1、 中投顧問產業研究中心純電動車市場發展現狀分析一、全球市場規模中投顧問在2016-2020年中國電動汽車產業投資分析及前景預測報告中表示，相較于混合動力汽車，電動汽車（EV和PHEV）受限于動力電池技術和成本，發展速度較慢。2013年特斯拉推出純電動汽車，推動了電動車的大規模商業化應用，加速了電動汽車上下產業鏈技術水平提升和成本下降。2014年全球電動汽車銷量達到了56萬輛，累計保有量達到了138.5萬輛，2011-2014年間復合增長率達到了36.3%。圖表2010-2014年全球電動汽車銷量數據來源：IEA在各國政府的積極推動和主要汽車制造商努力下，基于動力電池技術進步和成本降低，電動汽車

2、的發展進程正在不斷加快。2009年，德國在國家電動汽車發展計劃明確將發展純電動汽車和插電式混合動力汽車作為主要技術路線。2010年，韓國政府推出了“綠色車輛綜合推進路線圖”，明確未來新能源汽車的發展以純電動汽車、插電式混動汽車和燃料電池汽車為主要技術路線。2015年，中國制造2025將節能與新能源汽車列為十大重點發展領域，明確繼續支持純電動汽車、插電式電動汽車和燃料電池汽車發展。據國際能源機構預測，到2030年電動汽車將占世界汽車銷量的30%。插電式混合電動汽車和純電動車已成為電動汽車發展的方向。2014年全球電動汽車銷量中，純電動汽車和插電式電動汽車占比分別達到了61%和31%。圖表2014

3、年全球電動汽車分類型銷量占比數據來源：Frost & Sollivan圖表2014年全球電動汽車分地區銷量占比數據來源：Frost & Sollivan二、市場產銷規模（一）2015年1、純電動乘用車銷量中投顧問在2016-2020年中國電動汽車產業投資分析及前景預測報告中表示，2015年11月，純電動乘用車產量31,019輛，同比增長6.4倍。吉利汽車、眾泰汽車、奇瑞汽車、北汽集團、江淮汽車排名行業前五，占行業總產量的79.3%。吉利知豆、康迪熊貓、眾泰云100、江淮iEV系列、力帆330EV以及江鈴E100是暢銷車型。圖表2013-2015年純電動乘用車行業產量單位：輛數據

4、來源：中汽協會2、純電動客車2015年11月，純電動客車產量21,804輛，同比增長16.1倍。宇通客車、東風汽車、金龍汽車、南京金龍、北汽福田居于行業前五，占行業總產量的51.3%。車長6米到8米的客車產量為13,826輛，占行業總產量的63.4%。宇通客車繼E6、E7、E10后，E8亦于11月開始放量，產量為1,149輛，表現突出。圖表2013-2015年純電動客車行業產量單位：輛數據來源：中汽協會3、純電動專用車2015年11月，純電動專用車產量9,045輛，同比增長16.8倍，車型以純電動廂式運輸車為主，多為交叉型乘用車的改裝車型。重慶瑞馳、福建新龍馬、東風汽車、重慶力帆、江蘇奧新排名

5、行業前五，占行業總產量的57.0%。圖表2012-2015年純電動專用車行業產量單位：輛數據來源：中汽協會（二）2016年2016年1月份的新能源汽車產量，同比增長144%，但環比下降了83.8%。而純電動客車的產量，卻更加慘淡。1月份，國內純電動客車產量只有2135輛，雖然同比增長了97%，環比卻下滑了92.3%！2016年1月份純電動客車市場呈現出兩個鮮明特點，一是6-8米純電動車型大量減少，即使是宇通、中通等主流企業，1月份的產量也轉向了8米以上客車。二是躋身1月份市場前十的一些客車品牌，您可能都沒聽說過，或者說沒想到。1、大旺季之后調整期“喘口氣”純電動客車1月份環比下降如此劇烈的最重

6、要原因，就是2015年年底沖刺的太猛烈了。現在沖的越猛，需求透支的越厲害，將來掉落的越劇烈，這一點，很多企業可能也有預期。圖表2016年1月國內純電動客車產量單位：輛資料來源：工信部中投顧問在2016-2020年中國電動汽車產業投資分析及前景預測報告中表示，從歷史數據來看，2015年四季度，純電動客車累計產量達到5.84萬輛，占全年的比重達到66%；2015年12月，純電動客車產量達到歷史最高峰（2.77萬輛），單是這一個月的產量就占到了全年累計產量的31.4%。在2015年的最后一個季度和最后一兩個月里，客戶訂單排的滿滿當當，絕大多數企業都為了趕上“6-8米純電動客車一輛補貼30萬元的最后一

7、班車”而卯足了勁干，電池廠、電機廠的產能嚴重供不應求。因此，大旺季之后，必定是調整期和低谷期，新能源汽車和新能源客車市場1月份“喘口氣”，休息一下，也在預料之中。圖表2014-2016年國內純電動客車產量走勢圖數據來源：中汽協會2、6-8米純電動客車大量減少從各家企業數據來看，由于2016年開始進入國家規定的新能源汽車推廣應用新階段，在這個階段中的第一年里，購置8米以上純電動客車的最高補貼額度未變，而6-8米純電動客車的最高補貼從30萬/輛下降到最高25萬/輛，再加上2015年年底是6-8米客車的集中沖刺期，因此，1月份，很多企業的6-8米純電動客車產量驟減。比如，中通客車2016年1月份純電

8、動客車產量為285輛，排名第四，市場份額13.3%；它當月的6-8米純電動客車產量只有6輛，占比可以忽略不計。但是，中通2015年12月份的6-8米純電動客車產量當月占比可是達到了驚人的67%！再比如，仍然保持老大哥寶座的宇通客車，1月份生產各類純電動客車476輛，同比增長163%，市場份額為22.3%，但它的6-8米客車產量只有4輛！相比2015年12月6-8米純電動客車產量占到宇通當月產量的36.5%（這還不算高的，很多企業都超過了50%），這一數字下降的也是比較快的。蘇州金龍，2016年1月份生產純電動客車只有42輛，市場份額2%，排在行業第十名（比2015年12月跌落了六位），其中6米

9、輕客為40輛。而在2015年12月，該企業的純電動客車月度產量達到了2018輛，6-8米車型的占比接近60%。其1月份純電動車產量下降到不足三位數，跟2015年年底的輕客“沖刺”有直接關系。總體來看，相比2015年6-8米純電動客車在整個市場上的占比達到60-70%的份額，2016年1月份的純電動客車市場，8米以上車型是主流。這一趨勢，也會影響到2016年一季度甚至上半年純電動客車市場的發展方向。3、部分不太顯眼的企業進入視野中投顧問在2016-2020年中國電動汽車產業投資分析及前景預測報告中表示，在1月份的市場前十排名中，由于不少主流企業都在2015年四季度的旺季之后進入了調整期，因此，一

10、部分以前不太顯眼的企業進入了人們視野當中。雖然這帶有較大的偶然因素，但也有助于人們對市場格局的重新認識。其中，上汽大通1月份躍升到了行業第三（月產量310輛，份額14.5%），這家企業，很多傳統的公交企業和客運企業都不太熟，這是一家專門生產制造寬體輕客（歐系輕客）的商用車企業，隸屬于上汽集團旗下，6米純電動客車產品名為大通EV80，主要從事租賃、通勤等用途。第六名江蘇九龍汽車，其實也是一家以輕客生產銷售業務為主的企業，在純電動之風興起之前，該企業基本上“偏安一隅”，很多產品都用于出口。新能源之風吹遍神州之后，九龍純電動輕客才逐漸為人們所知，但即便這樣，很多傳統公交公司和客運公司對九龍也不算太熟

11、悉。2016年1月份，江蘇九龍生產了138輛純電動客車，全部是6米純電動海獅輕客，市場份額6.5%。第七名山西皇城相府宇航汽車，很多人估計都沒聽過。這家企業在銷售市場上的動靜，顯然沒有資本市場上的動靜大。2016年2月15日，多氟多化工股份有限公司公告稱，2月14日，公司與宇航汽車、皇城村委會、陽城縣皇城相府（集團）實業有限公司簽署了合作意向書，多氟多擬以貨幣5100萬元收購皇城村委會持有的宇航汽車51%股權。按照合作意向書，多氟多還將以借款方式向宇航汽車投入資金約3.5億元，用于維持宇航汽車現有產能正常生產和產能擴大。根據宇航汽車2016年全年盈利完成情況，多氟多可考慮對皇城村委會、皇城實業

12、剩余股權按收益法估值并在2017年進行收購。這家公司在2015年全年的純電動產量才144輛，2016年1月份，宇航汽車的月產量達到103輛，已經接近2015年全年的產量，難道意味著這家山西企業要借股東方易主，大展拳腳了嗎？總體而言，受新能源客車采購的季節性波動、新能源旺季之后的短暫調整等因素的影響，1月份純電動客車市場的排名具有一定的偶然性，很多有實力的企業，如蘇州金龍海格、東風汽車、廈門金龍、廈門金旅等，雖然1月份產量都跌出了行業前十（海格剛好第十），但是應該很快就能夠恢復常態，追趕上來。2016年的純電動客車市場格局，變數雖有，但大企業的地位會相對穩固一些。三、行業核心技術從制造強國看，汽

13、車產業以其在國民經濟中的重要地位和對經濟增長的重要貢獻被列為國家的戰略性競爭產業。以汽車為代表的第二次工業革命延續了百余年，也塑造了歐美日等等制造強國。無論是從創新驅動發展，還是國民經濟的可持續健康發展，具有大規模效應與產業關聯帶動作用的汽車產業都應是戰略必爭產業。中國汽車工業增加值占GDP的比重僅為1.53%，與汽車強國4%的水平存在較大差距，而且處于產業鏈低端。中國制造2025將節能與新能源汽車列為十大重點發展領域，從國家戰略層面再次重申發展新能源汽車的重要性。同時，明確了“繼續支持電動汽車、燃料電池汽車發展，掌握汽車低碳化、信息化、智能化核心技術，提升動力電池、驅動電機、高效內燃機、先進變速器、輕量化材料、智能控制等核心技術的工程化和產業化能力，形成從關鍵零部件到整車的完成工業體系和創新體系，推動自主品牌節能與新能源汽車與國際先進水平接軌。”掌握核心技術，形成完整的新能源汽車成