1、第二章 現金流量及其構成1工程經濟學工程經濟學南京航空航天大學經管院南京航空航天大學經管院第二章第二章 現金流量及其構成現金流量及其構成第二章 現金流量及其構成2第二章第二章 現金流量及其構成現金流量及其構成? 第一節第一節 現金流量的概念現金流量的概念v 現金流入現金流入v 現金流出現金流出v 凈現金流量凈現金流量?第二節第二節 現金流量的構成現金流量的構成v成本費用成本費用v銷售收入銷售收入v稅金稅金v利潤利潤第二章 現金流量及其構成3第一節第一節 現金流量的概念現金流量的概念 一、基本概念一、基本概念1.1.現金流出現金流出：相對相對某個系統，指在某一時點上流某個系統，指在某一時點上流出

2、系統的資金或貨幣量，如投資、成本費用等。出系統的資金或貨幣量，如投資、成本費用等。2.2.現金流入現金流入：相對相對某個系統，指在某一時點上流某個系統，指在某一時點上流入系統的資金或貨幣量，如銷售收入等。入系統的資金或貨幣量，如銷售收入等。3.3.凈現金流量凈現金流量 = = 現金流入現金流入 - - 現金流出現金流出4.4.現金流量現金流量：指各個時點上實際發生的資金流出：指各個時點上實際發生的資金流出或資金流入（現金流入、現金流出及凈現金流量或資金流入（現金流入、現金流出及凈現金流量的統稱）的統稱）現金流量的三要素：時點、大小、方向現金流量的三要素：時點、大小、方向第二章 現金流量及其構成

3、4二、現金流量的表示方法二、現金流量的表示方法1.1.現金流量表現金流量表：用表格的形式描述不同：用表格的形式描述不同時點時點上發上發生的各種現金流量的生的各種現金流量的大小大小和和方向方向。第一節第一節 現金流量的概念現金流量的概念(續續)項目壽命周期：建設期試產期達產期項目壽命周期：建設期試產期達產期第二章 現金流量及其構成52.2.現金流量圖現金流量圖0 1 2 3200150 與橫軸相連的垂直線，箭頭向上表示現金流入，向下表與橫軸相連的垂直線，箭頭向上表示現金流入，向下表示現金流出，長短為現金流量的大小，箭頭處標明金額。示現金流出，長短為現金流量的大小，箭頭處標明金額。第二章 現金流量

4、及其構成62.2.現金流量圖（續）現金流量圖（續）現金流量圖的幾種簡略畫法現金流量圖的幾種簡略畫法0 1 2 3 4 5 6 時間（年）時間（年）200 200100200 200 200300第二章 現金流量及其構成7第二節第二節 現金流量的構成現金流量的構成v投資投資v成本費用成本費用v銷售收入銷售收入v稅金稅金v利潤利潤第二章 現金流量及其構成8一、投資一、投資1.投資投資：為實現預定生產經營計劃而預先墊付的資：為實現預定生產經營計劃而預先墊付的資金。包括：金。包括： 1）固定資產投資）固定資產投資 2）無形資產投資）無形資產投資 3）遞延資產投資）遞延資產投資 4）預備費用（基本預備、

5、漲價預備）預備費用（基本預備、漲價預備） 5）建設期利息及匯兌損益）建設期利息及匯兌損益 6）流動資金投資）流動資金投資第二章 現金流量及其構成9投資的構成及形成的資產投資的構成及形成的資產一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成10固定資產投資固定資產投資建筑工程費建筑工程費設備購置費設備購置費安裝工程費安裝工程費工具及生產家具購置費工具及生產家具購置費其它費用（土地補償費、管理費等）其它費用（土地補償費、管理費等）一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成11固定資產投資（續）固定資產投資（續） 固定資產原值固定資產原值：建設項目建成或投產時核定的價值：建設項目建成或投產時核定的價值 折舊折

6、舊：固定資產轉移價值的補償，一種會計手段；：固定資產轉移價值的補償，一種會計手段；在投資項在投資項目壽命期（或計算期）內，折舊和攤銷不是項目的現金流出，目壽命期（或計算期）內，折舊和攤銷不是項目的現金流出，但是，是成本的一部分。但是，是成本的一部分。 固定資產凈值固定資產凈值 = 固定資產原值固定資產原值 - 累計折舊額累計折舊額 期末殘（余）值期末殘（余）值：壽命期末的固定資產殘余價值，現金流入：壽命期末的固定資產殘余價值，現金流入一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成12無形資產、遞延資產無形資產、遞延資產 無形資產：無形資產：包括專利、著作權、版權、商標、專有技術等包括專利、著作權、版

7、權、商標、專有技術等其價值在服務期內逐年攤銷，其價值在服務期內逐年攤銷，攤銷費攤銷費計入成本計入成本 遞延資產：遞延資產：包括開辦費、租賃固定資產改良費、固定資產裝璜、裝包括開辦費、租賃固定資產改良費、固定資產裝璜、裝修費等修費等在規定年限內平均攤銷，在規定年限內平均攤銷，攤銷費攤銷費計入成本計入成本一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成13流動資金投資流動資金投資流動資產：流動資產：指可以在一個生產經營周期（對象不同，長短不指可以在一個生產經營周期（對象不同，長短不同）內變現或耗用的資產。同）內變現或耗用的資產。 儲備資金儲備資金（原材料、燃料等）（原材料、燃料等） 生產資金生產資金（在制

8、品、半成品、待攤費用）（在制品、半成品、待攤費用） 成品資金成品資金（產成品、外購品等）（產成品、外購品等） 結算資金結算資金（應收、預付帳款等）（應收、預付帳款等） 貨幣資金貨幣資金（備用金、現金、銀行存款等）（備用金、現金、銀行存款等）一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成14投資來源投資來源n自有資金自有資金 投資者繳付的出資額投資者繳付的出資額(包括資包括資 本金和資本溢價本金和資本溢價)，是企業用于項目投資的新增資本金、資本公積金、是企業用于項目投資的新增資本金、資本公積金、提取的折舊費與攤銷費以及未分配的稅后利潤等。提取的折舊費與攤銷費以及未分配的稅后利潤等。n 負債資金負債資金

9、 銀行和非銀行金融機構的貸款及發行債券的收入銀行和非銀行金融機構的貸款及發行債券的收入等。包括長期負債等。包括長期負債(長期借款、應付長期債券和融資長期借款、應付長期債券和融資租賃的長期應付款項等租賃的長期應付款項等)和短期負債和短期負債(短期借款、應付短期借款、應付賬款等賬款等)。一、投資一、投資第二章 現金流量及其構成15二、成本費用二、成本費用總成本總成本：生產經營活動中，活勞動與物化勞動消耗的生產經營活動中，活勞動與物化勞動消耗的貨幣表現。貨幣表現。 活勞動活勞動：勞動力作用于生產資料，創造出使用價值：勞動力作用于生產資料，創造出使用價值的勞動（包括腦力勞動和體力勞動）。的勞動（包括腦

10、力勞動和體力勞動）。 物化勞動物化勞動：由物資形態表現的勞動：由物資形態表現的勞動 工程經濟分析中不嚴格區分費用與成本，均視工程經濟分析中不嚴格區分費用與成本，均視為現金流出為現金流出（折舊費和攤銷費是成本不是現金流出）（折舊費和攤銷費是成本不是現金流出）。第二章 現金流量及其構成161 1、成本費用的分類、成本費用的分類總總成成本本費費用用期間期間費用費用財務費用財務費用管理費用管理費用銷售費用銷售費用生產生產成本成本直接費用直接費用直接人工直接人工直接材料直接材料其它直接費用（含折舊）其它直接費用（含折舊）間接費用間接費用間接人工間接人工間接材料間接材料其它間接費用（含折舊）其它間接費用（

11、含折舊）二、成本費用二、成本費用第二章 現金流量及其構成171 1、成本費用的分類（續）、成本費用的分類（續）2 2）按）按經濟性質經濟性質分為九類：分為九類： 外購材料；外購材料；外購燃料；外購燃料；外購動力；外購動力；工資工資及福利費；及福利費；折舊費；折舊費；攤銷費；攤銷費；利息支出；利息支出；修理費；修理費；其他費用。其他費用。2 2、經營成本、經營成本：工程技術項目在生產經營期間的：工程技術項目在生產經營期間的經常性經常性 實際實際支出。支出。 經營成本總成本費用（經營成本總成本費用（折舊攤銷費利息）折舊攤銷費利息）二、成本費用二、成本費用總成本（費用）總成本（費用） 第二章 現金流

12、量及其構成183 3、折舊的計算、折舊的計算n利用會計手段，把以前（建設期）發生的一次利用會計手段，把以前（建設期）發生的一次性支出，在生產經營期的各年度中進行分攤，性支出，在生產經營期的各年度中進行分攤，以核算當年應繳付的所得稅和可以分配的利潤。以核算當年應繳付的所得稅和可以分配的利潤。 n為保證國家正常的稅收來源，防止企業多提和為保證國家正常的稅收來源，防止企業多提和快提折舊費，現行財務制度對快提折舊費，現行財務制度對折舊方法折舊方法和和折舊折舊年限年限均有明確規定。將企業的固定資產分為均有明確規定。將企業的固定資產分為3 3大部分，大部分，2222類，對各類固定資產折舊年限規定類，對各類

13、固定資產折舊年限規定了一個最高限和最低限。了一個最高限和最低限。 二、成本費用二、成本費用第二章 現金流量及其構成193 3、折舊的計算（續）、折舊的計算（續）1）平均年限法：）平均年限法：每年計提的折舊額相等每年計提的折舊額相等年折舊率年折舊率=（1-預計凈殘值率）預計凈殘值率）/ 折舊年限折舊年限年折舊額年折舊額=固定資產原值固定資產原值年折舊率年折舊率2）工作量法：）工作量法：每計量單位折舊額相等每計量單位折舊額相等單位工作量折舊額單位工作量折舊額=（原值（原值-殘值）殘值）/ 額定總工作量額定總工作量年折舊額年折舊額=單位工作量折舊額單位工作量折舊額年工作量年工作量二、成本費用二、成本

14、費用第二章 現金流量及其構成203 3、折舊的計算（續）折舊的計算（續）3）雙倍余額遞減法：）雙倍余額遞減法：折舊率不變、折舊基數遞減折舊率不變、折舊基數遞減年折舊率年折舊率=2 / 折舊年限折舊年限100%（年折舊額）（年折舊額）i=（固定資產凈值）（固定資產凈值）i-1年折舊率年折舊率4）年數總和法：）年數總和法：年折舊率年折舊率i=（折舊年限（折舊年限-已使用年限已使用年限i）/ 折舊年限折舊年限 （折舊年限（折舊年限+1）/2（年折舊額）（年折舊額）i=（固定資產原值（固定資產原值-固定資產殘值）固定資產殘值） 年折舊率年折舊率i二、成本費用二、成本費用最后兩年折舊額最后兩年折舊額 （

15、固定資產凈值）（固定資產凈值）N-2期末殘值期末殘值/2第二章 現金流量及其構成211）會計中的費用和成本是企業經營活動和產品生產過程中）會計中的費用和成本是企業經營活動和產品生產過程中已已經發生經發生的各項耗費的真實記錄，數據是唯一；工程經濟分的各項耗費的真實記錄，數據是唯一；工程經濟分析中的費用和成本是對析中的費用和成本是對未來的預測未來的預測結果，有不確定性。結果，有不確定性。2）會計中對費用和成本的計量是分別針對特定會計期間，企）會計中對費用和成本的計量是分別針對特定會計期間，企業經營活動和特定產品的生產過程的；工程經濟分析中，業經營活動和特定產品的生產過程的；工程經濟分析中，對費用和

16、成本的計量則一般針對某一投資項目或技術方案對費用和成本的計量則一般針對某一投資項目或技術方案的實施結果。的實施結果。3）工程經濟分析強調對現金流量的分析，費用和成本具有相）工程經濟分析強調對現金流量的分析，費用和成本具有相同的本質（現金流出），一般不嚴格區分，此外，工程經同的本質（現金流出），一般不嚴格區分，此外，工程經濟分析引入了一些會計中不常使用概念（如經營成本）；濟分析引入了一些會計中不常使用概念（如經營成本）；會計中，費用與成本是不同的概念。會計中，費用與成本是不同的概念。二、成本費用二、成本費用第二章 現金流量及其構成22三、銷售收入三、銷售收入 銷售收入是企業生產經營階段的主要銷售

17、收入是企業生產經營階段的主要收入來源，是企業向社會出售商品或提供收入來源，是企業向社會出售商品或提供勞務的貨幣收入。勞務的貨幣收入。 銷售收入產品銷售量銷售收入產品銷售量價格價格銷售收入銷售收入(產品銷售量產品銷售量i i價格價格i i) )第二章 現金流量及其構成23四、稅四、稅 金金n稅金稅金是國家依據法律對有納稅義務的單是國家依據法律對有納稅義務的單位和個人征收的位和個人征收的財政資金財政資金 n稅收稅收是國家憑借政治權力參與國民收入是國家憑借政治權力參與國民收入分配和再分配的一種方式，具有分配和再分配的一種方式，具有強制性、強制性、無償性無償性和和固定性固定性的特點。的特點。n稅收稅收

18、是國家對各項經濟活動進行是國家對各項經濟活動進行宏觀調宏觀調控的重要杠桿控的重要杠桿。 第二章 現金流量及其構成24七大稅類、24稅種n1 1流轉稅類流轉稅類：增值稅增值稅、消費稅消費稅、營業稅營業稅n2 2所得稅類所得稅類：企業所得稅、外資、外國企業所得稅、個人所得稅n3 3特定目的稅類特定目的稅類 n4 4資源稅類資源稅類 n5 5財產和行為稅財產和行為稅 n6 6農業稅類農業稅類 n7 7關稅關稅 四、稅金四、稅金第二章 現金流量及其構成25五、五、利利 潤潤n利潤是企業利潤是企業經濟目標經濟目標的集中表現的集中表現 銷售利潤銷售利潤銷售收入總成本費用銷售收入總成本費用 銷售稅金及附加銷售稅金及附