我們在此前三篇專題中，分別探討了低空經濟的定義、政策發展脈絡、基建發展節奏。在低空經濟涵蓋范圍之中，應用場景同為重要一環，既融合低空應用場景中既包含對原有產業賦能升級的領域，也包含新產品問世后誕生的全新場景。本期產業面面觀聚焦于應用場景，重點解答應用場景包載貨運輸和生產作業類；從功能區分，可包括作業類、安全類、出行類三便于進行進一步研究分析。功能區分下目前可知的應用場景主要包括工業巡檢、農林作業、測繪地理、物流運輸、城低空經濟賦能行業廣泛，安全類、作業類場景多依附于工業領域，是針對傳統作業模式的升級。出行類場景對于傳統行業依附性不強，多為某一行業所屬范疇下誕生的新業態，更加具有顛覆性。而低空經濟可實現賦能或部分替代傳統行業的原因在于解決了效率、質量、安全、成本四方面的痛從過去的發展節奏來看，前期我國通航發展相對滯后，受益于無人機的發運輸無人機為主導的新一輪應用發展期中，中美處于同一起跑線。從成熟急救援＞警用安防＞測繪地理＞低空旅游＞物流運輸＞城市交通。從中期哪些場景可優先關注？場面臨一定天花板，但后續有望隨產品發展，實現應用場景的擴容。從遠2023/42023/ 投資策略│策略專題2請務必閱讀報告末頁的重要聲明 3 3 6 102.前沿跟蹤：近期海內外新興產業重要政策及事件一覽 122.1近期國內新興產業重要政策及事件 122.2近期海外新興產業重要政策及事件 12 14 14 3化至多種應用場景 4圖表3：低空經濟應用場景主要解決常規模式下效 5圖表4：美國此前應用場景聚焦通航領域，國 6 8 10 10圖表9：農林植保、航拍、電力巡檢領域當前已有一 11 12 13 14圖表1：低空經濟應用場景涉及軍用、政用、商用、民用四大領域4請務必閱讀報告末頁的重要聲明圖表2：依照功能區分，低空經濟應用可分為作業類、安全類、出行類，分別可細化至多種應用場景應用場景面向客戶產品類型標志性公司產品型號示意圖作業類工業巡檢ToB電力企業工程企業檢測，排查，勘探，維修工業無人機大疆經緯M30T農林作業ToGToB政府農業企業播種，施肥，噴藥，監測通航飛機、工業無人機大疆T60測繪地理ToG科研單位政府測繪，數據收集、上傳工業無人機、通航飛機、eVTOL大疆經緯M300RTK物流運輸ToCToB個體用戶企業常規配送，緊急配送物流無人機順豐豐翼ARK40安全類軍用/警用ToGToM軍隊警務火力打擊、信息支援、作戰保障等軍用無人機（偵查、戰斗攻擊、電子對抗等）中國航空工業集團翼龍系列應急通訊ToCToB個體用戶電信企業通訊，輔助救災工業無人機中國電信系留式無人機高空基站應急照明ToG政府照明，輔助救災系留無人機卓翼智能ZY-E4高空滅火ToG政府救災系留無人機卓翼智能TS-X12森林滅火ToGToB政府農業企業救災，監測，風險評估工業無人機卓翼智能D60城市交通ToCToB個體用戶企業交通出行，緊急運輸evtol峰飛航空科技V1500M低空旅游ToC個體用戶參觀，攝影，飛行體驗滑翔傘億航智能EH216-S航拍ToCToBToG個體用戶企業政府賽事轉播、電影拍攝、個人拍攝消費級無人機大疆mavic3pro投資策略│策略專題圖表3：低空經濟應用場景主要解決常規模式下效率、質量、安全、成本四大痛點地域空域賦能行業解決痛點案例作業類工業巡檢非城市為主0-300米W類、G類石油石化、有色金屬、公用事業等無人機電力巡檢由傳統巡檢4公里/日提升至14.5公里/日。農林作業非城市0-300米W類、G類農林牧漁效率：人力消耗大，覆蓋面積小，夜間作業質量：難以區分特定區域、作物，難以監測、施肥、噴藥一體化通過無人機監測、施肥、噴藥，產量平均提高20%，農藥、肥料用量下降15%。測繪地理非城市0-300米W類、G類泛數字類，例如智能駕駛、智慧城市機場、地面保障）冰川測繪作業面臨多雨霧，通過無人機飛行9架次，采集數據5349張，獲取5平方公里數據，耗時11.5小時。物流運輸城市120-300米交通運輸、商貿零售效率：醫療等時間敏感物資，難以觸達地區開辟高山至山底運輸線路，將數小時人工往返時間壓縮至7分安全類軍用/警用非城市全空域國防軍工翼龍、彩虹系列察打一體無人機在國外參與實戰，執行長航時全晝夜作戰區域封控任務。應急通訊城市0-120米W類通信中國電信南通分公司利用無人機搭載4G小基站10W以上的發射功率，確保數千人同時通話、上網、支付等服務。應急照明城市0-120米W類公用事業2021年河南暴雨，在無固定電力供應情況下無人機提供不間斷長時間照明。單機升空高度200米，照亮5000平方米。高空滅火城市0-120米W類-蘭州高層滅火演示，通過系留無人機撲滅72米、25層火災。森林滅火非城市300-1000米農林牧漁安全：地形問題，觸達問題，作業安全施秉縣使用無人機快速定位起煙點，快速解決險情。出行類城市交通城市0-120米W類交通運輸效率：通勤時間，起降位置，交通擁堵開通深圳-珠海eVTOL航線，跨?？绯浅鲂?，時間由3小時縮短至20分鐘。低空旅游城市&非城市0-120米W類社會服務（旅游及景橫店“航空+影視+旅游”交旅融合入選全國首批交旅融合發展航拍城市&非城市0-120米W類-《飛馳人生2》拍攝過程中采用無人機進行跟車拍攝，提供更在于中國發展可能更加多元、均衡。從此前來看，美國在應用場景的發展遠快于中投資策略│策略專題6請務必閱讀報告末頁的重要聲明2021年分別提出UAM、AAM，或表明圖表4：美國此前應用場景聚焦通航領域，國內應用場景發展更加多元維度維度低空經濟應用場景美國通用航空主要特點包含傳統通航領域，融合以無人機為支撐的低空生產服務形式，應用范圍廣，無人機發展優勢顯著。發展早、普及度高、基礎設施完善，以私人飛行為主。發展背景中國經濟進入高質量發展階段，亟待以科技創新推動產業創新，發展新質生產力，為經濟穩增長注入新動能。二戰期間培訓出大43萬名飛行員，生產32.4萬架飛機，戰爭結束后，人員、設備流入民用領域，美國逐漸完善通用航空基礎設施，減少通航限制。發展側重點以低空飛行活動為牽引，輻射帶動相關領域綜合發展，強調產業融合，未來各應用場景或將更加多元，均占有一定市場規模。此前側重發展大眾化航空交通，提升通行效率，后續先進空中交通（AAM）或為發展方向。發展目標《通用航空裝備創新應用實施方案（2024—2030年）》明確，2027年實現通用航空裝備產業完整體系初步建立和多領域商業應用，以及2030年形成萬億市場規模。美國聯邦航空管理局（FAA）每一財年針對安全、人文、全球領導力和運營設立一系列具體的發展目標。如降低事故率、聘用殘障人士，制定國際培訓計劃等。我國前期通航發展滯后，后續受益于產品端發展，在作業類場景實現“彎道超投資策略│策略專題圖表5：海外低空應用場景進展相對均衡，國內應用場景進展在2010年后提速作業類場景商業模式普遍跑通，出行類場景仍處初期但近期進展較快。我們梳8請務必閱讀報告末頁的重要聲明圖表6：近一年各類應用場景相關催化梳理作業類安全類工業巡檢農林作業測繪地理物流運輸應急救援警用安防城市交通低空旅游付/測試；紅色字體代表政策/試點規劃/新航線等。投資策略│策略專題綜上，我們判斷當前各類應用場景成熟度或為農林植保＞工業巡檢＞應急救援>警用安防＞測繪地理＞低空旅游＞物流運輸＞城市交通。投資策略│策略專題10圖表7：2024年各類低空應用場景市場規模預測資料來源：深圳無人機協會，賽迪研究院，中國旅游研究院，Frost&Sullivan，前瞻產業研圖表8：2030年各類低空應用場景市場規模預測資料來源：深圳無人機協會，賽迪研究院，中國旅游研究院，Frost&Sullivan，前瞻產業研成熟度相對較高，中期（2030年）市場空間相對較高，投資策略│策略專題圖表9：農林植保、航拍、電力巡檢領域當前已有一定發展，且中期市場空間較高122.前沿跟蹤：近期海內外新興產業重要政策及事件一覽圖表10：近期國內新興產業重要政策及事件產業方向發布日期細分領域發布部門核心內容/關鍵詞事件/政策的簡要描述重要性4月6日《司美格魯肽注射液生物類似藥體重管理適應癥臨床試驗設計指導原則（征求國家藥監局藥品審評中心發布公開征求《司美格魯肽注射液生物類似藥體重管理適應癥臨床試驗設計指導原則（征求意見稿）》意見的通知，征求社會各界對該意見稿的意見和建議，為今后指導我國司美格魯肽注射液生物類似藥的臨床研發，提供可參考的技術標準。3月30日射頻治療儀等產品未依法取得醫療器械注冊證，不得生產、進口和銷售在2022年3月，國家藥監局發布的《關于調整〈醫療器械分類目錄〉部分內容的公告》，其中明確射頻治療儀、射頻皮膚治療儀類產品按照第三類醫療器械管理。日前，國家藥監局器械注冊司、器械監管司相關負責人對此公告進行了解讀：自2024年4月1日起，射頻治療儀、射頻皮膚治療儀類產品未依法取得醫療器械注冊證不得生產、進口和銷售；自2024年4月1日起，未取得醫療器械生產、經營許可（備案）的企業，不得從事相關產品的生產和銷售。4月7日工信部鼓勵電動自行車行業企業大力推動智能制造為加強電動自行車行業管理，促進電動自行車企業規范化生產，強化電動自行車產品質量安全，推動我國電動自行車行業健康可持續發展，工業和信息化部消費品工業司研究起草了《電動自行車行業規范條件》《電動自行車行業規范公告管理辦法》，現向社會公開征求意見。《電動自行車行業規范條件》提出，鼓勵企業大力推動智能制造，提升現代化管理水平、安全生產保障能力和資源配置效率，推動產品研發、生產運營、營銷管理、售后服務等環節數字化升級。企業應采用三維軟件進行造型設計，配備并使用ERP（企業資源計劃）、MES（生產執行系統）。鼓勵企業對生產或采購的電動自行車蓄電池進行編碼標識，推動電池信息溯源管理。4月3日低空經濟市共青城將大力發展低空經濟大功能區，即打造低空經濟綜合示范區、低空經濟產業聚集區、低空場景應用先行區、低空融合飛行樣板區，在產業集群、科技引領、配套提升、應用拓展等四個方面發力，重點推進20項工作。近期，共青城還發布了《共青城市低空經濟產業三年行動計劃(2024—2026年)》，出臺了15條“真金白銀”的政策促進低空經濟發展。二是要做好服務，建好平臺，吸引更多的低空經濟企業落戶到共青城。三是要發揮共青城基金小鎮的優勢，撬動社會資本，組建50億元低空經濟產業發展專項基金來發展共青城低空經濟產業。4月2日人形機器人人生態大會中科院院士褚君浩提出發展場景牽引的動作與對話相結合的智能化人形機器人在中國人形機器人生態大會上，中國科學院院士褚君浩表示，人形機器人的四大核心技術模塊包括智能芯片模塊、環境感知模塊、運動控制模塊、操作系統模塊。感知、分析、行動融合集成于人形機器人?！俺绦蚧诵螜C器人，從單一功能擴展到多功能；智能化人形機器人，從單一智能發展到多智能。發展場景牽引的動作與對話相結合的智能化人形機器人，如：家務機器人、教學機器人、值班員、駕駛員、操作工等?！眰鞲衅鞣矫妫雽w工藝和人工智能技術的發展為嗅覺傳感器研制提供了條件。其中，有機半導體是構建嗅覺傳感器的理想敏感材料。4月3日門《關于支持內蒙古綠色低碳高質量發展若干政策措施的通知》國家發改委等六部門發布《關于支持內蒙古綠色低碳高質量發展若干政策措施的通知》指出，以更大力度發展新能源。以庫布其、烏蘭布和、騰格里、巴丹吉林沙漠為重點，規劃建設大型風電光伏基地，積極發展光熱發電；加強含油氣盆地地質勘查，推進老油氣區深度挖潛，加大非常規天然氣勘探力度；加快推進“東數西算”工程，建設國家算力網絡樞紐節點和面向全國的算力保障基地。4月3日央行、國家金局《關于調整汽車貸款有關政策的通知》央行、國家金融監督管理總局聯合印發《關于調整汽車貸款有關政策的通知》，明確金融機構在依法合規、風險可控前提下，根據借款人信用狀況、還款能力等自主確定自用傳統動力汽車、自用新能源汽車貸款最高發放比例。央行、原銀監會2017年曾發文規定，自用傳統動力汽車、自用新能源汽車貸款最高發放比例分別為80%、85%。此次《通知》將這一比例調整為由金融機構自主確定，貸款最高發放比例可達到100%，即按所購汽車價格全額發放。4月2日局《增量配電業務配電區域劃分實施辦法》國家發改委、能源局印發《增量配電業務配電區域劃分實施辦法》，其中提到，鼓勵以滿足可再生能源就近消納為主要目標的增量配電業務，支持依據其可再生能源供電范圍、電力負荷等情況劃分配電區域。不得依托燃煤自備電廠建設增量配電網，防止以規避社會責任為代價打造成本優勢。4月1日加快建立適應新型能源體系和新型電力國家能源局召開2024年全面深化改革暨推進職能轉變工作領導小組會議，會議要求，2024年，各單位要按照黨中央、國務院關于能源發展改革工作的總體部署，持續深化改革，圍繞建立健全協同保障能源安全的政策機制、構建促進能源綠色低碳轉型的體制機制、加快能源市場體系建設、完善能源監督管理體系等方面，推出并落實好各項改革舉措，加快建立適應新型能源體系和新型電力系統的體制機制，促進能源高質量發展。4月1日風電局、農業農村部《關于組織開展“千鄉萬村馭風行動”的通知》，分散式風電發展有望迎新增國家發改委、國家能源局、農業農村部聯合發布《關于組織開展“千鄉萬村馭風行動”的通知》?！扒оl萬村馭風行動”對應的風電項目采用“村企合作”投資建設新模式和“共建共享”的收益分配新機制，村集體將成為鄉村風電項目的重要參與者，相關項目將為村集體帶來較為可觀的收益，預計會帶來上億千瓦規模的風電裝機開發空間。信息技術及應用4月5日數據、物聯網《關于加快推進“福見康養”幸福養老服務體系建設的若干措施》中共福建省委、福建省人民政府印發《關于加快推進“福見康養”幸福養老服務體系建設的若干措施》。其中提到，健全完善全省養老服務綜合信息平臺。促進人工智能、云計算、大數據、物聯網、“福建碼”等新一代信息技術和智能硬件等產品在智慧養老服務領域的深度應用，持續推進互聯網網站、移動互聯網應用的適老化改造。依托“互聯網+”提供就近便捷養老服務，2025年年底前，每年建設不少于30所滿足養老院管理和養老服務需求、具有智能化管理系統的“智慧4月3日6G、人工智上海市通信管業高質量發展助力我市新型工業化的指上海市通信管理局印發《關于上海市信息通信業主動作為以行業高質量發展助力我市新型工業化的指導意見》。提出，加速培育和發展新質生產力，以信息通信業高質量發展持續賦能助推新型工業化。實施12大高質量發展專項工作：6G預研高質量發展專項、人工智能+高質量發展專項、雙萬兆網絡高質量發展專項、智能算力基礎設施高質量發展專項、IPv6智能網絡高質量發展專項、5G+工業互聯網高質量發展專項、工業互聯網標識解析高質量發展專項、5G車聯網高質量發展專項、5G+智慧海洋高質量發展專項、行業持續優化營商環境高質量發展專項、行業綠色低碳高質量發展專項、信息通信業網絡和數據安全防護高質量發展專項。4月2日數字經濟《深化智慧城市發展推進城市全域數字化轉型的指導意見》國家數據局向社會公開征求《深化智慧城市發展推進城市全域數字化轉型的指導意見》意見。指導意見提出，深入實施城市云網強基行動，加快建設新型廣播電視網絡，推進千兆城市建設，探索發展數字低空基礎設施。統籌推進城市算力網建設，實現城市算力需求與國家樞紐節點算力資源高效供需匹配，有效降低算力使用成本。建設數據流通利用基礎設施，促進政府部門之間、政企之間、產業鏈環節間數據可信可控流通。推動新能源汽車融入新型電力系統，推進城市智能基礎設施與智能網聯汽車協同發展。加快推進數據產權、流通交易、收益分配、安全治理等制度建設，促進數據要素高效4月2日財政部、工信部《關于開展制造業新型技術改造城市試財政部、工信部發布《關于開展制造業新型技術改造城市試點工作的通知》，支持城市采用“點線面”結合的方式組織示范項目，“點”上開展數字化智能化改造示范、“線”上開展產業鏈供應鏈數字化協同改造示范、“面”上開展產業集群及科技產業園區數字化綠色化改造示范，加快數智技術、綠色技術以及創新產品推廣應用。4月1日數字經濟首次全國數據工作會議健全數據基礎制度首次全國數據工作會議于4月1日在北京召開。國家數據局提出，2024年數據工作要健全數據基礎制度。建立健全數據產權制度，制定促進數據合規高效流通和交易的政策，建立數據要素收益分配機制，健全數據流通利用安全治理機制。13圖表11：近期海外新興產業重要政策及事件類別發布日期產業方向細分領域/公司核心內容/關鍵詞事件/政策的簡要描述重要性行業4月6日信息技術及應用人工智能歐盟與美國將加強在AI領域的合作伙伴關系歐盟與美國發表聯合聲明，宣布將加強在AI領域的合作伙伴關系。雙方決定共同開展一些用AI造福人類的研究項目。同時，歐美雙方將致力于更新一系列關鍵AI術語，并提供"雙方共同接受的定義"，為AI標準化工作奠定關鍵基礎。歐盟與美國聯合發表的聲明還涉及半導體、量子技術和6G等其他科技領域?！铩铩?月2日信息技術及應用人工智能美國和英國在人工智能安全領域達成里程碑式協議美國和英國宣布建立人工智能安全科學合作伙伴關系，在AI安全的研究、安全評估和指導方面開展合作。雙方在華盛頓簽署諒解備忘錄，尋求為最先進的AI模型開發測試，兌現去年11月在AI安全峰會上做出的承諾。美英兩國計劃在一個可公開訪問的模型上至少開展一次聯合測試，并考慮探索各自AI安全研究所之間的人員交流。這是全球首個關于AI安全的雙邊協議?！铩铩?月2日信息技術及應用日本向芯片制造商Rapidus提供最高5900億日元的補貼日本經濟產業大臣齋藤?。喝毡九鷾氏蛐酒圃焐蘎apidus提供最高5900億日元（約合38.91億美元）的補貼。日本芯片制造商Rapidus：將開發后端芯片工藝以參與全球競爭。★☆☆3月29日信息技術及應用半導體美國修訂對華半導體出口管制令，擬于4月4日生效美國商務部下屬工業和安全局（BIS）當地時間3月29日發布實施額外出口管制的規定，擬于4月4日生效。這份166頁的規定針對半導體項目出口，旨在使中國更難獲取美國人工智能芯片和芯片制造工具，例如新規規定，對向中國出口芯片的限制也適用于包含這些芯片的筆記本電★☆☆公司4月6日信息技術及應用特斯拉特斯拉將于8月8日推出無人駕駛出租車馬斯克在社交媒體平臺X上發文稱，特斯拉計劃8月8日推出無人駕駛出租車(robotaxi)。長期以來，對推出完全自動駕駛汽車的承諾一直是特斯拉估值高企的關鍵。最近幾周，特斯拉向消費者發布了名稱為全自動駕駛(FSD)的駕駛輔助軟件的最新版本。特斯拉此前表示，下一代汽車平臺將包括更低價汽車和全自動駕駛出租車?！铩铩?月4日信息技術及應用蘋果蘋果或將家用機器人作為下一重大項目蘋果公司的團隊正在研究推進個人機器人技術，該領域可能成為該公司不斷變化的“下個重大項目”之一。蘋果的工程師在開發一種可以跟隨用戶在家中走動的移動機器人。蘋果還開發了一種先進的桌面家用設備，利用機器人來將顯示屏四處移動。盡管研發仍處于起步階段，而且尚不清楚這些產品最終會發布，但蘋果尋找新收入來源的壓力越來越大。蘋果在2月放棄了電動汽車項目，而混合現實頭顯預計要數年才能扛起盈利大旗。借助機器人技術，蘋果可以在消費者家用設備領域獲得更大立足點并利用人工智能的進步?！铩铩?月4日信息技術及應用谷歌谷歌考慮對基于人工智能的搜索收費谷歌考慮對基于人工智能的搜索收費，這對其商業模式來說是一次重大變革。谷歌正在考慮各種選擇，包括將某些基于人工智能的搜索功能添加到其高級訂閱服務中。★☆☆4月4日信息技術及應用SK海力士SK海力士計劃斥資近40億美元建設其首家美國芯片廠SK海力士計劃斥資38.7億美元在印第安納州建設先進封裝廠和人工智能產品研究中心。將在WestLafayette建立其首家美國工廠，計劃于2028年下半年開始量產。該工廠將重點建設下一代高帶寬存儲芯片生產線，這些芯片是訓練人工智能（AI）系統的圖形處理器的關鍵組件?！铩睢钔顿Y策略│策略專題14圖表12：國內外低空應用場景各領域進展梳理表應用領域時間國別類別應用進展通用航空1926年美國海外-首次一戰后隨技術發展，飛機從政府、軍方擴散至大眾航空商業市場。同時美國《空中商務條例》使美國航空業有法可依。1945年美國海外-發展二戰后美國經濟蓬勃發展，戰時大量機場、飛行員、85%開放的空域成為美國通航快速發展的主要1951年中國中國-首次民航首次使用1架C-46飛機，連續兩天在廣州市區上空執行噴藥防治蚊蠅作業任務，拉開了新中國通用航空發展的序幕。軍用1927年英國海外-首次英國A.M洛教授在“堡壘”號軍艦上成功試飛了其研制出的無人機“喉”式單翼無人機，拉開無人機作戰的序幕。1980年中國中國-首次通過測繪仿制，無偵-5設計定型，在后續成為我國唯一出境參加實戰的無人機。2001年美國海外-發展美國在阿富汗戰爭中察打一體的多功能作戰無人飛機對地面目標實施精確打擊，此后無人機作為可直接進行對抗攻擊的武器被應用到戰場中。2012年中國中國-發展“翼龍”等軍用無人機型號具備察打一體能力，并作為外貿無人機對外出口。航拍2006年中國中國-首次星圖、大疆、零度等無人機廠商的不斷技術創新和大力推廣下，普通民用的多旋翼航拍無人機開始逐漸普及，取代此前自制無人機市場。2010年美國海外-首次ParrotAR.Drone在拉斯維加斯舉行的2010年國際消費電子展上亮相，并展示了用于控制它的iOS應用程序。2012年中國中國-發展大疆發布首個航拍一體機phantom，取代此前無人機+單掛相機模式，自此消費級無人機進入大眾視野，銷量高增。2013年美國海外-發展大疆Phantom進入美國市場，銷量快速增長，2011-2016年，海外收入占大疆營業收入80%。農林植保1987年海外-首次日本Yamaha公司生產出世界上第一臺農用植保無人機（R-50）。2010年中國中國-首次漢和航空第一架植保無人機交付市場，拉開植保無人機產業化序幕。2014年美國海外-發展美國使用農業無人機數量迅速增加，從2010年的189架增至2014年的1296架。森林消防2006年美國海外-首次美國航空航天局（NASA）和美國林業局在加州使用“牽牛星（Altair）”無人機在森林大火上空進行了兩次飛行，查明了主要火災點，并將數據發送給地面站，此次任務的完成也標志著美國聯邦航空局（FAA