1、股票專業知識授課授課大綱大盤和個股的即時分時走勢圖的分析常見的若干單K與多K組合深化基礎組合圖形價量解讀常見價量關系均線系統中的若干基礎知識常用的技術指標MACD基本的動態信息解讀入市的六條忠告如何看大盤即時分時走勢圖1) 1) 白色曲線：表示大盤加權指數，即證交所每日公布媒體常說的大盤實際白色曲線：表示大盤加權指數，即證交所每日公布媒體常說的大盤實際指數。指數。2) 2) 黃色曲線：大盤不含加權的指標，即不考慮股票盤子的大小，而將所有黃色曲線：大盤不含加權的指標，即不考慮股票盤子的大小，而將所有股票對指數影響看作相同而計算出來的大盤指數。股票對指數影響看作相同而計算出來的大盤指數。參考白黃二

2、曲線的相互位置可知：參考白黃二曲線的相互位置可知： A)A)當大盤指數上漲時，黃線在白線之上，表示流通盤較小的股票漲幅較大；當大盤指數上漲時，黃線在白線之上，表示流通盤較小的股票漲幅較大；反之，黃線在白線之下，說明盤小的股票漲幅落后大盤股。反之，黃線在白線之下，說明盤小的股票漲幅落后大盤股。B)B)當大盤指數下跌時，黃線在白線之上，表示流通盤較小的股票跌幅小于當大盤指數下跌時，黃線在白線之上，表示流通盤較小的股票跌幅小于盤大的股票；反之，盤小的股票跌幅大于盤大的股票。盤大的股票；反之，盤小的股票跌幅大于盤大的股票。 ( (可以笨方法的理可以笨方法的理解為：黃線指：小盤股，白線指：大盤股解為：黃

3、線指：小盤股，白線指：大盤股) )3) 3) 紅綠柱線：在黃白兩條曲線附近有紅綠柱狀線，是反映大盤即時所紅綠柱線：在黃白兩條曲線附近有紅綠柱狀線，是反映大盤即時所有股票的買盤與賣盤在數量上的比率。紅柱線的增長減短表示上漲買有股票的買盤與賣盤在數量上的比率。紅柱線的增長減短表示上漲買盤力量的增減；綠柱線的增長縮短表示下跌賣盤力度的強弱。盤力量的增減；綠柱線的增長縮短表示下跌賣盤力度的強弱。4) 4) 黃色柱線：在黃白曲線圖最下方，用來表示每一分鐘的成交量，單黃色柱線：在黃白曲線圖最下方，用來表示每一分鐘的成交量，單位是手位是手( (每手等于每手等于100100股股) )。5) 5) 委買委賣手數

4、：代表即時所有股票買入委托下三檔和賣出上三檔手委買委賣手數：代表即時所有股票買入委托下三檔和賣出上三檔手數相加的總和。數相加的總和。6) 6) 委比數值：是委買委賣手數之差與之和的比值。當委比數值為正值委比數值：是委買委賣手數之差與之和的比值。當委比數值為正值大的時候，表示買方力量較強股指上漲的機率大；當委比數值為負值大的時候，表示買方力量較強股指上漲的機率大；當委比數值為負值的時候，表示賣方的力量較強股指下跌的機率大。的時候，表示賣方的力量較強股指下跌的機率大。如何看個股即使分手走勢圖 1) 1) 白色曲線：表示該種股票即時實時成交的價格。白色曲線：表示該種股票即時實時成交的價格。 2) 2

5、) 黃色曲線：表示該種股票即時成交的平均價格，即當天成交總金黃色曲線：表示該種股票即時成交的平均價格，即當天成交總金額除以成交總股數。額除以成交總股數。 3) 3) 黃色柱線：在黃白曲線圖下方，用來表示每一分鐘的成交量。黃色柱線：在黃白曲線圖下方，用來表示每一分鐘的成交量。 4) 4) 成交明細：在盤面的右下方為成交明細顯示，顯示動態每筆成交成交明細：在盤面的右下方為成交明細顯示，顯示動態每筆成交的價格和手數。的價格和手數。 5) 5) 外盤內盤：外盤又稱主動性買盤，即成交價在賣出掛單價的累積外盤內盤：外盤又稱主動性買盤，即成交價在賣出掛單價的累積成交量；內盤主動性賣盤，即成交價在買入掛單價的

6、累積成交量。成交量；內盤主動性賣盤，即成交價在買入掛單價的累積成交量。外盤反映買方的意愿，內盤反映賣方的意愿。外盤反映買方的意愿，內盤反映賣方的意愿。 6 6）量比：量比）量比：量比= =現成交總手現成交總手/ /（過去（過去5 5日平均每分鐘成交量當日累日平均每分鐘成交量當日累計開市時間（分），一般而言，量比大于一可視為成交放大。計開市時間（分），一般而言，量比大于一可視為成交放大。 7 7）換手率：一定時間內市場中股票轉手買賣的頻率，是反映股票流）換手率：一定時間內市場中股票轉手買賣的頻率，是反映股票流通性強弱的指標之一。通性強弱的指標之一。 8 8）上壓板與下托板：委賣上的大單稱之為上壓

7、板，一般阻止股價上）上壓板與下托板：委賣上的大單稱之為上壓板，一般阻止股價上揚，委買上的大單稱之為下托板，一般阻止股價下跌。揚，委買上的大單稱之為下托板，一般阻止股價下跌。 9 9）均價線與即時成交價線：一般即使價格在均線下方，可視為弱勢，）均價線與即時成交價線：一般即使價格在均線下方，可視為弱勢，反之亦然，另外均價線還有支撐線與壓力線的意義。反之亦然，另外均價線還有支撐線與壓力線的意義。 1010）均線回歸理論）均線回歸理論: :一般情況下，當股價遠離均價線一定距離時候，一般情況下，當股價遠離均價線一定距離時候，股價會想均價線方向靠近，稱之為均線回歸理論。股價會想均價線方向靠近，稱之為均線回

8、歸理論。教你看K線基礎知識 極陰線和極陽線的波動范圍在極陰線和極陽線的波動范圍在0.5%左右；左右；小陰線和小陽線的波動范圍一般在小陰線和小陽線的波動范圍一般在0.6-1.5%；中陰線和中陽線的波動范圍一般在中陰線和中陽線的波動范圍一般在1.6-3.5%；大陰線和大陽線的波動范圍在大陰線和大陽線的波動范圍在3.6%以上。以上。K線實體代表多空雙方的力量線實體代表多空雙方的力量:陽實體代表多方力量，陰實體代表空方的力量陽實體代表多方力量，陰實體代表空方的力量;影線代影線代表多空雙方力量的較量表多空雙方力量的較量:上影是空方反擊拉回的部分下影是多方反擊拉回的部分上影是空方反擊拉回的部分下影是多方反

9、擊拉回的部分.(注注意在分析中要考慮主動性拉回與被動性拉回意在分析中要考慮主動性拉回與被動性拉回）小陽星小陽星: :全日中股價波動很小，開盤價與收盤價極其接近，收盤價略高于開盤價。小陽星的出現，表明行情正處于混亂不明的階段，后市的漲跌無法預測，此時要根據其前期線組合的形狀以及當時所處的價位區域綜合判斷小陰星小陰星: :小陰星的分時走勢圖與小陽星相似，只是收盤價格略低于開盤價格。表明行情疲軟，發展方向不明。小陽線小陽線: :其波動范圍較小陽星增大，多頭稍占上風，但上攻乏力，表明行情發展撲朔迷離。小陰線小陰線: :表示空方呈打壓態勢，但力度不大。光頭光腳陽線光頭光腳陽線: :表明多方已經牢固控制盤

10、面，逐浪上攻，步步逼空，漲勢強烈。大陰線大陰線: :股價橫盤一日，尾盤突然放量下攻，表明空方在一日交戰中最終占據了主導優勢，次日低開的可能性較大。如果股價走出如圖所示的逐波下跌的行情，這說明空方已占盡優勢，多方無力抵抗，股價被逐步打低，后市看淡。光頭陽線光頭陽線: :光頭陽線若出現在低價位區域，在分時走勢圖上表現為股價探底后逐浪走高且成交量同時放大，預示為一輪上升行情的開始。如果出現在上升行情途中，表明后市繼續看好。光頭陰線光頭陰線: :如果這種線型出現于低價位區，說明抄低盤的介入使股價有反彈跡象，但力度不大。光腳陽線光腳陽線: :表示上升勢頭很強，但在高價位處多空雙方有分歧，購買時應謹慎。光

11、腳陰線光腳陰線: :光腳陰線的出現表示股價雖有反彈，但上檔拋壓沉重。空方趁勢打壓使股價以陰線報收。上影陽線上影陽線: :表示多方上攻受阻回落，上擋拋盤較重。能否繼續上升局勢尚不明朗。下影陽線下影陽線: :它的出現，表明多空交戰中多方的攻擊沉穩有力，股價先跌后漲，行情有進一步上漲的潛力。下影陰線、下影十字星、下影陰線、下影十字星、T T形線形線: :這三種線型中的任何一種出現在低價位區時，都說明下檔承接力較強，股價有反彈的可能。上影陰線、倒上影陰線、倒T T形線形線: :這兩種線型中的任何一種出現在高價位區時，說明上檔拋壓嚴重，行情疲軟，股價有反轉下跌的可能；如果出現在中價位區的上升途中，則表明

12、后市仍有上升空間。幾種典型的看漲K線組合A早晨之星B曙光初現C旭日東升D雙針探底E上漲孕線F多頭吞噬G底部倒錘頭線H紅三兵A看漲K先組合-早晨之星股價經大幅下跌大幅下跌，且在下跌中沒有出現明顯的反彈，早晨之星一般由3個交易日的3根K線構 成：第一天，股價繼續下跌，并且由于恐慌性的拋盤恐慌性的拋盤而出現一根巨大的陰線陰線，大勢不妙。 第二天，跳空跳空下行，但跌幅不大，實體部分較短，形成星的主體部分。構成星的部分，既可以是陰線，也可以是陽線。 第三天，一根長陽線拔地而起，價格收復第一天的大部分失地，市場發出明顯看漲信號明顯看漲信號。 B看漲K先組合-曙光初現 曙光初現K線組合是由兩根走勢完全相反完

13、全相反的較長K線構成,前一天為陰線,后一天為陽線。第二天陽線向下跳空低開跳空低開,開盤價遠低于前一天的收盤價;但第二天的收盤價卻高于前一天的收盤價,并且陽線的收盤價深入第一根陰線的實體部分中,幾乎達到前一天陰線實體的一半左右實體的一半左右的位置。C看漲K線組合-旭日東升由兩根K線組成，第一根K線為大陰線或中陰線，第二根K線為大陽線或中陽線，且為高開高高開高走走，陽線的收盤價高于第一根陰線的開盤價。第二根陽線的實體高出陰線開盤價越多轉勢信號就越強，這說明連續下跌使空方能量釋放空方能量釋放完畢，多方開始反擊，吃掉陰線，高開高走，前景光明，這就是旭日東升的含義。需要指出的是旭日東升見底信號強于曙光初

14、現D看漲K線組合-雙針探底 雙針探底：又名鉗子底，雙針探底是指兩根有一定間隔（或無間隔）的K線，都帶有較長的下影線，下影線的位置非常的接近接近或相同或相同。（在實戰中標準圖形較少，多為變異圖形）E看漲K線組合-底部孕線 是在連續下跌過程中出現的； 由兩根K線組成，第一根K線為大陽線或中陽線也可以是大陰線或中陰線，第二根K線為實體較短的陽線或陰線； 第一根K線實體實例包容了第二根K線的實體，如第二根K線為十字星則為底部十字胎。F看漲K線組合-多頭吞噬多頭吞噬：又稱之為底部穿頭破腳。在下跌過程中出現，特別是跌幅巨大時出現更有實戰意義由兩根K線構成，第一根K線為陰線也可為陽線，第二根K線為陽線，第二

15、根陽線的實體必須吃掉第一根陰線的實體（上下影線不算）。底部穿頭破腳是股價止跌回升的信號，底部穿頭破腳的二根K線的長度越懸殊長度越懸殊，即陽線實體越大，陰線實體越小，上升的力度就越大。G看漲K線組合-底部倒錘頭線在下跌趨勢持續一段時間之后，某個交易日開盤順勢跳空低開順勢跳空低開，但此時并未出現恐慌性的拋盤，市場可感覺到底部的承接力度越來越大，價格被逐步拉起拉起，并向昨日收市價靠攏。但終因大病初愈，體力不支，收盤價又從當日高位回落到價格的低低檔區檔區。倒錘頭線出現的前一根k線為大陰線，且與倒錘頭線的實體部分形成跳空缺口者跳空缺口者類似之效的還有底部倒T字、底部螺旋槳。H上漲K線組合-紅三兵三根K線

16、均為陽線，K線實體不大，每天收盤價均高于前一天均高于前一天收盤價，上下影線可有可無第二、三根陽線開盤價均為高開的紅三兵，上升動能較大第二、三根陽線開盤價均在前一天陽線實體內，是慢牛的特征。當三根小陽線收于最高或接近最高點時，稱為三個白色武士三個白色武士，3個白色武士拉升股價的作用要強于普通的紅三兵。幾種典型的看跌K線組合A黃昏之星B射擊之星C傾盆大雨D平頂組合E空頭吞噬F三只烏鴉G遭遇線H齊頭并進看跌K線組合看跌K線組合遭遇線與如臨大敵 遭遇線：股價連續上漲，突然在某天高開低走，最后在親一天的收盤位收盤收盤位收盤，股價從而轉為下跌趨勢轉為下跌趨勢。 如臨大敵：股價大幅上漲，處高位，三陽成形，但

17、陽實體漸短。（嚴格與區分紅三兵區分紅三兵區分開來）深化基礎組合圖形-V形底與倒V頂 股價從高位以大陰線快速下跌，后低開以陽線形成V形底，標志反轉可能即將開始，后幾日連續中陽線上漲，V形態確認，短線介入有較好的回報。V形反轉高度一般持平。 倒V頂的上內涵與V形底相似，可自己思考。深化基礎組合圖形-M頂與W底 雙重頂的頸線突破伴隨有大的成交量配合，標志股價將進入空頭股價將進入空頭市場市場，離場為宜。 雙重底的市場內涵與M頂類似。 （注意變異圖形多重底或是多重頂）深化基礎組合圖形-塔形頂底 形態中一共出現三個頂點，其中中間的高點比另外兩個點都高稱之為頭，而左右兩個相對較高的點稱之為肩。成交量呈遞減現

18、象，說明股 價上升時追漲力量追漲力量越來越弱越來越弱，股價有漲到頭漲到頭的意味。 頭肩底的市場內涵與之同理，可參考頭肩頂形態。深化基礎組合圖形-頭肩頂底深化基礎組合圖形-圓底 股價從高點回落后從高點回落后，在低位整理，形態完美的就像圓弧一樣，圓弧底形態的形成過程中，成交量成交量變化是兩頭多中間少，到達底部時成交量最少，在突破后的一段有相當大的成交量，形態確信后應立即順勢而為深化基礎組合圖形-下降上升三角深化基礎組合圖形-上升下降旗形 上升旗形出現在上漲行情中，下降旗形出現在下跌行情中。 旗形視為持續形態，或是調整形態，股價調整完畢后，朝原來趨勢繼續發展。深化基礎組合圖形-通道據統計，通道線的有

19、效破位為上下軌的距離的10% 量價齊升個股（或大盤）在成交量增加的同時、而個股的股價也同步上漲的一種量價配合現象。量增價漲只出現在上升行情中，主要出現在上升行情的初期量價解讀-價量齊升 低量低價主要是指個股（或大盤）成交量非常稀少的同時、個股股價也非常低的一種量價配合現象。低量低價一般只會出現在股票長期底部盤整的階段。價量解讀-地量低價 價升量縮時，一般說明主力資金對籌碼的掌握程度比較好，在初期上漲過程中，將不穩定的籌碼洗了出來 市場出現惜籌現象價量解讀-價升量縮均線系統的若干基礎知識 移動平均線(MA)：將一段時期內的股價平均值連成曲線,均線反應的是持倉成本，均線反應的是持倉成本，用來顯示股

20、價的歷史波動情況,進而反映股價指數未來發展趨勢的技術分析方法。 均線助漲（跌）：在上升（下跌）行情中,股價位于移動平均線之上（下）,走多頭（空頭）排列的均線可視為多方（空方）的防線。當股價回檔至移動平均線附近,各條移動平均線依次產生支撐（壓力）力量,買盤入場（賣盤涌出）推動股價再度上升（下跌）,這就是移動平均線的助漲（助跌）作用。 短期均線：3、5（攻擊線）、10日線（操盤線） 中期均線：20（輔助線）、30（生命線） 長期均線：60日線（決策線）、120（半年線）、250（年線）均線的多頭（空頭）排列多頭排列就是市場趨勢是強勢上升趨勢，均線在510203060k線下支撐排列向上為多頭排列。均

21、線多頭排列趨勢為強勢上升勢，操作思維為多頭思維。進場以均價線的支撐點為買點，下破均價線支撐止損空頭排列就是市場趨勢是弱勢下跌趨勢，均線在510203060k線上壓制k線向下排列為空頭排列。均線空頭排列為弱勢下跌趨勢。進場以均價線的阻力位為賣點，上破均價線止損均線的金叉與死叉 金叉：短期均線上穿上一級上一級均線。該移動均線的組合圖是看漲圖形，是積極買入信號。 死叉：短期均線下穿上一級上一級均線。該移動均線的組合圖形是看碟圖形，是賣出信號。金三角與死亡谷 金三角：短期均線上穿中期均線，中期均線上穿長期均線，形成封閉的三角形封閉的三角形。該走勢出現時，后市看漲，是積極買入信號。 死亡谷：短期均線下穿

22、中期均線，中期均線下穿長期均線。該走勢出現時，后市看跌，是積極賣出信號。均線粘合 均線粘合是指各均線粘合在一起，均線粘合表示的是市場持倉成本趨于一致一般是行情來臨的前兆行情來臨的前兆。 當股價處于相對低位時候均線粘合，再次向上發散時候，為積極買入信號；而當股價處于相對較高位時候均線粘合，再次發散向下時，為賣出離場信號。蛟龍出海與斷頭鍘刀 蛟龍出海：股價在水平位置運行一段時間后突然上漲，一根大陽包住所有的均線包住所有的均線，次圖形為積極買入信號。 斷頭鍘刀：股價大幅下跌，收盤時候陰線跌穿數根均線跌穿數根均線，此圖形為賣出離場信號。均線買賣的幾條法則1、均線從下降逐漸走平且向上方抬頭，而股價從均線下方向上方突破，為買進信號。 2、股價位于均線之上運行，回檔時未跌破均線后又再度上升時為買進時機。 3、股價位于均線之上運行，回檔時跌破均線，但短期均線