長(zhǎng)虹公司財(cái)務(wù)造假案例分析四川長(zhǎng)虹始創(chuàng)于1958年，其前身國(guó)營(yíng)長(zhǎng)虹機(jī)器廠是我國(guó)“一五”期間的156項(xiàng)重點(diǎn)工程之一。然而從數(shù)年前開(kāi)始，長(zhǎng)虹就陸續(xù)爆出財(cái)務(wù)丑聞。2003年3月5日《深圳商報(bào)》披露了長(zhǎng)虹在美國(guó)遭遇巨額詐騙的消息：長(zhǎng)虹2002年出口彩電近400萬(wàn)臺(tái)，其中有300多萬(wàn)臺(tái)是由美國(guó)APEX公司代理出口的，這家公司拖欠了長(zhǎng)虹的貨款，使長(zhǎng)虹彩電數(shù)億美元可能無(wú)法追回。四川長(zhǎng)虹立即給予否認(rèn)，稱“傳長(zhǎng)虹在美國(guó)遭巨額詐騙”純屬捏造，當(dāng)時(shí)有人質(zhì)疑長(zhǎng)虹外銷(xiāo)急劇增長(zhǎng)和應(yīng)收賬款急劇增長(zhǎng)的背后存在“提前確認(rèn)收入”可能。2003年3月25日，四川長(zhǎng)虹公布2002年報(bào)顯示，長(zhǎng)虹實(shí)現(xiàn)收入125.9億元，實(shí)現(xiàn)凈利1.76億元，但經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流為－29.7億元，這是自要求編制現(xiàn)金流量表以來(lái)（1998年），長(zhǎng)虹經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流首次出現(xiàn)負(fù)數(shù)。長(zhǎng)虹的這份年報(bào)披露了這樣的一個(gè)事實(shí)：截止2002年底，長(zhǎng)虹應(yīng)收賬款仍高達(dá)42.2億元，其中APEX公司欠38.3億元（4.6億美元）。事實(shí)上，審計(jì)意見(jiàn)及會(huì)計(jì)報(bào)表附注都沒(méi)有完全揭示APEX風(fēng)險(xiǎn)，長(zhǎng)虹巨虧預(yù)告后，股價(jià)幾度跌停，投資者損失慘重。長(zhǎng)虹2008年年報(bào)披露存在漏洞，披露的成本、費(fèi)用存在差異約155億元，長(zhǎng)虹2008年可能存在同時(shí)虛增營(yíng)業(yè)收入和成本、費(fèi)用上百億元。律師提供的一份材料中指出，長(zhǎng)虹2008年年報(bào)(合并)中披露的營(yíng)業(yè)成本(2304652.63萬(wàn)元)、銷(xiāo)售費(fèi)用(298553.91萬(wàn)元)、管理費(fèi)用(114800.62萬(wàn)元)，計(jì)算得出三項(xiàng)合計(jì)為2718007.16萬(wàn)元，但通過(guò)年報(bào)披露的采購(gòu)金額等信息分析計(jì)算，上述三項(xiàng)費(fèi)用合計(jì)金額約為1166326.47萬(wàn)元，中間存在大約155億元的差距。兩位律師指出，這一是可能長(zhǎng)虹2008年隱瞞約155億元的利潤(rùn)，但可能性較小，另一種可能則是四川長(zhǎng)虹2008年可能存在同時(shí)虛增營(yíng)業(yè)收入和成本、費(fèi)用上百億元。2010年2月25日，媒體刊出《被指虛增銷(xiāo)售收入50億四川長(zhǎng)虹10年財(cái)務(wù)迷蹤》一文，所謂的長(zhǎng)虹“財(cái)務(wù)門(mén)”事件由此開(kāi)始鬧得沸沸揚(yáng)揚(yáng)。長(zhǎng)虹前員工范德均實(shí)名舉報(bào)長(zhǎng)虹公司虛報(bào)銷(xiāo)售收入50億，而在其之前，亦有多位專家對(duì)四川長(zhǎng)虹財(cái)務(wù)報(bào)表真實(shí)性提出質(zhì)疑。長(zhǎng)虹公司財(cái)務(wù)管理方面主要有三個(gè)疑點(diǎn)：1.存貨方面：長(zhǎng)虹的存貨在1997年彩管大戰(zhàn)的時(shí)候增加，這屬于正常情況。1997年之后存貨沒(méi)有下降還有上升趨勢(shì)，但是他們的存貨跌價(jià)準(zhǔn)備并沒(méi)有隨著存貨量的上升而增加。2.應(yīng)收帳款方面：1998年彩管大戰(zhàn)的時(shí)候，長(zhǎng)虹的應(yīng)收帳款正常增加，但是1998以后應(yīng)收帳款不跌反升，長(zhǎng)虹沒(méi)有按照程序計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。3.短期投資方面：從2000年開(kāi)始，長(zhǎng)虹辦理了一個(gè)高達(dá)10億的代客理財(cái)，代客理財(cái)應(yīng)該計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備，但是長(zhǎng)虹沒(méi)有按照程序計(jì)提短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備。根據(jù)長(zhǎng)虹的報(bào)表可以發(fā)現(xiàn)，他2000年有99.92%的一年期應(yīng)收帳款，2001年有99.80%，2002年有99.76％都不計(jì)提，而這些應(yīng)收帳款從來(lái)沒(méi)有收回過(guò)。

通過(guò)多方的證據(jù)和分析，可以看出長(zhǎng)虹公司舞弊的主要方法為多計(jì)應(yīng)收賬款：由于虛列銷(xiāo)售收入，導(dǎo)致應(yīng)收賬款虛列；或者應(yīng)收賬款少提或者不提備抵壞賬，導(dǎo)致應(yīng)收賬款變現(xiàn)價(jià)值和相關(guān)資產(chǎn)虛增。長(zhǎng)虹公司多計(jì)應(yīng)收賬款的渠道主要為以下四個(gè)：1．提前確認(rèn)收入自2001年以來(lái)，長(zhǎng)虹應(yīng)收賬款余額直線上升。與此同時(shí)，主營(yíng)收入在2002年雖有起色，但遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如應(yīng)收賬款增長(zhǎng)的快。長(zhǎng)虹2002年收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)主要得益于出口收入的猛增，據(jù)長(zhǎng)虹執(zhí)行副總裁李克興稱，2002年出口開(kāi)始迅猛增長(zhǎng)，從2001年的1.04億美元猛增到7.8億美元。對(duì)于應(yīng)收賬款余額增長(zhǎng)過(guò)快的問(wèn)題，長(zhǎng)虹電子集團(tuán)董事長(zhǎng)兼總經(jīng)理倪潤(rùn)峰作出這樣的解釋：長(zhǎng)虹是2001年開(kāi)始與APEX合作的。他坦承現(xiàn)在由APEX中介出口的資金確實(shí)有四成沒(méi)有收回，但按慣例，與海外中介企業(yè)合作，一般會(huì)有二至六個(gè)月的還款期，APEX尚未償還的四成資金中絕大部分仍未超過(guò)信用付款期限，而且還有支票擔(dān)保。這一事實(shí)表明長(zhǎng)虹計(jì)入財(cái)務(wù)報(bào)表的利潤(rùn)中有很大一部分是未確認(rèn)的收入，也就是應(yīng)收賬款。提前確認(rèn)的收入不一定能在將來(lái)實(shí)現(xiàn)，這樣是有很大風(fēng)險(xiǎn)的，也就構(gòu)成了賬實(shí)不符。2.偽造承兌匯票有舉報(bào)材料稱，1998年四川長(zhǎng)虹的財(cái)務(wù)報(bào)表顯示，該年度應(yīng)收商業(yè)承兌匯票71份，共計(jì)22.5億元，均為四川長(zhǎng)虹作假的結(jié)果。在1998年四川長(zhǎng)虹財(cái)務(wù)報(bào)表大額應(yīng)收票據(jù)列示表中，高達(dá)4.658億元的上海英達(dá)商業(yè)公司商業(yè)承兌匯票事實(shí)上是上海英達(dá)商業(yè)公司應(yīng)四川長(zhǎng)虹要求開(kāi)具，但是上海英達(dá)沒(méi)有提過(guò)貨，也沒(méi)有銷(xiāo)售和入庫(kù)，也不是預(yù)付款，公司多次向四川長(zhǎng)虹討要未果，也沒(méi)有給出不予歸還的解釋。此外，在四川長(zhǎng)虹1998年的財(cái)務(wù)報(bào)表中，顯示其對(duì)重慶百貨大樓1998年末的應(yīng)收票據(jù)為6.658億元。而在當(dāng)年重慶百貨自己的財(cái)務(wù)報(bào)表中，應(yīng)付票據(jù)僅為9494萬(wàn)元。兩家上市公司的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)完全不相符。事實(shí)證明：四川長(zhǎng)虹多次通過(guò)幾個(gè)大的代理商通過(guò)虛假提貨和虛假財(cái)務(wù)記賬的方式將銷(xiāo)售收入虛增了數(shù)十億元。3.暗渡陳倉(cāng)長(zhǎng)虹的一家子公司長(zhǎng)虹新藝的所有實(shí)物資產(chǎn)、貨幣資金、存貨以及固定資產(chǎn)共計(jì)1600萬(wàn)，長(zhǎng)虹向長(zhǎng)虹新藝投資1個(gè)億，長(zhǎng)虹新藝實(shí)際收到8000萬(wàn)，長(zhǎng)虹新藝拿著這8000萬(wàn)去購(gòu)買(mǎi)固定資產(chǎn)，或者變成存貨、貨幣資產(chǎn)，總共只有1600萬(wàn)，6400萬(wàn)資本金去向不明。長(zhǎng)虹向長(zhǎng)虹新藝投資1個(gè)億，損失了8400萬(wàn)。長(zhǎng)虹新藝有8000萬(wàn)的應(yīng)收帳款，但長(zhǎng)虹2003年報(bào)中，在關(guān)聯(lián)方應(yīng)收應(yīng)付款余額項(xiàng)中指明：長(zhǎng)虹對(duì)長(zhǎng)虹新藝無(wú)應(yīng)付帳款。大量的銀行貸款、貨幣現(xiàn)金就是通過(guò)這些子公司以應(yīng)收帳款的形式，轉(zhuǎn)移到第三者手中，然后再把子公司倒閉。子公司因?yàn)閷?duì)其資料公布的要求沒(méi)有上市公司嚴(yán)格，隱蔽性高，就成了暗中轉(zhuǎn)移資金的目的地。長(zhǎng)虹公司通過(guò)應(yīng)收賬款，巧妙地將貨款轉(zhuǎn)移至子公司，再利用子公司隱蔽性好的特點(diǎn)進(jìn)一步將資金轉(zhuǎn)走，最后銀行債權(quán)追索無(wú)門(mén)，而長(zhǎng)虹來(lái)自子公司的應(yīng)收帳款則不斷上升。4.重復(fù)記錄旺季銷(xiāo)售收入四川長(zhǎng)虹1997年度銷(xiāo)售收入賬務(wù)截止日期實(shí)際為1998年1月31日，將1998年1月1日到1月31日春節(jié)銷(xiāo)售旺季近20億的銷(xiāo)售收入計(jì)算到了1997年度，這20億彩電銷(xiāo)售增值稅發(fā)票的票面開(kāi)票日期均為1997年12月31日。但是這部分銷(xiāo)售收入在1998年度以變通的方式再度被計(jì)入年報(bào)。四川長(zhǎng)虹1998年年度財(cái)務(wù)報(bào)表顯示，會(huì)計(jì)年度為公歷1998年1月1日至12月31日。但據(jù)舉報(bào)材料稱，1998年長(zhǎng)虹再次如法炮制，將1999年1月的部分旺季銷(xiāo)售收入計(jì)入1998年年報(bào)。湖南邵東工業(yè)品集團(tuán)公司在國(guó)家某行政機(jī)關(guān)處備案的《長(zhǎng)虹公司98返利及代理費(fèi)結(jié)算表》顯示，四川長(zhǎng)虹1998年的會(huì)計(jì)年度截止至1999年1月10日。這樣一來(lái)，原本的收入被重復(fù)計(jì)入財(cái)務(wù)報(bào)表，自然導(dǎo)致銷(xiāo)售收入和利潤(rùn)上升。舞弊是市場(chǎng)中難以根除的頑癥，企業(yè)經(jīng)營(yíng)總是伴隨著財(cái)務(wù)舞弊。從我國(guó)虛報(bào)巨額利潤(rùn)、欺騙投資者的瓊民源案件，編造子虛烏有暴利故事的“銀廣夏陷阱”，三年內(nèi)收入劇增3300倍的格林柯?tīng)柹裨挘矫绹?guó)安然公司、世通公司、施樂(lè)公司等財(cái)務(wù)造假經(jīng)典案例，上市公司舞弊的丑聞比比皆是。這些案例給人們帶來(lái)了很大的危機(jī)感，也使得公司治理和規(guī)范尤為迫切。四川長(zhǎng)虹“財(cái)務(wù)門(mén)”事件告訴我們：公司財(cái)務(wù)治理需要更完善的監(jiān)督和保障，造假帶來(lái)的是一時(shí)的暴利，但卻會(huì)損害大眾的利益，舞弊者自身也終難逃法網(wǎng)。公司首先需要建立健全財(cái)務(wù)制度，完善現(xiàn)行的財(cái)務(wù)核算制度、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及內(nèi)部控制制度：健全的內(nèi)部控制制度能有效防止財(cái)務(wù)造假與舞弊，從而保證財(cái)產(chǎn)資料的合法、真實(shí)、完整；其次要完善公司治理結(jié)構(gòu)：上市公司應(yīng)建立起公司內(nèi)部有效的制衡、約束和監(jiān)督檢查機(jī)制，建立嚴(yán)格的會(huì)計(jì)核算制度，內(nèi)部正規(guī)管理；最后應(yīng)加強(qiáng)社會(huì)監(jiān)督，建立健全監(jiān)督體系：企業(yè)內(nèi)部需建立起合理、科學(xué)、有序的財(cái)務(wù)約束機(jī)制，同時(shí)，外部各主管財(cái)政機(jī)關(guān)、各審計(jì)機(jī)關(guān)應(yīng)根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)對(duì)上市公司企業(yè)財(cái)務(wù)收支的真實(shí)、合法和效益進(jìn)行審計(jì)監(jiān)督，加大