1、PAGE PAGE 34附件166：資本計量量高級方方法驗證證要求一、總體體要求1商業業銀行采采用信用用風險的的內部評評級法、市場風風險的內內部模型型法、操操作風險險的高級級計量法法，應當當按照本本附件的要求建建立驗證證體系，對資本本計量高高級方法法及其支支持體系系進行持持續檢查查，完善善自我糾糾正機制制，確保保資本充充分反映映風險水水平。2對本本辦法實實行前已已投產的的資本計計量模型型和支持持體系，商業銀銀行應當當按照本本附件要求求評估投投產前全全面驗證證工作情情況，補補充相應應文檔，并證明明其定期期持續監監控和投投產后全全面驗證證已達到到本附件件有關投投產前全全面驗證證的要求求。3銀監監會

2、應當當定期評評估商業業銀行驗驗證工作作以及針針對驗證證工作的的內部審審計工作作，商業銀銀行驗證證或審計計工作不不充分、存在缺缺陷或未未能達到到監管要要求的，銀監會會有權要要求商業業銀行進進行進一一步驗證證或審計計。（一）驗驗證目標標和范圍圍1商業業銀行對對資本計計量高級級方法的的驗證承承擔主要要責任，并通過過建立完完善的驗驗證體系系實現以以下目標標： （1）增強資資本計量量高級方方法的穩穩健性和和可靠性性。 （2）建立糾糾正機制制，改進進資本計量量高級方方法的風風險預測測能力，促進方方法和體體系的持持續改進進。 （3）增進商商業銀行行高級管管理層和和相關人人員對計計量模型型的理解解，充分分認識

3、模模型的局局限性，完善模模型結果果運用，確保資資本準確確反映風風險水平平。2商業業銀行對對資本計計量高級級方法的的驗證包包括對計計量模型型及其支支持體系系的驗證證。3商業業銀行對對計量模模型進行行驗證時時，應當當重點關關注對模模型開發發樣本數數據、模模型方法法、重要要假設和和參數、模型開開發過程程和模型型結果應應用等方方面的審審查。商商業銀行行應當對自自行開發發模型和和外購模模型進行行驗證，確保模模型適用用于本銀銀行實際際資產組組合和風風險狀況況。4商業業銀行對對支持體體系進行行驗證時時，驗證證范圍應應當包括括但不限限于計量量模型使使用政策策和流程程、數據據、信息息系統、模型應應用和用用戶反饋

4、饋信息，以及相相關文檔檔記錄等等方面。5商業業銀行應應當同時時采用定定量和定定性的驗驗證方法法。定量量驗證主主要通過過返回檢檢驗和基基準測試試等方法法，運用用數理統統計工具具對模型型的準確確性、區區分能力力和穩定定性進行行驗證。定性驗驗證主要要通過專專家評估估等方法法，檢驗驗計量模模型和支支持體系系相關治治理結構構、政策策、流程程、控制制、文檔檔管理和和模型結結果運用用等情況況。6商業業銀行的的驗證工工作應當當關注模模型結果果在業務務部門的的表現和和使用情情況，驗驗證結果果和其他他反饋信信息應當當及時提提供給高高級管理理層和模模型用戶戶，以推推動計量量模型及及其支持持體系的的持續完完善，推推動

5、模型型結果的的深入應應用。（二）驗驗證階段段1商業業銀行的的驗證工工作是一一個持續續、循環環進行的的過程。驗證可可分為投投入使用用前全面面驗證（以下簡簡稱投產產前全面面驗證）、定期期持續監監控和投投入使用用后全面面驗證（以下簡簡稱投產產后全面面驗證）三個階階段，每每一階段段驗證結結果應當當作為啟啟動下一一階段驗驗證以及及改進資資本計量量高級方方法的重重要依據據。2商業業銀行計計量模型型和支持持體系正正式投入入使用前前，應當當進行投投產前全全面驗證證。驗證證包括對對計量模模型開發發工作的的驗證，重點驗驗證計量量模型方方法的合合理性、關鍵定定義的合合規性及可操操作性、數據的的真實完完整性和和風險量

6、量化的有有效性等等。驗證證還應涵蓋模模型和相相關政策策、流程程、數據據、信息息系統和和文檔記記錄等方方面，確確保對計計量模型型和支持持體系的的穩健性性、可靠靠性和合合規性做做出全面面評估。3商業業銀行應應當對資資本計量量高級方方法進行行定期持持續監控控，及時時了解計計量模型型的表現現，分析析模型運運行環境境或假設設條件發發生變化化對模型型結果的的影響，監測支支持體系系的運作作狀況。4商業業銀行進進行投產產后的全全面驗證證，應當當針對已已投產的的計量模模型和支支持體系系進行全全面檢驗驗和測試試，形成成綜合評評估結果果，為資資本計量量高級方方法的改改進提供供依據。商業銀銀行應當當根據資資本計量量高

7、級方方法的不不同特點點確定全全面驗證證的頻率率。（三）驗驗證治理理結構1商業業銀行應應當建立立完善的的驗證治治理結構構，確保保驗證工工作持續續、有效效、獨立立地開展展，并為為持續改改進資本本計量高高級方法法提供依依據。2商業業銀行應應當建立立經董事事會或其其授權委委員會批批準的驗驗證政策策，確保保驗證工工作的規規范性和和獨立性性，并有有效融入入風險計計量和日日常管理理體系中中。驗證證政策包包含下列列內容： （1）明確董董事會及及其授權權委員會會、高級級管理層層、驗證證主管部部門、審審計部門門、模型型開發團團隊、應應用團隊隊以及各各個驗證證職能在在驗證工工作中的的職責，明確驗驗證結果果達到設設定

8、標準準是資本本計量高高級方法法獲得內內部批準準的前提提條件。 （2）明確資資本計量量高級方方法的驗驗證范圍圍和基本本方法，建立定定期評估估、更新新驗證工工具和方方法的機機制。 （3）明確投投產前全全面驗證證、定期期持續監監控和投投產后全全面驗證證的職能能和主體體認定原原則，確確保驗證證工作的的獨立性性和客觀觀性。 （4）明確投投產前全全面驗證證、定期期持續監監控和投投產后全全面驗證證的流程程管理及及結果運運用政策策，確保保建立糾糾正機制制，對計計量模型型和支持持體系進進行持續續改進。 （5）明確驗驗證報告告體系要要求，確確保報告告信息與與報送頻頻率滿足足本附件和銀銀行內部部風險管管理的需需要；

9、根據驗驗證類別別、頻率率、重要要性和報報告用途途的不同同，報告告體系應應明確各各類驗證證報告的的要素、格式、發送范范圍、報報告內容容、詳略略程度、報告頻頻度及批批準權限限。 （6）建立并并持續改改進文檔檔管理要要求，確確保驗證證過程能能夠被獨獨立第三三方檢驗驗和復制制。3董事事會及其其授權委委員會應應當履行行以下職職責： （1）對對本銀行行資本計計量高級級方法的的體系框框架和特特點有概概括性了了解。（2）審審批或授授權審批批驗證工工作相關關政策，每年聽聽取一次次驗證政政策執行行情況的的報告。（3）監監督高級級管理層層建立健健全驗證證政策和和執行機機制，確確保本銀銀行有足足夠資源源獨立、有效地地

10、開展驗驗證工作作。（4）確確保內部部審計部部門采用用系統、規范的的方法對對驗證過過程進行行獨立和和客觀的的監督。4高級級管理層層應當履行行以下職職責：（1）深深入了解解本銀行行資本計計量高級級方法的的體系框框架和特特點，了了解影響響計量模模型的主主要風險險因素。（2）組組織制定定本銀行行驗證工工作相關關政策，建立健健全驗證證流程和和管理制制度，確確保驗證證工作在在合理運運用模型型結果和和改進資本本計量高高級方法法等方面面持續發發揮作用用。（3）組組織開展展本銀行行的驗證證工作，明確各各階段驗驗證主體體，界定定計量模模型設計計開發主主體、模模型應用用主體和和數據提提供者等等各相關關方職責責，配備

11、備足夠的的人力和和信息科科技資源源，確保保驗證工工作的獨獨立性。（4）定定期聽取取驗證工工作的詳詳細匯報報，評估估驗證方方法、工工具及內內部設定定標準的的合理性性和有效效性，每年至至少聽取取一次有有關投產產后定期期持續監監測和全全面驗證證的情況況報告，在新的的計量模型型上線使使用之前前，聽取取投產前前全面驗驗證情況況的報告告。（5）清清楚了解解現有資資本計量量高級方方法存在在的缺陷陷對風險險計量、業務活活動和資資本充足足性的影影響，負負責審批批重大修修改或重重新開發發建議，向董事事會及其其授權委員員會匯報報資本計計量高級級方法的的修改情情況。5商業業銀行應應當指定定驗證主主管部門門，負責責資本

12、計計量高級級方法的的驗證工工作，并并組織開開展本銀銀行不同同層面資資本計量量高級方方法的驗驗證工作作。驗證證主管部部門應當當履行以以下主要要職責：（1）負負責驗證證政策的的組織落落實，統統一驗證證工作框框架和理理論方法法，規范范驗證工工作流程程。（2）組組織開展展全面驗驗證工作作，負責責重要風風險資本本計量方方法的投投產前和和投產后后全面驗驗證。（3）協協調開展展風險計計量高級級方法的的驗證工工作，明明確各階階段的驗驗證主體體。（4）撰撰寫驗證證報告，確保董董事會及及其授權權委員會會、高級級管理層層和模型型應用主主體了解解集團和和各層面面資本計計量高級級方法的的驗證情情況、主主要驗證證結果和和

13、改進建建議。（5）向向計量模模型設計計開發主主體、政政策制定定主體、模型應應用主體體反饋驗驗證信息息，提出出改進建建議。6計量量模型設設計開發發主體應應當負責責提供驗驗證工作作所需建建模數據據樣本、模型方方法、重重要假設設、建模模過程、使用說說明以及及模型局局限性等等方面的的文檔資資料，并并承擔模模型的上上線測試試工作。7商業業銀行應應當建立立不同的的驗證主主體，以以滿足相相應的驗驗證需求求，包括括： （1）商業銀銀行應當當建立模模型驗證證主體，承承擔對計計量模型型的投產產前和投投產后全全面驗證證。 （2）商業銀銀行應當當建立風風險監控控主體負責責計量模模型運行行情況的的日常監監控工作作并形成

14、成監控分分析報告告。 （3）商業銀銀行應當當建立支支持體系系驗證主主體負責責支持體體系的驗驗證工作作并形成成支持體體系驗證證報告。8驗證證主體的職責設定定應滿足獨獨立性要要求。投投產前和和投產后后全面驗驗證的模模型驗證證主體應與模型型開發主主體和模模型應用用主體保持持獨立，定期持持續監控控主體應與模型型應用主主體保持持獨立。驗證主主體不應應從模型型應用主主體的業業務活動動直接獲獲益。9商業業銀行內內部審計計部門負負責對本本銀行資資本計量量高級方方法驗證證工作進進行監督督，評估估驗證政政策、管管理架構構、組織織流程、實施重重要環節節和報告告機制等等的適用用性、獨獨立性和和有效性性，確保保商業銀銀

15、行能夠夠對模型型和支持持體系進進行獨立立公正的的查驗。 （1）內部審審計應當當至少每每年開展展一次，涵蓋驗驗證工作作的全過過程，內部審審計部門門應及時向向高級管管理層反反饋審計計中發現現的問題題，定期期向董事事會或其其授權委委員會報報告審計計結果。 （2）內部審審計部門門發現重重大問題題時，應應向銀監監會報告告相關情情況。 （3）內部審審計人員員應具備必必要的專專業知識識和技能能，熟悉悉本銀行行驗證工工作政策策、流程程和方法法。（四）驗驗證流程程和方法法1商業業銀行應應當建立立投產前前、持續續監控和和投產后后驗證的的程序，明確驗驗證范圍圍和內容容，選擇擇合適方方法，制制定詳細細操作規規程，合合

16、理安排排各項工工作的順順序與頻頻率，確確保驗證證工作按按計劃運運行。2商業業銀行的的驗證流流程應包含驗驗證觸發發機制，確保驗驗證過程程能夠及及時捕捉捉計量模模型表現現和支持持體系的的變化，適時啟啟動驗證證工作。3商業業銀行的的驗證流流程應包含應應變機制制，確保保驗證對對象或驗驗證工作作條件發發生重大大變化而而導致重重大調整整時，可可及時記記錄和檢檢查驗證證工作的的變化，做好應應對變化化的工作作預案，確保變變化不阻阻礙驗證證工作的的順利實實施。4商業業銀行應應當充分分了解資資產組合合風險特特征和資資本計量量高級方方法的特特點，對對不同資資產組合合的風險險設計相相應的驗驗證工具具和方法法，確保保驗

17、證技技術手段段能有效效實現驗驗證目標標。5驗證證人員應應當充分分了解不不同模型型方法的的局限性性，針對對計量方方法的特特點進行行重點驗驗證。6商業業銀行應應當建立立自動監監測系統統，確保保定期持持續監控控工作流流程和標標準的一一致性。7商業業銀行應應當對驗驗證過程程進行全全面記錄錄，形成成文檔。文檔應應至少包包括驗證證范圍、內容、方法、步驟、結果、報告、已識別別的缺陷陷以及整整改措施施和改進進情況評評估等。（五）驗驗證的支支持體系系1商業業銀行應應當建立立一套完完整的驗驗證數據據管理流流程，確確保驗證證工作基基于準確確、適當當和完整整的數據據。2商業業銀行應應當具備備能夠有有效支持持驗證工工作

18、的信信息系統統，提高高驗證工工作的自自動化程程度，提提升驗證證工作的的效率和和準確性性，信息息系統的的建設及及內部控控制要求求應滿足銀銀監會的的有關規規定。3驗證證數據管管理流程程應包括以以下方面面： （1）建立支支持驗證證工作的的數據集集，能夠夠完成輸輸入數據據的清理理篩選、邏輯檢檢驗和后后臺不同同來源的的數據對對賬等功功能，確確保用于于驗證數數據的準準確性。如需建建立驗證證樣本數數據集，應明確抽抽樣標準準。 （2）制定數數據存儲儲的管理理辦法，確保數數據長期期存儲的的安全性性，滿足足驗證工工作對數數據觀察察期的要要求。 （3）制定手手工錄入入數據規規則，為為數據輸輸入人員員提供必必要的培培

19、訓，減減少數據據手工輸輸入錯誤誤。 （4）定期對對驗證數數據的質質量進行行評估。4商業業銀行應應當保存存與驗證證工作相相關的各各類重要要文檔，詳細記記錄驗證證工作的的全部內內容，確確保驗證證工作能能夠被檢檢驗和復復制，包包括： （1）高級計計量方法法開發技技術文檔檔。 （2）各階段段驗證工工作的分分析文件件和報告告。 （3）政策和和流程的的形成依依據，對對相關風風險計量量的影響響。 （4）根據驗驗證工作作采取改改進糾正正措施的的記錄。 （5）向董事事會或高高級管理理層的匯匯報材料料。 （6）內部審審計報告告。 （7）其他有有助于第第三方了了解驗證證合規性性的文檔檔。二、信用用風險內內部評級級體

20、系驗驗證（一）基基本要求求1內部部評級體體系驗證證應評估內內部評級級和風險險參數量量化的準準確性，包括： （1）非零售售風險暴暴露的評評級和零售風風險暴露露資產池池劃分按按照設計計要求得得以實施施。 （2）內部評評級能夠夠有效區區分風險險。 （3）非零售售風險暴暴露的評評級遷徙徙符合相相應的評評級方法法論。 （4）零售風風險暴露露的風險險分池體體系能準準確將風風險暴露露劃分到到相應的的資產池池。 （5）每個等等級或資資產池的的實際違違約率、損失程程度和風風險暴露露與所估估計的風風險參數數一致。2內部部評級體體系驗證證應評估內內部評級級和風險險參數量量化的穩穩定性，即：在在風險不不變的情情況下，

21、所采用用政策和和標準能能夠保持持評級與與所估計計的風險險參數總總體上不不發生變變化，但但不排斥斥評級體體系的調調整。3內部部評級體體系驗證證應評估內內部評級級和風險險參數量量化的審審慎性，即：所所采用政政策與標標準能夠夠辨別內內部評級級、風險險分池和和量化估估值的數數據來源源不確定定性程度度，以及及內部評評級和風風險參數數量化的的保守程程度，以以保證實實際結果果不明顯顯超出風風險參數數的估計計值。4內部部評級體體系的驗驗證頻率率應能夠保保證內部部評級和和風險參參數量化化的準確確性、完完整性、可靠性性。商業業銀行內內部評級級風險參參數量化化的方法法、數據據或實施施發生重重大改變變時，相相關驗證證

22、活動應應及時實施施。5內部部評級體體系驗證證應包括投投產前全全面驗證證、定期期持續監監控和投投產后全全面驗證證三個階階段。 實施內內部評級級法初期期，如缺乏足足夠的數數據進行行結果分分析，商商業銀行行應主要依依靠對開開發依據據的驗證證、過程程核查和和基準測測試等驗驗證手段段，保證證內部評評級結果果和風險險參數估估值的準準確性。早期階階段的驗驗證活動動應包括商商業銀行行高級管管理層對對評級體體系運作作的有效效性的判判斷，不不能僅依依靠實證證方法。6商業業銀行應應當對內內部評級級體系進進行投產產前全面面驗證，確保內內部評級級模型具具備投入入使用的的基本條條件，內內部評級級體系滿滿足本辦辦法附件件5

23、的最低低要求。7商業業銀行投投產前全全面驗證證報告應應作為內內部評級級體系投投入使用用的審批批依據，驗證結結果應作為確定定持續監監測指標標閾值的的依據。8商業業銀行應應當對內內部評級級體系進進行定期期持續監監控，通通過一系系列監測測指標評評估計量量模型和和評級體體系的表表現，確確保評級級體系得得到合理理應用，有關計計量模型型的風險險區分、校準能能力和穩穩定性達達到內部部設定標標準。9當設設定監測測指標突突破閾值值時，商商業銀行行應當適時時啟動投投產后全全面驗證證。10商商業銀行行應當結合合評級體體系有效效性年度度檢查，對內部部評級體體系進行行投產后后全面驗驗證，為為內部評評級體系系繼續使使用或

24、全全面優化化提供依依據。當當商業銀銀行資產產組合、授信政政策及流流程發生生實質性性變化，或經濟濟周期等等外部因因素發生生重大變變化影響響評級體體系運行行環境時時，商業業銀行應應當及時時啟動全全面驗證證。11商商業銀行行應當根據據內部評評級體系系和風險險參數量量化模型型的特點點，采用用不少于于兩種方方法驗證證模型的的風險區區分能力力、穩定定性以及及風險參參數量化化的準確確性。驗驗證人員員在了解解模型邏邏輯和局局限性的的基礎上上，應當當能說明明所選用用驗證方方法的依依據及適適用性，并了解解這些方方法的局局限性。12商商業銀行行應當通過過基準測測試評估估現行評評級體系系與其他他評級結結論的差差異。商

25、商業銀行行應當根據據評級模模型特征征和評級級體系選選擇合理理的基準準，對模模型結果果和評級級結果分分別進行行基準測測試。如如商業銀銀行使用用外部評評級結果果支持驗證證校準，則應當當了解外外部評級級工具考考慮的風風險因素素和評級級標準，確保外外部評級級的結構構與內部部評級保保持一致致。13實實施初級級內部評評級法的的商業銀銀行可將將實際違違約損失失率、違違約風險險暴露與與監管標標準進行行比較。實際違違約損失失率、違違約風險險暴露值值應構成內內部經濟濟資本評評估的重重要因素素。（二）投投產前全全面驗證證1投產產前全面面驗證包包括但不不限于以以下工作作： （1）對風險險參數量量化模型型及其他他評級相

26、相關模型型進行開開發階段段驗證，涵蓋風風險量化化的數據據選取、參數估估算、映映射和參參數應用用四個階階段，包包括對風風險參數數量化政政策、流流程、關關鍵定義義、建模模數據和和模型基基礎假設設及方法法論等的的驗證。 （2）對評級級治理結結構、評評級體系系設計、評級流流程以及及支持內內部評級級的信息息系統和和數據管管理進行行驗證。2商業業銀行應應當評估估支持內內部評級級和風險險參數量量化模型型的開發發依據。開發依依據是內內部評級級體系以以及風險險參數量量化設計計和構建建的基礎礎，包括括研究文文獻、實實證基礎礎、統計計模型技技術邏輯輯，證明明所采取取的方法法及選定定變量合合理性。評估開開發依據據應滿

27、足下下列要求求： （1）內部評評級體系系能夠準準確評估估債務人人及債項項風險。 （2）風險分分池體系系能夠準準確衡量量不同資資產池的的風險情情況并衡衡量風險險池隨時時間的變變化情況況。 （3）風險參參數量化化能夠準準確估計計違約概概率、違違約損失失率和違違約風險險暴露。3若內內部評級級體系或或風險參參數量化化模型發發生重大大改變，商業銀銀行應當當重新評評估開發發依據。4投產產前全面面驗證應應包括比比較現行行的內部部評級體體系以及及風險參參數量化化方法與與其他備備選方案案之間的的優劣。對于零零售資產產組合,評估開開發依據據應包括采采用實證證經驗對對不同風風險驅動動因素進進行比較較分析和和選擇。5

28、商業業銀行采采用以模模型為基基礎的內內部評級級體系，驗證應應包括分分析支持持模型運運行的數數據質量量和統計計模型構構建技術術；分析析評級體體系運行行的歷史史經驗數數據，確確保結果果與開發發樣本最最大程度度的吻合合；通過過時段外外和樣本本外數據據測試驗驗證統計計模型的的適應性性。6商業業銀行采采用基于于專家判判斷的評評級體系系，驗證證可以包包括對評評級體系系采納專專家經驗驗的依據據進行檢檢查，并并對模型型的最終終表現進進行評估估。7商業業銀行采采用專家家判斷的的評級體體系，并并以模型型估計值值作為輸輸入參數數時，驗驗證應對所包包括的財財務比率率指導值值或打分分模型分分值體系系進行檢檢查，包包括對

29、歷歷史違約約和損失失情況的的比率值值或分值值的邏輯輯與實證證的描述述。8商業業銀行應應當建立立具有代代表性的的數據樣樣本對內內部評級級體系進進行基準準測試，即用替替代方法法或數據據得出推推論，在在模型得得出結果果之前，評估內內部評級級結果以以及風險險參數估估計是否否可靠。基準測測試應檢驗現現行評級級方法與與其他評評級方法法在評級級結論方方面的差差異；對對于零售售風險暴暴露，基基準測試試應檢驗其其它風險險分池方方法是否否得到相相似的風風險驅動動因子和和組合分分布。 基準測測試方法法包括： （1）評級審審核人員員對專家家判斷體體系中評評級人員員的評級級結果進進行重新新評級。 （2）運用內內部開發發

30、的模型型對基于于專家判判斷的風風險暴露露進行評評級。 （3）專家根根據長期期經驗對對模型評評級的風風險暴露露進行評評級。 （4）比較內內部評級級與外部部評級的的結果。9商業業銀行對對風險參參數量化化進行基基準測試試，可視視不同情情況對本本辦法附附件5描述的的量化過過程四個個階段進進行測試試: （1）比較樣樣本數據據集和其其他數據據源。 （2）使用另另一種方方法對相相同樣本本數據計計算風險險參數。 （3）使用另另一種方方法進行行映射。 （4）使用另另一種方方法對實實施階段段數據進進行調整整。 10基基準測試試與實際際采用的的內部評評級和風風險參數數量化結結果之間間存在誤誤差時，商業銀銀行應調查原

31、原因，確確認內部部評級結結果或風風險參數數估計值值是否存存在錯誤誤，分析析誤差是是否可以以接受。（三）持持續監控控1商業業銀行應應當對內內部評級級體系進進行持續續監控，確保內內部評級級和風險險參數量量化按照照本附件件設定的的要求有有效運行行。定期期持續監監控包括括但不限限于以下下內容： （1）評級治治理工作作情況。 （2）評級系系統運作作情況，包括評評級流程程、評級級推翻情情況。 （3）評級政政策執行行和調整整情況。 （4）評級結結果的準準確性。 （5）評級使使用情況況。 （6）數據存存儲、管管理、維維護情況況和數據據質量。 （7）評級指指標或風風險變量量的穩定定性和預預測性。 （8）評級模模

32、型的穩穩定性。 （9）評級分分布和評評級遷徙徙情況。 （100）評級級模型使使用環境境的變化化情況。 （111）前一一驗證階階段發現現的風險險點。2商業業銀行應應當從模模型上線線運行之之日起對對上線模模型開展展持續監監控工作作，直至至模型下下線或模模型結果果不再進進入風險險加權資資產計算算引擎之之日停止止。3商業業銀行應應當根據據不同資資產特點點結合客客戶履約約表現更更新情況況確定合合理的監監控頻率率，形成成監測分分析報告告。遇重重大市場場變動時時，商業業銀行應應當及時時調整監監控頻率率。（四）投投產后全全面驗證證1商業業銀行應應當進行行返回檢檢驗，運運用統計計方法分分析內部部評級結結果和風風

33、險參數數的估計計值。商商業銀行行應當對返返回檢驗驗使用的的方法和和數據形形成專門門的文檔檔。返回回檢驗至至少每年年進行一一次。 返回檢檢驗是比比較內部部評級體體系預測測結果與與實際結結果，對對內部評評級確定定、風險險池劃分分以及風風險參數數估計的的準確性性進行實實證分析析。2商業業銀行應應當對內內部評級級計量模模型和支支持體系系進行投投產后全全面驗證證。對計計量模型型的驗證證應至少達達到本附附件對數數據、評評級模型型、違約約概率、違約損損失率、違約風風險暴露露的驗證證要求，對支持持體系的的驗證應應至少達達到本附附件對信息系統統、政策策流程的的驗證要要求和驗驗證是否否達到本本辦法附附件5對治理理

34、結構、數據管管理、文文檔化管管理和內內部評級級應用的的要求。投產后后全面驗驗證還應覆蓋對支支持體系系的過程程核查。3過程程核查包包括對內內部評級級以及風風險參數數量化是是否按照照設計要要求運作作、監控控和更新新評估的的一系列列活動。過程核核查包括括確定數數據的質質量、評評級流程程的合理理性等活活動，并并應確保查查明的缺缺陷得到到糾正。4對于于不同的的內部評評級法和和風險參參數量化化方法，商業銀銀行可以以采用相相應的過過程核查查方法： （1）商業銀銀行采用用基于模模型的內內部評級級體系，過程核核查應包括評評價自動動分配過過程,如如核查電電腦編碼碼模式和和數據輸輸入是否否正確，評估模模型運用用是否

35、符符合本辦辦法附件件5規定的的要求等等。 （2）商業銀銀行采用用基于專專家判斷斷的內部部評級體體系，應應要求獨獨立檢查查人員評評估評級級人員是是否執行行現有的的評級政政策。驗驗證的最最低要求求應包括透透明的評評級過程程、評級級人員使使用的信信息數據據基礎、評級決決策的記記錄等。5商業業銀行的的驗證政政策應對內部部評級結結果、風風險參數數估計值值與實際際結果之之間的差差別設定定容忍度度，并規規定差別別超出容容忍度情情況下應應采取的補救措措施和處處理流程程。（五）對對數據的的驗證1商業業銀行應應當對評評級體系系所用數數據進行行驗證，包括對對模型開開發樣本本數據和和評級運運行實際際業務數數據的驗驗證

36、。2商業業銀行進進行投產產前全面面驗證時時，應對數據據的完整整性、全全面性、準確性性、一致致性、數數據質量量和缺陷陷處理進進行驗證證。（1）驗驗證樣本本數據完完整性時時，應重點評評估樣本本數目、觀察期期、滿足足建立評評級模型型基本要要求的情情況，分分析樣本本數據的的選取數數量、選選取時間間段和采采集頻率率對風險險參數估估計值準準確性的的影響。（2）驗驗證樣本本數據全全面性時時，應重點評評估樣本本選取方方法與步步驟對樣樣本數據據代表性性的影響響，評估估樣本數數據反映映本銀行行信用風風險暴露露特征、信貸政政策及外外部經營營環境的的能力。（3）驗驗證樣本本數據準準確性時時，應審核模模型輸入入數據是是

37、否真實實可靠，避免數數據輸入入出現重重大偏差差。驗證證人員應應當審核核數據清清洗方法法與過程程對數據據準確性性的影響響，并全全面校驗驗違約客客戶和違違約債項項的標識識情況。對于需需采用抽抽樣方法法驗證準準確性的的風險暴暴露，應應分析抽抽樣方法法的代表表性。對對輸入數數據的例例外情況況，應詳細記記錄并進進行審查查。（4）驗驗證樣本本數據一一致性時時，應審核模模型自動動輸入數數據和人人工補錄錄數據的的采集范范圍是否否適當，采集標標準是否否一致；應對評級級體系所所使用數數據和會會計數據據進行對對賬，評評估數據據一致性性程度。 （5）驗證數數據質量量時，應應運用勾勾稽檢查查、橫向向比較和和趨勢分分析等

38、方方法進行行數據質質量分析析與檢查查，驗證證數據在在單一時時點上經經受邏輯輯檢驗的的能力，以及多多時點上上連續性性和一致致性經受受業務檢檢驗、統統計檢驗驗與邏輯輯檢驗的的能力。驗證過過程中應應重點關關注數據據中的缺缺失值、異常值值和極端端值及其其處理方方法。 （6）驗證數數據缺陷陷處理時時，應審核模模型開發發團隊對對樣本數數據缺陷陷的理解解和處理理方法，評估上上述處理理對模型型開發的的影響。3使用用外部數數據進行行內部評評級體系系設計及及驗證時時，商業業銀行應應重點檢檢驗外部部數據與與內部數數據之間間的可比比性、相相關性和和一致性性。 商業銀銀行應當當每年對對繼續使使用外部部數據的的恰當性性進

39、行評評估。（六）對對評級模模型的驗驗證1商業業銀行應應當對評評級模型型關鍵定定義的合合規性和和持續有有效性進進行核查查，主要要包括違違約定義義、損失失定義、主標尺尺定義、長期中中心違約約趨勢及及經濟衰衰退期定定義。 （1）審查違違約定義義與損失失定義的的界定與與標識是是否符合合本辦法法附件5的要求求，違約約定義的的客觀標標準與主主觀認定定是否合合理。 （2）審查損損失定義義及實際際執行是是否持續續涵蓋直直接成本本、間接接成本等等具體內內容并反反映時間間價值，在業務務實踐中中是否具具有合理理性與可可操作性性。 （3）審查主主標尺定定義，其其中評級級級別和和標準是是否合理理、直觀觀，且能能夠有效效

40、區分風風險，描描述是否否詳細、可操作作。不同同業務條條線、部部門和地地區的評評級級別別標準是是否保持持一致。 （4） 審查查長期中中心違約約趨勢的的計算方方法和實實際執行行是否真真實地反反映了銀銀行的歷歷史違約約情況，是否采采用了最最保守的的加權方方式進行行長期違違約趨勢勢的估計計，是否否反映了了經濟周周期的特特點。 （5） 審查查經濟衰衰退期的的定義是是否合理理并且可可操作，是否能能夠真實實代表經經濟低迷迷時期的的違約損損失率特特點，審審查經濟濟衰退期期界定與與壓力測測試情景景之間的的關系是是否合理理。2商業業銀行應應當評估估模型細細分的依依據和合合理性，確保模模型能夠夠準確反反映風險險暴露

41、風風險特征征。3商業業銀行應應當對評評級方法法論進行行驗證，評估所所選模型型的內在在邏輯、合理性性、適用用性與局局限性，同時應應能證明明所選評評級方法法論能夠準準確反映映評級對對象的風風險特征征和周期期特征。 商業銀銀行應當當評價不不同評級級方法論論對風險險估值準準確性和和穩定性性的影響響。4商業業銀行應應當評估估模型參參數和基基本假設設是否與與實際資資產組合合的風險險特征和和外部經經營環境境持續保保持一致致，在經經濟環境境發生改改變時，相關假假設和參參數是否否持續合合理。5商業業銀行應應當檢查查建模過過程的合合理性，包括樣樣本選取取邏輯和和依據、數據清清洗方法法與過程程、模型型參數選選擇、單

42、單變量分分析、分分數轉換換、多變變量分析析和樣本本與總體體的映射射依據等等。建模模及模型型優化過過程應當當有專門門文檔，確保能能被第三三方復制制。6商業業銀行應應當對模模型結果果進行驗驗證，并并關注不不同評級級方法論論下評級級結果與與經濟周周期的關關系。 （1）對債務務人評級級模型和和主標尺尺，結果果驗證包包括長期期平均違違約趨勢勢的合理性性分析，模型輸輸出結果果與人工工干預最最終結果果的關系系，以及及等級與與違約概概率對應應的合理理性等。 （2）對債項項評級模模型，結結果驗證證包括不不同種類類債項的的債項級級別或違違約損失失率確定定過程與與結果的的合理性性，債項項評級模模型輸出出結果與與人工

43、干干預最終終結果的的關系等等。 （3）對于零零售風險險暴露，應檢查評評分與風風險參數數對應關關系、實實際結果果與風險險參數估估計值的的合理性性，檢查查風險分分池的邏邏輯、結結構是否否合理，基于風風險劃分分的風險險參數計計量結果果是否準準確，資資產池是是否符合合池內同同質性和和池間異異質性要要求。7商業業銀行應應當對每每年重新新確定的的個人住住房抵押押貸款和和合格循循環零售售風險暴暴露存量量客戶的的分池進進行驗證證，并對每年年重新確確定歸入入零售風風險暴露露的小企企業名單單進行驗驗證。8商業業銀行應應當根據據實際業業務數據據對債務務人評級級模型的的區分能能力進行行驗證，以確保保模型能能夠按照照債

44、務人人風險大大小有效效排序。模型區區分能力力應采用不不少于兩兩種方法法進行檢檢驗，包包括監測測累積準準確曲線線及其主主要指數數準確性性比率、ROCC曲線及及AUCC系數、SommerssD和KKS檢驗驗結果等等。9商業業銀行應應當檢查查并文檔檔記錄模模型的使使用測試試結果與與實際業業務的吻吻合性。10商商業銀行行應當選擇擇適當方方法對低低違約資資產組合合的評級級模型進進行驗證證，可使使用的方方法包括括： （1） 將內內部評級級和遷徙徙矩陣與與第三方方的等級級和遷徙徙矩陣相相比較，如評級級機構、共同數數據庫或或其他內內部模型型所得到到的評級級及評級級變動情情況。 （2）將內部部評級與與內部和和外

45、部不不同專家家的判斷斷相比較較。 （3）對具有有相同等等級風險險暴露的的風險特特征進行行分析。 （4）將整個個資產組組合的平平均等級級與該資資產組合合的實際際情況相相比較。 （5）對評級級模型采采納專家家判斷的的依據進進行檢查查，并對對模型的的總體表表現進行行評估。 （6）采用自自行驗證證方法，并充分分考慮數數據不足足的影響響，采取取數據加加強方法法來彌補補數據的的不足。（七）對對違約概概率的驗驗證1商業業銀行應應當對違違約概率率估值進進行驗證證。2商業業銀行應應當根據據實際違違約頻率率對違約約概率估估值的準準確性進進行驗證證。驗證證人員應應當采用用不少于于兩種方方法分析析實際違違約頻率率與違

46、約約概率估估值的吻吻合程度度，包括括二項檢檢驗、卡卡方檢驗驗、正態態檢驗、紅綠燈燈方法、赫芬達達爾指數數和條件件信息熵熵等方法法。3商業業銀行應應當根據據實際業業務數據據對債務務人評級級模型的的穩定性性進行驗驗證，檢檢驗違約約概率估估值在時時間和客客戶群變變動情景景下是否否具有穩穩定性。 （1）商業銀銀行應當當分析不不同評級級方法論論對評級級穩定性性的影響響，設定定內部穩穩定性監監測指標標。 （2）商業銀銀行應當當對不同同時間段段模型區區分能力力的穩定定性進行行驗證，確保模模型的區區分能力力至少在在三年中中滿足內內部設定定的穩定定性要求求，并確確保模型型區分能能力超過過設定時時限后隨隨時間段段

47、長度的的增大而而逐漸減減弱而非非驟降。 （3）商業銀銀行應當當評估經經濟和法法律環境境等模型型使用前前提條件件發生變變化對違違約概率率估值穩穩定性的的影響。4對于于零售風風險暴露露違約概概率穩定定性的驗驗證，除除滿足上上一條規規定外，還應驗證資資產分池池的穩定定性，評評估新增增客戶在在不同資資產池之之間的分分布比例例與原有有客戶的的分布比比例的一一致性。5如果果零售風風險暴露露的違約約概率考考慮了成成熟性效效應，商商業銀行行應當評估估成熟性性效應對對違約概概率估值值穩定性性的影響響，包括括： （1）債項的的成熟時時間是否否發生了了變化。 （2）債項的的賬齡分分布比例例是否發發生了較較大變化化。

48、 （3）未成熟熟零售風風險暴露露的違約約概率調調整參數數是否恰恰當。6商業業銀行應應當根據據實際業業務數據據對債務務人違約約概率估估值的審審慎性進進行驗證證。審慎慎性驗證證可通過過統計方方法比較較違約概概率估計計值與實實際違約約頻率，確保統統計結果果滿足內內部設定定標準。（八）對對違約損損失率的的驗證1商業業銀行應應當參照照對違約約概率的的驗證的的相關要要求，對對違約損損失率估估值的風風險區分分能力、準確性性和穩定定性進行行驗證。2商業業銀行應應當驗證證違約損損失率估估值考慮慮經濟衰衰退的方方法和程程度。3如運運用清收收違約損損失率方方法估算算違約損損失率，驗證應應包括對對清收結結束時間間、可

49、收收回金額額評估方方法、成成本評估估方法和和折現率率選擇等等的驗證證。商業業銀行應應當重點點評估下下列內容容： （1）賬齡分分布的變變化是否否對清收收時間與與回收金金額產生生明顯的的影響，折現率率是否包包含了對對于回收收現金流流波動性性所采取取的溢價價。 （2）折現率率是否與與回收現現金流之之間存在在期限錯錯配。 （3）清收過過程中發發生的直直接費用用和間接接費用是是否得到到了合理理考慮。4商業業銀行應應當審閱閱違約損損失率估估計程序序是否合合理，即即是否按按照構建建開發數數據集、評估違違約債項項的已實實現違約約損失率率和估計計非違約約債項的的違約損損失率等等程序進進行。 （1）驗證開開發數據

50、據集時，商業銀銀行應當當評估違違約債項項樣本是是否有偏偏，是否包包含違約約情況相相對較多多和已實實現違約約損失率率相對較較高的年年度數據據，風險因因素與評評級或分分池時所所用風險險因素是是否有實實質性差差異，是否與與違約概概率所用用違約定定義保持持一致。 （2）計算樣樣本違約約債項的的實際違違約損失失率時，應評估經經濟衰退退對違約約損失率率的影響響。 （3）估算非非違約債債項的違違約損失失率時，應基于實實證研究究分析與與其類似似的違約約債項已已實現違違約損失失率的分分布情況況。 第一，使用模模型（如如回歸模模型）直直接得出出或調整整得出違違約損失失率估計計值時，驗證應應通過樣樣本外檢檢驗評估估

51、模型的的預測能能力。 第二，運用專專家判斷斷對違約約損失率率估計值值進行調調整時，驗證應應重點檢檢查調整整依據和和程序透透明度，并檢查查調整政政策執行行情況的的一致性性。5商業業銀行可可運用基基準測試試和返回回檢驗的的方法對對違約損損失率估估值的準準確性進進行驗證證。進行行基準測測試時，商業銀銀行應當當重點考考慮違約約定義差差異、數數據樣本本差異以以及有關關貸款收收回、損損失和折折現率評評估方法法差異對對基準比比較結果果的影響響。商業業銀行可可采用與與其自身身資產池池相近的的外部數數據（如如第三方方評級機機構）為為基準。如未使用外外部數據據，商業業銀行應應當能提提供充足足的理由由以及補補償性措

52、措施，如如較高頻頻率的返返回檢驗驗。對于無無法獲得得外部基基準的估估值，如如零售風風險暴露露，商業業銀行可可設定內內部基準準進行測測試。6對零零售風險險暴露的的違約損損失率估估計值進進行驗證證時，應應涵蓋違違約損失失率池內內債項同同質性、池間異異質性以以及違約約損失率率參數設設定的準準確性。（九）對對違約風風險暴露露的驗證證1商業業銀行應應當參照照對違約約概率的的驗證的的相關要要求，對對違約風風險暴露露估值的的準確性性和穩定定性進行行驗證。2商業業銀行對對違約風風險暴露露驗證應應側重于于對估計計程序的的評估。 （1）商業銀銀行評估估違約風風險暴露露估值樣樣本數據據時，應應關注數數據的完完整性，

53、包括違違約后被被收回的的債項。 （2）商業銀銀行應當當審核違違約風險險暴露估估算驅動動因素的的合理性性，關注注風險暴暴露估值值過程中中是否考考慮到以以下因素素：影響響借款人人要求獲獲取資金金的因素素、影響響商業銀銀行提供供貸款的的因素、可能作作為借款款人的其其他資金金來源的的第三方方態度和和特定債債項的性性質等。 （3）運用專專家判斷斷對違約約風險暴暴露估計計值進行行調整時時，驗證證應重點檢檢查調整整依據和和程序透透明度，并檢查查調整政政策執行行情況的的一致性性。3商業業銀行對對非衍生生工具的的表外項項目使用用1000%的信信用轉換換系數或或整項債債項的使使用率，對表內內項目使使用當前前未償還

54、還余額時時，應評估風風險暴露露估計值值的保守守程度。（十）對對信息系統統的驗證證1商業業銀行應應當審核核內部評評級信息息系統數數據內容容的全面面性、完完整性與與有效性性，建立立的數據據倉庫與與風險數數據集市市是否符符合本辦辦法對內內部評級級信息系統統的要求求，內部部評級信信息系統統與其他他信息系統統是否達達到有效效整合、數據口口徑是否否達到統統一等。2商業業銀行應應當審核核內部評評級信息息系統是是否能有有效支持持評級運運作、評評級模型型開發、評級模模型的驗驗證與優優化、內內部評級級數據管管理和風風險報告告等，數數據采集集、數據據清洗、存儲、備份、業務數數據的定定期加載載、數據據取樣和和數據分分

55、析等功功能是否否完善。3商業業銀行應應當審核核內部評評級信息息系統是是否經過過功能測測試、集集成測試試以及用用戶確認認測試。4商業業銀行應應當審核核內部評評級信息息系統是是否具有有可靠性性與安全全性，對系統統的安全全性與穩穩定性是是否進行行過測試試，是否否具有相相關政策策與措施施控制數數據的存存取，是是否有完完整備份份、恢復復、回退退計劃以以及業務務持續性性計劃，以保證證數據的的完整性性免受危危機或災災難事故故的影響響。5商業業銀行應應當審核核內部評評級信息息系統是是否具有有靈活性性及可擴擴展性，能根據據需要及及時改進進并升級級信息系統統，充分分滿足內內部評級級體系以以及模型型開發、運行對對信

56、息不不斷增加加的需求求，確保保信息系統統在擴展展過程中中不發生生信息丟丟失的風風險。（十一）對政策策和流程程的驗證證1商業業銀行應應當對風風險計量量體系中中的政策策和流程程進行驗驗證，確確保模型型計量結結果能夠夠得到合合理運用用。2商業業銀行應應當對政政策和流流程進行行定性驗驗證，包包括： （1）政策和和流程的的合規性性，評估估相關政政策是否否符合本辦辦法附件件5的要求求。 （2）風險計計量政策策和流程程設置的的依據和和合理性性。依據據包括模模型特點點、評級級方法論論和評級級獨立性性；合理性性包括評評級更新新頻率和和評級人人員的專專業資格格等影響響模型結結果質量量的重要要因素。 （3）政策和和

57、流程是是否合理理界定了了風險計計量和風風險管理理的關系系。 （4）違約定定義的完完整性和和維護及及時性，包括技技術性違違約確定定依據和和合理性性。 （5）評級發發起、認認定、推推翻和更更新等政政策和流流程的依依據和合合理性，檢查推推翻政策策執行過過程中是是否主要要依據模模型未涉涉及的相相關信息息，是否否有對同同一風險險因素重重復考慮慮的情況況等。商商業銀行行應當重點點監測評評級推翻翻的情況況，檢查查是否建建立了監監控評級級推翻的的規范與與流程，是否制制定了針針對人工工推翻模模型評級級、參數數排除或或者修改改模型輸輸入等情情況的判判斷條件件。 （6）集團客客戶評級級政策的的合理性性。3商業業銀行

58、應應當對政政策和流流程進行行定量驗驗證。 （1）通過實實際數據據分別檢檢驗模型型計量結結果和評評級體系系認定結結果的吻吻合程度度，評估估政策和和流程對對風險計計量區分分能力的的影響程程度，應應特別關關注違約約定義的的完整性性維護和和技術性性違約的的處理對對區分能能力的影影響、評級推推翻政策策對區分分能力的的影響。 （2）驗證政政策執行行的一致致性，評評估和計計算同一一政策在在商業銀銀行內部部不同部部門和人人員的理理解、執執行差異異，特別別關注基基于專家家判斷的的評分卡卡在執行行中的一一致性。結合對對準確性性和區分分能力的的驗證結結果，評評估政策策在不同同區域和和層次中中的效果果。 （3）評估政

59、政策和流流程以及及模型對對風險計計量影響響的相關關性，對對于發生生高相關關性情況況時，應應特別關關注政策策和流程程制定的的合理性性。4商業業銀行應應當監測測和分析析評級推推翻的情情況。對對評級推推翻的驗驗證可從從推翻性性質、授授權人員員和頻率率等維度度進行。推翻驗驗證應對照風風險計量量模型結結果，審審查不同同推翻環環節的推推翻決定定和程度度對評級級體系穩穩定性的的影響，分析推推翻政策策和授權權的合理理性。 （1）應分別對對評級人人員推翻翻模型結結果、評評級認定定人員推推翻評級級發起人人員評級級結果分分別驗證證。 （2）如果存存在評級級推翻過過于頻繁繁的情況況，商業業銀行應應檢查內內部評級級體系

60、相相應環節節可能存存在的問問題，并并從以下下兩個角角度評估估評級推推翻情況況： 第一，推翻比比例檢驗驗，分析析推翻比比例是否否高于內內部設定定的容忍忍值。 第二，推翻程程度檢驗驗，檢驗驗推翻等等級跨度度大于內內部設定定級別的的現象在在所有推推翻中所所占比例例是否高高于內部部設定的的容忍值值。三、市場場風險內內部模型型驗證（一）基基本要求求1商業業銀行應應當對用用于市場場風險資資本計量量的風險險價值模模型以及及與之相相關的產產品定價價模型進進行驗證證。2商業業銀行引引入新模模型計量量新產品品或新業業務的風風險價值值并納入入市場風風險資本本計提前，模型型應經過投投產前全全面驗證證，確保保模型對對該