702.58-17,872,824.13固定資產折舊、油氣資產折耗、生產性生物資產折舊37,824,851.7147,528,305.06無形資產攤銷1,240,220.044,481,979.07長期盼攤費用攤銷--375,508.85處置固定資產、無形資產和其他長期資產的損失1,286,915.636,691,618.16投資損失-611,625.19-4,313.10遞延所得稅資產削減-20,046,129.69-15,681,920.69存貨的削減-233,882,047.74-173,067,189.73經營性應收項目的削減-33,212,723.64-371,467,224.99經營性應付項目的增加915,257,545.21171,106,984.05經營活動產生的現金流量凈額1,596,747,067.851,039,204,997.072、現金及現金等價物凈增加狀況：現金的期末余額2,020,358,378.462,454,765,757.29減：現金的期初余額1,081,101,770.302,020,358,378.46現金及現金等價物凈增加額939,256,608.16434,407,378.83三、財務比率分析1．短期償債實力分析（2）速動比率速動比率＝（流淌資產—存貨）/流淌負債，用于衡量企業的流淌資產中可以馬上用于償還流淌負債的實力。該比率越高，表明企業償債實力越強，越簡單取得借款；該比率越低，表明企業存在不能快速償還流淌負債的風險，取得借款會有困難。一般認為，企業的速動比率至少應維持在1。（3）現金比率現金比率＝（貨幣資金＋現金等價物）/流淌負債，最能反映企業干脆償還流淌負債的實力。該比率越高說明企業干脆償還流淌負債的實力越強。一般認為，現金比率保持在30％左右為宜。項目20112012流淌比率1.721.99速動比率1.191.41現金比率86.69%99.73%