1、2010年經濟師中級金融專業知識與實務試題及答案一、單項選擇題(共60題，每題1分。每題的備選項中，只有1個最符合題意)1. 在金融工具的性質中，成反比關系的是()。A.期限性與收益性B.風險性與期限性C.期限性與流動性D.風險性與收益性2. 金融市場最基本的功能是()。A.資金積聚B.風險分散C.資源配置D.宏觀調控3. 證券回購是以證券為質押品而進行的短期資金融通，借款的利息等于()之差。A.購回價格與買入價格B.購回價格與賣出價格C.證券面值與買入價格D.證券面值與賣出價格4. 某公司進入金融衍生品市場進行交易，如果目的是為了減少未來的不確定性，降低風險，則該公司屬于()。A.套期保值者

2、B.套利者C.投機者D.經紀人5. 對于看漲期權的買方來說，到期行使期權的條件是()。A.市場價格低于執行價格B.市場價格高于執行價格C.市場價格上漲D.市場價格下跌6. 一般來說，流動性差的債權工具的特點是()。A.風險相對較大、利率相對較高B.風險相對較大、利率相對較低C.風險相對較小、利率相對較高 D.風險相對較小、利率相對較低7. 投資者用10萬元進行為期2年的投資，年利率為10%，按復利每年計息一次，則第2年年末投資者可獲得的本息和為()萬元。A.11.0B.11.5C.12.0D.12.18. 某機構發售了面值為100元，年利率為5%，到期期限為10年的債券，按年付息。某投資者以9

3、0元的價格買入該債券，2年后以98元的價格賣出，則該投資者的實際年收益率為()。A.5%B.7%C.9.8%D.10%9. 某股票的每股預期股息收入為每年2元，如果市場年利率為5%，則該股票的每股市場價格應為()元。A.20B.30C.40D.5010. 與利率管制相比較，利率市場化以后，在利率決定中起主導作用的是()。A.商業銀行B.財政部門C.政府政策D.市場資金供求11. 金融機構最基本、最能反映其經營活動特征的職能是()。A.創造信用工具B.信用中介C.支付中介D.金融投資12. 具有規模效益高、競爭力強，但會加速銀行的壟斷與集中等特點的商業銀行組織制度是()制度。A.單一銀行B.持股

4、公司C.連鎖銀行D.分支銀行13.1999年7月以后，根據中華人民共和國證券法，目前我國的經紀類證券公司能從事的證券業務是()。A.承銷B.發行C.自營買賣D.交易中介2 / 1714. 我國小額貸款公司從銀行業金融機構獲得融入資金的余額，不得超過其資本凈額的()。A.50%B.75%C.100%D.125%15.我國對信托投資公司進行統一監督管理的金融監管機構是()。A.中國人民銀行B.中國保險監督管理委員會C.中國證券監督管理委員會D.中國銀行業監督管理委員會16.商業銀行經營的安全性原則，就是要求商業銀行要盡可能()。A.增加盈利B.保持信譽C.減少風險D.不斷創新17. 商業銀行資產的

5、流動性是指商業銀行資產能夠迅速變現的能力，其迅速變現的條件是資產()。A.略有增值B.不受損失C.有損失D.較大增值18. 商業銀行經營的核心是()。A.市場營銷B.利潤最大化C.風險管理D.提高流動性19. 商業銀行關系營銷區別于傳統營銷的特點之一是()。A.把顧客視作具有多重需求和潛在價值的人B.把顧客視作產品的最終使用者C.重在向顧客出售產品D.重在與顧客完成交易20. 下列商業銀行營業外收支中，屬于營業外支出的是()。A.利息支出B.罰沒收入C.出納長款收入D.違約金支出21. 投資銀行最本源、最基礎的業務是()。A.信用貸款B.證券承銷C.資產證券化D.并購重組22. 投資銀行按照議

6、定價格從發行人手中購進將要發行的全部股票，然后再出售給投資者，最后將所籌集的資金交付發行人的股票銷售方式是()。A.余額包銷B.包銷C.盡力推銷D.余額代銷23. 投資銀行的信用經紀業務是()的結合。A.融資業務與經紀業務B.承銷業務與經紀業務C.承銷業務與擔保業務D.理財業務與經紀業務24. 關于證券賬戶開立的說法，正確的是()。A.按照開戶人的不同，開立的賬戶可以分為個人賬戶、法人賬戶和機構賬戶B.個人投資者可以憑本人身份證開立多個賬戶C.法人投資者可以與個人開立聯合賬戶D.投資銀行開展證券自營業務必須以本公司名義開立自營賬戶25. 在證券二級市場上，客戶賣出向投資銀行借來的證券，此時投資

7、銀行向客戶提供稱為()。A.買空的融資業務B.賣空的融券業務C.賣空的融資業務D.買空的融券業務26. 金融創新是指()。A.在金融領域內金融機構數量增加B.在金融市場上金融資產規模擴大C.在金融領域內投資者數量增加D.在金融領域內各種要素之間實行新的組合27. 在商業銀行的金融業務創新中，貸款證券化屬于()業務創新。A.資產B.負債C.中間D.投資28. 金融期貨的最主要功能是()。A.逃避管制和風險轉移B.追逐利潤和平衡權益C.價格發現和平衡權益 D.風險轉移和價格發現29. 金融深化的原因之一是經濟活動中存在著信息不對稱。信息不對稱的含義是指交易一方對交易另一方的信息掌握()。A.不及時

8、B.不透明C.不充分D.不正確30. 麥金農和肖將金融抑制描述為()。A.金融市場的取締B.金融結構的失衡C.利率和匯率等金融價格的扭曲D.對貸款的超額31. 凱恩斯認為，由交易動機和預防動機引起的貨幣需求主要取決于()。A.利率B.收入C.資本邊際效率D.勞動邊際效率32. 貨幣主義與凱恩斯主義在貨幣政策傳導變量的選擇上存在不同。貨幣主義堅持認為，貨幣政策的傳導變量應該選擇()。A.恒常收AB.匯率C.利率D.貨幣供應量33. 作為劃分貨幣層次依據的流動性是指金融資產的變現能力，下列金融資產中流動性最強的是()。A.儲蓄存款B.活期存款C.定期存款D.政府債券34. 貨幣乘數是貨幣供應量同(

9、)之比。A.流通中現金B.廣義貨幣C.基礎貨幣D.存款準備金35. 體現貨幣均衡的貨幣容納量彈性，是指()具有一定的彈性或適應性。A.貨幣流通速度對貨幣供應量B.貨幣需求量對貨幣供應量C.貨幣流通速度對貨幣需求量D.貨幣供應量對貨幣需求量36. 從通貨膨脹的程度來看，物價上漲幅度最小的是()通貨膨脹。A.溫和式B.爬行式C.奔騰式D.惡性37. 從通貨膨脹的成因來看，“太多的貨幣追逐太少的商品”屬于()導致的通貨膨脹。A.需求拉上 B.成本推進C.供求混合作用D.結構失衡38. 在總需求不變的情況下，一部分需求轉移到其他部門，而勞動力和生產要素卻不能及時轉移，由此引發的通貨膨脹屬于()導致的通

10、貨膨脹。A.需求拉上B.成本推進C.供求混合作用D.經濟結構變化39. 可用于治理通貨膨脹的貨幣政策措施是()。A.提高法定存款準備金率B.降低利率C.降低再貼現率D.公開市場上買入政府債券40. 通貨緊縮有可能引發銀行危機，其原因是通貨緊縮()。A.有利于債權人而有損于債務人B.有利于債務人而有損于債權人C.有利于銀行而有損于儲蓄者D.有利于企業而有損于銀行41. 公認為近代中央銀行鼻祖的是()。A.美聯儲B.英格蘭銀行C.瑞典銀行D.法蘭西銀行42. 中央銀行直接進入一級市場購買國庫券的行為，從其職能上看屬于()。A.對政府融通資金B.代理國庫C.充當最后貸款人D.調節國際收支43. 下列

11、中央銀行資產負債項目中，屬于中央銀行對金融機構債權的是()。A.金融機構存款B.存款準備金C.貼現及放款D.通貨發行44. 從中央銀行提高存款準備金率到該政策抑制通貨膨脹的效果顯現，這中間的時間跨度稱為()時滯。A.認識B.外部C.決策D.行動45. 一般性貨幣政策工具中，主動權在商業銀行而不在中央銀行的工具是()。A.存款準備金政策B.再貼現C.公開市場業務D.道義勸告46. 在貨幣資金借貸中，還款違約屬于金融風險中的()。A.流動性風險B.市場風險C.操作風險D.信用風險47. 我國某商業銀行在向某企業發放貸款后，中國人民銀行宣布降息，該商業銀行隨后下調了對該企業的貸款利率，導致利息收益減

12、少，則該商業銀行承受了()。A.信用風險B.法律風險C.利率風險D.操作風險48. 我國某商業銀行的信貸人員在收受某房地產開發商的賄賂以后，向該房地產開發商提供的假借款人發放了購買該房地產開發商的商品房的按揭貸款，則該商業銀行承受了()。A.信用風險B.法律風險C.流動性風險D.操作風險49. 我國某企業在并購美國本土的某公司時，美國政府以該并購會危及美國國家安全為由而倍加阻撓，迫使該企業最終不得不放棄該項并購，則該企業承受了()。A.市場風險B.國家風險C.法律風險D.操作風險50. 貸款五級分類方法被用于管理()。A.信用風險B.匯率風險C.利率風險D.流動性風險51. 管制制度作為一種公

13、共產品，只能由代表社會利益的政府來供給和安排，目的在于促進一般社會福利，該觀點源于金融監管理論中的()。A.經濟監管論B.公共利益論C.社會選擇論D.特殊利益論52. 下列銀行業監管內容中，屬于市場準入監管的是()。A.審批業務范圍B.監管資產安全性C.監管內控有效性D.監管流動適度性53. 根據商業銀行風險監管核心指標，我國商業銀行資本充足率必須大于或等于()。A.3%B.5%C.8%D.11%54. 早在2003年9月，我國對金融控股集團的監管就采取()制度。A.中央銀行監管B.主監管C.統一監管D.集體監管55. 資本金是金融機構抵御風險和吸收損失的保障，“巴塞爾協議”對于銀行業的監管以

14、()為核心。A.不良貸款率B.資產利潤率C.資本利潤率D.資本充足率56. 本幣貶值以后，以外幣計價的出口商品與勞務的價格下降，以本幣計價的進口商品與勞務的價格上漲，從而()。A.刺激出口和進口，減少經常項目逆差B.限制出口和進口，增加經常項目逆差C.刺激出口，限制進口，減少經常項目逆差D.限制出口，刺激進口，增加經常項目順差57. 一國之所以要對國際收支逆差進行調節，是因為國際收支逆差會導致()。A.外匯匯率下跌B.通貨緊縮C.本幣匯率上升D.通貨膨脹58. 在科學確定國際儲備總量時，國際儲備量要與()。A.經濟規模成反B.外債規模成正比C.短期國際融資能力成正比D.對外開放度成反比59.

15、從第二次世界大戰結束到1973年初實行的布雷頓森林體系，其一重要特征是()。A.實行浮動匯率制B.黃金非貨幣化C.匯率制度安排多元化D.實行可調整的固定匯率制60. 如果中國政府在英國倫敦發行一筆美元債券，則該筆債券發行屬于()的范疇。A.外國債券市場B.英國猛犬債券市場C.美國揚基債券市場D.歐洲債券市場二、多項選擇題(共20題，每題2分。每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分;少選，所選的每個選項得0.5分)61. 與傳統的定期存單相比，大額可轉讓定期存單的特點是()。A.不記名并可轉讓流通B.面額不固定且為大額C.不可提前支取D.利率一般高于同期限的定

16、期存款利率E.利率是固定的62. 作為一種投資工具，投資基金的特點是()。A.集中投資，分散風險B.集合投資，降低成本C.投資對象單一D.分散投資，降低風險E.專業化管理63. 根據利率風險結構理論，導致債權工具到期期限相同但利率卻不同的因素是()。A.違約風險B.流動性C.所得稅D.交易風險E.系統性風險64. 對金融業實行分業監管體制的缺陷是()。A.監管成本較高B.容易導致官僚主義C.監管效率低D.容易出現重復交叉監管E.容易出現監管真空65. 下列職能中，屬于綜合類證券公司職能的是()。A.承銷政府債券B.組織監督證券交易C.代理買賣有價證券D.充當企業財務顧問E.辦理證券資金清算66

17、. 在選擇貸款客戶時，銀行信貸人員要想了解客戶自身及項目，通常要完成的步驟包括()。A.宏觀經濟分析B.貸款面談C.行業調查D.信用調查E.財務分析67. 從內部控制的角度看，成功的商業銀行一般具有的共同特征是()。A.職責分離，相互制約的部門和崗位設置B.實行行長負責制C.實行全員勞動合同制D.縱向的授權和審批制度E.完善的信息系統68. 相對于公募發行而言，證券私募發行具有的優點是()。A.簡化了發行手續B.證券流動性好C.縮短了發行時間D.避免公司商業機密泄露E.發行價格有利于籌資者69. 按出資方式劃分，投資銀行并購業務的類型可以分為()。A.交換發盤B.現金購股C.要約收購D.管理層

18、收購E.現金購資產70. 金融制度的創新主要表現在()。A.金融機構業務的改變B.分業管理制度的改變C.新的金融工具的出現D.金融市場準入制度趨向國民待遇E.對商業銀行與非銀行金融機構實施不同管理制度的改變71. 在貨幣需求理論中，費雪方程式認為長期中不受總貨幣存量影響的變量是()。A.物價B.貨幣流通速度C.各類商品交易量D.恒常收入E.國民收入72. 根據貨幣供給理論，影響基礎貨幣量的主要因素是()。A.資本收支差額B.商業銀行信貸規模C.財政收支狀況D.國際儲備增減狀況E.貿易收支差額乃.如果判定某個時期出現了通貨緊縮，其主要依據是，在該時期出現了()。A.個別商品或勞務價格的下降B.物

19、價的持續下降C.物價一次性的大幅下降D.通貨膨脹率由正轉負E.季節性因素引起的部分商品價格下降74. 現今世界各國中央銀行的類型主要有()。A.跨國中央銀行B.雙軌制中央銀行C.單一中央銀行D.準中央銀行E.復合中央銀行75. 在中央銀行的貨幣政策工具中，存款準備金政策的主要內容包括()。A.規定存款準備金計提的基礎B.規定存款準備金率C.規定存款準備金運用的方式D.規定存款準備金提取的時間E.規定存款準備金的構成76. 下列風險管理方法中，屬于匯率風險管理的方法是()。A.進行遠期外匯交易B.做利率衍生品交易C.做貨幣衍生品交易D.缺口管理E.選擇有利的貨幣77. 在銀行業監管的方法中，現場

20、檢查內容一般包括()。A.充分性檢查B.合規性檢查C.適宜性檢查D.有效性檢查E.風險性檢查78. 當前在我國分業監管體制下綜合經營帶來的挑戰有()。A.金融控股集團的監管制度B.金融控股集團的資本監管C.金融控股集團的公司治D.金融監管與貨幣政策的協調E.機構監管與功能監管的挑戰79. 2005年7月21日，我國啟動了人民幣匯率形成機制的改革，改革后形成的人民幣匯率制度的特征是()。A.以市場供求為基礎B.實行銀行結售匯制C.參考一籃子貨幣進行調節D.建立銀行間外匯市場E.有管理的浮動匯率制度80. 一國要實現本國貨幣資本項目項下可兌換需要的條件是()。A.穩定的國際環境B.健全的經濟體系C

21、.穩定的宏觀經濟環境D.穩健的金融體系E.彈性的匯率制度三、案例分析題(共20題，每題2分。由單選和多選組成。錯選，本題不得分：少選，所選的每個選項得0.5分)(一)20世紀80年代以來，國際金融市場最重要的創新便是金融衍生晶市場的發展。最早出現的是簡單的衍生品，如遠期、期貨、期權、互換等，隨后出現了多種復雜產品。20世紀90年代信用衍生品的出現，將金融衍生品市場的發展推向新的階段。在2007年爆發的美國次貸危機中，信用衍生品如信用違約掉期(CDS)的無序發展對危機的蔓延和惡化起到了推波助瀾的作用，其負面效應也開始被意識到。為此，各國政府正在探索更有力的監管措施，以促進金融衍生品市場更平穩、有

22、效運行。81. 金融衍生品區別于傳統金融工具的特征是()。A.杠桿比率高B.主要用于套期保值C.高風險性D.全球化程度高82. 與遠期合約相比，期貨合約的特點是()。A.合約的規模更大B.交易多在有組織的交易所進行C.投機性更強D.合約的內容標準化83. 信用違約掉期作為最常用的信用衍生品，當約定的信用事件發生時，導致的結果是()。A.由賣方向買方賠償，金額相當于合約中基礎資產面值B.由買方向賣方賠償，金額相當于合約中基礎資產面值C.由賣方向買方賠償因信用事件所導致的基礎資產面值的損失部分D.由買方向賣方賠償因信用事件所導致的基礎資產面值的損失部分84. 信用違約掉期市場在美國次貸危機中暴露出

23、來的缺陷有()。A.同時在交易所和柜臺進行交易B.缺乏監管C.市場操作不透明 D，沒有統一的清算報價系統(二)某公司是專業生產芯片的廠商，已在美國納斯達克市場上市。當前該公司的p系數為1.5，納斯達克的市場組合收益率為8%，美國國債的利率是2%。85. 當前市場條件下美國納斯達克市場的風險溢價是()。A.3%B.5%C.6%D.9%86. 該公司股票的風險溢價是()。A.6%B.9%C.10%D.12%87. 通過CAPM模型測得的該公司股票的預期收益率是()。A.3%B.6%C.9%D.11%88. 資本資產定價理論認為，不可能通過資產組合來降低或消除的風險是()。A.特有風險B.宏觀經濟運

24、行引致的風險C.非系統性風險D.市場結構引致的風險(三)我國某商業銀行2009年底業務基本情況如下：貸款余額180億元，加權風險總資產125億元，存款余額240億元。2009年底的法定存款準備金率為18%，2010年初調整為16%。2010年該行計劃開展的業務是：發放新貸款20億元，吸收存款40億元，辦理居民委托投資550萬元，向央行辦理票據再貼現8000萬元，辦理企業未到期的票據貼現5500萬元，向光明電廠投資入股2億元。89. 2009年底該行的存款準備金至少應為()億元。A.8.4B.10C.43.2D.44.890. 假設該行2009年底沒有超額準備金，2010年吸收存款40億元后即存

25、入央行10億元，此時該行可動用的在央行的存款是()億元。A.1.0B.2.4C.5.0D.8.491. 該行2010年計劃開展的業務中，屬于資產業務的是()。A.辦理居民委托投資550萬元B.發放新貸款20億元C.辦理企業未到期的票據貼現5500萬元D.吸收存款40億元92. 該行2010年計劃開展的業務中，按規定不能開展的業務是()。A.向央行辦理票據再貼現8000萬元B.辦理居民委托投資550萬元C.辦理企業未到期的票據貼現5500萬元D.向光明電廠投資入股2億元(四)2010年第一季度，中國人民銀行根據國內外經濟金融形勢和銀行體系流動性變化，實施的主要貨幣政策操作如下：1、累計發行央行票

26、據1.43萬億元，開展短期正回購操作8930億元。2、經過2009年一年多的寬松貨幣政策，在貨幣信貸快速增長背景下，2010年1月18日和2月25日，分別上調存款類金融機構人民幣存款準備金率各0.5個百分點。3、對商業承兌匯票、涉農票據、縣域企業及中小金融機構簽發、承兌、持有的票據優先辦理再貼現，期末再貼現余額263億元，同比增加257億元。從投向看，再貼現總量中涉農票據占19%，中小企業簽發的票據占63%，較好發揮了支持擴大“三農”和中小企業融資的作用。93. 在2010年第一季度的貨幣政策操作中，屬于公開市場業務的是()。A.發行央行票據1.43萬億元B.上調存款準備金率C.正回購8930億元D.對特定票據優先辦理再貼現94. 發行央行票據1.43萬億元，開展短期正回購操作8930億元，這些措施說明中國人民銀行在()。A.投放流動性B.收回流動性C.降低商業銀行信貸投放能力D.提高商業銀行信貸投放能力95. 上調存款準備金率的目的是()。A.開始實施緊縮的財政政策B.開始實施更加寬松的貨幣政策C.對沖流動性，管理通貨膨脹預期D.增加商業銀行貸款能力96. 對商業承兌匯票、涉農票據、縣