飼料加工行業(yè)調(diào)研報(bào)告一、行業(yè)現(xiàn)狀中國(guó)飼料工業(yè)已跨過(guò)快速增長(zhǎng)期，進(jìn)入成熟期，“飽和式增長(zhǎng)”或?qū)⒊蔀槲磥?lái)10年中國(guó)飼料市場(chǎng)的主基調(diào)。我國(guó)飼料產(chǎn)量基本維持逐年遞增趨勢(shì)；而近兩年，由于行業(yè)發(fā)生的一系列變化(飲食結(jié)構(gòu)、規(guī)模化養(yǎng)殖、企業(yè)整合)，全國(guó)飼料總產(chǎn)能出現(xiàn)了小幅下滑趨勢(shì)。2014年全國(guó)飼料總產(chǎn)量約為18400萬(wàn)噸，同比去年下跌4%。不論是經(jīng)濟(jì)大環(huán)境的壓制，還是行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的變化影響，近兩年來(lái)飼料行業(yè)形勢(shì)不容樂(lè)觀。貫穿整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈，飼料原料價(jià)格的低迷，致使糧油加工企業(yè)的常年虧損；飼料消費(fèi)的低迷，致使飼料企業(yè)利潤(rùn)縮水；養(yǎng)殖市場(chǎng)的低迷，致使養(yǎng)殖戶利潤(rùn)持續(xù)處于盈虧點(diǎn)以下。根據(jù)4月20日發(fā)布的《中國(guó)農(nóng)業(yè)展望報(bào)告（2015-2024）》顯示未來(lái)中國(guó)飼料產(chǎn)量將緩慢增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2015年為19835萬(wàn)噸，2020年增至21430萬(wàn)噸，2024年達(dá)22706萬(wàn)噸，展望期間年均增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)為1.5%，顯著低于過(guò)去10年7.3%的年均增速。預(yù)計(jì)中國(guó)飼料工業(yè)總產(chǎn)量增長(zhǎng)的主要來(lái)源是配合飼料，展望期末將達(dá)到19559萬(wàn)噸，約占飼料工業(yè)總產(chǎn)量的86.1%，年均增幅為1.7%。反芻動(dòng)物飼料和水產(chǎn)飼料優(yōu)勢(shì)將突顯，2024年產(chǎn)量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)至1286萬(wàn)噸和2416萬(wàn)噸，年均增速分別為4.9%和2.6%，明顯高于豬飼料、肉禽飼料和蛋禽飼料同期的發(fā)展速度。中國(guó)飼料消費(fèi)增速放緩供需趨于平穩(wěn)。2015年中國(guó)工業(yè)化飼料總使用量預(yù)計(jì)為19679萬(wàn)噸，較2014年增長(zhǎng)1.3%，2020年將達(dá)到21094萬(wàn)噸，2024年總使用量預(yù)計(jì)將增至22905萬(wàn)噸，較基期增長(zhǎng)19.7%。中國(guó)飼料總需求的年均增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)僅為1.7%，與過(guò)去10年6.6%的年均增長(zhǎng)率形成鮮明對(duì)比。飼料轉(zhuǎn)化率的提高以及畜牧飼養(yǎng)結(jié)構(gòu)的變化，會(huì)在一定程度上節(jié)約飼料消耗；同時(shí)，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度的調(diào)整，中國(guó)工業(yè)化飼料結(jié)余量在展望期間總體呈上升態(tài)勢(shì)。二、黑龍江飼料工業(yè)的投資環(huán)境分析（一）產(chǎn)能過(guò)剩黑龍江通過(guò)實(shí)施新的飼料行業(yè)行政許可制度，大幅提高行業(yè)準(zhǔn)入門檻和標(biāo)準(zhǔn)，目前，黑龍江省飼料企業(yè)數(shù)量由600多家減少到139家，淘汰率達(dá)75%左右。獲證的130多家大中型飼料企業(yè)通過(guò)設(shè)備工藝改造，年產(chǎn)能均在2.5萬(wàn)噸以上、生產(chǎn)工藝均為計(jì)算機(jī)自動(dòng)化配料系統(tǒng)，生產(chǎn)能力達(dá)到了1000萬(wàn)噸，相當(dāng)于過(guò)去500多家飼料企業(yè)的產(chǎn)能。從黑龍江2014年的飼料產(chǎn)量數(shù)據(jù)看，受到宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，及養(yǎng)殖利潤(rùn)的雙重影響，產(chǎn)量?jī)H為570萬(wàn)噸，企業(yè)開工率為57%，開工不足，資源嚴(yán)重浪費(fèi)。（二）畜牧養(yǎng)殖行業(yè)欠發(fā)達(dá)，消費(fèi)需求增長(zhǎng)緩慢2014全國(guó)飼料產(chǎn)量分省統(tǒng)計(jì)地區(qū)配合飼料混合飼料合計(jì)1-12月止累計(jì)（萬(wàn)噸）1-12月累計(jì)同比增長(zhǎng)（%）1-12月止累計(jì)（萬(wàn)噸）1-12月累計(jì)同比增長(zhǎng)（%）1-12月止累計(jì)（萬(wàn)噸）全國(guó)15287.385.326504.256.9921791.63山東2190.414.69724.616.922915.02廣東1511.3114.82457.894.031969.2遼寧964.31-10.03683.815.981648.12河南1044.8110.17506.21-3.921551.02廣西1130.435.1315.1714.151445.6江西1022.17-0.74318.3522.441340.52湖南885.92-2.94443.5911.91329.51四川848.9410.08398.9111.881247.85湖北891.5320.32324.2510.211215.78河北659.896.63459.4810.571119.37福建739.244.5487.0736.4826.31吉林330.1711.11377.674.68707.84江蘇440.676.87173.89-4.47614.56安徽362.356.2196.993.13459.34內(nèi)蒙古144.590.82296.515.37441.1浙江395.25-7.8517.12-25.58412.37陜西200.5343.07148.1114.3348.64云南210.158.557.4716.84267.62黑龍江147.340.62112.15-15.87259.49山西130.9713.75127.599.4258.56重慶222.449.5735.69-5.78258.13新疆108.5110.67132.4520.71240.96天津171.68-1.549.52-7.33181.2海南142.67-3.4424.91-25167.58北京109.510.4957.18-3.62166.69甘肅79.85-17.7255.6511.44135.5貴州79.5824.4536.2417.05115.82上海89.67-1.3113.77-10.1103.44寧夏26.3910.2111.1311.6537.52西藏1.93333.940.87191.292.8青海4.1623.52--注：黑龍江排名第19名。黑龍江養(yǎng)殖業(yè)發(fā)展相比全國(guó)發(fā)達(dá)省份仍較落后，集約化水平較低，規(guī)模小，養(yǎng)殖區(qū)域分散，養(yǎng)殖水平較低，消費(fèi)能力有限，長(zhǎng)期來(lái)看發(fā)展?jié)摿Σ蛔恪＃ㄈ┥a(chǎn)成本持續(xù)上漲中國(guó)飼料產(chǎn)品價(jià)格將溫和上漲。未來(lái)10年，受資源約束、人工成本、物價(jià)水平等支撐上漲因素影響，中國(guó)飼料產(chǎn)品成本持續(xù)上漲可能性較大。預(yù)計(jì)2015年國(guó)內(nèi)育肥豬、肉雞和蛋雞配合飼料的市場(chǎng)平均價(jià)格將分別達(dá)到每公斤3.27元、3.36元和3.09元；預(yù)計(jì)到2020年將分別達(dá)到每公斤3.50元、3.55元和3.28元，2024年將進(jìn)一步上漲至每公斤3.60元、3.73元和3.43元，較基期漲幅分別為11.1%、12.0%和12.0%。我國(guó)是飼料資源并不豐富的國(guó)家，豆粕生產(chǎn)主要依靠進(jìn)口大豆，對(duì)進(jìn)口的依存度達(dá)75%左右，魚粉進(jìn)口依存度也在70%以上，且供應(yīng)日趨緊張。從黑龍江的地理位置分析，本地豆粕（非轉(zhuǎn)基因）價(jià)格偏高、進(jìn)口魚粉及其他微量元素運(yùn)至黑龍江，成本將大幅增加。作為飼料添加的能量飼料主要是玉米和小麥，從目前黑龍江本土糧食價(jià)格來(lái)看，無(wú)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。盡管來(lái)自俄羅斯的玉米返銷糧暫時(shí)在價(jià)格上具有一定的沖擊力，但這種價(jià)格優(yōu)勢(shì)絕大程度上建立在盧布貶值的基礎(chǔ)上，未來(lái)不確定因素很難預(yù)料能夠維持在何時(shí)。未來(lái)10年，飼料產(chǎn)業(yè)發(fā)展將受多重因素影響，經(jīng)濟(jì)新常態(tài)將對(duì)飼料工業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生擠壓，）飼料糧發(fā)展的資源環(huán)境壓力加大，突發(fā)事件及非傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)因素沖擊等。（四）行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈黑龍江大型飼料企業(yè)近20年來(lái)長(zhǎng)期占據(jù)黑龍江市場(chǎng)，如哈爾濱大北農(nóng)、哈爾濱綠色巨農(nóng)、哈爾濱遠(yuǎn)大、哈爾濱大成、哈爾濱禾豐、哈爾濱正大、哈爾濱富康等企業(yè)長(zhǎng)期占據(jù)黑龍江市場(chǎng)大部分份額，渠道健全，網(wǎng)絡(luò)布局規(guī)范，后期希望，六合等企業(yè)2000年以后陸續(xù)在黑龍江建廠但規(guī)模和發(fā)展速度均受到限制，新引進(jìn)企業(yè)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)不強(qiáng)。（五）投資及收益從目前飼料行業(yè)現(xiàn)行狀況來(lái)看，毛利較樂(lè)觀時(shí)，也僅在10%左右，而銷售利潤(rùn)率僅為3%。行業(yè)變革是飼料企業(yè)發(fā)展的必然趨勢(shì)，國(guó)家也將對(duì)該行業(yè)進(jìn)行調(diào)整。以投資10萬(wàn)噸建廠為例，固定資產(chǎn)投資4000萬(wàn)元，流動(dòng)資金1000萬(wàn)元，共計(jì)5000萬(wàn)元；按照目前行業(yè)60%的開工率計(jì)算，如年銷售飼料6萬(wàn)噸，銷售價(jià)格3600元/噸，可實(shí)現(xiàn)銷售凈利潤(rùn)108元/噸（3%），全年凈利潤(rùn)在648萬(wàn)元，投資回收期為7.7年。這僅僅是理論上的測(cè)算，而事實(shí)上，農(nóng)業(yè)部畜牧業(yè)司2015年1季度數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)顯示，飼料行業(yè)總體形勢(shì)不容樂(lè)觀，呈下行趨勢(shì)，凈利潤(rùn)率低于3%的水平線。三、調(diào)查結(jié)論通過(guò)上述調(diào)查分析近些年，飼料行業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)方式轉(zhuǎn)變呈現(xiàn)新格局，一批大型飼料企業(yè)向養(yǎng)殖、