1、泓域咨詢/儲能設備銷售項目供應鏈金融方案儲能設備銷售項目供應鏈金融方案xx（集團）有限公司目錄 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc114616915 一、 供應鏈金融 PAGEREF _Toc114616915 h 2 HYPERLINK l _Toc114616916 二、 供應鏈管理的新發展 PAGEREF _Toc114616916 h 4 HYPERLINK l _Toc114616917 三、 管理供應鏈的必要性 PAGEREF _Toc114616917 h 8 HYPERLINK l _Toc114616918 四、 供應鏈績效評價 PAGEREF

2、_Toc114616918 h 9 HYPERLINK l _Toc114616919 五、 傳統的采購模式 PAGEREF _Toc114616919 h 13 HYPERLINK l _Toc114616920 六、 供應鏈環境下的采購管理 PAGEREF _Toc114616920 h 14 HYPERLINK l _Toc114616921 七、 公司簡介 PAGEREF _Toc114616921 h 15 HYPERLINK l _Toc114616922 公司合并資產負債表主要數據 PAGEREF _Toc114616922 h 16 HYPERLINK l _Toc114616

3、923 公司合并利潤表主要數據 PAGEREF _Toc114616923 h 16 HYPERLINK l _Toc114616924 八、 產業環境分析 PAGEREF _Toc114616924 h 17 HYPERLINK l _Toc114616925 九、 競爭要素：品牌渠道是關鍵，理解需求是核心 PAGEREF _Toc114616925 h 18 HYPERLINK l _Toc114616926 十、 必要性分析 PAGEREF _Toc114616926 h 18 HYPERLINK l _Toc114616927 十一、 項目投資計劃 PAGEREF _Toc114616

4、927 h 19 HYPERLINK l _Toc114616928 建設投資估算表 PAGEREF _Toc114616928 h 21 HYPERLINK l _Toc114616929 建設期利息估算表 PAGEREF _Toc114616929 h 22 HYPERLINK l _Toc114616930 流動資金估算表 PAGEREF _Toc114616930 h 23 HYPERLINK l _Toc114616931 總投資及構成一覽表 PAGEREF _Toc114616931 h 25 HYPERLINK l _Toc114616932 項目投資計劃與資金籌措一覽表 PAG

5、EREF _Toc114616932 h 26 HYPERLINK l _Toc114616933 十二、 進度實施計劃 PAGEREF _Toc114616933 h 27 HYPERLINK l _Toc114616934 項目實施進度計劃一覽表 PAGEREF _Toc114616934 h 27供應鏈金融（一）供應鏈金融產生的背景信貸業務是商業銀行最重要的資產業務。一個普遍的現象是：越是不需要錢的企業，銀行越追著向其貸款，越是需要錢的企業，越借不到款，對中小企業來說尤其如此。從貸款風險、銀行收益、業務成本等諸方面考慮，這也是合情合理的。但是，正是來自數量眾多的中小企業的貸款需求，才是銀

6、行真正需要分享的一塊大蛋糕。金融服務的困局與破解方案由此而產生。我們注意到，任何企業都是供應鏈的一個節點。此外，為數眾多的中小企業擁有的存貨和應收賬款遠比其不動產價值高得多。這樣一來，站在供應鏈的視角，考慮金融產品的創新，供應鏈金融就從金融服務的困局中破土而生了。（二）供應鏈金融的概念、內在邏輯關系與融資模式1、供應鏈金融的概念關于供應鏈金融，至今尚沒有權威定義。通常認為，供應鏈金融是指將供應鏈上核心企業和上下游企業結合在一起，在對供應鏈的商流、物流、資金流、信息流進行管理的基礎上，提供系統性金融產品和服務。2、供應鏈金融的內在邏輯關系從風險管控角度，供應鏈金融業務源于核心企業的資信拉動。在此

7、基礎上，以金融科技創新和銀行產品設計來推動金融業務的順利開展。毫無疑問，信用建立和信息共享是供應鏈金融的基礎。3、供應鏈金融的融資模式從融資的切入點可把供應鏈金融分為三種融資模式，即采購階段的預付款融資、運營階段的存貨融資、銷售階段的應收賬款融資。這些融資模式又以各種具體形式出現。例如，保兌倉就是一種預付款融資形式，倉單質押就是一種存貨融資形式，商業承兌匯票保貼就是一種應收款融資形式。從供應鏈金融的內在邏輯關系可以看出，站在供應鏈金融角度，上述融資形式被賦予了新的含義。采購階段核心企業的資金需求源于供應商的強勢地位，其要求核心企業不得拖延支付貨款。運營階段核心企業的資金需求源于庫存的積壓會占用

8、大量流動資金。銷售階段核心企業的資金需求源于實力強大的客戶對支付貨款的拖期。供應鏈管理的新發展為了更好地滿足顧客多樣化的需求，增強供應鏈上各個企業的競爭力，隨著信息與通信科技領域新技術的不斷涌現，供應鏈管理呈現出新的發展趨勢：供應鏈的擴展又有了新的內涵；更加注重供應鏈的響應速度；降低供應鏈成本有了新思路；綠色供應鏈從理論變成實踐。1、供應鏈的擴展供應鏈整合的范圍已擴展到二級和三級供應商和客戶。日新月異的信息與通信技術為供應鏈成員之間的信息共享提供了便利條件，也為供應鏈的深度整合提供了可能。供應鏈擴展的另一個趨勢是創建全球供應鏈。隨著國際貿易壁壘的瓦解，越來越多的公司擴大了自己的業務范圍，開始向

9、全球拓展，不但在全球范圍內建立了自己的生產基地和銷售網點，還在全球范圍內聯合眾多企業，組建全球供應鏈，并實現供應鏈企業的優勢互補與集成，合理利用資源，以降低運輸成本、生產成本和營運成本，進而增強企業的競爭力。為有效管理全球供應鏈，企業的運營系統應有足夠的柔性以應對在零部件供應、分銷或配送渠道、關稅、匯率等方面的變化，企業必須應用最先進的計算機和傳輸技術以便對零部件（運進）和產成品（運出）的配送做出準確計劃和管理，聘用當地的管理專家來處理稅務、貿易、貨運、關稅，甚至與經營有關的政治事務。2、供應鏈響應速度的提高“準時制、敏捷制造、大規模定制、柔性系統”等都是為了致力于快速地響應顧客需求的變化。為

10、此，企業必須識別終端顧客的需求，不斷設計產品和服務，從供應鏈層面上做出運營系統規劃與控制并改進業務流程。3、供應鏈成本的降低通過在產品開發和服務設計中引入價值分析，優化物流配送網絡、第三方物流等手段來最大限度地降低供應鏈成本。4、綠色供應鏈的構建原料獲取、生產、包裝、儲運、使用直至最后處置等各個階段都會不同程度地對人類生存環境造成負面影響。隨著供應鏈管理變得越來越普遍，綠色物流與綠色供應鏈已不再只是理論上要探討的問題，而是實實在在地擺在了企業的面前。最廣泛地使用可回收材料以及通用的工具、器具，規劃城區運輸路線，使用清潔能源等不但為企業帶來看得見的利益，而且極大地提高了企業的聲譽。5、物聯網環境

11、下的供應鏈管理物聯網是在互聯網的基礎上，利用無線射頻識別、二維碼識讀、紅外感應、激光掃描、全球定位等信息傳感技術，把人員、設備、商品、信息等以全新的方式聯在一起，實現物體智能化識別、定位、跟蹤、監控與管理的一種新型網絡。物聯網被稱為繼計算機、互聯網之后，世界信息產業的第三次浪潮。物聯網的體系架構分為三層：以RFID、傳感器、二維碼為主的用于識別物體和采集信息的感知層；通過互聯網及其他網絡實現數據傳輸、分類、聚合的網絡層；通過信息技術與專業技術的深度融合實現行業智能化管理的應用層。物聯網的主要特征表現為以下四個方面。（1）物聯網最廣泛地應用了各種感知技術。物聯網上部署的各種類型的傳感器構成了最廣

12、泛的信息源。傳感器所獲取的信息具有實時性，實現了信息的實時更新。（2）物聯網是建立在互聯網基礎上的泛在網絡。物聯網通過各種有線和無線網絡與互聯網融合，按照各種網絡協議將物體的信息實時、準確地傳遞出去。（3）物聯網實現了用戶間的實時互動。物聯網以手機互聯網和云服務為平臺，強化了用戶之間的即時互動。（4）物聯網具備了智能處理能力。物聯網不但能夠利用云計算、模式識別等技術對從傳感器獲得的海量信息進行分析、加工和處理，而且能適應不同用戶的需求，發現新的應用領域和應用模式，從而實現對物體的智能化控制。物聯網的應用極大地提高了供應鏈過程中的可視性，供貨商、制造商、分銷商、批發商、零售商、消費者各節點均可實

13、現可視化操作。信息的實時性、一致性增強了供應鏈的反應速度，保證了上下游企業協作的有效性，提高了供應鏈的整體績效。物聯網對供應鏈所產生的影響具體體現在以下四個環節。采購環節，物聯網中感知技術的全方位應用，減少了人員操作所造成的誤差，同時，源頭跟蹤功能實現了產品的可追溯性；制造環節，在制造過程中設置質量監控點，并部署傳感器，實現生產過程的自動、實時、動態管控，保證了產品的質量；配送環節，物聯網通過全程信息編碼和GPS定位系統，根據客戶下達的訂單，對裝卸、運輸、倉儲實行全程監控，確保按時按地將貨物送達客戶；售后環節，通過手機互聯網及時獲取顧客的反饋，處理異議更快捷，更準確。管理供應鏈的必要性直到20

14、世紀末，多數企業仍然把管理的重點集中在企業內部。但是，進入21世紀以來，越來越多的企業開始重視供應鏈的管理。促使企業重視供應鏈管理的因素很多，歸納起來包括以下兩個方面。（1）全球經濟一體化與外部環境劇變的要求。進入21世紀以來，全球經濟一體化又出現了新的特征：提供同質產品的競爭者空前增加；外部環境表現出更多的不確定性，社會、經濟、政治環境更加多變，顧客在產品品種、質量、交貨期等方面的需求更具不確定性，物資供應也更具不確定性。這一外部環境變化促使企業更多地借助其他企業的資源以達到快速響應市場需求的目的。（2）不斷提高運營水平的要求。產品生命周期加速縮短，產品品種飛速膨脹，交貨期和對服務的要求越來

15、越嚴格等，要求企業不斷采取新的運營方式，如精益生產、大規模定制與六西格瑪管理，這些新型運營方式更多地涉及采購、物流配送和庫存控制等，而這些都與上下游企業發生著千絲萬縷的聯系。供應鏈績效評價（一）供應鏈績效評價的作用供應鏈績效評價就是對供應鏈的運行狀況進行必要的測評，并根據測評結果對供應鏈的運行績效進行評價，針對所出現的問題提出改進方案，不斷提高績效水平。供應鏈績效評價主要有以下三個方面的作用。（1）掌握整個供應鏈的運行效果。市場競爭早已不僅僅是在企業之間展開，更多的是，在不同供應鏈之間開展。所以，必須通過績效評價來掌握整個供應鏈的運行狀況，找出供應，鏈運行方面的不足，及時采取措施予以糾正。（2

16、）獎優罰劣。通過評價節點企業，培植、扶持優良企業，剔除不良企業。（3）促進節點企業之間的合作。以顧客滿意度為出發點，發布評價結果，公示產品和服務質量，以此來促進上下游企業之間的合作。（二）供應鏈績效評價應遵循的原則為客觀地反映供應鏈的運營情況，在評價供應鏈的績效時應堅持以下三個基本原則。（1）評價指標的全局性原則。所設計的評價指標應能反映供應鏈的整體運營狀況、節點企業之間的運營關系以及業務流程的改進。（2）重點突出原則。對關聯績效指標進行重點分析，把重點放在整個供應鏈的突出問題上。（3）動態性原則。盡可能地做到對供應鏈進行實時分析與評價，針對所發現的問題及時采取措施，提高供應鏈的整體效率。（三

17、）供應鏈運營參考模型與績效評價指標供應鏈運營參考模型是由美國供應鏈協會在總結多數500強企業的供應鏈管理實踐和經驗教訓的基礎上提出的，是唯一的供應鏈管理的國際標準。SCOR將組織最高層的四個基本商業流程（計劃、資源獲取、制造、交付）逐層分解下去，采用流程參考模式，通過分析公司目標和流程現狀，量化作業績效，對照目標數據，尋求改進機會。SCOR6.0版給出了供應鏈績效評價的關鍵指標，共有13個。這些指標反映了供應鏈交貨的可靠性、供應鏈的響應性、供應鏈的柔性、供應鏈的成本和供應鏈的資產管理效率。（四）供應鏈激勵模式激勵是提高供應鏈績效的有效途徑。常用的激勵模式主要有以下六種。1、價格激勵價格激勵就是

18、通過價格調整來調動節點企業的積極性。在供應鏈環境下，節點企業在戰略上是相互合作的關系，但是不能忽視各個企業的自身利益。供應鏈各個企業間的利益分配主要體現在價格上。但是，價格激勵本身也隱藏著一定的風險。例如，如果制造商在談判中，過分強調價格，往往會選中報價較低的供應商，而將一些整體素質較好的企業排除在外，導致影響產品質量、交貨期等。2、訂單激勵能夠獲得更多的訂單是一種極大的激勵。制造商總擁有不止一個供應商，制造商能夠給出更多的訂單是對供應商的一種激勵。當然，訂單激勵也存在風險，供應商在接受訂單之前一定要調查和評估制造商的持續經營能力。如果下游企業缺乏持續經營能力，上游企業盲目接受一時到來的大訂單

19、帶來的可能不是商機，而是風險。3、商譽激勵商譽是企業極其重要的無形資產。來自供應鏈內合作伙伴的評價和在公眾中的聲譽反映了企業的社會與經濟地位。聲譽越好，訂單越多，收益越大。4、信息激勵在信息時代，企業獲得更多的信息意味著企業擁有更多的資源和機會，企業因此而獲得激勵。信息激勵雖然是間接的，但其作用不可低估。如果能夠獲得合作企業的供需信息，就能主動采取措施提供優質服務，結果會大大提高合作方的滿意度。5、淘汰“激勵”淘汰“激勵”即淘汰機制，是一種負激勵。優勝劣汰是生存的自然法則。為了使供應，鏈的整體競爭力保持在一個較高的水平，必須在供應鏈中建立起對成員企業的淘汰機制。淘汰機制是供應鏈系統形成的一種危

20、機制度，以讓所有合作者都有一種危機感，防止短期行為，減少供應鏈群體風險。6、共同投資和開發新產品/新技術共同投資和開發新產品/新技術也是一種激勵機制。通過共同開發可以使合作企業全面掌握新產品的開發信息，有利于新產品/新技術的推廣和應用。供應鏈管理實施得好的企業都將供應商、制造商、經銷商甚至用戶整合到產品的研究和開發中來，按照團隊的工作方式展開全面的合作。傳統的采購模式傳統的采購把重點放在價格談判上，在供應商與采購部門之間經常要進行報價、詢價、還價等多個回合的談判，通過供應商的多頭競爭，從中選擇價格最低的供應商簽訂供貨合同。傳統采購模式的特點主要有以下五個方面。（1）采購活動完全由采購商主導。采

21、購商的物資采購部門根據綜合計劃部門下達的采購計劃，確定采購物資的種類、質量和數量，以及采購時機。供應商在整個采購過程中完全處于被動地位。（2）供需雙方不能充分分享彼此的信息。在采購過程中，供需雙方為了在商務談判中處于主動地位，往往隱瞞各自的信息，如有關采購商的信息、有關供應商的信息等、真正供貨提前期的信息等，從而增加了運營的不確定性。（3）物資驗收難度大。傳統的采購模式下，品種、數量和質量的驗收更多的是事后檢驗，當發現問題后再行處理為時已晚，供需雙方要承擔不同程度的損失。（4）供需雙方多是臨時性的或短時期的合作關系，而且競爭多于合作。其結果是供應，雙方不能正確處理采購過程中出現的問題。斤斤計較

22、多，諒解讓步少，在一些細節上浪費了過多的精力。（5）對最終用戶的需求響應滯后。在市場需求發生變化時，采購商一般不能改變已經簽署的供貨合同。當最終用戶的需求減少時，采購商的庫存增加；反之，當需求增加時，出現供不應求。供應鏈環境下的采購管理在供應鏈環境下，采購模式與傳統的采購模式有所不同：從基于庫存采購轉變為基于訂單采購；從單純的采購管理轉變為外部資源管理；從一般買賣關系轉變為戰略協作伙伴關系。1、從基于庫存采購到基于訂單采購在供應鏈環境下，采購活動是以訂單驅動方式進行的。制造訂單是在用戶需求訂單的驅動下產生的，然后，制造訂單驅動采購訂單，采購訂單再驅動供應商。這種采購模式類似于JIT的拉動方式，

23、即JIT采購方式。在JT采購方式下，供應鏈快速響應用戶的需求，提高了整個供應鏈中物流的速度和庫存周轉率。2、從單純的采購管理轉變為外部資源管理為實現外部資源管理，首先，應使供應鏈節點企業之間的信息得到充分共享；其次，應致力于與供應商建立一種長期的、互惠互利的戰略合作伙伴關系，以提高供需雙方合作及共同解決問題的誠意；此外，應積極參與供應商的質量保證與質量改進，及時反饋質量信息，把質量教育和培訓延伸到供貨商。3、從一般買賣關系轉變為戰略協作伙伴關系在傳統的采購模式下，供需雙方是一種簡單的買賣關系，因此無法解決一些涉及全局性戰略性的供應鏈問題。在供應鏈模式下，供需雙方建立長期合作伙伴關系甚至是戰略合

24、作伙伴關系，共享庫存和需求信息，共同抵御市場風險，共同研究制定降低成本的策略，把相互合作和雙贏關系提高到全局性、戰略性的高度。公司簡介（一）基本信息1、公司名稱：xx（集團）有限公司2、法定代表人：雷xx3、注冊資本：690萬元4、統一社會信用代碼：xxxxxxxxxxxxx5、登記機關：xxx市場監督管理局6、成立日期：2010-7-157、營業期限：2010-7-15至無固定期限8、注冊地址：xx市xx區xx（二）公司簡介公司依據公司法等法律法規、規范性文件及公司章程的有關規定，制定并由股東大會審議通過了董事會議事規則，董事會議事規則對董事會的職權、召集、提案、出席、議事、表決、決議及會議

25、記錄等進行了規范。 公司堅持誠信為本、鑄就品牌，優質服務、贏得市場的經營理念，秉承以人為本，始終堅持 “服務為先、品質為本、創新為魄、共贏為道”的經營理念，遵循“以客戶需求為中心，堅持高端精品戰略，提高最高的服務價值”的服務理念，奉行“唯才是用，唯德重用”的人才理念，致力于為客戶量身定制出完美解決方案，滿足高端市場高品質的需求。（三）公司主要財務數據公司合并資產負債表主要數據項目2020年12月2019年12月2018年12月資產總額3271.762617.412453.82負債總額1729.991383.991297.49股東權益合計1541.771233.421156.33公司合并利潤表主

26、要數據項目2020年度2019年度2018年度營業收入7676.546141.235757.40營業利潤1346.321077.061009.74利潤總額1248.08998.46936.06凈利潤936.06730.13673.96歸屬于母公司所有者的凈利潤936.06730.13673.96產業環境分析當前時期，是率先全面建成小康社會的決勝期和初步建成具有歷史文化特色的國際化大都市的關鍵期，更是全面深化改革的攻堅期和實現創新驅動的突破期。外部環境仍然復雜嚴峻，機遇挑戰并存，時和勢總體有利于發展，經濟社會發展前景廣闊，“十三五”仍是發展的重大戰略機遇期。世界經濟在深度調整中曲折復蘇。主要經濟

27、體走勢分化。歐美發達國家實施“再工業化”戰略和量化寬松貨幣政策，吸引制造業回歸，培育實體經濟，重構經濟主導權。金磚國家等新興經濟體增速在整體放緩中出現分化，新興市場國家憑借成本優勢，加速吸引勞動密集型產業轉移，形成對我國傳統產業的競爭替代。全球新一輪科技革命和產業變革蓄勢待發，以互聯網為代表的信息技術與各領域深度融合發展，催生新的生產方式、商業模式和增長空間。國際貿易投資規則醞釀重構，大國之間的戰略利益博弈更加復雜激烈。我國經濟發展進入新常態。發展速度由高速增長轉為中高速增長，發展方式從規模速度粗放型轉為質量效率集約型，經濟結構更加優化，增長動力從要素驅動、投資驅動轉向創新驅動。雖然發展中不協

28、調、不平穩、不可持續問題仍然突出，但我國經濟發展長期向好的基本面沒有變，經濟韌性好、潛力足、回旋余地大的基本特征沒有變，經濟持續增長的良好支撐基礎和條件沒有變，經濟結構調整優化的前進態勢沒有變。當前，國家將在適度擴大總需求的同時，著力加強供給側結構性改革，著力提高供給體系質量和效率，增強經濟持續增長動力，推動我國社會生產力水平實現整體躍升。競爭要素：品牌渠道是關鍵，理解需求是核心便攜式儲能構成相對簡單，滿足終端需求是競爭核心。便攜式儲能的構成相對簡單，對產品的要求主要有以下幾點：安全性要求高，容量滿足戶外電器用電需求，接口滿足多電器接入，外觀設計滿足社群認同感。便攜式儲能產品的競爭關鍵在于品牌

29、建設/渠道拓展/產品設計。必要性分析1、現有產能已無法滿足公司業務發展需求作為行業的領先企業，公司已建立良好的品牌形象和較高的市場知名度，產品銷售形勢良好，產銷率超過 100%。預計未來幾年公司的銷售規模仍將保持快速增長。隨著業務發展，公司現有廠房、設備資源已不能滿足不斷增長的市場需求。公司通過優化生產流程、強化管理等手段，不斷挖掘產能潛力，但仍難以從根本上緩解產能不足問題。通過本次項目的建設，公司將有效克服產能不足對公司發展的制約，為公司把握市場機遇奠定基礎。2、公司產品結構升級的需要隨著制造業智能化、自動化產業升級，公司產品的性能也需要不斷優化升級。公司只有以技術創新和市場開發為驅動，不斷

30、研發新產品，提升產品精密化程度，將產品質量水平提升到同類產品的領先水準，提高生產的靈活性和適應性，契合關鍵零部件國產化的需求，才能在與國外企業的競爭中獲得優勢，保持公司在領域的國內領先地位。項目投資計劃（一）投資估算的依據本期項目其投資估算范圍包括：建設投資、建設期利息和流動資金，估算的主要依據包括：1、建設項目經濟評價方法與參數（第三版）2、投資項目可行性研究指南3、建設項目投資估算編審規程4、建設項目可行性研究報告編制深度規定5、建設工程工程量清單計價規范6、企業工程設計概算編制辦法7、建設工程監理與相關服務收費管理規定（二）項目費用與效益范圍界定本期項目費用界定為工程費用和項目運營期所發

31、生的各項費用；項目效益界定為運營期所產生的各項收益，并嚴格遵循財務評價過程中費用與效益計算范圍相一致性的原則。本期項目建設投資7822.65萬元，包括：工程費用、工程建設其他費用和預備費三個部分。（三）工程費用工程費用包括建筑工程費、設備購置費、安裝工程費等；工程建設其他費用包括：建設管理費、勘察設計費、生產準備費、其他前期工作費用，合計6808.22萬元。1、建筑工程費估算根據估算，本期項目建筑工程費為2970.28萬元。2、設備購置費估算設備購置費的估算是根據國內外制造廠家（商）報價和類似工程設備價格，同時參照機電產品報價手冊和建設項目概算編制辦法及各項概算指標規定的相應要求進行，并考慮必

32、要的運雜費進行估算。本期項目設備購置費為3607.05萬元。3、安裝工程費估算本期項目安裝工程費為230.89萬元。（四）工程建設其他費用本期項目工程建設其他費用為790.56萬元。（五）預備費本期項目預備費為223.87萬元。建設投資估算表單位：萬元序號項目建筑工程設備購置安裝工程其他費用合計1工程費用2970.283607.05230.896808.221.1建筑工程費2970.282970.281.2設備購置費3607.053607.051.3安裝工程費230.89230.892其他費用790.56790.562.1土地出讓金280.82280.823預備費223.87223.873.1

33、基本預備費112.28112.283.2漲價預備費111.59111.594投資合計7822.65（六）建設期利息按照建設規劃，本期項目建設期為24個月，其中申請銀行貸款4563.54萬元，貸款利率按4.9%進行測算,建設期利息223.61萬元。建設期利息估算表單位：萬元序號項目合計第1年第2年1借款1.1建設期利息223.6155.90167.711.1.1期初借款余額2281.771.1.2當期借款4563.542281.772281.771.1.3當期應計利息223.6155.90167.711.1.4期末借款余額2281.774563.541.2其他融資費用1.3小計223.6155.

34、90167.712債券2.1建設期利息2.1.1期初債務余額2.1.2當期債務金額2.1.3當期應計利息2.1.4期末債務余額2.2其他融資費用2.3小計3合計223.6155.90167.71（七）流動資金流動資金是指項目建成投產后，為進行正常運營，用于購買輔助材料、燃料、支付工資或者其他經營費用等所需的周轉資金。流動資金測算一般采用分項詳細測算法或擴大指標法，根據企業流動資金周轉情況及本項目產品生產特點和項目運營特點，該項目流動資金測算參照同行業流動資產和流動負債的合理周轉天數，采用分項詳細測算法進行測算。根據測算，本期項目流動資金為1611.75萬元。流動資金估算表單位：萬元序號項目第1

35、年第2年第3年第4年第5年1流動資產0.008715.769877.8611621.011.1應收賬款0.003922.094445.035229.451.2存貨0.003050.513457.254067.351.2.1原輔材料0.00915.151037.171220.201.2.2燃料動力0.0045.7651.8661.011.2.3在產品0.001403.241590.331870.981.2.4產成品0.00686.36777.88915.151.3現金0.00697.26790.23929.681.4預付賬款0.001045.891185.341394.522流動負債0.007506.948507.8710009.262.1應付賬款0.002702.503062.833603.332.2預收賬款0.004804.455445.046405.933流動資金0.001208.811369.991611.754流動資金增加0.001208.81161.17241.765鋪底流動資金0.002614.732963.363486.30（八）項目