個人投資理財

個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第1頁。笑話：房屋過戶絕招最佳省錢法樓主發問：我是已婚mm，在滬有套小房，現在想換套大房，把小房送父母，但是咨詢了下，過戶費太高。請問要怎么減免相關費用？律師回復:

1、與老公離婚，房給老公，房產證去掉你名字。

2、爸媽離婚，老公和老媽結婚，房產證加老媽名字。

3、老公再與老媽離婚，房給老媽，去老公名字。

4、各自復婚，房加爸爸名字。

省過戶費而且還能獲得首套房優惠政策，共離婚結婚六次，工本費每次9元，共花費54元。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第2頁。笑話：房屋過戶絕招最佳省錢法契稅：房款的1.5%；（買家）印花稅：房價的0.1%（買賣雙方平分）；交易費：6元/平方米（買賣雙方平分）；測繪費：1.36元/平米；（買家）權屬登記費：80元；（買家）證件費：50元；（買家）營業稅：差價*5.5%（超過5年的不需要繳納）；（賣家）個人所得稅：差價的20%或者房價的1%。（賣家）個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第3頁。

什么是理財？為什么要理財？怎樣理財？理管理財產財引言個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第4頁。什么是理財？購房案例交流股票投資案例交流個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第5頁。平衡現在和未來的收支提高生活水平規避風險和災害為什么要理財？你現在需要開始理財嗎？我們是三明治的一代奉養父母的最後一代被子女拋棄的第一代個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第6頁。收入支出線對比圖個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第7頁。為什么要理財？討論按照“五子登科”即房子、老子、孩子、車子和日常過日子的標準在中等城市一生所需的花費是多少？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第8頁。人的一生需花費的金額房子：一套像樣的房子，包括裝修、平常維護什么的，55萬不算多吧；老子：將來你夫妻雙方的4個老人都需要孝養吧，每個月給全部老人1200元，30年就是43萬，還不能隨便有個大病小災的；

孩子：從出生到大學畢業，即使順順當當，省了這贊助費、那輔導費什么的，50萬得要吧；

車子：買一輛還算安全的車約15萬，平均10年換1輛，30年就得買3輛，加上維修保養什么的，88萬恐怕打不住吧；過日子：每月全家開銷2000元，不多吧？30年就72萬，再加上休閑旅游什么的，怎么說1年也要1萬吧，30年30萬。這平常居家過日子就得要102萬；總額為？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第9頁。消費物價指數消費物價指數英文縮寫為CPI，是根據與居民生活有關的產品及勞務價格統計出來的物價變動指標，通常作為觀察通貨膨脹水平的重要指標。國家統計局公布數據，2012年6月份居民消費價格指數(CPI)同比上漲2.2%，創29個月以來新低，上半年全國CPI同比上漲3.3%。2012年8月9日國家統計局數據顯示，7月CPI同比漲1.8%，漲幅兩年半來首次跌破2%。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第10頁。消費物價指數個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第11頁。怎樣理財個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第12頁。投資理財用財聚財生財理財是投資嗎？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第13頁。掌握理財工具樹立正確的理財觀

怎樣理財？股票債券基金保險外匯個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第14頁。理財三要素了解個人——現在和未來的生活目標和理想了解工具——投資理財渠道和產品的內在特征了解環境——社會和經濟的環境以及未來的趨勢個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第15頁。了解工具

—投資理財渠道和產品的內在特征銀行存款安全穩重、不好運動，像豬一樣；而債券定期支付利息，如下蛋的老母雞；而股票會分紅，像擠牛奶，上竄下跳的股票價格像牛胖了又瘦；基金就跟千里馬一樣，選好后騎上去就可以了；保險主要用來起保障作用的，可以提防人生的意外；房地產投資，倡導狡兔三窟的做法；而期貨能四兩博千斤，風險特大，期權又主要用來鎖定風險；而外匯投資，對手遍天下，每個人就像一只羊那樣軟弱；而龍是神圣至高無上的，就像黃金一樣貴重無比；投資收藏品，得像善收藏的老鼠一樣；做實業投資恨不能三頭六臂，有如會七十二變的孫猴子；最后，健康是統領一切的投資，像獸中之王的老虎。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第16頁。第一章個人投資理財概述第一節個人投資理財基礎知識第二節個人投資理財的風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第17頁。第一章個人投資理財概述[知識目標]了解個人理財業務的產生與發展；掌握投資理財的含義；理解投資理財的原則；認識投資理財的風險。[技能目標]

能夠樹立正確的個人投資理財理念。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第18頁。

個人理財指制定合理利用財務資源、實現顧客個人人生目標的程序。其核心是根據客戶的資產狀況與風險偏好來實現客戶的需求與目標，尤其是實現人生目標中的經濟目標，同時降低人們對于未來財務狀況的焦慮。

一、個人投資理財的含義個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第19頁。二、個人投資理財的分類生活理財投資理財主要是通過幫助客戶設計一個將其整個生命周期考慮在內的終身生活及其財務規劃，將客戶未來的職業選擇、子女及自身的教育、購房、保險、醫療、企業年金和養老、遺產和事業繼承，以及生活中個人所需面對的各種稅收等各方面的事宜進行妥善安排，使客戶不斷提高生活品質。投資理財是在客戶以上生活目標得到滿足以后，追求投資于股票、債券、金融衍生工具、黃金、外匯、不動產以及藝術品等各種投資領域的最優回報，加速個人或家庭資產的成長，從而提高生活水平和質量。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第20頁。三、個人投資理財的意義理財能促進經濟目標的實現理財是意志力和行動的結合理財創造財富，最終導致成功個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第21頁。

四、投資理財的原理財務獨立控制理財的時間步驟個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第22頁。五、個人投資理財的原則投資總額量入為出投資品種多樣化投資預期注意整體績效避免成本過高保持一定的易變現資產做好財產組織計劃個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第23頁。

六、個人投資的基本理念投資收益、價值發現、積極投資與有效市場分散風險與集中投資個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第24頁。第二節個人投資理財的風險一、投資風險的含義投資收益率的不確定性造成的風險稱為投資風險。投資風險分為股市風險債市風險信用風險流動性風險運營風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第25頁。二、投資風險的分類根據風險導致的結果分類純粹風險投機風險根據可否通過一定手段降低風險根據風險的性質可分散風險不可分散風險

系統性風險非系統性風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第26頁。第二章銀行理財[知識目標]了解銀行理財產品的定義、種類、特點；熟悉存款和貸款理財產品的技巧；了解銀行代理理財產品的種類。[技能目標]

根據投資者風險偏好，選擇銀行理財產品;巧用存款理財，為自己選擇適合的存款方式;熟悉貸款還款方法，根據不同人群需求給出還款建議。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第27頁。第二章銀行理財第一節銀行理財的基礎第二節銀行理財實務個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第28頁。第一節銀行理財的基礎一、銀行理財產品的定義及構成要素定義銀行理財產品是銀行在對潛在目標客戶群分析研究的基礎上，針對特定目標客戶群開發設計并銷售的資金投資和管理計劃。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第29頁。一、銀行理財產品構成要素發行人投資者收益風險期限相關費率相關權利個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第30頁。二、銀行理財產品的分類根據幣種不同分為外幣理財產品人民幣理財產品根據投資方向不同分為債券型信托型結構型QDII型新股申購型個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第31頁。二、銀行理財產品的分類保證收益理財產品收益率固定型的理財產品收益率遞增型的理財產品非保證收益理財產品保本浮動收益理財產品非保本浮動收益理財產品個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第32頁。三、購買銀行理財產品（一）購買渠道1、銀行網點2、網上銀行3、手機銀行（二）購買時注意事項1、細讀產品說明書2、不要盲目相信預期收益率3、投資方向與風險4、產品流動性

個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第33頁。第二節銀行理財實務一、存款理財（一）活期存款轉為定期存款（二）活期存款轉通知存款（三）零存整取（四）銀行卡自動轉賬服務，不必每月往銀行跑（五）教育儲蓄（六）12張存單法（七）存單期限與金額適當分存個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第34頁。（一）活期存款轉為定期存款活期儲蓄是指開戶時不約定存取日期，可隨時存取、存取金額不限的一種個人存款。一元起存，由儲蓄機構發給存折，憑折存取，開戶后可以隨時存取。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第35頁。（二）活期存款轉通知存款個人通知存款是存入款項時不約定存期，但約定支取存款的通知期限，支取時按約定期限提前通知銀行，約定支取存款的日期和金額，憑存款憑證支取本金和利息的服務。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第36頁。☆起存金額☆通知期限按提前通知的期限，分為一天通知和七天通知外幣通知存款提前通知的期限為七天。人民幣通知存款的最低存款金額為5萬元（含），外幣通知存款的最低存款金額各地區略有不同，約為等值人民幣5萬元（含）。本金一次存入，可一次或分次支取。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第37頁。案例：活期存款轉通知存款股民張某在股市低迷期間，將100萬炒股資金存入七天通知存款，2個月后，張某即可獲取多少的存款利息？通知存款利息：1000000×1.35%÷12×2=2250（元） 活期存款利息：1000000×0.36%÷12×2=600（元）答：比活期多了1650元利息，既保證了用款需要，又可享受高于活期利息的收益。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第38頁。（三）零存整取零存整取存款人民幣5元起存，多存不限。零存整取存款存期分為一年、三年、五年。存款金額由客戶自定，每月存入一次。中途如有漏存，應在次月補齊，未補存者，視同違約，對違約后存入的部分，支取時按活期利率計算利息。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第39頁。（四）銀行卡自動轉賬服務1.固定周期型自動轉賬適用于每月向房貸還款賬戶轉賬、給父母送贍養費以及為子女提供生活費等。2.余額補足型自動轉賬指在本人或他人賬戶余額低于指定標準時，銀行自動從其他賬戶轉入一定金額予以補足，以保持賬戶余額在指定標準之上。3.起點觸發型自動轉賬指在活期賬戶余額高于指定標準時，銀行自動轉出一定金額（可為超出金額或固定金額）存為定期存款（或通知存款），提高存款收益。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第40頁。討論：固定周期型自動轉賬1.父母是如何給你寄生活費的？每月寄？2.你覺得每月寄生活費這種方式是不是很麻煩？3.你的父母是不是也會遇到書本中王女士這種情況？4.當你學習存款固定周期型自動轉賬后有什么啟示？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第41頁。案例：余額補足型自動轉賬張先生家庭屬于典型的“收支兩條線”：全家的收入來源于張先生的工資和獎金，而作為全職太太的張太太則主管全家的消費支出。出于安全和方便考慮，張先生專門為太太辦理了一張牡丹靈通卡作為全家的消費賬戶，他希望這張卡上的余額保持在10000元左右，以滿足張太太日常刷卡消費和取現需要。過去：張先生和太太經常需要檢查牡丹靈通卡的余額，在余額低于10000元的時候需要到銀行從張先生的工資賬戶轉賬。現在：張先生通過辦理“余額補足型自動轉賬”，銀行將每天檢查張太太牡丹靈通卡的消費賬戶，當消費賬戶資金低于10000元時，銀行將自動從張先生指定的賬戶中劃入一定金額補足消費賬戶。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第42頁。案例：起點觸發型自動轉賬小張每月工資5000元，生活基本開支每月3000元，還有2000元剩余，一年可省下24000元活期存款。自從小張選擇“起點觸發型自動轉賬”服務后，銀行自動每天檢查收款賬戶，當收款賬戶資金超過3000元時，銀行將超出金額在入賬當天自動轉為一年期定期存款，即每月將2000元存為一年期定期存款，這樣日積月累，積少成多，即獲得定期存款利息，到期后又有一筆數額較大的存款。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第43頁。（五）教育儲蓄為人父母者莫不望子成龍，教育是頭等大事，自然要充分保障，但未來的花費也許不是一筆小金額，需要早日打下基礎。教育儲蓄是一種特殊的零存整取定期儲蓄存款，享受優惠利率，更可獲取額度內利息免稅。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第44頁。（六）12張存單法將每月節余的款項都按照1年定期存入銀行，1年下來，就有12張存期相同的存單，到期日分別相差1個月。一旦有急用，就可以支取到期或期限最近的存單，讓其他的存單繼續享受“定期存款利率”待遇。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第45頁。（七）存單期限與金額適當分存張先生有10萬元現金，你如何幫他選擇存款方式？可以隨時提取現金，使利息損失降到最少？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第46頁。二、貸款理財“每天一睜開眼，就有一連串數字蹦出腦海：房貸6000，吃穿用度2500，冉冉上幼兒園1500，人情往來600，交通費580，物業管理費340，手機電話費250，還有煤氣水電費200……”《蝸居》中復旦高材生郭海萍，這個精打細算到為了1元錢也要跟丈夫大動干戈的形象讓人感慨不已。“蝸居”------為了買房子而背上了沉重的包袱，由此每天不得不疲于奔命地生活著。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第47頁。分期支付動畫先生，一次性支付房款，可獲房價優惠個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第48頁。（一）房貸還款方式的選擇1.等額本息還款法2.等額本金還款法3.遞增還款法4.遞減還款法5.“氣球貸”還款法6.雙周供還款法個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第49頁。1、等額本息還款法等額本息還款法適用于收入穩定的家庭，如公務員、教師等人群。練一練：李先生向銀行申請了20年30萬元貸款，利率5.508%。等額本息還款下，每月還款額是多少？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第50頁。2.等額本金還款法每月歸還金額遞減，其中本金逐月相等、利息逐月減少;利息按當月剩余貸款本金實際發生利息計算;計算公式：等額本金還款法適用于目前收入較高或壓力較小，未來收入較小或壓力較大的人群。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第51頁。兩種還款方式比較

系列1為等額本息還款方式系列2為等額本金還款方式個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第52頁。案例分析王先生貸20萬元20年期的房貸，利率為5.94%，如果王先生能享受7折利率優惠，計算：1.如果用等額本息還款法，王先生每月還款額、支付利息總額及還款總額是多少？2.如果用等額本金還款法，首月還款額、支付利息總額及還款總額是多少？可以通過理財計算器計算。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第53頁。3.遞增還款法遞增還款法是指借款人可確定首個時間段內（1年為一段）每期還款額，在此基礎上確定逐段增加的還款額（可等額增加或等比例增加），遞增期間結束后根據貸款余額和剩余期限按等額本息還款法歸還貸款的還款方式。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第54頁。4.遞減還款法遞減還款法是指借款人確定首個還款時間段內（1年為一段）每期還款額，在此基礎上確定逐段減少的還款額（可等額減少或等比例減少），遞減期間結束后再根據貸款余額和剩余期限按等額本息還款法歸還貸款的還款方式。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第55頁。5.“氣球貸”還款法“氣球貸”指貸款利息和部分本金分期償還，剩余本金到期一次償還。在房貸前期每期的還款金額較小，而在貸款到期時剩余較大部分的貸款本金，需要借款人一次性償還。到期時的還款壓力較大。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第56頁。6.雙周供還款法雙周供是對原來等額月供對半分，加速還款的一種創新房貸產品，其關鍵是通過增加每年的總還款額以達到加速還款，從而節省利息。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第57頁。（二）信用卡1．信用卡相關術語（1）信用額度。（2）對賬單日。（3）到期還款日。（4）免息還款期。（5）最低還款額。（6）還款順序。（7）超限費。（8）滯納金。（9）利息及費用計算。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第58頁。算一算：市民孫先生在9月11日持長城貸記卡在某商場透支消費結賬，9月12日為中國銀行記賬日，9月31日為中行向孫先生寄送月結單日，這筆透支消費交易的最后免息還款日是哪天？該筆交易的免息還款期是多少天？如果是在9月1日消費結賬，那么最后還款日是哪天？該筆交易可以享受多少天的免息期？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第59頁。如果市民孫先生在9月11日持長城貸記卡在某商場透支消費結賬，那么9月12日為中行記賬日，9月31日為中行向孫先生寄送月結單日，那么這筆透支消費交易的最后免息還款日就是10月26日，這樣該筆交易的免息還款期為46天。依此類推，如果是在9月1日消費結賬，那么最后還款日為10月26日，就是說該筆交易可以享受56天的免息期了。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第60頁。2．信用卡使用技巧（1）免收年費。（2）定期整理賬單，分析消費類型。（3）透支取現、預存現金不劃算。（4）利用免息期，及時還款。（5）無力還款時，慎選最低還款額。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第61頁。第三節銀行代理理財產品目前銀行代理國債的種類有三種：憑證式國債、實物式國債和記賬式國債。一、債券理財產品二、基金理財產品銀行代為辦理開放式基金單位的認購、申購和贖回等業務。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第62頁。三、第三方存管業務遵循“券商管證券，銀行管資金”的原則，將投資者的證券賬戶與證券保證金賬戶嚴格進行分離管理。四、保險理財產品銀行主要代理的險種包括壽險和財險。五、信托理財產品購買信托理財產品一般起點金額5萬元人民幣，按照整數倍遞增。由于起點金額較高，適合于手中資金較充裕的人。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第63頁。六、黃金（一）個人實物黃金實物黃金投資主要包括金條和金幣兩種形式。只可以在金價上升之時才可以獲利。一般的飾金買入及賣出價的差額較大，視作投資并不適宜，金條及金幣由于不涉及其他成本，是實金投資的最佳選擇。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第64頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第65頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第66頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第67頁。(2)紙黃金“紙黃金”是一種個人憑證式黃金，交易沒有實金介入，值得留意的是，雖然它可以等同持有黃金，但是戶口內的“黃金”一般不可以換回實物，如想提取實物，只有補足足額資金后，才能換取。“中華紙金”是采用3%保證金、雙向式的交易品種，是直接投資于黃金的工具中，較為穩健的一種。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第68頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第69頁。

第四節銀行理財的風險與預防一、商業銀行經營理財業務時的自身經營風險(一)信用風險(二)市場風險(三)外匯風險(詳見本書第六章外匯理財)。(四)通貨膨脹風險(五)內部風險(六)政治風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第70頁。二、銀行理財風險的防范(一)風險回避(二)風險控制(三)風險保留(四)風險分散(五)風險轉移個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第71頁。第三章股票投資理財[知識目標]

通過本章學習，了解股票的概念、特征、種類等基本的知識；掌握股票的分析技術；明確股票投資所面臨的一些風險及如何防范出現的風險。[技能目標]能夠初步看懂上市公司財務會計報表；能夠大致分析證券市場行情；能夠針對客戶實際情況提供適合的股票理財建議。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第72頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第73頁。一、股票的概念和特征股票就是一種投資憑證或有價證券，是股份有限公司發行的、用以證明投資者股東身份和權益、并據以獲取股息和紅利的憑證。（一）股票的概念個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第74頁。（二）股票的特征1.不可償還性2.公司決策的參與性3.收益性4.流通性5.風險性和價格波動性個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第75頁。二、股票的種類(一)普通股普通股是指在公司的經營管理和盈利及財產的分配上享有普通權利的股份，代表滿足所有債權償付要求及優先股東的收益權與求償權要求和對企業通盈利和剩余財產的索取權，它構成公司資本的基礎，是股票的種基本形式。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第76頁。(一)普通股普通股一般分為以下幾類：績優股成長股收入股周期股投機股個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第77頁。普通股優缺點：優點：持股人能夠參與制定公司的生產經營方針，參與公司的管理；在優先股和債權人的要求得到基本滿足以后，普通股股東對公司的利潤和資產有無限的權利；普通股股東有獲得股息的權利。缺點：普通股持股人完全與公司榮辱與共，當公司經營狀況良好時，他們就能獲利較多；相反，當公司經營狀況不好時，他們就獲利較少。因而收益的波動性很大，風險很高。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第78頁。(二)優先股優先權利主要表現在：公司在支付給普通股股息之前，必須按優先股股息率支付優先股股息；當公司解散、改組或破產時，優先股持有者有優先分得公司財產的權利。缺點：優先股持有者沒有表決權，無權過問公司的事務；由于股息率是固定的，優先股持有者不可能獲得很高的利潤；優先股可以自由買賣，但不得退股。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第79頁。我國股票的常見分類A股是以人民幣標明面值，以人民幣認購和進行交易、供國內投資者買賣的股票。B股又稱人民幣特種股票，是以人民幣標明面值、以外幣認購和進行交易的股票。H股是指由中國境內注冊的公司發行、直接在香港上市的股票。N股是指由中國境內注冊的公司發行、直接在美國紐約上市的股票。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第80頁。

三、股價(一)股票的票面價值股票的票面價值是指股票票面上標明的金額。它的主要功能就是表明股票的認購者在股份公司投資中的比例。(二)股票的賬面價值股票的賬面價值大體上反映了每股普通股所代表的公司凈資產的多少。(三)股票的價格股票價格的高低取決于銀行利息率的高低。股息率高于存款利息率，股票價格就會上漲；反之，股票價格就會下跌。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第81頁。

四、股票的交易程序個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第82頁。第二節股票投資理財實務一、股票價格基本分析(一)宏觀分析所謂宏觀經濟分析，就是分析整體經濟與證券市場之間的關系，其主要目的是分析將來經濟狀況及前景是否適合進行股票投資。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第83頁。1.國內生產總值國內生產總值(GrossDomesticProduct，GDP)是衡量宏觀經濟發展狀況的主要指標之一，是一個國家(或地區)在某一特定的時期內(通常為一年)所創造的商品和提供的勞務的價值總和。

個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第84頁。表5-1GDP對股票價格的影響

個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第85頁。2.經濟周期個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第86頁。經濟周期的四個階段：Ⅰ在衰退階段,經濟增長停滯。超額的生產能力和下跌的大宗商品價格驅使通脹率更低。企業盈利微弱并且實際收益率下降。中央銀行削減短期利率以刺激經濟回復到可持續增長路徑,進而導致收益率曲線急劇下行。債券是最佳選擇。Ⅱ在復蘇階段,舒緩的政策起了作用,GDP增長率加速,并處于潛能之上。Ⅲ在過熱階段,企業生產能力增長減慢,開始面臨產能約束,通脹抬頭。Ⅳ在滯脹階段,GDP的增長率降到潛能之下,但通脹卻繼續上升,通常這種情況部分原因歸于石油危機。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第87頁。3.財政政策

財政政策(FiscalPolicy)是一國政府為實現一定的宏觀經濟目標而采取的調整財政收支規模和收支平衡的一系列指導原則及其相應的措施總稱。財政政策的主要手段有三個：政府采購轉移支付

調整稅率

個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第88頁。4.貨幣政策貨幣政策（MonetaryPolicy）是中央銀行行為實現特定的經濟目標運用各種貨幣政策工具調節貨幣供給和利率水平，進而影響宏觀經濟的方針和措施的總稱。貨幣政策的主要手段有三個：公開市場業務再貼現政策法定存款準備金政策個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第89頁。5.利率當利率上升時，公司的投資成本增加，公司的經營業績通常會有不同程度的惡化，而同時利率的上升又減少了未來現金流的現值，從而都導致了股票價格的下跌。利率下降的影響正好相反。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第90頁。(二)中觀分析銷售額單位產品成本利潤成長階段成熟階段開創階段衰退階段個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第91頁。(三)微觀分析1.公司的盈利能力分析指標(1)資產報酬率(2)股東權益報酬率(3)股利報酬率(4)每股賬面價值。(5)每股盈利。(6)股息支付率。(7)市盈率。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第92頁。2.公司的發展能力分析指標(1)利潤增長率(2)銷售增長率(3)利潤留存率(4)再投資率。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第93頁。二、簡單的技術分析(一)技術分析的理論基礎1.市場行為包含一切信息；只要依據市場變化，就可以發現其基本面變化和未來趨勢。是技術分析的存在基礎。2.價格沿趨勢運動3.歷史會重演個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第94頁。時間價格成交量買入時機

(二)技術分析的要素價、量、時、空1.價量關系：價升量增，價跌量減，市場呈強勢。圖示如下，注意上升下跌中交易量的變化規律。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第95頁。2.時空對稱原理時間和空間是多空潛在能量的表現：反映多空力量的趨勢結果和均衡。如下圖一個大的時空對稱。對稱原理對指導操作意義重大，對稱性改變反映趨勢的力量。反彈時間換空間對稱反映力量均衡個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第96頁。（三）技術分析的方法及其應注意的問題1.技術分析方法的分類（1）指標類：RSI、KD（2）切線類（3）形態類（4）K線類個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第97頁。買入點（1）指標類：RSI個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第98頁。（1）指標類：KD賣出訊號個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第99頁。（2）切線類支撐線和壓力線阻止或暫時阻止股價向一個方向繼續運動。有被突破的可能，同時，支撐線和壓力線又有徹底阻止價格按原方向變動的可能。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第100頁。（3）形態類技術形態類型種類反轉形態：M頭和W底等整理形態：矩形等缺口形態：個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第101頁。M頭和W底雙重頂和雙重底就是M頭和W底，這種形態在實際中出現得非常頻繁。雙重頂底一共出現兩個頂和底，也就是兩個相同高度的高點和低點。M頭形成以后，有兩種可能的前途：第一種前途是未突破頸線，演變成今后要介紹的矩形。第二種前途是突破頸線的支撐位置繼續向下，這種情況才是真正出現的雙重頂反轉突破形態。M頭W底個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第102頁。矩形矩形形態又稱箱形，是一種典型的整理形態。其形成時，多空雙方全力投入，各不相讓。如果原有趨勢是上升，那么經過一段矩形整理后，會繼續原有的趨勢，多方占優并采取主動，使股價向上突破矩形上界。反之則反向。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第103頁。（4）K線類個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第104頁。收盤價高于開盤價時，則開盤價在下收盤價在上，二者之間的長方柱用紅色或空心繪出，稱為陽線。陽線表明，多方發揮了最大的力量，已經取得了決定性勝利。收盤價低于開盤價時，則開盤價在上收盤價在下，二者之間的長方柱用黑色或實心繪出，稱為陰線。陰線則是空方勝利。收盤價開盤價開盤價收盤價個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第105頁。最高價最低價收盤價開盤價上影線下影線最高價收盤價最低價開盤價上影線下影線個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第106頁。第三節股票投資的風險及防范一、股市風險的種類(一)系統風險1.政策風險2.利率風險3.購買力風險4.市場風險(二)非系統風險1.經營風險2.財務風險3.道德風險4.交易過程風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第107頁。二、股市風險的防范(一)股票價格波動的風險防范1.樹立正確的投資觀念2.學習一些必需的股票投資分析知識3.認清投資環境，把握投資時機4.確定合適的投資方式5.制訂周詳的資金運作計劃6.上市公司的內在價值是股價的基礎7.利用技術分析來判斷股市個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第108頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第109頁。(二)規避操作流程的風險1.選擇信譽好的證券公司，獲得正規咨詢服務2.簽訂指定交易等有關協議3.切忌進行不受法律保護的信用交易4.防止股票被盜賣和資金被多提5.認真核對交割單和對賬單個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第110頁。

第四章基金投資理財[知識目標]通過本章學習，了解各類證券投資基金的特點和運作；明確證習券投資基金本身的收益與分配以及購買證券投資基金的收益與成本；懂得證要券投資基金理財的含義和特點；掌握基金風險的評估和防范以及基金理財的點策略。[技能目標]能夠看懂基金報價、基金報告；能夠正確選擇證券投資基金；能夠分析基金的業績。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第111頁。第一節基金的基礎知識一、基金及其種類(一)證券投資基金證券投資基金就是通過發行基金單位，匯集眾多投資者的閑置資金，由基金托管人托管，由基金管理人統一管理并投資于股票、債券、外匯等金融證券，獲得投資收益和資本增值，從而為投資者謀利的一種投資工具。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第112頁。(二)基金種類1.開放式基金和封閉式基金2.平衡型基金、收入型基金和成長型基金3.公司型基金和契約型基金4.股票基金、債券基金、貨幣市場基金和期貨基金5.LOF和ETF個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第113頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第114頁。平衡型型基金平衡型基金的投資目標是既要獲得當期收入，又要追求長期增值，通常是把資金分散投資于股票和債券，以保證資金的安全性和營利性。收入型型基金收入型基金主要投資于可帶來現金收入的有價證券，以獲取當期的最大收入為目的。收入型基金資產成長的潛力較小，損失本金的風險相對也較低，一般可分為固定收入型基金和權益收入型基金。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第115頁。成長型基金成長型基金追求的是基金資產的長期增值。為了達到這一目標，基金管理人通常將基金資產投資于信譽度較高，有長期成長前景或長期盈余的公司的股票。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第116頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第117頁。股票基金股票基金的投資對象就是股票，它通過對不同類型股票的投資選擇，達到追求資本的增值和最大限度地規避風險的目的。股票基金的優點是：可選擇多種風險類型股票、克服區域性投資限制、變現性強、流動性強。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第118頁。

國債基金的主要投資對象是信用等級較高、流動性較強的各種國債，目的是保證資本金安全，追求的是當期收入，是一種低風險的收益型基金。國債基金個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第119頁。貨幣基金是以全球的貨幣市場為投資對象的一種基金，其投資工具期限在一年以內，包括銀行短期存款、國庫券、公司債券、銀行承兌票據及商業票據等。通常，貨幣基金的收益會隨著市場利率的下跌而降低，與債券基金正好相反。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第120頁。期貨基金是一種以期貨為主要投資對象的投資基金。貨幣基金個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第121頁。LOF基金英文全稱是“ListedOpen-EndedFund”,漢語稱為“上市型開放式基金”。也就是上市型開放式基金發行結束后,投資者既可以在指定網點申購與贖回基金份額,也可以在交易所買賣該基金。因此,LOF本身就是開放式基金,只是和此前的開放式基金相比,增加了可上市交易這一特性,是一種交易方式創新。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第122頁。和傳統開放式基金相比,LOF基金具有如下優點：1、交易方便2、費用低廉3、能提供套利機會4、可減輕基金公司的贖回壓力個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第123頁。ETF基金（ExchangeTradedFund，以下縮寫ETF），簡稱“交易型開放式指數基金”，又稱“交易所交易基金”。ETF是一種跟蹤“標的指數”變化、且既可以在交易所上市交易，又可以通過一級市場用一攬子證券進行創設和置換的基金品種。對普通投資者而言，ETF也可以像普通股票一樣，在被拆分成更小交易單位后，通過證券商在交易所二級市場進行買賣，使其獲得與標的指數基本相同的報酬率。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第124頁。(三)定期定投基金個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第125頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第126頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第127頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第128頁。

二、基金的特點、優勢及與其他投資方式的比較(一)基金的特點及優勢1.專業管理、專業投資和專業理財。2.投資起點低，費用低，方便投資。3.組合投資，分散風險。4.流動性強，安全性好。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第129頁。(二)基金與其他投資方式的比較個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第130頁。第二節基金投資理財實務一、如何買賣基金(一)基金的購買渠道銀行證券公司基金公司直銷中心個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第131頁。(二)基金的開戶個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第132頁。(三)基金的認購、申購、贖回認購是在基金募集期內，投資者申請購買基金單位的行為。在基金成立之后，投資人通過銷售機構申請向基金管理公司購買基金單位的過程稱為申購。贖回是指基金持有人按基金契約規定的條件，要求從基金管理人處購回基金單位的行為。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第133頁。1.開放式基金投資操作流程個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第134頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第135頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第136頁。2.封閉式基金投資操作流程個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第137頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第138頁。二、基金投資方法(一)基金投資存在的誤區1.暴富和貪財心理2.買基金穩賺不賠3.基金有貴賤之分4.基金分紅越多越好5.在銀行買基金最放心6.基金數目過多7.盲目贖回8.頻繁申購和贖回個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第139頁。(二)基金投資注意事項(1)在股市震蕩的情況下，投資者應投資一些較為穩健的基金品種，或是進行分散投資，形成一種投資組合，不宜大量持有進攻型基金，免受損失。(2)基金投資者應在投資前進行一些相關的了解，投資后，應多了解一些基礎知識，不斷增強自己投資分析的能力，不應認為既然有專家理財，就不管不問。(3)對基金投資應有足夠的耐心，堅持長期持有。(4)選基金，實際上選的是背后的基金公司、基金經理、整個團隊，所以應根據以往的業績表現，選擇優秀的基金品種。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第140頁。(二)基金投資注意事項(5)了解自己真正的投資需要，正確看待風險，建立合理預期。(6)無論買賣何種基金，都不要輕信他人之言，要自己認真分析，作出判斷。(7)不要把凈值高低作為選擇基金的唯一標準。(8)不要使核心組合與非核心組合失衡。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第141頁。(三)開放式基金1.基金投資思路2.如何選基金公司3.如何選基金4.如何買新基金5.如何根據年齡選基金6.節約成本法個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第142頁。(四)封閉式基金1.投資期限2.投資組合3.關注重倉股4.克服暴利思想5.其他考慮因素個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第143頁。(五)貨幣市場基金投資方法1.首先要考慮的是安全性和流動性2.要對貨幣市場基金的收益進行評價個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第144頁。四、基金收益與分紅基金收益包括三種類型：利息收入、股利收入和資本利得。通常基金收益分配方式：現金分紅分紅再投資分配基金單位個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第145頁。第三節基金投資的風險與防范一、基金風險種類(一)財務風險(二)市場風險(三)利率風險(四)管理風險(五)購買力風險(六)匯率風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第146頁。二、基金的風險防范(一)開放式基金風險防范1．開放式基金管理人的道德風險防范2．開放式基金風險的法律對策3．流動性風險的防范(二)封閉式基金和貨幣市場基金風險防范1．封閉式基金的風險防范2．貨幣式基金的風險防范3．經驗總結個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第147頁。第五章債券投資理財[知識目標]通過本章學習，了解債券投資的概念、特征、種類等基本的知識；掌握債券投資策劃的程序；熟悉債券投資分析的策略和技巧。[技能目標]能夠針對客戶實際情況提供適合的債券理財建議。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第148頁。第一節債券的基礎知識一、債券的含義及券面內容（一）債券的含義債券是發行者依照法定程序發行，并約定在一定期限內還本付息的有價證券，是表明籌資者與投資者之間債權債務關系的書面債務憑證。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第149頁。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第150頁。（二）債券的券面內容1．發行單位的名稱2．發行單位的地址3．債券的票面金額4．債券的票面利率和計息方法5．利息的支付方式6．還本付息的期限和還本方式7．債券的發行日期8．發行單位的印記9．債券號碼個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第151頁。二、債券的特征（一）收益性（二）償還性（三）流通性（四）價格穩定性（五）債權人的廣泛性個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第152頁。三、債券與股票的區別個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第153頁。四、債券的分類（一）按發行主體分類政府債券金融債券公司債券國債地方債券政府機構債券

貼息金融債券付息金融債券。

附新股認購權公司債券可轉換公司債券不可轉換公司債券個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第154頁。四、債券的分類(二)按償還期限分類短期債券永久國家債券中期債券長期債券期限在1年或1年以下期限在1年以上、10年以下(包括10年)期限在10年以上個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第155頁。四、債券的分類（三）按利息的支付方式分類（四）按債券形態分類（五）按利率是否固定分類附息債券貼現債券實物債券憑證式債券記賬式債券固定利率債券浮動利率債券個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第156頁。四、債券的分類（六）按有無擔保分類（七）按償還方式分類信用債券擔保債券一次還本債券分次還本債券通知還本債券個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第157頁。政府債券的特征（1）安全性高。政府承擔還本付息的責任，信用高，安全性最好。（2）流動性強。發行量大，信譽高，競爭力強，二級市場發達，允許上市交易和場外交易，流動性大增。（3）減免稅待遇。（4）抵押代用率高。（5）調節市場貨幣量。公開市場業務操作。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第158頁。我國的政府債券（閱讀）1949年新中國成立后，我國國債發行基本分兩個階段：20世紀50年代是第一階段，80年代以來是第二階段。50年代發行過兩種國債：一種是1950年發行的人民勝利折實公債；另一種是1954年至1958年發行的國家經濟建設公債。進入80年代以后，中央政府自1981年恢復發行國債。1995年起實施的《預算法》規定，地方政府不得發行地方政府債券，因此，我國公債發行僅限中央政府。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第159頁。金融債券定義：銀行及非銀行金融機構發行并約定在一定期限內還本付息的有價證券。金融機構資金來源大部分靠吸收存款，但為改變資產負債結構或者特定用途，也可發行債券增加資金來源。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第160頁。金融債券特征（1）安全性好。（2）期限較長。一般1一5年，長者可達10年。（3）利率水平較高。一般高于同期銀行儲蓄存款利率。（4）流動性強。可在證券市場上自由轉讓、買賣，具有很強的流通性。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第161頁。我國的金融債券我國銀行和其他金融機構發行金融債券始于1982年，中國國際信托投資公司率先在日本的東京證券市場發行了外國金融債券；1985年開始，在國內發行人民幣金融債券；1994年政策性銀行成立后，發行主體從商業銀行發行轉向政策性銀行。目前，國家開發銀行、中國進出口銀行和中國農業發展銀行這三家政策性銀行不僅可以在國內市場發行人民幣金融債券，而且可以在國際市場上發行外幣金融債券。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第162頁。公司債券定義：公司為籌措資金向社會發行承諾在一定時期按規定利率支付利息到期還本的債務憑證。一般期限較長。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第163頁。公司債券的種類1．信用公司債券：無抵押債券。2．抵押公司債券：不動產抵押債券。3．保證公司債券。由第三者通常是母公司或銀行作擔保而發行的債券。4．證券抵押信托公司債券。5．設備信托公司債券。6．參與公司債券：分紅公司債券。7．通知公司債券，又稱可提前償還的公司債券。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第164頁。公司債券的種類8．可轉換公司債券：在規定期間內，持有者可按一定價格向發行公司請求轉換為一定數量普通股票的公司債券。也稱轉股債券、可兌換債券。此外，還有可贖回公司債券、償還基金公司債券、分期公司債券、附認股權證公司債券等。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第165頁。公司債券的特點1．收益率較高。2．風險相對較大。3．分配優先性4．通知償還性。5．可兌換性。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第166頁。按債券形態分類1．實物債券：具有標準格式實物券面的債券。在標準格式的債券券面上，一般印有債券面額、債券利率、債券期限、債券發行人全稱、還本付息方式等各種債券票面要素。我國國債種類中，無記名國債屬于實物債券，它以實物券的形式記錄債權、面值等，不記名，不掛失，可上市流通。實物債券是一般意義上的債券，很多國家通過法律或者法規對實物債券的格式予以明確規定。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第167頁。按債券形態分類2．憑證式債券：是一種債權人認購債券的收款憑證，不是債券發行人制定的標準格式的債券。我國近年通過銀行系統發行的憑證式國債，券面上不印制票面金額，而是根據認購者的認購額填寫實際的繳款金額，是一種國家儲蓄債，可記名、掛失，以“憑證式國債收款憑證”記錄債權，不不能上市流通，從購買之日起計息。在持有期內，持券人如果遇到特殊情況需要提取現金，可以到購買網點提前兌取。提前兌取時，除償還本金外，利息按實際持有天數及相應的利率檔次計算。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第168頁。按債券形態分類3．記賬式債券：沒有實物形態的票券，而是在電腦賬戶中作記錄的無紙化發行。我國是通過上海和深圳證券交易所證券賬戶來發行的。記賬式債券可在證券交易所買賣。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第169頁。

第二節債券投資理財實務一、債券投資原則（一）收益性原則（二）安全性原則（三）流動性原則個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第170頁。二、債券投資方法（一）完全消極投資(購買持有法)，（二）完全主動投資，（三）部分主動投資個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第171頁。三、債券投資操作要點（一）債券種類一般政府債券、金融債券風險較小，企業債券風險較前兩者大，但收益也依次增大。（二）債券期限一般債券期限越長，利率越高、風險越高；期限越短，利率越低、風險越小。（三）債券收益水平由于債券發行價格不盡一致，投資者持有債券的時間及債券的期限等不一致，都會影響債券收益水平。（四）投資結構多種債券與品種、期限長短的分布與安排、合理的投資結構可以減少債券投資的風險，增加流動性，實現投資收益的最大化。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第172頁。

第三節債券投資理財的風險與防范一、債券投資的風險(一)國債的風險債券期限越長，利率風險越大。其次是通脹導致貨幣購買力下降的風險。債券還存在變現能力的風險。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第173頁。(二)公司債的風險1.發債公司所屬行業存在行業風險2.發債公司存在公司經營管理方面的風險3.發債公司募集資金的用途可能存在項目風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第174頁。(三)可轉換債券的風險1.股票波動風險2.利息損失風險3.提前贖回的風險4.強制轉換的風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第175頁。(四)金融債的風險1.違約風險2.利率風險3.購買力風險4.變現能力風險5.再投資風險6.經營風險7.可轉換風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第176頁。二、債券投資風險防范

(一)風險防范的一般原則1.正確選擇債券、掌握好買賣時機2.選擇多種債券分散投資風險3.債券期限多樣化4.注意做順勢投資5.以不變應萬變6.必須注意不健康的投資心理個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第177頁。(二)針對不同風險的防范原則1.違約風險規避方法2.利率風險規避方法3.購買力風險規避方法4.變現能力風險規避方法5.再投資風險規避方法6.經營風險規避方法7.可轉換風險規避方法個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第178頁。第六章保險投資理財【知識目標】通過對本章的學習，了解商業人壽保險的功能和種類；懂得在商業人壽保險金融理財中的運用；掌握制訂保險理財規劃的方法、技巧和防范保險理財的方法。【技能目標】能夠針對客戶實際情況提供適合的保險理財建議和保險理財方案。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第179頁。保險起著地基式的作用：１．從責任和愛的角度:既是對自我的保障,也是對至愛親人的保障。２．從經濟的角度:是對儲蓄和投資的保護。隨著人們保險意識的不斷增強，保險逐步為大眾所接受，那么保險在個人和家庭的理財中，到底會有哪些重要的作用呢？個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第180頁。保險理財含義和功能保險理財的原則第一節保險的基礎知識保險的含義和功能保險理財目的個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第181頁。一、保險含義保險是幫助個人或機構承擔不可預測的巨大的經濟損失的一種金融工具。保險的功能:規避風險彌補經濟損失個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第182頁。二、保險理財含義利用保險特有的功能，保障資產的安全和增值，延續個人的經濟生命。即是補償行為，也是籌措資金的手段。保險理財的優勢(1)稅務優勢(2)債務優勢(3)抵抗通貨膨脹優勢個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第183頁。(1)遵循保障第一原則。

(2)遵循本金安全原則。

(3)遵循保值增值原則。三、保險理財的原則保險理財目的讓客戶在人生的各個階段，適時地得到財務支援，以達成人生各種目標，包括生前財富累積和身后財產轉移。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第184頁。一、保障型保險險種1.健康保險2.意外傷害保險3.養老保險4.少兒保險第二節保險投資理財實務二、投資型保險險種1.分紅保險

2.投資連接保險3.萬能保險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第185頁。就是以人的身體為保險標的，對其因遭受疾病或意外傷害事故所發生的醫療費用損失或導致工作能力喪失所引起的收入損失，以及因為年老、疾病或意外傷害事故導致需要長期護理的損失提供經濟補償的保險。重大疾病保險

醫療保險

收入保障保險

健康保險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第186頁。意外傷害保險指以意外傷害而致身故或殘疾為給付保險金條件的人身保險必須有客觀的意外事故發生，事故原因是意外的、偶然的和不可預見的。被保險人必須因客觀事故而造成人身死亡或殘廢的結果。意外事故發生和被保險人遭受人身傷亡的結果之間有著內在的、必然的聯系。死亡給付和殘疾給付保障項目個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第187頁。案例六旬游客因高原反應身亡遭拒賠2005年國慶期間，69歲的廣東退休教師鄒欽在去九寨溝旅游途中，因高原反應導致突發腦梗塞伴出血，經搶救無效死亡。鄒的妻子和大兒子鄒湛將華安保險公司(簡稱保險公司)和成都中國旅行社有限公司(簡稱旅行社)告上法庭，要求兩被告共同賠償死者家屬12萬元。經過幾次開庭審理，昨日上午這起因高原反應引發的官司終于有了結果，法院駁回了鄒欽遺屬的訴訟請求。面對敗訴的結果，鄒欽遺屬的代理律師稱要上訴。青羊法院審理認為，人身意外傷害保險是以被保險人因遭受意外傷害造成死亡、殘疾為給付保險金條件的人身保險業務。鄒欽到九寨溝旅游時，個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第188頁。案例六旬游客因高原反應身亡遭拒賠因為高原反應住院治療，鄒欽當日轉入成都市第三人民醫院治療，在三醫院的醫療證明中明確提到鄒欽入院時診斷為右側大腦半球梗塞，后因搶救無效死亡，其死亡原因為右側大腦半球梗死伴出血，顱內感染、肺部感染，呼吸系統衰竭。而原告認為鄒欽系意外死亡的訴訟理由與事實不符，因此駁回了原告要求保險公司和旅行社賠償12萬元的訴訟請求。

記者就高原反應是否屬于意外傷害咨詢了中國人民保險公司非車險部的主管。他說目前保險界均認定高原反應是一種疾病，而不是意外傷害。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第189頁。養老保險由商業性保險公司辦理，個人自愿投保的用于解決個人養老需求的保險。

少兒保險(1)教育型保險(2)健康型少兒保險返回個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第190頁。投資型保險險種分紅保險投資連結保險萬能保險包含保險保障功能并至少在一個投資賬戶擁有一定資產價值的一種人身保險。繳費靈活、保額可調整，具有非約束性的一種壽險保險公司將其實際經營成果優于定價假設的盈余,按一定比例向保單持有人進行分配二、投資型保險險種個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第191頁。分紅保險特點保單持有人可享受經營成果客戶要承擔一定的投資風險保險定價的精算假設比較保守保險給付、退保金中含有紅利個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第192頁。保單紅利保險給付、退保金中含有紅利利潤來源紅利分配分紅方式為:現金紅利和增額紅利要滿足公平性原則和可持續性原則利差益，死差益和費差益;其它：失效收益、投資收益及資產增值，殘廢給付、意外加倍給付、年金預計給付額等與實際給付額的差額，預期利潤等。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第193頁。釣魚不慎觸電身亡,保險賠付九萬2007年6月29日是個晴朗的日子，安徽省碭山縣李某在忙完農活后約了2個同村朋友到村子附近的河邊去釣魚。一個多小時后魚線被緊緊拉住，李某非常興奮地起桿收線。這時不幸發生了，李某的魚線高高收起后掛在了高壓電線上，只聽到李某說了句"壞了，忘記高壓線了……."，便仰天倒地。同伴緊急呼叫120,李某被送到縣醫院搶救無效身亡。料理好喪事后，家人偶然想起李某生前曾在新華保險公司買過保險，于是找出保險單，立即向新華保險宿州中支公司報案。案例個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第194頁。釣魚不慎觸電身亡,保險賠付九萬保險理賠人員當天趕到李某家中,經仔細查閱保險單,了解到李某在2005年購買了2萬元“福如東海”分紅保險,2006年再次購買了定期壽險7萬元，保險單都處于有效狀態，可以確認李某觸電身亡符合賠付保險金的責任。理賠員將事故材料收集后詳細指導李某家人辦理索賠申請，同時耐心解釋根據我國法律李某身故保險金的分配方法，李某的父母和妻子非常認可，并同時完成了索賠申請手續。7月5日宿州理賠員經過緊張的審核處理，完成結案后通過銀行轉賬將90339.2元保險金轉到李某家人提供的銀行存折,解了燃眉之急。案例個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第195頁。投資連結保險的特征投資賬戶設置保險責任與傳統產品類似，可附加其他保險保險金額給付交費機制靈活費用收取初始費,買入賣出差價,風險保險費,保單管理費、資產管理費、手續費、退保費在固定交費基礎上增加保險費假期取消了交費期間,交費頻率,交費數額的概念Max(保險金額;投資賬戶價值)保險金額＋投資賬戶價值投資連結保險均設置單獨的投資賬戶個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第196頁。遇車禍意外去世,保險賠償50萬

2007年5月9日，平安人壽寧波分公司將50萬元保險金送到了前因車禍去世的投保人陳某的親人手中。這筆錢使投保人的妻子、兒女今后的生活有了保障。今年4月5日晚上，現年45歲的慈溪某塑料五金企業業主陳某，在騎摩托車回家的路上發生車禍，送醫院搶救無效后死亡。陳某是家中的頂梁柱，家里還有上學的孩子，妻子也在自己的廠里料理事務。陳某的不幸去世讓生活剛剛有些起色的家庭頓時陷入了困境。幸好一年前，陳某為自己選購了平安人壽的一份投資連結類的保險產品，當時的保費是5736余元。案例個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第197頁。萬能保險的特征死亡給付模式保費繳納靈活結算利率;費用收取

均衡死亡給付

凈風險保額現金價值年齡

遞增死亡給付

凈風險保額現金價值年齡方式A方式B個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第198頁。萬能保險的特征死亡給付模式保費繳納靈活結算利率費用收取要收取初始費用、風險保險費、保單管理費、手續費、退保費。不得低于最低保證利率，不得高于單獨賬戶的實際投資收益率保險公司規定每次繳費的最高和最低限額，投保人可在符合保單規定的任何時間不定額繳納保費個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第199頁。三、保險資金的運用渠道拆借市場1債券申購3回購市場2456協議存款證券投資基金國內股市個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第200頁。一、客戶在運用保險理財時容易發生的風險

(一)選擇保險公司不當風險(二)保險理財產品選擇不當風險

(三)保險繳費風險(四)保障順序不當風險

(五)保險公司、保險代理人誤導風險

(五)保險公司、保險代理人誤導風險第三節保險投資理財的風險與防范(六)購買“地下保單”風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第201頁。(一)決策風險(二)保險公司投資風險(三)市場競爭風險(四)產品結構不合理隱含風險二、保險公司經營風險個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第202頁。三、風險的防范與化解(一)客戶如何化解保險理財帶來的風險1．掌握基本保險知識2．基本了解各家保險公司情況3．謹慎選擇保險代理人4．理性投保5．明確保障順序6．明確并核實保險利益與責任7．以平和心態運用保險理財

8．經受住誘惑，不購買“地下保單”

仔細觀察，電話咨詢。個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第203頁。承保與核保管理

保險產品定價

加強行業自律

保險投資組合

調整保險產品結構(二)保險公司的風險防范個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第204頁。（三）正確選擇保險代理人首先，要檢查證件。其次，仔細觀察，電話咨詢。

（四）傾聽保險代理人的建議（五）正確選擇保險產品（六）保險投保時應注意的其他問題1．認真填寫投保單2．親自簽名3．認真閱讀投保提示4．索取首期繳費收據5．索取保單并認真審查保單內容6．善用契約撤銷權個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第205頁。第一節第三節第二節外匯投資理財的風險與防范

外匯的基礎知識外匯投資理財實務

第七章外匯投資理財個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第206頁。外匯動態講，是指把一國貨幣兌換為另一國貨幣，以清償國際間債務的金融活動的過程。即不同國家間的資金轉換和支付。第一節外匯的基礎知識靜態講，外匯是指以外幣表示的、國際間公認的可用于國際間清償債權債務關系的支付手段和工具。一、外匯的含義個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第207頁。我國1996年頒布的《外匯管理條例》第三條規定外匯的具體內容包括：②外幣支付憑證①外國貨幣包括③外幣有價證券票據銀行的付款憑證郵政儲蓄憑證等紙幣鑄幣股票政府債券公司債券④特別提款權、歐洲貨幣單位⑤其他外幣計值的資產個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第208頁。主要外匯投資貨幣名稱表個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第209頁。美元歐元日元英鎊港幣瑞士法郎個人理財公開課詳細全文共252頁，當前為第210頁。二、匯率的含義匯率又稱匯價，是指一國貨幣以另一國貨幣表示的價格，或者說是兩國貨幣間的比價。匯率的最小變化單位為一點匯率是以5位數字來顯示通常用三個英文字母來表示貨幣的名稱如USD/JPY=123.15，EUR/U