基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識提升訓練整理A卷附答案

單選題（共50題）1、以下現(xiàn)象與風險溢價理論無關(guān)的是()A.在其他條件相同的情況下,風險更高的公司股價更低B.權(quán)益類證券的收益率一般高于債券C.公司發(fā)布業(yè)績增長的年報后股價上漲D.債券評級下調(diào)時市場交易價格下跌【答案】C2、某投資者買了一張票面年利率為10%的債券，其名義利率為10%，若一年中通貨膨脹率為5%，則投資者的實際收益率為（）。A.10%B.15%C.5%D.不確定【答案】C3、假設(shè)企業(yè)年初存貨是20000元，年末存貨是5000元，那么年均存貨是()元。A.7000B.25000C.12500D.3500【答案】C4、下列關(guān)于股票交易的傭金和印花稅的說法錯誤的是（）。A.證券公司對于不同的投資者往往會采用不同的交易傭金率B.印花稅是根據(jù)國家稅法規(guī)定，在股票成交后對買賣雙方投資者按照規(guī)定的稅率分別征收的稅金，是交易費用的重要組成部分C.證券公司收取傭金歸證券公司所有D.我國A股印花稅率為單邊征收（只在賣出股票時征收），稅率為1‰【答案】C5、關(guān)于交易成本，以下表述正確的是（）A.交易成本僅包括交易傭金、印花稅和過戶費B.由于隱性成本無法測量，交易過程中需關(guān)注顯性成本C.由于交易傭金費率很低，交易成本對投資收益率的影響可以忽略不計D.隱性成本包含買賣價差、市場沖擊、對沖費用、機會成本等。【答案】D6、通過（）分析，可直接了解企業(yè)的盈利能力狀況和獲利能力，并通過收入、成本費用的分析，解析企業(yè)獲利能力高低的原因，進而評價企業(yè)是否具有可持續(xù)發(fā)展能力。A.所有者權(quán)益變動表B.利潤表C.現(xiàn)金流量表D.資產(chǎn)負債表【答案】B7、（）指在一國證券市場是流通的代表外國公司有價證券的可轉(zhuǎn)讓免證。A.債券憑證B.私募憑證C.權(quán)益憑證D.存托憑證【答案】D8、下列業(yè)務對基金管理人的投資交易影響最大的是（）。A.基金管理費率的變化B.基金發(fā)生非交易過戶C.基金份額的變動很大D.基金業(yè)績報酬計提方式的變更【答案】C9、某投資者在周五贖回某普通貨幣市場基金，假設(shè)下周一是工作日，則該投資者享有該基金收益的截止日是（）。A.周日B.周六C.下周一D.周五【答案】A10、下列關(guān)于證券交易所的說法，錯誤的是()。A.證券交易所的設(shè)立和解散，由國務院決定B.證券交易所的組織形式有會員制和公司制兩種C.我國上交所和深交所都采用會員制D.證券交易所的總經(jīng)理由財政部任免【答案】D11、申請合格境外資者資格應當具備的條件不包括（）A.最近一會計年度管理的證券資產(chǎn)不少于3億美元B.申請人的從業(yè)人員符合所在國家或者地區(qū)的有關(guān)從業(yè)資格的要求C.申淸人有健全的治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度，經(jīng)營行為規(guī)范，近3年未受到監(jiān)管機構(gòu)的重大處罰D.申淸人所在國家或者地區(qū)有完善的法律和監(jiān)管制度；其證券監(jiān)管機構(gòu)已與中國證監(jiān)會簽訂監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關(guān)系。【答案】A12、關(guān)于收益率曲線，以下表述正確的是（）。A.Ⅰ.ⅢB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ【答案】C13、按()分類，債券可分為政府債券、金融債券、公司債券等。A.發(fā)行主體B.償還期限C.債券持有人收益方式D.計息與付息方式【答案】A14、關(guān)于優(yōu)先股，以下表述錯誤的是（）。A.優(yōu)先股都有約定的股息B.優(yōu)先股股東不享有公司表決權(quán)C.優(yōu)先股都有固定的期限D(zhuǎn).優(yōu)先股股東的清償順序在債券持有人之后【答案】C15、投資者買入的證券，經(jīng)確認成交后，在交收完成前全部或部分賣出是指（）。A.遠期交易B.清算交收C.除息除權(quán)D.回轉(zhuǎn)交易【答案】D16、一只基金的月平均凈值增長率為2%，標準差為3%。在標準正態(tài)分布下，該基金月度凈值增長率處于()的可能性是67%。A.3%～2%B.3%～0C.5%～-1%D.+7%～-1%【答案】C17、從2008年9月起基金賣出股票按照（）的稅率征收證券交易印花稅。A.4‰B.1.5‰。C.1‰D.2.5‰【答案】C18、開放式基金的分紅方式有（）。A.現(xiàn)金分紅B.分紅再投資C.基金份額分拆D.現(xiàn)金分紅和分紅再投資【答案】D19、（）是最大的對沖基金管理公司。A.麥格理集團B.世邦魏理仕全球投資集團C.貝萊德D.布里奇沃特投資公司【答案】D20、時間優(yōu)先原則是指（）A.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者B.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者C.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者D.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者【答案】D21、下列不是在委托國外交易商交易結(jié)算過程中可能存的風險是（）。A.匯率風險B.交易結(jié)算風險C.估值風險D.國外交易體系與國內(nèi)存在較大的差異，交易的確認、核對、清算交割等任何—個步驟發(fā)生錯誤，都可能造成交易的失敗和基金的損失。【答案】A22、關(guān)于基金的下行風險，以下表述錯誤的是（）。A.股票型基金的下行風險一定高于債券型的基金的風險B.下行風險衡量當市場下跌時基金所面臨的風險C.基金的下行風險越大，基金投資者可能承擔的損失越大D.基金的下行風險越大，基金的保本能力越差【答案】A23、金融機構(gòu)（包括銀行和非銀行金融機構(gòu)）買賣基金份額的，應當就其（），計征增值稅。A.買入價B.賣出價C.賣出價減買入價的差額D.結(jié)算日基金份額的市場價【答案】C24、國際證監(jiān)會組織認為，對基金的適當監(jiān)管對于實現(xiàn)保護投資者的目標至關(guān)重要，監(jiān)管機構(gòu)為了確保投資者的合法權(quán)益應采取下述各種監(jiān)管措施中，不包括（）。A.向投資者充分披露信息B.保證客戶收益C.公平、準確地進行資產(chǎn)評估和定價D.證券投資基金的份額贖回【答案】B25、一級結(jié)算由托管人作為結(jié)算參與人代表托管資產(chǎn)與（）完成凈額交收。A.證券交易所B.中國結(jié)算公司C.證券托管公司D.證券業(yè)協(xié)會【答案】B26、20世紀60年代以前，大多數(shù)債券組合管理者采用的是（）。A.大量買入策略B.大量賣出策略C.買入并持有策略D.賣出到期策略【答案】C27、（）是指已設(shè)定到期日的零息票債券的到期收益率，表示的是從現(xiàn)在（t=0）到時間t的收益。A.名義利率B.遠期利率C.即期利率D.實際利率【答案】C28、同業(yè)分組業(yè)績比較方法是指，將某基金所在的可比同業(yè)組中所有的基金按照業(yè)績從高到低進行排序，依序平均分為四個組，以五年為例，如果某基金在五年期業(yè)績同業(yè)組排名中在第一組的，稱之為過去五年業(yè)績相對優(yōu)秀的基金。如某基金在五年期業(yè)績同業(yè)組排名中在第四組的，稱之為過去五年業(yè)績相對落后的基金，這里的同業(yè)基金分組的數(shù)學涵義是（）A.累計值的概念B.平均值的概念C.分位數(shù)的概念D.中位數(shù)的概念【答案】C29、（）是一種用來評價企業(yè)盈利能力和股東權(quán)益回報水平的方法，它利用主要的財務比率之間的關(guān)系來綜合評價企業(yè)的財務狀況，其基本思想是將企業(yè)凈資嚴收益率逐繳分解為多項財務比率乘積，從而有助于深入分析比較企業(yè)經(jīng)營業(yè)績。A.財務比率分析法B.財務數(shù)據(jù)分析法C.杜邦分析法D.李斯特分析法【答案】C30、（）是指可轉(zhuǎn)債持有者有權(quán)在約定的條件觸發(fā)時按照事先約定的價格將可轉(zhuǎn)債賣回給發(fā)行企業(yè)的規(guī)定。A.轉(zhuǎn)換期限B.轉(zhuǎn)換價格C.贖回條款D.回售條款【答案】D31、（）以來，機構(gòu)投資者開始把部分資產(chǎn)轉(zhuǎn)投到風險投資基金、房地產(chǎn)、杠桿收購（LBO）和石油及天然氣投資項目當中A.20世紀70年代B.20世紀80年代C.20世紀60年代D.20世紀90年代【答案】B32、下列關(guān)于衍生工具交易單位的說法，錯誤的是（）。A.交易單位又稱合約規(guī)模B.在交易時，只能以交易單位的整數(shù)倍進行買賣C.當合約標的資產(chǎn)的市場規(guī)模、交易者的資金規(guī)模較大時，交易單位應該較小D.確定期貨合約交易單位的大小時，主要應當考慮合約標的資產(chǎn)的市場規(guī)模、交易者的資金規(guī)模等因素【答案】C33、以下不屬于基金業(yè)績必須考慮的因素是（）A.綜合考慮風險和收益B.基金管理規(guī)模C.時間區(qū)間D.基金的價格【答案】D34、權(quán)益乘數(shù)的計算方法是（）。A.資產(chǎn)除以所有者權(quán)益B.負債除以所有者權(quán)益C.資產(chǎn)除以負債D.負債除以資產(chǎn)【答案】A35、下列選項不屬于常用的貨幣市場工具的是（）。A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單B.政府債券C.同業(yè)拆借D.商業(yè)票據(jù)【答案】B36、以下關(guān)于零息債券的說法正確的是（）。A.貼現(xiàn)發(fā)行，到期按票面利息償還本金和利息B.貼現(xiàn)發(fā)行，到期按債券面值償還本金和利息C.溢價發(fā)行.到期按票面利息償還本金和利息D.溢價發(fā)行，到期按債券面值償還本金【答案】B37、深圳市場，ETF申購／贖回的過戶費按證券過戶面值的（）向投資者收取，且債券ETF（）過戶費。A.0.25‰；收取B.0.5‰；收取C.0.25‰；不收取D.0.5‰；不收取【答案】C38、（）通常用來衡量投資組合在將來的表現(xiàn)和風險情況。A.事前風險測度B.事后風險測度C.下行風險D.風險價值【答案】A39、關(guān)于股票價值的估值,下面敘述正確的是（）。A.最常使用的估值方法有市盈率、市凈率、現(xiàn)金流折現(xiàn)以及經(jīng)濟價值對利息、稅收、折舊、攤銷前利潤B.對特定的價值型股票，每股盈余成長率是最常用的輔助估值工具C.對于成長型的股票，也會采用股息率的方法D.在股票估值中，公司治理結(jié)構(gòu)和管理層素質(zhì)等非定是指標不如財務指標來得重要【答案】A40、（）是基金管理公司最核心的一項業(yè)務。A.投資管理業(yè)務B.基金行政業(yè)務C.基金募集與銷售業(yè)務D.受托資產(chǎn)管理業(yè)務【答案】A41、下列關(guān)于遠期和期貨合約的論述，錯誤的是（）。A.兩者都是雙方約定在未來的某一確定時間，按約定的價格買入或賣出一定數(shù)量的合約標的資產(chǎn)的合約B.期貨合約沒有違約風險，而遠期合約存在違約風險C.期貨合約通常在交易所交易，而遠期合約在場外交易D.兩種合約通常都在到期日之前被投資者平倉【答案】D42、影響期權(quán)價格的因素不包括()。A.合約標的資產(chǎn)的市場價格與期權(quán)的執(zhí)行價格B.期權(quán)的有效期限C.無風險利率水平D.權(quán)利金的波動率【答案】D43、()在報價驅(qū)動市場中處于關(guān)鍵性地位。A.保薦人B.托管人C.做市商D.經(jīng)紀人【答案】C44、基金管理公司應當按相關(guān)規(guī)定對其香港特區(qū)發(fā)生的重大事項及時向（）報告。A.公司經(jīng)營所在地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)B.公司注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)C.香港證券及期貨事務監(jiān)察委員會D.以上內(nèi)容都要報告【答案】A45、私募股權(quán)投資廣泛使用的戰(zhàn)略不包括()。A.成長權(quán)益B.風險投資C.危機投資D.私募股權(quán)一級市場投資【答案】D46、下列對于大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的說法中，正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】D47、按照"最佳執(zhí)行"的交易里理念，投資管理公司應向現(xiàn)有和潛在客戶披露的信息包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】C48、境內(nèi)機構(gòu)投資者可以委托符合下列條件的投資顧問進行境外證券投資（）。A.在境外設(shè)立，經(jīng)所在國家或地區(qū)監(jiān)管