報報2序言3 2 9（一）2024回眸：韌性、風險與創新深度交織 心地緣政治、全球性風險與中國挑戰 心復雜國際形勢下中國的創新崛起 （二）前浪與后浪：白熱化競爭的寫照 心當仁不讓的后浪 心五味雜陳的前浪 心勇立潮頭的浙江企業 （三）周期解讀：行業發展的動態棋局 心周期的長度 （四）技術爭鋒：驅動未來的創新力量 心全球前沿技術洞察 心科技成為關鍵“戰場” 心人工智能滲入千行百業 心高端技術與產品加速替代 心從產品創新到場景創新 心科技賦能出海 心新商業模式涌現 （一）找準價值訴求 心日本精益供應鏈變味？ 心美時美克的空氣“煉金”之路 （二）場景比行業更重要 心小齒輪轉動大世界——雙環傳動的非線性成長之路 4心從新產品到新場景——大疆農業探索低空經濟新樣本 40（三）打破天花板 心破除“創新者窘境”的海康模式 心重回世界500強的海亮增長邏輯 （四）結構決定功能 心新時代呼喚新型組織結構 心打通科學家“下井”通道——解碼華為煤礦軍團作戰模式 45（五）關鍵少數 心聚焦“關鍵少數”的企業轉型密碼 心從錢塘江駛向杭州灣的中控發展之路 （六）以奮斗者為本 心華為艱難時期的英雄本色 （一）新時期企業管理面臨的挑戰 （三）Agency：技術創新與商業模式創新的共演 5圖1美國設立三個層級的芯片全球出貨限制 圖2近三年被列入美國“黑名單”的中國企業數量增長趨勢 圖3在過去的十多年中美先進技術競爭力發生了逆轉 圖41985—2023年對應年份的申請量以及當年申請且最終獲得授權的授權量 12圖5美國、歐盟與中國的論文刊載情況 14 圖8美國、中國分列全球AI賽道的第一位和第二位 圖10新增企業數量產業分布 圖11近十年中國新經濟創業公司歷年關停/倒閉數量 圖12近十年中國新經濟創業公司歷年關停/倒閉行業分布 圖13全國各省份2024企業注冊與退出的數量 圖14熊彼特三周期嵌套理論 圖15產業周期內企業數量變化 圖17新勢力車企技術迭代加速 圖182023年純電動市場競爭結構矩陣圖 22圖20科技股在標普500指數中的比重不斷上升 圖21按創新、興趣、投資和應用水平進行評分的技術趨勢矩陣圖 圖22全球研發支出情況 圖24人工智能推動制造業變革 圖25宇樹科技發布最新機器狗產品 圖26中國關鍵基礎材料進口依賴程度統計 圖27中國半導體國產化進程正在加速 圖28場景創新的定義與案例 圖29中國企業出海地圖 圖30中國各行業出海企業數量占比 33圖32涉及數據造假的車輛類型 圖33美時美克的核心產品 圖34林肯全新一代航海家車型標配“美時美克智能香氛系統” 圖36雙環傳動近五年營收與研發情況 圖37雙環傳動的非線性成長之路 圖38大疆農業無人機作業場景 圖39海康威視的穿越周期之路 圖40海康威視的創新業務 圖41打破天花板的增長邏輯 圖42海亮集團發展的關鍵里程碑 6 44圖44敏捷組織案例：華為“鐵三角” 圖45華為無人化、智能化采煤 圖46“關鍵少數”因素 圖47中控技術國際展會現場 圖48華為的發展歷程、銷售收入與研發投入 圖49華為炸掉金字塔尖，與世界交換能量，打造有機組織 圖50當前企業管理模式面臨的新問題 圖51各國采購咨詢服務的企業數量與平均每年咨詢投入占營收比重 圖53技術范式轉變 圖55不確定性的四維度 圖56機會窗口的分類 圖59創新驅動路徑 7 表2熊彼特周期與康波周期的比較 表4中國制造業“卡脖子”技術攻克情況 28表5企業出海政策和區域的概覽分析 表6新興商業模式一覽 表7傳統車企與高科技企業的場景創新合作事件 40■前浪與后浪:白熱化競爭的寫照■周期解讀:行業發展的動態棋局■技術爭鋒:驅動未來的創新力量9第一章識局

地緣政治、全球性風險與中國挑戰圖1美國設立三個層級的芯片全球出貨限制圖片來源:半導體產業縱橫,《全球三級出口限制,美國AI芯片最后一擊》>投資限制擴大：美國出臺對華投資限制令擴展到AI、芯片和量子科技領圖2近三年被列入美國“黑名單”的中國企業數量增長趨勢圖片來源:《出口管制與經濟制裁2024年度回顧及展望》

復雜國際形勢下中國的創新崛起>中國在全球科技競爭中的角色已從“追隨者”躍升為“引領者”圖3在過去的十多年中美先進技術競爭力發生了逆轉圖片來源:澳大利亞戰略政策研究所(ASPI)表12024年全球創新指數數據來源:2024GII圖41985—2023年對應年份的申請量以及當年申請且最終獲得授權的授權量來源:patentics專利檢索>中國“已成為超級科學大國”圖5美國、歐盟與中國的論文刊載情況來源:《經濟學人》雜志圖61996—2024年中美世界500強數量趨勢變化圖片來源:《財富》,恒大研究院數據來源:財富FORTUNE>中美AI領域的“巔峰較量”在這樣的大背景下，全球各國都在AI領域你追我趕，而中美兩國憑借強大的科研實力與國家支持，站在了全球AI發展浪潮的前沿。圖8美國、中國分列全球AI賽道的第一位和第二位中國近期在人工智能領域的突破被前谷歌CEO埃里克·施密特稱也凸顯了中國AI企業在逆境中的非凡韌性。

當仁不讓的后浪圖92018年至2024年上半年新增企業數量圖10新增企業數量產業分布數據來源:上奇產業通

五味雜陳的前浪圖11近十年中國新經濟創業公司歷年關停I倒閉數量圖12近十年中國新經濟創業公司歷年關停I倒閉行業分布圖片來源:IT桔子

勇立潮頭的浙江企業圖13全國各省份2024企業注冊與退出的數量數據來源:艾思數研

周期的長度圖14熊彼特三周期嵌套理論表2熊彼特周期與康波周期的比較特征熊彼特周期康波周期主要驅動力創新（企業家的作用）技術革命及其對市場的影響周期長度期和中期循環階段繁榮、衰退、蕭條、復蘇回升、繁榮、衰退、蕭條影響因素創新活動與企業家行為價格變化、資源供給、國際競爭等

周期律圖15產業周期內企業數量變化圖162013—2023我國新能源汽車銷量及增長率數據來源:中國汽車工業協會,前瞻產業研究院,民生證券研究院圖17新勢力車企技術迭代加速源汽車競爭愈來愈嚴峻，市場份額的爭奪愈發激烈。數十家車企在圖182023年純電動市場競爭結構矩陣圖圖19埃森哲全球顛覆指數(2019—2023年)來源:《2024埃森哲中國企業數字化轉型報告》

全球前沿技術洞察科技環境的變化正在以前所未有的速度和深度重塑經濟結構和社會運行邏圖20科技股在標普500指數中的比重不斷上升資料來源:貝萊德智庫圖21按創新、興趣、投資和應用水平進行評分的技術趨勢矩陣圖資料來源:麥肯錫技術分析報告表32024全球15項科技趨勢技術分類技術具體含義人工智能革命創造新穎內容的AI技術用于分析和預測任務的機器學習模型加速和降低機器學習解決方案開發風險構建數字化未來利用AI自動化和優化軟件開發流程增強數據和技術治理的信任度計算與連接前沿推動移動性、制造和農業等行業的變革。結合現實與虛擬世界，提供沉浸式體驗。分布式計算架構，優化資源和響應速度。利用量子力學原理的革命性計算技術尖端工程開創更智能、更靈活的機器人應用。推動自動駕駛和電動車輛的發展。結合生物學與工程學，創新醫療和生產。探索宇宙，發展太空旅行和衛星技術。可持續發展的世界推動清潔能源的生產和使用。包括碳捕集和循環經濟等技術。

科技成為關鍵“戰場”先進AI芯片的出口，而中國則通過“以市場換技術”策略，加速AI技術圖22全球研發支出情況

人工智能滲入千行百業圖231950—2024年著名人工智能系統的參數圖片來源:貝萊德《2024全球投資展望》提升了生產效率。AI驅動的實時數據分析讓企業能夠更精確地預測市場需求，AI預測維護系統通過實時監測設備狀態，識別圖24人工智能推動制造業變革圖25宇樹科技發布最新機器狗產品

高端技術與產品加速替代2025年對高新技術行業最大的影響，將是美國將進一步筑起“小院高墻”圖26中國關鍵基礎材料進口依賴程度統計表4中國制造業“卡脖子”技術攻克情況圖27中國半導體國產化進程正在加速圖片來源:德勤《2025年中國經濟與行業展望》

從產品創新到場景創新圖28場景創新的定義與案例

科技賦能出海圖29中國企業出海地圖資料來源:百煉智能表5企業出海政策和區域的概覽分析馬來西亞投越南計劃投泰國投資委員投資協調委員會、財政部、新興產業稅投資稅務獎勵進出口關稅免進出口關稅減免3～25年內免除企業所得稅（經濟特區9年）1.人口結構年輕3.與中國文化4.對歐美貿易2.政府管理水3.產業發展均5.政治立場中立1.人口結構3.勞動力成1.地理位置優勢－控制國際3.金融市場較4.礦產資源自價1.產業配套鏈2.基礎設施較弱3.政府作風官僚1.投資準入限2.工作效率較低3.政權交替頻繁1.政府體制2.存在罷工3.治安狀況4.基礎設施5.法制改革1.基礎設施滯后通訊條件差，產業鏈配套上嚴重滯后，面公路較少，圖30中國各行業出海企業數量占比數據來源:麥肯錫

新商業模式涌現表6新興商業模式一覽商業模式相關數據/趨勢平臺經濟利用平臺連接供需雙型濟市場規模超過10共享經濟型經濟市場規模超過跨界融合型與傳統產業的結合跨界創新市場規模訂閱制Netflix與按需其在數字媒體和軟Spotify經濟市場規模超過小批量小批量定制化生產定制化市場的年均增長率可持續Unilever商業模者與企業重視的核Tesla續商業模式市場增式型圖31SHEIN打造新興商業模式■找準價值訴求■場景比行業更重要■打破天花板■結構決定功能■關鍵少數第二章破局

日本精益供應鏈變味？圖32涉及數據造假的車輛類型為什么包括豐田在內的日本這么多家質量精益企業都在不約而同地造假？許多企業在追求短期利益時，忽視了真正的價值創造，導致惡性競爭和信任危機，以前靠簡單模仿、價格競爭的價值訴求已無法立足；企業亟須重新審視和找準其價值訴求，關注創新、審美價值以及建立有效的反饋機制，在激烈的行業競爭中走出一條康莊大道。

美時美克的空氣“煉金”之路圖33美時美克的核心產品圖34林肯全新一代航海家車型標配“美時美克智能香氛系統”

小齒輪轉動大世界，雙環傳動的非線性成長之路圖352023年國內RV減速器行業格局圖36雙環傳動近五年營收與研發情況圖37雙環傳動的非線性成長之路案。表7傳統車企與高科技企業的場景創新合作事件

從新產品到新場景，大疆農業探索低空經濟新樣本圖38大疆農業無人機作業場景

破除“創新者窘境”的海康模式圖39海康威視的穿越周期之路海康從做模擬起步到數字再到網絡化業務發展，都表現出了圖40海康威視的創新業務往會將資源投入到滿足主流客戶需求的延續性技術上，而忽視那些初期看似不圖41打破天花板的增長邏輯圖42海亮集團發展的關鍵里程碑圖432015—2025年全球鋰電銅箔出貨量及預測(單位:萬噸,%)

新時代呼喚新型組織結構圖44敏捷組織案例:華為“鐵三角”

打通科學家“下井”通道——解碼華為煤礦軍團作戰模式圖45華為無人化、智能化采煤

聚焦“關鍵少數”的企業轉型密碼圖46“關鍵少數”因素對企業的業務表現將產生正面的、持久的、非正式的影響。”關鍵少數的定義是在任何組織或發展過程中，起到影響整體的發展方向和效果。

從錢塘江駛向杭州灣的中控發展之路圖47中控技術國際展會現場

華為艱難時期的英雄本色圖48華為的發展歷程、銷售收入與研發投入是激發組織活力的重要方法。圖49華為炸掉金字塔尖,與世界交換能量,打造有機組織■新時期企業管理面臨的挑戰■strategy:力爭上游,穿越周期然趨勢。圖50當前企業管理模式面臨的新問題展道路上，引入第三方機構共同參與到企業創新發展過程中來，將成為推動企業穿越周期的重要力量。圖51各國采購咨詢服務的企業數量與平均每年咨詢投入占營收比重革與創新戰略的成功實施需要建立起一套科學系統的動態定位機制，解圖52CAS框架

范式的轉變圖53技術范式轉變

非線性時代的典型特征慣常思維來準確預測的環境之中，過去看似準確的規律如今卻可能成為前進的圖54NOKIACEO在宣布同意微軟的收購的答記者招待會發言

識別機會窗口的復雜性和不確定性圖55不確定性的四維度

機會窗口的分類圖56機會窗口的分類圖57全球受訪CEO的首要優先任務與主要挑戰圖片來源:IBM商業價值研究院>技術創新與商業模式創新之間的聯動主

非洲之王：傳音控股的全球市場霸主之路圖582022與2023年同期中東和非洲(MEA)地區的智能手機各品牌出貨量圖片來源:counterpointResearchMarketMonitorservice

路徑一：對接創新鏈上游（創新驅動路徑）究院自主研發創新或直接對接大學、科研院所等，通過技術創新和業務模式創圖59創新驅動路徑

路徑二：向價值鏈上游邁進（價值躍升路徑）深入挖掘自身在“研發－設計－生產－銷售－圖60微笑曲線《超越追趕——中國創新之路》>《超越追趕——中國創新之路》>作者:吳曉波,方剛>出版社:中信出版集團>簡介:此書系統研究了中國企業從“追趕”到“超越追趕”的創新管理規律,構建了抓住范式轉變的機會窗口實現“超越追《全球化制造與二次創新——贏得后發優勢》>《全球化制造與二次創新——贏得后發優勢》>作者:吳曉波>出版社:機械工業出版社>簡介:“追趕陷阱”是當前發展中國家制造業面臨的重要難新發揮比較優勢與后發優勢,通過構建資產互補性,參與國際市場競爭,提升中國制造企業的技術創新能力,從而增強中國制造>作者:wu,xiaobo>出版時間:2020年ll月>簡介:創新管理研究長期以來仍局限于發達國家建立的理論此書基于發展中國家的立場,提出以"學習"和"理解"為基本特征《華為管理變革》>作者:吳曉波,約翰.彼得.穆爾曼,黃燦,郭斌>出版社:中信出版集團>出版時間:20l7年ll月詳細還原華為的變革歷史,描繪出華為進化的完整路徑。>作者:wu,X.B.;Murmann,J.p.;Hua>簡介:國際知名戰略管理權威、斯坦福大學