1、Fernando & Yvonn Quijano制作制作: :博弈論和競爭策略博弈論和競爭策略第13章Copyright 2009 Pearson Education, Inc. Publishing as Prentice Hall Microeconomics Pindyck/Rubinfeld, 7e.2 of 44第第1313章章 大綱大綱13.1 博弈和策略性決策13.2 占優策略13.3 納什均衡回顧13.4 重復博弈13.5 序貫博弈13.6 威脅、承諾和可信性13.7 對進入的阻止13.8 拍賣3 of 44博弈和策略性決策13.1博弈博弈 參與者（參加者）在其中做出策

2、略性決策的情形也就是考慮到了每個其他參與者的行動和反應后做出的決策。支付支付 可能結果的相關價值。策略策略 參與者在博弈中遵循的行動規則或者計劃。最優策略最優策略 能夠最大化一個參與者期望支付的策略。如果我相信我的競爭者是理性的和追求最大利潤的，那么在做我自己的利潤最大化決策時我應該如何考慮到他們的行為？4 of 44博弈和策略性決策13.1合作博弈合作博弈 在合作博弈中，參與者可以談定能使它們設計共同策略的有約束力的合同。非合作博弈非合作博弈 在非合作博弈中，參與者不可能談判并執行有約束力的合同。非合作和合作博弈理解你對手的觀點，并推斷他（她）對你的行為大概會如何反應是很重要的。5 of 4

3、4博弈和策略性決策13.1非合作和合作博弈如何購買一美元紙幣如何購買一美元紙幣1美元紙幣用一種特殊的方法拍賣。出價最高的競拍者用他所報的數目換得這個美元。可是，出價次高的競拍者也要交出他（她）所報的數目，并且什么也得不到。如果你參加了這個博弈，你會為這1美元出價多少呢？6 of 44博弈和策略性決策13.1你代表A公司， A公司正在考慮兼并T公司。你計劃用現金收購T公司的全部股份，但你不能確定出價多少。 T公司的價值取決于一個重大石油開發項目的成敗。如果這個項目成功了，當前經營管理下的T公司的價值可高達每股100美元， T公司在A公司的經營下價值會提高50%。如果項目失敗了， T公司在誰的經營

4、下都會價值為零。你必須現在就出價在知道開發項目的結果之前。你（公司A）在出價時是不知道項目開發的結果的，但公司T在決定是否接受你的出價時卻知道該結果。還有，公司T會接受公司A的任何大于該公司在當前管理下的（每股價值）的出價。你正在考慮在每股0美元（即不出價）到每股150美元范圍內出價。你對公司T的股票應該出價多少呢？典型的反應出價每股5075美元是錯誤的。正確的答案在本章末。7 of 44占優策略13.2占優策略占優策略 不管對手做什么對參與者來說都是最優的策略。設廠商A和B銷售相互競爭的產品并正在決定是否采取廣告計劃。各廠商都會受到其競爭者的決定的影響 。 8 of 44占優策略13.2占優

5、策略均衡占優策略均衡 不管競爭對手在做什么，每家廠商都在做所能做的最好的不幸的是，不是每個博弈的參與者都有占優策略。為了明白這一點，讓我們將廣告的例子稍做改變。9 of 44納什均衡回顧13.3占優策略均衡: 我所做的是不管你做什么我所能做的最好的 。 你所做的是不管我做什么你所能做的最好的。納什均衡: 我所做的是給定你做什么時我所能做的最好的。你所做的是給定我做什么時你所能做的最好的。產品選擇問題產品選擇問題兩個早餐麥片公司面臨一個可以成功地推出兩種麥片新產品的市場10 of 44納什均衡回顧13.3海灘選址博弈海灘選址博弈假設你(Y)和一競爭者(C)計劃夏天在海灘上出售軟飲料。日光浴者均勻

6、分布在海灘上并會選擇最近的銷售點購買，你和你的競爭者都會選擇在海灘的中點銷售。因為這是惟一的納什均衡。如果你的競爭者設在點A，你就會變動位置，移至她的左邊，這樣便可獲得3/4的銷售額。但是你的競爭者會返回中點，你也會同樣那樣做。海灘選址博弈海灘選址博弈表表 13.113.111 of 44納什均衡回顧13.3極大化極小策略納什均衡的概念極其依賴個人理性。各參與者的策略選擇不僅取決于他自己的理性，而且也取決于他對手的理性。這可能會成為一種限制。極大化極小策略極大化極小策略 最大化能得到的最小收益的策略12 of 44納什均衡回顧13.3極大化極小策略如果廠商1不確定廠商2的具體行動，但是知道廠商

7、2可能行動的概率分布，它就能采取策略來最大化自己的期望支付。最大化期望支付最大化期望支付囚徒困境囚徒困境囚徒困境的納什均衡是什么？13 of 44納什均衡回顧13.3混合策略在這個博弈中，各參與者選擇正面或反面，且兩參與者同時亮出他們的硬幣。如果兩硬幣配對上，參與者A獲勝并從參與者B贏得1美元。如果兩硬幣沒配對上，則參與者B獲勝并從參與者A贏得1美元。純策略純策略 參與者做一確定的選擇或采取某一確定的行動的策略賭硬幣賭硬幣14 of 44納什均衡回顧13.3混合策略吉姆和瓊很想周六晚上在一起，但他們對娛樂有不同的愛好，瓊想要去看歌劇，但吉姆喜歡看摔跤。性別之戰性別之戰混合策略混合策略 混合策略

8、就是參與者根據一組選定的概率，在兩種或兩種以上可能的行為中隨機選擇的策略。15 of 44重復博弈13.4重復是怎樣改變博弈的可能的結果的？重復博弈重復博弈 在重復博弈中，參與者會不斷做出行動，同時不斷收到相應支付。16 of 44重復博弈13.4假設博弈是無限重復的。換句話說，我的競爭者和我的每月定價要永遠重復進行下去。在無限重復博弈中，合作的期望收益要大于削價的期望收益。以牙還牙策略以牙還牙策略 重復博弈中一個參與者對其對手的行為采取以牙還牙的態度，如果對手在上一博弈中與其合作，那么現在就繼續合作，如果對手在上一博弈中不合作，那么現在就采取報復行動。以牙還牙策略以牙還牙策略無限重復博弈無限

9、重復博弈17 of 44重復博弈13.4有限重復博弈有限重復博弈現在假設該博弈重復有限次數比如說N個月。如果我的競爭者（廠商2）是理性的，并且相信我也是理性的，他就可以這樣推理：因為廠商1采用“以牙還牙”策略，我（廠商2）在最后一個月之前不能削價競爭，我應該在最后一個月削價競爭，因為這樣我就能在那個月賺到較大的利潤，并且博弈就結束了，廠商1無法報復。因此，我會在最后一個月之前一直定高價，而在最后一個月定低價。但是，由于我（廠商1）也會這樣盤算，我也打算在最后一個月定低價。廠商2也能估計到這一點，所以它盤算應該在倒數第二個月就定低價。因為同樣的推理方法適用于所有的前一個月，惟一理性的結果是我們雙

10、方每個月都定低價。18 of 44重復博弈13.4實際運用中的以牙還牙策略實際運用中的以牙還牙策略因為我們大多數人都不會指望這樣能永遠生存下去，所以以牙還牙策略似乎沒有多大價值，因此我們就再次被困在囚徒困境中無法擺脫。然而，實際上，有時能運用以牙還牙策略，并且合作奏效。這有兩個原因：許多經理不知道他們將與對手競爭多久，這會使合作行為成為好的策略。我的競爭者可能對我的理性程度有些懷疑。在重復博弈中，囚徒困境可以有合作的結果。19 of 44重復博弈13.4幾乎所有的水表都是由美國四家公司生產的。洛克韋爾擁有約35%的市場份額，而其他三家廠商總共占有大約50%55%的份額。水表的大多數買方都是市政

11、供水公用事業機構，它們將這些水表裝在住宅和商業設施中，從而它們可以計量客戶的水消費并據此給他們開賬單。這些公用事業機構主要關心的是這些水表的準確性和可靠性。價格并不是大問題，需求的彈性很小。因為新進入者會很難將客戶從現有廠商那里吸引過來，這造成了一種進入障礙。相當程度的規模經濟造成了進入的第二個障礙。廠商于是面臨著囚徒困境，合作能成功嗎？合作能成功而且奏效了。降價的企圖非常罕見，而且每家廠商似乎都對其市場份額感到滿意。20 of 44重復博弈13.41983年3月，美國航空公司提議所有航空公司都采用一種基于里程的標準票價表。每英里的費率取決于旅行的長度，對超過2500英里的旅客用每英里15美分

12、的最低費率，對250英里以下旅行的費率是每英里53美分。為什么美國航空公司會提出這種票價結構，是什么使它對其他航空公司都有如此大的吸引力？它的目的是減少價格競爭并實現一種共謀的定價安排。操縱價格是非法的，因而公司會通過一致同意使用相同的價格公式來非公開地操縱價格。這個計劃失敗了，成了囚徒困境的犧牲品。泛美航空不滿意它在美國市場的較低份額，降低了它的價格。美航、聯合和TWA由于擔心失去市場份額開始跟著降價。消價一直持續，該計劃最終破產，對消費者來說這是一件幸運的事。21 of 44序貫博弈13.5作為一個簡單的例子，讓我們回到產品選擇問題。這次，我們將支付矩陣稍作改變。序貫博弈序貫博弈 在序貫博

13、弈中，各參與者根據對方的反應依次行動。22 of 44序貫博弈13.5博弈的擴展形博弈的擴展形 用決策樹的形式表示可能的行動。博弈的擴展形產品選擇的博弈的擴展形產品選擇的博弈的擴展形表表 13.213.223 of 44序貫博弈13.5先行者優勢24 of 44威脅、承諾和可信性13.6假設廠商1生產既能用作文字處理器也能完成其他任務的個人計算機。廠商2專門生產文字處理器。空頭威脅25 of 44威脅、承諾和可信性13.6萊斯卡摩托公司生產汽車，而法奧發動機公司生產專用汽車發動機。法奧發動機公司的大多數發動機都銷售給萊斯卡，只有少量一部分賣到一個有限的外部市場。無論如何，它嚴重依賴萊斯卡摩托，

14、其生產決策要根據萊斯卡摩托的生產計劃做出。承諾和可信性26 of 44威脅、承諾和可信性13.6假設法奧威脅說不管萊斯卡生產什么它都要生產大發動機。如果萊斯卡相信了這種威脅，它就會生產大型車，否則它就不容易為它的小型車找到發動機。法奧可以通過看得見和不可逆地降低矩陣中它的某些支付，從而使它的選擇受到限制而使它的威脅可信。法奧必須降低它生產小發動機的利潤。它可以通過關掉或毀掉它的部分小發動機生產能力做到這一點。承諾和可信性27 of 44威脅、承諾和可信性13.6形成適當的聲譽也能給你一定的策略優勢。假設法奧的經營者已經有了非理性的聲譽也許是完全瘋了。他們威脅不管萊斯卡生產什么他們都會生產大發動

15、機。現在即使沒有進一步的行為該威脅也是可信的。不管怎么說，你無法肯定一個非理性的經營者總會做出利潤最大化的決策。在博弈情況中，大家知道（或認為）有點瘋狂的一方會具有明顯的優勢。承諾和可信性聲譽的作用聲譽的作用28 of 44威脅、承諾和可信性13.6我們對承諾和可信性的討論同樣適用于討價還價問題。討價還價的結果依賴于每一方策略性地改變其相對談判地位的能力。考慮兩個各自計劃推出兩種產品之一的廠商，這兩種產品碰巧是互補產品。討價還價策略29 of 44威脅、承諾和可信性13.6假設廠商1和廠商2就第二個問題進行談判是否加入一個第三家廠商試圖組織的研究合作體。討價還價策略30 of 44威脅、承諾和

16、可信性13.6沃爾瑪是怎樣在別人失敗的地方成功的呢？關鍵在于沃爾瑪的擴張策略。通常認為折扣店只能在10萬或以上人口的城市中才能成功。 Sam Walton不同意這種看法并決定在西南部的小鎮上開店。這些店成功了，因為沃爾瑪制造了”地方壟斷“。開在大城市的折扣店和其他折扣店進行競爭。其他折扣連鎖店意識到了沃爾瑪有一個盈利性強的策略。因此問題就變成了誰能先進入每個小鎮。沃爾瑪現在發現它處于一種先發制人博弈中。31 of 44對進入的阻止13.7為了阻止進入，已有廠商必須使任何潛在的競爭者確信進入是無利可圖的。但是如果你能做出一種一旦廠商X進入會改變你的選擇的不可更改的行動一種使得你在進入發生時除了定

17、低價以外別無選擇的行動，結果又如何呢？32 of 44對進入的阻止13.7策略性貿易政策和國際競爭 一種新飛機的研發和生產必須有相當的規模經濟，除非一個廠商預期能賣出許多，否則研發一種新飛機是沒有好處的。假設只有一個廠商生產新飛機才是經濟的。商用飛機市場商用飛機市場33 of 44對進入的阻止13.7策略性貿易政策和國際競爭商用飛機市場商用飛機市場歐洲政府當然希望空中客車生產這種新飛機。它們能夠改變這個博弈的結果嗎？假設它們對空中客車進行補貼，并且是在波音著手生產之前就這么做。如果歐洲政府不管波音怎么做，只要空中客車生產這種飛機就支付20的補貼，那么支付矩陣就變為:34 of 44對進入的阻止

18、13.7在20世紀70年代早期，杜邦和國家鉛業各占美國二氧化鈦銷量的1/3，另外七家廠商占領其余的市場份額。杜邦考慮是否要擴大它的生產能力。該行業正在發生變化，而運用適當的策略，這些變化可能會使杜邦能夠奪取更多的市場份額并主導該行業。有三個因素必須要考慮到：1.1. 未來需求預計會大幅增長。2 2. 新的環境保護條例將要實施。3.3. 用于生產二氧化鈦的原材料的價格正在上升。新的條例和較高的投入品價格對生產成本將會有重大的影響，并且給杜邦一種成本優勢，這既是因為它的生產技術對投放品價格的變化不敏感，也是因為它的工廠所在的地方使得腐蝕性廢料的處理比其他生產商要容易。35 of 44對進入的阻止1

19、3.7杜邦預計國家鉛業和其他某些生產商將必須關閉部分產能。杜邦的競爭者實際上必須通過建立新工廠來”重新進入“該市場。杜邦能阻止它們這么做嗎？ 杜邦考慮了如下策略：投資近4億美元增加生產能力，爭取到1985年為止奪取64%的市場。 這一想法的目的是阻止杜邦的競爭者投資。規模經濟和沿學習曲線的下移會給杜邦一種成本優勢。 到1975年，情況開始發生變化。因為需求的增長比預期的慢很多，因而出現了全行業的產能過剩。因為環境保護條例的實施并不是很有力，所以杜邦的競爭者并不一定要如預計的那樣關閉生產能力。杜邦的策略導致了聯邦交易委員會1978年的反托拉斯行動。36 of 44對進入的阻止13.7美國的一次性

20、紙尿褲市場一直有兩家廠商主導：寶潔和克拉克，他們分別擁有50%和30%40%的市場。這些廠商是怎樣競爭的？為什么沒有其他廠商能夠進入并得到這個每年50億美元市場的可觀的份額？競爭主要是以降低成本的創新形式出現。因此，兩家廠商都被迫在降低成本的競賽中花費大量資金用于研究與開發。37 of 44拍賣*13.8拍賣市場拍賣市場 通過競標實現買賣產品的市場。拍賣形式傳統的英國式（或口頭式）拍賣傳統的英國式（或口頭式）拍賣 賣方主動地向潛在的買方群體詢問不斷累進的報價。荷蘭式拍賣荷蘭式拍賣 賣方從一個相對較高的價格開始，然后逐漸降低一定的數額直到該產品被賣出。密封投票拍賣密封投票拍賣 所有的報價同時封存

21、于信封中，報價最高的人將贏得拍賣。一級密封價格拍賣一級密封價格拍賣 物品的銷售價格等于最高報價二級密封價格拍賣二級密封價格拍賣 物品的銷售價格等同于第二高的報價。38 of 44拍賣13.8估價和信息私人價值拍賣私人價值拍賣 每個投標者知道自己對物品的估價或者保留價格，并且不同的投標者的估價是不同的。共同價值拍賣共同價值拍賣 被拍賣的物品對不同的投標者有相似的價值。但是投標者們并不能精確地確定價值是多少他們只能估計，并且估計值會有差異。*13.839 of 44拍賣13.8個人價值拍賣不管拍賣形式如何，每個競標者都必須選擇自己的競標策略。在公開的英國式拍賣中，策略就是選擇一個能停止競標的價格。

22、在荷蘭式拍賣中，策略就是尋求一個投標者所期望的惟一的價格。在密封投票拍賣中，策略就是選擇一個裝于密封信封的投票價格。*13.840 of 44拍賣13.8共同價值拍賣假設你跟四個其他的參與者在一個英國式拍賣中為一大罐便士競爭；這些便士將與出價最高的贏者成交。你估計了大罐中的便士數量后，你的最優投標策略是什么？贏者詛咒贏者詛咒贏者詛咒贏者詛咒 共同價值拍賣的勝利者往往比那些失敗者境況更差，因為勝利者高估了物品的真實價值。*13.841 of 44拍賣13.8最大化拍賣收入這里有一些有用的選擇最優拍賣機制的技巧。1. 1. 在私人價值拍賣中，你應該盡可能地鼓勵更多的投標者來參與競爭。2. 2. 在共同價值拍賣中，你應該(a)采用公開的而不是密封投票的拍賣，因為按照常規，英國式（公開的）共同價值拍賣將比密封拍賣產生更大的期望收入， (b)顯示更多的有關被拍賣物品真實價值的信息。3. 3. 在私人價值拍賣中，給你