1、上市公司治理結構缺陷影響下的會計行為研究本文從我國的治理結構入手，通過分析目前治理結構中出現的問題，探討公司治理結構下的公司會計行為，反映公司治理結構對會計行為的影響，并揭示了我國上市公司治理結構缺陷狀態下產生的不良會計行為，為當前上市公司信息披露中存在的損害股東利益的會計行為找出深層次的根源。從美國首先提出“公司治理”的觀點后，現代公司治理問題和實踐已經成為各國界普遍研究的一項課題。在我國，公司治理是被作為“公司治理結構”來研究的，其對國家處于轉軌時期的現代企業制度的建立具有重要的現實意義。廣泛意義上的公司治理是用以處理不同利益相關者即股東、貸款人、管理人員和職工等一切與公司有利益聯系的主體

2、之間的關系，以實現經濟目標的一整套制度安排，包括公司治理結構和公司治理原則。我國家吳敬璉說：“所謂公司治理結構，是指由所有者、董事會和高級執行人員即高級經理人員三者組成的一種組織結構?！?在這種結構中，上述三者之間形成一定的制衡關系。通過這一結構，所有者將自己的資產交由公司董事會托管；公司董事會則是公司的最高決策機構，擁有對高級經理人員的聘用、獎懲以及解雇權；高級經理人員受雇于董事會，組成在董事會領導下的執行機構，在董事會的授權范圍內經營企業。一、公司治理結構與企業行為公司治理結構會影響整個公司的經營決策和經營行為，企業發生的多數行為都是與其存在密切關系。公司治理結構中的不同主體，對公司行為有

3、不同的影響：公司的所有者即股東，要求公司價值的最大化，他們注重公司的長遠發展，青睞那些收益率高的項目，即使這些項目的周期比較長；公司的債權人更關心公司的獲利能力，更注重公司到期是否可以還債，對公司的長遠發展不甚在意；董事作為股東的代表，時刻代表股東利益，有制定公司發展計劃和作出重大決策的權利；而經理作為受托經營公司的一方，追求短期內個人物質利益的最大化，對于那些投資周期長、見效慢，卻對公司今后發展有益的項目，他可能會由于考慮到任期內利益的問題而放棄。公司治理就是一個處理各方矛盾的機制。我國股份公司在建立現代企業制度的過程中也不可避免的涉及現代公司治理結構的問題。從目前我國上市公司屢屢發生會計行

4、為違規的事實來看，建立合理的公司治理結構對其發展不無裨益。但是要建立適合中國國情的公司治理結構以規范會計信息披露行為，首先要了解我國上市公司治理結構的現狀及由此產生的一些違法違規的會計行為，只有做到知故工才能更有針對性地采取改進措施。二、我國公司治理結構的缺陷目前我國上市公司治理結構的特征和存的缺陷主要表現在以下幾個方面:1 .上市公司發行的股票種類繁多，持有不同種類股票的股東對公司治理結構有不同的影響。目前在深、滬兩市上市公司發行的全部股票中，既有A股也有B股，而A股中又包括人股、法人股、職工股和社會公眾股，B股中則包含了外資法人股、外資股、境內社會法人股、境內個人股。因此存在著眾多與公司有

5、直接或間接利益關系的主體。這些主體持有公司的股票，就是公司的所有者，就應有權參與公司治理以實現自身的投資目的，但不同利益主體各自的投資利益不盡相同，難免發生利益沖突，這就使得我國上市公司治理結構由于涉及面的廣泛而變得更加復雜。2 .股權結構以國家股和法人股等非流通股為主，尤以國家股比重最大，股權結構不合理。大多數上市公司是由國有企業改制或由國家和國家授權投資的機構投資新建而來，加之法中關于企業改制過程中其國有凈資產的折股比例不得低于65%的規定，使得新公司的股權結構中表現出國有股一股獨大。而國家關于國家股和法人股不允許上市流通的規定，更從制度上確保了國有股的絕對優勢地位。由此上就出現了這樣的現

6、象：即持有流通股的廣大股東承擔著由公司的經營業績好壞引起股價波動的市場風險，卻很難作為股東行使到參與公司治理的權利，而持有國家股、法人股的股東獨攬公司大權卻不必承擔股票市場的風險。這顯然是一種不合理的現象。3 .上市公司舉債比例小，債權結構不合理。上市公司的多來自借款和應付款，債權籌資的比重低。由前文所知，廣義上的公司治理結構包括股權結構、債權結構和董事會結構。債權人借助債務協議同樣也可以對董事會實施一定的影響力，而這種影響力會最終反映在公司的經營活動中。在國外，由于債權籌資有低、債權人不能參與公司的日常經營決策和年終利潤分配等優點，深受廣大上市公司的歡迎。而在我國，情況卻缺恰恰相反，盡管證券

7、法中對上市公司發行債券的條件要比配股的條件寬松得多，可申請發行債券的公司仍寥寥無幾。歸結其原因，國家股占絕對控股地位的現狀很好的說明了這一點。上市公司即使給出了10配10這樣高的配股比率，流通股的比重仍然與國家股和法人股相差甚遠，加之流通股的股東多數是中小散戶投資者，持股分散，所以配股根本無法撼動國家的控股地位。我國股東似乎完全可以忍受上市公司多年不分派股利的行為使得股票籌資成本甚至小于債券籌資的同期成本，上市公司當然會青睞于前者。4 .董事會中內部董事占絕大多數，董事會結構不合理導致權力失衡。董事從股東中選舉產生，而持股數又代表著所持的選票數，因此控股股東通過推舉代表其利益的董事參加董事會的

8、方式掌控著董事會。我國多數上市公司中國家股占控股地位，自然代表國家的董事在董事會中占優勢，而代表法人股、社會公眾股的董事雖然人數眾多處于票數上的劣勢，這就使得董事會的投票決策機制形同虛設，出現了公司治理上的“無效區”。董事會通過聘任符合自己利益的公司經理階層，達到層層控制公司的目的。經理還是由控股股東委派而來，其代表股東行使的權利過大，甚至出現了不少董事長兼任總經理的情況，總經理取代了董事會的部分職權，將董事會架空，自己管理自己，自己評價自己，成為名副其實的“內部控制人”，使得公司治理中的約束機制和激勵機制完全喪失效力，這樣的公司治理結構不僅損害了中小股東的利益，也損害了大股東自身的利益。三、

9、公司治理結構缺陷對會計行為的影響因為公司治理結構存在著缺陷，使得權利上的制衡機制被削弱，權力缺少了控制必然會趨向集中，由此便會產生一些有悖市場意愿的行為發生，不公正（或不正當）的會計行為就包括其中。會計行為是會計行為主體（會計行為個體和會計行為群體）在會計目標的驅動下，應用現代會計理論和方法作用于會計行為客體（對象），生產、分配和利用會計信息及其他相關信息參與企業經營決策與管理，對內在因素和外在影響作出反應的一種有目的、有意識的能動的會計實踐活動。2會計行為由會計行為主體（會計人員、會計組織）、會計行為客體（會計主體因所發生的交易、事項和情況而引發的財務信息及其流動）、會計行為方式（會計確認、計量、記錄和報告）和會計行為手段（憑證、帳表、程序等）這四方面組成，其內容涵蓋了企業日常經營行為中的一切會計活動，是一套主要圍繞會計信息而進行的系統全面的管理活動。股份公司都會有專門的財務經理（或主管），負責本企業的財務會計活動，做出具體的財務決策，財務經理接受