風險管理期末復習資料題型：單項選擇20*1.5多項選擇5*3簡答2*10計算2*10案例分析1*15———風險概述一風險定義：未來不確定性對組織實施其既定目標影響。（因為風險存在，實際結果和預期結果總會存在偏差二、風險特征：客觀性、偶然性、不確定性、可變性。風險本質1、速度，確切地說是人反應速度與事物改變速度之比。2、事物改變速度越快，人反應速度越慢，風險就越高，反之風險就越低。風險分類：按產生風險環境進行分類——靜態風險和動態風險按風險性質分類——純粹風險和投機風險按風險所包括和影響范圍分類——基本風險和特定風險按風險損害對象分類——財產、人身、責任、信用風險第二章————企業風險企業風險分類1．與風險分類相同：基本風險和特定風險；純粹風險和投機風險。2．陳新立講企業風險分為危害性風險和金融風險（財務風險）。二、風險地圖A–人力資源風險B–財務風險C–競爭風險D–開發風險E–過分自信風險F–系統故障風險G–主要客戶風險H–欺詐風險I–政治風險J–薪酬獎勵風險K–科技風險風險處理組合：

A–人力資源風險B–財務風險C–競爭風險D–開發風險E–過分自信風險F–系統故障風險G–主要客戶風險H–欺詐風險I–政治風險J–薪酬獎勵風險K–科技風險國資委公布《中央企業全方面風險管理指導》：

把風險分為：戰略風險、財務風險、市場風險、運行風險。第三章————風險管理概述一、風險管理含義：

企業風險管理是一套由企業董事會與管理層共同設置、和與企業戰略相結合管理流程。它功效是識別那些會影響企業運作潛在事件和把相關風險管理到一個企業可接收水平，從而幫助企業達至它目標。二、101風險管理準則：作為各國風險管理通常標準，共分12部分：風險識別與衡量、風險控制、風險財務處理、索賠管理、職員福利、退休年金、國際風險管理、行政事務處理、保險單條款安排技巧、交流、管理哲學。————企業風險管理架構構建企業風險管理體系關鍵原因：

1.前提：管理層支持與參加2.關鍵：董事會3.保障：完善監督機制企業組織結構與風險管理直線制：廠長或經理是風險管理總責任人，全權處理企業各類風險；風險管理簡單明了，權責分明，效率較高；管理效果在很大程度上依賴于領導能力。職能制：專門設有風險管理部門，并配置專職風險管理人員；風險管理部門負責擬訂相關計劃，從事風險管理控制處理；風險管理人員為專業人才，風險管理水平較高；比較輕易形成多頭領導，造成秩序紊亂、直線--職能制：風險管理部門作為企業職能部門，幫助企業高層領導，起咨詢服務作用，對下級無命令權，只是指導和監督；領導層因為專業人員幫助，能夠較為正確進行風險處理；同時，相對集權，整個企業在統一領導下經營；這是一個企業普遍接收形勢。企業風險管理組織體系

獨立董事：對企業內部董事或執行董事起監督作用外部董事或非執行董事。董事會：由股東大會選舉產生，是企業股東大會執行機構，對股東大會負責。同時，也是企業經營投資活動中心。風險管理委員會：風險管理委員會通常由3-5名董事組成，設主任委員一名。總經理與首席風險官風險管理職能部門審計委員會其余職能部門及各業務單位企業風險管理三道防線第一道防線——業務單位

（1）業務單位包含了企業大部分資產和業務，它們在日常工作中面對各類風險，是企業前線第一道防線風險處理策略：轉移：套期、保險、策略性聯盟、其余分擔風險安排防止：禁止交易、降低或限制交易量、離開市場可接收：自我保險、預留貯備、增加監督小心管理：投資、廣泛保護安排、訂價反應風險程度第二道防線——風險管理單位

更高層次風險管理防線，組成部份包含風險管理部、信貸審批委員會、投資審批委員會第三道防線——內審單位

（1）包括一個獨立于業務單位部門，監控企業內控和其余企業關心問題。內審三大功效：財務監督、經營診療、咨詢顧問————企業風險管理文化企業風險管理文化定義和特征定義：企業對待風險管理基本理念和管理哲學，是企業從戰略制訂到日常經營中對待風險信念和態度。特征：一致性、全方面性、經濟性、獨立性。培養良好企業風險管理文化將風險管理意識和伎倆融入日常管理流程，并經過討論和培訓，使風險管理實施得到全體員工支持，經過經驗分享，不停加強風險管理認同性。2、培育風險管理文化應融入企業文化建設全過程。3、法制和道德教育對樹立風險意識一樣主要。4、需要加強風險管理培訓和相關知識共享。————企業風險事項識別風險識別概念：

在風險事故發生前，利用各種方法系統、全方面、連續地認識生產經營過程中所面臨各種風險、風險事故發生潛在原因；實際上是搜集關于風險原因、風險事故和損失暴露等方面信息，發覺造成潛在損失原因。二企業風險管理目標：減緩風險；最小化風險管理成本。三、風險識別兩個階段：感知風險是風險識別基礎，分析風險是風險識別關鍵。四、企業風險識別方法：風險原因預先分析法、事件樹分析法、風險事故事后分析法、風險分析調查法、財務報表分析法、流程圖分析法。風險原因預先分析法：

（1）含義：每一項活動，如設計、施工、生產等，開始前，對系統所存在風險原因類型、出現條件、造成事故后果等預先作概略分析。（2）四步驟：分析系統出現事故可能類型調查風險源識別轉化條件劃分等級事件數分析法：

（1）詳細操作：從時間起始狀態出發，用邏輯推理方法，構想事故發展過程，然后依照這個過程，按事件發生先后次序和系統組成要素狀態（成功或失敗）聯絡起來，以確定系統最終狀態，從而了解事故發生原因和發生條件。（2）特點：事件樹分析是一個動態過程：若中間步驟事件有一個不失敗，事故就不會發生；能夠指出預防事故發生路徑；能夠找出消除事故根本方法。3、風險分析調查法：（1）概念：保險企業、關于咨詢機構、研究機構或學術團體專業人員就風險主體可能遭遇風險進行詳盡調查與分析，并形成匯報書，以供風險主體參考一個方法。（2）優點：指出了企業損失暴露共同特征，有利于宏觀風險管理。不足：對特定企業而言，無法提供特定損失暴露一些個別特征，只適適用于中小規模且風險管理制度上不健全企業。財務報表分析法：

（1）含義：以風險主體會計統計和財務報表為基礎，分析每一會計科目，發覺潛在風險。

（2）財務指標分析————比率分析比率分析基本架構：A、償債能力分析----流動比率、速動比率、現金比率、資產負債率、產權比率等B、營運能力分析----應收賬款周轉率、存貨周轉率、營業周期、固定資產周轉率、總資產周轉率等C、盈利能力分析-----銷售凈利潤率、資產凈利潤率、凈資產收益率等財務指標分析————杜邦分析凈資產收益率=凈利潤/全部者權益平均余額*100%權益酬勞率/股東權益酬勞率

=（凈利潤/銷售收入）*（銷售收入/總資產）*（總資產/全部者權益）=銷售凈利潤率×總資產周轉率×權益系數（盈利能力）（營運能力）（負債管理）財務指標分析————企業市場價值市盈率=每股股價/每股收益流程圖分析法：

（1）含義：將風險主體全部生產經營過程，按其內在邏輯聯絡繪成作業流程圖，針對流程中關鍵步驟和微弱步驟調查和分析風險。類型：簡單流程圖、復雜流程圖（內部流程圖、外部流程圖、實物形態流程圖、價值形態流程圖）、組織流程圖。————企業風險評定與度量一、風險衡量概念和作用風險衡量是在對過去損失資料分析基礎上，利用概率論和數理統計方法，對某一特定或者幾個風險事故發生損失頻率和損失程度做出估量，以此作為選擇風險管理技術依據。損失頻率與損失程度損失頻率：估量損失發生次數。損失頻率測量是在單位時間內損失事件發生平均次數。損失程度：風險嚴重性損失概率分布：離散型概率分布、連續型概率分布離散型概率分布：1、離散型隨機變量期望值方差：

標準差：常見離散型隨機變量概率分布——二項分布二項分布期望值和方差常見離散型隨機變量概率分布——泊松分布慣用來描述在一定時間范圍內或在指定面積、體積之內某一事件出現次數分布。（２）泊松分布期望值和方差

期望值：方差：連續性概率分布：

（１）概率密度函數期望值和方差：

期望值：方差：常見連續型隨機變量概率分布——正態分布正態分布函數參見ＰＰＴ２：Ｐ８２－Ｐ９３風險評價：

概念：在風險識別和風險衡量基礎上，把損失頻率、損失程度及其余原因綜合起來考慮，分析風險影響，并對風險情況進行綜合評價。特點：風險評價是對風險綜合評價；風險評價需要定量分析結果；風險評價離不開特定國家和制度；風險評價收到風險態度影響。風險評價方法：風險圖評價法、風險度評價法、風險價值法

針對風險矩陣中風險采取不一樣風險管理戰略５、風險價值法：ＶａＲ

概念：在某一給定置信水平下，資產組合在未來特定一段時間內可能遭受最大損失；置信度越大，VaR越大；持有期越長，VaR越大。特點：精準性、綜合性、通俗性————企業控制性風險應對技術一、風險回避：概念：風險回避是各種風險管理技術中最簡單，同時也是較為消極一個。它是指風險主體企圖設法回避損失發生可能性。風險回避適用條件：當某特定風險所致損失頻率和損失幅度相當高時；當應用其余風險管理技術成本超出其產生收益時。損失控制：含義：在損失發生之前全方面地消除損失產生根源，并盡可能降低致損事故發生概率；在損失發生后減輕損失程度。按照目標劃分：能夠劃分為損失預防和損失抑制兩類，前者以降低損失概率為目標；后者以減小損失幅度為目標。按照所采取方法性質劃分：能夠劃分為工程物理法和人為法。三、損失控制VS風險回避相同之處：二者都以風險單位本身為處理對象，而并非設置基金來消除其所造成損失。不一樣之處：（1）損失控制是處理風險主體不愿（能）放棄與不愿（能）轉移風險，風險回避是放棄或中止某一風險單位。（2）損失控制目標是主動地改進風險單位特征，使風險主體接收，但風險回避則是消極地放棄或中止。四、損失預防：其目標是消除或降低危險原因以降低損失發生頻率；預防方法常在損失頻率高但損失幅度小時采取。１、損失預防理論：損失預防方法是一個行動或安全設備裝置，在損失發生前將引發事故原因或環境進行隔離。海因希里多米諾骨牌理論Ｐ１７３Ａ、多米諾骨牌理論側重（２）能量釋放理論：在大多數情況下，這些能量或危險物質意外釋放主要是由風險原因引發，即由不安全行為或不安全狀態引發。Ａ、根本原因是：管理原因、人原因、環境原因、機器原因。多因果關系理論五、損失預防基本方法：1、損失預防方法側重于風險單位物質原因，則稱為工程物理法。2、假如側重于人員行為教育，則稱為人們行為法。3、風險主體為進行風險預防而建立規章制度、操作手冊、值班條例等，能夠稱為規章制度程序法。六、損失抑制：采取方法使事故發生時或發生后能減小損失發生范圍或損失嚴重程度；損失抑制在損失幅度較大而風險又無法防止和轉移情況下較為適用。１、損失抑制特殊形式——風險隔離隔離風險單位包含：分割和復制（都盡可能降低經濟單位對特殊資產（設備）或個人依賴性）————企業財務型風險應對技術財務型非保險轉移：受賠償人將風險所造成損失財務負擔轉移給賠償人（其中保險人除外）一個風險管理技術。方法：中和：將損失機會與贏利機會平衡一個方法，是投資風險主要處理對策。免責約定：協議一方經過協議條款確定與變更，將協議中所發生第三者人身傷亡和財產損失責任轉移給另一方負擔。確保協議：由確保人對被確保人因行為不忠實或不推行契約，所致權利人損失給予賠償契約。優點：轉移一些無法透過保險轉移潛在損失；有利于全社會控制風險；經濟易行。3缺點：受到法律和協議條文本身限制；財務型非保險轉移要支付一定費用；風險負擔者可能在財力上無法負擔被轉移損失責任；風險負擔者會慎重接收風險。風險自留：其實質是經濟單位經過內部資金融通，來填補所遭受損失。依照風險自留程度，風險自留能夠分為全部自留風險和部分自留風險。2、風險自留詳細方法：將損失攤入營業期；借款用以賠償風險損失；建立意外損失基金。保險：一個風險轉移機制，經過這一機制，眾多經濟單位結合在一起，建立保險基金，共同對付不幸事故。作用：經濟賠償作用；降低不確定性；提供風險管理服務。2、可保風險條件：保險企業對風險選擇，除了依照是否符合損失分攤、風險同質性和大數法則之外，還需考慮本身財力和經濟效益，以及是否能正常而合理地操作。損失可測性是可操作先決條件。————企業風險管理決議風險管理決議概述：依照風險管理目標，合理地選擇風險處理技術和伎倆，進而制訂風險管理總體方案和行動方法。1、特點：（1）依照成本和效益比較標準，選擇成本最低而安全保障效益最大風險處理方案；（2）概率分布成為風險管理決議客觀依據，同時，決議者對風險主觀態度（3）組成了風險管理決議主觀依據；（4）風險具備隨機性和多