1、淺析通貨膨脹下企業的財務風險與管理對策本文來源于CSSCI學術論文網:/ 全文閱讀鏈接：/finance/accounting-thesis/194683_2.html【摘 要】 通貨膨脹條件下企業的經營管理面臨著許多不確定性,企業財務管理的方法也有所不同。其中財務風險主要包括:定價與成本管理風險,投融資風險,營運資金管理風險,稅收風險。針對這些風險,企業應該根據通貨膨脹的情況設計出相應的管理對策,以使企業減少通貨膨脹的損失。 【關鍵鍵詞】 通貨膨膨脹;營營運資金金;投融融資;稅稅收 一、引引言 20009年上上半年,我國新新增貸款款高達77.377萬億元元,超過過新中國國成立以以來任何何一年

2、的的信貸投投放總量量。市場場普遍預預計20009年年新增貸貸款規模模接近110萬億億元,預預計20010年年新增貸貸款接近近7萬億億元,220099年底,通貨膨膨脹壓力力上升,20110年將將直面通通貨膨脹脹的挑戰戰。由于于通貨膨膨脹導致致的價格格及各類類價格要要素(成成本、利利率、利利潤)的的扭曲,造成市市場信號號的扭曲曲,給企企業的經經營管理理造成混混亂,帶帶來損失失。 在通常常的情況況下,企企業又無無法對通通貨膨脹脹環境加加以控制制,企業業應該根根據通貨貨膨脹的的情況對對自己的的經營范范圍、經經營手段段做出調調整,以以使企業業減少通通貨膨脹脹的損失失。企業業在面對對通貨膨膨脹時面面臨著哪

3、哪些財務務風險?企業又又將采取取何種措措施面對對這些財財務風險險,使得得企業能能夠健康康、正常常地成長長? 二、通通貨膨脹脹下的財財務風險險與管理理對策 通貨膨膨脹風險險是指由由于通貨貨膨脹、貨貨幣貶值值給投資資者帶來來實際收收益水平平下降的的風險。在在通貨膨膨脹情況況下,物物價普遍遍上漲,企業生生產經營營的外部部條件惡惡化。在在通貨膨膨脹條件件下,隨隨著商品品價格的的上漲,由于貨貨幣貶值值,貨幣幣購買力力水平下下降,投投資者的的實際收收益不僅僅沒有增增加,反反而有所所減少,這就是是貨幣幻幻覺。不不僅如此此,通貨貨膨脹條條件下企企業的經經營管理理面臨著著許多不不確定性性和一般般條件下下的不同同

4、之處,這些不不確定性性就是企企業所面面臨的風風險,其其中財務務風險主主要包括括:營業業收入與與成本管管理風險險,投融融資風險險,營運運資金管管理風險險,稅收收風險。 (一)營業收收入與成成本管理理風險 1.定定價風險險 通貨膨膨脹最直直接的影影響就是是生產資資料價格格的上漲漲,使企企業成本本增加,從而給給經營帶帶來困難難。伴隨隨著通貨貨膨脹率率的上升升,消費費者物價價指數(CPII)和生生產價格格指數(PPII)漲幅幅增加,20008年我我國通貨貨膨脹的的經驗得得出:PPPI漲漲幅可能能超過CCPI漲漲幅,出出現消費費價格指指數與生生產價格格指數的的倒掛現現象。部部分消費費品領域域的企業業,由

5、于于原材料料、能源源和人力力成本等等生產資資料的價價格漲幅幅,高于于其銷售售商品的的價格漲漲幅,必必然減少少了企業業的利潤潤空間,增加了了經營難難度。如如果企業業漲價幅幅度太大大,將會會使得產產品失去去競爭力力,同樣樣會降低低企業的的利潤空空間,所所以企業業在確定定產品定定價時,面臨著著兩難的的抉擇。 2.成成本管理理風險 通貨膨膨脹對企企業生產產成本的的影響是是多方面面的,企企業生產產成本包包括:外外購材料料、外購購燃料、外外購動力力、工資資、職工工福利基基金、折折舊費、提提取的大大修理基基金和利利息支出出。除折折舊費和和提取大大修理基基金未受受通貨膨膨脹影響響外,其其余各項項均大幅幅度上升

6、升,其中中最突出出的是企企業外購購材料、外外購燃料料和外購購動力。由由于原材材料價格格大幅度度上漲,產品成成本大幅幅度上升升又直接接推動了了產品價價格的上上漲。產產品價格格上漲的的幅度小小于成本本上升的的幅度,將會使使得企業業營運資資金減少少,資金金預算出出現失衡衡的狀態態。 3.管管理對策策 (1)適當提提高產品品價格 對于一一些擁有有核心技技術,或或者占有有市場優優勢,競競爭實力力較強的的產品而而言,企企業可以以適當漲漲價,增增加利潤潤。對于于一般的的企業產產品而言言,可以以在漲價價的同時時,改變變產品部部分性能能、包裝裝、品質質等,在在提高產產品附加加值的情情況下變變相提價價,如果果產品

7、競競爭力較較低,還還可以通通過一些些非價格格措施,隱蔽地地變相提提高產品品價格:改變本本企業產產品的構構成;降降低產品品的技術術標準,減少產產品次要要功能;改變產產品特點點,附送送贈品或或優待等等。通過過漲價與與變相漲漲價可以以把生產產資料價價格的上上漲轉移移到消費費品價格格中。 (2)套期保保值 對于生生產者而而言,為為防止未未來出售售時價格格的可能能下跌而而遭受損損失,可可采用在在期貨市市場以賣賣出數量量相等的的期貨作作為保值值手段;對于經經營者而而言,為為防止商商品收購購后尚未未轉售出出去時,商品價價格下跌跌,經營營者可采采用賣期期保值方方式來進進行價格格保險;對于加加工者而而言,他他們

8、的風風險來自自于原材材料價格格上漲與與產成品品價格下下跌,所所以他就就可以利利用期貨貨市場進進行綜合合套期保保值,即即對購進進的原材材料進行行買入期期貨套期期保值,對其產產品進行行賣出期期貨套期期保值,就可鎖鎖牢其加加工利潤潤,從而而專門進進行加工工生產。 (二)投融資資風險 1.投投資風險險 通貨膨膨脹給資資產評估估和投資資項目融融資都帶帶來嚴重重的問題題。在通通貨膨脹脹期間,利率呈呈現上升升趨勢,借款現現金流將將會發生生變化,名義利利率=實實際利率率+通貨貨膨脹率率。通貨貨膨脹率率削弱了了貨幣的的實際購購買力,影響了了利率水水平,同同時也降降低了項項目經營營機會的的收益率率。貨幣幣資金供供

9、應者在在通貨膨膨脹情況況下,必必然要求求提高利利率水平平以補償償其購買買力損失失。投資資者對于于債券和和實物投投資,都都要求額額外的投投資回報報率彌補補通貨膨膨脹的影影響。通通貨膨脹脹率對負負債和資資產可能能會產生生不同程程度的影影響,導導致資產產和負債債的價值值將會改改變不同同的數額額,這對對于企業業資產負負債的管管理又是是一個挑挑戰。 同樣由由于通貨貨膨脹,企業進進行技術術改造及及基本建建設所需需的原材材料、機機器設備備和安裝裝費用大大幅度上上升,而而拆舊和和大修理理基金并并未相應應上浮,所以使使企業維維持簡單單再生產產的資金金嚴重不不足。生生產資料料價格不不斷上漲漲,固定定資產投投資計劃

10、劃的可靠靠性大大大降低。不不斷追加加投資成成為企業業面臨的的無法擺擺脫的怪怪圈。 2.融融資風險險 通貨膨膨脹的直直接原因因是流通通中的貨貨幣過多多,因而而各國在在治理通通貨膨脹脹時,一一般都會會采取緊緊縮銀根根的政策策。信貸貸政策就就是其中中重要的的一種手手段,通通過緊縮縮信貸,可以減減少整個個社會中中流通的的貨幣量量。對于于我國大大部分企企業而言言,最主主要的融融資渠道道就是銀銀行貸款款,特別別是中小小企業不不能發行行公司債債券和股股票,銀銀行提高高貸款利利率,提提高貸款款門檻,都會直直接給中中小企業業造成資資金困難難的局面面,而由由于經營營活動中中出現的的營業收收入和成成本風險險,更可可

11、能導致致企業出出現資金金鏈斷裂裂的現象象,這對對于企業業健康有有序地發發展極為為不利。 3.管管理對策策 (1)調整投投資分析析的變量量 在項目目投資分分析方法法上,企企業應該該調整相相應的折折現因子子和現金金流量。貼貼現率=(1+通貨膨膨脹率)(1+投資最最低期望望報酬率率)-11。通貨貨膨脹會會影響物物價,但但并非所所有的物物價都按按相同的的比例上上漲,所所以對物物價、各各種費用用成本應應該用通通貨膨脹脹率調整整逐項計計算。對對于投資資項目,其現金金流量和和通貨膨膨脹之間間不存在在簡單的的線性關關系。某某些現金金流量可可能只受受到通貨貨膨脹的的部分影影響。例例如,生生產經營營所需要要的流動

12、動資金可可能會因因受通貨貨膨脹影影響而逐逐年上升升;某些些現金流流量在考考慮通貨貨膨脹影影響時,所得到到的凈現現金流量量可能低低于不考考慮通貨貨膨脹時時的凈現現金流量量,特別別是在所所得稅或或重置成成本影響響時,更更是如此此。并且且某些現現金流量量所受的的影響與與通貨膨膨脹同時時發生,而另一一些現金金流量所所受到的的影響可可能先于于或滯后后于通貨貨膨脹的的發生而而發生。鑒鑒于上述述通貨膨膨脹對現現金流量量影響的的復雜性性,在考考慮通貨貨膨脹對對現金流流量的影影響時,必須先先研究現現金流量量的各個個組成部部分,以以確定通通貨膨脹脹對每一一項現金金流量的的影響。 本文來源于于CSSSCI學學術論文

13、文網:hhttpp:/m/ 全全文閱讀讀鏈接：htttp:/wwww.ccssccipaaperr.coom/ffinaancee/acccouuntiing-theesiss/19946883.hhtmll(22)調整整融資方方式 第一,調整企企業目前前銀行貸貸款結構構,根據據企業資資金安排排需要,將短期期貸款置置換為長長期貸款款,在貨貨幣環境境較為寬寬松時提提前獲取取貸款資資金;第第二,利利用銀行行理財產產品獲取取短期低低成本流流動資金金來源,并根據據企業投投資計劃劃利用該該渠道采采用私募募證券化化、基礎礎設施基基金及股股權形式式補充新新增項目目資本金金;第三三,企業業應該更更多以自自己的

14、留留存收益益或股票票融資,延長貸貸款期限限、修改改還貸計計劃、在在貸款期期內從其其他渠道道借錢來來支付利利息。 (三)營運資資金風險險 企業在在營運資資金管理理中,會會保留定定額流動動資金,當經濟濟環境較較穩定時時,企業業流動資資金需要要量是確確定的,而在通通貨膨脹脹條件下下,企業業的流動動資金需需要量是是浮動的的,并且且會隨著著通貨膨膨脹率的的變化而而變化,所以企企業可能能會出現現流動資資金不足足的狀況況,這給給企業營營運資金金管理帶帶來很大大的不確確定性。而而且在通通貨膨脹脹條件下下,企業業內部要要求提高高工資、獎獎金,提提高福利利待遇,由于人人力資本本市場競競爭激烈烈,在行行業普遍遍漲工

15、資資的條件件下,企企業也必必須提高高工人工工資,職職工利益益的膨脹脹必然侵侵蝕企業業發展基基金。 通貨膨膨脹期間間,應收收賬款屬屬于貨幣幣性資產產,會遭遭受購買買力的損損失,而而且由于于企業間間的資金金緊張,應收賬賬款發生生壞賬的的可能性性增大。貨貨幣的貶貶值,使使得較慢慢周轉速速度的應應收賬款款損失了了貨幣的的時間價價值,越越晚回收收應收賬賬款,意意味著損損失越大大,同樣樣數額的的應收賬賬款卻是是不一樣樣的貨幣幣價值。 企業占占用營運運資金的的另一個個重要部部分是存存貨,一一方面,如果企企業不持持有一定定的存貨貨,便不不會產生生投資和和管理成成本,但但卻產生生短缺成成本,存存貨的短短缺影響響

16、產品及及時發貨貨,影響響銷售收收入。另另一方面面,如果果企業持持有超額額的存貨貨,雖然然它可以以避免短短缺成本本,但是是卻承擔擔庫存帶帶來的費費用、資資金占用用成本管管理成本本。在通通貨膨脹脹期間,導致生生產中斷斷、訂單單無法完完成的損損失也許許更為巨巨大。企企業可以以采用以以下管理理對策: 1.加加快應收收賬款回回收,改改變支付付方式 企業應應該加快快應收賬賬款和應應收票據據的周轉轉速度,減緩現現金支付付,增加加應付賬賬款,在在不損害害公司信信用的基基礎上,調整應應收賬款款和應付付賬款管管理策略略,以現現金回收收和貨款款延期支支付為主主要目標標。企業業應該制制定更嚴嚴格的信信用標準準和縮短短

17、信用期期間,要要設立專專人催收收賬款,盡快回回收應收收賬款。 2.適適當囤積積原材料料 企業可可以在現現金流量量許可的的條件下下,適當當囤積原原材料,可以避避免價格格進一步步上漲帶帶來的損損失。因因為通貨貨膨脹期期間,庫庫存帶來來的費用用可能要要遠低于于通貨膨膨脹所帶帶來的原原材料價價格上漲漲的成本本。當然然,企業業也不宜宜囤積過過多的原原材料,因為通通貨膨脹脹可能是是階段性性的,原原材料不不會持續續長時間間的上漲漲。如果果通貨膨膨脹的陰陰影讓消消費者預預期物價價的繼續續上漲和和物資的的緊缺,那么適適量提前前購買、囤囤積生產產必需的的原材料料是有必必要的。 (四)稅收風風險 在通貨貨膨脹的的條

18、件下下,用企企業投資資的歷史史價值來來衡量。經經營業務務中所用用資產的的真實成成本和折折舊費會會被低估估,而企企業的利利潤率會會被高估估,使得得納稅量量不恰當當地增加加。通貨貨膨脹在在增加企企業納稅稅量的同同時又會會產生另另一方面面的影響響,即由由于在公公司賺取取的應納納稅收入入和實際際支付稅稅收時間間之間有有一段時時差,因因此實際際付稅量量又會因因通貨膨膨脹影響響而減少少。通貨貨膨脹對對企業納納稅數量量的這種種互為矛矛盾的影影響,有有時會使使企業的的最后納納稅量增增加,有有時又會會使企業業的最后后納稅量量減少。不不僅如此此,公司司在納稅稅量與稅稅務管理理方面,有許多多與非通通貨膨脹脹情況不不

19、同,這這也導致致管理方方法與之之不同。企企業可以以采用以以下方法法: 1.定定價轉移移 在通貨貨膨脹期期間,經經濟活動動中有關關聯的企企業雙方方可能存存在不同同的納稅稅需求,商品的的價格也也存在不不同的定定價方式式。雙方方為了分分攤利潤潤或轉移移利潤而而在產品品交換和和買賣過過程中,不是按按照市場場公平價價格,而而是根據據企業間間的共同同利益而而進行產產品定價價的方法法。采用用這種定定價方法法,產品品的轉讓讓價格可可以高于于或低于于市場公公平價格格,以達達到合理理避稅的的效果。特特別是稅稅率有差差異的相相關聯企企業,通通過轉移移定價,使稅率率高的企企業部分分利潤轉轉移到稅稅率低的的企業,最終減

20、減少兩家家企業的的納稅總總額。 2.合合理提高高職工福福利 在通貨貨膨脹的的情況下下,員工工要求提提供福利利待遇,企業可可以考慮慮在不超超過計稅稅工資的的范疇內內適當提提高員工工工資,為員工工辦理醫醫療保險險,建立立職工養養老基金金、失業業保險基基金和職職工教育育基金等等統籌基基金,進進行企業業財產保保險和運運輸保險險等等。這這些費用用可以在在成本中中列支,同時也也能夠調調動員工工積極性性,減少少稅負,降低經經營風險險和福利利負擔。 【參考考文獻】 1 薛求求知.反反通貨膨膨脹政府、企企業、個個人的對對策選擇擇M.復旦旦大學出出版社,19994. 2 蔣琳琳.通貨貨膨脹下下的企業業投資分分析J

21、J.包包鋼科技技,20003(12). 3 周霞霞,趙賀賀春.通通貨膨脹脹對財務務管理的的影響分分析及對對策JJ.會會計之友友,20009(1). 本文來源于于CSSSCI學學術論文文網:hhttpp:/m/ 全全文閱讀讀鏈接： HYPERLINK htttp:/wwww.ccssccipaaperr.coom/ffinaancee/acccouuntiing-theesiss/19946883_22.httml htttp:/wwww.cssscippapeer.ccom/finnancce/aaccoounttingg-thhesiis/11946683_2.hhtmll試論應收賬賬款的管

22、管理論文文發表時時間:220100-099-077 100:488學術論論文來源源:wwww.ccssccipaaperr.coom 論論文發表表者:免免費論文文 點擊擊:1884次【摘摘要】 應收賬賬款是因因對外銷銷售產品品、材料料、提供供勞務等等而應向向購貨方方或接受受勞務方方收取的的款項,是企業業為了促促進銷售售、減少少存貨和和增加盈盈利而向向購買者者進行的的投資。應應收賬款款管理的的好壞直直接影響響到企業業營運資資金的周周轉和經經濟效益益的提高高。 【關關鍵詞】 應收賬賬款管理理; 信信 【摘要要】 應應收賬款款是因對對外銷售售產品、材材料、提提供勞務務等而應應向購貨貨方或接接受勞務務

23、方收取取的款項項,是企企業為了了促進銷銷售、減減少存貨貨和增加加盈利而而向購買買者進行行的投資資。應收收賬款管管理的好好壞直接接影響到到企業營營運資金金的周轉轉和經濟濟效益的的提高。 【關鍵鍵詞】 應收賬賬款管理理; 信信用政策策; 建建設 應收賬賬款是企企業因對對外銷售售產品、材材料、提提供勞務務等而應應向購貨貨方或接接受勞務務方收取取的款項項,它是是被無償償占用又又不能為為企業創創造效益益的流動動資產。應應收賬款款是企業業流動資資產的重重要組成成部分,屬于企企業的債債權。應應收賬款款周轉不不暢會給給企業的的生產經經營活動動造成嚴嚴重影響響,制約約著企業業的正常常生產和和發展。加加強應收收賬

24、款的的日常管管理,建建立健全全企業應應收賬款款的內部部控制制制度,是是盤活企企業資金金、提高高資金使使用效率率、降低低經營風風險、增增強企業業市場競競爭力的的一個重重要環節節。目前前我國企企業中應應收賬款款已經占占到流動動資產比比例的550%左左右,而而且逾期期一年以以上的應應收賬款款占比較較大。因因此對于于應收賬賬款的管管理已經經成為我我國企業業經營活活動中日日益重要要的問題題。 一、應應收賬款款產生的的原因 (一)企業經經營者擴擴大銷售售疏于管管理 企業經經營者為為了擴大大銷售,完成有有關的經經濟指標標,經常常借助于于賒銷商商品,從從而達到到實現銷銷售收入入,增加加銷售利利潤的目目的。還還

25、有部分分企業經經營者只只注重生生產經營營工作,沒有對對現有的的資源和和資金進進行有效效的配置置和調度度,致使使企業產產生了大大量的應應收賬款款,而且且也不積積極主動動地去清清理應收收賬款,造成大大量資金金長期滯滯留在外外,影響響了企業業正常的的生產經經營活動動和資金金的有效效使用,導致了了企業經經營者重重視商品品銷售,放松對對應收賬賬款的管管理,出出現了應應收賬款款不能及及時收回回的短期期行為。這這是產生生應收賬賬款的主主要原因因。 (二)企業賒賒銷機制制不健全全 在某些些企業中中,企業業為了鼓鼓勵銷售售人員更更多地銷銷售商品品,將銷銷售人員員的工資資與銷售售量掛鉤鉤,經常常采取銷銷售數量量等

26、指標標作為考考核的辦辦法,而而忽略了了產生壞壞賬的可可能性,沒有將將應收賬賬款的回回收納入入工資考考核的范范圍,使使得銷售售人員為為了追求求個人利利益,只只關心銷銷售任務務是否完完成,過過度采用用賒銷這這一促銷銷方式銷銷售商品品,導致致應收賬賬款大幅幅度上升升。而對對這部分分應收賬賬款,企企業又沒沒有采取取有效的的措施,要求有有關部門門和銷售售人員全全權負責責追款,應收賬賬款大量量沉積下下來,給給企業的的經營背背上了沉沉重的包包袱。 (三)應收賬賬款內部部管理不不到位 有些企企業對應應收賬款款的管理理缺乏有有效的規規章制度度。銷售售部門與與財務部部門溝通通不夠,銷售與與收款脫脫節,導導致應收收

27、賬款的的產生。一一些企業業應收賬賬款居高高不下,賬齡老老化,卻卻任其發發展,無無人問津津。有些些工作人人員由于于工作失失誤或責責任心不不強,造造成票據據錯誤、丟丟失,致致使貨款款不能及及時收回回,形成成了應收收賬款。 (四)為了減減少庫存存,而將將商品賒賒銷出去去 企業持持有一定定的產成成品存貨貨時,會會相應地地占用資資金,形形成倉儲儲費用和和管理費費用等;而賒銷銷可避免免這些成成本的產產生。因因此,當當企業產產成品存存貨較多多時,一一般會采采用較為為優惠的的信用條條件進行行賒銷,將存貨貨轉化為為應收賬賬款,這這樣不但但可以提提高企業業的償債債水平,增加資資產的流流動性,而且也也能減少少庫存,

28、節約相相關的開開支。但但是也相相應地增增加了企企業的應應收賬款款,增大大了企業業的應收收賬款風風險程度度。 (五)大部分分企業對對應收賬賬款管理理滯后 大部分分企業在在應收賬賬款發生生后并沒沒有做任任何管理理,只是是讓其掛掛在賬上上,未對對其收現現能力進進行分析析,只有有等發現現應收賬賬款已經經逾期時時,才被被動地去去催收,結果導導致了應應收賬款款越積越越多,最最終影響響企業正正常的生生產經營營,甚至至給企業業帶來破破產的威威脅。企企業在對對應收賬賬款管理理過程中中長期不不與客戶戶對賬或或賬目不不清。現現實中有有的企業業長期不不對賬,有的即即便對了了賬,但但沒有形形成合法法有效的的對賬依依據,

29、起起不到應應有的作作用。 二、加加強應收收賬款管管理的建建議 企業能能否有效效地控制制和管理理應收賬賬款,不不僅直接接影響到到流動資資金的周周轉水平平和最終終的經營營利潤,而且還還直接影影響到銷銷售收入入和市場場競爭力力的提高高。因此此,在應應收賬款款的管理理上,企企業要下下大力氣氣長抓不不懈。 (一)對應收收賬款賒賒銷額度度控制 應收賬賬款賒銷銷額度是是企業允允許客戶戶的最大大限額。控控制賒銷銷額是加加強應收收賬款日日常管理理的重要要手段,企業應應結合應應收賬款款控制總總量,根根據客戶戶的資信信等級制制定本企企業的應應收賬款款賒銷額額度。對對不同等等級的客客戶給予予不同的的賒銷限限額。對對應

30、收賬賬款在賒賒銷額度度以內的的,結算算部門應應按照應應收賬款款日常管管理辦法法追收,力爭將將賒銷額額度逐步步減少,對應收收賬款超超過賒銷銷額度的的,必須須嚴格按按賒銷審審批程序序逐級審審批,由由企業負負責人決決定是否否賒銷商商品。 (二)建立科科學合理理的催收收制度,加強應應收賬款款的催收收力度 企業要要改變催催收方法法,強化化日常的的監督作作用。企企業應建建立相應應的應收收賬款回回收的考考核方法法,改變變以往往往來賬款款管理過過程中發發放催收收清單而而不注重重催收效效果的狀狀況,財財務部門門要加強強對往來來賬款的的管理和和監督,提高財財務人員員管理責責任感,充分發發揮其潛潛能,減減少壞賬賬損

31、失。企企業要明明確回收收應收賬賬款的責責任人,把應收收賬款的的回收納納入到領領導和員員工的考考核體系系中來。目目前,大大多數企企業的應應收賬款款由銷售售部門或或銷售人人員自己己管理,這樣做做存在很很大的管管理漏洞洞,缺少少必要的的控制環環節。因因此,僅僅由銷售售部門自自己來管管理并不不妥當,應由財財務部門門和銷售售部門配配合來完完成才是是最有效效可行的的辦法。 (三)加強應應收賬款款的日常常管理 應收賬賬款發生生后,企企業應采采取各種種措施,盡量爭爭取按期期收回款款項,否否則會因因拖欠時時間過長長而發生生壞賬,使企業業蒙受損損失。因因此,企企業必須須在對收收賬的收收益與成成本進行行比較分分析的

32、基基礎上,制定切切實可行行的收賬賬政策。企企業一般般可以采采取寄發發賬單、電電話催收收、派人人上門催催收、法法律訴訟訟等方式式催收,然而催催收賬款款要發生生費用,一般來來說,收收賬的花花費越大大,收賬賬措施越越有力,可收回回的賬款款越多,壞賬損損失也就就越小。因因此,制制定收賬賬政策,要在收收賬費用用和減少少壞賬損損失之間間作出權權衡,有有效、得得當的收收賬政策策很大程程度上要要靠有關關人員的的經驗。另另外,財財務部門門應加強強會計基基礎工作作,規范范會計核核算,在在做好應應收、應應付款項項的日常常工作外外,還要要根據應應收賬款款的特點點結合本本單位的的具體情情況,制制定往來來款項的的對賬制制

33、度,并并要嚴格格執行。 (四)制定合合理有效效的信用用政策 應收賬賬款賒銷銷效果的的好壞,依賴于于企業實實行的信信用政策策。企業業應根據據不同時時期、不不同市場場環境、不不同的銷銷售對象象,制定定出不同同的信用用政策,盡量為為減少企企業的壞壞賬損失失創造條條件。 信用標標準就是是企業同同意給予予顧客信信用所要要求的最最低標準準。如果果企業執執行的信信用標準準過于嚴嚴格,可可能會降降低對符符合可接接受信用用風險標標準客戶戶的賒銷銷額,因因此會限限制企業業的銷售售機會;如果企企業執行行的信用用標準過過于寬松松,可能能會對不不符合可可接受信信用風險險標準的的客戶提提供賒銷銷,因此此會增加加隨后還還款

34、的風風險并增增加壞賬賬費用。企企業在制制定信用用標準時時應同時時考慮同同行業競競爭對手手的情況況、企業業承擔違違約風險險的能力力以及客客戶的資資信程度度,在成成本與效效益比較較原則的的基礎上上,確定定適宜的的信用標標準,對對客戶信信用等級級作出合合理的判判斷并決決定是不不是給予予客戶優優惠。 (轉載載請注明明網絡來來源：hhttpp:/m/) 本文來源于于CSSSCI學學術論文文網:hhttpp:/m/ 全全文閱讀讀鏈接：信用期間是是企業允允許顧客客從購貨貨到付款款之間的的時間,或者說說是企業業給予顧顧客的付付款期間間。信用用期的確確定,主主要是分分析改變變現行信信用期對對收入和和成本的的影響

35、。延延長信用用期,會會使銷售售額增加加,產生生有利影影響;與與此同時時,應收收賬款、收收賬費用用和壞賬賬損失增增加,產產生不利利影響。當當前者大大于后者者時,可可以延長長信用期期,否則則不宜延延長。如如果縮短短信用期期,情況況與此相相反。 (五)建立應應收賬款款壞賬準準備金制制度 不管企企業采用用怎樣嚴嚴格的信信用政策策,只要要存在著著商業信信用行為為,應收收賬款就就不可避避免地會會出現壞壞賬損失失,而此此項成本本一般與與應收賬賬款發生生的數量量成正比比。因此此,企業業要遵循循穩健性性原則,對壞賬賬損失的的可能性性預先進進行估計計,積極極建立壞壞賬準備備金制度度及壞賬賬損失審審批制度度,以促促

36、進企業業健康發發展。企企業應根根據客戶戶的財務務狀況,正確估估計應收收賬款的的壞賬風風險,選選擇恰當當的壞賬賬會計政政策。從從財務實實踐看,選擇賬賬齡分析析法計提提壞賬準準備較為為穩妥可可行。對對于造成成壞賬損損失的業業務部門門和責任任人員,企業應應當按照照內部管管理制度度給予恰恰當的警警示。另另外,財財務人員員定期向向企業領領導者匯匯報應收收賬款的的回收情情況,以以便有關關領導和和相關部部門準確確、及時時、全面面地掌握握企業應應收賬款款的現狀狀,有針針對性地地制定催催收政策策。 總之,應收賬賬款的及及時收回回,可以以使企業業以較少少的資金金占用完完成盡可可能多的的生產和和銷售任任務,及及時收

37、回回應收賬賬款,可可以使企企業靈活活地進行行資金調調度,不不失時機機地選擇擇投資方方向,發發展優勢勢項目,爭取有有利的商商機,強強化應收收賬款管管理。及及時收回回應收賬賬款,還還可以減減少壞賬賬損失、減減少企業業經營費費用、降降低經營營風險、提提高企業業的經濟濟效益。 企業要要發展,要擴大大業務,將必然然出現賒賒銷,應應收賬款款回收風風險以及及由此而而產生的的財務風風險總是是并存的的。只要要采取適適當的信信用政策策及有效效的管理理,就能能使應收收賬款風風險降低低、收益益增加。因因而企業業必須正正視目前前面臨的的情況,加強清清欠工作作,減少少應收賬賬款損失失,增強強企業經經營能力力,為企企業在市

38、市場競爭爭中站穩穩腳跟打打下基礎礎。 【參考考文獻】 1 中級級會計資資格.財財務管理理M.中國國財政經經濟出版版社,220099. 2 李清清祖.強強化企業業應收賬賬款的日日常管理理J.商業業會計,20005. 3 袁秀秀蘭.當當前企業業應收賬賬款管理理的現狀狀與對策策J.會計計之友,20005. 4 王斌斌.財務務管理M.中央廣廣播電視視大學出出版社,20008. 本文來源于于CSSSCI學學術論文文網:hhttpp:/m/ 全全文閱讀讀鏈接： HYPERLINK htttp:/wwww.ccssccipaaperr.coom/ffinaancee/acccouuntiing-theesi

39、ss/19945444_22.httml htttp:/wwww.cssscippapeer.ccom/finnancce/aaccoounttingg-thhesiis/11945544_2.hhtmll應收賬款的的風險控控制與管管理淺析析論文發發表時間:220100-099-077 111:266學術論論文來源源:wwww.ccssccipaaperr.coom 論論文發表表者:免免費論文文 點擊擊:1778次【摘摘要】 賒銷作作為一種種信用手手段和營營銷策略略,能給給酒店帶帶來賬面面上的收收益,增增加銷售售額,實實現利潤潤增長。但但是這一一手段如如果運用用不當,會導致致應收賬賬款增加加,

40、甚至至形成呆呆賬、出出現壞賬賬,使酒酒店的資資金周轉轉發生困困難。文文章以南南京中山山大廈為為例,淺淺析如何何加強應應收賬款款的風險險控制與與 【摘要要】 賒賒銷作為為一種信信用手段段和營銷銷策略,能給酒酒店帶來來賬面上上的收益益,增加加銷售額額,實現現利潤增增長。但但是這一一手段如如果運用用不當,會導致致應收賬賬款增加加,甚至至形成呆呆賬、出出現壞賬賬,使酒酒店的資資金周轉轉發生困困難。文文章以南南京中山山大廈為為例,淺淺析如何何加強應應收賬款款的風險險控制與與管理。 【關鍵鍵詞】 應收賬賬款;風風險控制制;風險險管理 南京中中山大廈廈是一家家四星級級酒店,在長期期的實踐踐中,建建立了一一套

41、科學學規范的的應收賬賬款內部部控制體體系,運運用事前前、事中中風險控控制和事事后監控控的全程程化管理理理念,即事前前控制客戶戶資信管管理制度度;事中中控制賒銷銷風險控控制制度度;事后后控制應收收賬款的的監控制制度。 筆者結結合南京京中山大大廈(簡簡稱“大廈”) 工工作的實實踐,就就企業應應收賬款款的風險險控制與與管理談談點體會會。 一、應應收賬款款的成因因分析 隨著我我國酒店店業客源源競爭的的不斷加加劇,酒酒店為了了生存和和發展,在不斷斷提升服服務質量量和水平平的基礎礎上,千千方百計計地開展展促銷活活動,鼓鼓勵消費費,以拓拓展業務務范圍和和銷售規規模,擴擴大市場場份額。其其中,賒賒銷作為為酒店

42、促促銷的重重要手段段之一,很多酒酒店都會會給予客客戶一定定期限的的賒賬期期,以吸吸引長期期或固定定的客源源、擴大大銷售業業績,進進而形成成了酒店店的應收收賬款。 酒店應應收賬款款的規模模和數量量應當保保持適度度,需要要在應收收賬款信信用政策策所增加加的盈利利和這種種政策的的成本之之間作出出權衡。只只有當應應收賬款款所增加加的盈利利超過所所增加的的成本時時,才應應當鼓勵勵客人賒賒賬消費費;如果果賒賬消消費有著著良好的的盈利前前景,就就應當放放寬信用用條件擴擴大賒銷銷面。否否則,由由此引起起的現金金流缺失失,在借借貸無門門的情況況下,直直接影響響酒店的的生存和和發展。基基于應收收賬款管管理的重重要

43、性,酒店尤尤其是高高星酒店店應該建建立一個個科學有有效的應應收賬款款管理控控制體系系。 二、加加強應收收賬款管管理的措措施 (一)成立專專門機構構負責應應收賬款款管理工工作 大廈成成立初期期,信用用管理工工作分別別由前廳廳部、銷銷售部、餐餐飲部、財財務部分分塊完成成,客戶戶資源單單純依賴賴銷售人人員“間接管管理”,客戶戶資料分分散在各各部門,營業部部門分管管的散客客臨時掛掛賬失控控,信息息溝通不不暢,信信用管理理缺失,壞賬時時有發生生。酒店店信用管管理實際際上是資資產的風風險管理理,它是是一項專專業性、技技術性和和綜合性性很強的的工作,須由專專門機構構負責管管理。大大廈專門門成立了了信用審審計

44、組擔擔當信用用管理的的主要角角色,一一方面幫幫助企業業防范因因信用銷銷售產生生的壞賬賬風險,降低酒酒店銷售售成本,加速現現金周轉轉;另一一方面利利用客戶戶信息幫幫助企業業開拓市市場。由由計劃財財務部考考核管理理。 (二)實行客客戶資信信管理制制度,識識別客戶戶風險 客戶資資信管理理是控制制應收賬賬款風險險的基礎礎,也是是酒店科科學的評評定客戶戶信用等等級和核核定信用用額度的的根據。為為此,要要建立客客戶資信信評估和和管理體體系,對對客戶資資信實行行集中、統統一、規規范化的的數據庫庫系統管管理。信信用管理理部門應應隨時將將收集到到的客戶戶最新信信息及時時錄入客客戶檔案案數據庫庫系統并并進行適適時

45、更新新,從而而有效控控制由于于客戶信信息失真真或缺乏乏而產生生的經營營風險。 1.創創建客戶戶信用評評估系統統(“5C”系統)。評估估內容包包括客戶戶的品質質(chharaacteer)、能能力(ccapaacitty)、資資本(ccapiitall)、抵抵押(ccolllateerall)和條條件(ccondditiionss),即即創建客客戶與酒酒店往來來的歷史史記錄,客戶的的規模、財財務狀況況、發展展前景、行行業的風風險程度度等具有有代表性性,是能能夠說明明其付款款能力和和財務狀狀況的信信息記錄錄。 2.新新增客戶戶管理。客客戶填寫寫信用用購買申申請表,銷售人人員填寫寫客戶戶信用等等級評

46、估估審批表表,并并附營業業執照、稅稅務登記記證,經經上級主主管審批批后交信信用審計計組,信信用審計計組就所所提供的的證照資資料予以以審核后后交上一一級領導導審批,批準后后信用審審計組在在酒店管管理系統統中予以以開戶,并將授授信通知知郵寄寄給客戶戶,通知知客戶相相關授信信確認信信息。 3.調調整客戶戶信用條條件時,相關銷銷售人員員填寫客客戶授信信變動審審批表,按新增增客戶審審批流程程報批。 4.所所有客戶戶均應提提供客戶戶檔案,包括:客戶全全稱、簡簡稱、單單位地址址、電話話、傳真真、開戶戶行、稅稅號、賬賬號、法法人、財財務負責責人等。 5.客客戶更名名時,由由銷售人人員填寫寫客戶戶資料變變動審批

47、批表,附客戶戶新舊單單位同時時蓋章的的更名通通知、新新名稱單單位營業業執照、稅稅務登記記證、并并出具由由新單位位承擔原原單位債債務的申申明。客客戶更改改其他檔檔案時,必須提提供書面面通知。 6.客客戶的營營業執照照、稅務務登記證證每年更更新存檔檔一次,時間要要求與客客戶的年年度協議議同步。 7.有有關客戶戶的所有有檔案信信息、客客戶函證證、對賬賬單、其其他檔案案全部由由信用員員統一整整理裝訂訂保管。授授信有效效期結束束后,相相關證明明材料須須至少保保留一年年。 (三)實行內內部授信信制度,評估、分分析業務務風險 實行客客戶授信信制度是是規避業業務風險險的中心心環節,核心是是信用額額度的制制定。

48、根根據客戶戶信息,進行信信用評估估,明確確結果并并依照規規定的審審批權限限進行決決策,決決定是否否開展賒賒銷,以以確定合合適的賒賒銷額度度和賒銷銷期限,并要定定期對放放賬客戶戶作資信信調查,隨時調調整。減減少業務務人員的的主觀盲盲目決策策,進而而使賒銷銷成為一一個有計計劃、可可控制成成本的過過程。內內部授信信制度主主要包括括五方面面。 1.制制定信用用標準。客客戶信用用標準是是指客戶戶獲得酒酒店信用用銷售所所應具備備的最低低條件。大大廈的客客戶信用用標準不不低于同同行的信信用標準準,原則則上信用用等級為為A和BB的客戶戶才能授授予信用用條件;信用等等級為CC以下的的客戶不不得授予予信用條條件,

49、對對于初次次合作的的客戶第第一次均均不享受受大廈的的信用政政策。 2.確確定信用用期限。客客戶授信信期限是是指酒店店為客戶戶提供的的最長免免息付款款時間,原則上上不超過過90日日,根據據市場情情況隨時時調整。 3.現現金折扣扣是酒店店對客戶戶在價格格上所作作的扣減減,其目目的是吸吸引客戶戶為享受受優惠而而提前付付款,縮縮短酒店店的平均均收款期期,但現現金折扣扣的多少少要與信信用期間間結合考考慮。只只有當酒酒店通過過加速收收款帶來來的機會會收益能能夠補償償現金折折扣的付付出時,才應提提供折扣扣。 4.客客戶授信信額度指指客戶在在授信期期限內可可在酒店店進行賒賒購的最最高消費費額,原原則上不不超過

50、上上年度(新客戶戶為本年年度預計計)購買買大廈產產品額度度的100%,占占企業注注冊資本本的比率率一般不不得超過過1%。隨隨市場銷銷售情況況和客戶戶信用情情況的變變化,酒酒店定期期對客戶戶的信用用額度重重新核定定,使信信用額度度經常保保持在企企業所能能承擔的的風險信信用范圍圍內。 5.員員工個人人信用擔擔保是指指酒店在在崗員工工對在酒酒店消費費的客戶戶可以以以員工個個人信用用進行銷銷售擔保保。酒店店為鼓勵勵全員促促銷,實實行個人人信用擔擔保,擔擔保額不不超過員員工月收收入。員員工個人人信用擔擔保的銷銷售款項項最遲須須于次月月5日前前結清,逾期未未結清的的,視同同擔保員員工同意意于本人人工資中中

51、支付擔擔保銷售售款項。 (轉載載請注明明網絡來來源：hhttpp:/m/) (四)實行行應收賬賬款監控控制度,控制資資金風險險 通過對對應收賬賬款實行行一系列列專業化化、系統統化的管管理方式式,最大大限度地地提高應應收賬款款的回收收率,縮縮短收款款周期,減少呆呆賬、壞壞賬損失失,來保保證企業業資金的的正常運運轉。 1.應應收賬款款的賬務務管理 (1)每次消消費記賬賬時,收收銀員必必須與客客戶消費費協議保保持核對對,確認認有效簽簽單人,做到對對不符合合要求和和手續的的消費單單不予辦辦理入賬賬,以免免事后不不必要的的賬務糾糾紛與投投訴。 (2)依據協協議開具具發票,賬單和和發票交交給客戶戶時須請請

52、客戶填填寫簽收收表,簽簽收表交交信用員員存檔。 (3)信用審審計組建建立應收收賬款內內部臺賬賬,詳細細記錄每每筆貨款款的回收收情況,并于每每月155日前為為每個客客戶打印印出欠款款清單,寄給客客戶,完完成與客客戶的對對賬工作作。 (4)每月初初,酒店店財務部部門將上上月應收收賬款賬賬齡分析析表及分分析報告告發給銷銷售人員員和相關關管理人人員。逾逾期的應應收賬款款,相關關銷售人人員須在在規定的的時間向向所在上上級主管管交報逾逾期應收收賬款分分析及回回收計劃劃表。 (5)為了明明確酒店店債權,財務部部以每年年11月月末應收收賬款余余額為基基準向客客戶函證證。函證證要求在在12月月份回函函,并須須加

53、蓋客客戶財務務專用章章。函證證在規定定時間內內未傳回回財務部部或印章章不合格格的將停停止在大大廈的消消費,欠欠款在此此期間已已結清的的除外。 (6)業務人人員發生生變動時時,必須須在上級級主管的的監交下下,逐戶戶確認應應收賬款款,辦理理交接手手續。如如果不履履行交接接手續,隨意接接受應收收賬款,所發生生的一切切損失(包括協協助對賬賬差旅費費)由接接管人員員和主管管經理負負責(各各負擔550%)。 (7)建立壞壞賬準備備金制度度。按未未清應收收賬款中中估計收收不回款款的比例例計提壞壞賬準備備,對不不同賬齡齡的賬戶戶確定不不同的比比例;對對于估計計無法收收回的應應收賬款款應提取取足夠的的壞賬準準備

54、。其其中對已已核銷的的歷年陳陳、呆、死死賬建立立“賬銷案案存”臺賬。 2.應應收賬款款催收管管理 企業賒賒銷所發發生的應應收賬款款,拖欠欠時間越越長,款款項收回回的可能能性越小小,形成成壞賬的的可能性性越大。對對此,從從賒銷過過程一開開始,信信用審計計組和銷銷售人員員就要對對客戶進進行跟蹤蹤管理服服務,從從而確保保客戶正正常支付付所欠消消費款,最大限限度地降降低逾期期賬款的的發生率率。 (1)信用審審計組根根據協議議規定的的信用期期限催收收款項,一般在在應收賬賬款回收收期限前前一周,電話、信信函、傳傳真、發發郵件或或拜訪負負責人,通知其其結款日日期,并并在結款款日按時時前往拜拜訪。應應爭取在在

55、應收賬賬款形成成的早期期進行適適度催收收,同時時注意維維持跟客客戶良好好的合作作關系。 (2)對逾期期的應收收賬款,可按其其賬齡和和收取難難易程度度,逐一一分類排排序,找找出拖欠欠原因,明確落落實催討討責任。對對于確實實由于資資金周轉轉困難的的客人,應采取取訂立還還款計劃劃,限期期清欠。銷銷售人員員對自己己管轄之之內的客客戶欠款款,認為為以自己己的能力力已很難難清回的的,可書書面申請請上級主主管幫助助解決,如仍無無結果,由銷售售人員和和上級主主管共同同提出訴訴訟解決決。任何何應收款款在提供供酒店產產品和服服務之日日起,逾逾期一年年至兩年年的,一一律報告告酒店總總經理,并通知知酒店法法律顧問問啟

56、動催催討程序序,確保保應收賬賬款的回回收。 (3)財務人人員定期期分析應應收賬款款周轉率率和平均均收賬期期等指標標,看流流動資金金是否處處于正常常水平,并通過過該項指指標與以以往實際際比、與與計劃比比、與同同行比,評價應應收賬款款管理中中的成績績與不足足,與銷銷售部門門共同針針對酒店店客戶的的信用情情況,研研究催款款措施、修修正信用用政策。 3.應應收賬款款的考核核管理 本著促促進銷售售額增長長和保持持應收賬賬款合理理比重的的原則,酒店向向各經營營部門下下達應收收賬款總總量控制制指標,控制應應收賬款款規模。明明確銷售售人員是是應收賬賬款的直直接責任任人,要要對自己己產生的的應收賬賬款負責責到底

57、,無論其其是否將將原來的的客戶轉轉由其他他銷售人人員還是是其他原原因。并并實行連連帶責任任制,將將清欠相相關人員員上至至分管營營銷的高高管,下下至具體體負責的的銷售員員、信用用員,都都納入到到考核體體系中來來。酒店店對銷售售員考核核的標準準是收現現指標,支付給給經營部部門的傭傭金標準準以實際際收到的的銷售款款為依據據,而不不是以銷銷售總額額為依據據。 總之,通過加加強應收收賬款風風險控制制和管理理規避了了壞賬風風險,增增加了酒酒店效益益,應收收賬款風風險控制制和管理理作為酒酒店營運運資金管管理的重重要方面面已越來來越引起起酒店管管理者的的高度重重視。 本文來源于于CSSSCI學學術論文文網:h

58、httpp:/m/ 全全文閱讀讀鏈接： HYPERLINK htttp:/wwww.ccssccipaaperr.coom/ffinaancee/acccouuntiing-theesiss/19946885_22.httml htttp:/wwww.cssscippapeer.ccom/finnancce/aaccoounttingg-thhesiis/11946685_2.hhtmll淺談企業的的流動資資金論文文發表時時間:220100-099-077 100:466學術論論文來源源:wwww.ccssccipaaperr.coom 論論文發表表者:免免費論文文 點擊擊:866次【摘摘要】

59、 文章以以小型耐耐火材料料加工企企業為例例,圍繞繞生產、銷銷售中流流動資金金的變化化,運用用比較分分析方法法,聯系系企業實實際的生生產經營營狀況,闡述流流動資金金的管理理。 【關關鍵詞】 流動資資金; 變化與與啟示; 管理理 企業業的流動動資金是是企業的的血液,它的流流動和運運動反映映在企業業生產經經營的各各個 【摘要要】 文文章以小小型耐火火材料加加工企業業為例,圍繞生生產、銷銷售中流流動資金金的變化化,運用用比較分分析方法法,聯系系企業實實際的生生產經營營狀況,闡述流流動資金金的管理理。 【關鍵鍵詞】 流動資資金; 變化與與啟示; 管理理 企業的的流動資資金是企企業的“血液”,它的的流動和

60、和運動反反映在企企業生產產經營的的各個環環節,管管好用好好流動資資金,加加速流動動資金周周轉是企企業生存存和發展展的需要要。流動動資金的的主要項項目是現現金、應應收賬款款和存貨貨,它們們占用了了絕大部部分的流流動資金金。筆者者以所在在一家小小型耐火火材料加加工企業業的親身身實踐中中總結的的數據為為依據加加以探討討。 一、流流動資金金的變化化對生產產經營的的啟示 以平均均數計算算,20006年年企業回回收的應應收賬款款占到銷銷售額的的比率為為84%,20007年年為877%,兩兩年的比比率相差差不多,表明客客戶的信信用狀況況比較穩穩定,能能夠按期期支付貨貨款;再再看生產產經營所所用資金金,200