金融市場基礎知識-12月《金融市場基礎知識》押題密卷1單選題（共99題，共99分）(1.)下列()股票的持有人能夠優先于普通股股東分配公司利潤和剩余財產()。A.有限制股（江南博哥）票B.金股C.優先股D.超級表決權股票正確答案：C參考解析：優先股特點，優先股的持有人能夠優先于普通股股東分配公司利潤和剩余財產(2.)按照上海證券交易所的規定，屬于下列()情形的，首個交易日無價格漲跌幅限制。①首次公開發行上市股票②增發上市的股票③暫停上市后恢復上市的股票④退市后重新上市的股票A.①②③B.①②③④C.①②④D.①③④正確答案：B參考解析：首次公開發行上市股票、增發上市的股票、暫停上市后恢復上市的股票和退市后重新上市的股票，首個交易日不實行價格漲跌幅限制。(3.)以下()交易機制中，證券交易價格是由市場上買方和賣方訂單共同驅動的。A.定期交易B.連續交易C.指令驅動D.報價驅動正確答案：C參考解析：指令驅動又稱訂單驅動市場，證券交易價格由買方訂單和賣方的訂單共同驅動。(4.)運用紅利貼現模型進行估值，需要確定的指標有()。①各期現金紅利②各期自由現金流③股權要求收益率④持有期末賣出股權的預期價格A.①②③B.②③④C.①②④D.①③④正確答案：D參考解析：考查利用紅利貼現模型對股票進行估值的計算公式。(5.)證券投資基金是一種集合投資方式，它與股票、債券的區別在于()。①反映的經濟關系不同②籌集資金的投向不同③收益風險水平不同④發行方式不同A.①②③B.②③④C.①②④D.①③④正確答案：A參考解析：考查證券投資基金與股票、債券的區別，有助于深刻理解證券投資基金的特點。(6.)相比個人投資者，機構投資者具有以下()特點。①投資資金規?；谕顿Y管理專業化③投資結構組合化④投資行為規范化A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查機構投資者的特點。與個人投資者相比，機構投資者具有以下特點：（1）投資資金規?；?。（2）投資管理專業化。（3）投資結構組合化。(7.)下列全球金融體系參與者中屬于存款吸收機構的是()。①儲蓄銀行②開發銀行③中央銀行④商業銀行A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：B參考解析：本題主要考查全球金融體系的主要參與者。存款吸收機構包括商業銀行和其他存款吸收機構。其他存款吸收機構包括儲蓄銀行、信用合作社、投資銀行、抵押貸款銀行以及建房互助協會、吸收存款的小額貸款機構。中央銀行是國家金融機構，控制金融體系的關鍵方面。(8.)股票風險較()，債券風險較()。A.小大B.大小C.大大D.小小正確答案：B參考解析：考查債券與股票的區別。債券和股票有不同的風險，股票風險較大，債券風險較小。(9.)債券按付息方式分類，可以分為()。A.政府債券、金融債券和公司債券B.零息債券、附息債券和息票累積債券C.實物債券、憑證式債券和記賬式債券D.短期債券、中期債券和長期債券正確答案：B參考解析：考查債券的分類。按付息方式，債券可以分為零息債券、附息債券和息票累積債券。(10.)貨幣市場基金是僅以貨幣市場工具為投資對象的一種基金，其投資對象期限較短，一般在()年以內。A.1B.2C.3D.5正確答案：A參考解析：貨幣市場基金的期限，一般1年以內，包括銀行短期存款、國庫券、公司短期債券、銀行承兌票據等。(11.)我國的基金管理費、基金托管費及基金銷售服務費均是按照前一日基金資產凈值的一定比例逐日計提，按()支付。A.周B.月C.季度D.年正確答案：B參考解析：考查有關基金各種費用的計提方式與支付周期。我國的基金管理費、基金托管費及基金銷售服務費均是按照前一日基金資產凈值的一定比例逐日計提，按月支付。(12.)關于債券的到期期限，下列說法錯誤的是()。A.債券到期期限是指債券從發行之日起至清償本息之日止的時間B.債券到期期限是債券發行人承諾履行合同義務的全部時間C.各種債券的償還期限都是相同的D.習慣上有短期債券、中期債券和長期債券之分正確答案：C參考解析：考查債券的票面要素中的債券的到期期限。各種債券有不同的償還期限，短則幾個月，長則幾十年，并非償還期限都是相同的。(13.)每家證券公司設立的私募基金子公司原則上不超過()家。A.1B.2C.3D.5正確答案：A參考解析：每家證券公司設立的私募基金子公司原則上不超過1家。(14.)全國社保基金境外投資限于下列()投資。①銀行存款②外國政府債券③基金④股票⑤銀行票據A.①②B.①②⑤C.①②③④D.①②③④⑤正確答案：D參考解析：考查全國社?；鹁惩馔顿Y。全國社?；鹁惩馔顿Y限于下列投資品種或者工具：①銀行存款；②外國政府債券、國際金融組織債券、外國機構債券和外國公司債券；③中國政府或者企業在境外發行的債券；④銀行票據、大額可轉讓存單等貨幣市場產品；⑤股票；⑥基金；⑦掉期、遠期等衍生金融工具；⑧財政部會同勞動保障部批準的其他投資品種或工具。(15.)對于財政部代理發行地方政府債券的投標最低投標量、最低承銷額限定，下面說法正確的是()。①承銷團甲類成員最低投放量為當期地方債招標額的4%②承銷團乙類成員最低投放量為當期地方債招標額的2%③承銷團甲類成員最低承銷額為當期地方債招標額的1%④承銷團乙類成員最低承銷額為當期地方債招標額的0.2%A.①B.①③C.②③D.①③④正確答案：D參考解析：對于財政部代理發行地方政府債券的投標最低投標量、最低承銷額限定。承銷團甲類成員最低投放量為當期地方債招標額的4%，承銷團乙類成員最低投放量為當期地方債招標額的1%;承銷團甲類成員最低承銷額為當期地方債招標額的1%，承銷團乙類成員最低承銷額為當期地方債招標額的0.2%。(16.)美國國債是由()發行的債券。A.美國聯邦政府B.政府支持企業C.州及州所屬地方政府D.美國公司正確答案：A參考解析：本題主要考查美國國債發行方的內容。美國聯邦政府發行的債券被統稱為美國國債，美國國債是美國債券市場的基石。(17.)下列關于可贖回債券的約定贖回價格的說法中有誤的是()。A.約定贖回價格可以是發行價格B.約定贖回價格不能是債券面值C.約定贖回價格可以是某一指定價格D.約定贖回價格可以是與不同贖回時間對應的一組贖回價格正確答案：B參考解析：考查贖回收益率中的贖回價格。約定贖回價格可以是債券面值。(18.)證券公司風險的主要特征有()。①社會性②擴張性③周期性④可操作性A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：A參考解析：考查證券公司風險的主要特征。(19.)公司債券的發債利率沒有明確的限制，由發行人和保薦人通過市場詢價確定；企業債券的定價存在利率限制，要求發債利率不高于同期銀行存款利率的()。A.30%B.40%C.50%D.60%正確答案：B參考解析：考查企業債券和公司債券的發行定價方式。企業債券的定價存在利率限制，要求發債利率不高于同期銀行存款利率的40％;公司債券的發債利率沒有明確的限制，由發行人和保薦人通過市場詢價確定。(20.)證券公司受期貨公司委托從事IB業務，下列做法正確的是()。A.甲證券公司代理客戶進行期貨交易、結算或者交割B.乙證券公司代期貨公司收付期貨保證金C.丙證券公司拒絕代客戶收付期貨保證金D.丁證券公司利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉期貨保證金正確答案：C參考解析：證券公司受期貨公司委托從事IB業務，不得代理客戶進行期貨交易，結算或者交割，不得代期貨公司、客戶收付期貨保證金，不得利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉期貨保證金。(21.)滬深300指數所選擇的公司一般滿足下列()條件。①經營狀況良好②股票價格無明顯波動③財務報告無重大問題④無明顯市場操縱A.①②③④B.①②④C.②③④D.①③④正確答案：A參考解析：上述四項皆為滬深300指數選擇樣本股票所考慮的條件。(22.)在基金市場上存在著許多不同的參與主體，依據所承擔的責任與作用的不同，可以將基金市場的參與主體分為()。①基金當事人②基金服務機構③基金的監管機構和自律組織④其他機構A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④正確答案：A參考解析：考查基金市場參與主體，分為三大類，即基金當事人、基金市場服務機構和基金的監管機構和自律組織。(23.)()是指依據基金合同設立的一類基金，在我國，是依據基金管理人、基金托管人之間所簽署的基金合同設立，基金投資者購買基金份額后成為基金持有人，依法享受權利并承擔義務。A.公司型基金B.債券基金C.公募基金D.契約型基金正確答案：D參考解析：考查契約型基金的概念。(24.)買賣價差法常用的價差指標不包括()。A.買賣價差B.有效價差C.實現的價差D.合理價差正確答案：D參考解析：考查買賣價差法。買賣價差法是利用市場上同一交易標的在同一時間的買人和賣出價格差來衡量其流動性風險的一種方法。該方法常用的價差指標包括買賣價差、有效價差與實現的價差等。(25.)()通常被定義為“公司融資類客戶、交易對手或公司持有證券的發行人在無法履行合同義務的情況下，給公司造成損失的可能性，或者相關信用質量發生惡化情況下，給公司造成損失的可能性?！盇.信用風險B.違約風險C.市場風險D.操作風險正確答案：A參考解析：考查信用風險的概念。(26.)()是指由經營、管理以及其他行為或外部事件導致利益相關方對金融機構產生負面評價的風險。A.信用風險B.流動性風險C.操作風險D.聲譽風險正確答案：D參考解析：考查聲譽風險的概念。聲譽風險是指由證券公司經營管理及其他行為或外部事件導致證券公司股東、員工、客戶、第三方合作機構及監管機構等對證券公司的公開負面評價的風險。(27.)()是指有權代表國家投資的部門或機構以國有資產向公司投資形成的股份。A.國家股B.法入股C.社會公眾股D.外資股正確答案：A參考解析：考查我國股票的類型。國家股是指有權代表國家投資的部門或機構以國有資產向公司投資形成的股份，包括公司現有國有資產折算成的股份。(28.)下面關于證券公司的風險管理的三個發展階段的說法錯誤的是()。A.在第一階段，證券公司一般都沒有設置專門的風險管理部門，面臨的風險主要是操作風險，風險管理工作以散落在業務條線的內部控制為主B.在第二階段，證券公司已經基本上成立了獨立的風險管理部，按照風險類型有針對性地開展風險管理工作C.在第三階段，壓力測試作為風險評估的補充已經得到廣泛應用D.在第三階段，全面風險管理規范的出臺標志著證券公司風險管理進入到全面風險管理體系建設階段正確答案：C參考解析：考查證券公司的風險管理的三個發展階段。在第二階段，壓力測試作為風險評估的補充已經得到廣泛應用。(29.)下列對于證券公司合格境內機構投資者資格的認定符合中國證監會規定的是()。A.凈資本不低于5億元人民幣B.凈資本與凈資產比例不低于60%C.經營集合資產管理計劃業務達3年以上D.在最近一個季度末資產管理規模不少于20億元人民幣或等值外匯資產正確答案：D參考解析：考查合格境內機構投資者。證券公司：各項風險控制指標符合規定標準；凈資本不低于8億元人民幣；凈資本與凈資產比例不低于70%;經營集合資產管理計劃業務達1年以上；在最近一個季度末資產管理規模不少于20億元人民幣或等值外匯資產。(30.)王某持有A公司2萬股股票。2019年3月5日，A公司宣布每股發放現金股利1元，3月6日，范某將王某所持的A公司股票盡數買入，7月8日，范某將該股票賣給李某，李某在7月10日又將股票轉讓給張某。已知7月10日為A公司除息除權日，那么最終能獲得股息的人是()。A.王某B.范某C.李某D.張某正確答案：C參考解析：除息除權日的定義，除息除權日通常為股權登記日之后的1個工作日，除息除權日（含本日）買入的股票不再享有本期股利。(31.)以下不屬于風險應對的是()。A.風險走向管理B.風險定價與撥備C.風險限額D.風險緩釋正確答案：A參考解析：考查風險應對的措施。風險的應對主要是證券公司根據風險識別、計量、監控及預警等情況，針對不同類別、不同發生概率及不同損失程度的風險所采取的應對措施，主要包括風險偏好管理、風險限額、風險定價與撥備、風險緩釋以及應急計劃等。(32.)()是指投資者向證券公司繳納一定的保證金，融（借）入一定數量的資金買入股票的交易行為。A.融資交易B.融券交易C.證券交易D.信用交易正確答案：A參考解析：考查融資交易定義，是指投資者向證券公司繳納一定的保證金，融（借）人一定數量的資金買入股票的交易行為。(33.)關于上市開放式基金，下列選項正確的是()。A.上市開放式基金只能在交易所進行基金份額交易和基金份額申購或贖回B.上市開放式基金的申購和贖回均以現金進行C.LOF采用指數基金模式D.LOF可能會出現封閉式基金大幅度折價交易的現象正確答案：B參考解析：考查特殊類型基金中的上市開放式基金（LOF）的特點和交易制度。上市開放式基金（ListedOpen-endedFunds,LOF）是一種既可以同時在場外市場進行基金份額申購、贖回，又可以在交易所進行基金份額交易和基金份額申購或贖回，并通過份額轉托管機制將場外市場與場內市場有機地聯系在一起的一種開放式基金。與ETF不同，L0F不一定采用指數基金模式，也可以是主動管理型基金；同時，申購和贖回均以現金進行，對申購和贖回沒有規模上的限制，可以在交易所申購、贖回，也可以在代銷網點進行。L0F所具有的可以在場內外申購、贖回以及場內外轉托管的制度安排，使L0F不會出現封閉式基金大幅度折價交易的現象。(34.)下列屬于公司債券公開發行應當符合的條件主要有()。①具備健全且運行良好的組織機構②最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息③具有合理的資產負債結構和正常的現金流量④國務院規定的其他條件A.①②B.①③④C.②④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查公司債券公開發行的條件。中國證監會2021年2月出臺的《公司債券發行與交易管理辦法》（[第180號令]）明確公開發行公司債券，應當符合下列4個條件：一是具備健全且運行良好的組織機構；二是最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息；三是具有合理的資產負債結構和正常的現金流量；四是國務院規定的其他條件。(35.)我國()三家商品期貨交易所通過多年的發展創新，產品工具體系日漸豐富，商品期貨和期權交易規模多年獲得持續快速增長。①上海②大連③北京④深圳⑤鄭州A.①③④B.①②④C.②③④D.①②⑤正確答案：D參考解析：我國上海、大連和鄭州三家商品期貨交易所通過多年的發展創新，產品工具體系日漸豐富，商品期貨和期權交易規模多年獲得持續快速增長(36.)屬于機構投資者在金融市場中的作用的有()。①有利于改善儲蓄轉化為投資的機制與效率，促進直接融資②有利于促進不同金融市場之間的有機結合與協調發展，健全金融市場運行機制③有助于分散金融風險，促進金融體系的穩定運行④有助于實現社會保障體系與宏觀經濟的良性互動發展A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查機構投資者的作用。(37.)下列()現代風險管理理念是正確的。①任何金融產品是風險和收益的組合②任何金融產品都具有風險性③風險是與收益相匹配的④投資是以風險換收益A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查現代風險管理理念。(38.)以下屬于國際金融監管體系的有()。①美國銀行監管委員會②巴塞爾銀行監管委員會②國際證監會組織④國際保險監督官協會A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：B參考解析：本題主要考查國際金融監管體系所包含的組織協會。國際金融監管體系是全球金融體系的重要組成部分，包括巴塞爾銀行監管委員會、國際證監會組織（IOSCO）、國際保險監督官協會（IAIS）等。(39.)除中國證監會另有規定外，合格境內機構投資者經營證券投資基金、經營集合資產管理計劃允許的行為不包括()。①購買不動產②投資于銀行存款等貨幣市場工具③購買房地產抵押按揭④購買實物商品A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：B參考解析：考查合格境內機構投資者。(40.)大宗商品類金融衍生工具按照其自身交易的方法及特點可以分為()。①商品期貨②商品期權③商品遠期④商品互換⑤信用衍生品A.①③④⑤B.①②④⑤C.②③④⑤D.①②③④正確答案：D參考解析：大宗商品類金融衍生工具按照其自身交易的方法及特點可以分為商品期貨、商品期權、商品遠期以及商品互換。(41.)債券所規定的資金借貸雙方的權責關系不包括()。A.所借貸貨幣資金的數額B.借貸的時間C.借貸時間內的資金成本或應有的補償D.債券的面值正確答案：D參考解析：考查債券的定義。債券所規定的資金借貸雙方的權責關系主要有：第一，所借貸貨幣資金的數額；第二，借貸的時間；第三，在借貸時間內的資金成本或應有的補償（債券的利息）(42.)以下不屬于2018年4月11日在博鰲亞洲論壇分論壇上提出的推進金融業對外開放“三大原則”的是()。A.金融業對外開放將與匯率形成機制改革和資本項目可兌換進程相互配合，共同推進B.不允許外國銀行在我國境內同時設立分行和子行C.在開放的同時要重視防范金融風險，要使金融監管能力與金融開放度相匹配D.準入前國民待遇和負債清單原則正確答案：B參考解析：本題考在2018年博鰲亞洲論壇公布的金融業開放政策。取消銀行和金融資產管理公司的外資持股比例限制，內外資一視同仁；允許外國銀行在我國境內同時設立分行和子行。(43.)除了()以外，其他持有者不具有股東資格。A.記名股東B.認購股東C.注冊股東D.登記股東正確答案：A參考解析：考查記名股票和無記名股票知識點。除了記名股東以外，其他持有者（非經記名股東轉讓和經股份公司過戶的）不具有股東資格。(44.)下面關于公司債券的說法錯誤的是()。A.非公開發行公司債券必須進行信用評級B.對公司債券發行沒有強制性擔保要求C.非公開發行公司債券是否進行信用評級由發行人確定D.非公開發行公司債券，募集資金用于約定的用途正確答案：A參考解析：考查對公司債券的理解。(45.)()是指投資者將持有的證券委托給證券公司保管，并由后者代為處理有關證券權益事務的行為。A.證券托管B.證券存管C.證券代管D.證券委托正確答案：A參考解析：考查證券托管的概念。證券托管是指投資者將持有的證券委托給證券公司保管，并由后者代為處理有關證券權益事務的行為。(46.)下列關于人民幣債券發行的說法中錯誤的是()。A.人民幣債券發行利率由發行人參照同期國債收益率水平確定B.人民幣債券發行利率由中國人民銀行核定C.國際開發機構在中國境內公開發行人民幣債券應組成承銷團D.發行人民幣債券的國際開發機構應當按照國際企業會計準則編制財務報告正確答案：D參考解析：人民幣債券發行的相關知識。發行人民幣債券的國際開發機構應當按照中國企業會計準則編制財務報告，除非該國際開發機構所采用的會計準則經中國財政部認定已與中國企業會計準則實現了等效。(47.)關于我國金融市場的發展現狀的說法正確的有()。①我國已經逐漸形成了一個由貨幣市場、債券市場、股票市場、外匯市場、黃金市場、商品期貨市場和金融衍生品市場等構成的，具有交易場所多層次、交易品種多樣化和交易機制多元化等特征的金融市場體系②我國債券交易市場分為場外市場和場內市場。場外市場包括銀行間市場和銀行柜臺市場，前者的市場參與者限定為機構，屬于場外債券批發市場；后者參與者限定為個人，屬于場外債券零售市場③期貨市場監管方面，我國形成了中國證監會、地方證監局、期貨交易所、期貨市場監控中心和中國期貨業協會“五位一體”的期貨監管協調工作機制與較為完善的期貨監管法律體系④中國黃金市場目前初步形成了以上海黃金交易所黃金現貨為主體，上海期貨交易所黃金期貨、商業銀行柜臺黃金產品共同組成的，層次分明且各有側重的多元市場體系A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查我國金融市場的發展現狀。我國已經逐漸形成了一個由貨幣市場、債券市場、股票市場、外匯市場、黃金市場、商品期貨市場和金融衍生品市場等構成的，具有交易場所多層次、交易品種多樣化和交易機制多元化等特征的金融市場體系，為推動經濟發展、支持國家宏觀調控、推進國有企業和財政金融體制改革、穩步推進利率市場化和完善人民幣匯率形成機制、防范系統性金融風險和維護金融穩定發揮了重要作用。(48.)關于不列入基金管理過程中發生費用的項目，下列說法中正確的有()。①基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失②基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發生的費用③基金合同生效前的相關費用，包括但不限于驗資費、會計師和律師費、信息披露費等費用A.①②③B.①②C.②③D.①③正確答案：A參考解析：考查不得列入基金管理過程中發生費用的項目。下列費用不列入基金管理過程中發生費用：（1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失；（2）基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發生的費用；（3）基金合同生效前的相關費用，包括但不限于驗資費、會計師和律師費、信息披露費等費用。(49.)()，是指發行人向不特定對象發行股票或向特定對象發行股票累計超過()人，但依法實施員工持股計劃的員工人數不計算在內或法律、行政法規規定的其他發行行為。①公開發行股票②非公開發行股票③200人④100人A.①③B.①④C.②③D.②④正確答案：A參考解析：本題考查公開發行股票的基本條件。公開發行股票，是指發行人向不特定對象發行股票或向特定對象發行股票累計超過200人，但依法實施員工持股計劃的員工人數不計算在內或法律、行政法規規定的其他發行行為。(50.)中華人民共和國境內的商業銀行及授權分行、信托投資公司、企業集團財務公司、金融租賃公司、農村信用社、證券公司、基金管理公司及其管理的各類基金、保險公司、外資金融機構以及經金融監管當局批準可投資于債券資產的其他金融機構均可在()按實名制原則以自己名義開立債券托管賬戶。①中央結算公司②上海清算所③中國結算公司④證券交易所A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④正確答案：A參考解析：考查債券托管的有關規定。中華人民共和國境內的商業銀行及授權分行、信托投資公司、企業集團財務公司、金融租賃公司、農村信用社、城市信用社、證券公司、基金管理公司及其管理的各類基金、保險公司、外資金融機構以及經金融監管當局批準可投資于債券資產的其他金融機構（以下簡稱“投資人”）均可在中央國債登記結算有限責任公司（中央結算公司）、銀行間市場清算所股份有限公司（上海清算所）和中國證券登記結算公司（中國結算公司）按實名制原則以自己名義開立債券托管賬戶。債券托管量等于已經發行但尚未到期的債券總量。(51.)根據中國證監會于2020年8月發布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》，要求公募REITs產品同時符合下列()特征。①80%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額；基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權；②基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利③基金管理人主動運營管理基礎設施項目，以獲取基礎設施項目租金、收費等穩定現金流為主要目的④采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的90%A.①③④B.②③④C.①②④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查我國公募REITs產品發行要求。見中國證監會于2020年8月發布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》。(52.)募集機構不得通過下列()媒介渠道推介私募基金。①公開出版資料②戶外廣告③海報④電視、電影等A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查募集機構不得采取的推介私募基金渠道。還包括面向社會公眾的宣傳單、布告、手冊、信函、傳真；公共、門戶網站鏈接廣告、博客等；未設置特定對象確定程序的募集機構官方網站、微信朋友圈等互聯網媒介等。(53.)經常采用的貨幣政策中介目標包括()。①長期利率②銀行準備金③銀行信貸規模④貨幣供應量A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④正確答案：B參考解析：經常采用的貨幣政策中介目標包括銀行信貸規模、貨幣供應量、長期利率。銀行準備金是操作目標。(54.)私募基金管理人應當在名稱中注明()字樣。①私募基金②私募基金管理③創業投資A.①②B.②③C.①②③D.①③正確答案：C參考解析：考查私募證券投資基金的基本規范。私募基金管理人應當在名稱中標明“私募基金”“私募基金管理”“創業投資”字樣，并在經營范圍中標明“私募投資基金管理”“私募證券投資基金管理”“私募股權投資基金管理”“創業投資基金管理”等體現受托管理私募基金特點的字樣。(55.)上交所和深交所于2020年12月31日《上海證券交易所股票上市規則》《深圳證券交易所股票上市規則》發布的目的是()。①進一步完善退市標準②簡化退市程序③加大退市監管力度④保護投資者權益⑤落實新《證券法》關于退市的規定A.①③④⑤B.①②④⑤C.②③④⑤D.①②③④⑤正確答案：D參考解析：為進一步完善退市標準，簡化退市程序，加大退市監管力度，保護投資者權益，落實新《證券法》關于退市的規定，上交所和深交所于2020年12月31日發布并實施修訂后的《上海證券交易所股票上市規則》《深圳證券交易所股票上市規則》，對股票退市規則進行改革和優化。(56.)下列關于證券公司經營融資融券業務的說法正確的是()。①證券公司經營融資融券業務，應當以自己的名義在商業銀行分別開立融資專用資金賬戶、客戶信用交易擔保資金賬戶②證券公司經營融資融券業務，應當以自己的名義在商業銀行分別開立融券專用證券賬戶、客戶信用交易擔保證券賬戶、信用交易證券交收賬戶和信用交易資金交收賬戶③證券公司經營融資融券業務，應當以自己的名義在證券登記結算機構分別開立融券專用證券賬戶、客戶信用交易擔保證券賬戶④證券公司經營融資融券業務，應當以自己的名義在證券登記結算機構分別開立融券專用證券賬戶、客戶信用交易擔保證券賬戶、信用交易證券交收賬戶和信用交易資金交收賬戶A.①③B.①④C.②③D.③④正確答案：B參考解析：證券公司經營融資融券業務，應當以自己的名義在證券登記結算機構分別開立融券專用證券賬戶、客戶信用交易擔保證券賬戶、信用交易證券交收賬戶和信用交易資金交收賬戶；以自己的名義在商業銀行分別開立融資專用資金賬戶、客戶信用交易擔保資金賬戶。(57.)證券服務機構包括()。①會計師事務所②律師事務所③從事資產評估、資信評級、財務顧問的證券服務機構④從事信息技術系統服務的證券服務機構A.①②③④B.①②④C.①②③D.①③④正確答案：A參考解析：證券服務機構，是指依法設立的從事證券服務業務的法人機構，包括會計師事務所、律師事務所以及從事資產評估、資信評級、財務顧問、信息技術系統服務的證券服務機構。(58.)關于公募REITs產品的特征，下列說法正確的有()。①90%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額②基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權③基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利④采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的80%A.①③B.①②③C.①②④D.②③正確答案：D參考解析：考查公募REITs產品的特征。中國證監會于2020年8月發布《公開募集基礎設施證券投資基金指引（試行）》，要求公募REITs產品同時符合下列特征：（1）80%以上基金資產投資于基礎設施資產支持證券，并持有其全部份額；基金通過基礎設施資產支持證券持有基礎設施項目公司全部股權。（2）基金通過資產支持證券和項目公司等載體取得基礎設施項目完全所有權或經營權利。（3）基金管理人主動運營管理基礎設施項目，以獲取基礎設施項目租金、收費等穩定現金流為主要目的。（4）采取封閉式運作，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金額的90%。(59.)下列關于憑證式國債的承銷程序說法正確的是()。A.憑證式國債是一種可上市流通的儲蓄型債券B.財政部和中國人民銀行一般每半年確定一次憑證式國債承銷團資格C.發售采取向購買入開具憑證式國債收款憑證的方式，發售數量可以突破所承銷的國債量D.財政部一般委托中國人民銀行分配承銷數額正確答案：D參考解析：考查憑證式國債的承銷程序。憑證式國債是一種不可上市流通的儲蓄型債券，由具備憑證式國債承銷團資格的機構承銷。財政部和中國人民銀行一般每年確定一次憑證式國債承銷團資格，財政部一般委托中國人民銀行分配承銷數額。發售采取向購買入開具憑證式國債收款憑證的方式，發售數量不能突破所承銷的國債量。(60.)()是指債券買賣雙方（資金融入方和資金融出方）在成交的同時，約定于未來某一時間以某一約定價格雙方再進行反向交易的行為。A.現券交易B.回購交易C.遠期交易D.期貨交易正確答案：B參考解析：回購交易，.是指債券買賣雙方（資金融入方和資金融出方）在成交的同時，約定于未來某一時間以某一約定價格雙方再進行反向交易的行為。(61.)下列關于企業債券和公司債券在發行制度和監管機構方面的說法正確的是()。A.企業債券的發行由核準制改為注冊制B.中國證監會為企業債券的法定注冊機關C.公司債券的發行由注冊制改為核準制D.公開發行企業債券由證券交易所負責受理、審核，報國家發改委履行發行核準程序正確答案：A參考解析：考查企業債券和公司債券的不同點。企業債券的發行由核準制改為注冊制。國家發改委為企業債券的法定注冊機關，發行企業債券應當依法經國家發改委注冊。公司債券的發行由核準制改為注冊制^公開發行公司債券由證券交易所負責受理、審核，報中國證監會履行發行注冊程序。(62.)()是指基金份額在存續期內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易場所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的基金。A.公司型基金B.債券基金C.封閉式基金D.開放式基金正確答案：C參考解析：考查封閉式基金的概念。封閉式基金是指基金份額在存續期內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易場所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的基金。(63.)下列關于歐洲債券的說法有誤的是()。A.歐洲債券是指借款人在本國境外市場發行的、不以發行市場所在國貨幣為面值的國際債券B.由于以這種方式發行的債券最早出現在歐洲，故被稱為歐洲債券C.歐洲債券不可以在歐洲以外的國家發行，同時其發行面值也不可以以歐元之外的其他貨幣來表示D.大多數歐洲債券仍然是以美元為面值發行的正確答案：C參考解析：考查對歐洲債券的理解。歐洲債券可以在歐洲以外的國家發行，同時其發行面值也可以以歐元之外的其他貨幣來表示。(64.)養老保險基金投資國家重大項目和重點企業股權的比例，合計不得高于養老保險基金資產凈值的()。A.5%B.10%C.15%D.20%正確答案：D參考解析：考查基本養老保險基金。養老保險基金投資國家重大項目和重點企業股權的比例，合計不得高于養老保險基金資產凈值的20%。(65.)科創板股票競價交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為()。A.10%B.15%C.20%D.25%正確答案：C參考解析：科創板股票競價交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為20%。(66.)公正地辦理證券交易中的各項手續，公正地處理證券交易中的違法違規行為等體現()證券交易原則。A.公開B.公平C.公正D.公允正確答案：C參考解析：考查證券交易原則公正原則。公正原則是指應當公正地對待證券交易的參與各方，以及公正地處理證券交易事務。在實踐中，公正原則也體現在很多方面，例如，公正地辦理證券交易中的各項手續，公正地處理證券交易中的違法違規行為等。(67.)以下()不是我國企業債券的種類。A.普通企業債券B.中小企業集合債券C.可續期企業債券D.國際債券正確答案：D參考解析：考查我國企業債券的品種。國際債券是指一國借款人在國際證券市場上以外國貨幣為面值、向外國投資者發行的債券。它是一種跨國發行的債券，涉及兩個或兩個以上的國家。(68.)以下不屬于貨幣政策的最終目標的是()。A.穩定物價B.充分就業C.控制銀行信貸規模D.國際收支平衡正確答案：C參考解析：考查貨幣政策。貨幣政策最終目標包括穩定物價、充分就業、經濟增長、國際收支平衡和金融穩定。(69.)上市公司出現()情形可以向證券交易所申請退市。①上市股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并決定不再在該交易所交易②上市公司被其他公司實施控股合并③上市公司股東大會決議公司解散④其他收購人向所有股東發出收購或收購全部或者部分股份要約，導致公司股本總額、股權分布等發生變化，不再具備上市條件A.①③④B.②③④C.①②③D.①②④正確答案：A參考解析：上市公司可以向證券交易所申請退市的情形。上市公司出現下列情形之一的，可以向證券交易所申請主動退市：（1）上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并決定不再在該交易所交易；（2）上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并轉而申請在其他交易場所交易或轉讓；（3）上市公司向所有股東發出回購全部股份或部分股份的要約，導致公司股本總額、股權分布等發生變化，不再具備上市條件；（4）上市公司股東向所有其他股東發出收購全部股份或部分股份的要約，導致公司股本總額、股權分布等發生變化，不再具備上市條件；（5）除上市公司股東外的其他收購人向所有股東發出收購全部股份或部分股份的要約，導致公司股本總額、股權分布等發生變化，不再具備上市條件；（6）上市公司因新設合并或者吸收合并，不再具有獨立主體資格并被注銷；（7）上市公司股東大會決議公司解散。（8）中國證監會和證券交易所認可的其他主動終止上市情形。(70.)可轉換債券的票面利率（或可轉換優先股票的股息率）是指可轉換債券作為一種債券的票面年利率（或優先股票股息率），由發行人根據()確定。①當前市場利率水平②公司債券資信等級③發行條款A.①②③B.①③C.②③D.①②正確答案：A參考解析：考查確定可轉換債券票面利率的考慮因素?？赊D換債券的票面利率（或可轉換優先股票的股息率），是指可轉換債券作為一種債券的票面年利率（或優先股票股息率），由發行人根據當前市場利率水平、公司債券資信等級和發行條款確定，一般低于相同條件的不可轉換債券（或不可轉換優先股票）?？赊D換債券應半年或1年付息1次，到期后5個工作日內應償還未轉股債券的本金及最后1期利息。(71.)中國證監會制定了統一適用于證券基金經營機構的《證券公司和證券投資基金管理公司境外設立、收購、參股經營機構管理辦法》，主要內容涉及()。①維持適當門檻，支持機構“走出去”②規范業務范圍，完善組織架構③督促母公司加強管控，完善境外機構管理④加強持續監管，完善跨境監管合作A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查證券公司業務國際化。主要內容包括以下四個方面：一是維持適當門檻，支持機構“走出去”。整合兩類機構“走出去”的條件，要求機構誠實守信、合規經營、財務狀況及資產流動性良好、內部控制有力。二是規范業務范圍，完善組織架構。要求境外機構突出主營業務，規范下設機構，限制返程投資，并給予現有機構36個月過渡期以達到法規要求。三是督促母公司加強管控，完善境外機構管理。要求母公司完善境外機構法人治理，建立對境外機構重大事項的集體決策制度，健全境外機構管理制度，建立健全覆蓋境外機構及境外業務的合規管理、風險管理和內部控制體系。四是加強持續監管，完善跨境監管合作。細化證券基金經營機構信息報送要求，明確規定證券基金經營機構及相關人員的法律責任。完善跨境監管合作，加強與境外監管機構的信息交流，及時了解境外機構相關情況，有效防范和處置跨境金融風險。(72.)債券與股票的區別有()。①權利不同②目的不同③主體不同④期限不同A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查債券與股票的區別。債券與股票的區別有：權利不同、目的不同、主體不同、期限不同、收益不同、風險不同。(73.)—般來說，具有高度流動性的債券同時也是較安全的，因為它不僅可以迅速地轉換為貨幣，還可以按一個較穩定的價格轉換。下列關于債券不能收回投資風險的說法正確的有()。①市場利率水平影響債券的轉讓價格②不同的債務人不履行債務的風險程度是不一樣的③政府債券不履行債務的風險最低A.①②③B.①②C.②③D.①③正確答案：A參考解析：考查債券不能收回投資的風險。(74.)股票的相對估值方法中，“可比公司價值/可比公司某種指標”被稱為倍數，常用的倍數包括()。①市盈率倍數法②企業價值/息稅前利潤倍數法③市凈率倍數法④企業價值/息稅折舊攤銷前利潤倍數法A.①③B.①②③④C.①②D.①②③正確答案：B參考解析：考查股票的相對估值方法。可比公司價值/可比公司某種指標”被稱為倍數，常用的倍數包括：市盈率（P/E）倍數、企業價值/息稅前利潤（EV/EBIT）倍數、企業價值/息稅折舊攤銷前利潤（EV/EBITDA）倍數、市凈率（P/B）倍數、市銷率倍數（P/S）等。(75.)根據《證券投資基金法》和其他相關法規的規定，基金財產不得用于()投資或者活動。①承銷證券②向他人貸款或者提供擔保③從事承擔無限責任的投資④買賣其他基金份額A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查對于公募基金財產的監管。按照《證券投資基金法》和其他相關法規的規定，基金財產不得用于下列投資或者活動：承銷證券；向他人貸款或者提供擔保；從事承擔無限責任的投資；買賣其他基金份額，但是國務院另有規定的除外；向其基金管理人、基金托管人出資；從事內幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當的證券交易活動；依照法律、行政法規有關規定，由國務院證券監督管理機構規定禁止的其他活動。(76.)在財務類強制退市中，上市公司出現()情形之一的，證券交易所對其股票實施退市風險警示：①最近一個會計年度經審計的凈利潤為負值且營業收入低于人民幣1億元，或追溯重述后最近一個會計年度凈利潤為負值且營業收入低于人民幣1億元。②最近一個會計年度經審計的期末凈資產為負值，或追溯重述后最近一個會計年度期末凈資產為負值③最近一個會計年度的財務會計報告被出具無法表示意見或否定意見的審計報告。④中國證監會行政處罰決定書表明公司已披露的最近一個會計年度經審計的年度報告存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，但該年度相關財務指標實際并未觸及第①項、第②項情形的。⑤證券交易所認定的其他情形。A.①③④⑤B.①②④⑤C.②③④⑤D.①②③⑤正確答案：D參考解析：在財務類強制退市的情形中，如果中國證監會行政處罰決定書表明公司已披露的最近一個會計年度經審計的年度報告存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，導致該年度指標觸及了第①項、第②項情形的，證券交易所需要對其股票實施退市風險警示。(77.)政府債券的特征包括()。①安全性高②流通性強③收益穩定④免稅待遇A.①②③B.②③④C.①②③④D.①②④正確答案：C參考解析：考查政府債券的特征。政府債券的特征：（1）安全性高。（2）流通性強。（3）收益穩定。（4）免稅待遇(78.)風險識別是指()的過程。①對影響各類目標實現的潛在事項或因素予以全面識別②依據風險定義進行系統分類③鑒定風險性質④找出風險原因A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查風險識別的概念。風險識別是指對影響各類目標實現的潛在事項或因素予以全面識別、依據風險定義進行系統分類、鑒定風險性質并找出風險原因的過程。(79.)根據《證券法》第十七條規定，不得公開發行公司債券的情形有()。①對已公開發行的公司債券或者其他債務有違約或者延遲支付本息的事實，仍處于&繼續狀態②違反《證券法》規定，改變公開發行公司債券所募資金的用途③經債券持有人會議作出決議，改變資金用途A.①②B.①③C.②③D.①②③正確答案：A參考解析：不得再次公開發行公司債券的情形。不得再次發行的情形。根據《證券法》第十七條規定，存在下列情形之一的，不得公開發行公司債券：①對已公開發行的公司債券或者其他債務有違約或者延遲支付本息的事實，仍處于繼續狀態；②違反《證券法》規定，改變公開發行公司債券所募資金的用途。(80.)下面對證券交易所描述不正確的是()。A.證券交易所是我國證券自律管理機構B.證券交易所是整個證券市場的核心C.證券交易所本身可以進行證券買賣D.證券交易所為證券交易提供了一個穩定、公開、高效的系統正確答案：C參考解析：考查證券交易所定義。按照《證券法》第96條規定：“證券交易所是為證券集中交易提供場所和設施，組織和監督證券交易，實行自律管理的法人?！弊C券交易所本身不進行買賣證券。(81.)()是指銀行及非銀行金融機構依照法定程序發行并約定在一定期限內還本付息的有價證券。A.金融債券B.公司債券C.企業債券D.政府債券正確答案：A參考解析：考查金融債券的定義。金融債券是指銀行及非銀行金融機構依照法定程序發行并約定在一定期限內還本付息的有價證券。公司債券是指公司依照法定程序發行的、約定在一定期限還本付息的有價證券。企業債券有廣義和狹義之分，廣義的企業債券包括公司債券、狹義的企業債券和銀行間市場發行的非金融企業債務融資工具；狹義的企業債券是我國存在的一種特殊法律規定的債券形式，它的出現與我國債券發展歷史有關。政府債券又被稱為國債，是指政府財政部門或其他代理機構為籌集資金，以政府名義發行的、承諾在一定時期支付利息和到期還本的債務憑證。(82.)以下關于股票發行監管制度的各項說法中，錯誤的是()。A.核準制是完全計劃發行的模式B.核準制是從審批制向注冊制過渡的中間模式C.注冊制是依照法定條件進行證券發行申請注冊的模式D.每一種發行監管制度都對應一定的市場發展狀況正確答案：A參考解析：審批制是完全計劃發行的模式。審批制是完全計劃發行的模式，核準制是從審批制向注冊制過渡的中間模式。(83.)場外交易市場的功能不包括()。A.拓展融資渠道，改善中小企業融資環境B.為不能在證券交易所上市的證券提供流通轉讓的場所C.逐步向場內市場功能靠攏D.提供風險分層的金融資產管理渠道正確答案：C參考解析：A、B、D均是場外市場的功能，場外市場不是對場內市場的替代，C說法錯誤。(84.)目前來看，國內證券公司開展國際化業務的主戰場仍是中國香港市場。截至2020年底，我國境內有()家證券公司獲準在境外設立子公司A.31B.32C.33D.34正確答案：D參考解析：國內證券公司開展國際化業務的主戰場仍是中國香港市場。截至2020年底，我國境內有34家證券公司獲準在境外設立子公司，積極為境內企業跨境投融資活動提供金融服務，提高自身國際化經營水平和核心能力。(85.)能夠開發設計出更多具有復雜特性的金融衍生產品的是()A.建構模塊工具B.結構化金融衍生工具C.金融遠期合約D.金融互換正確答案：B參考解析：考查結構化金融衍生工具相關概念。利用其結構化特性，通過相互結合或者與基礎金融工具相結合，能夠開發設計出更多具有復雜特性的金融衍生產品，后者通常被稱為結構化金融衍生工具，或被簡稱為結構化產品。(86.)關于基金銷售支付機構，下列說法錯誤的是()。A.基金銷售支付機構受基金銷售機構委托，為基金銷售機構提供基金銷售結算資金劃轉服務B.基金銷售機構應當選擇具備相應條件的商業銀行或者支付機構辦理基金銷售支付業務C.支付機構從事基金銷售支付業務，應當向中國證監會備案D.基金銷售支付機構在最近1年沒有受到刑事處罰或者重大行政處罰正確答案：D參考解析：考查基金銷售支付機構的概念和管理規范。最近3年沒有受到刑事處罰或者重大行政處罰；最近1年沒有被采取重大行政監管措施。(87.)不同基金的投資目標、范圍、比較基準等均有差別，因此，基金的表現不能僅僅看回報率。為了對基金業績進行有效評價，以下()因素必須加以考慮。①投資目標與范圍②基金風險水平《金融市場基礎知識》模擬試卷（四）|99③基金規模④時期選擇A.①③④B.①②③C.①②③④D.②③④正確答案：C參考解析：考查基金業績評估需要考慮的因素。不同基金的投資目標、范圍、比較基準等均有差別，因此，基金的表現不能僅僅看回報率。為了對基金業績進行有效評價，以下因素必須加以考慮。1.投資目標與范圍2.基金風險水平3.基金規模4.時期選擇(88.)中國證監會各地方證監局主要負責的機構的監管對象包含()。①注冊地在轄區的證券公司（含證券業務子公司）、公募基金銷售機構②證券公司、公募基金銷售機構設立在轄區的分支機構③主要運營地在轄區的基金管理公司及其全部分支機構、各類子公司，主要運營地在轄區的具有公募基金管理資格的其他機構（證券公司除外）、公募基金托管機構（證券公司除外）及其全部分支機構④注冊地在轄區的證券公司在轄區內外設立的各類非證券業務子公司（含其下設機構），以及注冊地在轄區的公募基金的銷售支付、份額登記、估值、投資顧問、評價、信息技術系統服務機構等服務機構及其全部分支機構A.①③④B.①②③C.②③④D.①②③④正確答案：D參考解析：考查中國證監會負責監管的機構的具體類型。中國證監會各地方證監局主要負責對轄區下列機構的監管：（1）注冊地在轄區的證券公司（含證券業務子公司）、公募基金銷售機構；（2）證券公司、公募基金銷售機構設立在轄區的分支機構；（3）主要運營地在轄區的基金管理公司及其全部分支機構、各類子公司，主要運營地在轄區的具有公募基金管理資格的其他機構（證券公司除外）、公募基金托管機構（證券公司除外）及其全部分支機構；（4）注冊地在轄區的證券公司在轄區內外設立的各類非證券業務子公司（含其下設機構），以及注冊地在轄區的公募基金的銷售支付、份額登記、估值、投資顧問、評價、信息技術系統服務機構等服務機構及其全部分支機構；（5）按規定負責監管的其他證券基金經營機構。(89.)按照交易品種的不同，可以將資本市場劃分為()。①股票市場②發行市場③基金市場④場外市場A.①②B.②③C.③④D.①③正確答案：D參考解析：按照交易品種的不同，可以將資本市場劃分為股票市場、債券市場、衍生品證券市場和基金市場發行市場是按照市場功能的不同作出的劃分，場外市場是按照組織形式和交易活動是否集中劃分。(90.)從機構層面衡量流動性風險的資產負債結構指標包括()。①流動比率②現金流向比率③速動比率④凈穩定資金率A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④正確答案：B參考解析：從機構層面