南京審計學院畢業論文(設計)開題報告(文獻綜述)論文題目信息披露質量與盈余管理的相關性討論——以我們我國上市公司為例一、本文討論的意義同學姓名陳櫻尹學號07020403專業會計指導老師黃中生職稱副教授學歷討論生上市公司的會計信息披露是資本市場運行的基礎。而信息披露質量的凹凸又成為資本市場能否健康穩定進展的基礎。我們我國上市公司的信息披露無論從制度建設方面還是從執行效果方面均不盡完善，信息披露不主動、不準時、不充分、不精確甚至虛假陳述是我們我國上市公司信息披露的主要問題，信息質量令人擔憂。對于當前我們我國企業信息質量低下，大量學者認為是源于會計造假及利潤操縱行為。但必需看到產生這兩種嚴峻危害會計信息質量行為的溫床則是被過度使用的盈余管理。盈余管理與會計的客觀性原則相悖，可能誤導投資者和監管部門的決策，加劇信息不對稱，即表現為會計信息披露質量低下。本文正是基于目前的信息披露質量與盈余管理討論相關理論與討論成果，結合我們我國上市公司盈余管理程度與信息披露質量之間的相關性進行了實證討論，探求信息披露質量與盈余管理關系，試圖提出提高信息披露質量以及合理進行盈余管理的實質建議。二、國內外討論綜述在國外,存在著大量文獻研討信息披露質量與盈余管理關系問題。Schipper(1989)認為，盈余管理實際上就是管理層采用其信息優勢有目的地操縱對外財務報告，以謀取某些私人利益的“披露管理”。根據Schipper(1989)的理解,盈余管理實際上背離了財務報告的中立性原則，其目的往往與企業全部者利益相背離［1］。AjinkyaandGift(1984)認為，在信息不對稱的市場環境下，當管理層觀看到市場預期與自身預期存在較大偏差時，他們就會披露盈利猜測信息以調整市場預期。管理層披露猜測信息后，若猜測信息與實際盈利信息存在較大差距時，管理層就很可能面臨訴訟風險并患病其他方面的損失。為避開這些損失,管理層就有動機進行盈余管理，以使對外披露的會計盈利與猜測信息相全都［2］。Portaetal.(1999)認為，控股股東利益和外部小股東利益經常并不全都，兩者之間存在嚴峻的利益沖突。控股股東可能以其他股東的利益為代價追求自身利益，通過追求自利目標而不是公司價值目標來實現自身福利最大化。由此，控股股東可能與經理層合謀，采用自身的信息強勢地位和選擇性披露的財務報告內容，誤導其他外部投資者。Fan和Wong(2002)通過對東亞我國上市公司的討論發覺股權集中度與信息披露質量存在著負相關關系，而且在給定擁有足夠的掌握力量的狀況下，公司最終掌握權和現金流權的分別度越大，越不利于公司信息披露質量。但也有理論認為，股權集中可以使大股東具有足夠的激勵去收集信息并有效監督管理層，從而避開了股權高度分散狀況下的“搭便車”問題，這種監督包含對管理層生成財務報告過程的監督，從而股權集中有可能提高財務報告的質量(ShleiferandVishny,1997)[4,5]□Saksena(2001)的討論發覺，與未舞弊公司相比，舞弊公司經營業績較差，受到的破產威逼較大。當上市公司經營狀況良好、盈利力量較強時，其提高信息披露質量的主觀意愿更高。相反，虧損公司在虧損年度存在著人為調減收益的盈余管理行為(陸建橋,2002)o[6,7]GeraldJ.Lobo和JianZhou(2001)檢驗了盈余管理與信息披露質量的關系。公司的信息披露與盈余管理都受到經理自由裁量權的影響，當運用管理權時，管理者很可能會考慮二者的相互影響。他們建立聯立方程，用AIMR指數作為信息披露質量的度量指標，用修正的Jones模型計算操縱性應計額以度量盈余管理程度，他們驗證了這樣的假設：信息披露質量與盈余管理的可能性是負相關的。信息披露得越少，盈余管理的可能性越大，反之亦然。該討論供應了管理者如何供應最低水平的信息披露而對報告盈余實施操縱的證據，這也可以說明披露的信息越多，消失盈余管理的可能越小，符合美國證券交易委員會鼓舞公司披露信息的初衷。[8]RayBall和LakshmananShivakumar(2022)的討論顯示，IP0公司的報告更穩健，這是由于對上市而言，財務報表的使用者會有更高的信息質量要求，同時其也受到審計師、董事會、信用評級機構、媒體和訴訟人更嚴格的監管和具體審查。所以，管理者對IP0價格的影響存在機會主義行為。許多國內的學者對于信息披露質量與盈余管理也有自己的見解。韓慧博(2007)檢驗了不同盈余管理方法對信息披露質量的影響程度，發覺較高的線下項目盈余管理、應計利潤盈余管理都會降低會計信息披露質量。針對中國上市公司，何衛東(2003)的討論表明與股權集中度低的公司相比，股權集中度高的公司規模大、信息披露質量高、財務業績較好。[3]王鳳英、王春蘭(2022)上市公司的信息披露是指凡影響股東、債權人或潛在投資者等信息使用者對公司的目前和將來做出理性推斷的，進而影響其決策行為的信息，都應根據法律規范的標準公布于眾。[9]周冬華、周紅（2022）將來對信息披露質量的度量，不能僅僅考慮信息披露數量一個維度，還應當對信息披露質量的其他維度加以定量化討論。與此同時，選取信息披露質量的維度需要有適當的理論依據，例如根據FASB、IASB概念框架以及我們我國證監會、財政部的相關規定等。[10]三、本文的思路框架本文從相關基本理論入手，以當前學術界的討論成果為基礎，以我們我國上市公司為例來分析上市公司信息披露質量與盈余管理的關系，并對其進行實證分析，從而得出我們我國上市公司信息披露質量與盈余管理關系的相關結論，并基于此提出一些對提高我們我國上市公司信息披露質量以及合理進行盈余管理的建議。相關的寫作思路和框架結構支配如下：一、相關概念與討論現狀（一）信息披露質量的討論現狀（二）公司信息披露質量與盈余管理關系討論現狀二、我們我國上市公司信息披露質量與盈余管理的實證分析（一）數據樣本以及各項指標的選擇（二）披露質量與盈余管理關系三、結論與建議（一）結論與問題（二）提升我們我國上市公司信息披露質量以及合理進行盈余管理的相關建議四、參考文獻[1]KatherineSchipperlCommentaryonEarningsManage2ment[J].AccountingHorizons,1989,Dec:91-1021[2]Ajinkya,B.andM.Gift.,CorporateManagers'EarningsForecastsandSymmetricalAdjustmentsofMarketExpectations[J].JournalofAccountingResearch,1984,22:425-441[3]何衛東.上市公司自愿性信息披露討論[J].深圳證券交易所綜合討論所討論報告，2003,（5）?Fan,,Wong,T.J.Corporateownershipstructureandthein-formativenessofaccountingearningsinEastAsia[J].JournalofAccountingandEconomics,2002,(33)：401-425.LaPorta,R.,Lopez-de-silanes,F.,Shleifer,A.,andVishny,R.LegalDeterminantsofExternalCapital[J].JournalofFinance,1997,(52)：1131-1150.Saksena,P.Therelationshipbetweenenvironmentalfactorsandmanagementfraud：Anempiricalanalysis[J].InternationalJournalofCommerceandManagement,2001,(3)：24-53.[7]陸建橋.中國虧損上市公司盈余管理實證討論[J].中國財政經濟出版社，2002,(9).GeraldJ.Lobo,JianZhou.DisclosureQualityandEarningsManagement[R].Workingpaper,SyracuseUniversity,2001.[9]王鳳英、王春蘭.上市公司會計信息披露質量問題淺析[J].時代金融，2022,(8).[10]周冬華、周紅.上市公司信息披露質量度量討論述評[J].中國注冊會計師，2022,(10).[11]廖士光.中國上市公司信息披露質量討論[J].當代經濟管理，2022,(7).[12]吳振釗、陳炯材.會計信息披露質量討論[J].會計之友，2022,(4).[13]王靜霞.上市公司會計信息披露質量研討[J].財務與金融，2022,(4).[14]劉朝霞、孫麗娜,上市公司信息披露質量討論[J].財會通訊，2022.(8).