北京德恒（南昌）律師事務所關于2020年XXX公司公司債券發行之法律意見書__________年_________月_________日地址：_____________________________郵編：_____________________________電話：_____________________________傳真：_____________________________北京德恒（南昌）律師事務所關于2020年XXX公司公司債券發行之法律意見書（2020）律法意號致：XXX公司北京德恒（南昌）律師事務所（以下簡稱“本所”）接受XXX公司（以下簡稱“發行人”）的委托，就發行人申請發行“2020年XXX公司公司債券”事宜（以下簡稱“本次發行”），擔任發行人的特聘專項法律顧問，出具《北京德恒（南昌）律師歩務所關于2020年XXX公司公司債券發行之法律意見書》（以下簡稱“《法律意見書》”）。本所根據《中華人民共和國公司法》、《中華人民共和國證券法》、《企業債券管理條例》、《國家發展改革委關于進一步改進和加強企業債券管理工作的通知》（發改財金[2004]1134號）、《國家發展改革委關于推進企業債券市場發展、簡化發行核準程序冇關步項的通知》（發改財金[2008]7號）、《國家發展改革委辦公廳關于進一步規范地方政府投融資平臺公司發行債券行為有關問題的通知》（發改辦財金[2010]2881號）、《國務院關于加強地方政府融資平臺公司管理有關問題的通知》（國發[2010]19號）、《國家發展改革委辦公廳關于進一步強化企業債券風險防范管理有關問題的通知》（發改辦財金[2012]3451號）、《關于制止地方政府建法違規融資行為的通知》（財預[2012]463號）、《國家發展改革委辦公廳關于充分發揮企業債券融資功能支持重點項目建設促進經濟平穩較快發展的通知》（發改辦財金[2015]1327號）等有關法律、法規和規范性文件的規定，按照律師行業公認的業務標準、道德規范和勤勉盡職精神，對本期債券發行的有關事實和所有文件資料進行法律核査和驗證，按照《企業債券審核工作手冊》的指引編制《法律意見書》.目錄TOC\o"1-3"\h\u16578釋義 釋義如無另外說明，以下詞條在《法律意見書》中定義如下:本所北京德恒（南昌）律師事務所。適當情形下亦可指本所經辦律師發行人、公司、XX投資XXX投資有限公司（統一社會信用代碼為）,曽用名“XXX公司”、“XXX公司”本期債券發行人發行的總額為人民幣XX元的"2020年XXX公司公司債券”本次發行本期債券的發行簿記建檔由發行人與簿記管理人確定本期債券的票面利率簿記建檔區間，投資者直接向簿記管理人發出申購訂單，簿記管理人負責記錄申購訂單，最終由發行人與簿記管理根據申購情況確定本期債券的最終發行利率的過程市監局、工商局市場監督管理局發改委發展和改革委員會中國證監會中國證券監督管理委員會簿記管理人、主承銷商、XXX證券XXX證券公司承銷團成員本期債券的主承銷商為XXX證券公司，分銷商為XXX證券公司、XXX證券公司。債權代理人XXX銀行XXXXXX會計師事務所有限公司XXXXXXX資信評估有限公司擔保人、XXX擔保XXX融資擔保集團有限公司《證券法》《中華人民共和國證券法》及其修訂《公司登記條例》《中華人民共和國公司登記管理條例》及其修訂《債券條例》《企業債券管理條例》《債券管理通知》《國家發展改革委關于進一步改進和加強企業債券管理工作的通知》（發改財金[2004]1134號）《債券簡化通知》《國家發展改革委關于推進企業債券市場發展、簡化發行核準程序有關事項的通知》（發改財金[2008]7號）《債券發行指引》《國家發展改革委辦公廳關于印發<印發公司債券發行指引>的通知》（發改財金[2015]755號）《簡化申報意見》《國家發展改革委辦公廳關于簡化企業債券審報程序加強風險防范和改革監管方式的意見》（發改辦財金[2015]3127號）《債券融資通知》《國家發展改革委辦公廳關于充分發揮企業債券融資功能支持重點項目建設促進經濟平穩較快發展的通知》（發改辦財金[2015]1327號）《法律意見書》本所出具的（2020）律法意XXX號《北京德恒（南昌）律師事務所關于2020年XXX公司公司債券發行之法律意見書》《審計報告》XXX會計師事務所出具的發行人2017年、2018年及2019年的《審計報告》《申報財務報告》《審計報告》審計的發行人財務報表，包括2017年12月31日、2018年12月31日、2019年12月31日的合并及母公司資產負債表，2017年度、2018年度、2019年度的合并及母公司利潤表，合并及母公司所有者權益變動表和合并及母公司現金流量表以及財務報表附注《募集說明書》發行人根據有關法律、法規為發行本期債券而制作的《2020年XXX公司公司債券募集說明書》《承銷協議》發行人與主承銷商簽署的《XXX公司公司債券承銷協議》《債權代理協議》發行人與債權代理人的《債權代理協議》《募集資金專項賬戶監管協議》發行人與XXX銀行簽訂的《募集資金專項賬戶監管協議》《償債資金監管協議》發行人與XXX銀行簽訂的《償債資金專項賬戶監管協議》《債券持有人會議規則》發行人與作為債權代理人的XXX銀行簽訂的《債券持有人會議規則》余額包銷承銷團成員按承銷團協議所約定的各自承銷本期債券的份額，在發行期結束后，將各自未售出的債券全部自行購入，并按時、足額劃撥本期債券各自承銷份額對應的款項《評級報告》XXX出具的《XXX公司2020年公司債券信用評級報告》《公司章程》如無特別說明，指發行人現行有效的《XXX公司章程》報告期或最近三年2017年度、2018年度、2019年度工作日XXX銀行的對公營業日（不包括中國的法定及政府指定節假日或休息日）元人民幣元聲明為出具《法律意見書》，本所特作如下聲明:一、本所及經辦律師依據《證券法》、《企業債券管理條例》等有關法律、法規和國務院、國家發改委的有關規定，按照律師行業公認的業務標準、道徳規范和勤勉盡責精神，出具《法律意見書》。二、為出具《法律意見書》，發行人已保證向本所提供了為出具《法律意見書》所必需的、真實的原始書而材料、副本材料或者口頭證言并保證副本材料或復印件與原件一致，文件材料上的簽名和蓋章均是真實的。三、對《法律意見書》至關重要而又無法得到獨立證據支持的事實，本所依賴于有關政府部門、發行人或其他有關單位出具的證明文件或書面說明發表法律意見。四、本所已依據《企業債券法律意見書編報規則》、《企業債券發行信息披露指引》的規定及《法律意見書》出具日以前己發生或存在的事實和我國現行法律、法規和國家發改委的有關規定發表法律意見.五、本所已嚴格履行法定職責，遵循了勤勉盡責和誠實信用原則，對發行人的行為以及本次發行的合法、合規、真實、有效進行了充分的核企驗證，保證《法律意見書》不存在虛假記載、誤導性陳述及重大遺漏。六、本所同意將《法律意見書》作為發行人報備公開發行企業債券所必備的法律文件，隨同其他材料一同上報，并愿意承擔相應的法律責任。七、本所同意發行人部分或全部在募集說明書中自行引用或按國家發改委審核要求引用《法律意見書》的內容，但發行人作上述引用時，不得因引用而導致法律上的歧義或曲解。八、本《法律意見書》僅供發行人為本次發行之目的使用，不得用作任何其他目的.。基于上述聲明，本所現就發行人本次發行發表法律意見如下：正文一、本次發行的批準與授權經核査，為本次發行，發行人己履行了如下批準與授權程序：1、 XXX年XX月XX日，發行人召開董事會，通過《2019年XXX有限公司公司債券發行方案（草案）》，同意公司向國家發改委申請發行總額不超過人民幣XXX元的公司債券（最終發行額度以批復為準），發行方案報浮梁縣財政局批準后方可實施。2、 XXX年XX月XX日，浮梁縣財政局出具《關于同意XXX公司公開發行公司債券的批復》（XX財發[2019]XX號），同意發行人申請發行不超過人民幣XXX元，期限不超過XX年的公司債券。同意發行人的《2019年XXX公司企業債券發行方案》，授權董事會根據相關法律、法規及其他規范性文件的要求最終確定并實施本期債券發行方案及其他相關事宜。根據有關法律、法規、規范性文件以及《公司章程》等規定，發行人內部決策機構已依法作出批準本次發行的決議或批復，發行人權力機構授權執行機構辦理有關發行事宜，發行人上述決議及批復內容合法有效，授權內容、范圍、程序合法有效。本次發行尚待獲得國家發改委的核準。綜上所述，本所認為，本次發行已合法、有效地獲得目前所需的各項內部批準與授權。本次發行尚待獲得國家發改委的核準。二、發行人本次發行的主體資格（一）發行人的基本情況發行人設立于XXXX年XX月XX日，系經浮梁縣市監局準予設立登記的有限責任公司。發行人現持有浮梁縣市監局XXXX年XX月XX日頒發的《營業執照》。根據企業信用信息公示系統公示信息及發行人《營業執照》、《公詞章程》，發行人基本信息如下:名稱類型統一社會信用代碼注冊資本法定代表人住所經營范圍股權結構股東出資額（萬元）出資比例據此，本所認為，發行人系依法設立的國有控股有限責任公司。（二）發行人依法有效存續1、根據發行人的工商登記檔案，發行人的歷史沿革如下：（1）XXXX年XX月，發行人成立，注冊資本XXXX萬元根據浮梁縣人民政府XXXX年月日第次常務會議紀要及浮梁縣人民政府于年月日作出的批復，發行人于年月日在浮梁工商局注冊成立，成立時的公司名稱為XXXX公司。發行人成立時的注冊資木為人民幣XXX萬元，根據XXX任會計師事務所于年月日出具的“會驗字（）第號”《驗資報吿》，“截至年月日止，貴公司（籌）已收到浮梁縣財政局繳納的注冊資本合計為人民幣XXX萬元整。全部以貨幣出資。”年月日，浮梁縣工商局核發發行人的營業執照，發行人成立時的股權結構如下：股東名稱出資額（萬元）股權比例（2）XXXX年XX月，發行人注冊資本增至XX萬元年月日，浮梁縣財政局作出《XXXX公司股東増資決議》，同意公司追加注冊資本980萬元.年月日，浮梁縣財政局簽署公司章程修正案。根據XXX會計師事務所于年月日出具“會驗字（）第號”《驗資報告》，“截至年月日止，貴公司已收到浮梁縣財政局繳納的新増注冊資本合計為人民幣XXXX萬元整,全部以貨幣出資。”浮梁縣工商局核準發行人的本次變更。本次變更完成后，發行人的股權結構如下:股東名稱出資額（萬元）股權比例（3）XXXX年XX月,發行人第一次更名2007年9月28日，浮梁縣財政局出具《關于 XXX公司修改章程的函》。同意發行人更名為XXXX公司。浮梁縣工商局核準發行人的本次變更。（4）XXXX年XX月，發行人注冊資本增至XXX萬元年月日，浮梁縣財政局岀具《XXX公司股東會議紀要》，同意將XXXX作為投資轉給發行人。年月日，浮梁縣財政局簽署公司章程修正案。年月日，XXX會計師事務所出具“會師（）驗字第號”《驗資報吿》，“截至年月日，貴公司已收到浮梁縣財政局繳納的新増注冊資本（實收資本）合計人民幣XXXX萬元整。浮梁縣工商局核準發行人的本次變更.本次變更完成后，發行人的股權結構如下：股東名稱出資額（萬元）股權比例（5）XXXX年XX月，發行人注冊資本増至XXXX萬元年月日，浮梁縣財政局作出股東決定，同意將公司注冊資本由原來的XXXX萬元増加至XXXX萬元.年月日，浮梁縣財政局簽署新的公司章程。根據XXXX會計師事務所出貝的“會驗字（）第號”《驗資報吿》，“截至年月日止，貴公司已收到浮梁縣財政局繳納的新増注冊資本合計為人民幣XXXX萬元整，均以貨幣出資。”浮梁縣工商局核準發行人的本次變更。本次變更完成后，發行人的股權結構如下：股東名稱出資額（萬元）股權比例（6）XXXX年XX月，發行人第二次更名年月日，浮梁縣財政局作出股東決定，同意發行人更名為“XXX公司”年月日，浮梁縣工商局核準發行人的本次變更。（7）XXXX年XX月，發行人增加注冊資本增至XXXX萬元年月日，公司股東變更為浮梁縣財政局和XXX公司，其中浮梁縣財政局持有發行人XX%的股權，XXX公司持有公司XX%的股權。浮梁縣工商局核準發行人的本次變更。本次變更完成后，發行人的股權結構如下：股東名稱出資額（萬元）股權比例據此，本所認為，發行人的設立及歷次變更均符合法律、法規及規范性文件的規定。2、根據發行人聲明并經核査，發行人已經向工商行政管理部門報送2018年度、2019年度年度報告，并通過企業信用信息公示系統向社會公示。根據《申報財務報吿》、發行人聲明并經核査，截至《法律意見書》出具之日，發行人不存在資不抵債、不能清償到期債務或者明顯缺乏淸償能力的情形，沒有需要終止經營的情形出現，不存在根據法律、法規、規范性文件及《公司章程》的規定需要終止的情形。據此，本所認為，發行人依法有效存續，不存在《公司法》等法律、法規、規范性文件以及《公司章程》規定需要終止的情形。綜上所述，本所認為，發行人具備本次發行的主體資格。三、本次發行的實質條件（一）主體資格如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資格”所述，發行人系在中國境內依法設立并有效存續的國有控股有限責任公司，未出現需要終止的情形.據此，本所認為，發行人主體資格符合《公司法》、《證券法》和《債券條例》的有關規定。（二）凈資產規模根據《申報財務報告》，截至2019年12月31日.發行人凈資產總額為XXXX元（合并報表數據，下同）。據此，本所認為，發行人凈資產不低于6,000萬元，符合《證券法》笫十六條第一款第（一）項、《債券條例》第十二條第（一）項、《企業債券管理工作的通知》第三條第（一）第二項、《企業債券簡化程序的通知》第二條第（一）項等關于凈資產規模的相關規定。（三）累計債券余額根據《募集說明書》，發行人本期債券發行額不超過XXX元。根據《申報財務報告》,發行人此前未發行過公司債券。截至2019年12月31日，發行人所有者權益為XXXX元，發行人發行本期債券后的累計債券余額占發行人所有者權益的XX%，未超過發行人所有者權益的40%；發行人不存在將公立學校、公立醫院、公園、事業單位資產等公益性資產和儲備土地作為資本注入的情況。據此，本所認為，本期債券發行符合《證券法》第十六條第一款第（二）項、《債券條例》第十六條、《企業債券管理工作的通知》第三條第（一）款第八項、《企業債券簡化程序的通知》第二條第二款的規定。（四）財務會計制度XXX會計師事務所對發行人2017年度-2019年度的財務報表進行了審計，并出具了標準無保留意見的《審計報告》。根據《審計報吿》，發行人財務報表在所有重大方面按照企業會計準則的規定編制，公允反映了發行人2017年度-2019年度的財務狀況以及經營成果和現金流量。據此，本所認為，發行人的財務會計制度符合國家有關規定。（五）本期債券的利率根據《募集說明書》，本期債券為X年期固定利率債券，票而利率為Shibor基準利率加上基本利差，Shibor基準利率為本期債券申購和配售辦法說明公告日前5個工作日一年期上海銀行間同業拆放利率（Shibor）的算術平均數（四舍五入保留兩位小數）。本期債券的最終基本利差和票面年利率將根據簿記建檔結果確定，并報國家有關主管部門備案，在本期債券存續期內固定不變。本期債券采用單利按年計息，不計復利。據此，本所認為，本期債券發行時利淬不會超過國務院規定的利率水平，符合《證券法》第十六條第一款第（五）項、《企業債券簡化程序的通知》第二條第（五）項等相關規定。（六）最近三年平均可分配利潤（凈利潤〉與償債能力根據《申報財務報告》，發行人2017年度、2018年度和2019年度凈利潤分別為XXX元、XXX元和XXX元，三年平均凈利潤為XXX元。發行人最近三年連續盈利，根據本所律師合理判斷，最近三年平均可分配利潤（凈利潤）足以支付本期債券一年的利息。據此，本所認為，發行人最近三年連續盈利，最近三年平均可分配利潤（凈利潤）足以支付本期債券一年的利息.符合《證券法》第卜六條第一款第（三）項、《債券條例》第十二條第（三）項和第（四）項、《企業債券管理工作的通知》第三條第（一）款第三項和第四項、《企業債券簡化程序的通知》第二條第（三）款等相關規定。（七）募集資金的投向根據《募集說明書》，本期債券募集資金XXX元，其中XXX元用于XXX建設項目，XXX元用于補充流動資金。本期債券募集資金投向項目已獲相關部門的核準或批復，詳見本《法律意見書》“十三、（一）發行人募集資金用途”。XXX建設項目總投資XXX元，擬使用募集資金XXX元，募集資金占總投資的XX%。本期債券募集資金投向項目使用募集資金沒有超過項目總投資的70%，符合《充分發揮企業債券融資功能的通知》、《公司債券發行指引》的要求。使用募集資金XXX元用于補充流動資金，不超過發債規模的40%，符合《簡化企業債券審報程序的意見》第（七）條的規定。根據發行人的承諾，本期債券募集資金將不會用于彌補虧損和非生產性支出，不會用于房地產買賣、股票買賣和期貨變易等與企業生產經營無關的風險性投資，不會用于具有完全公益性的社會事業項目，如體育中心、藝術館、博物館、圖書館等項目的建設。據此，本所認為，本次發行的募集資金用途符合《充分發揮企業債券融資功能的通知》第（六）款、《公司債券發行指引》、《簡化企業債券審報程序的意見》的相關規定。（八）禁止發行企業債券的情形經核査，發行人此前未發行過公司債券。根據發行人聲明并經核查，發行人不存在《證券法》、《債券條例》、《企業債券管理工作的通知》及《企業債券簡化程序的通知》等規定的如下情形：1、前一次公開發行的公司債券尚未募足等情形；2、己公開發行的公司債券存在延退支付本息的情形，或其他仍處于繼續狀態的債務違約或延遲支付本息的事實；3、改變公開發行公司債券所募資金的用途；4、最近三年存在重大違法違規行為；5、存在重大訴訟、仲裁、行政處罰或其它可以預見的影響發行人償付本期債券能力的情形。據此，本所認為，發行人不存在法律法規、規范性文件規定的禁止發行企業債券的情形。（九）本次發行涉及的中介機構為本期債券的發行，發行人分別聘請了主承銷商、財務審計機構、信用評級機構、律師事務所，該等中介機構的資格資質情況如下:1、主承銷商為發行本期債券，發行人聘請了XX證券為主承銷商，并與之簽署了《承銷協議》,對本期債券承銷方面的重要事宜均進行了詳細約定，其形式和內容均符合法律法規的規定，合法、有效并具有法律約束力。本期債券由承銷團以余額包銷的方式進行承銷。XX證券現持有XX省工商局頒發的《營業執照》（統一社會信用代碼為XXXX）.中國證監會頒發的《中華人民共和國經營證券業務許可證》（編號：XXXX）。經核査，其已經承擔過2000年以后下達規模的企業債券發行主承銷商。2、財務審計機構XX會計師事務所對發行人2017、2018和2019年度的財務報表進行了審計，并出具了標準無保留意見的《審計報告》。XX會計師事務所持有XX市工商局核發的注冊號為XXXX的《營業執照》、XX市財政局核發的《會計師事務務所執業死證書》（證書序號：XXXX）、中華人民共和國財政部和中國證監會頒發的《會計師事務所證券、期貨相關業務許可證》（證書序號：XXXX）.3、信用評級機構為發行本期債券，發行人聘請XX資信評估有限公司對本期債券進行信用評級并出具《評級報告》XX資信評估有限公司持有XX市市場監督管理局頒發的《營業執照》（統一社會信用代碼為XXXX）.根據中國人民銀行《關于中國誠信證券評估有限公吋等機構從事企業債券信用評級業務資格的通知》（銀發［1997]547號）、依據2008年9月22日國家發展和改革委員會財政金融司的《關于同意XX資信評估有限公司開展企業債券評級業務的復函》，XX具有開展企業債券評級業務資格。經核查，XX己經承擔過2000年以后下達企業債券發行規模的企業債券評級業務。4、律師事務所為發行本期債券，發行人聘請本所為本次發行的專項法律顧問并為本次發行出具《法律意見書》。本所現持有江西省司法廳頒發的《律師事務所執業許訶證》（證號XXXX），具有為本次發行進行資格審査、提供法律認證并出具法律意見書的資格。據此，本所認為，為本次發行提供服務的主承銷商、財務審計機構、信用評級機構、律師事務所等中介機構具備從事企業債券發行業務的相關資格。綜上所述，本所認為,發行人本期債券發行符合《證券法〉、《債券條例》、《有關事項的通知》和《債券管理通知》、《公司債券發行指引》等有關法律、法規及其他規范性文件規定的有關債券發行的實質條件。四、發行人的設立、股東（實際控制人）（一）發行人的設立如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資格”所述，發行人系依據浮梁縣人民政府年月日第次常務會議紀要和浮梁縣人民政府于年月日作出的批復決定成立。并于年月日經浮梁縣工商局核準設立登記的有限責任公司。發行人設立時注冊資本為400萬元，實收資本為400萬元。本次出資經XXX會計師事務所于年月日出具的“會驗字（）第號”《驗資報告》予以審驗，岀資方式為貨幣。發行人設立的程序、資格、條件、方式符合當時法律、法規和規范性文件的規定，并得到有權部門的批準。發行人設立時的章程，即《XXX公司章程》經發行人設立時的股東簽署同意。經核查，該章程內容符合當時有關法律、法規和規范性文件的規定，不會因此引致發行人設立行為存在潛在糾紛。據此，本所認為，發行人設立的程序、資格、條件、方式等符合當時法律、法規和規范性文件的規定，并經企業法人登記主管機關核準登記注冊；設立時章程內容符合有關法律、法規和規范性文件的規定，不會因此引致發行人設立行為存在潛在糾紛；發行人設立時履行了注冊資本驗證程序，符合當時法律、法規和規范性文件的規定。（二）發行人的股東（實際控制人）如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資擠”所述，截至《法律意見書》岀具日，浮梁縣財政局、XXX公司系發行人的股東，浮梁縣政府系發行人的控股股東、實際控制人。經核查，浮梁縣財政局、XXX公司依法存續，具有法律、法規和規范性文件規定擔任股東及進行出資的資格。浮梁縣財政局、XXX公司作為發行人的股東，依法存續，其住所位于中國境內，出資比例符合有關法律、法規和規范性文件的規定。根據《申報財務報告》，發行人實收資本為XXX萬元。經核査，發行人股東投入發行人的資產己由發行人股東轉移給發行人，該等出資產權關系清晰，不存在法律障礙或風險。經査詢企業信用信息系統的公示信息，浮梁縣財政局、XXX公司所持發行人股權不存在被質押的情形。據此，本所認為，浮梁縣財政局、XXX公司依法存續，作為發行人的股東，具有《中華人民共和國企業國有資產法》規定的擔任股東和岀資人的資格；發行人的股東人數、住所、出資比例符合有關法律、法規和規范性文件的規定；股東投入發行人的資產產權關系清晰.將該等資產投入發行人不存在法律障礙；股東投入發行人的資產已由股東轉移給發行人，不存在法律障礙或風險。綜上所述，發行人設立的程序、資格、條件、方式等符合當時法律、法規和規范性文件的規定，并經企業法人登記主管機關核準登記注冊；設立時章程內容符合有關法律、法規和規范性文件的規定，不會因此引致發行人設立行為存在潛在糾紛，發行人設立過程中履行了注冊資本驗證程序，符合當時法律、法規和規范性文件的規定。發行人的股東依法存續，具有法律、法規和規范性文件規定的擔任股東和進行出資的資格；發行人的股東人數、住所、出資比例符合有關法津、法規和規范性文件的規定，股東投入發行人的資產產權關系清晰，將該等資產投入發行人不存在法律障礙，股東投入發行人的資產已由股東轉移給發行人，不存在法律障礙或風險。五、發行人的獨立性（一）發行人業務的獨立性根據發行人聲明并經核査，發行人主要業務為XXX和XXX等，主要職能是按照政府的規劃，加快韶山高新技術產業開發區范圍內所有配置用地的土地征拆、整理、開發，不屬于生產型企業。發行人自營業務，未將部分或全部業務委托、承包或租賃給發行人股東及其關聯方經營，不存在業務依賴于股東及其關聯方的情形。發行人建立了健全的企業法人治理結構和內部治理結構，其經營行為均履行了必要的決策程序。不存在受發行人股東及關聯方非法干預的情形.如《法律意見書》“七、關聯交易和同業競爭”所述，發行人最近三年與股東及其關聯方未發生顯失公平的關聯交易，發行人股東及其美聯方未直接或者間接從事與發行人業務相同或類似的經營活動，發行人與股東及其關聯方之間不存在同業競爭。據此，本所認為，發行人業務獨立于股東及其他關聯方。（二）發行人的資產獨立完整性如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資格”所述，發行人設立及歷次注冊資本增加時的股東出資均已由驗資機構進行驗證，注冊資本已足額繳納.如本《法律意見書》“八、發行人的主要財產”所述，發行人擁有經營所需資產，產權關系清晰，不存在依賴股東及其關聯方的情形。根據《申報財務報告》、發行人聲明并經核査，發行人對其擁有的資產有完全的控制和支配權，不存在資產、資金及生產經營相關的其他資源被股東及其關聯方控制和占用而損害發行人利益的情形。據此，本所認為，發行人資產獨立完整。（三）發行人的人員獨立性根據發行人人事任免文件等資料，發行人的人事任免、員工聘用或解聘由具有相應權限的董事會、總經理或其他機構作出，發行人有權依法自行錄用和辭退職工。除必須由股東或政府主管單位批準任命的人員外，發行人具有獨立的勞動、人事權。發行人董事、監車及高級管理人員的兼職情況如下：序號姓名發行人職務（兼職）是否公務員任職情況1234567根據發行人提供的人員簡歷、工資薪金發放記錄憑證、有關批復、股東決定等文件，XXX因工作需要在發行人處兼職，兼任發行人監事職務，不存在未經批準兼職的情形。未在發行人處領取薪酬、獎金、津貼等報酬，未獲取發行人的股權和其他額外利益；該公務員所兼任職務實行任期制，連任未超過兩屆，且年齢未超過70周歲。發行人的部分董事、監事和髙級管理人員具有公務員身份，根據發行人出具的《XXX公司關于公司公務員兼職情況的說明》。該等公務員的任職均己取得必要的批準，且該等公務員未在發行人領取任何薪酬，符合《中華人民共和國公務員法》的規定。除由股東或政府主管單位任命的人員外，發行人的總經理、副總經理等高級管理人員未在發行人股東及其關聯企業中擔任螢事、監事以外的其他職務，未在股東及其關聯方領薪，發行人的財務人員未在發行人股東及其關聯方兼職或領薪。據此，本所認為，在發行人處兼任董事、監事職務的公務員的兼職情形符合《中華人民共和國公務員法》、《關于進一步規范黨政領導干部在企業兼職（任職）問題的意見》的規定，發行人的人員獨立。（四）發行人的機構獨立性根據《公司章程》，發行人依法設立了董事會和監事會等決策機構和監督機構，聘請了總經理、副總經理等高級管理人員，具有完整的法人治理結構。根據發行人聲明及其提供的資料，發行人建立了健全的內部經營管理機構，下設綜合管理辦公室、財務投融資部、資產運營部、招商部、工程建設部等職能部門，各部門職能明確。該等部門獨立行使經營管理職權，各司其職，不受股東、其他單位或個人的控制，與發行人股東及其關聯方之間不存在機構混同的情形。發行人擁有獨立的辦公場所，不存在合署辦公情形。據此，本所認為.發行人的機構獨立。（五）發行人的財務獨立性根據發行人聲明并經核査，發行人建立了獨立的財務核算體系，設立了獨立的財務部門，配備獨立的財務負責人及財務人員，設置了獨立的會計賬簿，發行人根據經營需要在授収范圍內獨立作出財務決策，股東及其關聯方未非法干預發行人的會計活動，發行人能夠獨立核算。發行人現持有編號為XXX的《開戶許可證》（核準號為XXX）。發行人在XXX銀行開立了獨立的基本存款賬戶（賬號為XXXX），不存在與其股東及其關聯方共用銀行賬戶的情形。發行人己取得統一社會信用代碼（代碼為XXXX）。根據相關規定無需另行辦理稅務登記。發行人能夠獨立進行納稅申報并依法履行納稅義務。不存在納稅受股東及其關聯方控制的情形，不存在與股東及其關聯方混合納稅的情形.據此，本所認為，發行人的財務獨立。（六）發行人面向市場自主經營的能力經核査，發行人具有獨立法人資格，擁有獨立資產，其經營活動在其核準的經營范圍內進行，法人治理結構完整，具有獨立面向市場的自主經營能力及風險承受能力。綜上所述，本所隊為，發行人的業務、資產、人員、機構、財務獨立，具有面向市場自主經營的能力。六、發行人的業務及資信狀況（一）發行人的經營范圍和經營狀況根據發行人的《營業執照》，發行人的經營范圍為：XXXX。（依法須經批準的項目,經相關部門批準后方可開展經營活動）。發行人的經營范圍己經當地工商行政部門核準登記，符合法律、法規和規范性文件的規定，發行人實際從事的業務沒有超出上述經營范圍。據此，本所認為，發行人己取得開展其經營業務所必須的授權、批準和登記，有權在其經營范圍內開展相關業務和經營活動，發行人的經營范困符合有關法律、法規和規范性文件的規定。（二）發行人在中國大陸以外經營業務的情況根據發行人聲明并經核査，發行人自設立以來未在中國大陸以外的其他國家或地區從事經營活動。（三）發行人的業務變更情況根據發行人的工商登記檔案，發行人備案的經營范圍及其變更如下：備案/變更日期經營范圍據此，本所認為，發行人經營范圍的歷次變更均已履行法定程序。（四）發行人主營業務突出根據發行人聲明并經核査，發行人主要業務為XXX和XXX等，主要職能是按照政府的規劃，加快浮梁縣范圍內所有配置用地的土地征拆、整理、開發。根據《申報財務報吿》并經核査，發行人主營業務收入包括市政工程代建收入、土地開發與整理收入。根據《申報財務報告》，發行人2019年度、2018年度、2017年度主營業務收入分別為XXX元、XXX元、XXX元，占當年度營業收入的比例分別為XX%、XX%和XX%。據此，本所認為，發行人的主營業務突出。（五）發行人的持續能力1、根據《申報財務報吿》并經核查，發行人存在持續經營記錄。2、根據發行人聲明并經核查，發行人的《營業執照》合法有效，且不存在可能導致其失效的潛在因素。3、根據發行人聲明并經核査，截至《法律意見書》出具之日，發行人未簽署過對其持續經營構成或可能構成法律障礙的協議、合同或文件。4、如本《法律意見書》“八、發行人的主要財產”所述，發行人的土地使用權、房產等主要資產不存在被査封、扣押、拍賣等司法或行政強制措施的情形，不存在產權糾紛或潛在糾紛，不存在影響發行人持續經營的情形。5、根據《申報財務報吿》并經核査，發行人不存在資不抵債、不能清償到期偵務或者明顯缺乏清償能力的情形，不存在《公司法》、《公司章程》等規定的終止事由?6、根據發行人聲明并經核查，發行人在報告期內未發生重大違法違規行為，不存在因重大行政處罰導致無法持續經營的情形.據此，本所認為，截至《法律意見書》出具之日，發行人不存在對其持續經營構成實質性法律障礙的情形。（六）發行人的資信狀況XX資信評估公司己對本期債券進行信用評級并出具了《評級報吿》，本期債券的信用等級為XX,發行人主體長期信用等級為XX，評級展望為穩定。綜上所述，本所認為，發行人已取得開展其經營業務所必須的授權、批準和登記，有權在其經營范圍內開展相關業務和經營活動，發行人的經營范圍符合有關法律、法規和規范性文件的規定；發行人未在中國大陸以外的其他國家或地區從事經營活動；發行人經營范圍的歷次變更均已履行法定程序，發行人的主營業務突出；截至《法律意見書》出具之日，發行人不存在對其持續經營構成實質性法律障礙的情形；本期債券的信用等級為XX,發行人主體長期信用等釵為XX，評級展望為穩定。七、關聯交易及同業競爭（一）持有發行人5%以上股權的關聯方如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資格”所述，發行人為國有控股有限責任公司，浮梁縣財政局持有發行人100%的股權。（二）報告期內重大關聯交易報告期內，發行人的關聯交易情形如下：發行人作為擔保方對關聯方提供的擔保：擔保方被擔保方擔保金額（元）擔保方式起始日終止日是否履行完畢（三）發行人與關聯方應收應付款項情況根據《申報財務報告》，截至2016年12月31日，發行人與關聯方應收應付款項情況如下：關聯方款項性質金額（元）發行人與浮梁縣財政局的應收賬款是由于正常的生產經營活動產生的應收賬款，發行人與XXX公司的其他應付款屬于往來款。上述關聯方應收應付款項均履行了相關決策程序，合法有效。發行人制定了《關聯交易管理制度》，明確規定了關聯方及關聯交易的審議權限、關聯交易的批準與決策程序以及關聯方審議關聯交易時的回避制度等公允決策程序。據此，本所認為，發行人的關聯方應收應付款項公允、決策合法。（四）發行人關聯交易公允決策的程序發行人制定了《關聯交易管理制度》，明確規定了關聯方及關聯交易的審議權限、關聯交易的批準與決策程序以及關聯方審議關聯交易時的回避制度等公允決策程序。（五）同業競爭發行人主要業務為XXX和XXX等，主要職能是按照政府的規劃，加快浮梁范圍內所有配置用地的土地征拆、整理、開發。經核査，截至《法律意見書》出具之日，除投資發行人外，發行人股東及其關聯方未直接從事以上主營業務，與發行人不存在同業競爭。綜上所述，本所認為，發行人制定了《關聯交易管理制度》，明確了關聯交易公允決策程序；發行人與其股東及關聯方之間不存在顯失公平的關聯交易，發行人與其股東及關聯方之間不存在同業競爭的情形。八、發行人的主要財產經核査，發行人的主要財產情況如下；（一）發行人的股權資產截至2016年12月31日，發行人擁有X個合并報表范圍內的子公司或孫公司，具體如下：1、發行人持有浮梁縣農業發展有限公司XXX萬元出資，占總出資額的XXX%,浮梁縣農業發展有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣農業發展有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍2、發行人持有江西萬平電子有限責任公司XXX萬元股權，占其出資總額的XX%。江西萬平電子有限責任公司的基本情況為：名稱江西萬平電子有限責任公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍3、發行人持有浮梁縣工業發展有限公司XXX萬元股權，占其出資總額的XX%。浮梁縣工業發展有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣工業發展有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍4、發行人持有浮梁縣國有資產投資經營有限公司XXX萬元股權，占其出資總額的XX%。浮梁縣國有資產投資經營有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣國有資產投資經營有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍5、發行人持有浮梁縣糧食物流產業園有限公司XXX萬元股權，占其出資總額的XX%。浮梁縣糧食物流產業園有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣糧食物流產業園有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍6、發行人持有浮梁國聯醫療科技有限公司XXX萬元股權，占其出資總額的XX%。浮梁國聯醫療科技有限公司的基本情況為：名稱浮梁國聯醫療科技有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍7、發行人持有浮梁國盛新能源有限責任公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。浮梁國盛新能源有限責任公司的基本情況為：名稱浮梁國盛新能源有限責任公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍8、發行人持有浮梁國聯文化旅游發展有限公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。浮梁國聯文化旅游發展有限公司的基本情況為：名稱浮梁國聯文化旅游發展有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍9、發行人持有浮梁國聯商貿發展有限公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。浮梁國聯商貿發展有限公司的基本情況為：名稱浮梁國聯商貿發展有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍10、發行人持有浮梁縣國聯創建材有限公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。浮梁縣國聯創建材有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣國聯創建材有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍11、發行人持有江西省華贛環境集團景德鎮有限公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。江西省華贛環境集團景德鎮有限公司的基本情況為：名稱江西省華贛環境集團景德鎮有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍發行人持有浮梁縣暢通建設投資開發有限公司XXX萬元的股權，占其出資總額的XX%。浮梁縣暢通建設投資開發有限公司的基本情況為：名稱浮梁縣暢通建設投資開發有限公司注冊號地址法定代表人注冊資本企業類型成立日期經營范圍（二）發行人擁有的房產情況根據《申報財務報吿》并經核查，截至2019年12月31日，發行人及子公司擁有的房產如下：序號產權證號所有權人坐落面積（m2）用途是否抵押1234（三）發行人擁有土地使用權、商標、專利、特許經營權等無形資產的情況1、土地使用權根據《申報財務報吿》并經核査，截至2016年12月31日，發行人及子公司共XX宗土地使用權，具體如下:序號證號土地使用權人面積m2使用權性質位置地類（用途）是否抵押根據發行人聲明并經核査，發行人不存在專利，商標，特許經營權等無形資產。發行人擁有主要生產經營設備的情況根據《申報財務報告》，截至2016年12月31日，發行人固定資產賬面價值如下:單位：元項目房屋及建筑物運輸設備辦公設備及其他合計（五）主要財產的產權狀況、取得方式、權利受限情況根據發行人提供的相關權屬證書和發行人聲明.發行人的上述主要財產權屬明晰，不存在產權糾紛或潛在糾紛。發行人主要財產的權利受限情況己于《法律意見書》本部分進行披露。發行人的主要財產通過股東出資、資產注入、自行購買等方式取得，發行人已合法擁有上述主要財產的所有權或使用權，已取得完備的權屬證書。根據《申報財務報告》、發行人聲明并經核査，發行人擁有的部分土地使用權己被抵押，該等抵押合法有效。發行人的主要財產的所有權或使用權的行使不存在被査封、扣押、凍結、拍賣等被采取司法或行政強制措施的情形，不存在產權糾紛或潛任糾紛，不存在影響發行人持續經營的情形。（六）發行人租債房屋、土地使用權的情況根據發行人聲明，發行人不存在租賃房屋用于辦公場地的情形，不存在租賃土地使用權的情形。綜上所述，本所認為，發行人的主要財產權屬明晰，不存在產權糾紛或潛在糾紛；發行人的主要財產已取得完備的權屬證書，發行人合法擁有其主要財產的所有權或使用權；發行人主要財產不存在被査封、扣押、凍結等被釆取司法強制措施等權利受到限制的情形；發行人不存在租賃房屋用于辦公場地的情形，不存在租賃土地使用權的情形。九、發行人的重大債權債務（一）重大合同的合法性、有效性根據發行人聲明并經核査，發行人報告期內不存在雖已履行完畢但可能存在潛任糾紛的重大合同。根據發行人聲明并經核査，發行人正在履行的重大大合同主要包括借款合同、擔保合同、抵押合同等合同，該等合同均是發行人為正常生產經營而簽署，其內容和形式符合法律、法規和規范性文件的規定，合法有效。（二）侵權之債根據《申報財務報告》、發行人聲明并經核査，截至《法律意見書》出具之日，發行人不存在因環境保護、知識產權、產品質量、勞動安全、人身權等原因產生的重大侵權之債。（三）與關聯方債權債務及相互擔保情況報告期內，發行人不存在關聯方資金拆借的情形，關聯擔保情形見本《法律意見書》“七、（二）報吿期內重大關聯交易”。（四）發行人金額較大的其他應收、應付款1、其他應收款根據《申報財務報告》，截至2016年12月31日，發行人其他應收款賬面價值為XXX元，按欠款方歸集的期末余額前五名的其他應收款情況如下:單位：元單位名稱是否關聯方性質年末余額賬齡占余額的比例（%）2019-12-31壞賬準備余額合計—————————其他應收款2019年12月31日余額中無持有本公司5%（含）以上表決權股權的股東單位欠款。2、其他應付款根據《申報財務報告》，截至2019年12月31日，發行人的其他應付款賬面價值為XXX元。其他應付款余額前五名情況如下：單位：元單位名稱2019-12-31余額比例（%）賬齡合計———經核查，發行人金額較大的其他應收款、其他應付款系因發行人正常的生產經營活動產生或與正常的生產經營活動有關，債權債務關系真.實，合法有效。綜上所述，本所認為，發行人正在履行的重大合同內容和形式符合法律、法規和規范性文件的規定，合法有效，裁至《法律意見書》出具之日，發行人不存在因環境保護、知識產權、產品質量、勞動安全、人身權等原因產生的重大侵權之債；報告期內，發行人不存在關聯方資金拆借情形，存在關聯擔保情形；發行人金額較大的其他應收款、其他應付款系因發行人正常的生產經營活動產生或與正常的生產經營活動有關，債權債務關系真實，合法有效。十、發行人的重大資產變化（一）發行人設立至今的重大資產變化如本《法律意見書》“二、發行人本次發行的主體資格”所述，發行人設立至今沒有合并、分立、減少注冊資本、收購或出售資產等重大資產變化行為，其歷次増資擴股行為，均履行了必要的法律程序，符合當時法律法規和規范性文件的規定。（二）發行人擬進行的重大資產變化行為根據發行人聲明與承諾，發行人不存在擬進行的重大資產置換、資產剝離、資產出售或收購等重大資產變化行為。十一、發行人的稅務（一）發行人適用的主要稅種和稅率根據《申報財務報告》并經核查，發行人報吿期內執行的主要稅種和稅率如下:稅種計稅依據稅率（%）增值稅應稅收入城市維護建設稅應納流轉稅額5、1教育費附加應納流轉稅額3地方教育費附加應納流轉稅額2土地增值稅土地價格增值額累進稅率房產稅房產余值或房產租金收入1.2、12企業所得稅應納稅所得額25據此，本所認為，發行人執行的稅種、稅率符合現行法律、法規和規范性文件的要求。（二）重要稅收優惠及批文根據《申報財務報告》，發行人的重要稅收優恵及批文如下；（三）稅務違法情況根據發行人聲明并經核査，發行人近三年依法納稅，不存在被稅務部門處罰的情形。綜上所述，本所認為，發行人執行的稅種、稅率符合現行法律、法規和規范性文件的要求，發行人享受的稅收優惠政策真實、有效；發行人近三年依法納稅，不存在被稅務部門處罰的情形。十二、發行人的環境保護（一）發行人的生產經營活動和擬投資項目的環境保護根據發行人聲明并經核査，發行人為非生產性企業，其日常經營活動符合環境保護的要求。根據發行人提供的資料并經核査，發行人的擬投資項目符合有關環境保護的要求，有權部門已出具意見，具體審批情況詳見本《法律意見書》“十三、發行人募集資金的運用”。（二）發行人環境保護守法情況根據發行人聲明并經核査，發行人近三年不存在因違反環境保護方面的法律、法規和規范性文件而被處罰的情形。綜上所述，本所認為，發行人日常經營活動和擬投資項目均符合環境保護的要求；發行人近三年不存在因違反環境保護方面的法律、法規和規范性文件而被處罰的情形。十三、發行人募集資金的運用（一）發行人募集資金用途本期債券募集資金總額及用途如下：根據《募集說明書》，本期債券募集資金XXX元，其中XXX元用XXX建設項目，XXX用于XXX。（二）有權部門批準或授權根據《募集說明書》并經核查，本期募集資金投資項目即XXX建設項目（以下簡稱“募投項目”）已經有權機關批準，募投文件取得了各相關單位的批復。具體批復文件基本信息如下：序號文件名稱文號發文機關印發時間1234567據此，本所認為，本期債券募投項目己得到有權部門的批準或授權。（三）上述項目與他人合作情況根據發行人聲明并經核查，上述項目由發行人及其子公司獨自投資完成，不涉及與他人合作情形。綜上所述，本所認為，本期債券募集資金用途符合國家產業政策和行業發展方向；募投項目取得了所需的各項批準文件，符合有關法律法規及其他規范性性文件規定；募投項目不存在與他人合作的情形.十四、訴訟、仲裁或行政處罰（一）根據發行人聲明并經核査，截至2019年12月31日，發行人、發行人股東、發行人控股子公司不存任尚未了結的、近期可能產生的或可以預見的重大訴訟、仲裁及行政處罰案件。（二）根據發行人聲明并經核查，截至2019年12月31日，發行人董事長、總經理、副總經理不存在尚未了結的或可預見的重大訴訟、仲裁及行政處罰案件。綜上所述，本所認為，截至2019年12月31日，發行人、發行人股東、發行人控股子公司、發行人的董事長、總徑理、副總徑理不存在尚未了結的或可預見的重大訴訟、仲裁及行政處罰案件。十五、發行人募集說明書法律風險的評價本所已審慎審閱了《募集說明書》全文，對發行人引用《法律意見書》的相關內容進行了特別審閱，但未參與《募集說明書》的制作。本所認為，發行人《募集說明書》的內容和格式符合有關法律法規及其他規范性文件的規定，《募集說明書》引用的《法律意見書》相關內容與《法律意見書》無矛盾之處。本所對發行人《募集說明書》引用《法律意見書》的內容無異議，確認《募集說明書》不會因引用《法獐意見書》的內容而出現虛假記載、誤導性陳述成重大遺漏。十六、律師認為需要說明的其他問題（一）本期債券的承銷發行人與XX證券簽署了《承銷協議》，發行人聘請XX證券為本期債券的主承銷商。本期債券承銷團以余額包銷的方式承銷。（二）本期債券的債權代理發行人已與XX銀行簽訂《債權代理協議》，發行人聘請XX銀行為本期債券的債權代理人，債權代理人在本期債券存續期限內代表債券持有人，維護債券持有人的利益。《債權代理協議》就債權代理人的聘任、發行人權利、發行人義務、違約和處理措施、債權代理人的權利、債權代理人的義務、債權代理人的補償和賠償、債權代理人的變更、陳述與保證、信息披露及保密義務、不可抗力等車項進行了詳細約定。（三）募集資金的監管發行人已與XX銀行簽訂《募集資金專項賬戶監管協議》，發行人委托XX銀行為本期債券募集資金監管銀行。《募集資金專項賬戶監管協議》對專戶的開立、監管的募集資金、募集資金的存儲與支取、監管職責、爭議的解決等事項進行了詳細約定。（四）償債資金的監管發行人已與XX銀行簽訂《償債資金專項賬戶監管協議》，發行人委托XX銀行為本期債券償債資金監管銀行。《償債資金專項賬戶監管協議》就專戶的開立、償債資金的存入與余額管理、專戶資金的使用和支取、銀行結算費用、監管職責的履行和監管銀行的更換、違約責任、不可抗力、適用法律與爭議解決、協議的生效、變更和終止等事項進行了詳細的約定。（五）債券持有人會議規則發行人已與XX銀行簽訂《債券持有人會議規則》，為規范債券持有人會議的程序及職權，就債券持有人會議的權限、召集、出席人員、議案、召開、表決、決議及會議記錄、會議相關費用等事項進行了詳細約定。（六）擔保事項1、關于擔保的內容根據擔保人XX融資擔保集團有限公詞出具的《擔保函》，擔保人承諾：（1）被擔保的債券種類、數額：被擔保的債券為不超過X年期企業債券，發行面額總計為不超過人民幣XX萬元。（2）債券的到期日：擔保函項下的債券到期日為該債券正式發行時相關發行文件規定的債券本金到期日。債券發行人應該按照該債券相關發行文件規定清償全部債券本金和利息。（3）保證方式：擔保人承擔保證的方式為無條件不可撤銷連帶責任保證擔保。（4）保證責任的承擔：在擔保函項下債券存續期間和到期時，如發行人不能兌付本支債券利息和/或本金，擔保人應主動承擔擔保責任，將兌付資金劃入本支債券登記托管機構指定的兌付付息賬戶。債券持有人可分別或聯合要求擔保人承擔保證責任。承銷商有義務代理債券持有人要求擔保人履行保證責任。（5）保證范圍：擔保人擔保的范圍包括債券本金及利息，以及違約金、損害賠償金、實現債權的費用和其他應支付的費用。（6）保證的期間：擔保人承擔保證責任的期間為債券存續期間及債券到期之日起兩年.債券持有人在此期間內未要求擔保人承擔保證責任的，擔保人免除保證責任。2、關于擔保人的主體資格根據擔保人提供的XX市工商行政管理局頒發的統一社會信用代碼為XXX的《營業執照》顯示：名稱住所法定代表人姓名注冊資本公司類型成立日期營業期限經營范圍擔保人持有年月日XX市金融工作辦公室核發的《中華人民共和國融資性擔保機構經營許可證》，機構編碼為XXX，有效期