期貨從業人員資格通關秘籍2024一、了解考試基本情況期貨從業人員資格考試包括《期貨基礎知識》和《期貨法律法規》兩個科目。考試采用閉卷、計算機考試方式，每科考試時間均為100分鐘，試卷滿分100分，60分為及格線。二、制定學習計劃制定一個合理的學習計劃是通關的關鍵。建議將學習過程分為三個階段：基礎學習、強化鞏固和模擬沖刺。基礎學習階段（約23個月）：全面學習教材內容，了解每個章節的知識點。可以按照教材章節順序，逐章學習，做好筆記，標記重點和難點。強化鞏固階段（約12個月）：對重點知識點進行深入理解和記憶，通過做練習題來鞏固所學知識。可以將做錯的題目整理成錯題集，分析錯誤原因，加強對薄弱環節的學習。模擬沖刺階段（約12周）：進行全真模擬考試，按照考試時間和要求完成試卷，熟悉考試流程和節奏。同時，對自己的答題情況進行總結分析，調整答題策略。三、各科目學習要點《期貨基礎知識》期貨市場概述掌握期貨市場的形成和發展歷程，了解期貨市場的功能和作用。熟悉期貨市場的組織結構，包括期貨交易所、期貨結算機構、期貨公司和投資者等。期貨合約與期貨交易制度理解期貨合約的概念和主要條款，掌握期貨交易的基本制度，如保證金制度、當日無負債結算制度、漲跌停板制度、持倉限額及大戶報告制度等。能夠運用這些制度進行簡單的計算和分析。期貨交易流程熟悉開戶、下單、競價、結算和交割等期貨交易流程。掌握常用的交易指令，如市價指令、限價指令等。套期保值深入理解套期保值的原理和應用，掌握套期保值的操作方法和基差的概念。能夠運用套期保值策略解決實際問題。期貨投機與套利交易了解期貨投機和套利的區別和聯系，掌握期貨投機和套利的基本方法和策略。能夠分析期貨市場的行情，選擇合適的投機和套利機會。利率期貨熟悉利率期貨的概念和分類，掌握利率期貨的定價原理和交易策略。能夠分析利率變動對利率期貨價格的影響。外匯期貨了解外匯期貨的概念和市場概況，掌握外匯期貨的交易機制和套期保值方法。能夠分析匯率變動對外匯期貨價格的影響。股指期貨掌握股指期貨的概念、特點和交易規則，熟悉股指期貨的定價原理和套期保值策略。能夠運用股指期貨進行風險管理和投資。期權理解期權的概念、類型和基本要素，掌握期權的定價原理和交易策略。能夠分析期權市場的行情，選擇合適的期權交易機會。期貨市場監管與風險控制了解期貨市場的監管機構和監管制度，掌握期貨市場的風險類型和風險控制方法。《期貨法律法規》期貨市場法律法規概述了解期貨市場法律法規的體系和作用，熟悉期貨市場相關的主要法律法規。期貨投資者保障基金管理辦法掌握期貨投資者保障基金的籌集、管理和使用等規定。期貨公司監督管理辦法熟悉期貨公司的設立、變更與終止，業務規則，客戶資產保護等方面的規定。期貨從業人員管理辦法了解期貨從業人員的從業資格取得、執業規則和監督管理等規定。期貨交易管理條例深入學習期貨交易的基本規則，期貨交易所、期貨公司、期貨業協會等主體的職責和義務，以及違反條例的法律責任。證券公司為期貨公司提供中間介紹業務試行辦法掌握證券公司為期貨公司提供中間介紹業務的資格條件、業務范圍和業務規則等。期貨市場客戶開戶管理規定熟悉客戶開戶的基本要求、程序和客戶資料的管理等規定。期貨公司風險監管指標管理辦法了解期貨公司風險監管指標的計算方法、預警標準和監管措施等。四、學習方法與技巧多維度學習：除了閱讀教材，還可以通過觀看視頻課程、參加線下培訓、閱讀相關書籍和文章等方式進行學習，從不同角度理解和掌握知識點。制作思維導圖：將每個章節的知識點整理成思維導圖，有助于建立知識體系，加深對知識點的理解和記憶。總結歸納：定期對所學知識點進行總結歸納，找出知識點之間的聯系和規律，形成自己的知識框架。理解記憶：對于重要的概念和知識點，要深入理解其含義，而不是死記硬背。通過理解記憶，可以更好地應對考試中的各種題型。結合實際案例學習：將所學的知識與實際案例相結合，能夠更好地理解和應用知識點，提高解決實際問題的能力。五、應試技巧仔細審題：在答題前，要仔細閱讀題目，理解題目要求，避免因粗心大意而答錯題目。合理安排答題時間：根據題目的難易程度和分值，合理安排答題時間。對于較難的題目，可以先跳過，等完成其他題目后再回來解答。注意答題規范：按照題目要求答題，書寫工整，答案要清晰明了。對于計算題，要寫出計算過程。檢查答案：在完成答題后，要認真檢查答案，確保答案的準確性。對于不確定的題目，可以再次閱讀題目，重新思考答案。六、練習題及解析《期貨基礎知識》練習題1.期貨市場的基本功能之一是（）。A.規避風險B.資金融通C.價格發現D.資源配置答案：AC解析：期貨市場的基本功能包括規避風險和價格發現。資金融通和資源配置不是期貨市場的基本功能。2.期貨合約的標準化條款不包括（）。A.交易數量和單位B.交割地點C.交易價格D.交割時間答案：C解析：期貨合約的標準化條款包括交易數量和單位、交割地點、交割時間等，而交易價格是在交易過程中通過買賣雙方的競價形成的，不是標準化條款。3.以下屬于期貨交易基本制度的有（）。A.保證金制度B.當日無負債結算制度C.漲跌停板制度D.持倉限額及大戶報告制度答案：ABCD解析：期貨交易的基本制度包括保證金制度、當日無負債結算制度、漲跌停板制度、持倉限額及大戶報告制度等。4.某投資者在5月份以4.5美元/盎司的權利金買入一張執行價格為400美元/盎司的6月份黃金看跌期權，又以3美元/盎司的權利金賣出一張執行價格為400美元/盎司的6月份黃金看漲期權，再以市場價格398美元/盎司買進一張6月份黃金期貨合約。則當合約到期時，該投資者的凈收益是（）美元/盎司。（不考慮傭金）A.0.5B.1.5C.2D.2.5答案：B解析：首先分析買入看跌期權，當市場價格低于執行價格時，看跌期權會行權。此時市場價格398美元/盎司低于執行價格400美元/盎司，買入看跌期權的收益為4003984.5=2.5美元/盎司。賣出看漲期權，由于市場價格低于執行價格，看漲期權不會被行權，賣出看漲期權的收益為權利金3美元/盎司。買入期貨合約，以398美元/盎司買入，合約到期時，收益為400398=2美元/盎司。則該投資者的凈收益為2.5+3+2=1.5美元/盎司。5.套期保值的基本原理是（）。A.建立風險預防機制B.建立對沖組合C.轉移風險D.保留潛在的收益的情況下降低損失的風險答案：B解析：套期保值的基本原理是建立對沖組合，通過在期貨市場和現貨市場進行相反方向的操作，來對沖價格波動的風險。6.以下關于期貨投機的說法，正確的是（）。A.期貨投機者通常是為了獲取價差收益而承擔相應的價格風險B.期貨投機者參與期貨交易的目的是為了規避現貨價格波動的風險C.期貨投機者在交易中通常是利用期貨合約的價差變動進行套利交易D.期貨投機者在交易中通常是利用期貨合約的價格變動進行單向交易答案：AD解析：期貨投機者通常是為了獲取價差收益而承擔相應的價格風險，他們在交易中通常是利用期貨合約的價格變動進行單向交易。而規避現貨價格波動的風險是套期保值者的目的，套利交易是利用不同市場或不同合約之間的價差進行的交易，與投機交易有區別。7.利率期貨的標的物是（）。A.貨幣資金B.利率工具C.固定收益證券D.浮動收益證券答案：C解析：利率期貨的標的物是固定收益證券，如國債等。8.外匯期貨交易一般可分為（）。A.外匯期貨套期保值交易B.外匯期貨投機交易C.外匯期貨套利交易D.外匯期貨遠期交易答案：ABC解析：外匯期貨交易一般可分為外匯期貨套期保值交易、外匯期貨投機交易和外匯期貨套利交易。外匯期貨遠期交易不是外匯期貨交易的分類。9.股指期貨的交割方式是（）。A.現金交割B.實物交割C.現金交割或實物交割D.以上都不對答案：A解析：股指期貨的交割方式是現金交割，因為股票指數無法進行實物交割。10.期權的時間價值隨著期權到期日的臨近而（）。A.增加B.減少C.不變D.無法確定答案：B解析：期權的時間價值隨著期權到期日的臨近而減少，到到期日時，時間價值為零。11.某大豆經銷商做賣出套期保值，賣出10手期貨合約建倉，基差為30元/噸，買入平倉時的基差為50元/噸，則該經銷商在套期保值中的盈虧狀況是（）。A.盈利2000元B.虧損2000元C.盈利1000元D.虧損1000元答案：B解析：賣出套期保值，基差走弱時虧損。基差變化為50(30)=20元/噸，10手合約，每手10噸，虧損為20×10×10=2000元。12.期貨市場的風險主體包括（）。A.期貨交易所B.期貨公司C.投資者D.政府監管部門答案：ABC解析：期貨市場的風險主體包括期貨交易所、期貨公司和投資者。政府監管部門是對期貨市場進行監管的主體，不是風險主體。13.期貨交易所實行當日無負債結算制度，應當在（）及時將結算結果通知會員。A.下一交易日開市前B.三個交易日內C.當日D.當日收市后答案：C解析：期貨交易所實行當日無負債結算制度，應當在當日及時將結算結果通知會員。14.期貨公司向客戶收取的保證金，屬于（）所有。A.期貨公司B.客戶C.期貨交易所D.中國期貨業協會答案：B解析：期貨公司向客戶收取的保證金，屬于客戶所有，期貨公司不得挪用。15.以下屬于期貨交易所職責的有（）。A.提供交易的場所、設施和服務B.設計合約，安排合約上市C.組織并監督交易、結算和交割D.為期貨交易提供集中履約擔保答案：ABCD解析：期貨交易所的職責包括提供交易的場所、設施和服務，設計合約，安排合約上市，組織并監督交易、結算和交割，為期貨交易提供集中履約擔保等。16.期貨交易中，投資者下達的指令類型有（）。A.市價指令B.限價指令C.止損指令D.停止限價指令答案：ABCD解析：期貨交易中，投資者下達的指令類型包括市價指令、限價指令、止損指令、停止限價指令等。17.某投資者以2100元/噸賣出5月大豆期貨合約一張，同時以2000元/噸買入7月大豆合約一張，當5月合約和7月合約價差為（）時，該投資人獲利。A.150元/噸B.50元/噸C.100元/噸D.80元/噸答案：BD解析：該投資者進行的是賣出套利，即賣出價格高的合約，買入價格低的合約，當價差縮小的時候獲利。建倉時價差為21002000=100元/噸，所以當價差小于100元/噸時，投資者獲利。18.利率期貨合約按其標的產品的期限與特點不同，可以分為（）。A.短期利率期貨合約B.中期利率期貨合約C.長期利率期貨合約D.利率指數期貨合約答案：ABC解析：利率期貨合約按其標的產品的期限與特點不同，可以分為短期利率期貨合約、中期利率期貨合約和長期利率期貨合約。19.外匯期貨套期保值的種類有（）。A.買入套期保值B.賣出套期保值C.交叉套期保值D.平行套期保值答案：ABC解析：外匯期貨套期保值的種類有買入套期保值、賣出套期保值和交叉套期保值。20.股指期貨的理論價格可以由（）決定。A.現貨指數價格B.無風險利率C.持有現貨指數的紅利收益率D.合約到期時間答案：ABCD解析：股指期貨的理論價格可以由現貨指數價格、無風險利率、持有現貨指數的紅利收益率和合約到期時間等因素決定。21.期權按照行權時間的不同，可以分為（）。A.美式期權B.歐式期權C.看漲期權D.看跌期權答案：AB解析：期權按照行權時間的不同，可以分為美式期權和歐式期權；按照期權的權利性質不同，可以分為看漲期權和看跌期權。22.期貨公司的職能包括（）。A.根據客戶指令代理買賣期貨合約、辦理結算和交割手續B.對客戶賬戶進行管理，控制客戶交易風險C.為客戶提供期貨市場信息，進行期貨交易咨詢，充當客戶的交易顧問D.為客戶進行期貨交易融資答案：ABC解析：期貨公司的職能包括根據客戶指令代理買賣期貨合約、辦理結算和交割手續，對客戶賬戶進行管理，控制客戶交易風險，為客戶提供期貨市場信息，進行期貨交易咨詢，充當客戶的交易顧問等。期貨公司不能為客戶進行期貨交易融資。23.以下關于期貨市場價格發現功能的說法，正確的有（）。A.期貨市場通過公開、公平、高效、競爭的期貨交易運行機制，形成具有真實性、預期性、連續性和權威性的價格B.期貨市場的價格發現功能是指期貨市場能夠預期未來現貨價格的變動，發現未來的現貨價格C.期貨價格可以作為一種權威價格，成為現貨交易的重要參考依據D.期貨價格不是對未來現貨價格的預期，而是對當前現貨價格的反映答案：ABC解析：期貨市場通過公開、公平、高效、競爭的期貨交易運行機制，形成具有真實性、預期性、連續性和權威性的價格，能夠預期未來現貨價格的變動，發現未來的現貨價格，期貨價格可以作為一種權威價格，成為現貨交易的重要參考依據。24.某投資者在3月份以5美元/盎司的權利金買入1份執行價格為800美元/盎司的8月份黃金看漲期權，又以6美元/盎司的權利金賣出1份執行價格為800美元/盎司的8月份黃金看跌期權，再以市場價格790美元/盎司買入1份8月份黃金期貨合約。則當合約到期時，該投資者的凈收益是（）美元/盎司。（不考慮傭金）A.2B.4C.6D.8答案：A解析：買入看漲期權，市場價格790美元/盎司低于執行價格800美元/盎司，看漲期權不會行權，損失權利金5美元/盎司。賣出看跌期權，市場價格低于執行價格，看跌期權會被行權，收益為8007906=4美元/盎司。買入期貨合約，收益為800790=10美元/盎司。則凈收益為5+4+107=2美元/盎司。25.套期保值者的特點包括（）。A.生產、經營或投資活動面臨較大的價格風險B.避險意識強，希望利用期貨市場規避風險C.交易規模大D.頭寸保留時間長，一般是交割月前平倉答案：ABC解析：套期保值者的特點包括生產、經營或投資活動面臨較大的價格風險，避險意識強，希望利用期貨市場規避風險，交易規模大等。套期保值者不一定是在交割月前平倉，也可能進行實物交割。《期貨法律法規》練習題1.根據《期貨投資者保障基金管理辦法》，期貨投資者保障基金的啟動資金由（）從其積累的風險準備金中按照截至2006年12月31日風險準備金賬戶總額的15%繳納形成。A.期貨交易所B.期貨公司C.中國證監會D.中國期貨業協會答案：A解析：期貨投資者保障基金的啟動資金由期貨交易所從其積累的風險準備金中按照截至2006年12月31日風險準備金賬戶總額的15%繳納形成。2.期貨公司變更法定代表人，應當向（）提交變更法定代表人申請書等申請材料。A.住所地中國證監會派出機構B.中國期貨業協會C.期貨交易所D.中國證監會答案：A解析：期貨公司變更法定代表人，應當向住所地中國證監會派出機構提交變更法定代表人申請書等申請材料。3.取得期貨從業資格考試合格證明或者被注銷期貨從業資格的人員連續（）未在機構中執業的，在申請從業資格前應當參加中國期貨業協會組織的后續職業培訓。A.1年B.2年C.3年D.5年答案：B解析：取得期貨從業資格考試合格證明或者被注銷期貨從業資格的人員連續2年未在機構中執業的，在申請從業資格前應當參加中國期貨業協會組織的后續職業培訓。4.根據《期貨交易管理條例》，期貨公司的交易軟件、結算軟件，應當滿足期貨公司審慎經營和風險管理以及保證金安全存管監控規定的要求。期貨公司的交易軟件、結算軟件不符合要求的，有權要求期貨公司予以改進或者更換的是（）。A.國務院期貨監督管理機構B.期貨交易所C.期貨保證金安全存管監控機構D.中國期貨業協會答案：A解析：國務院期貨監督管理機構有權要求期貨公司對不符合要求的交易軟件、結算軟件予以改進或者更換。5.證券公司受期貨公司委托從事中間介紹業務時，可以提供的服務是（）。A.代理客戶進行期貨交易、結算或者交割B.代期貨公司、客戶收付期貨保證金C.協助辦理開戶手續D.利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉期貨保證金答案：C解析：證券公司受期貨公司委托從事中間介紹業務時，可以提供的服務包括協助辦理開戶手續等。代理客戶進行期貨交易、結算或者交割，代期貨公司、客戶收付期貨保證金，利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉期貨保證金等都是不允許的。6.根據《期貨市場客戶開戶管理規定》，客戶開戶時，期貨公司應當實時采集并保存客戶的影像資料包括（）。A.個人客戶頭部正面照B.單位客戶開戶代理人頭部正面照C.個人客戶身份證正反面掃描件D.單位客戶營業執照副本掃描件答案：ABCD解析：客戶開戶時，期貨公司應當實時采集并保存客戶的影像資料，包括個人客戶頭部正面照、個人客戶身份證正反面掃描件、單位客戶開戶代理人頭部正面照、單位客戶營業執照副本掃描件等。7.期貨公司風險監管指標達到預警標準的，中國證監會派出機構應當在（）個工作日內對公司進行現場檢查。A.2B.3C.5D.7答案：B解析：期貨公司風險監管指標達到預警標準的，中國證監會派出機構應當在3個工作日內對公司進行現場檢查。8.期貨交易所應當在每一年度結束后（）個月內，繳納前一年度應當繳納的期貨投資者保障基金。A.1B.2C.3D.4答案：C解析：期貨交易所應當在每一年度結束后3個月內，繳納前一年度應當繳納的期貨投資者保障基金。9.期貨公司應當設立（），對期貨公司經營管理行為的合法合規性、風險管理進行監督、檢查。A.監事會B.獨立董事C.首席風險官D.合規審查部門答案：C解析：期貨公司應當設立首席風險官，對期貨公司經營管理行為的合法合規性、風險管理進行監督、檢查。10.期貨從業人員在執業過程中應當以專業的技能，以小心謹慎、勤勉盡責和獨立客觀的態度為投資者提供服務，維護（）的合法權益。A.國家B.投資者C.期貨公司D.期貨交易所答案：B解析：期貨從業人員在執業過程中應當以專業的技能，以小心謹慎、勤勉盡責和獨立客觀的態度為投資者提供服務，維護投資者的合法權益。11.根據《期貨交易管理條例》，期貨公司涉及重大訴訟、仲裁，或者股權被凍結或者用于擔保，以及發生其他重大事件時，期貨公司及其相關股東、實際控制人應當自該事件發生之日起（）日內向國務院期貨監督管理機構提交書面報告。A.3B.5C.7D.10答案：B解析：期貨公司涉及重大訴訟、仲裁，或者股權被凍結或者用于擔保，以及發生其他重大事件時，期貨公司及其相關股東、實際控制人應當自該事件發生之日起5日內向國務院期貨監督管理機構提交書面報告。12.證券公司申請介紹業務資格，應當符合的條件之一是配備必要的業務人員，公司總部至少有（）名、擬開展介紹業務的營業部至少有2名具有期貨從業人員資格的業務人員。A.3B.5C.7D.10答案：B解析：證券公司申請介紹業務資格，應當配備必要的業務人員，公司總部至少有5名、擬開展介紹業務的營業部至少有2名具有期貨從業人員資格的業務人員。13.期貨公司應當按照（）的原則，建立并完善公司治理。A.明晰職責、強化制衡、加強風險管理B.明晰職責、強化監督、加強風險管理C.明晰職責、強化制衡、加強內部控制D.明晰職責、強化監督、加強內部控制答案：A解析：期貨公司應當按照明晰職責、強化制衡、加強風險管理的原則，建立并完善公司治理。14.期貨公司董事、監事和高級管理人員因涉嫌違法違規行為被有權機關立案調查或者采取強制措施的，期貨公司應當在知悉或者應當知悉之日起（）個工作日內向中國證監會相關派出機構報告。A.2B.3C.5D.7答案：B解析：期貨公司董事、監事和高級管理人員因涉嫌違法違規行為被有權機關立案調查或者采取強制措施的，期貨公司應當在知悉或者應當知悉之日起3個工作日內向中國證監會相關派出機構報告。15.期貨投資者保障基金產生的利息以及運用所產生的各種收益等孳息歸屬（）。A.期貨投資者保障基金B.期貨交易所C.期貨公司D.中國證監會答案：A解析：期貨投資者保障基金產生的利息以及運用所產生的各種收益等孳息歸屬期貨投資者保障基金。16.期貨公司應當建立交易、結算、財務數據的備份制度，有關開戶、變更、銷戶的客戶資料檔案應當自期貨經紀合同終止之日起至少保存（）年。A.5B.10C.15D.20答案：D解析：期貨公司有關開戶、變更、銷戶的客戶資料檔案應當自期貨經紀合同終止之日起至少保存20年。17.根據《期貨從業人員管理辦法》，期貨從業人員辭職、被解聘或者死亡的，由（）注銷其從業資格。A.中國證監會B.中國期貨業協會C.期貨交易所D.期貨公司答案：B解析：期貨從業人員辭職、被解聘或者死亡的，由中國期貨業協會注銷其從業資格。18.期貨公司的股東、實際控制人或者其他關聯人在期貨公司從事期貨交易的，期貨公司應當自開戶之日起（）個工作日內向其住所地的中國證監會派出機構備案。A.3B.5C.7D.10答案：B解析：期貨公司的股東、實際控制人或者其他關聯人在期貨公司從事期貨交易的，期貨公司應當自開戶之日起5個工作日內向其住所地的中國證監會派出機構備案。19.期貨公司首席風險官發現涉嫌占用、挪用客戶保證金等違法違規行為或者可能發生風險的，應當立