山東省泰安市現金投放回籠的規模與結構分析

區域外現金提取的規模和結構特征是區域內產業結構和經濟發展水平變化的最直接反映。因此,分析現金流通狀況,研究現金投放、回籠的變化特點,探索現金流通規律,是提高貨幣管理工作效率、優化資源配置、保障社會經濟合理需求的重要方式,也是應對貨幣供應中的各種復雜狀況,有效防范支付風險,支持地區經濟發展的重要手段。本文以山東省泰安市為例,揭示現金投放回籠的特征,并對相關因素變化進行分析。一、現金提取和回籠功能(一)市作為傳統的現金投放地區轉向現金凈回籠地區隨著經濟發展水平和貨幣化程度的不斷提高,泰安市現金流通規模不斷擴大,市場現金流通量迅猛增長。2003年泰安市由傳統的現金凈投放地區轉變為現金凈回籠地區,并且現金凈回籠量逐年大幅增加。從近5年的數據統計來看,除2009年現金凈回籠稍有下降外,其余年份均大幅增長,由2007年的21.83億元逐年增加到2011年的52.16億元,5年來現金凈回籠累計增長額為30.33億元,尤以2010年至2011年增幅最高,達131.31%。(二)服務業收入占比相對較低商品銷售收入和服務業收入是現金回籠的傳統渠道,其中,商品銷售收入占現金總收入的比重2006年以來一直維持在10%—12%左右,服務業收入占比在4%—5%,比較穩定。但近年來,城鄉個體經營凈收入(城鄉個體經營收入與支出的軋差)和居民歸還貸款凈收入(居民歸還貸款收入與支出的軋差)對現金凈回籠的貢獻率逐年增加。2006—2010年,城鄉個體經營凈收入增加16.87億元,增幅為214%,居民歸還貸款凈收入年均維持在59億元。(三)季節性投放回籠影響總體上呈現“春節前大投放-春節后大回籠—9月份少量投放一其余月份小幅凈回籠”的規律。年度內仍表現出生產、消費的季節性特點,9月農副產品收購旺季現金凈回籠減少或出現小幅凈投放,傳統節假日春節、“五一”和“十一”節后現金凈回籠迅速。長期來看,農副產品收購造成的季節性投放因素在減弱,而節假日效應成為影響現金投放回籠的重要因素。農副產品收購旺季,由原來的7、8、9三個月均表現為現金凈投放,而轉為僅9月份一個月現金凈投放(如2007年、2009、2010年),甚至3個月均為凈回籠(2008年、2011年)。春節前后大投大回的形勢愈加突出,春節前一個月的現金投放由2007年的106284萬元增加為2011年的331985萬元,增幅為212%;春節后一個月的現金回籠由2007年的177847增加為2011年的362418萬元,增幅為104%。“五一、十一”也表現出同樣特點。一年中,現金凈回籠的月份逐年增多,2000年有5個月表現為凈回籠,2007年有8個月表現為凈回籠,2011年有10個月表現為凈回籠。(四)凈回籠量的增加從券別結構來看,呈現大票凈回籠,小票凈投放的態勢。凈回籠以100元、50元為主,占整個現金凈回籠量的98%,元以下票幣2004年以來一直是凈投放狀態,且5角、1角硬幣凈投放的年均增幅達到30%以上。二、原因分析(一)金融機構現金回籠數額的增長變化,在監獄國家加快小城鎮建設、新農村建設等政策的出臺,帶動了區域經濟的良好發展,也促進了現金收支規模的同步放大,現金收支的增長與GDP的增長一直保持正相關關系。2007年,泰安市國內生產總值為1226億元,同年全市金融機構現金累計收入2504億元、累計支出2480億元;2010年全市國內生產總值擴大到2543億元,比2007年增長2.07倍,現金收支分別達到3571億元、3548億元,比2007年增長1.43倍。可見,經濟的持續快速發展直接帶動了金融機構現金收支總額的不斷擴大。分析2007—2010年全市的金融機構現金收支情況,可以發現,盡管金融機構現金收支同步增長,但現金回籠增長速度始終高于現金投放速度,每年金融機構現金投放有相當一部分加入日益增長的交易現金循環中,表現為金融機構現金支出、回籠數的快速增長。2007年金融機構現金收、支分別比上年同期增長8.89%、8.77%,收入比支出始終高0.12—0.57個百分點;2010年金融機構現金收、支分別比上年同期增長12.9%、12.6%,收入比支出始終高0.3個百分點。經濟總量增長,帶來城鄉居民收入水平不斷提高,銀行信用回籠、商品回籠能力大幅度增加。2010年全市儲蓄存款累計收入現金824.3億元,比上年增長14.1%;商品銷售累計收入現金232.9億元,比上年增長15.5%;全市城區居民可支配收入達19953元,增長12.9%,農民人均純收入達7592元,增長15%。居民收入的穩定增長,對銀行儲蓄存款現金收入與支出的大幅度增長起到了決定性的作用。居民消費節余增加并將節余收入存入銀行,使銀行在儲蓄存款增加的同時,現金回籠大幅度增加;消費層次提高、居民投資渠道多元化等因素又在相當程度上分流了儲蓄存款,引起銀行儲蓄現金支出的大量增加。這種收支轉換,形成了儲蓄渠道獨特的回籠和投放能力。伴隨收入水平的提高,生活節奏的加快,消費觀念的轉變,居民在外用餐明顯增多。2010年全市住宿和餐飲業實現零售額65.3億元,同比增長28%,增幅居各行業之首,有力地帶動了全市消費品市場的繁榮活躍,居民的消費能力和生活水平不斷提高,保險、證券、旅游、商品房等現金收支渠道不斷擴大。(二)私家車、零售商等民商業的批發市場2010年泰安市個體工商戶發展到118692戶,私營企業發展到21219戶,創歷史最高,在各經濟領域中,民營經濟繼續扮演重要角色。全市個體私營經濟實現零售額687.4億元,增長18.9%。隨著個體私營經濟的發展,泰安市的批發市場逐步形成,到目前已建成建材、鋼材、紡織品、小百貨等批發市場近40個,年交易額60億元左右。其經營模式一般為從外地大批量的批發進來后,再以小量批發和零售的方式銷售給當地業戶,還沒有形成大規模的面向二級批發商和零售商的“大型批發市場”。由于其供貨商一般比較穩定,且結算金額較大,多采用轉帳結算,而其零售對象多而復雜,成交時間、成交金額難以事先確定,許多交易都是臨時性和一次性的,因此,在當地的批零業務中,幾乎都選擇現金作為主要甚至唯一的支付手段,據對30戶鋼材批發業主調查,其每戶月交易額都在600萬元以上,他們進貨渠道比較固定,結算通過銀行,前來批發的客戶主要以現金結算為主,這就形成了市場的現金收支模式為現金凈回籠。(三)旅游業的發展現狀泰安市旅游業一直堅持政府主導、全社會大辦的方針,著力營造大泰山,開拓大市場,發展大旅游,構筑大產業。經過近幾年的快速培育和發展,實現了由旅游資源大市向旅游經濟強市的大步跨越,旅游業成為全市國民經濟的重要支柱產業,制定出臺了一系列加快旅游業發展的政策及措施,旅游區項目開發、修善等基礎設施投資不斷增加,泰安市2009年起興建投產泰山旅游集散中心、泰山文化旅游產業園區一期,其中包括封禪大典、方特歡樂世界、東平湖旅游休閑度假區項目,旅游發展環境不斷優化,旅游收入逐年增加(見表)。據調查,2007年到2010年,旅游總收入由104.8億元增加到241.1億元,游客總數由1503萬人次增加到3021萬人次,分別增加136.3億元和1518萬人,年平均增長分別達到36.8%和25.2%,人均消費從697元增加到798元,凈增101元,增長14%。全市旅游業實現了由小到大、由弱到強的跨越,2010年,全市旅游總收入占GDP比重達到28%,旅游業帶動大量的域外現金流入,相應引起現金凈回籠量的增加。(四)行業發展現狀煤炭行業受市場因素的影響,煤炭價格一路盤升,市場的旺盛和價格的上揚,使煤炭行業經濟效益大幅度提高,煤炭行業產銷兩旺,拉動了全市工業經濟的增長,現金回籠也呈現逐年增多趨勢。據調查,全市規模以下煤炭企業結算多數采用現金方式,2010年原煤產量達2687萬噸,按每噸800元平均價格計算,全年現金收入215億元。其中,一部分回留到銀行,這對金融機構回籠現金,減少投放發揮了明顯的促進作用。(五)現代化結算手段較少。在農村近年來,我市農村人口外出務工人員較多,據統計,全市395萬農村人口中,外出務工人員已達到180多萬人。由于農村交通不便,匯路不暢,缺乏現代化的結算方式和工具,基本上沒有用卡環境,特別是商業銀行退出農村市場后,農村信用社由于自身條件所限,現代化結算手段比較少,結算速度慢、資金在途時間長,每年這些打工者都將積蓄以現金形式帶回家,據抽樣調查,外出務工人員的工資每年在7000—12000元,以每人每年帶回3000元現金計算,僅此一項就回籠現金約54億元。據調查,每年春節期間泰安市農村信用社和鄉鎮郵政儲蓄機構將集中兌付現金20-30億元。(六)減少了現金流量。在整個過程中,各隨著金融體制改革的不斷深入,金融業迅猛發展,金融服務水平不斷提高,銀行卡業務、網上銀行、代收代付業務得以快速拓展,電子貨幣的廣泛推廣應用對現金投放回籠產生了重大影響。尤其是代發工資業務的普及,使工資性支出大部分直接進入個人儲蓄帳戶,減少了現金流通環節,進而極大的減少了現金流量。如2010年泰安市金融機構代發工資業務量達80.2億元,據測算約三分之一轉為儲蓄,即約減少了26.7億元的現金投放。三、提出建議(一)改善農村地區金融服務水平加強對新型支付結算方式的宣傳,大力推廣普及票據結算、信用卡結算等,加快銀行卡聯網通用步伐,積極推廣使用電子貨幣、轉賬匯兌、個人支票等結算方式,減少現金流通,尤其要盡快改變農村鄉鎮支付結算手段落后的局面,完善有關配套設施,提高金融服務水平,完善現金管理相關法律法規,規范現金使用范圍。同時,強化宣傳教育,改變“一手交錢、一手交貨、錢貨兩清”的思維定式,引導他們積極使用更為安全、更為快捷的交易支付方式。要抓住推廣農民工銀行卡等有利時機,讓廣大農民工在嘗試使用銀行卡的過程中改變觀念。要通過一些群眾因為在家儲藏現金造成慘痛損失的案例,宣傳信用卡及轉賬結算在建設社會主義新農村建設中的作用,宣傳信用卡對提升生活品質,保障資金安全等方面的意義,改變群眾支付習慣。(二)對流通中現金管理的啟示進一步加強現金流通理論和政策的研究探索,完善現金投放回籠管理和調控機制,根據市場因素搞好預測。應當把加強對流通中現金的管理作為人民銀行貨幣發行工作的重點。雖然流通中現金M0相對于廣義貨幣供應量M2的比重在下降,現金對貨幣供應量的影響作用在減弱,但從總量上看,M0在逐年增長,現金收支總額不斷增長,對貨幣發行和貨幣管理工作形成巨大壓力,因此,加強對流通中現金的管理應作為人民銀行貨幣發行工作的重點,這也是提高中央銀行金融服務水平的關鍵。特別是當前要著重加強對季度和年度現金投放回籠的監測和分析,積極探索和建立新的現金投放回籠研究機制,著重分析和研究對現金投放與回籠有重大影響的新因素,通過開發分析軟件、采集歷史數據,運用數學模型進行趨勢預測等手段,建立適時調整機制,確保現金投放的科學性、合理性和有效性。(三)建立人民幣投放和回籠制度要在充分做好市場調查的基礎上,研究確定適合本地區的最優化券別結構理論標準,包括主輔幣比例、各券別結構比例等。建立人民幣券別投放監測制度,在商業區、人口密集的居民區、農村地區等,設立人民幣流通狀況監測點,及時獲得相關數據,隨時了解和掌握本地區人民幣券別結構供應情況,掌控現金投放回籠過程中存在的問題,適時調整不同券別人民幣的投放和回籠力度。同時,督促基層金融機構履行社會職能,指導其合理制訂市區及縣域機構人民幣券別結構分配比例,并監督其嚴格落實,防止因基層金融機構不顧市場票幣券別流通需求,而