1、航空航天器制造項目經濟分析目錄第一章 投入產出經濟價格的確定3一、 不具備市場價格的產出效果經濟價格確定3二、 特殊產出經濟價格確定3第二章7一、 優勢分析（S）7二、 劣勢分析（W）8三、 機會分析（O）9四、 威脅分析（T）10第三章 經濟分析基本方法16一、 項目費用效果分析16二、 項目費用效益分析20第四章 項目背景分析27第五章28一、 公司發展規劃28二、 保障措施29第六章31一、 項目進度安排31二、 項目實施保障措施32第七章33一、 股東權利及義務33二、 董事36三、 高級管理人員42四、 監事44第八章46一、 人力資源配置46二、 員工技能培訓46第一章 投入產出經

2、濟價格的確定一、 不具備市場價格的產出效果經濟價格確定某些項目的產出效果沒有市場價格，或市場價格不能反映其經濟價值，特別是項目的外部效果往往很難有實際價格計量。對于這種情況，應遵循消費者支付意愿和（或）接受補償意愿的原則，采取以下兩種方法測算影子價格。1根據消費者支付意愿的原則，通過其他相關市場信號，按照“顯示偏好”的方法，尋找揭示這些影響的隱含價值，間接估算產出效果的影子價格。2按照“陳述偏好”的意愿調查方法，分析調查對象的支付意愿或接受補償意愿，通過推斷，間接估算產出效果的影子價格。二、 特殊產出經濟價格確定項目的特殊產出主要包括：人力資本、生命價值、時間節約和環境價值等，其影子價格需要采

3、取特定的方法確定。（一）人力資本和生命價值的估算某些項目的產出效果表現為對人力資本、生命延續或疾病預防等方面的影響，如教育項目、醫療衛生和衛生保健項目等，應根據項目的具體情況，測算人力資本增值的價值、可能減少死亡的價值，以及減少疾病增進健康等的價值，并將貨幣量化結果納入項目經濟費用效益流量表中。如果因缺乏可靠依據難以貨幣量化，可采用非貨幣的方法進行量化，也可只進行定性分析。1教育項目的目標是提高人才素質，其效果可以表現為人力資本增值，例如通過教育提高了人才素質，引發的工資提高。在勞動力市場發育成熟的情況下，其人力資本的增值應根據“有項目”和“無項目”兩種情況下的所得稅前工資的差額進行估算。例如

4、世界銀行的一項研究成果表明，每完成一年教育可以給受教育者增加約5%的月收入。2醫療衛生項目的目標是維系生命，其效果常常表現為減少死亡和病痛的價值。可根據社會成員為避免死亡和減少病痛而愿意支付的費用進行計算。當缺乏對維系生命的支付意愿的資料時，可采用人力資本法，通過分析人員的死亡導致為社會創造收入的減少來評價死亡引起的損失，以測算生命的價值；或者通過分析傷亡風險高低不同的工種的工資差別來間接測算人們對生命價值的支付意愿。3衛生保健項目的目標是預防疾病，其效果表現為對人們增進健康的影響效果時，一般應通過分析疾病發病率與項目影響之間的關系，測算由于健康狀況改善而增加的工作收入、發病率降低而減少的看病

5、、住院等醫療成本及其他各種相關支出，并綜合考慮人們對避免疾病而獲得健康生活所愿意付出的代價，測算其經濟價值。（二）時間節約價值的估算交通運輸等項目，其效果可以表現為時間的節約，需要計算時間節約的經濟價值。應按照有無對比的原則分析“有項目”和“無項目”情況下的時間耗費情況，區分不同人群、貨物，根據項目具體特點分別測算旅客出行時間節約和貨物運送時間節約的經濟價值。1出行時間節約的價值出行時間節約的價值可以按節約時間的受益者為了獲得這種節約所愿意支付的貨幣數量來度量。在項目經濟費用效益分析中，應根據所節約時間的具體性質分別測算。（1）如果所節約的時間用于工作，時間節約的價值應為因時間節約而進行生產從

6、而引起產出增加的價值。在完善的勞動力市場下，企業支付給勞動者的工資水平，可以看作是勞動者的邊際貢獻，因此可以將企業負擔的所得稅前工資、各項保險費用及有關的其他勞動成本用于估算時間節約的價值。（2）如果所節約的時間用于閑暇，應從受益者個人的角度，綜合考慮個人家庭情況、收入水平、閑暇偏好等因素，采用意愿調查評估方法進行估算。2貨物時間節約的價值貨物時間節約的價值應為這種節約的受益者為了得到這種節約所愿意支付的貨幣數量。在項目經濟費用效益分析中，應根據不同貨物對運輸時間的敏感程度以及受益者的支付意愿測算時間節約價值。（三）環境價值的估算環境工程項目的效果表現為對環境質量改善的貢獻，可采用相應的環境價

7、值評估方法，估算其經濟價值。第二章一、 優勢分析（S）（一）公司具有技術研發優勢，創新能力突出公司在研發方面投入較高，持續進行研究開發與技術成果轉化，形成企業核心的自主知識產權。公司產品在行業中的始終保持良好的技術與質量優勢。此外，公司目前主要生產線為使用自有技術開發而成。（二）公司擁有技術研發、產品應用與市場開拓并進的核心團隊公司的核心團隊由多名具備行業多年研發、經營管理與市場經驗的資深人士組成，與公司利益捆綁一致。公司穩定的核心團隊促使公司形成了高效務實、團結協作的企業文化和穩定的干部隊伍，為公司保持持續技術創新和不斷擴張提供了必要的人力資源保障。（三）公司具有優質的行業頭部客戶群體公司憑

8、借出色的技術創新、產品質量和服務，樹立了良好的品牌形象，獲得了較高的客戶認可度。公司通過與優質客戶保持穩定的合作關系，對于行業的核心需求、產品變化趨勢、最新技術要求的理解更為深刻，有利于研發生產更符合市場需求產品，提高公司的核心競爭力。（四）公司在行業中占據較為有利的競爭地位公司經過多年深耕，已在技術、品牌、運營效率等多方面形成競爭優勢；同時隨著行業的深度整合，行業集中度提升，下游客戶為保障其自身原材料供應的安全與穩定，在現有競爭格局下對于公司產品的需求亦不斷提升。公司較為有利的競爭地位是長期可持續發展的有力支撐。二、 劣勢分析（W）（一）資本實力不足公司發展主要依賴于自有資金和銀行貸款，公司

9、產能建設、研發投入及日常營運資金需求較大，目前的信貸模式難以滿足公司的資金需求，制約公司發展。尤其面對國外主要競爭對手的資本實力，以及智能制造產業升級需求，公司需要拓寬融資渠道，進一步提高技術水平、優化產品結構，增強自身的競爭力。（二）產能瓶頸制約公司產品核心技術國內領先，產品質量獲得客戶高度認可，但未來隨著業務規模擴大、產品質量和性能不斷提升，訂單逐年增加，公司現有產能已不能滿足日益增長的市場需求。面對未來逐年上升的產品需求量，產能成為制約公司快速發展的重要因素，可能會削弱公司未來在國內外市場的核心競爭力。三、 機會分析（O）（一）符合我國相關產業政策和發展規劃近年來，我國為推進產業結構轉型

10、升級，先后出臺了多項發展規劃或產業政策支持行業發展。政策的出臺鼓勵行業開展新材料、新工藝、新產品的研發，促進行業加快結構調整和轉型升級，有利于本行業健康快速發展。（二）項目產品市場前景廣闊廣闊的終端消費市場及逐步升級的消費需求都將促進行業持續增長。（三）公司具備成熟的生產技術及管理經驗公司經過多年的技術改造和工藝研發，公司已經建立了豐富完整的產品生產線，配備了行業先進的染整設備，形成了門類齊全、品種豐富的工藝，可為客戶提供一體化染整綜合服務。公司通過自主培養和外部引進等方式，建立了一支團結進取的核心管理團隊，形成了穩定高效的核心管理架構。公司管理團隊對行業的品牌建設、營銷網絡管理、人才管理等均

11、有深入的理解，能夠及時根據客戶需求和市場變化對公司戰略和業務進行調整，為公司穩健、快速發展提供了有力保障。（四）建設條件良好本項目主要基于公司現有研發條件與基礎，根據公司發展戰略的要求，通過對研發測試環境的提升改造，形成集科研、開發、檢測試驗、新產品測試于一體的研發中心，項目各項建設條件已落實，工程技術方案切實可行，本項目的實施有利于全面提高公司的技術研發能力，具備實施的可行性。四、 威脅分析（T）（一）技術風險1、技術更新的風險行業屬于高新技術產業，對行業新進入者存在著較高的技術壁壘。公司需要自行研制工藝以保證產成品的穩定性。作為新興行業，其生產技術和產品性能處于快速革新中，隨著技術的不斷更

12、新換代，如果公司在技術革新和研發成果應用等方面不能與時俱進，將可能被其他具有新產品、新技術的公司趕超，從而影響公司發展前景。2、人才流失的風險行業屬于技術密集型行業，其技術含量較高，產品技術水平和質量控制對企業的發展十分重要。優秀的人才是公司生存和發展的基礎，隨著行業競爭格局的變化，國內外同行業企業的人才競爭日趨激烈。若公司未來不能在薪酬待遇、晉升體系、工作環境等方面持續提供有效的激勵機制，可能會缺乏對人才的吸引力，同時現有管理團隊成員及核心技術人員也可能流失，這將對公司的生產經營造成重大不利影響。3、技術失密的風險公司在核心技術上均擁有自主知識產權。公司制定了嚴格的保密制度并嚴格執行，但上述

13、措施仍無法完全避免公司核心技術的失密風險。如果公司相關核心技術的內控和保密機制不能得到有效執行，或因行業中可能的不正當競爭等使得核心技術泄密，則可能導致公司核心技術失密的風險，將對公司發展造成不利影響。（二）經營風險1、宏觀經濟波動的風險公司的發展受行業整體景氣指數影響較大。行業與我國乃至全球的宏觀經濟走勢聯系緊密，使得公司面臨著一定宏觀經濟波動的風險。近年來，國際宏觀經濟復蘇程度較為有限，且我國宏觀經濟也正處于由高增長轉向平穩增長的過渡時期。未來，若國內外宏觀經濟形勢無法好轉，將可能影響到行業的外部需求，從而使得公司面臨產品需求、盈利能力下降的風險。2、產業政策變化、下游行業波動及客戶較為集

14、中的風險行業作為戰略新興產業，受宏觀經濟狀況、產業政策、產業鏈各環節發展均衡程度、市場需求、其他能源競爭比較優勢等因素影響，呈現一定波動性。未來若主要客戶因產業政策變化、下游行業波動或自身經營情況變化等原因，減少對公司的采購而公司未能及時增加其他客戶銷售，將對公司的生產經營及盈利能力產生不利影響。3、原材料價格波動與供應商集中的風險若未來公司主要原材料市場價格出現異常波動，公司產品售價未能作出相應調整以轉移成本波動的壓力，或公司未能及時把握原料市場行情變化并及時合理安排采購計劃，則有可能面臨原料采購成本大幅波動從而影響經營業績的風險。公司與主要供應商形成較為穩定的合作關系，雖然該等合作關系能保

15、障公司原料的穩定供應、提升采購效率，但若主要原料供應商未來在產品價格、質量、供應及時性等方面無法滿足公司業務發展需求，將對公司的生產經營產生一定的不利影響。（三）市場競爭風險近年來相關行業發展迅速，行業集中度較高，競爭優勢進一步向頭部企業集中。業內企業將面臨更加激烈的市場競爭，競爭焦點也由原來的重規模轉向企業的綜合實力競爭，包括產品品質、技術研發、市場營銷、資金實力、商業模式創新等。如果公司不能采取有效措施積極應對日益增強的市場競爭壓力，不能充分發揮公司在技術、質量、營銷、服務、品牌、運營、管理等方面的優勢，無法持續保持產品的領先地位，無法進一步擴大重點產品以及新研發產品的市場份額，公司將面臨

16、較大的同業企業市場競爭風險。（四）內控風險近年來，公司業務不斷成長，資產規模持續擴大，管理水平不斷提升。但隨著經營規模的迅速增長，特別是未來募集資金到位和投資項目實施后，公司的資產規模及營業收入將進一步上升，從而在公司管理、科研開發、資本運作、市場開拓等方面對管理層提出更高的要求，增加公司管理與運作的難度。倘若公司不能及時提高管理能力以及充實相關高素質人才以適應公司未來成長和市場環境的變化，將可能對公司的生產經營帶來不利的影響。（五）財務風險1、毛利率波動及低于同行業的風險公司毛利率的變動主要受產品銷售價格變動、原材料采購價格變動、產品結構變化、市場競爭程度、技術升級迭代等因素的影響。若未來行

17、業競爭加劇導致產品銷售價格下降；原材料價格上升，公司未能有效控制產品成本；公司未能及時推出新的技術領先產品有效參與市場競爭等情況發生，公司毛利率將存在波動加劇的風險，公司毛利率低于行業平均水平的狀況可能一直持續，將對公司盈利能力造成負面影響。2、應收款項回收或承兌風險隨著公司業務的快速發展，公司應收款項金額可能上升。如果客戶信用管理制度未能有效執行，或者下游客戶因經營過程受宏觀經濟、市場需求、產品質量不理想等因素導致其經營出現困難，將會導致公司應收款項存在無法收回或者無法承兌的風險，從而對公司的收入質量及現金流量造成不利影響。3、壞賬準備計提比例低于同行業的風險如果未來公司賬齡半年以內的應收賬

18、款壞賬實際發生比例超過壞賬準備計提比例，將對公司的業績水平產生不利影響。（六）法律風險1、知識產權保護風險若公司被競爭對手訴諸知識產權爭端，或者公司自身的知識產權被競爭對手侵犯而采取訴訟等法律措施后仍無法對公司的知識產權進行有效保護，將對公司的品牌形象、競爭地位和生產經營造成不利影響。2、產品質量、勞動糾紛責任等風險公司在正常生產經營過程中，可能會存在因產品質量瑕疵、勞動糾紛等其他潛在事由引發訴訟和索賠風險。如果公司遭遇訴訟和索賠事項，可能會對公司的企業形象與生產經營產生不利影響。第三章 經濟分析基本方法一、 項目費用效果分析（）費用效果分析概述費用效果分析是通過對項目預期效果和所支付費用的比

19、較，判斷項目費用的有效性和項目經濟合理性的分析方法。效果是指項目引起的效應或效能，表示項目目標的實現程度，往往不能或難于貨幣量化。費用是指社會經濟為項目所付出的代價，是可以貨幣量化計算的。費用效果分析是項目決策分析與評價的基本方法之一。當項目效果不能或難于貨幣量化時，或貨幣量化的效果不是項目目標的主體時，在經濟分析中可采用費用效果分析方法，并將其結論作為項目投資決策的依據。例如醫療衛生保健、政府資助的普及教育、氣象、地震預報、交通信號設施、軍事設施等項目。作為一種方法，費用效果分析既可以應用于財務分析，采用財務現金流量計算；也可以應用于經濟分析，采用經濟費用效益流量計算。用于前者，主要用于項目

20、各個環節的方案比選、項目總體方案的初步篩選；用于后者，除了可以用于上述方案比選、篩選以外，對于項目主體效益難以貨幣量化的，則取代經濟費用效益分析，作為經濟分析的最終結論。（二）費用效果分析的要求與應用條件1費用效果分析的要求費用效果分析是將費用與效果采取不同的度量方法和度量單位，在以貨幣度量費用的同時，采用某種非貨幣單位度量效果費用效果分析遵循多方案比選原則，通過對各種方案的費用和效果進行比較，選擇最優或較好的方案。對單一方案的項目，通常不易直接評價其合理性。2備選方親應具備的條件進行費用效果分析，項目的備選方案應具備以下條件：（1）備選方案是互斥方案或可轉化為互斥方案；（2）備選方案目標相同

21、，且均能滿足最低效果標準的要求，否則不可進行比較；（3）備選方案的費用可以貨幣量化，且資金用量不突破預算限額；（4）備選方案的效果應采用同一非貨幣單位度量。如果有多個效果，可通過加權的方法處理成用單一度量單位表示的綜合效果；（5）備選方案應具有可比的壽命周期（三）費用效果分析的基本程序1確立項目目標，并將其轉化為可量化的效果；2擬定各種可以完成任務（達到效果）的方案；3識別和計算各方案的費用與效果；4計算指標，綜合比較，分析各方案的優缺點；5推薦最佳方案或提出優先采用的次序。（四）費用估算要點1費用應包括整個計算期內發生的全部費用；2費用可采用現值或年值表示，備選方案計算期不一致時應采用年值。

22、（五）效果計量單位的選擇效果可以采用有助于說明項目效能的任何度量單位。選擇的度量單位應能切實變量項目目標實現的程度，且便于計算。例如供水工程可以選擇供水量（噸）、教育項目選擇受教育人數等。若項目的目標不只一個，或項目的效果難于直接度量，需要建立次級分解目標加以度量時，需要用科學的方法確定權重，借助層次分析法對項目的效果進行加權計算，處理成單一度量單位表示的綜合效果。（六）費用效果分析基本方法1最小費用法當項目目標是明確固定的，也即效果相同的條件下，選擇能夠達到效果的各種可能方案中費用最小的方案。這種滿足固定效果尋求費用最小方案的方法稱為最小費用法，也稱固定效果法。例如優化一個滿足特定標準的教育

23、設施項目，比如一所學校，其設施要達到的標準和可以容納的學生人數事先確定下來，可以采用最小費用法。2最大效果法將費用固定，追求效果最大化的方法稱為最大效果法，也稱固定費用法。例如用于某一貧困地區扶貧的資金通常是事先固定的，扶貧效用最大化是通常要追求的目標，也就是采用最大效果法。3增量分析法當備選方案效果和費用均不固定，且分別具有較大幅度的差別時，應比較兩個備選方案之間的費用差額和效果差額，分析獲得增量效果所花費的增量費用是否值得，不可盲目選擇效果費用比大的方案或者費用效果比小的方案。采用增量分析法時，需事先確定基準指標。如果項目有兩個以上的備選方案進行增量分析，應按下列步驟選優：（1）將方案費用

24、由小到大排隊；（2）從費用最小的兩個方案開始比較，通過增量分析選擇優勝方案；（3）將優勝方案與緊鄰的下一個方案進行增量分析，并選出新的優勝方案；（4）重復第三步，直至最后一個方案，最終被選定的優勢方案為最優方案。二、 項目費用效益分析在經濟費用效益分析中，當費用和效益流量識別和估算完畢之后，應編制經濟費用效益分析報表，并根據報表計算評價指標，進行經濟效率分析，判斷項目的經濟合理性。經濟費用效益分析指標1經濟凈現值經濟凈現值（ENPV）是指用社會折現率將項目計算期內各年的經濟凈效益流量折算到項目建設期初的現值之和，是經濟費用效益分析的主要指標。經濟凈現值是反映項目對社會經濟凈貢獻的絕對量指標。項

25、目的經濟凈現值等于或大于零表示社會經濟為擬建項目付出代價后，可以得到符合或超過社會折現率所要求的以現值表示的社會盈余，說明項目的經濟盈利性達到或超過了社會折現率的基本要求，從經濟效率看，該項目可以被接受。經濟凈現值越大，表明項目所帶來的以現值表示的經濟效益越大。2經濟內部收益率經濟內部收益率（EIRR）是指能使項目在計算期內各年經濟凈效益流量的現值累計等于零時的折現率，是經濟費用效益分析的輔助指標。經濟內部收益率可由上式采用數值解法求解，手算可用人工試算法，利用計算機可使用現成的軟件程序或函數求解。經濟內部收益率是從資源配置角度反映項目經濟效益的相對量指標，表示項目占用的資金所能獲得的動態收益

26、率，反映資源配置的經濟效率。項目的經濟內部收益率等于或大于社會折現率時，表明項目對社會經濟的凈貢獻達到或者超過了社會折現率的要求。（二）經濟費用效益分析報表經濟費用效益分析主要報表是“項目投資經濟費用效益流量表”，輔助報表一般包括建設投資調整估算表、流動資金調整估算表、營業收入調整估算表和經營費用調整估算表。如有要求，也可以編制國內投資經濟費用效益流量表。按照建設項目經濟評價方法與參數（第三版），本章只介紹項目投資經濟費用效益流量表。項目投資經濟費用效益流量表用以綜合反映項目計算期內各年的按項目投資口徑計算的各項經濟效益與費用流量及凈效益流量，用來計算項目投資經濟凈現值和經濟內部收益率指標。該

27、表的編制與項目的融資方案無關。（三）編制項目投資經濟費用效益流量表的兩種方式經濟費用效益流量表可以按照前述效益和費用流量識別和計算的原則和方法直接進行編制，也可以在財務現金流量的基礎上進行調整編制。1直接計算法直接進行效益和費用流量的識別和計算，并編制經濟費用效益流量表。（1）識別（包括量化）經濟效益和經濟費用，包括直接效益、直接費用和間接效益、間接費用。（2）分析確定各項投入和產出的影子價格，對各項產出效益和投入費用進行估算，同時可以編制必要的輔助表格。（3）根據估算的效益流量和費用流量，編制項目投資經濟費用效益流量表。（4）對能夠貨幣量化的外部效果，盡可能貨幣量化，并納入經濟效益費用流量表

28、的間接費用和間接效益；對難以進行貨幣量化的產出效果，應盡可能地采用其它量綱進行量化；難以量化的，進行定性描述。（5）采用直接編制經濟費用效益流量表方式的項目，其直接效益一般比較復雜，而且與財務效益完全不同，可結合項目目標，視具體情況采用不同方式分別估算。交通運輸項目的直接效益體現為時間節約的效果，可按本章第三節所述的時間節約價值的估算方法并結合項目的具體情況計算。教育項目、醫療衛生和衛生保健項目等的產出效果表現為對人力資本、生命延續或疾病預防等方面的影響，可按本章第三節所述的人力資本增值的價值、可能減少死亡的價值，以及減少疾病增進健康等的價值估算方法并結合項目的具體情況計算。水利樞紐項目的直接

29、效益體現為防洪效益、減淤效益和發電效益等，可按照行業和項目具體情況分別估算。2調整計算法在財務分析項目投資現金流量表基礎上調整編制經濟費用效益流量表。（1）調整內容在財務分析基礎上編制經濟費用效益流量表，主要包括效益和費用范圍調整和數值調整兩方面內容：1）效益和費用范圍調整識別財務現金流量中屬于轉移支付的內容，并逐項從財務效益和費用流量中剔除。作為財務現金流入的國家對項目的各種補貼，應看作轉移支付，不計為經濟效益流量；作為財務現金流出的，項目向國家支付的大部分稅金也應看作轉移支付，不計為經濟費用流量。前已述及，國內借款利息（包括建設投資借款建設期利息和生產期利息，流動資金借款利息）被看作轉移支

30、付，不計為經濟費用流量。但實際上，因財務分析項目投資現金流量表中本不包括借款利息，該項調整并不存在。對流動資金估算中涉及的不屬于社會資源消耗的應收、應付、預收、預付款項和現金部分予以別除。遵循實際價值原則，不考慮通貨膨脹因素，剔除建設投資中包含的漲價預備費。識別項目的外部效果，分別納入間接效益和間接費用流量。2）效益和費用數值調整鑒別投入和產出的財務價格是否能正確反映其經濟價值。如果項目的全部或部分投入和產出沒有正常的市場交易價格，或者財務價格不能正確反映其經濟價值，那么應該采用適當的方法測算其影子價格，并重新計算相應的費用或效益流量。投入和產出中涉及外匯的，需要用影子匯率代替財務分析中采用的

31、國家外匯牌價。對項目的外部效果盡可能貨幣量化計算。例如，一個大型林業項目的財務效益主要是林木出售獲得的收入，但由于種樹引起的氣候改善，使該流域農田增產，農民可由此受益。在經濟分析中農田增產的效益應作為該林業項目的間接效益，合理估計后納入經濟費用效益流量表。再如，一個對環境產生負面影響的項目，盡管項目并未因此付費，但社會經濟為此付出了代價，應盡可能將該影響貨幣量化后作為間接費用，納入經濟費用效益流量表。（2）具體調整方法1）調整直接效益流量項目的直接效益大多為營業收入。產出需要采用影子價格的，用影子價格計算營業收入。應分析具體供求情況，選擇適當的方法確定產出影子價格。出口產品用影子匯率計算外匯價

32、值。重新計算營業收入，編制營業收入調整估算表。2）調整建設投資。將建設投資中漲價預備費從費用流量中剔除。根據具體情況，建設投資中的勞動力可按影子工資計算費用，也可不予調整。有進口用匯的應按影子匯率換算并剔除作為轉移支付的進口關稅和進口環節增值稅。建設投資的國內費用中內含的增值稅進項稅額可根據市場定價的非外貿貨物（投入）影子價格定價原則以及各類投入的市場供求情況決定是否剔除，也即采用含稅價格還是不含稅價格。其他費用通常不必調整。應重視建設投資中土地費用的調整，按照本章第三節土地影子價格確定方法及要求進行調整。其他的費用一般可認為等同于財務價值，通常不必調整。第四章 項目背景分析加快形成以創新為引

33、領和支撐的經濟體系和發展模式，打造經濟增長新引擎，使創新成為引領全面振興的第一動力，推進創新型建設。（一）強化企業創新主體地位堅持企業在創新中的主體地位和主導作用，支持科技型中小微企業健康發展，大力培育和發展創新型企業，建設一批創新型領軍企業，形成以高新技術企業為重點，科技型龍頭企業、科技型中小微企業協同發展新格局。（二）發揮創新示范引領作用打造創新高地，引領、示范和帶動全省加快實現創新驅動發展。（三）提升創新保障能力以提升創新基礎能力，完善創新政策支持體系為重點，加強創新保障體系建設，切實增強科技創新能力。（四）激發人才創新創造活力堅持人才資源是第一資源，切實把人才資源開發放在科技創新最優先

34、的位置，重點在用好、吸引、培養上下功夫，加快創新型人才隊伍建設，開創人才引領創新、創新驅動發展、發展集聚人才的良好局面。第五章一、 公司發展規劃（一）戰略目標與發展規劃公司致力于為多產業的多領域客戶提供高質量產品、技術服務與整體解決方案，為成為百億級產業領軍企業而努力奮斗。（二）措施及實施效果公司立足于本行業，以先進的技術和高品質的產品滿足產品日益提升的質量標準和技術進步要求，為國內外生產商率先提供多種產品，為提升轉換率和品質保證以及成本降低持續做出貢獻，同時通過與產業鏈優質客戶緊密合作，為公司帶來穩定的業務增長和持續的收益。公司通過產品和商業模式的不斷創新以及與產業鏈企業深度融合，建立創新引

35、領、合作共贏的模式，再造行業新格局。（三）未來規劃采取的措施公司始終秉持提供性價比最優的產品和技術服務的理念，充分發揮公司在技術以及膜工藝技術的扎實基礎及創新能力，為成為百億級產業領軍企業而努力奮斗。在近期的三至五年，公司聚焦于產業的研發、智能制造和銷售，在消費升級帶來的產業結構調整所需的領域積極布局。致力于為多產業的多領域客戶提供中高端技術服務與整體解決方案。在未來的五至十年，以蓬勃發展的中國市場為核心，利用中國“一帶一路”發展機遇，利用獨立創新、聯合開發、并購和收購等多種方法，掌握國際領先的技術，使得公司真正成為國際領先的創新型企業。二、 保障措施(一)激發市場主體活力充分發揮市場在資源配

36、置中的決定作用，建立公平開放透明的市場規則。推動各類市場主體參與產業發展。(二)加強技術指導各地應建立產業現代化專家委員會和關鍵技術人才庫，負責對本地區產業現代化項目建設方案和應用技術進行論證把關。分層次培養產業現代化領軍人才、中高級經營管理人才和專業技術人才。加強產業現代化實訓基地建設，建立各種類型的產教聯盟，建設大批量的高技能產業技術人才隊伍。(三)加強組織領導建設形成融合發展、聯動推進的工作機制。各部門應認真履行牽頭部門的職責，加強與相關成員單位的溝通協調，形成合力，統籌推進。加強產業發展水平監測評價，將產業現代化工作推進納入考核范圍。(四)增強人才智力儲備推進人才特區建設，吸引高端領軍

37、創新人才和高層次創業人才集聚。推動區域人才一體化發展，加快人才和人才牽引驅動的技術、資本、產業等創新要素跨區域流動和對接融合，以人才一體化促進區域協同。充分利用國際人才市場，通過聘請顧問、合作研究、共同開發等形式擴大國際合作與交流。(五)加大財稅支持力度聚焦產業創新及重大示范應用，積極爭取產業專項扶持，加大財政專項資金對企業的支持力度。充分發揮相關產業基金的引導作用，綜合運用股權投資、風險補償等有效方式，支持產業發展。(六)加快項目建設對重點項目和重點企業，建立和實施重大項目跟蹤服務機制。各地區要結合當地社會經濟發展總體規劃，對產業發展統一安排，加強調度協調，推進重點項目的建設，確保項目建設質

38、量和按期建成投產。第六章一、 項目進度安排結合該項目建設的實際工作情況，xx集團有限公司將項目工程的建設周期確定為12個月，其工作內容包括：項目前期準備、工程勘察與設計、土建工程施工、設備采購、設備安裝調試、試車投產等。表格題目項目實施進度計劃一覽表單位：月序號工作內容1234567891011121可行性研究及環評2項目立項3工程勘察建筑設計4施工圖設計5項目招標及采購6土建施工7設備訂購及運輸8設備安裝和調試9新增職工培訓10項目竣工驗收11項目試運行12正式投入運營二、 項目實施保障措施施工中應遵照執行下列工期保證措施，按合同規定如期完成。1、項目建設單位要在技術準備、人員配備、施工機械

39、、材料供應等方面給予充分保證。2、選派組織能力強、技術素質高、施工經驗豐富、最優秀的工程技術人員和施工隊伍投入該項目施工。3、認真做好施工技術準備工作，預測分析施工過程中可能出現的技術難點，提前進行技術準備，確保施工順利進行。4、科學組織施工平行流水作業，交叉施工，使施工機械等資源發揮最大的使用效率，做到現場施工有條不紊，忙而不亂。5、項目建設單位要制定嚴密的工程施工進度計劃，并以此為依據，詳細編制周、月施工作業計劃，以施工任務書的形式下達給參與工程施工的施工隊伍。第七章一、 股東權利及義務1、公司召開股東大會、分配股利、清算及從事其他需要確認股東身份的行為時，由董事會或股東大會召集人確定股權

40、登記日，股權登記日收市后登記在冊的股東為享有相關權益的股東。2、公司股東享有下列權利：（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東大會，并行使相應的表決權；（3）對公司的經營進行監督，提出建議或者質詢；（4）依照法律、行政法規及本章程的規定轉讓、贈與或質押其所持有的股份；（5）查閱本章程、股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、董事會會議決議、監事會會議決議、財務會計報告；（6）公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩余財產的分配；（7）對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議的股東，要求公司收購其股份；（8）

41、法律、行政法規、部門規章或本章程規定的其他權利。3、股東提出查閱前條所述有關信息或者索取資料的，應當向公司提供證明其持有公司股份的種類以及持股數量的書面文件，公司經核實股東身份后按照股東的要求予以提供。4、公司股東大會、董事會決議內容違反法律、行政法規的，股東有權請求人民法院認定無效。股東大會、董事會的會議召集程序、表決方式違反法律、行政法規或者本章程，或者決議內容違反本章程的，股東有權自決議作出之日起60日內，請求人民法院撤銷。5、董事、高級管理人員執行公司職務時違反法律、行政法規或者本章程的規定，給公司造成損失的，連續180日以上單獨或合并持有公司1%以上股份的股東有權書面請求監事會向人民

42、法院提起訴訟；監事會執行公司職務時違反法律、行政法規或者本章程的規定，給公司造成損失的，股東可以書面請求董事會向人民法院提起訴訟。監事會、董事會收到前款規定的股東書面請求后拒絕提起訴訟，或者自收到請求之日起30日內未提起訴訟，或者情況緊急、不立即提起訴訟將會使公司利益受到難以彌補的損害的，前款規定的股東有權為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。他人侵犯公司合法權益，給公司造成損失的，本條第一款規定的股東可以依照前兩款的規定向人民法院提起訴訟。6、董事、高級管理人員違反法律、行政法規或者本章程的規定，損害股東利益的，股東可以向人民法院提起訴訟。7、公司股東承擔下列義務：（1）遵守法律

43、、行政法規和本章程；（2）依其所認購的股份和入股方式繳納股金；（3）除法律、法規規定的情形外，不得退股；（4）不得濫用股東權利損害公司或者其他股東的利益；不得濫用公司法人獨立地位和股東有限責任損害公司債權人的利益；公司股東濫用股東權利給公司或者其他股東造成損失的，應當依法承擔賠償責任。公司股東濫用公司法人獨立地位和股東有限責任，逃避債務，嚴重損害公司債權人利益的，應當對公司債務承擔連帶責任。（5）法律、行政法規及本章程規定應當承擔的其他義務。8、持有公司5%以上有表決權股份的股東，將其持有的股份進行質押的，應當自該事實發生當日，向公司作出書面報告。9、公司的控股股東、實際控制人員不得利用其關聯

44、關系損害公司利益。違反規定的，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。公司控股股東及實際控制人對公司和公司社會公眾股股東負有誠信義務。控股股東應嚴格依法行使出資人的權利，控股股東不得利用利潤分配、資產重組、對外投資、資金占用、借款擔保等方式損害公司和社會公眾股股東的合法權益，不得利用其控制地位損害公司和社會公眾股股東的利益。二、 董事1、公司董事為自然人，董事應具備履行職務所必須的知識、技能和素質，并保證其有足夠的時間和精力履行其應盡的職責。董事應積極參加有關培訓，以了解作為董事的權利、義務和責任，熟悉有關法律法規，掌握作為董事應具備的相關知識。有下列情形之一的，不能擔任公司的董事：（1）無民事行

45、為能力或者限制民事行為能力；（2）因貪污、賄賂、侵占財產、挪用財產或者破壞社會主義市場經濟秩序，被判處刑罰，執行期滿未逾五年，或者因犯罪被剝奪政治權利，執行期滿未逾五年；（3）擔任破產清算的公司、企業的董事或者廠長、總裁，對該公司、企業的破產負有個人責任的，自該公司、企業破產清算完結之日起未逾三年；（4）擔任因違法被吊銷營業執照、責令關閉的公司、企業的法定代表人，并負有個人責任的，自該公司、企業被吊銷營業執照之日起未逾三年；（5）個人所負數額較大的債務到期未清償；（6）法律、行政法規或部門規章規定的其他內容。2、董事由股東大會選舉或更換，并可在任期屆滿前由股東大會解除其職務。董事每屆任期3年，

46、任期屆滿可連選連任。董事任期從就任之日起計算，至本屆董事會任期屆滿時為止。董事任期屆滿未及時改選，在改選出的董事就任前，原董事仍應當依照法律、行政法規、部門規章和本章程的規定，履行董事職務。董事可以由總裁或者其他高級管理人員兼任，但兼任總裁或者其他高級管理人員職務的董事以及由職工代表擔任的董事，總計不得超過公司董事總數的1/2。3、董事應當遵守法律、行政法規和本章程，對公司負有下列忠實義務：（1）不得利用職權收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的財產；（2）不得挪用公司資金；（3）不得將公司資產或者資金以其個人名義或者其他個人名義開立賬戶存儲；（4）不得違反本章程的規定，未經股東大會或董事會

47、同意，將公司資金借貸給他人或者以公司財產為他人提供擔保；（5）不得違反本章程的規定或未經股東大會同意，與本公司訂立合同或者進行交易；（6）未經股東大會同意，不得利用職務便利，為自己或他人謀取本應屬于公司的商業機會，自營或者為他人經營與本公司同類的業務；（7）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；（8）不得擅自披露公司秘密；（9）不得利用其關聯關系損害公司利益；（10）法律、行政法規、部門規章及本章程規定的其他忠實義務。（11）董事違反本條規定所得的收入，應當歸公司所有；給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。4、董事應當遵守法律、行政法規和本章程，對公司負有下列勤勉義務：（1）應謹慎、認真、勤勉地行使

48、公司賦予的權利，以保證公司的商業行為符合國家法律、行政法規以及國家各項經濟政策的要求，商業活動不超過營業執照規定的業務范圍；（2）應公平對待所有股東；（3）及時了解公司業務經營管理狀況；（4）應當保證及時、公平地披露信息；（5）應當對公司定期報告簽署書面確認意見。保證公司所披露的信息真實、準確、完整。若無法保證定期報告內容的真實性、準確性、完整性或者存在異議，應當在書面確認意見中發表意見并陳述理由，公司應當披露，公司不予披露的，董事可以直接申請披露；（6）應當如實向監事會提供有關情況和資料，不得妨礙監事會或者監事行使職權；（7）法律、行政法規、部門規章及本章程規定的其他勤勉義務。5、董事連續兩

49、次未能親自出席，也不委托其他董事出席董事會會議，視為不能履行職責，董事會應當建議股東大會予以撤換。6、董事可以在任期屆滿前提出辭職。董事辭職應當向董事會提交書面辭職報告。董事會將在2日內披露有關情況。如因董事的辭職導致公司董事會低于法定最低人數時，在改選出的董事就任前，原董事仍應當依照法律、行政法規、部門規章和本章程規定，履行董事職務。除前款所列情形外，董事辭職自辭職報告送達董事會時生效。267、董事辭職生效或者任期屆滿，應向董事會辦妥所有移交手續，其對公司承擔的忠實義務，在任期結束后并不當然解除，在半年內仍然有效。董事對公司商業秘密保密的義務在其任期結束后仍然有效，直至該秘密成為公開信息。其

50、他義務的持續期間應當根據公平原則決定，視事件發生與離任之間時間的長短，以及與公司的關系在何種情況和條件下結束而定。8、未經本章程規定或者董事會的合法授權，任何董事不得以個人名義代表公司或者董事會行事。董事以其個人名義行事時，在第三方會合理地認為該董事在代表公司或者董事會行事的情況下，該董事應當事先聲明其立場和身份。9、董事執行公司職務時違反法律、行政法規、部門規章或本章程的規定，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。10、公司設立獨立董事。獨立董事應按照法律、行政法規及部門規章的有關規定執行。獨立董事對公司及全體股東負有誠信與勤勉義務。獨立董事應按照相關法律、法規、公司章程的要求，認真履行職責，

51、維護公司整體利益，尤其要關注中小股東的合法權益不受損害。獨立董事應獨立履行職責，不受公司主要股東、實際控制人、以及其他與上市公司存在利害關系的單位或個人的影響。獨立董事應當確保有足夠的時間和精力有效地履行獨立董事的職責，公司獨立董事至少包括一名具有高級職稱或注冊會計師資格的會計專業人士。獨立董事每屆任期三年，任期屆滿可以連選連任，但連續任期不得超過六年。獨立董事連續三次未親自出席董事會會議，視為不能履行職責，董事會應當建議股東大會予以撤換。下列人員不得擔任獨立董事：（1）在公司或者其附屬企業任職的人員及其直系親屬、主要社會關系；直接或間接持有公司已發行股份1%以上或者是公司前十名股東中的自然人

52、股東及其直系親屬；（2）在直接或間接持有公司已發行股份5%以上的股東單位或者在公司前五名股東單位任職的人員及其直系親屬；（3）最近三年內曾經具有前兩項所列舉情形的人員；（4）為公司或者其附屬企業提供財務、法律、咨詢等服務的人員；（5）公司章程規定的其他人員。三、 高級管理人員1、公司設總經理1名，由董事會聘任或解聘。公司設副總經理數名，由董事會聘任或解聘。公司總經理、副總經理、總工程師、董事會秘書、財務總監為公司高級管理人員。2、本章程關于不得擔任董事的情形、同時適用于高級管理人員。本章程關于董事的忠實義務和關于勤勉義務的規定，同時適用于高級管理人員。3、在公司控股股東、實際控制人單位擔任除董事以外其他職務的人員，不得擔任公司的高級管理人員。4、總