財(cái)政研究論文-國(guó)有企業(yè)功能財(cái)政化與國(guó)家宏觀調(diào)控改進(jìn)內(nèi)容摘要：國(guó)有企業(yè)改革不成功、銀行治理結(jié)構(gòu)不完善、企業(yè)信貸軟約束是中國(guó)經(jīng)濟(jì)陷入“活亂”循環(huán)的根源。經(jīng)濟(jì)的“活亂”循環(huán)實(shí)質(zhì)上反映出內(nèi)在體制性癥結(jié)，反經(jīng)濟(jì)周期性的宏觀調(diào)控不具有解決體制性問題的能力，政府不著力解決一些深層次的體制問題，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的“活亂”循環(huán)難以避免。社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的國(guó)有企業(yè)是政府實(shí)施宏觀經(jīng)濟(jì)政策的工具，不可能成為以利潤(rùn)極大化為目標(biāo)的真正意義上的企業(yè)，沒有必要存在的國(guó)有企業(yè)民營(yíng)化、有必要存在的國(guó)有企業(yè)財(cái)政化，國(guó)有企業(yè)改革才能成功。國(guó)有企業(yè)改革成功可以形成企業(yè)信貸硬約束，建立起一個(gè)有利于國(guó)家宏觀調(diào)控改進(jìn)的制度基礎(chǔ)。關(guān)鍵詞：國(guó)有企業(yè)民營(yíng)化；國(guó)有企業(yè)財(cái)政化；信貸硬約束；宏觀調(diào)控改進(jìn)一、中國(guó)經(jīng)濟(jì)陷入“活亂”循環(huán)引發(fā)的思考1978年中國(guó)開始進(jìn)行從微觀經(jīng)營(yíng)機(jī)制起步的經(jīng)濟(jì)體制改革，傳統(tǒng)意義上的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制逐步被打破，其中主要的手段是放權(quán)讓利使政府的計(jì)劃?rùn)?quán)力削弱和分解，國(guó)家財(cái)力向企業(yè)和家庭部門轉(zhuǎn)移，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)主體多元化的格局已逐步形成，市場(chǎng)機(jī)制在經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用。但是，中國(guó)經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌的任務(wù)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有完成，經(jīng)濟(jì)改革進(jìn)程中還面臨著一系列矛盾。產(chǎn)權(quán)改革滯后，國(guó)有企業(yè)問題無(wú)法解決，銀行治理結(jié)構(gòu)也沒有實(shí)質(zhì)性的改進(jìn)，計(jì)劃應(yīng)該進(jìn)一步退出的領(lǐng)域不能徹底退出，政府對(duì)企業(yè)進(jìn)行行政性干預(yù)的能力仍然很強(qiáng)，社會(huì)資源的動(dòng)員和配置還不同程度地受制于體制轉(zhuǎn)軌不完全和市場(chǎng)規(guī)則不完全的制約，經(jīng)濟(jì)容易出現(xiàn)“一放就亂、一收就死”的現(xiàn)象。改革開放以來(lái)，我國(guó)政府根據(jù)當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)過熱共進(jìn)行了五次緊縮型的宏觀調(diào)控，分別是19791981年；19851986年；19891990年；1993年下半年1996年；2003年下半年2004年；一次擴(kuò)張型的宏觀調(diào)控，19982002年。第一次宏觀調(diào)控針對(duì)的是1978年的經(jīng)濟(jì)過熱，1978年經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率達(dá)11.7%，1980年全國(guó)商品零售價(jià)格上漲率達(dá)6%，經(jīng)濟(jì)過熱表現(xiàn)為投資過熱和國(guó)民經(jīng)濟(jì)重大比例關(guān)系嚴(yán)重失調(diào)，1978年12月召開的黨的十一屆三中全會(huì)提出全黨工作重心轉(zhuǎn)移到經(jīng)濟(jì)建設(shè)上來(lái)，基本建設(shè)必須積極地而又量力而行，不可一哄而上。第二次宏觀調(diào)控針對(duì)的是1984年的經(jīng)濟(jì)過熱，1984年經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率達(dá)15.2%，1985年全國(guó)商品零售價(jià)格上漲率達(dá)8.8%，經(jīng)濟(jì)過熱表現(xiàn)為投資需求和消費(fèi)需求雙膨脹，社會(huì)總需求超過總供給，1984年11月，國(guó)務(wù)院發(fā)出通知，要求各地各部門嚴(yán)格控制財(cái)政支出，控制信貸投放，堅(jiān)決防止盲目追求和攀比經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度的現(xiàn)象。第三次宏觀調(diào)控針對(duì)的是1987年、1988年的經(jīng)濟(jì)過熱，1987年、1988年的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率達(dá)11.6%、11.3%，1988年全國(guó)商品零售價(jià)格上漲率達(dá)18.5%，經(jīng)濟(jì)過熱表現(xiàn)為預(yù)算外投資規(guī)模膨脹，社會(huì)總需求超過總供給，1988年9月黨的十三屆三中全會(huì)正式提出，把改革和建設(shè)的重點(diǎn)突出地放到治理經(jīng)濟(jì)環(huán)境和整頓經(jīng)濟(jì)秩序上來(lái)。第四次宏觀調(diào)控針對(duì)的是1992年至1993上半年的經(jīng)濟(jì)過熱，1992年經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率達(dá)14.2%，1993年、1994年全國(guó)商品零售價(jià)格上漲率達(dá)13.2%、21.7%，經(jīng)濟(jì)過熱表現(xiàn)為投資需求和消費(fèi)需求雙膨脹，社會(huì)總需求超過總供給，1993年6月實(shí)施了以整頓金融秩序?yàn)橹攸c(diǎn)、治理通貨膨脹為首要任務(wù)的宏觀調(diào)控，經(jīng)過三年多的努力，到1996年經(jīng)濟(jì)成功地實(shí)現(xiàn)了“軟著陸”。1996年實(shí)行“軟著陸”以后，中國(guó)經(jīng)濟(jì)步入了一個(gè)特殊的發(fā)展階段。在積極貨幣政策未能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)迅速出現(xiàn)回升的情況下，1998年我國(guó)開始實(shí)施積極財(cái)政政策以啟動(dòng)經(jīng)濟(jì)迅速增長(zhǎng)。積極財(cái)政政策對(duì)防止經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)失速的效果是明顯的，19982002年我國(guó)GDP年均增長(zhǎng)率達(dá)到7.6%.但是積極財(cái)政政策始終未能消除制約市場(chǎng)機(jī)制有效運(yùn)行的體制性約束和受到體制性約束而導(dǎo)致的經(jīng)濟(jì)失衡問題。2002年下半年以來(lái)經(jīng)濟(jì)剛出現(xiàn)新的增長(zhǎng)勢(shì)頭就面臨嚴(yán)重的結(jié)構(gòu)性失衡。主要表現(xiàn)在：（1）社會(huì)投資規(guī)模偏大，部分行業(yè)盲目擴(kuò)張，“遍地開花”的低端產(chǎn)業(yè)不斷地制造資源緊張和環(huán)境污染，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)未能脫離高投資、高消耗、高污染、低效益的粗放型增長(zhǎng)老路。中國(guó)鋼產(chǎn)量已達(dá)2億多噸，2003年進(jìn)口鐵礦石1.5億噸，自產(chǎn)量達(dá)3億噸，中國(guó)鋼鐵投資增速達(dá)90%以上；而2004年全世界鐵礦石生產(chǎn)僅增加4000萬(wàn)噸，全供中國(guó)進(jìn)口也不夠，況且港口裝卸能力和船舶運(yùn)輸能力也很難跟上。中國(guó)水泥投資增速高達(dá)120%以上，水泥產(chǎn)量達(dá)8億噸，在建能力達(dá)2億噸，總生產(chǎn)能力達(dá)10億噸，而全世界第二位的水泥大國(guó)產(chǎn)量?jī)H8000多萬(wàn)噸。（2）投資需求越來(lái)越依賴政府，政府投資不斷擴(kuò)大，政府消費(fèi)率節(jié)節(jié)上升，政府投資對(duì)居民消費(fèi)拉動(dòng)作用很弱，投資增長(zhǎng)大大快于消費(fèi)增長(zhǎng)。19982002年全社會(huì)固定資產(chǎn)投資總額年均增長(zhǎng)10.8%，社會(huì)消費(fèi)品零售總額年均增長(zhǎng)8.4%，投資快于消費(fèi)2.4個(gè)百分點(diǎn)。2002年下半年以來(lái)這種差距持續(xù)擴(kuò)大，2003年前三季度二者增速相差21.9個(gè)百分點(diǎn)。（3）政府投資“擠出”了私人投資，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)所創(chuàng)造的就業(yè)崗位大幅下降，社會(huì)失業(yè)人員不斷上升。19982002年我國(guó)GDP年均增長(zhǎng)7.6%，但同期就業(yè)人數(shù)年均僅增長(zhǎng)1.1%，平均就業(yè)彈性系數(shù)僅為0.14，比19901997年減少了一半。2002年下半年經(jīng)濟(jì)連續(xù)5個(gè)季度呈現(xiàn)持續(xù)回升的態(tài)勢(shì)，城鎮(zhèn)登記失業(yè)率卻從2001年末的3.6%上升到2002年末的4%，2003年第三季度末更達(dá)到4.2%.當(dāng)經(jīng)濟(jì)失衡現(xiàn)象嚴(yán)重傷害整個(gè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行并產(chǎn)生社會(huì)不穩(wěn)定時(shí)，政府不得不實(shí)施第五次緊縮型的宏觀調(diào)控。我國(guó)經(jīng)濟(jì)的冷熱和“活亂”循環(huán)，表面上看是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的周期性問題，實(shí)質(zhì)上反映出內(nèi)在體制性癥結(jié)。反經(jīng)濟(jì)周期性的宏觀調(diào)控具有短期性、周期性特征，只能解決經(jīng)濟(jì)總量平衡等問題，并不具有解決體制性問題的能力1.宏觀經(jīng)濟(jì)政策的實(shí)施既是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行周期性危機(jī)的要求，同時(shí)宏觀經(jīng)濟(jì)政策的效果又以市場(chǎng)機(jī)制的有效運(yùn)行為條件。由于中國(guó)市場(chǎng)機(jī)制不完善，經(jīng)濟(jì)體制特別是投融資體制還具有很強(qiáng)的傳統(tǒng)計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制特征，一些投資沒有產(chǎn)權(quán)約束，貨幣政策很難調(diào)節(jié)市場(chǎng)機(jī)制，影響消費(fèi)和投資，維持經(jīng)濟(jì)自主增長(zhǎng)。貨幣政策很難確保我國(guó)宏觀調(diào)控取得預(yù)期效果，我國(guó)的宏觀調(diào)控主要采用的是財(cái)政政策和行政手段。積極財(cái)政政策會(huì)放松國(guó)有企業(yè)和銀行的預(yù)算約束，強(qiáng)化國(guó)有企業(yè)和銀行依賴國(guó)家承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)；強(qiáng)制性控制財(cái)政支出、強(qiáng)制性控制信貸投放和強(qiáng)制性壓制非國(guó)有經(jīng)濟(jì)的擴(kuò)張會(huì)導(dǎo)致舊體制的復(fù)歸。如果不解決一些深層次的體制問題，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的大起大落和“活亂”循環(huán)難以避免。二、國(guó)有企業(yè)功能財(cái)政化與國(guó)有企業(yè)改革國(guó)有企業(yè)改革成功是我國(guó)經(jīng)濟(jì)改革成功和宏觀調(diào)控改進(jìn)的關(guān)鍵。自改革開放以來(lái)，我們已經(jīng)在改革國(guó)有企業(yè)方面想了很多辦法，政府先后采取了“放權(quán)讓利”、“利改稅”、“撥改貸”、承包制、股份制等措施，雖然也取得了一定成效；但從總體上看國(guó)有企業(yè)改革并不成功。其中最重要的原因在于國(guó)有企業(yè)的目標(biāo)不明確，國(guó)有企業(yè)改革方向不正確。社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的國(guó)有企業(yè)或國(guó)有控股企業(yè)只能是以社會(huì)福利最大化為目標(biāo)的一種特殊的經(jīng)濟(jì)組織，是政府實(shí)施宏觀經(jīng)濟(jì)政策的工具，必須承擔(dān)國(guó)家政策性負(fù)擔(dān)，不可能成為以利潤(rùn)極大化為目標(biāo)的真正意義上的企業(yè)。因此，衡量國(guó)有企業(yè)改革成功的標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)該是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中沒有必要存在的國(guó)有企業(yè)民營(yíng)化、有必要存在的國(guó)有企業(yè)財(cái)政化2.市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中國(guó)家的經(jīng)濟(jì)職能應(yīng)集中在提供純公共產(chǎn)品、促進(jìn)社會(huì)的公平和穩(wěn)定、實(shí)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)上3.政府履行上述經(jīng)濟(jì)職能，有些需要通過建立國(guó)有企業(yè)來(lái)實(shí)現(xiàn)，這是現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家中的普遍現(xiàn)象。就連以私有制為基礎(chǔ)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家，也特別注重建立并經(jīng)營(yíng)一定數(shù)量的服務(wù)于國(guó)家經(jīng)濟(jì)職能和實(shí)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)的國(guó)有企業(yè)。顯然，在以公有制為基礎(chǔ)的社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，政府更應(yīng)注重也更容易建立并經(jīng)營(yíng)一定數(shù)量的國(guó)有企業(yè)實(shí)現(xiàn)國(guó)家經(jīng)濟(jì)職能。政府應(yīng)當(dāng)從國(guó)民經(jīng)濟(jì)整體利益出發(fā)，不僅要經(jīng)營(yíng)有關(guān)國(guó)計(jì)民生的自然壟斷行業(yè)，更要經(jīng)營(yíng)私人不愿進(jìn)入或無(wú)力進(jìn)入的社會(huì)公益、國(guó)防工業(yè)和高新技術(shù)等行業(yè)。因此，社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中國(guó)有企業(yè)具有財(cái)政化功能。1.國(guó)有企業(yè)具有生產(chǎn)公共物品的功能。公共物品消費(fèi)的非競(jìng)爭(zhēng)性和非排他性特征使私人廠商不愿意生產(chǎn)。實(shí)際上，每個(gè)人都有搭便車的動(dòng)機(jī)，企圖使用他人可能會(huì)生產(chǎn)的公共物品。因此，國(guó)防、燈塔、市政建設(shè)、道路養(yǎng)護(hù)、街道照明、公