智能搬運設備公司

風險管理

XXX投資管理公司

目錄

一、產業環境分析..................................................3

二、智能物流行業概況.............................................3

三、智能物流裝備行業產業鏈分析....................................5

四、智能物流行業市場規模.........................................6

五、智能物流行業下游應用領域發展情況.............................7

六、智能物流技術裝備行業發展前景.................................11

七、智能物流裝備行業發展趨勢....................................12

八、必要性分析...................................................14

九、風險管理措施的分類...........................................15

十、評價應對方案以及實施成本的評估..............................18

十一、風險管理信息系統..........................................20

十二、內部風險抑制...............................................21

十三、純粹風險管理...............................................25

十四、純粹風險概念...............................................26

十五、風險管理決策的含義和內容...................................27

十六、風險管理決策的意義和原則...................................27

十七、項目基本情況...............................................32

十八、法人治理結構...............................................38

十九、SWOT分析說明.............................................49

二十、組織架構分析...............................................60

勞動定員一覽表...................................................60

二十一、發展規劃分析............................................62

一、產業環境分析

經濟社會發展再上新臺階，預計區域生產總值突破XX萬億元、增

長XX%,一般公共預算收入增長XX%,城鄉居民收入分別增長XX%、XX%。

建議XX年區域經濟社會發展主要預期目標為：生產總值增長X戲-XX%,

在高質量基礎上能快則快；研發投入強度達到XX%；城鎮調查失業率控

制在XX%左右；有效投資、一般公共預算收入、城鄉居民收入增長與經

濟增長基本同步，全員勞動生產率穩步提高，能源和環境指標完成國

家下達的計劃目標。

二、智能物流行業概況

智能物流是物品從供應方向需求方智能移動的過程，包括智能包

裝、智能裝卸以及信息的智能獲取、智能倉儲、智能運輸、智能配送、

加工和處理等六項基本活動。通過這種方式，能夠實現貨物的流動狀

態實時顯示、全程監控，確保貨物能夠及時地送達到客戶手中。智能

物流是一種經濟、可靠、高效和環保的物流體系。

工業物流的概念形成于20世紀50年代的美國，發展至今已有70

多年歷史，經歷了人工時代、機械時代、自動時代和智能時代的演變。

1962年，德馬泰克建造了世界首座基于堆垛機技術的自動化立體倉庫,

標志著物流倉儲自動化的開始。此后，自動化高架倉庫在美國和歐洲

得到迅速發展，形成了專門的自動化倉儲物流體系。20世紀60年代中

期，日本開始興建自動化高架倉庫，并且發展速度越來越快，逐步成

為當今世界上擁有自動化高架倉庫最多的國家之一。2003年，德國物

理研究院（IML）研制出首臺輕型高速穿梭車，使得倉儲物流技術進入

高柔性自動化時代。2010年以后，現代社會物流進入智能時代，在自

動化的基礎上，結合以物聯網技術為代表的數字化技術，對貨物信息

進行采集和處理，實現無人作業。目前，全世界先進的倉儲物流系統

仍然主要集中于歐洲、日本和美國等國家和地區。

國內智能物流行業起步較晚。改革開放以來，隨著我國經濟的快

速發展，智能物流行業的市場需求持續增長。但總體上來看，我國智

能物流的應用狀況與美國、日本、歐洲等發達國家相比仍差距較大。

總體來看，國內自動化物流系統的發展大致經歷了三個主要階段：1）

起步階段（1975-1985年）我國自動化物流系統發展處于起步階段，在

這一時期，我國已完成系統的研制與應用，出現了一些自動化的設備,

比如自動化分揀器、無人駕駛小車、微處理器等，但應用有限。2）發

展階段（1986—1999年）我國自動化物流系統的發展階段。自動化物流

系統的需求開始增加，但基本上局限于煙草、醫藥等行業。德馬泰克、

大福集團等國際先進的智能物流系統提供商進入中國，國內的智能物

流系統綜合解決方案提供商也開始起步，出現了挑選機器人、數據網

絡、總線系統等設備。3）提升階段（2000年至今）我國自動化物流系

統的提升階段。在這一階段，市場需求與行業規模迅速擴大，技術全

面提升?，F代倉儲系統、分揀系統和自動化立體庫技術在國內各行業

開始得到應用，尤其以煙草、冷鏈、新能源汽車、醫藥、機械制造等

行業更為突出。更多國內企業進入自動化物流系統領域，通過引進、

學習世界最先進的自動化物流技術以及加大自主研發的投入，使國內

的自動化物流技術水平有了顯著提高。

、

三、智能物流裝備行業產業鏈分析

上游為智能物流裝備行業和物流軟件行業，分別提供物流硬件裝

備（立體貨架、輸送機、分揀機、AGV、堆垛機、穿梭車、叉車等）和

相應的物流信息軟件系統（WMS、WCS系統等），中游是智能物流系統

集成商，其根據行業的應用特點使用多種設備和軟件，設計建造包括

出入庫輸送系統、信息識別系統、自動控制系統、計算機監控系統、

計算機管理系統以及其他輔助設備組成的智能化倉儲物流系統。倉儲

物流的智能升級將帶動硬件與系統集成的發展，對設備及軟件和中游

的系統集成提出更高的要求。

下游產業鏈應廣泛，主要包括煙草、醫藥、汽車等行業。智能物

流裝備市場與下游應用行業景氣程度密切相關，不同下游行業之間景

氣程度差別較大，選擇近期需求旺盛的下游行業，有助于企業在智能

物流裝備快速發展期迅速發展壯大，完成技術、經驗和資金積累。

-、

四、智能物流行業市場規模

智能物流市場規模呈現高速增長趨勢。根據MordorIntel1igence

的統計，2016年度全球智能物流市場規模約為382億美元，2020年度

全球智能物流行業市場規模增長至約559.07億美元，年化復合增長率

為10%。未來智能物流行業仍將保持良好發展態勢，

MordorIntel1igence預測2026年度全球智能物流行業市場規模將達到

1,129.83億美元。

得益于中國電子商務、快遞物流、工業制造等各大下游行業的崛

起，以及機械制造、傳感定位等技術的成熟，智能物流裝備在國內越

來越多的商業場景中得以應用，市場規模在近十年實現了飛速的發展。

根據CIC灼識咨詢《全球及中國智能物流裝備行業藍皮書》統計，

2015-2020年度中國智能物流裝備市場規模從143.1億元增長至541.7

億元，年復合增速為30.5機未來隨著物流智能化技術的進一步發展，

以及工業智能化的全面推廣，預計到2024年度中國智能物流裝備市場

規模將增長至1,067.6億元，預測未來四年的年化復合增速達18.48%。

五、智能物流行業下游應用領域發展情況

1、自動化立體倉庫

自動化立體倉庫采用數層至數十層高的貨架儲存單元貨物，并通

過自動輸送系統、自動揀選與分類系統、自動識別系統、自動控制系

統等系統的協調動作進行出入庫作業。自動化立體倉庫面積存儲量是

傳統普通倉庫的570倍，可充分利用倉庫空間，并具備自動存取、操

作簡便的優勢。

隨著我國智能物流行業的迅速發展，市場對自動化立體倉庫的需

求不斷提升，2012年度至2019年度，我國自切化立體倉庫面積由

L40億平方米增長至3.49億平方米，年復合增長率達13.94%。2021

年度，商務部、國家發展改革委等9部門發布《商貿物流高質量發展

專項行動計劃（2021—2025年）》，明確要求推廣智能標簽、自動導引

車、自動碼垛機、智能分揀、感應貨架等系統和裝備，加快高端標準

倉庫、智能立體倉庫建設。在政策支持及下游需求的帶動下，預計我

國自動化立體倉庫規模在未來5-10年仍將保持快速增長。

智能物流技術裝備是自動化立體倉庫的重要組成部分，是自動化

立體倉庫實現自動輸送、自動揀選與分類、自動識別的基礎，自動化

立體倉庫的快速增長將使得市場對于智能物流技術裝備的需求持續增

加，推動智能物流技術裝備行業的發展。

2、電商新零售行業

得益于互聯網、物聯網、大數據、云計算等技術的普及，我國電

商新零售市場持續高速發展，截至2020年末，我國網上零售交易規模

達11.76萬億元，年復合增長率達到35.18%；全國實物商品網上零售

額9.76萬億元，占社會消費品零售總額的24.9%。隨著全社會數字化

轉型及新零售概念的逐漸發展，我國電商新零售市場仍存在巨大發展

空間。

目前，電商新零售行業涌現多種運營模式，包括以叮咚買菜為代

表的前置倉模式、阿里巴巴旗下的盒馬鮮生、多多買菜等社區團購模

式。在經過最初的大規模補貼和跑馬圈地后，行業加速出清，通過供

應鏈重構人、貨、場之間的聯系方式并實現最優化匹配成為各大電商

新零售企業比拼的關鍵，其中智能物流技術裝備作為底層支撐尤為關

鍵。

電商新零售業態要求人與貨均實現數字化并可以實時互聯互通，

對物流配送全鏈條的高度信息化提出要求，同時電商新零售訂單小批

量、多批次、高頻率的特征也對應用于大型倉配中心的物流裝備的運

行效率、準確率、穩定性、在線率、處理能力提出了較高的要求，促

進了智能物流技術裝備的快速迭代，有助于開拓行業存量市場。

3、液晶半導體行業

在新冠肺炎疫情加劇、全球產業鏈轉移、5G需求升級、新能源汽

車起量、物聯網風起布局等供需兩端多重因素影響下，目前全球半導

體行業產能緊缺，供需缺口持續拉大，行業景氣度有望攀升。根據美

國半導體行業協會（SIA）數據顯示，2021年度全球半導體市場銷售額

總計5,559億美元，同比增長26.2%,創下歷史新高。中國仍是全球最

大的半導體市場，2021年度的半導體市場銷售額為1,925億美元，增

長了27.1隊全球占比維持在34%左右。全球與中國半導體銷售額同創

新高，增長勢頭強勁。

全球范圍內，液晶面板行業上游產能依舊處于偏緊的狀態，驅動

IC等原材料價格高漲有望支撐液晶面板行業景氣周期延長。同時由于

新冠肺炎病毒不斷變異，經濟復蘇不確定性較大，一宅經濟對面板下

游需求的拉動效果有望繼續保持。此外，受國內技術突破以及產能結

構改革等因素影響，國內液晶面板廠商市場地位明顯提升，液晶面板

產業中心向中國大陸轉移的趨勢愈發明顯。

生產半導體、液晶面板等產品的高潔凈度無塵車間相比于常規搬

運環境，對設備運行的精度、穩定性、粉塵控制等各方面都提出了更

高的要求，需要特制的搬運設備，因此液晶半導體行業的高速發展也

為潔凈工廠智能搬運系統行業帶來了巨大的增量空間。

4、快遞行業

近年來，快遞行業持續高景氣度，物流設備需求旺盛。一十三五

以來，我國快遞行業以每年兩位數的增速持續快速發展，目前中國已

成為全球發展最快、最具活力的新興快遞市場。根據國家郵政局數據

顯示，2020年度中國快遞企業業務量達833.6億件，同比增長高達

30.8%；業務累計收入達8,795.4億元，同比噌長17.3%。2016-2020

年度，中國快遞業務量復合增長率為27.77%,快遞業務收入復合增長

率為21.97%。

由于快遞業務的快速增長，市場對于物流設備的需求顯著增加。

同時，智能物流技術裝各作為快遞物流企業固定資產的重要組成部分,

將幫助快遞公司持續降本增效和實現產業智能化，未來增長空間持續

看好。

5、食品飲料行業

近年來，食品飲料的電商交易模式和消費升級刺激了對智能物流

技術裝備的需求，食品飲料電商數量呈現量級增長，市場需求的劇增

以及電商新零售業態發展促使行業快速發展。根據國家統計局數

據，一2021年―12月，全國食品工業規模以上企業實現利潤總額

6,187.1億元，同比增長5.5%。其中，酒、飲料和精制茶制造業實現

利潤總額2,643.7億元，同比增長24.1機我國居民收入穩步增長和中

等收入群體擴大，消費升級促使中高端及以上白酒產品的消費比重提

升，具有豐富中高端及以上產品體系和持續開發能力的白酒企業享受

了消費升級的發展紅利。隨著食品及酒業收入規模的增長，未來仍存

在大量智能物流系統的需求。

四、

六、智能物流技術裝備行業發展前景

物流業是支撐國民經濟發展的基礎性、戰略性和先導性產業，物

流裝備在物流產業鏈中占據極其重要的地位。推動物流裝備智能化發

展，有利于進一步提高物流發展的質量和效率，推動物流行業降本增

效。物流裝備智能化發展也是適應制造業數字化、智能化和綠色化的

發展趨勢相適用。我國在具體細分行業領域的規劃制定和政策實施上

均對智能物流和智能物流裝備行業給予了較大力度的支持，智能物流

裝備發展前景整體向好。

1、國家政策支持產業發展

近年來，與智能制迨和智能物流裝備相關的政策和文件密集出臺,

國家相關部門對智能物流裝備行業持鼓勵態度。2017年12月，工信部

頒布《促進新一代人工智能產業發展三年行動計劃(2018-2020)》指

出一要開發智能物流倉儲設備，提升高速分揀機、多層穿梭車、高密

度存儲穿梭板等物流裝備的智能化水平，建設無人化智能倉儲，同時

創新人工智能產品和服務。2020年8月發改委提出《推動物流業制造

業深度融合創新發展實施方案》，鼓勵制造業企業開展物流智能化改

造，推廣應用物流機器人、智能倉儲、自動分揀等新型物流技術裝備。

2、物流運行效率亟待提升

在物流行業快速發展的背景下，傳統倉儲作為勞動密集型企業，

所面臨的人口緊缺問題日益凸顯。根據國家統計局數據，我國交通運

輸、倉儲和郵政業城鎮單位就業人員平均工資由2009年度的3.5萬元

/年上漲至2018年度的8.9萬元/年，CAGR達10.75%。我國交通運輸、

倉儲及郵電通信業城鎮單位就業人員數量整體呈下降趨勢，就業人數

的減少抬升企業的用人成本。工業用地成本和勞動力成本的上升促使

企業加快倉儲物流自動化系統的應用進程。

目前我國物流費用總體呈現下降趨勢，但仍與發達國家存在差距。

2008^2020年度我國物流費用占GDP的比重不斷下降，物流費用占GDP

的比重由2008年度的17.696下降至2020年度的14.7%,但與美國、日

本等發達國家穩定在8%~9%的物流費用與GDP的比率相比仍有一定距離。

根據《國家物流樞紐布局和建設規劃》，一到2025年度，要推動全社

會物流總費用與GDP比率下降至12%左右。我國整體物流效率存在提升

潛力，整體物流效率有賴于智能物流系統的普及提高。

五、

七、智能物流裝備行業發展趨勢

1、數據處理智能化

智能化是物流自動化、信息化的一種高層次應用，智能處理技術

應用于企業內部決策，可通過對大量物流數據的分析，對物流客戶的

需求、商品庫存、物流智能仿真等作出決策。物流作業過程中存在大

量的運籌和決策，如庫存水平的確定、運輸（搬運）路線的選擇，自

動導向車的運行軌跡和作業控制，自動分揀機的運行、物流配送中心

經營管理的決策支持等問題，未來全面利用智能化技術，即思維、感

知、學習、推理判斷和自行解決原料入廠、生產加工、成品倉儲及配

送作業中某些問題的能力，使商品或貨品從源頭開始被實施落實跟蹤

與管理，實現信息流快于實物流，將極大地提高生產及倉儲作業的高

效性、方便性、快捷性、精準性和安全性。物流智能獲取技術將使物

流從被動走向主動，實現物流過程中的主動信息獲取，運輸過程與貨

物的主動監控及物流信息的主動分析。

2、技術系統集成化

在智能物流和智能制造領域，解決方案包含多種技術的應用，通

常是將軟件、硬件與通信技術組合起來滿足需求，將原本多個獨立的

系統和設備進行集成，集成后的各系統和設備高度融合，能夠有機、

協調地工作，以發揮整體效應，充分滿足客戶需求。智能化處理不僅

需要自動化的設備，同時也需要對系統操作進行優化的智能化軟件。

隨著人工智能、視覺識別、紅外通訊、激光定位、大數據、物聯網、

云計算、5G通訊等前沿技術均在智能物流和智能制造領域中逐步得到

廣泛應用，未來的系統產品集硬件設備、電子技術、信息處理、軟件

算法等為一體，從而更好地提升生產及物流作業水平效率和降低成本,

進一步提升制造業供應鏈智能化水平。物聯網信息技術的發展帶動了

智能物流裝備技術的提升，也使得物流行業的工作效率迅速提升，促

進智能物流裝備行業的發展。

3、客戶應用定制化

未來不同智能物流產品將根據客戶不同的應用場景呈現出較大的

差異，客戶應用定制化和差異化也是未來智能物流行業的重要發展趨

勢。由于智能物流的輸送系統、分揀系統、倉儲系統和智能工廠系統

的應用場景不同，客戶對系統的需求存在較大差異。為使客戶建設的

系統能夠更加貼近使用需求，需要在項目建設初期根據客戶的行業特

點、行業規范、貨品類型、功能需求、相關配套工程、預算規模等眾

多因素進行方案設計，并針對客戶的需求進行定制化的軟硬件產品研

發，以更好地服務客戶。通過軟件管理硬件資源，將實現硬件資源虛

擬化、物流流程數據化、管理過程可編程、一切數據流程化，通過軟

件運行處理大數據，做出科學決策，賦能智慧物流。

八、必要性分析

1、現有產能已無法滿足公司業務發展需求

作為行業的領先企業，公司已建立良好的品牌形象和較高的市場

知名度，產品銷售形勢良好，產銷率超過100%o預計未來幾年公司的

銷售規模仍將保持快速增長。

隨著業務發展，公司現有廠房、設備資源已不能滿足不斷增長的

市場需求。公司通過優化生產流程、強化管理等手段，不斷挖掘產能

潛力，但仍難以從根本上緩解產能不足問題。通過本次項目的建設，

公司將有效克服產能不足對公司發展的制約，為公司把握市場機遇奠

定基礎。

2、公司產品結構升級的需要

隨著制造業智能化、自動化產業升級，公司產品的性能也需要不

斷優化升級。公司只有以技術創新和市場開發為驅動，不斷研發新產

品，提升產品精密化程度，將產品質量水平提升到同類產品的領先水

準，提高生產的靈活性和適應性，契合關鍵零部件國產化的需求，才

能在與國外企業的競爭口獲得優勢，保持公司在領域的國內領先地位。

九、風險管理措施的分類

風險管理措施可以歸納為3大類11種。

1、控制型風險管理措施

控制型風險管理措施是通過避免、消除和減少意外事故發生的機

會以及控制損失幅度來減少期望損失成本?？刂菩惋L險管理措施主要

包括風險回避、損失控制（降低）和控制型風險轉移（分擔）.

風險回避就是退出會產生風險的活動Q風險回避可能包括退出一

條產品線、拒絕向一個新的地區市場拓展，或者賣掉一個分部等。損

失控制就是采取措施降低風險的可能性或影響，或者同時降低兩者。

它幾乎涉及各種日常的經營決策，控制型風險轉移就是通過轉移來降

低風險的可能性或影響，或者分擔一部分風險，常見的技術包括購買

保險產品、從事避險交易或外包一項業務活動。

2、融資型風險管理措施

融資型風險管理措施的著眼點在于風險損失一旦發生后，獲得用

于彌補損失的資金，其核心在于將消除和減少風險的成本分攤在一定

時期內，以避免因隨機的巨大損失發生而引起財務上的波動。其中，

風險自留（承受）是指不采取任何措施去干預風險的可能性或影響，

將風險的影響在公司內部的財務上分攤。而保險、套期保值和其他合

約化風險轉移手段更多的是將風險轉移給他方。

3、內部風險抑制

控制型風險管理措施和融資型風險管理措施都是從降低期望損失

的角度來控制風險的，而內部風險抑制的作用在于降低未來結果的變

動程度，即降低方差，這使得風險管理者對未來的判斷更有把握。

對于重大風險，公司通常要根據風險的類型和成因，從一系列應

對方案中選擇適當的風險管理策略組合，來控制和防范對應的風險。

一般情況下，對戰略、財務、運營和法律風險可采取風險承擔、風險

規避、風險轉移、風險控制等方法。對能夠通過保險、期貨、對沖等

金融手段進行管理的風險，可以采用風險轉移、風險對沖、風險補償

等方法?；乇軕獙Ψ桨敢馕吨_定的應對方案都不能把風險的影響

和可能性降低到一個可接受的水平，降低和分擔應對方案把剩余風險

降低到與期望的風險容限相協調的水平，而承受應對方案則表明固有

風險已經在風險容限之內。

在實踐中，風險管理者通常將各種風險管理措施進行一定的優化

組合，使得在成本最小的情況下達到最佳的風險管理效果。對于許多

風險而言，適當的應對方案是很明顯的和很好接受的。例如，對于不

能計算可利用性的風險，一個典型的應對方案就是實施一項業務持續

性計劃。對于其他的風險，可采用的方案可能不那么明顯，且需要調

查和分析，例如，對于降低競爭者在品牌價值方面活動的影響的應對

方案可能需要管理當局進行市場調研和分析。

在確定風險管理的過程中，風險管理者應該考慮以下幾個方面的

問題：

(1)潛在應對方案措施對風險的可能性和影響的效果，以及哪個

應對方案與主體的風險容限相協調。

(2)潛在應對方案措施的成本與效益。

(3)除了應付具體的風險之外，實現主體目標可能的機會。

(4)對于重大風險，主體通常從一系列應對方案中考慮潛在的應

對方案，它使應對方案的選擇更具深度，并且對現狀提出了挑戰。

十、評價應對方案以及實施成本的評估

分析固有風險和評價應對方案的目的在于使剩余風險水平與主體

的風險容限相協調。通常，任何一個應對方案都將帶來與風險容限相

一致的剩余風險，而有時應對方案的組合能帶來最優效果。在分析應

對方案的過程中，管理者可以考慮過去的事項和趨勢以及潛在的未來

情景。在評價備選的應對方案時，管理者通常要利用與衡量相關目標

相同的或適合的計量單位。

公司應根據不同業務特點統一確定風險偏好和風險承受度，即公

司愿意承擔哪些風險，明確風險的最低限度和不能超過的最高限度，

并據此確定風險的預警線及相應的對策。確定風險偏好和風險承受度

時，要正確認識和把握風險與收益的平衡，防止和糾正忽視風險，片

面追求收益而不講條件、范圍，認為風險越大收益越高的觀念和做法;

同時也要防止單純為規避風險而放棄發展機遇的做法。這樣，在確定

風險評價管理措施之后，公司管理者可以對單個風險和應對方案措施

以及他們的相應容限的一致性有一個合理的評價。

公司應定期總結和分析已制定的風險管理措施的有效性和合理性,

并結合實際不斷修訂和完善。其中，公司應重點檢查風險偏好、風險

承受度和風險控制預警線實施的結果是否有效，并提出定性和定量的

有效性標準。

資源總是有限的，因而主體必須考慮選備風險管理方案的相關實

施成本與效益。這些成本要對照它們所創造的收益來衡量，設計和實

施一個應對方案（過程、人和技術）的初始成本要考慮，維持應對方

案的成本也要考慮。

成本和相應的收益可以定量或定性地度量，使用的度量單位通常

與確定相關目標和風險容限所使用的一致。對實施風險管理所做的成

本與效益計量的精確度水平各不相同。一般來說，處理方程式的成本

計量比較容易，在很多情況下可以非常精確地予以量化。主體通常要

考慮與開展一項應對方案相關的所有直接成本，以及可以實際計量的

間接成本。與使用資源相關的機會成本偶爾也會納入考慮的范圍。

主體在某些情況下很難量化風險管理的成本。量化的挑戰來自估

計與一個特定應對方案相關的時間和效果，如獲取有關客戶偏好的變

化、競爭者的行動等市場信息或其他外部生成的信息就是這種情況。

效益通常涉及更多的主觀評價。例如，有效培訓計劃的效益一般

很明顯，但是難以量化。然而在許多情況下，一項風險管理的效益可

以在與實現相關目標有關的效益的背景下予以評價。

在考慮成本-效益關系時，把風險看作是相互關聯的，有助于管理

者匯集和降低主體的風險，制度風險分擔應對方案。舉例來說，在通

過保險分擔風險時，管理者把風險組合到一個險種之下可能是有利的,

因為把組合后的風險投保到一個財務協議之下通常可以降低定價。

十一、風險管理信息系統

風險管理信息系統是運用信息技術對風險進行管控的系統，它是

管理信息系統的重要組成部分，管理人員可借用信息技術工具嵌入業

務流程，實時收集相關信息，從而對風險進行識別、分析、評估、預

警，制訂對應的風險管控策略，處理現實的或者潛在的風險，控制并

降低風險所帶來的不利影響。

信息化風險管理應從組織、規劃和實施控制三個方面著手。

1、建立切實能推進信息化的組織

為使信息系統能切實發揮作用，企業自身應該建立相應的信息化

組織，參與信息化的全過程。這支隊伍應該由企業的高層領導掛帥，

以信息服務專職人員為主，業務部門代表參與。這樣可以有效降低信

息化風險。

2、專業咨詢機構協助進行信息化規劃

信息化建設的經驗表明，大多數應用不理想的信息化項目都沒有

進行科學的規劃。規劃缺失對信息化帶來的風險是毀滅性的，所以進

行信息化規劃是完全必要的。專業咨詢機構相對于企業和系統實施商、

軟件商來說處于中立的地位，能夠根據企業的實際情況及企業發展戰

略目標，做出科學合理的規劃。

3、監理機構承擔系統的實施控制

以往的信息化系統實施依賴企業用戶（甲方）對實施方的監督控

制和實施方的自覺自律來保證上述三大目標。但是由于甲乙雙方天生

的利益沖突性，這種方式很難保證系統實施目標實現，尤其是質量難

以控制。這就需要專業的信息系統工程監理來承擔這個任務。信息化

監理機構作為中立第三方向甲乙雙方負責，保障雙方的利益。

十二、內部風險抑制

評價風險大小最主要的兩個方面：一個是損失期望值，另一個是

損失方差，前面所述的控制型風險管理措施和融資型風險管理措施都

在從不同角度影響損失期望值，而內部風險抑制的目的在于降低損失

方差。

內部風險抑制措施主要包括分散、復制、信息管理和風險交流等。

（一）分散

分散是指公司把經營活動分散以降低整個公司損失的方差，體現

為公司的跨行業或跨地區經營、風險在各風險單元間轉移或將具有不

同相關性的風險集中起天。其理論基礎就是馬科維茨的資產組合理論,

主要是指通過多樣化的投資來分散和降低風險的方法。

馬柯維茨的資產組合管理理論認為，只要兩種資產收益率的相關

系數不為1（即完全正相關），分散投資于兩種資產就具有降低風險的

作用。而對于由相互獨立的多種資產組成的資產組合，只要組成資產

的個數足夠多，其非系統性風險就可以通過這種分散化的投資完全消

除。資產放在不同的投資項目上，例如，股票、債券、貨幣市場，或

者是基金，可把風險分散°投資分散于幾個領域而不是集中在特定證

券上，這樣可以防止一種證券價格不斷下跌時帶來的金融風險。

（二）復制

復制主要指備用財產、備用人力、備用計劃的準備以及重要文件

檔案的復制。當原有財產、人員、資料及計劃失效時，這些備用措施

就會派上用場。例如在"9-11"事件中，位于世貿大樓內的一家公司

由于在其他地方設有數據備份站，可以實時備份數據，所以，當大樓

倒塌，樓內辦公室里所有電腦設備和文字材料都損毀后，公司的信息

資料并未遭到太大損失。

(三)信息管理

企業的風險信息種類繁多、數量巨大，必須經過一個合理的管理

過程來篩選、提煉、分析，以保障風險信息的高質量，最終為各級決

策所用。按照一般的信息管理流程，風險信息的管理可分為收集整理、

加工處理、傳遞和更新等幾個階段。

總結風險信息的內容以及風險信息管理的過程，還有幾個建議值

得企業在實施過程中加以關注：

(1)應逐步積累，建設并不斷完善風險信息庫。風險是未來的不

確定性，但預測未來比判斷現狀困難百倍，不論是進行定性判斷還是

應用數量模型進行定量預測，較為理性和準確的分析有賴深厚的信息

基礎，以及在此基礎上建立的豐富經驗。

(2)應明確風險信息管理的職能設置，企業應將風險信息管理的

職責分工落實到各個有關職能部門和業務單元，并對不同層級的崗位

設置不同的信息處理和管理決策權限。

(3)應分配相當的資源建設和完善風險管理信息系統，統一風險

信息管理的平臺，達到相關職能機構信息的及時共享，以提高管理效

率、減低決策成本，同時注意與現有管理和業務信息系統的銜接，避

免沖突和浪費。

(四)風險交流

在風險管理領域，風險交流是新近被認識到的，它是指公司內部

傳遞風險和不確定結果及處理方式等方面信息的過程。風險交流一般

具有五個特征：

(1)一般的“聽眾”不了解風險管理的基本概念和基本原則。

(2)即使給一般的員工介紹風險管理，仍然有很多方面過于復雜,

員工難以理解。

(3)理解風險經理提出的問題往往需要一定的專業知識，這對其

他經理來說是一個挑戰。

(4)人們對風險管理的態度非常主觀。

(5)很多人常常低估風險管理的重要性。

風險經理進行交流的內容和結構應當反映以上這些特征。

（五）全面風險抑制

分解式抑制會增加風險抑制成本。公司應該圍繞具有總體性的財

務變量開展全面風險抑制活動，如收益、現金流或應稅收入等。

總體性財務變量的風險可以通過兩種方式來降低：一是針對總體

性變量開展抑制活動；二是針對構成總體財務變量的各個要素的風險

開展針對性風險抑制活動。

十三、純粹風險管理

純粹風險具有可保性，因而財產損失風險、責任風險和人力資本

風險這三大類純粹風險主要是通過保險進行管理，保險的具體方法在

第6章詳細介紹。

現代公司無一不是把追求股東價值最大化作為自己的最高目標和

企業生存的宗旨。但是，大多數公司都在全力以赴地提高公司營業額,

和利潤，忽略了努力降低企業風險也是擴大股東價值的重要一環。

商業決策和投資總是與冒險相伴而行，有些企業家因為敢于冒險、

抓住機遇；而企業管理則不然，保證穩健運營才是制勝的關鍵。然而,

商業經營永遠處于種種威脅之中：計算機故障、火災、環境污染、財

務欺詐、決策失誤、產品被迫招回等。風險的存在要求企業管理者必

須嚴肅對待企業風險。

怎樣界定商業經營中哪些是最重要的危險、如何減少這些危險發

生的概率一一如果真的發生的話，又該如何把危險的影響控制在最低

限度之內？商業風險范圍很廣，這里只討論純粹風險。純粹風險管理

的本質是將未來不確定的損失以最經濟的方式轉變為現實的成本，諾

基亞公司關于純粹風險管理的案例將揭示這個如此簡單的道理是如何

通過最科學有效的管理手段來實施的。

十四、純粹風險概念

純粹風險是指只有損失機會而無獲利可能的風險。一般而言，危

害性風險，如房屋所有者面臨的火災風險、汽車發生碰撞，幾乎都是

純粹風險。純粹風險通常是靜態風險，即在社會、經濟、政治、技術

以及組織等方面正常的情況下，自然力的不規則變化或人們的過失行

為所致的損失或損害的風險，如地震、暴風雨與意外傷害事故等造成

的損失或損害。純粹風險通常也是非系統性風險，即風險效應能被抵

消的風險。如在保險公司的運行中，保險人通過匯集被保險人或投保

人轉移的風險，利用大數法則和風險自發機制的作用，可以分散或互

相抵消一些風險效應。企業所面臨的純粹風險主要包括財產損失風險、

責任風險和人力資本風險。

十五、風險管理決策的含義和內容

風險管理決策是指根據企業風險管理的目標和總體方針，通過分

析企業所處的環境和條件，選擇風險管理的技術和方法的活動和過程。

具體地說，對于一種或一組特定的風險，企業一般面臨多種可行的風

險管理方案，從中選擇一種符合給定條件的最佳方案就是風險管理決

策的核心內容。

按照風險管理過程的內容，風險管理決策所要解決的是如何從總

體角度，根據風險管理的目標和風險的程度，綜合選擇各種風險管理

技術，以最低的費用制訂總體方案或總體計劃。從嚴格意義上講，風

險管理決策應包括以下四個基本內容。

(1)信息決策過程。了解和識別各種風險的存在及風險的性質，

估計風險的大小。

(2)方案計劃過程。針對某一具體的客觀存在的風險，擬訂風險

處理方案。

(3)方案選擇過程。根據決策的目標和原則，運用一定的決策手

段選擇某一個最佳處理方案或幾個方案的最佳組合。

(4)風險管理方案評價過程。由于風險具有隨機性和不確定性，

因此，應該對所選擇的方案進行評價和修正。

十六、風險管理決策的意義和原則

為達到以最小投入獲得最大安全保障的目標，必須在所有的對策

中選擇最佳組合，這就是風險管理決策過程的工作內容。

風險管理決策在整個風險管理過程中是重要的一環，是貫穿各個

程序的一條主線。沒有科學的風險管理決策，也就無法實現風險管理

的目標。同時，前期工作如風險識別和風險衡量是風險管理決策的基

礎。

決策工作在風險管理中的關鍵作用可從決策本身的內涵中得到體

現：其一，風險管理決策取決于風險管理的宗旨，風險管理決策對應

風險管理目標，是實現風險管理目標的保障和基礎，必須確保所采取

的風險管理決策能達到以最少的費用支出獲得最大的安全保障這一管

理目標。其二，風險管理決策是對各種風險管理方法的優化組合和綜

合運用，從宏觀的角度制訂總體行動方案。風險管理計劃的編制要依

據風險管理目標，分析風險因素、風險程度，了解可供選擇的方法的

利弊及成本，在綜合評價后做出合理的選擇和組合0

事實上，人們在面對風險時都在有意識或無意識地運用不同的風

險管理方法，如避免風險、轉移風險、自留風險，采用防損技術或者

綜合運用各種方法。作為一門新興學科的重要組成部分，風險管理決

策著重強調的是如何更科學、更有效地將各種方法結合起來，把處置

風險從無意識行為上升為有意識的組織行動，從盲目的試探、碰運氣

轉化為建立在科學基礎上的合理選擇。

風險所具有的一些特性，如客觀存在性、偶然性和多變性，是風

險管理決策區別于其他一般管理決策的特點。為保證風險管理目標的

實現，風險管理決策應該堅持以下原則：

(1)全面周到原則。經過調查分析，每一個經濟單位面臨的風險

多種多樣，風險管理的目標也可細分為多個目標，如損前目標、損后

目標等，對不同風險的處置，要實現不同的目標，往往需要采用多種

措施，每一種措施都有各自的適用范圍和局限性。風險管理決策就是

要把所有可供選用的對策仔細分析，權衡比較，在全面周到的基礎上

尋找對策的最佳組合。

(2)量力而行原則。風險管理提供了一種與損失風險做斗爭的科

學武器，但這個武器的應用是需要付出一定成本的。而同樣的成本對

具有不同財務實力的經濟單位的影響是迥然不同的，即使同一單位在

其不同發展時期對同樣成本的反應也很可能不一致。

對盈利為重要指標的企業而言，要分析風險管理成本對企業盈利

的影響。一般情況是，風險管理成本從零開始增加時，企業的盈利能

力隨之提高，但成本增加到某一點后，情況發生變化，即繼續增加的

成本將導致企業的盈利r降。風險管理人員要盡可能找到這個轉折點,

在決策時才能正確把握。

(3)成本效益比較原則。隨著風險管理的成本增加，所獲得的安

全保障程度一般將提高，但高成本的風險管理決策未必是最好的決策,

因為風險管理的總體目標是以最少的經濟投入獲取最大的安全保障。

在決策過程中，要以成本與效益相比較這一原則作為權衡決策方案的

依據。在實際運作中，比較可行的辦法是在獲取同樣安全保障的前提

下選擇成本最小的決策方案。

(4)注重運用商業保險，但不忽視其他方法。為了實現風險管理

的損前目標，可供選擇的方法包括預警系統、損失控制設備、人員培

訓制度等，這些措施的落實既可以減少災害事故發生的概率，又能夠

降低一旦事故發生時的損失程度。由于風險的復雜多變性和人類對客

觀世界認識的局限性，人們所采取的風險預防和控制手段無法從根本

上消除風險，損失被減少的程度也難到達到令人滿意的程度。

為了實現風險管理的損后目標，保險方法具有舉足輕重的地位和

作用，它是一種最重要的工具，尤其是處置那些估測不準、發生概率

小但損失程度大的風險，如巨災風險等。對于絕大多數的經濟單位來

說，由于擁有的風險單位少、損失預測的準確性較差，購買保險就成

為行之有效的選擇方案。

選擇保險并不意味著放棄其他方法。為了減少附加保費的支出，

可以考慮適當程度的自留風險或其他措施，與保險綜合運用，以盡可

能減少風險管理的成本，如購買第一損失保險或超額損失保險。

在正確地識別和衡量風險后，首先應從保險的角度入手，準備一

份能最佳補償全部風險所致損失的保險組合表，要力求全面（為盡可

能多的風險提供保障）和充分（每一保險金額足以提供足夠的保障）。

在這一過程中也許會遇到不可保的風險或無法足額投保的風險，那么

就必須考慮保險以外的其他對策。這是一種可行的操作方法。

其次是對組合表中的保險保障進行分類，包括必需的保障、需要

的保障和可利用的保障。必需的保障包括各種強制保險和為預期損失

非常嚴重的風險所提供的保險，如法律強制的汽車責任險、抵押合同

要求的財產保險等。需要的保障針對的是那些將嚴重影響企業經營，

造成財務困難，但不至于使企業倒閉或破產的損失風險?？衫玫谋?/p>

障所處置的是那些不至于給企業帶來嚴重影響，只在一定程度上給生

產經營帶來不利的損失風險。

最后是對上述三類保障作具體分析，探討是否能利用其他非保險

對策，以較低的成本獲得足夠的保障。也許某些損失風險能以低于保,

費的成本轉移給非保險人的其他單位，或經采取措施后風險能減小到

不太嚴重的程度，或者可以較準確地預測，使得自留風險比保險能節

約附加保費。也許對于某些風險來說，部分自留與保險的適當結合既

能節約成本又能獲得足夠的保障，對于需要的和可利用的保障而言，

非保險對策的應用更為廣泛和普遍。需要解決的問題是，用成本效益

比較的原則去選擇眾多方案中的最佳方案。

在多種可供選擇的決策方案中，應該如何權衡比較以尋求最佳決

策方案呢？隨著風險管理這門學科的發展，越來越多的數理方法被用

于風險管理決策。盡管數理方法在實際應用中存在著局限性，如所采

用的數據一般都有誤差或者不完整，以及需要專門知識才可使用數理

方法等，但是，在實用方面數理方法依然具有重要的價值，即使數據

不全，風險管理人員也可借助這些方法做出一些重要的風險管理決策,

這些方法是傳統方法中隱含的假設和決策原則明確化，從而使人們加

深對決策方案的理解，也使應用變得更容易些。

十七、項目基本情況

（一）項目承辦單位名稱

XXX投資管理公司

（二）項目聯系人

蔡XX

（三）項目建設單位概況

本公司秉承“顧客至上，銳意進取”的經營理念，堅持“客戶第

一”的原則為廣大客戶提供優質的服務。公司堅持“責任+愛心”的服

務理念，將誠信經營、誠信服務作為企業立世之本，在服務社會、方

便大眾中贏得信譽、贏得市場。“滿足社會和業主的需要，是我們不

懈的追求”的企業觀念，面對經濟發展步入快車道的良好機遇，正以

高昂的熱情投身于建設宏偉大業。

當前，國內外經濟發展形勢依然錯綜復雜。從國際看，世界經濟

深度調整、復蘇乏力，外部環境的不穩定不確定因素增加，中小企業

外貿形勢依然嚴峻，出口增長放緩。從國內看，發展階段的轉變使經

濟發展進入新常態，經濟增速從高速增長轉向中高速增長，經濟增長

方式從規模速度型粗放增長轉向質量效率型集約增長，經濟增長動力

從物質要素投入為主轉向創新驅動為主。新常態對經濟發展帶來新挑

戰，企業遇到的困難和問題尤為突出。面對國際國內經濟發展新環境,

公司依然面臨著較大的經營壓力，資本、土地等要素成本持續維持高

位。公司發展面臨挑戰的同時，也面臨著重大機遇。隨著改革的深化,

新型工業化、城鎮化、信息化、農業現代化的推進，以及“大眾創業、

萬眾創新”、《中國制造2025》、“互聯網+”、“一帶一路”等重大

戰略舉措的加速實施，企業發展基本面向好的勢頭更加鞏固。公司將

把握國內外發展形勢，利用好國際國內兩個市場、兩種資源，抓住發

展機遇，轉變發展方式，提高發展質量，依靠創業創新開辟發展新路

徑，贏得發展主動權，實現發展新突破。

公司堅持誠信為本、鑄就品牌，優質服務、贏得市場的經營理念,

秉承以人為本，始終堅持“服務為先、品質為本、創新為魄、共贏為

道”的經營理念，遵循“以客戶需求為中心，堅持高端精品戰略，提

高最高的服務價值”的服務理念，奉行“唯才是用，唯德重用”的人

才理念，致力于為客戶量身定制出完美解決方案，滿足高端市場高品

質的需求。

公司全面推行“政府、市場、投資、消費、經營、企業”六位一

體合作共贏的市場戰略，以高度的社會責任積極響應政府城市發展號

召，融入各級城市的建設與發展，在商業模式思路上領先業界，對服

務區域經濟與社會發展做出了突出貢獻。

（四）項目實施的可行性

1、長期的技術積累為項目的實施奠定了堅實基礎

目前，公司已具備產品大批量生產的技術條件，并已獲得了下游

客戶的普遍認可，為項目的實施奠定了堅實的基礎。

2、國家政策支持國內產業的發展

近年來，我國政府出臺了一系列政策鼓勵、規范產業發展。在國

家政策的助推下，本產業已成為我國具有國際競爭優勢的戰略性新興

產業，伴隨著提質增效等長效機制政策的引導，本產業將進入持續健

康發展的快車道，項目產品亦隨之快速升級發展。

由于快遞業務的快速增長，市場對于物流設備的需求顯著增加。

同時，智能物流技術裝備作為快遞物流企業固定資產的重要組成部分,

將幫助快遞公司持續降本增效和實現產業智能化，未來增長空間持續

看好。

（五）項目建設選址及建設規模

項目選址位于XX（待定），占地面積約92.00畝。項目擬定建設

區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施

條件完備，非常適宜本期項目建設。

項目建筑面積108343.86m2,其中：主體工程67176.55nf,倉儲

工程21056.91nf,行政辦公及生活服務設施13466.57nf,公共工程

2

6643.83mo

（六）項目總投資及資金構成

1、項目總投資構成分析

本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹

慎財務估算，項目總投資36769.70萬元，其中：建設投資28468.79

萬元，占項目總投資的77.42%；建設期利息581.55萬元，占項目總投

資的1.58%；流動資金7719.36萬元，占項目總投資的20.99%。

2、建設投資構成

本期項目建設投資28468.79萬元，包括工程費用、工程建設其他

費用和預備費，其中：工程費用24661.61萬元，工程建設其他費用

3213.07萬元，預備費594.11萬元。

(七)資金籌措方案

本期項目總投資36769.70萬元，其中申請銀行長期貸款11868.32

萬元，其余部分由企業自籌。

(A)項目預期經濟效益規劃目標

1、營業收入(SP)：73700.00萬元。

2、綜合總成本費用(TC)：63311.68萬元。

3、凈利潤(NP)：7552.68萬元。

4、全部投資回收期(Pt)：7.25年。

5、財務內部收益率：11.75%。

6、財務凈現值：2603.14萬元。

(九)項目建設進度規劃

本期項目按照國家基本建設程序的有關法規和實施指南要求進行

建設，本期項目建設期限規劃24個月。

(十)項目綜合評價

主要經濟指標一覽表

序號項目單位指標備注

1占地面積ml61333.00約92.00畝

1.1總建筑面積m2108343.86容積率L77

1.2基底面積m236186.47建筑系數59.00%

1.3投資強度萬元/畝297.90

2總投資萬元36769.70

2.1建設投資萬元28468.79

2.1.1工程費用萬元24661.61

2.1.2工程建設其他費用萬元3213.07

2.1.3預備費萬元594.11

2.2建設期利息萬元581.55

2.3流動資金萬元7719.36

3資金籌措萬元36769.70

3.1自籌資金萬元24901.38

3.2銀行貸款萬元11868.32

4營業收入萬元73700.00正常運營年份

5總成本費用萬元63311.68??II

6利潤總額萬元10070.2411If

7凈利潤萬元7552.68M?f

3rt

8所得稅萬元2517.56

9增值稅萬元2650.74flW

10稅金及附加萬元318.08MW

11納稅總額萬元5486.38WIt

12工業增加值萬元19447.83HIf

13盈虧平衡點萬元36538.93產值

14回收期年7.25含建設期24個月

15財務內部收益率11.75%所得稅后

16財務凈現值萬元2603.14所得稅后

十八、法人治理結構

（一）股東權利及義務

1、公司召開股東大會、分配股利、清算及從事其他需要確認股東

身份的行為時，由董事會或股東大會召集人確定股權登記日，股權登

記日收市后登記在冊的股東為享有相關權益的股東。

2、公司股東享有下列權利：

（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；

（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東

大會，并行使相應的表決權；

（3）對公司的經營進行監督，提出建議或者質詢；

（4）依照法律、行政法規及本章程的規定轉讓、贈與或質押其歷

持有的股份；

（5）查閱本章程、股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、

董事會會議決議、監事會會議決議、財務會計報告；

（6）公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩余

財產的分配;

（7）對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議的股東，要求

公司收購其股份；

（8）法律、行政法規、部門規章或本章程規定的其他權利。

3、股東提出查閱前條所述有關信息或者索取資料的，應當向公司

提供證明其持有公司股份的種類以及持股數量的書面文件，公司經核

實股東身份后按照股東的要求予以提供。

4、公司股東大會、董事會決議內容違反法律、行政法規的，股東

有權請求人民法院認定無效。

股東大會、董事會的會議召集程序、表決方式違反法律、行政法

規或者本章程，或者決議內容違反本章程的，股東有權自決議作出之

日起60日內，請求人民法院撤銷。

5、董事、高級管理人員執行公司職務時違反法律、行政法規或者

本章程的規定，給公司造成損失的，連續180日以上單獨或合并持有

公司1%以上股份的股東有權書面請求監事會向人民法院提起訴訟；監

事會執行公司職務時違反法律、行政法規或者本章程的規定，給公司

造成損失的，股東可以書面請求董事會向人民法院提起訴訟。

監事會、董事會收到前款規定的股東書面請求后拒絕提起訴訟，

或者自收到請求之日起30日內未提起訴訟，或者情況緊急、不立即提

起訴訟將會使公司利益受到難以彌補的損害的，前款規定的股東有權

為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。

他人侵犯公司合法權益，給公司造成損失的，本條第一款規定的

股東可以依照前兩款的規定向人民法院提起訴訟。

6、董事、高級管理人員違反法律、行政法規或者本章程的規定，

損害股東利益的，股東可以向人民法院提起訴訟。

7、公司股東承擔下列義務：

（1）遵守法律、行政法規和本章程；

（2）依其所認購的段份和入股方式繳納股金；

（3）除法律、法規規定的情形外，不得退股；

（4）不得濫用股東權利損害公司或者其他股東的利益；不得濫用

公司法人

獨立地位和股東有限責任損害公司債權人的利益；

公司股東濫用股東權利給公司或者其他股東造成損失的，應當依

法承擔賠償責任。

公司股東濫用公司法人獨立地位和股東有限責任，逃避債務，嚴

重損害公司債權人利益的，應當對公司債務承擔連帶責任。

（5）法律、行政法規及本章程規定應當承擔的其他義務。

8、持有公司5%以上有表決權股份的股東，將其持有的股份進行質

押的，應當自該事實發生當日，向公司作出書面報告。

9、公司的控股股東、實際控制人員不得利用其關聯關系損害公司

利益。違反規定的，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任°

公司控股股東及實際控制人對公司和公司社會公眾股股東負有誠

信義務?？毓晒蓶|應嚴格依法行使出資人的權利，控股股東不得利用

利潤分配、資產重組、對外投資、資金占用、借款擔保等方式損害公

司和社會公眾股股東的合法權益，不得利用其控制地位損害公司和社

會公眾股股東的利益。

（二）董事

1、公司董事為自然人，有下列情形之一的，不能擔任公司的董事:

（1）無民事行為能力或者限制民事行為能力；

（2）因貪污、賄賂、侵占財產、挪用財產或者破壞社會主義市場

經濟秩序，被判處刑罰，執行期滿未逾5年，或者因犯罪被剝奪政治

權利，執行期滿未逾5年；

（3）擔任破產清算的公司、企業的董事或者廠長、總經理，對該

公司、企業的破產負有個人責任的，自該公司、企業破產清算完結之

日起未逾3年；

(4)擔任因違法被吊銷營業執照、責令關閉的公司、企業的法定

代表人，并負有個人責任的，自該公司、企業被吊銷營業執照之日起

未逾3年；

(5)個人所負數額較大的債務到期未清償；

(6)法律、行政法規或部門規章規定的其他內容。

違反本條規定選舉、委派董事的，該選舉、委派或者聘任無效。

董事在任職期間出現本條情形的，公司解除其職務。

2、董事由股東大會選舉或更換，任期3年。董事任期屆滿，可連

選連任。

董事任期從就任之日起計算，至本屆董事會任期屆滿時為止。董

事任期屆滿未及時改選，在改選出的董事就任前，原董事仍應當依照

法律、行政法規、部門規章和本章程的規定，履行董事職務。董事可

以由高級管理人員兼任。

第九十五條董事在任期屆滿以前，除非有下列情形，股東大會不

得無故解除其職務：

(1)本人提出辭職；

(2)出現國家法律、法規規定或本章程規定的不得擔任董事的情

形；

(3)不能履行職責;

（4）因嚴重疾病不能勝任董事工作。董事連續2次未能親自出席,

也不委托其他董事出席董事會會議，視為不能履行職責，董事會應當

建議股東大會予以撤換。

3、董事應當遵守法律、行政法規和本章程，對公司負有下列忠實

義務：

（1）不得利用職權收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的

財產；

（2）不得挪用公司資金；

（3）不得將公司資產或者資金以其個人名義或者其他個人名義開

立賬戶存儲；

（4）不得違反本章程的規定，未經股東大會或董事會同意，將公

司資金借貸給他人或者以公司財產為他人提供擔保；

（5）不得違反本章程的規定或未經股東大會同意，與公司訂立合

同或者進行交易；

（6）未經股東大會同意，不得利用職務便利，為自己或他人謀取

本應屬于公司的商業機會，自營或者為他人經營與公司同類的業務；

（7）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；

（8）不得擅自披露公司秘密；

（9）不得利用其關琰關系損害公司利益；

(10)法律、行政法規、部門規章及本章程規定的其他忠實義務。

(11)董事違反本條規定所得的收入，應當歸公司所有；給公司

造成損失的，應當承擔賠償責任。

4、董事應當遵守法律、行政法規和本章程，對公司負有下列勤勉

義務：

(1)應謹慎、認真、勤勉地行使公司賦予的權利，以保證公司的

商業行為符合國家法律、行政法規以及國家各項經濟政策的要求，商

業活動不超過營業執照規定的業務范圍；

(2)應公平對待所有股東；

(3)及時了解公司業務經營管理狀況；

(4)應當對公司定期報告簽署書面確認意見。保證公司所披露的

信息真實、準確、完整；

(5)應當如實向監事會提供有關情況和資料，不得妨礙監事會或

者監事行使職權；

(6)法律、行政法規、部門規章及本章程規定的其他勤勉義務。

5、董事可以在任期屆滿以前提出辭職。董事辭職應向董事會提交

書面辭職報告。董事會將在2日內披露有關情冗。

如因董事的辭職導致公司董事會低于法定最低人數時，在改選出

的董事就任前，原董事仍應當依照法律、行政法規、部門規章和本章

程規定，履行董事職務。

除前款所列情形外，董事辭職自辭職報告送達董事會時生效。辭

職報告尚未生效之前，擬辭職董事、仍應當繼續履行職責。發生上述

情形的，公司應當在2個月內完成董事補選。

6、董事辭職生效或考任期屆滿，應向董事會辦妥所有移交手續，

其對公司商業秘密的保密義務在其任期結束后仍然有效，直至該商業

秘密成為公開信息。董事對公司和股東承擔的忠實義務在其離任之日

起2年內仍然有效。其他義務的持續期間應當根據公平的原則決定，

視事件發生與離任之間時間的長短，以及與公司的關系在何種情況和

條件下結束而定。

7、未經本章程規定或者董事會的合法授權，任何董事不得以個人

名義代表公司或者董事會行事。董事以其個人名義行事時，在第三方

會合理地認為該董事在代表公司或者董事會行事的情況下，該董事應

當事先聲明其立場和身份。

8、董事執行公司職務時違反法律、行政法規、部門規章或本章程

的規定，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。

（三）高級管理人員

1、公司設總經理1名，由董事會聘任或解聘。公司可設副總經理,

由董事會聘任或解聘。

公司總經理、副總經理、財務總監和董事會秘書為公司高級管理

人員。

董事可受聘兼任總經理、副總經理或者其他高級管理人員。

財務總監是公司的財務負責人。

董事會秘書負責信息披露事務，是公司的信息披露負責人。

2、本章程關于不得擔任董事的情形、同時適用于高級管理人員。

財務負責人作為高級管理人員，除符合前款規定外，還應當具備

會計師以上專業技術職務資格，或者具有會計專業知識背景并從事會

計工作三年以上。

本章程關于勤勉義務的規定，同時適用于高級管理人員。

3、在公司控股股東、實際控制人單位擔任除董事以外其他職務的

人員，不得擔任公司的高級管理人員。

4、總經理和其他高級管理人員每屆任期3年，連聘可以