1、 家庭理財課程期末考試案例分析報告班級 機0902-2班于 洋學號200907682011年5月24日王先生：您好！首先非常感您對我們的信任，使我們有機會為您提供全面的理財規劃服務。這份理財規劃報告書是用來幫助您明確財務需求及目標，對您家庭的理財事務進行更好地決策，從而使您達到財務自由、決策自主、生活自在。在這份專為您量身打制的規劃報告書中我們作出的所有的分析都是基于您當前的家庭情況、財務狀況、生活環境、未來目標以及結合當前所處的經濟形勢對一些金融參數的假設，測算出的結果可能與您真實情況存在有一定的誤差，因此您提供信息的完整性、真實性將有利于我們為您提供更精確的個人理財規劃。為了能夠使您滿意，

2、我們將盡力憑投資專業知識與能力，以您的利益為先，秉承誠信原則提供服務，注重“穩健為先、合理規劃”，但由于市場情況變幻莫測，同時，鑒于您家庭狀況、金融參數的估計假設、社會經濟形勢等均會發生變化，因此建議您與我們保持定期聯系，以便及時為您調整理財規劃報告。請您相信，我們一定會為您和您的家庭制定一個合理的理財規劃，使您能悠然面對未來生活，讓富足永遠與您相伴。于洋2011年5月24日錄目第一部分 案例簡介第二部分 家庭基本情況1、家庭成員資料2、近期家庭資產負債表3、年度家庭收支表第三部分 家庭財務分析1、財務比率分析第四部分 理財綜合需求分析1、理財目標2、風險評估第五部分 理財假設第六部分 理財目

3、標資金供需分析及目標調整第七部分 理財規劃建議1、家庭財務安全規劃2、子女大學教育金規劃3、購房規劃4、購車規劃第八部分 風險揭示第九部分 理財規劃方案修正1、理財規劃方案修正第一部分 ： 案例簡介王先生，30歲。老婆，25歲。倆人剛結婚。王先生的稅后收入5000元/月（扣除社保， 醫保，公積金）。四大節日獎金，6000元/年。住房公積金，3. 5萬元/年。老婆，1800元/月（扣除社保，醫保，無公積金）。夫妻倆現有1套50平米的單位分住房，現出租，租金600元/月。家庭現有存款10萬元。住房公積金10萬元。投資股票30萬元，現市值11萬元，深套。單位為王先生買了1份終身福壽增值保險，已經交完

4、保險費，估計到60歲后可以拿60萬元。有舊車1 部，非本人所有，只有駕駛權。日常支出2500-3000元/月。車子費用1000元/月。王先生買了永保險，每年交保費5000元，交到60歲。 第二部分：家庭基本情況一、 家庭成員資料家庭成員年齡職業父親王先生30歲公司職員母親王太太25歲公司職員二、 近期家庭資產負債表資產負債現金及活期存款10信用卡貸款余額 預付保險費60消費貸款余額 定期存款汽車貸款余額 住房公積金10 房屋貸款余額債券基金 其他 股票及股票基金11  汽車及家電  房

5、地產投資 自用房地產  資產總計(1)91負債總計(2)凈資產 (1)-(2)91三、 年度家庭收支表收入支出本人工資收入6基本生活費開銷3.3配偶工資收入2.16父母贍養費0年終獎0.6子女教育費0公積金收入3.5保費支出0.5房屋出租收入0.72車子使用費用1.2收入合計12.98支出合計5節余7.98注：資產生息收入中除存款利息外，還包括分紅和股息第三部分：家庭財務分析一、 家庭財務比率：家庭財務比率定義比率合理圍備注負債比率總負債/總資產020%-60%無負債流動性比例流動性資產/每月支出43-6凈資產償付比例凈資產/總資產100%30%-60%凈儲蓄率凈

6、儲蓄/總收入61%20-60%從家庭財務比率來看，流動性比例合適，可以滿足家庭對資產的流動性需求；零負債說明您的家庭無負債壓力，投資配置管理尚有余地；凈儲蓄率接近合理圍，說明您的家庭節余比較適當，不過你還可以考慮將20%左右的凈收入用于增加儲蓄或者投資；凈資產償付比例過大一方面說明您的家庭無負債壓力，同時也說明您沒有充分利用起自己的信用額度。您的家庭的資產很高，沒有負債。可提高合理的投資負債來獲得更多的理財收入。可以看出您的家庭財務情況穩健有余，回報不足；家庭財富的增長過分依賴工資收入，投資性資產占有比例過低，良好的信用額度沒有充分利用。投資股票的資產比例過大，而且損失的資金較多，可以看出您對

7、股票行情了解不夠充分，應減少股票的持有率，增加基金和債券的持有量。因此，應當運用好家庭收支的結余、適當的提高投資性資產以及回報率，是您家庭財富快速積累、順利實現家庭理財目標的關鍵。第四部分：綜合理財需求分析一、 王先生的理財目標目標順序目標容距今年限所需金額現值/年持續年數總計（現值）1子女教育保險11000016 1600001購房025000205000002購車3-5100000妻子醫療保險0500035165000二、 王先生的風險評估1、風險承受能力分析（客觀因素）年齡10分8分6分4分2分得分30總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上0分45就業狀況公務員上班族

8、自由職業個體失業8家庭負擔未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養三代8置產狀況投資不動產自宅無房貸房貸<50房貸>50無自宅8投資經驗10年以上610年25年1年以無6投資知識專業人士財金類畢業自修有心得懂一些一片空白4總分69從測算結果來看王先生風險承受能力中等偏上。2、風險偏好分析（主觀因素） 從投資組合來看，王先生已有一定的理財意識和資產配置組合管理的意識，風險偏好屬于中度偏高的圍。綜上所述，王先生無論是從財力還是心理上完全可承擔中等以上的風險，應采取較為積極的投資規劃，早日達到財務自由。根據目前中國經濟發展狀況，結合王先生自身情況，建議王先生的投資組合重點以基金為主。第五

9、部分：理財假設收入增長率4%投資報酬率8.2%通貨膨脹率生活支出增長率4%20年公積金貸款利率6%子女教育金投資報酬率=8.4%學費增長率5%王先生夫妻預計55歲同時退休，第六部分：王先生理財目標資金供需分析及調整一、資金需求分析理財目標優先順序幾年后開始預估每年費用持續年限需求現值總和（不考慮時間價值）生活支出103300025825000女兒小學、中學教育1010001212000女兒大學教育1020000480000購房102500020500000購車20 100000 1 100000 妻子保險20500030150000本人保險20500025125000需求值總計1792000二

10、、資金供給分析理財資源現值流入持續年限供給現值總和（不考慮時間價值）現有生息資產 2100001210000家庭稅后收入 129800253245000供給值總計 5345000第七部分：理財規劃建議根據先生家庭的投資經驗及風險承受度，制定投資組合如下：一、 家庭財務安全規劃 1、緊急預備金緊急預備金是為了滿足家庭對資產的流動性需求，一般應準備3-6個月的家庭固定開支，考慮到有子女上學、，建議拿出1萬元定期存款轉存活期存款作為緊急預備金，同時申請行信用卡，利用信用卡額度補充緊急預備金，以備不時之需。二、 子女大學教育金規劃子女教育規劃：1)假設學費增長率為5%，子女教育金投資報酬率為8.4%。

11、2)九年義務教育：當前采取一費制，免學費只繳雜費、制服費、書本費。預計小學每年平均教育支出約在1000元左右，另外參加才藝班年支出大概6400元，初中每年平均教育支出約在1200元左右，加上平時補習班費用共6600元。3)高中開始收學費，重點高中每學期約在2000元，補習費用共計9200元。4)大學學費每年20000元，共計80000.子女教育總結：在王先生工作時期，由于王先生收入高，每年收入支付教育費用綽綽有余。在王先生退休后，其剩余資產投資支付之后教育費用仍很富裕。經測算，按投資8.4%計算，建議在55歲退休時，專門撥出566188元為教育資金賬戶，專款專用。3、購房規劃王先生計劃買一套價

12、值60萬元的商品房，一次性付清。其中向父母借款50萬元，每年還25000元，分20年還清。4、購車規劃由于王先生家擁有一部舊車，只有使用權，因此建議在房子裝修完畢（兩三年之后）時購買一部價值10萬元的汽車，可考慮采取分期付款的購買方式，首付兩萬，之后每年還1萬，連同利息分九年還清。 第八部分：風險揭示一、以上規劃方案是基于目前的市場情況作出的一些假設而制定出來的，這些假設會隨著國家經濟的變化而發生變化，比如：物價水平會不斷變化，證券市場的波動，經濟增長率的變化，國家的房地產調控政策等等，都會對理財方案產生很大影響。二、生活支出除了受到物價水平的因素影響之外，如果考慮未來生活品質的提高、醫療、保健支出的加大，會影響到其他目標的實現。三、子女的教育目前僅僅只是估算了大學的費用，如果女兒接受研究生教育，也會對理財方案產生一定的影響。四、客戶在執行本方案時，應該遵循理財師的意見，理財師會定期與客戶對方案進行調整，如果客戶單方面修改或不遵照執行，理財目標的實現也將