商業銀行大額險暴露管理辦法（公開征求意見稿）第一章

總則第一條（目的與依據）促進商業銀行加強大額風險暴露管理，有效防控客戶集中度風險，維護商業銀行穩健運行,中華人民共和國銀行業監督管理法商業銀行法》等法律法規，制定本辦法。第二條（適用范圍本辦法適用于中華人民共和國境內設立的商業銀行.第三條（風險暴露本辦法所稱風險暴露是指商業銀行對單一客戶或一組關聯客戶的信用風險暴露，包括銀行賬簿和交易賬簿內各類信用風險暴露。第四條

(大額風險暴露）辦法所稱大額風險暴露是指商業銀行對單一客戶或一組關聯客戶超過其一級資本凈額2％的風險暴露。第五條

(符合要求）商業銀行并表和未并表的大額風險暴露均應符合本辦法規定的監管要求。商業銀行應按照本辦法計算并表和未并表的大額風險暴露。并表范圍與《商業銀行資本管理辦法（試(以0

下簡資本辦法險暴露為銀行集團內各成員對客戶的風險暴露簡單相加。第六條（總體要求商業銀行應將大額風險暴露管理納入全面風險管理體系,建立完善與業務規模及復雜程度相適應的組織架構、管理制度、信息系統等，有效識別、計量、監測和防控大額風險.第二章

大額風險暴露監管要求第七條

(同業單一客戶監管要求)業銀行對非同業單一客戶的貸款余額不得超過資本凈額的10%;對非同業單一客戶的風險暴露不得超過一級資本凈額的％非同業單一客戶包括主權實體、中央銀行、公共部門實體、企事業法人、自然人、匿名客戶等。匿名客戶是在無法識別資產管理產品或資產證券化產品基礎資產的情況下設置的虛擬交易對手。第八條（非同業關聯客戶監管要求業銀行對一組非同業關聯客戶的風險暴露不得超過一級資本凈額的％。非同業關聯客戶包括集團客戶和經濟依存客戶。第九條（同業客戶監管要求）業銀行對同業單一客戶或集團客戶的風險暴露不得超過一級資本凈1

額的同業客戶指經金融監管機構批準設立的金融機構。第十條全球系重要性行管要求全球系統重要性銀行之間的風險暴露不得超過一級資本凈額的商業銀行被認定為全球系統重要性銀行后，與其他全球系統重要性銀行之間的風險暴露應在12個月內達到上述監管要求。第十一（合格央交易手監管求）業銀行對單一合格中央交易對手清算風險暴露不受本辦法規定的大額風險暴露監管要求約束，非清算風險暴露不得超過一級資本凈額的25%第十二（不合中央交對手監要求商業銀行對單一不合格中央交易對手清算風險暴露、非清算風險暴露均不得超過一級資本凈額的％。第十三（豁免體）業銀行對下列交易主體的風險暴露不受本辦法規定的大額風險暴露監管要求約束：國中央政府和中國人民銀行。（二級含上國家或地區的中央政府2

和中央銀行。（三）國際清算銀行及國際貨幣基金組織。（四）其他經國務院銀行業監督管理機構認定可以豁免的交易主體。第十四條（地方政府豁免）商業銀行持有的省直轄市治區以及計劃單列市人民政府發行的債券不受本辦法規定的大額風險暴露監管要求約束.第十五條

(策性銀行豁免業銀行對政策性銀行的非次級債權不受本辦法規定的大額風險暴露監管要求約束。第三章

風險暴露計算第十六條露包括:

(計算范圍）商銀行對客戶的風險暴（一)因各項貸款、投資債券、存放同業、拆放同業、買入返售資產等表內授信形成的一般風險暴露。（二）因投資資產管理產品或資產證券化產品形成的特定風險暴露。（三)因債券、股票及其衍生工具交易形成的交易賬簿風險暴露。（四）因場外衍生工具、證券融資交易形成的交易對手信用風險暴露。3

（五)因擔保、承諾等表外項目形成的潛在風險暴露。（六）其他風險暴,按照實質重于形式的原則,除上述風險暴露外，信用風險仍由商業銀行承擔的風險暴露第十七條（一般風險暴露業銀行應按照賬面價值扣除減值準備計算一般風險暴露。第十八條（特定風險暴露業銀行應按照本辦法計算投資資產管理產品或資產證券化產品形成的特定風險暴露。第十九條（交易賬簿風險暴露）業銀行應按照本辦法計算交易賬簿風險暴露。第二十條（交易對手信用風險暴露業銀行應按照《資本辦法》的規定計算場外衍生工具和證券融資交易的交易對手信用風險暴露.第二十一條（潛在風險暴露）商銀行應將表外項目名義金額乘以信用轉換系數得到等值的表內資產，再按照一般風險暴露的處理方式計算潛在風險暴露。第二十二條（中央交易對手信用風險暴露）商業銀行應按照以下方法計算中央交易對手清算風險暴4

露：（一）衍生工具交易和證券融資交易按照《中央交易對手風險暴露資本計量規則》有關規定計算風險暴露。（二）非單獨管理的初始保證金、預付的違約基金以及股權按照名義金額計算風險暴露。（三）單獨管理的初始保證金以及未付的違約基金不計算風險暴露。商業銀行應按照本辦法計算中央交易對手非清算風險暴露。第二十三條（風險緩釋轉移）商銀行計算客戶風險暴露時，應考慮合格質物質押或合格保證主體提供保證的風險緩釋作用，從客戶風險暴露中扣減被緩釋部分。質物或保證的擔保期限短于被擔保債權期限的，不具備風險緩釋作用。對于質物，扣減金額為其市場價,減部分計入對質物最終償付方的風險暴露。對于以特戶、封金或保證金等形式特定化后的現金及黃金等質物減后不計入對質物最終償付方的風險暴露。對于保證，扣減金額為保證金額，扣減部分計入對保證人的風險暴露。5

第二十四條

(計算剔除)商業銀行計算客戶風險暴露時，可以剔除已從監管資本中扣除的風險暴露、商業銀行之間的日間風險暴露以及結算性同業存款。第二十五條（簡化計算）符合下列條件的商業銀行可以采用簡化方法計算風險暴露：（一）資產管理產品及資產證券化產品投資余額合計小于一級資本凈額，商業銀行可以將所有資產管理產品和資產證券化產品視為一個匿名客戶將投資余額合計視為對匿名客戶的風險暴露。(二)交易賬簿總頭寸小于70億元人民幣且低于總資產的，可以不計算交易賬簿風險暴露。(）場外衍生工具賬面價值合計小于總資產05%名義本金合計小于總資產的計算交易對手信用風險暴露。第四章

大額風險暴露管理第二十六條（組織架構）商業銀行應建立健全大額風險暴露管理組織架構，明確董事會、高級管理層、相關部門管理職責，構建相互銜接、有效制衡的運行機制。第二十七條（董事會職責）事會應承擔大額風險暴露管理最終責任，并履行以下職責:6

（一）審批大額風險暴露管理制度。（二)審閱相關報告，掌握大額風險暴露變動及管理情況。（三）審批大額風險暴露信息披露內容。第二十八條（高級管理層職責）級管理層應承擔大額風險暴露管理實施責任.體職責包括：（一）審核大額風險暴露管理制度，提交董事會審批。（二）推動各相關部門落實大額風險暴露管理制度(續加強大額風險暴露管理期將大額風險暴露變動及管理情況報告董事會。（四)審核大額風險暴露信息披露內容，提交董事會審批第二十九條

(部門職責）商業銀行應明確大額風險暴露管理的牽頭部門,籌協調各項工作體職責包括：(織各相關部門落實大額風險暴露具體管理職責（二）制定、修訂大額風險暴露管理制度，提交高級管理層審核。7

（三)推動大額風險暴露管理相關信息系統建設。（四）持續監測大額風險暴露變動及管理情況，定期向高級管理層報告。（五）確保大額風險暴露符合監管要求及內部限額；對于突破限額的情況，及時報告高級管理層。（六）擬定大額風險暴露信息披露內交高級管理層審核。第三十條

(管理制度）商銀行應根據本辦法制定大額風險暴露管理制度，并定期評估和修訂。制度內容應至少包括：(一）管理架構與職責分工.(二）管理政策與工作流程。（三）客戶范圍及關聯客戶認定標準.（四)風險暴露計算方法（五）內部限額與監督審計（六)統計報告及信息披露要求。商業銀行制定、修訂大額風險暴露管理制度，應及時報銀行業監督管理機構備案。第三十一條（內部限額)商業銀行應根據自身風險偏好、風險狀況、管理水平和資本實力，按照大額風險暴露監管要求設定內部限額，并對其進行持續監8

測、預警和控制。第三十二條

(信息系統)商業銀行應加強和完善信息系統建設,續收集相關數據信息效支持大額風險暴露管理.關信息系統應至少實現以下功能：（一）支持關聯客戶識別。(二）準確計量風險暴露。（三）持續監測大額風險暴露變動情況。（)大額風險暴露接近內部限額進行預警提示。第五章

監督管理第三十三條（監管依據及方式)行業監督管理機構依照本辦法的規定,通過非現場監管和現場檢查的方式對商業銀行大額風險暴露管理進行監督檢查，并采取相應監管措施。第三十四條（監管評估)銀行業監督管理機構定期評估商業銀行大額風險暴露管理狀況及效果，包括制度執行、系統建設、遵守限額、風險管控等內容。同時見反饋商業銀行董事會和高級管理層，并將評估結果作為監管評級的重要參考。第三十五條（管理情況報告)商業銀行應定期向銀行業監督管理機構報告大額風險暴露管理情況，報9

送頻率為每年至少一次。第三十六條（風險暴露情況報告）商業銀行應定期向銀行業監督管理機構報告并表和未并表的以下風險暴露情況:（一）所有大額風險暴露（二)不考慮風險緩釋作用情形的所有大額風險暴露(三)各類客戶的風險暴露,二十大風險暴已按第（一）款要求報送的不再重復報送。并表報告每半年報送一次，未并表報告每季報送一次第三十七條（突破報告）商業銀行大額風險暴露突破本辦法規定的監管要求的，應立即報告銀行業監督管理機構。第三十八條（監管措施）對于違反大額風險暴露監管要求的商業銀行，銀行業監督管理機構可以采取以下監管措施：（一）要求商業銀行對大額風險暴露上升進行原因分析和預測.（二）與商業銀行董事會、高級管理層進行審慎性會談。10

（三）下發監管意見書，內容包括商業銀行大額風險暴露管理存在的問題、擬采取的糾正措施和限期達標意見等。（)要求商業銀行加強大額風險暴露管理定切實可行的大額風險暴露限期達標計劃，并報銀行業監督管理機構備案。（五）根據違規程度提高其監管資本要求(）責令商業銀行采取有效措施降低大額風險暴露規模。第三十九條（行政處罰）商業銀行違反大額風險暴露監管要求的，除本辦法第三十六條規定的監管措施外，銀行業監督管理機構還可依據《中華人民共和國銀行業監督管理法》等法律法規規定實施行政處罰。商業銀行未按本辦法規定管理大額風險暴露、報告大額風險暴露情況的規定進行信息披露、提供虛假的或隱瞞重要事實的報告的，銀行業監督管理機構可依據《中華人民共和國銀行業監督管理法》等法律法規規定實施行政處罰。第四十條

(銀行間風險暴露例外條款）市場流動性較為緊張的情況下,商業銀行之間大額風險暴露11

突破監管要求的，銀行業監督管理機構可根據實際情況靈活采取相應監管措施。第六章

附則第四十一條（解釋）本法由國務院銀行業監督管理機構負責解釋。第四十二條（參照執行）農村合作銀行、村鎮銀行、農村信用社參照執行本辦法。省聯社對同業客戶的風險暴露監管要求由國務院銀行業監督管理機構另行規定.第四十三條（施)本辦法自7月起施行。商業銀行應于2018年1231前達到本辦法規定的大額風險暴露監管要求.第四十四條（同業風險暴露達標過渡期）本辦法征求意見稿發布之日起，商業銀行應審慎控制同業客戶風險暴露水平年底同業客戶風險暴露達到本辦法規定的監管要求的商業銀行，鼓勵其同業客戶風險暴露持續達到監管要求;對于2017年底同業客戶風險暴露未達到本辦法規定的監管要求的商業銀行戶風險暴露占一級資本比例不得上升。對于2018年底同業客戶風險暴露未達到本辦法規12

定的監管要求的商業銀行,于2021年底前達標。達標過渡期內，應達到本辦法規定的分階段同業客戶風險暴露監管要求；應制定和實施同業客戶風險暴露達標規劃步降低同業客戶風險暴露水平勵有條件的商業銀行提前達標；同業客戶風險暴露達標規劃應報銀行業監督管理機構批準。達標過渡期內，銀行業監督管理機構可根據達標規劃實施情況采取相應監管措施第四十五條（附件效力）件1附件、附件3附件、附件附件本辦法組成部分。(一）附件1:聯客戶識別方法。（二）附件2:定風險暴露計算方法.(三）附件3交易賬簿風險暴露計算方法。（四）附件4表外項目信用轉換系數。（五）附件5合格質物及合格保證范圍。(六）附件6過渡期分階段達標要求。13

附件1關聯客戶識別法一、集團客戶識別集團客戶是指存在控制關系的一組企事業法人客戶或一組同業客戶。商業銀行應按照《企業會計準則第33號—并財務報表》規定的控制關系判斷標準，并根”質重于形式”原則識別集團客戶別集團客戶應至少考慮以下特征：（一）一方在股權上或經營決策上直接或間接控制另一方或被另一方控制。（二）兩方共同被第三方控制。(）一方主要投資者個人、關鍵管理人員或其親屬（包括三代以內直系親屬關系和二代以內旁系親屬關系）直接或間接控制另一方.（四）存在其他關聯關系，可能不按公允價格原則轉移資產和利潤，應當視同集團客戶的。商業銀行識別集團客戶時，對于不受大額風險暴露監管要求約束的主體,果兩個客戶同受其控制客戶之間不存在控制關系認定為集團客戶。二、經濟依存客戶識別經濟依存客戶是指存在經濟依存關系的一組企事14

業法人客戶。經濟依存關系指一個客戶發生財務困難或違約時可能導致另一個客戶無法及時足額償還債務的情形。商業銀行應識別風險暴露超過一級資本凈額5的企事業法人客戶之間是否存在經濟依存關系斷客戶之間是否存在經濟依存關系時，商業銀行應至少考慮以下因素：(一）一個客戶年度總收入或總支出的以上源于與另一客戶的交易;以上的產品銷售給另一個客戶，且難以找到替代的產品購買方。（二）一個客戶通過保證等方式對另一個客戶融資負有代償責任且金額較大證人履行擔保義務時自身債務很可能違約，導致兩個客戶的債務違約存在相關性。（三）一個客戶償還債務的主要資金來自另一個客戶對其還款，后者的財務困難可能導致前者無法及時足額償還債務.（四)兩個客戶依賴共同的、難以替代的融資來源獲得大部分資金，當共同的資金提供方違約時，無法找到替代的資金提供方，一個客戶的融資問題很可能擴展到另一個客戶。(）一個客戶與另一個客戶償還貸款的主要來源15

相同且方均沒有其他收入來源以足額歸還貸款商業銀行識別經濟依存客戶時，對于不受大額風險暴露監管要求約束的主體，如果兩個客戶同時與其存在經濟依存關系間不存在經濟依存關系，則可以不認定為經濟依存客戶。三、客信收集與護商業銀行應要求客戶提供真實、完整、準確的信息資作為識別集團客戶和經濟依存客戶的重要依據信息資料包括但不限于客戶基本情況、業務經營狀況、財務狀況、融資及對外擔保情況、實際控制人信息、法定代表人信息、高級管理人員信息、股東及關聯企業信息伙伴信息以及業務往來情況。客戶信息發生變更的，商業銀行應要求客戶及時提交更新后的信息資料。商業銀行應對照客戶提供的信息資料，對重點內容、存在疑問的內容和其他需要了解的信息進行實地核查和調查，確保掌握信息的真實性、完整性和準確性。16

附件2特定風險暴露算方法商業銀行應按照以下要求確定特定風險暴露交易對手，并計算基礎資產風險暴露和附加風險暴露。一、基資風險暴(一)基礎資產風險暴露交易對手的確定業銀行應使用穿透方法管理產品或資產證券化產品基礎資產的最終債務人作為交易對手并將基礎資產風險暴露計入對該交易對手的風險暴露。于資產管理產品或資產證券化產品業銀行能夠證明確實無法識別基礎資產并且不存在監管套利行為，則可以不使用穿透方法。對于所有不使用穿透方法的資產管理產品和資產證券化產品，商業銀行應設置唯一的、名“名客”的虛擬交易對手，并將上述產品的風險暴露計入對匿名客戶的風險暴.匿名客戶視同非同業單一客戶.(二）基礎資產風險暴露的計算1對于不使用穿透方法的資產管理產品或資產證券化產品，風險暴露為投資該產品的名義金額.2對于使用穿透方法且所有投資者處于同一等級17

的資產管理產品或資產證券化產品，計入某項基礎資產最終債務人的風險暴露為:其中:是商業銀行在該產品中持有的份額比例。是該產品中該項基礎資產的市場價值.3對于使用穿透方法且投資者之間優先級不同的資產管理產品或資產證券化產品，對基礎資產風險暴露的計算基于該產品中的每一個層級，且假設基礎資產的全部損失由單一層級中的投資者按比例分擔.入某項基礎資產最終債務人的風險暴露為：其中:是該產品中該項基礎資產的市場價值。是商業銀行在該產品中第j級的份額比例。是該產品中第j級的名義金額。二、附風暴露對于商業銀行投資的一項資產管理產品或資產證券化產品，其發起人、管理人、流動性提供者或信用保護提供者等主體的違約行為可能對商業銀行造成損失，由此產生的風險暴露稱為附加風險暴露。商業銀行應將上述主體分別作為交易對手分別計算相應的附加風險暴露,計入對該交易對手的風險暴露加風險暴露按照投資該項資產管理產品或資產證券化產18

品的金額計算。19

附件3交易賬簿風險露計算方法一、債券和股票按照市場價值計算風險暴露。二、對于基礎工具為債券、股票的互換、期貨、遠期等衍生工具，應按照《資本辦法》的規定轉換為基礎工具頭寸按照市場價值計算其風險暴露基礎工具的風險暴露應計入對基礎工具發行人的風險暴露。三、對于信用參考實體為債券、股票的信用衍生工具應照《資本辦法》的規定轉換為相關信用參考實體的本金頭寸，并按照市場價值計算其風險暴露對信用參考實體的風險暴露應計入對信用參考實體發行人的風險暴露于信用保護賣方如信用衍生工具市場價值大于則信用保護賣方對信用參考實體的風險暴露為信用參考實體的市場價值減去信用衍生工具的市場價值時,用保護賣方對信用保護買方的風險暴露相應增加，數值等于信用衍生工具的市場價值對信用聯系票據用保護賣方對信用保護買方的風險暴露還包括持有買方發行的票據產生的風險暴露，并按照購買票據支付的本金計算。四、多頭頭寸和空頭頭寸的抵消20

（一）同一工具多頭與空頭的抵消如果兩個或兩個以上基礎工具或信用參考實體的發行人、票面利率、貨幣和期限全部相同，則可認為是同一工具。對于同一工具，可將多頭頭寸和空頭頭寸進行抵消，并按照抵消后的凈值計算對該工具的風險暴露。抵消后為凈空頭的，風險暴露為。(二）不同工具多頭與空頭的抵消對于同一發行人的不同工有在多頭頭寸優先級不低于空頭頭寸的情況下才可抵消按照抵消后的凈值計算對相應工具的風險暴露抵消后為凈空頭的，風險暴露為0.于頭寸的優先級，可按照寬泛類別進行劃分和認定,如按優先級由高到低依次劃分為優先債、次級債、權益類證券。如果商業銀行認為劃分優先級過于復雜，可選擇不進行抵消.如果商業銀行利用信用衍生工具對某一頭寸進行套期保值，并且該頭寸對應的基礎工具或信用參考實體的優先級不低于用于套期保值的信用衍生工具對應信用參考實體的優先級,則該套期保值具有風險緩釋作用，商業銀行應從對該頭寸的風險暴露中扣除被緩釋部分用保護提供者的風險暴露相應增加。如果用于套期