10證券從業資格金融市場根底學問習題班233其次章 證券市場主體一、選擇題〔以下備選項中只有一項符合題目要求〕1．資金供給者與資金需求者相互之間融通資金，假設借助金融市場直接進展，則屬于〔 。A．直接融資B．上市融資C．發債融資D．間接融資233網校答案：A233網校解析：直接融資，是指在沒有金融中介機構介入的狀況下，以股票、債券為主要金融工具進展資金融通的方式。資金供給者與資金需求者通過股票、債券等金融工具直接融通資金的場所，即為直接融資市場，也稱為證券市場。假設以〔〕為主，則證券市場居于一國金融市場體系的核心地位，以美國和英國為代表。銀行貸款B．境外融資C．間接融資D．直接融資233網校答案：D233網校解析：假設以直接融資為主，則證券市場居于一國金融市場體系的核心地位；假設以間接融資為主，則中長期信貸市場居于核心地位。3．以下債券信用風險最小的是〔 。A．長期金融債券短期公司債券C．短期金融債券D．國庫券233D233網校解析：政府債券的信用風險最低，一般認為中心政府債券幾乎沒有信用風險，其他債券的信用風險從低到高依次排列為地方政府債券、金融債券、公司債券。國庫券屬于政府債券的一種。4．用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金特地進展有價證券投資活動的法人機構是〔 。A．機構投資者B．投資銀行C．投資公司D．證券公司233網校答案：A233網校解析：一般來講，機構投資者是指符合法律法規規定可以投資證券投資基金的在中國合法注冊登記并存續券投資活動的法人機構。5．國內基金治理公司通過募集基金投資國外證券的稱為〔 。A．QDIIB．QFIIC．OTCD．FICC233A3網校解析：合格境內機構投資者，是指符合《合格境內機構投資者境外證券投資治理試行方法》規定經中國證監會批準在中華人民共和國境內募集資金運用所募集的局部或者全部資金以資產組合方式進展境外證券投資治理的境內基金治理公司和證券公司等證券經營機構。6．政府機構進展證券投資的主要目的是進展宏觀調控和〔 。A．獵取利息B．獵取資本收益C．調劑資金余缺D．獵取投資回報233網校答案：C233網校解析：機構投資者主要有政府機構、金融機構、企業和事業法人及各類基金等。政府機構參與證券投資的目的主要是為了調劑資金余缺和進展宏觀調控。各級政府及政府機構消滅資金剩余時，可通過購置政府債券、金融債券投資于證券市場。7．目前，中國城鎮職工養老保險基金實行社會統籌與個人賬戶相結合的制度，個人和企業分別按職工本人上年度工資總和的〔 〕繳納保險費。A．8％和20％B．5％和25％C．5％和20％D．10％和20％233網校答案：A233網校解析：職工根本養老保險是社會保險中的一個險種。職工根本養老保險的繳納比例是：職工所在企業繳納208％。8．對于證券公司與客戶之間的資金清算交收，當客戶取出證券交易結算資金時，以下闡述正確的選項是〔 。A．如校驗通過，指定商業銀行削減客戶治理賬戶余額，證券公司增加客戶交易結算資金B．指定商業銀行系統依據客戶轉賬指令啟動客戶資金轉賬交易C．客戶可以通過匯款的方式轉入其在指定商業銀行開立的同名銀行結算賬戶D．客戶可以通過指定商業銀行與證券公司聯網系統獵取交易所對客戶取出資金的校驗結果233B233網校解析：客戶證券交易結算資金的取出，只能通過轉賬的方式轉入其在存管銀行開立的同名銀行結算賬戶，再通過銀行結算賬戶辦理資金的提取或劃轉。存管銀行系統依據客戶轉賬指令啟動客戶資金轉賬交易，通過存管銀行與證券公司聯網系統獵取證券公司對客戶取出資金的校驗結果。如雙方校驗通過，存管銀行將削減客戶治理賬戶余額和證券公司客戶交易結算資金匯總賬戶余額，相應增加客戶銀行結算賬戶余額，證券公司同步更客戶治理賬戶對應的資金賬戶余額。9．2023年12月16日，中國證監會、中國人民銀行、國家外匯治理局聯合公布《基金治理公司、證券公司人民幣合格境外機構投資者境內證券投資試點方法，開啟了〔 〕的試點。A．RQFIIB．QFIIC．QDIID．ETF233A233網校解析：2023年12月16日，中國證監會、中國人民銀行、國家外匯治理局聯合公布《基金治理公司、證券公司人民幣合格境外機構投資者境內證券投資試點方法〔RQFII〕的試點。經審批的境內基金治理公司、證券公司的香港子公司，可以運用在香港募集的人民幣資金投資境內證券市場。日本《金融商品法》規定，制止中介機構勸誘〔〕歲以上的人士從事期貨交易。A．70B．65C．75D．60233C233網校解析：出于保護投資者尤其是中小投資者的利益，大多數國家和地區的政府監管機構、行業自律組織以及金融企業不同程度地對投資者適當性問題作出了硬性規定或者原則性指引。例如日本的《金融商品法》規定，制止75在證券市場上，資金的供給者和證券的需求者是〔。A．證券投資者B．證券中介機構C．監管部門D．證券發行人233網校答案：A233網校解析：證券投資者既是證券市場上資金的供給方，也是證券的需求方，他們通過短期或長期的證券投資行為，到達獵取肯定股息和利息的目的。以下各類機構中〔 〕可以通過公開市場操作方式進展宏觀調控。A．中心銀行B．商業銀行C．保險公司D．證券公司233網校答案：A233網校解析：中心銀行以公開市場操作作為政策手段，通過買賣政府債券或金融債券，影響貨幣供給量或利率水平，進展宏觀調控。〔股票投資比例高于30％〕〔。A．30％B．20％C．40％D．10％233A233網校解析：依據《關于擴大企業年金基金投資范圍的通知產品〔股票投資比例高于％、股票型養老金產品的比例，合計不得高于投資組合托付投資資產凈值的％。14.證券投資者可分為〔〕兩大類。A．政府機構和金融機構B．機構投資者和個人投資者C．合格境外投資者和合格境內投資者D．企事業法人和各類基金233B233網校解析：證券投資者主要分為機構投資者和個人投資者，前者主要包括證券公司、共同基金等金融機構和企業、事業單位、社會團體等。個人投資者是證券市場最廣泛的投資者。我國《證券法》正式公布的時間是〔 。A．19993B．19983C．19989D．199812233網校答案：D233網校解析：1998年12月，我國公布了《中華人民共和國證券法治理，分為經紀類和綜合類證券公司。在轉融通業務中〔 〕向證券金融公司借入資金，供其辦理融資融券業務的經營活動。A．證券公司B．證券登記結算公司C．證券交易所D．證券市場投資者233A233網校解析：轉融通業務，是指證券金融公司將自有或者依法籌集的資金和證券出借給證券公司，以供其辦理融資融券業務的經營活動。證券公司中間介紹業務是指證券公司承受相關托付介紹客戶參與〔 買賣并供給相關效勞的業務活動。A．證券B．股票C．期貨D．基金233C233網校解析：證券公司中間介紹業務是指證券公司承受期貨經紀商的托付，為期貨經紀商介紹客戶參與期貨交易并供給其他相關效勞的業務活動。注冊會計師申請證券許可證，需要取得注冊會計師證件〔 〕年以上。A．4B．1C．3D．2233B2331在合規治理制度中〔 〕制度是防范洗錢活動的根底性工作。A．可疑交易報告B．客戶身份識別B．大額交易報告D．交易記錄保存233網校答案：B233網校解析：客戶身份識別制度、客戶身份資料和交易記錄保存制度、大額交易和可疑交易報告制度是反洗錢工作的三項根本制度。其中，客戶身份識別制度是防范洗錢活動的根底性工作。20．資信評級機構和資產評估機構均屬于〔 〕機構。證券效勞B．投資詢問C．資產治理D．證券代理233網校答案：A233投資詢問機構、資信評級機構、資產評估機構、證券金融公司等。21．中國證券業協會依法對證券評級業務活動進展〔〕治理。A．自律監視C．備案D．審批233A233網校解析：中國證券業協會依法對證券評級業務活動進展自律治理。證券評級機構應當自取得證券評級業務許可之日起20Et內，將其信用等級劃分及定義、評級方法、評級程序報中國證券業協會備案，并通過中國證券業協會網站、本機構網站及其他公眾媒體向社會公告。22．在全國股份轉讓系統從事推舉業務的主辦券商，應當具備〔 。A．證券投資詢問業務資格B．證券經紀業務資格C．證券自營業務資格D．證券承銷與保薦業務資格233D233要具有證券經紀業務資格；申請從事做市業務的，要具有證券自營、業務資格。〔〕年7月，深圳證券交易所正式開業。A．1992B．1990C．1993D．1991233D233網校解析：1991年7月37深圳證券交易所上市的股票僅深安達A24．依據〔 〕的明確規定，證券公司是與證券登記結算機構進展證券和資金清算交收的主體。AC233B233網校解析：依據《證券法》規定，證券公司依據投資者的托付，依據證券交易規章提出交易申報，參與證券交易所場內的集中交易，并依據成交結果擔當相應的清算交收責任；證券登記結算機構依據成交結果，依據清算交收規章，與證券公司進展證券和資金的清算交收，并為證券公司客戶辦理證券的登記過戶手續。．在證券結算中〔 〕是指交易雙方對所達成的交易實行軋差清算，并對軋抵之后的證券和資金余額進展交付。差額結算凈額結算C．實時結算D．金額結算233網校答案：B233網校解析：證券交易結算方式可分為全額結算和凈額結算。其中，凈額結算是指交易雙方對所達成的交易實行軋差清算，并對軋抵之后的證券和資金的凈額進展交付。二、組合型選擇題〔以下備選項中只有一項符合題目要求〕26．一般來說，參與證券投資的經營性金融機構有〔 〕等。I．證券經營機構 Ⅱ．保險經營機構Ⅲ．中心銀行 Ⅳ．銀行業金融機構A．I、Ⅱ、Ⅲ B．I、Ⅲ、ⅣC．I、Ⅱ、Ⅳ D．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校答案：C233網校解析：參與證券投資的政府機構主要指中心銀行，參與證券投資的金融機構包括證券經營機構、銀行業金融機構、保險經營機構以及其他金融機構等。可以在證券交易所掛牌交易的證券、除了股票以外，還有〔 。I．基金 Ⅱ．國債 Ⅲ．公司債 Ⅳ．權證A．I、Ⅲ B．I、Ⅱ、ⅣC．Ⅱ、Ⅲ D．I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233D233網校解析：在證券交易所掛牌交易的品種包括股票、基金、債券、權證和經中國證監會批準的其他交易品種。依據不同的投資者對風險的不同態度，理論上可以將投資者分為以下類型〔 。I．風險偏好型 Ⅱ．風險中立型Ⅲ．風險模糊型 Ⅳ．風險回避型A．I、Ⅱ、ⅢB．I、Ⅲ、ⅣC．I、Ⅱ、ⅣD．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校答案：C233網校解析：不同的投資者對風險的態度各不一樣，理論上可以將投資者區分為風險偏好型、風險中立型和風險回避型三種類型。實踐中，金融機構通常承受客戶調查問卷、產品風險評估與充分披露等方法，依據客戶分級和資產分級匹配原則，避開誤導投資者和錯誤銷售。29．證券公司是證券市場投資效勞的供給者，其中為證券發行人和投資者供給專業化的中介效勞有〔 。I．證券發行Ⅲ．代理證券買賣A．I、ⅣC．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校答案：D

Ⅱ．上市保薦Ⅳ．資金存取B．I、ⅡD．I、Ⅱ、Ⅲ233網校解析：證券公司是證券市場重要的中介機構，在證券市場的運作中發揮著重要作用。一方面，證券公司是證券市場投融資效勞的供給者，為證券發行人和投資者供給專業化的中介效勞，如證券發行和上市保薦、承銷、代理證券買賣等；另一方面，證券公司也是 證券市場重要的機構投資者。證券效勞機構包括〔 〕等從事證券效勞業務的機構。I．資信評級機構 Ⅱ．投資評級機構Ⅲ．資產評估機構 Ⅳ．財務評估機構I、IIIⅡ、IIIC．I、ⅡD．Ⅱ、IV233A233網校解析：證券效勞機構是指依法設立的從事證券效勞業務的法人機構。證券效勞機構包括投資詢問機構、財務參謀機構、資信評級機構、資產評估機構、證券金融公司、會計師事務所、律師事務所等從事證券效勞業務的機構。依據《證券公司合規治理試行規定，證券公司合規總監的職責包括〔 。I．組織合規培訓Ⅱ．處理涉及公司和工作人員違法違規行為的投訴和舉報Ⅲ．組織實施公司反洗錢和信息隔離墻制度Ⅳ．負責公司的法律訴訟A．I、Ⅱ、ⅢC．I、Ⅱ、Ⅳ233網校答案：A

B．I、Ⅲ、IVD．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校解析：合規總監應當組織實施公司反洗錢和信息隔離墻制度，依據公司規定為高級治理人員、各部門和分支機構供給合規詢問、組織合規培訓，處理涉及公司和工作人員違法違規行為的投訴和舉報。32．設立證券公司需要符合的條件有〔 。I．有與公司經營業務范圍相應的注冊資本Ⅱ．主要股東具有持續盈利力量，信譽良好Ⅲ．有完善的風險治理和內部掌握制度Ⅳ．董事、監事、高級治理人員具備任職資格A．I、ⅢC．Ⅱ、Ⅲ233網校答案：D

B．I、Ⅱ、IVD．I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校解析：設立證券公司需要符合以下條件：①對公司章程的要求；②對證券公司主要股東持續經營力量和凈資產的要求；③與公司經營業務范圍相應的注冊資本；④公司的董事、監事和高級治理人員具有證券從業資格和勝任力量；⑤公司具有完善的風險治理與 內部掌握制度以及其他要求。33．我國《證券法》規定，證券公司的自營業務必需使用〔 。I．自有資金 Ⅱ．客戶交易結算資金Ⅲ．客戶保證金 Ⅳ．依法籌集的資金A．I、ⅣB．Ⅱ、ⅢC．I、ⅡD．Ⅱ、Ⅳ233A233以獵取盈利的行為。以下說法中，錯誤的有〔 。I．證券公司削減注冊資本，必需經過中國證監會批準Ⅱ．證券公司變更持有3％以上股權的股東，必需經過中國證監會批準Ⅲ．證券公司停業、解散，必需經過中國證監會批準Ⅳ．證券公司在境外設立證券經營機構，不需經過中國證監會批準A．I、ⅣC．I、Ⅱ233網校答案：D

B．Ⅱ、ⅢD．Ⅱ、Ⅳ233網校解析：Ⅱ項，證券公司變更持有5％以上股權的股東、實際掌握人，必需經證券監視治理機構批準；Ⅳ項，證券公司在境外設立證券經營機構，必需經證券監視治理機構批準。證券交易所的組織形式大致可以分為〔 。I．公司制 Ⅱ．會員制Ⅲ．經紀制 Ⅳ．混合制Ⅲ、ⅣI、ⅡC．Ⅱ、III、IVD．I、Ⅳ233B233網校解析：證券交易所的組織形式大致可以分為兩類，即公司制和會員制。公司制的證券交易所是以股份形式組織并以營利為目的的法人團體；會員制的證券交易所是一個由會員自愿組成的、不以營利為目的的社會法人團體。以下有關證券交易所特征的表述，正確的有〔 。I．一般投資者可以直接進入交易所買賣證券Ⅱ．有固定的交易場所和交易時間Ⅲ．通過公開競價的方式打算交易價格Ⅳ．交易的對象限于符合肯定標準的上市證券A．I、Ⅱ、ⅢC．I、Ⅱ、IV233網校答案：D

B．I、Ⅲ、ⅣD．II、III、IV233網校解析：I項，參與交易者為具備會員資格的證券經營機構，交易實行經紀制，即一般投資者不能直接進入交易所買賣證券，只能托付會員作為經紀人間接進展交易。關于結算賬戶的開立、撤銷，以下說法中正確的有〔 。I．證券公司參與結算應當按規定取得結算參與人資格，并開立結算賬戶Ⅱ．結算系統參與人停頓資金結算業務后，應結清與證券登記結算公司的債權、債務后，申請撤銷結算賬戶Ⅲ．結算系統參與人名稱或其結算賬戶，清算路徑內容發生變更時，需重開立的結算賬戶Ⅳ．結算系統參與人應當在證券登記結算公司開立兩個結算賬戶，一個資金交收賬戶，一個指定收款賬戶A．I、Ⅱ、ⅢC．I、Ⅱ、Ⅳ233網校答案：C

B．I、Ⅲ、ⅣD．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校解析：Ⅲ項，結算系統參與人名稱或其結算賬戶、清算路徑內容發生變更時，需準時在中國結算公司辦理結算賬戶信息變更手續，結算系統參與人停頓資金結算業務后，應向中國結算公司提出撤銷其結算賬戶的申請。38.證券業從業人員行為準則要求從業人員〔。I．不得損害所在機構的合法權益Ⅱ．不得在經紀業務中承受客戶的全權托付Ⅲ．不得從事與其履行職責有利益沖突的業務Ⅳ．不得對外透露自營買賣信息，誘導客戶買賣該種證券A．I、Ⅲ B．Ⅱ、IIIC．I、Ⅱ、Ⅳ D．I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ233網校答案：D233網校解析：I、Ⅲ兩項為從業人員一般性制止行為；II、IV兩項為證券公司的從業人員特定制止行為。證券投資者保護基金的資金運用限于〔 〕等形式。I．購置國債 Ⅱ．銀行存款Ⅲ．購置中心銀行債券A．I、Ⅱ、ⅢB．I、Ⅲ、IVC．I、Ⅱ、IVD．II、III、IV233A

Ⅳ．購置股票233網校解析：保護基金公司應依法合規運作，依據安全、穩健的原則運用基金資產，并承受中國證監會等相關部委的監視。基金的資金運用限于銀行存款、購置國債、中心銀行債券〔包括中心銀行票據〕和中心級金融機構發行的金融債券以及國務院批準的其他資金運用形式。中國證券登記結算公司為證券交易供給集中〔〕效勞。I．經紀Ⅱ．存管Ⅲ．登記Ⅳ．結算A．I、Ⅱ、ⅢB．I、Ⅲ