財會經濟-高級經濟師-金融-專選練習題二（參考）-金融業對外開放與國際金融治理[單選題]1.美國霸權下的國際金融治理機制核心聯盟國家是工業發達國家，()是其最核心代表。A.G20B.G7C.（江南博哥）G10D.G12正確答案：B參考解析：美國模式的核心聯盟國家是工業發達國家，G7是其最核心代表。但歐洲國家早在牙買加體系就開始探索區域合作以增強話語權。1989年蘇聯的瓦解使歐洲直接外在制衡減少，加速了1993年歐盟的成立，之后德國、法國的經濟政策更為歐洲化而游離于美國。[單選題]2.G20首腦峰會的首要目的在于完善()。A.國際金融治理B.國際金融發展C.國際金融統治D.國際金融利益最大化正確答案：A參考解析：G20首腦峰會的首要目的在于完善國際金融治理，前幾次首腦峰會主要議題都圍繞國際金融治理，就金融危機起源、金融市場透明度和問責制、金融市場完整性、強化國際合作以及國際貨幣基金組織和世界銀行份額改革等作出了重大決策并進行了重大調整。[單選題]3.亞洲金融危機爆發于()。A.1996B.1997C.1998D.2000正確答案：B參考解析：1997年亞洲金融危機爆發后，我國宣布人民幣不貶值，并采取重新盯住美元的臨時性匯率政策。[單選題]4.在開放經濟條件下，一國利率提高，會導致其()。A.本幣需求增加，外幣需求亦增加B.本幣需求增加，外幣需求相對減少C.本幣需求減少，外幣需求亦減少D.本幣需求減少，外幣需求相對增加正確答案：B參考解析：本題考查國際資本流動的原因。在開放經濟條件下，一國利率提高，吸引外資流入，造成對該國貨幣需求的增加（即外幣需求相對減少），由此改善該國國際收支中資本賬戶的收支，促使本國貨幣匯率上升。[單選題]5.根據中國銀行業監督管理委員會2005年發布的《商業銀行風險監管核心指標》，下列指標中，屬于衡量市場風險的指標是()。A.核心負債比率B.單一集團客戶授信集中度C.流動性缺口比率D.累計外匯敞口頭寸比例正確答案：D參考解析：本題考查資產負債管理。流動性風險指標衡量商業銀行流動性狀況及其波動性，包括流動性比例、核心負債比例和流動性缺口率指標。信用風險指標包括不良資產率、單一集團客戶授信集中度、全部關聯度指標。市場風險指標衡量商業銀行因匯率和利率變化而面臨的風險，包括累計外匯敞口頭寸比例和利率風險敏感度;操作風險指標表示為操作風險損失率。[單選題]6.隨著經濟全球化和金融自由化的深入，商業銀行的營銷越來越注意()A.產品營銷B.關系營銷C.“4P”營銷組合策略D.“4C”營銷組合策略正確答案：B參考解析：進入21世紀之后，隨著經濟全球化和金融自由化的深人，銀行業的競爭更加激烈，如何與客戶建立長期合作、積極互動、共同發展的穩定關系，成為銀行應對競爭的重要手段。在這一時期，關系營銷成為商業銀行營銷中備受重視的一種新的觀念和做法。A選項，產品營銷，屬于干擾選項。C選項，“4P營銷組合策略，在20世紀70年代以前，以金融產品為導向的“4P”營銷組合策略：從供給方出發研究市場需求。D選項，“4C”營銷組合策略，是在20世紀70年代之后：以客戶需求為導向、以追求顧客滿意為目標的“4C”營銷組合策略。[單選題]7.我國外匯儲備總量在2011年3月底就已經突破3萬億美元。主流觀點認為我國外匯儲備總量已經過多。為遏制外匯儲備過快增長，我國可以采取的措施()A.實行外匯儲備貨幣多元化B.實行持有的國外債券多元化C.實行外匯儲備資產結構的優化D.鼓勵民間持有外匯A.C選項，實行外匯儲備貨幣多元化，屬于國際儲備機構管理的內容。B選項，實行持有的國外債券多元化，屬于干擾選項。正確答案：D參考解析：本題考查我國的國際儲備及其管理。我國已采取的對國際儲備積極管理的措施針對外匯儲量過多，增長過快（雙順差）：采取針對國際收支順差的調節措施；同時藏匯于民，允許和鼓勵民間持有外匯。[單選題]8.1994年我國取消雙重匯率制度，實行以市場供求為基礎的、單一的、有管理的浮動匯率制。管理的()。A.浮動匯率制B.固定匯率制C.浮動匯率制和固定匯率制結合D.單一浮動匯率制正確答案：A參考解析：1994年我國取消雙重匯率制度，實行以市場供求為基礎的、單一的、有管理的浮動匯率制。[單選題]9.在席卷全球的金融危機期間，中央銀行為了對抗經濟衰退，刺激國民經濟增長。不應該采取的措施是()。A.在證券市場上賣出國債B.下調商業銀行貸款基準利率C.降低商業銀行再貼現率D.降低商業銀行法定存款準備金率正確答案：A參考解析：在證券市場上賣出國債是收回貨幣供應量的表現，而央行為了對抗經濟衰退應該行使寬松的貨幣政策.。擴張性的貨幣政策有多種方式，如擴大中央銀行基礎貨幣的投放、增加對中小金融機構的再貸款、加大公開市場操作的力度、適當下調利率和存款準備金率等。適當增加貨幣供應，促進信用的進一步擴張，從而使貨幣供應量與經濟正常增長對貨幣的客觀需求基本平衡。在保持幣值穩定的基礎上，對經濟增長所必需的貨幣給予足夠供應。[單選題]10.依照2017年11月我國公布的金融也開放路線圖，3年后，我國將實施的銀行業股權投資比例規則是()。A.內外一致B.區別對待C.一浮到頂D.間接調配正確答案：A參考解析：本題考查新形勢下外匯管理體制改革的深化。我國將取消對中資銀行和金融資產管理公司的外資單一持股不超過20%、合計持股不超過25%的持股比例限制，實施內外一致的銀行業股權投資比例規則。[單選題]11.()標志著以信用貨幣為基礎的美國“中心一外圍”治理機制的建立。A.《牙買加協議》B.《雅爾塔協議》C.《蘇、美、英三國德黑蘭宣言》D.《蘇、美、英三國德黑蘭協定》正確答案：A參考解析：牙買加協議標志著以信用貨幣為基礎的美國“中心一外圍”治理機制的建立。美國霸權周圍圍繞著以七國集團（G7)國家為代表的發達國家，外圍國家則是從殖民地解放出來的民族國家。[單選題]12.G20成立于()年。A.1999B.1998C.1997D.1996正確答案：A參考解析：解析G20成立于1999年，但是前10年并沒有發揮太大的治理功能。[單選題]13.()保險公司成為全球系統重要性保險公司。A.中國平安保險股份有限公司B.中國人壽保險公司C.中國太平洋保險D.中國人民保險集團股份有限公司正確答案：A參考解析：中國平安保險股份有限公司，成為全球系統重要性保險公司。[單選題]14.2017年11月成立的國務院金融穩定發展委員會的主要職能是()。A.監管執法B.機構監管C.監管協調D.行為監管正確答案：C參考解析：本題考查我國的金融調控監管機構及其制度安排。2017年，經黨中央、國務院批準，國務院金融穩定發展委員會成立，旨在加強金融監管協調、補齊監管短板。ABD選項，屬于干擾選項。[單選題]15.風險系數β提供了一個衡量證券的實際收益率對市場投資組合的實際收益率的敏感度的比例指標，若比值大于1，則稱該證券為()。A.激進型B.保守型C.防衛型D.平均風險型正確答案：A參考解析：本題考查資本資產定價理論。β值高（大于1)的證券被稱為“激進型”證券，因為它們的收益率趨向于放大全市場的收益率：β值低（小于1)的證券被稱為“防衛型”證券。市場組合的β為1，因此β為1的證券被稱為具有“平均風險”。[單選題]16.下列關于國際收支不均衡調節中的貨幣政策說法中，錯誤的是()。A.緊的貨幣政策會導致進口下降B.緊的貨幣政策會刺激出口C.松的貨幣政策會刺激出口D.松的貨幣政策會限制出口正確答案：C參考解析：本題考核國際收支不均衡的調節措施知識點。在國際收支逆差時（國內進口需求旺盛），可以采用緊的貨幣政策。作用：一是產生需求效應（有支付能力的進口需求減少，進口下降）。二是產生價格效應（價格下跌，刺激出口）。三是產生利率效應（利率上升，刺激資本流入，阻礙資本流出）。而在國際收支順差時，可以采用松的貨幣政策。松的貨幣政策能對國際收支產生進口需求擴大的需求效應，價格上漲限制出口、刺激進口的價格效應，以及利率降低阻礙資本流入、刺激資本流出的利率效應。[單選題]17.當一國利率水平提高時，會導致()。A.資本流出，本幣匯率下跌B.資本流入，本幣匯率上升C.資本流出，本幣匯率上升D.資本流入，本幣匯率下跌正確答案：B參考解析：本題考查國際資本流動的原因知識點。在一般情況下，利率與匯率呈正相關關系。一國利率提高，其匯率也會上浮;反之,一國利率降低,其匯率則會下浮。因此，當一國利率水平提高時，吸引外資流入，造成對該國貨幣需求的增加，由此改善該國國際收支中資本賬戶的收支，促使本國貨幣匯率上升。[單選題]18.在國際資本流動中，投資目的在于獲利，而不具有企業控制權的投資是()。A.直接投資B.貸款投資C.國際借貸D.證券投資正確答案：D參考解析：本題考查國際資本流動的類型。選項A錯誤：直接投資。直接投資是指一國的投資者采用各種形式對另一國、地區的工商企業進行投資以及將投資利潤再投資，并且取得對該投資企業部分或全部管理控制權的投資方式。國際直接投資最顯著的特點是投資不僅轉移了資源，而且獲取了控制權。擴大公司控制權是直接投資的根本目的。選項B、C錯誤：屬于干擾選項，教材對此沒有介紹。選項D正確：證券投資與直接投資的最大區別在于證券投資者對于投資對象企業不具有實際控制和管理權,證券投資者只能收取債券或股票的利息或紅利。而直接投資者則持有足夠的股權來管理經營投資對象企業，并承擔企業的經營風險和享受企業的經營利潤。另外，證券投資往往將追逐高利潤作為唯一目的,投資期限較短，具有較強的流動性和變現性，風險性相對更大。[單選題]19.2000年以來，中國致力于在實際行動中營造()的國際經濟合作環境。A.獨善其身B.互利共贏C.他國利益最大化D.自身利益最大化正確答案：B參考解析：“互利共贏”治理機制始于中國國際經濟合作的開放戰略，并將這種開放戰略逐步擴展至國際經濟外交戰略，這勢必會成為中國參與國際金融治理的金融戰略。2000年以來，中國致力于在實際行動中營造“互利共贏”的國際經濟合作環境。[單選題]20.“中心一外圍”的全球經濟治理機制模式目的()。A.實現全球總體利益的最大化B.霸權國實現國際金融統治C.完善國際金融治理D.促進國際金融發展正確答案：A參考解析：“中心一外圍”模式穩定運行的基礎在于霸權國在維持自己實力的同時能與中心國相互合作，共同提供國際金融公共產品以實現全球總體利益的最大化。當霸權消失，附屬國、外圍國不但不能夠從國際合作機制中獲益反而受損，這種國際金融治理機制就難以維系。[單選題]21.當前全球金融治理體系始于第二次世界大戰后的國際政治經濟秩序重建，1944—1971年為()。A.美國霸權時期B.英國霸權時期C.G7主導時期D.G20引領時期正確答案：A參考解析：當前全球金融治理體系始于第二次世界大戰后的國際政治經濟秩序重建，治理的核心主體先后經歷了以下三個時期：美國霸權時期（1944—1971年）、G7主導時期（1972—2008年）G20引領時期（2009年至今）。[單選題]22.()為當前全球金融治理體系。A.美國霸權治理體系B.G10治理體系C.G7主導治理體系D.G20引領治理體系正確答案：D參考解析：從2009年開始以G20體系引領全球金融治理體系。[單選題]23.以下不屬于金融業對外開放的意義的是()。A.金融業對外開放是排斥外資在我國的占比B.金融業對外開放是我國經濟發展的必然結果和現實需要C.金融業對外開放是我國擴大開放重要領域和重要推動手段D.對外開放是實現金融業健康發展的重要途徑正確答案：A參考解析：金融業對外開放是我國經濟發展的必然結果和現實需要、是我國擴大開放重要領域和重要推動手段是、對外開放是實現金融業健康發展的重要途徑。[單選題]24.不屬于封閉式基金與開放式基金區別的是()A.期限不同B.交易場所不同C.價格不同D.激勵約束機制與投資策略不同正確答案：C參考解析：本題考察證券投資基金的運作方式知識點。封閉式基金與開放式基金的區別：[單選題]25.關于市場風險描述錯誤的是()。A.經濟風險比交易風險和折算風險更復雜B.折算風險帶來的損失是賬面的。C.交易風險會給企業帶來實際損失D.投資風險是有關主體在股票投資、實業投資中遭遇的風險正確答案：D參考解析：本題考查金融風險類型。選項A：經濟風險是比交易風險和折算風險更為復雜的一種匯率風險。選項B：經濟損失只是賬面上的經濟損失。選項C：交易風險是指有關主體在因實質性經濟交易而引致的不同貨幣的相互兌換中，因匯率在一定時間內發生意外變動，而蒙受實際經濟損失的可能性。選項D:投資風險特指在股票投資和衍生品投資中遭遇的風險。[單選題]26.()人民幣正式加入特別提款權貨幣籃子，國際儲備貨幣地位獲得確認，人民幣在國際上的吸引力大幅提升。A.2016年8月1日B.2015年10月1日C.2016年10月1日D.2015年8月1日正確答案：C參考解析：2016年10月1日人民幣正式加入特別提款權貨幣籃子，國際儲備貨幣地位獲得確認，人民幣在國際上的吸引力大幅提升。根據國際貨幣基金組織（IMF）發布的統計數據，2017年第一季度末，國際貨幣基金組織官方外匯儲備幣種構成調查報送國持有人民幣儲備規模為885.4億美元，儲備貨幣地位獲得進一步確認。[單選題]27.()，中國人民銀行、國家外匯管理局已全面取消合格境外投資者投資額度限制，這是資本市場對外開放的又一重大舉措。A.2018年9月10日B.2018年9月1日C.2019年9月10日D.2019年10月10日正確答案：C參考解析：2019年9月10日，中國人民銀行、國家外匯管理局已全面取消合格境外投資者投資額度限制，這是資本市場對外開放的又一重大舉措。[單選題]28.近代歷史上第一個全球霸權國家()。A.英國B.美國C.德國D.中國正確答案：A參考解析：英國是近代歷史上第一個全球霸權國家。國際金融制度隨著殖民貿易和投資的發展而逐漸發展，并沿用了“中心一外圍”的全球經濟治理機制。[單選題]29.我國新一輪金融開放始于()年，習近平總書記在博鰲宣布金融業要加大開放的力度，政策落實宜早不宜遲，宜快不宜慢。A.2017B.2018C.2019D.2020正確答案：B參考解析：我國新一輪金融開放始于2018年4月10日，習近平總書記在博鰲宣布金融業要加大開放的力度，政策落實宜早不宜遲，宜快不宜慢。[單選題]30.我國外匯儲備總量在2011年3月底就已經突破3萬億美元。主流觀點認為我國外匯儲備總量已經過多。為遏制外匯儲備過快增長，我國可以采取的措是()。A.實行外匯儲備貨幣多元化B.實行持有的國外債券多元化C.實行外匯儲備資產結構的優化D.鼓勵民間持有外匯正確答案：D參考解析：本題考查我國的國際儲備及其管理。在實踐中，我國已經采取了對國際儲備進行積極管理的措施。我國逐步采取了藏匯于民的政策，允許和鼓勵民間持有外匯。[單選題]31.不屬于國際資本流動的積極作用的是()。A.提高全球經濟效益B.加速世界經濟的國際化進程C.促進技術傳播和投資方式的多元化D.債務危機正確答案：D參考解析：本題考查國際資本流動的經濟影響。國際資本流動的積極作用：（1）提高全球經濟效益；（2）加速世界經濟的國際化進程；（3）促進技術傳播和投資方式的多元化。國際資本流動的消極作用：（1）債務危機；（2）貨幣危機。[單選題]32.以下()不屬于風險補償的方法。A.合同補償B.保險補償C.法律補償D.風險轉移正確答案：D參考解析：本題考查風險管理。風險補償是指商業銀行采取各種措施對風險可能造成的損失加以彌補。銀行常用的風險補償方法有:合同補償，即在訂立合同時將風險因素考慮在內，如將風險可能造成的損失計入價格之中;保險補償，即通過存款保險制度來減少銀行風險;法律補償，即利用法律手段對造成銀行風險損失的法律責任者提起財產清理訴訟,盡可能地挽回損失。[多選題]1.整體而言，國際資本流動促進了世界經濟的增長和穩定，其積極作用主要表現在()。A.提高全球經濟效益B.獲得高額利潤C.加速世界經濟的國際化進程D.帶動本國出口貿易的發展E.促進技術傳播和投資方式的多元化正確答案：ACE參考解析：本題考查國際資本流動的經濟影響知識點。國際資本流動促進了世界經濟的增長和穩定，其積極作用主要表現在：提高全球經濟效益。加速世界經濟的國際化進程。促進技術傳播和投資方式的多元化。故A,C,E選項符合題意，BD為干擾選項。[多選題]2.下列屬于國際資本流動的原因的是()。A.過剩資本B.利潤的驅動C.政治、經濟及戰爭風險的存在D.國際投機者的惡性投機E.金融市場全球化的驅動正確答案：ABCD參考解析：本題目考查國際資本流動的原因知識點。導致國際資本流動迅速增長的原因主要有以下幾個方面：(1)過剩資本的形成。過剩資本是指相對的過剩資本，是相對于在國內尋找不到獲利較高的投資場所而言的過剩。隨著早期進入市場經濟的資本主義國家資本積累迅速增長，在資本本性的支配下，大量的過剩資本就被輸往國外，追逐高額利潤,早期的國際資本流動就由此產生了。(2)利潤的驅動。增值是資本運動的內在動力，利潤驅動是各種資本輸出的共有動機。(3)匯率與利率的變化。在一般情況下，利率與匯率呈正相關關系。(4)通貨膨脹的影響。當一國出現較為嚴重的通貨膨脹，為減少損失,資本持有者會將國內資產轉換成外國債權，從而引發國際資本流動。(5)政治、經濟及戰爭風險的存在。政治、經濟及戰爭風險的存在，也是影響一個國家資本流動的重要因素。(6)國際投機者的惡性投機。惡性投機導致資本在國際間非正常地大規模流動，不僅會對投機活動所在國造成巨大的經濟損失，同時也會引發國際金融市場劇烈動蕩，進而導致國際貨幣危機與金融危機。[多選題]3.下列國際資本流動類型中，屬于直接投資的有()。A.在國外創辦新企業B.貿易性資金流動C.證券投資D.利潤再投資E.收購并擁有國外企業的股權達到一定比例正確答案：ADE參考解析：本題考查國際資本流動的類型知識點。直接投資是指一國的投資者采用各種形式對另一國、地區的工商企業進行投資以及將投資利潤再投資，并且取得對該投資企業部分或全部管理控制權的投資方式。直接投資主要有三種形式：在國外創辦新企業、收購并擁有國外企業的股權達到一定比例和利潤再投資。[多選題]4.關于引起國際資本流動原因的說法，正確的有()。A.貿易壁壘B.過剩資本的形成C.匯率與利率的變化D.通貨膨脹E.國際投機者的惡性投機正確答案：BCDE參考解析：本題考查國際資本流動的原因。國際資本流動的原因：（1）過剩資本的形成；（2）利潤的驅動；（3）匯率與利率的變化；（4）通貨膨脹的影響；（5）政治、經濟及戰爭風險的存在；（6）國際投機者的惡性投機。選項A屬于干擾選項。[多選題]5.封閉式基金與開放式基金主要區別有()。A.期限相同B.份額限制不同C.交易場所不同D.價格形成方式不同E.激勵約束機制與投資策略不同正確答案：BCDE參考解析：本題考查封閉式基金與開放式基金主要區別。封閉式基金與開放式基金主要區別有：期限不同、份額限制不同、交易場所不同、價格形成方式不同和激勵約束機制與投資策略不同。所以BCDE正確，A說法錯誤。[多選題]6.哪幾家銀行已躋身全球系統重要性銀行()。A.中國銀行B.中國工商銀行C.中國建設銀行D.中國交通銀行E.中國農業銀行正確答案：ABCE參考解析：中國銀行、中國工商銀行、中國建設銀行、中國農業銀行均已躋身全球系統重要性銀行。[多選題]7.直接投資主要有三種形式有()。A.在國外創辦新企業B.收購并擁有國外企業的股權達到一定的比例C.利潤再投資。D.衍生品投資E.證券投資正確答案：ABC參考解析：本題目考查國際資本流動的類型知識點。長期資本流動是指期限在1年以上或未規定期限的資本流動，包括直接投資、證券投資和國際貸款三種類型，其中證券投資呈逐年上升的發展態勢。直接投資主要有三種形式：在國外創辦新企業，收購并擁有國外企業的股權達到一定的比例和利潤再投資。[判斷題]1.當一國利率水平提高時，會導致資本流入，本幣匯率上升。A.正確B.錯誤正確答案：A參考解析：在一般情況下，利率與匯率呈正相關關系。一國利率提高，其匯率也會上浮;反之,一國利率降低,其匯率則會下浮。因此，當一國利率水平提高時，吸引外資流入，造成對該國貨幣需求的增加，由此改善該國國際收支中資本賬戶的收支，促使本國貨幣匯率上升。[判斷題]2.在席卷全球的金融危機期間，中央銀行為了對抗經濟衰退，刺激國民經濟增長。可以采取在證券市場上賣出國債的措施。A.正確B.錯誤正確答案：B參考解析：在證券市場上賣出國債是收回貨幣供應量的表現，而央行為了對抗經濟衰退應該行使寬松的貨幣政策.。擴張性的貨幣政策有多種方式，如擴大中央銀行基礎貨幣的投放、增加對中小金融機構的再貸款、加大公開市場操作的力度、適當下調利率和存款準備金率等。適當增加貨幣供應，促進信用的進一步擴張，從而使貨幣供應量與經濟正常增長對貨幣的客觀需求基本平衡。在保持幣值穩定的基礎上，對經濟增長所必需的貨幣給予足夠供應。[問答題]1.國際資本流動的經濟影響有哪些？正確答案：無參考解析：(一)國際資本流動的積極作用（1）.提高全球經濟效益（2）.加速世界經濟的國際化進程（3）.促進技術傳播和投資方式的多元化(二)國際資本流動的消極作用（1）.債務危機債務危機是指在債權國(貸款國)與債務國(借款國)的債權債務關系中，債務國因經濟困難或其他原因，不能履行償債義務，致使債務負擔日益加重，積欠外債數額越來越大，并且使債權國和債務國甚至整個世界的經濟運行受到影響的國際問題。如拉美債務危機和迪拜危機。（2）.貨幣危機狹義的貨幣危機：一國在被動的情況下，由固定匯率轉為浮動匯率。廣義的貨幣危機：匯率的變動幅度超出了一國可承受的范圍這一現象。（如墨西哥金融危機和亞洲金融危機）[問答題]2.金融業對外開放的意義何在？正確答案：無參考解析：（一）金融業對外開放是我國經濟發展的必然結果和現實需要金融體系的發展程度本質上由金融體系結構決定，金融體系結構實際上就是金融工具和金融機構的相對規模。從根本上來說，金融體系的深化發展就是金融體系復雜程度不斷提升的過程，這一過程推動著經濟的發展。（二）金融業對外開放是我國擴大開放重要領域和重要推動手段黨的十九大明確提出要推動形成全面開放新格局，2018年以來，我國多次強調包括金融業在內的對外開放重大舉措落地“宜早不宜遲、宜快不宜慢”（三）對外開放是實現金融業健康發展的重要途徑盡管我國部分金融機構已經實現了“走出去”，但是在“引進來”方面，金融業對外開放依然存在不足，外資在我國金融體系占比仍然偏低。擴大金融業對外開放水平，有利于鞏固我國金融業對外開放的成果，也有利于彌補開放過程中的不足，進一步完善我國金融市場體系。[問答題]3.試論述我國金融對外開放所面臨的風險挑戰及應對舉措。正確答案：無參考解析：（一）我國金融對外開放所面臨的風險挑戰（1）、資本賬戶開放：對金融穩定的挑戰在持續推進更高水平金融市場開放的大背景下，我國的資本賬戶已逐漸開放。一方面，開放資本賬戶會帶來國際金融資本的自由流動，而資本的流動方向和數量都具有不確定性，可能導致不同程度的通貨膨脹、財政赤字以及內外經濟失衡等經濟問題。另一方面，資本流通的便利性有助于金融資產的轉移，本國經濟的穩定增長會吸引外資的流人。（2）、證券市場開放：競爭與管控風險十一條金融開放政策措施將取消證券公司、基金管理公司和期貨公司外資股比限制的時點提前到2020年，這將進一步擴大證券業的開放程度，吸引國外更為專業、成熟的機構投資者參與，推動我國證券市場的發展。挑戰：一方面，這些國外金融機構進人我國，不僅有助于改善證券市場環境，還能推動國內二級市場與相關企業的發展。另一方面，外資金融機構的進人在增強我國同國際金融聯系的同時，也擴大了我國金融業的資金來源。（3）、債券市場開放：市場聯動性帶來的危機支持外資機構對我國銀行間債券市場及交易所債券市場的所有種類債券進行信用評級，是我國擴大債券市場開放的重大舉措。一方面，人民幣境外使用范圍的擴大并納入特別提款權貨幣籃子，為債券市場的開放與擴容提供良好條件。另一方面，通過債券市場開放引進先進制度和理念，推進我國交易方式和交易制度的完善。（二）舉措：構建防范體系為有效防范化解系統性金融風險，我們必須把握金融開放過程中系統性金融風險的特征，加快構建防范體系。1>、健全宏觀審慎和微觀監管“兩位一體”的管理框架2>、完善金融市場基礎設施與法律制度建設（1）首先，進一步完善和提升金融市場的基礎設施建設，如完善債券市場的信息平臺，為國際評級機構進人中國市場拓寬道路，通過提高金融市場透明度繼續吸引外資，深化資本市場發展，逐步優化開放水平。（2）其次，在金融市場的發行、交易、信息披露以及退出等多個環節，完善投資者保護機制，并建立健全相關領域的法律法規制度，實現金融市場交易的規范化，保證國內外金融機構競爭的公平化。3>、深化金融市場改革，提升對外開放水平高水平的金融市場開放對我國系統性風險管控能力提出了更高的要求。[問答題]4.多層次、多元化的金融市場初具規模，雙向開放程度不斷提升，其中債券市場方面和股票市場方面作出了哪些進步。正確答案：無參考解析：1>.債券市場方面，銀行間債券市場的境外發行主體和投資主體不斷擴大。（1）投資品種不斷豐富，債券市場發展水平和專業化程度明顯提升。（2）內地與香港債券市場實現了互聯互通（債券通）。2>.股票市場方面，先后建立了滬港、深港股票市場交易互聯互通機制，拓寬了投融資渠道，促進了境內外資本市場聯通，提高了金融資源配置效率。A股被正式納入MSCI指數，國際化程度進一步提升。[問答題]5.簡述外匯的種類與特征。正確答案：無參考解析：外匯的特征：①自由兌換性：即這種外幣能自由地兌換成本幣；②可接受性：即這種外幣在國際經濟交往中被各國普遍地接受和使用；③可償性：即這種外幣資產是在國外能得到補償的債權。外匯的種類：1.根據是否可以自由兌換，可分成自由外匯和記賬外匯；2.根據外匯的來源和用途，可分為貿易外匯和非貿易外匯①貿易外匯是指商品進出口形成有形貿易收支所使用的外匯。②非貿易外匯是指勞務進出口形成無形貿易收支及單方面轉移收支等方面所使用的外匯。[問答題]6.我國金融開放秉持的三條原則和三個注重。正確答案：無參考解析：1）推進金融業對外開放將遵循三條原則：準入前國民待遇和負面清單原則；金融業對外開放將與匯率形成機制改革和資本項目可兌換進程相互配合，共同推進；在開放的同時，要重視防范金融風險，要使金融監管能力與金融開放度相匹配。（2）金融開放體現了三個注重：①注重法治和透明度。金融開放目錄一目了然，有明確的時間表和路線圖。②注重政策協調。金融對外開放與人民幣匯率機制改革、資本項目改革具有內在的邏輯關聯，這些年我國在均衡推進這些方面的改革上已積累了很多經驗。通過頂層設計統籌安排新的改革順序，引入一些基礎設施、機制、渠道和工具，有利于促使不同改革之間的平衡，并促進總體目標實現。③注重監管協調。由中國人民銀行統一宣布開放目錄本身就體現了開放的一致性、協調性。新的監管格局的形成，為將金融開放置于金融穩定和宏觀審慎框架創造了更為有利的條件，便于進行適時的觀察、評估和監管。[問答題]7.2001年加入世界貿易組織后，我國監管機構及有關部門在金融業機構設立、業務經營、持股限制等方面逐步提高開放程度。2019年7月20日，國務院金融穩定發展委員會辦公室發布《關于進一步擴大金融業對外開放的有關舉措》，按照“宜快不宜慢、宜早不宜遲”的原則，推出11條金融業對外開放措施，放寬外資金融機構準入條件，包括：鼓勵境外金融機構參與設立、投資入股商業銀行理財子公司；允許境外資產管理機構與中資銀行或保險公司的子公司合資設立由外方控股的理財公司；允許境外金融機構投資設立、參股養老金管理公司；支持外資全資設立或參股貨幣經紀公司；人身險外資股比限制從51%提高至100%的過渡期，由原定2021年提前到2020年；取消境內保險公司合計持有保險資產管理公司的股份不得低于75%的規定，允許境外投資者持有股份超過25%;放寬外資保險公司準入條件，取消30年經營年限要求；將原定于2021年取消證券公司、基金管理公司和期貨公司外資股比限制的時點提前到2020年等。之后，中國銀行保險監督管理委員會和中國證券監督管理委員會先后作出具體制度安排。2019年12月6日，中國銀行保險監督管理委員會發布通知：自2020年1月1日起，正式取消經營人身保險業務的合資保險公司的外資比例限制，合資壽險公司的外資比例可達100%。2019年10月11日，中國證券監督管理委員會進一步明確：自2020年1月1日起，取消期貨公司外資股比限制。（1）.根據給定資料，概括我國在金融對外開放的主要舉措。（要求：全面、準確、有條理。）（2）.給定材料中的新聞事例，為我國金融市場開放帶來哪些機遇與挑戰？（3）.我國金融對外開放有何意義？正確答案：無參考解析：[問題1]（1）債券方面，拓寬債券信用評級范圍、增發A類主承銷牌照及便利境外機構投資者投資等三個方面。對滿足境外投資者的多樣化需求，促進我國評級質量改善，緩解實體經濟“融資難、融資貴”以及解決境外機構投資者通過不同渠道投資的債券過戶、資金劃轉和重復備案等問題，有積極作用。（2）銀行保險方面①允許外資投資設立、參股養老金管理公司。②取消投資比例及縮短過渡期有利于吸引更多優質外資保險機構進入中國市場，為實體經濟提供更好服務。③取消境內保險公司合計持有保險資產管理公司的股份不得低于75%的規定，允許境外投資者持有股份超過25%。④放寬保險公司準入條件，取消經營年限的要求將為具有經營特色和專長的年輕外資保險公司來中國發展創造積極條件。（3）理財方面，鼓勵參與設立、投資銀行理財子公司，允許合資設立由外方控股的理財公司。（4）貨幣經紀方面，支持外資全資設立或參股貨幣經紀公司。貨幣經紀公司橫跨多個市場，能有效幫助中小金融機構擴寬信息獲取渠道、提高議價能力、便于找到交易對手，有利于維護市場的公平、透明。[問題2]1>、機遇：一是有助于提升資源配置的效率，有利于促進金融法規制度建設，讓金融更好地為實體經濟服務。二是有助于境外投資者和中介機構迅速參與我國資本市場，有利于豐富市場參與者主體類別，逐步改善我國金融業的競爭環境，提升直接融資市場的運行效率。三是有助于提高我國金融市場競爭力，提供多樣化產品和結構，穩定人民幣匯率，促進跨境資金的持續凈流入。2>、挑戰：我國金融行業的現狀，引進外資給我國金融行業帶來的沖擊和挑戰。[問題3]（1）金融業對外開放是我國經濟發展的必然結果和現實需要。通過放寬外資金融機構準入，有利于鼓勵金融業良性競爭，營造良好市場生態和營商環境，促進金融服務水平大幅提升.（2）金融業對外開放是我國擴大開放重要領域和重要推動手段。大力推動深化金融領域改革與擴大開放,有利于促進和推動全面開放措施的落地。（3）對外開放是實現金融業健康發展的重要途徑。擴大金融業對外開放水平，有利于鞏固我國金融業對外開放的成果，也有利于彌補開放過程中的不足,以更優質的金融服務滿足實體經濟高質量發展需求。[問答題]8.我國為有效防范化解系統性金融風險，把握金融開放過程中系統性金融風險的特征，加快構建防范體系作出了哪些舉措？正確答案：無參考解析：1).健全宏觀審慎和微觀監管“兩位一體”的管理框架。2).完善金融市場基礎設施與法律制度建設。首先，進一步完善和提升金融市場的基礎設施建設，如完善債券市場的信息平臺，為國際評級機構進入中國市場拓寬道路，通過提高金融市場透明度繼續吸引外資，深化資本市場發展，逐步優化開放水平。其次，在金融市場的發行、交易、信息披露以及退出等多個環節，完善投資者保護機制，并建立健全相關領域的法律法規制度，實現金融市場交易的規范化，保證國內外金融機構競爭的公平化。3).深化金融市場改革，提升對外開放水平。高水平的金融市場開放對我國系統性風險管控能力提出了更高的要求。[問答題]9.我國金融業對外開放取得的積極成效?正確答案：無參考解析：總述：我國堅持協同推進擴大金融業對外開放、完善人民幣匯率形成機制、減少資本管制“三駕馬車”，取得了明顯成效，主要體現在以下四個方面。（一）金融機構開放水平不斷提升資金融機構不斷發展壯大，國際化經營水平穩步提升，中農工建行均已擠身全球系統重要性銀行；中國平安保險(集團）股份有限公司成為全球系統重要性保險公司。我國在銀行、證券和保險等行業推出了一系列對外開放的政策措施，逐漸放寬外資金融機構設立形式限制、地域限制和業務范圍限制。外資金融機構數量不斷上升，地域覆蓋逐漸拓寬，業務發展迅速，初步形成了具有一定覆蓋面和市場深度的金融服務網絡。（二）多層次、多元化的金融市場初具規模，雙向開放程度不斷提升債券市場方面，銀行間債券市場的境外發行主體和投資主體不斷擴大，投資品種不斷豐富，債券市場發展水平和專業化程度明顯提升。內地與香港債券市場實現了互聯互通（債券通）。股票市場方面，先后建立了滬港、深港股票市場交易互聯互通機制，拓寬了投融資渠道，促進了境內外資本市場聯通，提高了金融資源配置效率。A股被正式納入MSCI指數，國際化程度進一步提升。（三）金融機構和金融服務網絡化布局初見成果目前，中資商業銀行和政策性銀行正在加速向“一帶一路”沿線國家的戰略布局。金融服務方面，中資商業銀行積極通過建立代理行關系、銀團貸款、資金結算和清算、項目貸款、賬戶管理、風險管理等方式，與遍布全球的商業銀行進行金融服務對接，初步實現了涵蓋全球范圍的業務網絡。（四）人民幣國際化進展顯著隨著我國經濟發展、對外貿易規模擴大和金融開放程度提高，境外逐漸產生對人民幣的需求，起初