中國地質大學長城學院2016屆畢業論文中國地質大學長城學院 本 科 畢 業 論 文題目 企業集團財務管理問題的研究 以五糧液集團有限公司為例 系 別 專 業 會計學 學生姓名 朱作萌 （找我代寫騙稿不付款， 求舉報 ）學 號 013120606 指導教師 韓春麗 職 稱 講師 2016 年 4 月 30 日企業集團財務管理問題的研究 以五糧液集團有限公司為例劉瀟河北省 保定市 南市區 南大園鄉 南二環東小莊紅綠燈南行200米茉莉四季酒店摘 要伴隨著我國經濟的快速發展，集團型的企業大量涌現，這些企業相互間由于不同的紐帶關系而聯系起來，涉及多方面的經營領域。組織機構的擴大，管理問題特別是財務管理與控制方面問題逐漸凸顯。企業建立健全財務管理模式的目的在于明確劃分職責權限，實現對企業擁有的各項資源進行有效的量化管理和控制。財務管理是企業管理的重要部分，科學合理的財務管理模式對促進企業集團健康、良性發展有積極意義。本文首先對財務管理模式的概念內涵進行了界定，對較為成熟的財務管理模式進行了闡述并進行對比，分析每一種模式的利弊；在此基礎上，選取了我國優秀的民營企業一五糧液集團有限公司作為分析案例，通過對其不同發展階段所選擇的管理模式的分析，說明在一定的原則之下，如何平衡集權與分權的尺度，制定適合于本企業的財務管理模式，是企業財務管理的核心。關鍵詞：集團企業；財務管理；對策 AbstractWith the rapid development of Chinese economy， a large number of group-oriented enterprises develop. These enterprises which involves many business areas，combined each other with different factors. The expand of the organization also bring about corresponding increase in management issues， especially financial management issues. Enterprises to establish a financial management system aimed at a clear division of responsibility and authority，and also aimed to control the tesources more effectively. Financial management is an important part of enterprise management. Properly financial management has positive significance to the business groups.Firstly， the paper defined the concept of enterprise group，then introduce and compared three more mature financial management system model. On this basis，selected our outstanding private enterprises-Wuliangye Group .，Ltd as a study case. We analysis the different management model in their different development stage.Key words: Enterprise Groupe，Financial management system，countermeasure目錄1. 前言52. 企業集團財務管理概述62.1企業集團財務管理內涵62.2 企業集團財務管理重要性62.3 企業集團財務管理特點63 五糧液集團有限公司財務管理的現狀83.1五糧液集團的概況83.2五糧液集團財務管理的現狀83.2.1 五糧液集團財務職責劃分83.2.2 五糧液集團財務管理結構94 五糧液集團有限公司財務管理過程中存在的問題94.1 管理模式僵化94.2 財務控制薄弱94.3 投資預算與戰略目標缺乏直接聯系94.4財務管理機構專業化程度欠缺105 五糧液公司財務管理方面出現問題的改進措施105.1強化資金管理105.2加強財務控制105.3緊跟公司戰略目標，明確財務管理戰略定位115.4完善信息傳播渠道11結 論12參考文獻13致 謝141. 前 言我國市場經濟不斷發展、完善，在此背景下，企業規模不斷擴張，不再僅僅局限于單一生產經營模式，很多的經濟組織內部經濟結構也日趨復雜，企業聯合、企業并購、資金重組的現象也不斷出現。然而，隨著企業、經濟組織內部結構的不斷復雜化，各種問題也隨之產生，各方面問題不限顯現，例如人力問題、資金問題、財務問題、管理問題等。這些問題的出現限制了我國企業科學化、系統化以及長久化的發展。在此背景下，本文將對我國企業中的財務管理問題進行探究論述。財務是一個企業發展的基礎，對于擁有眾多子公司的大集團企業來說，如果財務管理出現問題，那么必定會限制企業的長久健康發展。財務管理效率的提高，也必將促進企業更大、更好、更快的發展。然而我國企業集團的現狀是，組建速度很快，一紙協議就成立了集團，但是管理水平落后，就如一架馬車，雖然跑的很快，但是馬車結構松散落后，稍有礎洋就會有散架的風險。財務管理相當于馬車各個結構間的銜接紐帶，這一部分牢固才能保證整架馬車的速度。針對財務管理的相關問題，筆者在本論文中以五糧液集團為例，理論聯系實際，將財務管理的相關理論問題與五糧液集團的財務實際情況相聯系。通過研究，提出五糧液集團目前存在的幾點關鍵的財務管理問題，而后，向該企業提出相關對策，以促進五糧液集團財務管理效率的提高，進而促進五糧液集團的長久、健康、持續發展。2. 企業集團財務管理概述2.1企業集團財務管理內涵在企業生存發展過程中，經濟基礎可以看做由其理財、經營活動組成，而上層建筑則可以看做由財務管理模式構成。在唯物主義中人們常提的經濟基礎與上層建筑相互影響，相互作用，前者決定后者，而后者反作用于前者，在企業的生存中，同樣適用。高效的財務管理模式可以對企業管理效率的提高有著積極的作用，促進資源在有限的情況下，能夠得到充分的利用，此外，這些有限資源能帶來最高的收益水平，提髙企業集團的管理效率，同時科學的財務管理模式對于財務信息的真實性準確性也提供了保障。如何建立一個良好的上層建筑，就是集團管理層的工作的重中之重。對于一個集團的內部關系來說，與經濟利益相關的關系為重中之重，這種關系便是財務關系。借助財務手段，核心公司或者是母公司，可管控各類經濟主體，對各個主體之間與利益、責任、權利相關的關系進行規范。通過制定規范性文件，例如決策制度、控制制度、財務組織制度，集團公司或者母公司可以對相關財務事項進行管理。財務管理框架就是有由這些制度構成，這些又稱為財務管理模式。按照不同的控制調整范圍，人們也從微觀與宏觀方面對財務管理模式進行了分類。對國家與企業之間進行規范調節的模式可看做宏觀財務管理方式；而對企業與企業所有者之間關系以及對企業內部財務進行處理的管理模式被稱為微觀財務管理模式。在本文中，筆者將主要對微觀財務管理模式進行探究。， 2.2 企業集團財務管理重要性企業內部的管理水平在一定程度上能夠決定企業的成敗興衰， 而企業內部管理的核心又在于財務的管理。對于集團公司來說，他的構成非常復雜，首先，它本身的部門會非常繁多，此外，為了大規模長遠的發展，又會設立大量的子公司，這是與中小型企業最大不同的體現。集團財務管理已經不再局限于會計職務。當前，對于大部分集團企業的所采用的財務管理模式，都具有戰略計劃統一、由戰略層面衍生控制、管理工作的特性，這種是戰略控制模式的一種，除了這種，還存在財務控制模式，這是以財務為主線的控制管理模式。與后者相比，前者在有效的協調、配置企業資源方面更具意義；而在這種集團財務統管全局的方面來說，后者更具有可行性。在發展過程中，企業集團在一定程度上受其財務管理水平的影響。對于整個集團來說，其財務管理就像夜間在大海中出現的燈塔，有了它，企業的發展更具方向，集團將更能發揮其整體性優勢，資源的優化配置與合理組合也能夠完美實現。2.3 企業集團財務管理特點從企業集團的單方面來說，企業財務管理范圍由集團成員與集團總部兩層構成；而從管理層面來說，企業財務管理指的是集團總部在財務方面對其子公司進行管理監督等。（1）財務管理多元化 企業總部的成員企業以及其子公司構成了財務管理的對象。因為不同成員的產權背景不同的原因，以多元化為特點的管理格局因此形成了。首先，通過根據企業成員的性質不同，企業集團會制定不同性質的管理模式；其次，唯一的財務資源或者資本已經不再是財務的管理對象，與集團總部財務權益相關的方面以及會對財務情況進行反應的其他因素也會成為財務管理的對象，例如，子公司的財務政策、集團總部的財務策略、財務負責人的定位、集團財務相關組織的定位、集團審計體系、監督體系或者信息系統等，都是相關方面。這樣說來，企業財務管理集多項任務于一身，不僅僅局限在管理財務事物，還會管理財務相關人員，不僅僅制定集團的財務戰略，還進行相關政策分析，此外，對審計監督工作、會計信息報告、財務運作等相關工作也進行管理。這樣，一個立體化、多層次的財務管理格局便形成了。（2）加強集團財務優勢，跟進戰略管理 集團總部的關鍵作用在于對各種優勢資源進行整合，并且發揮其領導作用。作為制定集團發展目標的責任人、實施、組織計劃的推進人，集團總部公司的重要職能不再局限于自身的盈利，更多的體現在對管理、經營資本，當然，這是通過穩定股權關系，借助控股的手段來實現的，這種經營重點可以促進整個集團的團結協作，并且長久發展運營。因此財務管理要服務于企業集團整體戰略。（3）財務決策多層次化 作為整個企業的核心單位，集團公司有著有其下屬公司不同的管理層次，這體現在決定財務政策能力、范圍、職責的大小與不同，這樣一來，以多層次化為特點的集團內部財務決策現象便出現了。在這種情況下，母公司應該將自己的領導地位牢固確立，在這一基礎上，對不同級別、不同地區、不同產業的情況的子公司做出充分考慮，以正確合理的方式對分權和集權問題進行處理，以追求在內部矛盾的處理問題上達到最好的效果，充分對下屬各級子公司的創造性、積極性進行調動，以促進集團整體規劃策略能夠實施順利。3 五糧液集團有限公司財務管理的現狀3.1五糧液集團的概況五糧液集團有限公司位于中國四川省宜賓市北面的岷江之濱，其前身為五十年代初由幾家古傳釀酒作坊聯合組建而成的“中國專賣公司四川省宜賓酒廠”。1959年因其產品五糧液酒的優秀品質和聲譽而正式命名為“宜賓五糧液酒廠”。五糧液集團生產的“五糧液酒”是濃香型白酒中的優秀代表，以其獨特的口味和悠久的歷史在海內外享有盛譽。在2002年的“第20屆巴拿馬國際商展”上，五糧液是白酒類唯一獲得金獎的品牌。此外，五糧液酒還在全國評酒會上連續四次獲得榮譽稱號“國家名酒”，配國家優質產品金質獎章。五糧液集團為了滿足不同地域、不同層次和文化背景的消費者的需求，研發了幾十種不同檔次和口味的白酒品牌，包括五糧春、五糧醇、金六福、瀏陽河等。另外，一些高檔真品系列五糧液酒的推出，如巴拿馬紀念酒、五糧液老酒、十二生肖五糧液等，進一步提升的白酒市場的競爭力和活力。針對海外市場開發了亞洲干紅和仙林青梅果酒等，在爭取國內消費者的同時，五糧液提出的“中國的五糧液，世界的五糧液”也被國外消費者所接受，逐步走向世界、開拓國外市場。目前己有個國家的消費者可以購買到五糧液系列酒，在歐美和東南亞國家的消費者中獲得了青睞。3.2五糧液集團財務管理的現狀五糧液集團經過十幾年的良好經營和快速發展，已成為我國首屈一指的酒類生產商，是企業中的佼佼者。由于五糧液集團所處的行業類別和性行業特征所決定，五糧液集團資金需求量較大但是周轉速度較快，這就決定了企業必須具備較高水平的資金的管控能力，在財務管理方面，明確劃分管理權限。3.2.1 五糧液集團財務職責劃分五糧液集團總部負責決策重大財務事項、劃撥資金、定制戰略等事項；日常的財務統計與核算工作則由各級財務部門、事業部門負責，當然，這些部門所擁有的自主決定權僅僅局限在一定數額的資金內，如果超過這一定額，必須向總部集團上報相應的財務事項或者項目，集團總部則做出決策和審批，在進行會計核算以及財務管理相關工作時，事業部門應該對母公司所規定的各種規章嚴格的遵守，在展開財務活動時，也應該嚴格按照相關流程進行。通過分析，我們可以看出，分權與集權相結合是這一財務管理模式的主要特點，決定、領導重大事項就是所謂的集權，而對于事業部門日常經營的管理權的下放則是所謂的分權。在這種管理模式下，財務流程實現科學性、管理制度實現完善性是這種財務管理制度得以良好運營的基礎。3.2.2 五糧液集團財務管理結構在結合自身的管理目標與經營情況，五糧液集團對自身企業財務管理的相關內容進行不斷的優化與調整，目前，在其集團內部，一種以統分結合、分層管理為特點的財務管理形式形成了，通過這種財務管理形式，集團領導者對集團財務進行縱向和橫向的掌握與管理。橫向管理是指每一級財務管理負責人的職責能夠清楚明了的進行定位，對于所在部門生產服務的監督和管理工作，由其所屬的財務部門進行，以期實現資本的增值與營業額的增加；縱向模式是指建立四級財務管理模式，這四級分別是產品船公司財務、事業部經營單位財務、產業集團財務、以及最高級的集團財務，以期建立系統化、專業化的風險管理體系、預算管理體系、資金管理體系、會計管理體系以及財務相關信息管理體系。經過多年的考驗，以統分結合、分層管理為特點的財務管理模式有效的提高了五糧液集團內部財務事宜的辦事效率，促進了集團的發展。4 五糧液集團有限公司財務管理過程中存在的問題4.1 管理模式僵化在五糧液集團內，由于長期排資論輩的傳統晉升管理思想和復雜的裙帶關系影響，大量素質較低沒有專業的人員充斥著會計管理隊伍，而真正具有專業素質的年輕人員被排斥在外，造成財務管理管理模式嚴重僵化，沒有新的思想、新的活力注入。公司相關管理業務指標與相關財務負責者的數據管理分析執念的矛盾，是目前財務工作中最常見且最明顯的矛盾。大部分財務負責者，對于分析賬本的專業性欠缺，只懂得如何進行賬單的計算，而且，有些領導也對分析財務、賬單、賬本的相關專業知識不甚了解。當事業部門或者公司領導希望他們對財務管理方案獻言獻策時，他們也只是草草了事，這樣看來，他們并未有對自身的工作認真負責，這樣，對各部門之間的業務往來、程序辦理造成了障礙，相關財務分析報表無法滿足管理層的要求，更實際的危害是阻礙了公司對出現問題的及時解決。4.2 財務控制薄弱 目前，五糧液集團大部分管理會計部門的主要工作還是局限在財務會計、成本核算、資金結算等基礎水平上，真正意義上的資金管理、稅務籌劃、價格管理等職能相對弱化，對財務部專門職能部門，如資金管理科、價稅科、成本科、財務管理科、資產管理科等專業化職能部門，從工作內容上看，很大程度上還停留在基本業務操作上，財務控制的發揮受到很大的限制，難以支持公司的戰略發展決策。如價稅管理中的基本稅務工作就是公司稅金核算匯總、納稅申報、稅務工作協調等基本的稅收工作，根本沒有針對某項投資或某項業務政策的稅務籌劃方案，無法從稅收角度為公司戰略決策提供依據。4.3 投資預算與戰略目標缺乏直接聯系 財務管理過程中預算是根據公司戰略目標來制定的，而現階段五糧液集團戰略規劃與公司現實財務困境之間矛盾比較突出，從而使投資預算目標和財務現實困境出現較大差異，直接影響了預算尤其是長期投資預算的編制和執行。由于五糧液集團編制的投資預算與其經營戰略目標符合程度差，與五糧液集團的實際經營現實狀況相差較大，在企業做投資預算時，不能為企業的經營做出及時有效的指示，這就會出現一個困局：雖然每年都會根據企業的發展情況做投資預算，但是根本沒有起到真正的作用，形成了一個各個科室走過場的行為。4.4財務管理機構專業化程度欠缺 隨著公司機構改革的啟動，財務機構也作相應的調整，基本能滿足現有會計核算、資金撥付等基礎財務會計業務的需要，在關鍵位置上的職務缺失，比如財務等職位，仍會對企業的財務管理造成問題的難以解決。5 五糧液公司財務管理方面出現問題的改進措施5.1強化資金管理在公司資金的投入上，根據公司的發展狀況，規劃好資金的投入方向，并做好相關投入資金的管理，防止出現投入資金不到位的情況發生。在企業內部，完善企業資金的管理制度，從根本上解決企業資金管理混亂的問題。通過資金管理制度的完善，對企業資金的投資數額以及投資方向，都有一個明確的記錄，并啟動資金責任人制度，財務部門對每一分錢的支出都做到有相關責任人負責。在進行投資前，應該對投資事項進行詳細的調查，明確投資數額，防止不必要的金錢浪費，使錢都花到實處明處。公司針對資金管理采取的這些對策，與公司的資金數額進行統一協調，對每一項公費的支出，都根據公司的資金持有情況進行科學系統的分配，并加強使用過程的監督，積極調動職工對公司資金的監督情況，從而防止公司資金被挪用花到了不該花的地方，不利用資金的正常使用，不利用公司的良好發展和資金運轉。對于擁有眾多分公司、子公司的五糧液集團來說，資金管理意識的提高尤其重要，公司應當積極對資金管理機制進行創新改革，提高財務部門資金有償使用的意識，并且對內部銀行的管理機制進行完善。在公司內部，通過在各級各部門設立多個財務中心，對相關部門資金使用、存放情況進行核定，并且借鑒銀行同期利率的占盡占用費額，對存款貸款活動進行積極的組織。5.2加強財務控制五糧液集團對集團內部的各個部門的財務信息進行及時的統一匯總，并根據公司實時的對外銷售情況以及貨物的物流情況，掌握公司的資金動向。在網絡上及時向公司股東公布公司的財務狀況以及經營狀況，從而有利于公司股東及時將有利于公司發展的建議與意見發送到公司的財務部門，從而使公司的財務能夠更好的運轉。在財務控制中，要重視網絡財務的巨大作用，網絡財務可以利用網絡大數據的優勢，基于高速的信息化處理，從而保證公司財務信息的可靠性，有利于公司的控制。5.3明確財務管理戰略定位在現代企業發展中，特別是像五糧液集團這種大型公司，必須制定前瞻性的財務管理戰略計劃，保證公司的財務管理不受臨時的市場波動以及金融危機等突發事件的影響。通過謀求企業資本均衡有效流動，提高資本運營質量和效益，為增強企業競爭優勢，對企業資本流動進行全局性、長期性和創造性的謀劃，最終促進企業價值增長，五糧液集團具有明確的戰略發展目標，這就要求企業必須樹立戰略財務管理思想，提高財務核心能力，最終通過公司財務的有效監控和資本金的有效流動來實現企業資源的優化配置，實現企業戰略發展目標。5.4完善信息傳播渠道信息暢通對財務數據的準確性至關重要。五糧液集團產品規格過多，從材料采購到銷售管理都具有復雜性，財務部監控各部門業務有困難，只有通過高效信息系統才能增加管理的層次和力度。而要達到預期管理效果需要一個必備前提，即企業必須具有健全的能夠及時提供準確信息的高效信息管理系統，通過這個系統庫房可以精確到管理每一個具體品種數量和資金，確切掌握庫存原始數據；采購部可以據此優化各類外購材料的合理儲備量，嚴格按照物資采購計劃進行，減少儲備資金占用；生產部可以據此安排合理生產，避免盲目投料，加速交貨周期，減少產品資金占用；銷售部可以在系統中隨時查詢客戶所要品種庫存狀況，和客戶談合同時作到心中有數。結 論五糧液集團作為我國的一家知名企業，其管理方式尤其是財務管理可以對其他企業起到帶頭的作用。筆者通過對財務管理的理論分析，并且結合五糧液集團的實際情況，針對五糧液公司財務管理方面出現多方面的問題，筆者進行了相應的分析，例如在財務管理模式、財務控制等方面的問題，理論結合實際，從而得出結論，應該從強化資金管理、加強財務控制完善全面預算管理體系、緊跟公司戰略目標、明確財務管理戰略定位、完善信息傳播渠道等多方面進行