2021-2022期貨從業資格之期貨基礎知識真題精選附答案單選題（共80題）1、當巴西甘蔗用于加工乙醇的比例提高時，在不考慮其他因素的情況下，國際白糖期貨價格將（）。A.不受影響B.上升C.保持不變D.下降【答案】B2、某交易者以13500元／噸賣出5月棉花期貨合約1手，同時以13300元／噸買入7月棉花期貨合約1手，當兩合約價格為（）時，將所持合約同時平倉，該交易盈利最大。A.5月份價格13600元／噸，7月份價格13800元／噸B.5月份價格13700元／噸，7月份價格13600元／噸C.5月份價格13200元／噸，7月份價格13500元／噸D.5月份價格13800元／噸，7月份價格13200元／噸【答案】C3、下列關于股指期貨正向套利的說法，正確的是（）。A.期價高估時，交易者可通過賣出股指期貨同時買入對應的現貨股票進行套利交易B.期價高估時，交易者可通過賣出股指期貨同時賣出對應的現貨股票進行套利交易C.期價低估時，交易者可通過賣出股指期貨同時買入對應的現貨股票進行套利交易D.期價低估時，交易者可通過賣出股指期貨同時賣出對應的現貨股票進行套利交易【答案】A4、6月10日，大連商品交易所9月份豆粕期貨合約價格為3000元/噸，而9月玉米期貨合約價格為2100元/噸。交易者預期兩合約間的價差會變大，于是以上述價格買入100手（每手10噸）9月份豆粕合約，賣出100手（每手10噸）9月份玉米合約。7月20日，該交易者同時將上述期貨平倉，價格分別為3400元/噸和2400元/噸。A.跨市套利B.跨品種套利C.跨期套利D.牛市套利【答案】B5、下列關于套期保值的描述中，錯誤的是（）。A.套期保值的本質是“風險對沖”B.一旦期貨市場上出現虧損，則認為套期保值是失敗的C.套期保值可以作為企業規避價格風險的選擇手段D.不是每個企業都適合做套期保值【答案】B6、期貨公司首席風險官應當在()內向公司住所地中國證監會派出機構提交季度工作報告。A.每月結束之日起5個工作日B.每季度結束之日起5個工作日C.每季度結束之日起10個工作日D.每半年度結束之日起30個工作日【答案】C7、某投資者上一交易日未持有期貨頭寸，且可用資金余額為20萬元，當日開倉買入3月銅期貨合約20手，成交價為23100元/噸，其后賣出平倉10手，成交價格為23300元/噸。當日收盤價為23350元/噸，結算價為23210元/噸（銅期貨合約每手為5噸）。銅期貨合約的最低保證金為其合約價值的5%，當天結算后投資者的可用資金余額為（）元（不含手續費、稅金等費用）。A.164475B.164125C.157125D.157475【答案】D8、2015年6月初，某銅加工企業與貿易商簽訂了一批兩年后實物交割的銷售合同，為規避銅價風險，該企業賣出CU1606。2016年2月，該企業進行展期，合理的操作有（）。A.買入CU1606，賣出CU1604B.買入CU1606，賣出CU1603C.買入CU1606，賣出CU1605D.買入CU1606，賣出CU1608【答案】D9、某投資者購買面值為100000美元的1年期國債，年貼現率為6%，1年以后收回全部投資，則此投資者的收益率（）貼現率。A.小于B.等于C.大于D.小于或等于【答案】C10、期貨公司應當根據()提名并聘任首席風險官。A.董事會的建議B.總經理的建議C.監事會的建議D.公司章程的規定【答案】D11、6月11日，菜籽油現貨價格為8800元/噸。某榨油廠決定利用菜籽油期貨對其生產的菜籽油進行套期保值。當日該廠在9月份菜籽油期貨合約上建倉，成交價格為8950元/噸。至8月份，現貨價格至7950元/噸，該廠按此現貨價格出售菜籽油，同時將期貨合約對沖平倉。通過套期保值該廠菜籽油實際售價是8850元/噸，則該廠期貨合約對沖平倉價格是（）元/A.8050B.9700C.7900D.9850【答案】A12、12月1日，某油脂企業與某飼料廠簽訂合約，約定出售一批豆粕，協商以下一年3月份豆粕期貨價格為基準，以高于期貨價格20元／噸的價格作為現貨交收價格。同時該油脂企業進行套期保值，以3215元／噸的價格賣出下一年3月份豆粕期貨。則通過這些操作，該油脂企業將下一年3月份豆粕價格鎖定為（）元／噸。A.3195B.3235C.3255D.無法判斷【答案】B13、（）實行每日無負債結算制度。A.現貨交易B.遠期交易C.分期付款交易D.期貨交易【答案】D14、9月10日，白糖現貨價格為6200元/噸。某糖廠決定利用白糖期貨對其生產的白糖進行套期保值。當天以6150元/噸的價格在11月份白糖期貨合約上建倉。10月10日，白糖現貨價格跌至5720元/噸，期貨價格跌至5700元/噸。該糖廠平倉后，實際白糖的賣出價格為（）元/噸。A.6100B.6150C.6170D.6200【答案】C15、交易經理受聘于（）。A.CPOB.CTAC.TMD.FCM【答案】A16、以下關于跨市套利說法正確的是（）。A.在不同交易所，同時買入，賣出不同標的資產、相同交割月份的商品合約B.在同一交易所，同時買入，賣出不同標的資產、相同交割月份的商品合約C.在同一交易所，同時買入，賣出同一標的資產、不同交割月份的商品合約D.在不同交易所，同時買入，賣出同一標的資產、相同交割月份的商品合約【答案】D17、采用滾動交割和集中交割相結合的是（）。A.棕櫚油B.線型低密度聚乙烯C.豆粕D.聚氯乙烯【答案】C18、期貨交易實行保證金制度，交易者繳納一定比率的保證金作為履約保證，這種交易也叫做()。A.保證金交易B.杠桿交易C.風險交易D.現貨交易【答案】B19、看跌期權的買方擁有向期權賣方（）一定數量的標的物的權利。A.賣出B.買入或賣出C.買入D.買入和賣出【答案】A20、公司制期貨交易所股東大會的常設機構是（），行使股東大會授予的權力。A.董事會B.監事會C.經理部門D.理事會【答案】A21、債券的久期與票面利率呈（）關系。A.正相關B.不相關C.負相關D.不確定【答案】C22、期貨公司的職能不包括（）。A.對客戶賬戶進行管理，控制客戶交易風險B.為客戶提供期貨市場信息C.根據客戶指令代理買賣期貨合約D.擔保交易履約【答案】D23、最便宜可交割國債是指在一攬子可交割國債中，能夠使投資者買入國債現貨、持有到期交割并獲得最高收益的國債。下列選項中，（）的國債就是最便宜可交割國債。A.剩余期限最短B.息票利率最低C.隱含回購利率最低D.隱含回購利率最高【答案】D24、在小麥期貨市場，甲為買方，建倉價格為2400元／噸，乙為賣方，建倉價格為2600元／噸，小麥搬運.儲存.利息等交割成本為60元／噸，雙方商定的平倉價為2540元／噸，商定的交收小麥價格比平倉價低40元／噸，即2500元／噸，期貨轉現貨后節約費用總和__________是__________元／噸，甲方節約__________元／噸，乙方節約元／噸。（）A.60；40；20B.40；30；60C.60；20；40D.20；40；60【答案】A25、2013年1月1日，某套利者以2．58美元／蒲式耳賣出1手(1手為5000蒲式耳)3月份玉米期貨合約，同時又以2．49美元／蒲式耳買人1手5月份玉米期貨合約。到了2月1日，3月份和5月份玉米期貨合約的價格分別為2．45美元／蒲式耳、2．47美元／蒲式耳。于是，該套利者以當前價格同時將兩個期貨合約平倉。以下說法中正確的是（）。A.價差擴大了11美分，盈利550美元B.價差縮小了11美分，盈利550美元C.價差擴大了11美分，虧損550美元D.價差縮小了11美分，虧損550美元【答案】B26、當巴西災害性天氣出現時，國際市場上可可的期貨價格會（）。A.上漲B.下跌C.不變D.不確定【答案】A27、下列關于平倉的說法中，不正確的是（）。A.行情處于有利變動時，應平倉獲取投機利潤B.行情處于不利變動時，應平倉限制損失C.行情處于不利變動時，不必急于平倉，應盡量延長持倉時間，等待行情好轉D.應靈活運用止損指令實現限制損失、累積盈利【答案】C28、若某月滬深300股指期貨合約報價為3001.2點，保證金率為15%，則買進6手該合約需要保證金為（）萬元。A.75B.81C.90D.106【答案】B29、期貨交易流程的首個環節是（）。A.開戶B.下單C.競價D.結算【答案】A30、股指期貨的標的是（）。A.股票價格B.價格最高的股票價格C.股價指數D.平均股票價格【答案】C31、某客戶新入市，存入保證金100000元，開倉買入大豆0905期貨合約40手，成交價為3420元/噸，其后賣出20手平倉，成交價為3450元/噸，當日結算價為3451元/噸，收盤價為3459元/噸。大豆合約的交易單位為10噸/手，交易保證金比例為5%，則該客戶當日交易保證金為（）元。A.69020B.34590C.34510D.69180【答案】C32、在我國，（）具備直接與中國金融期貨交易所進行結算的資格。?A.非結算會員B.結算會員C.普通機構投資者D.普通個人投資者【答案】B33、在我國，（）具備直接與中國金融期貨交易所進行結算的資格。?A.非結算會員B.結算會員C.普通機構投資者D.普通個人投資者【答案】B34、某投資以200點的價位賣出一份股指看漲期權合約，執行價格為2000點，合約到期之前該期權合約賣方以180的價格對該期權合約進行了對沖平倉，則該期權合約賣方的盈虧狀況為（）。A.-20點B.20點C.2000點D.1800點【答案】B35、某投資者在我國期貨市場開倉賣出10手銅期貨合約，成交價格為67000元／噸，當日結算價為66950元／噸。期貨公司要求的交易保證金比例為6％。該投資者的當日盈虧為（）元。（合約規模5噸／手，不計手續費等費用）A.250B.2500C.-250D.-2500【答案】B36、期貨經營機構告知投資者不適合購買相關產品或者接受相關服務后，投資者仍堅持購買的，()向其銷售相關產品或者提供相關服務。A.可以B.不可以C.由經營機構決定D.以上都不對【答案】A37、下面做法中符合金字塔式買入投機交易的是（）。??A.以7000美元/噸的價格買入1手銅期貨合約；價格漲至7050美元/噸買入2手銅期貨合約；待價格繼續漲至7100美元/噸再買入3手銅期貨合約B.以7100美元/噸的價格買入3手銅期貨合約；價格跌至7050美元/噸買入2手銅期貨合約；待價格繼續跌至7000美元/噸再買入1手銅期貨合約C.以7000美元/噸的價格買入3手銅期貨合約；價格漲至7050美元/噸買入2手銅期貨合約；待價格繼續漲至7100美元/噸再買入1手銅期貨合約D.以7100美元/噸的價格買入1手銅期貨合約；價格跌至7050美元/噸買入2手銅期貨合約；待價格繼續跌至7000美元/噸再買入3手銅期貨合約【答案】C38、如7月1日的小麥現貨價格為800美分/蒲式耳，小麥期貨合約的價格為810美分/蒲式耳，那么該小麥的當日基差為()美分/蒲式耳。A.10B.30C.-10D.-30【答案】C39、在()下，決定匯率的基礎是鑄幣平價，也稱金平價，即兩國貨幣的含金量之比。A.銀本位制B.金銀復本位制C.紙幣本位制D.金本位制【答案】D40、從交易結構上看，可以將互換交易視為一系列（）的組合。A.期貨交易B.現貨交易C.遠期交易D.期權交易【答案】C41、大連商品交易所豆粕期貨合約的最小變動價位是1元/噸，那么每手合約的最小變動值是（）元。A.2B.10C.20D.200【答案】B42、以下屬于基差走強的情形是（）。A.基差從-80元／噸變為-100元／噸B.基差從50元／噸變為30元／噸C.基差從-50元／噸變為30元／噸D.基差從20元／噸變為-30元／噸【答案】C43、下列關于股指期貨理論價格說法正確的是（）。A.與股票指數點位負相關B.與股指期貨有效期負相關C.與股票指數股息率正相關D.與市場無風險利率正相關【答案】D44、芝加哥期貨交易所的英文縮寫是()。A.COMEXB.CMEC.CBOTD.NYMEX【答案】C45、期貨交易與遠期交易相比，信用風險（）。A.較大B.相同C.較小D.無法比較【答案】C46、看漲期權空頭可以通過（）的方式平倉。A.買入同一看漲期權B.買入相關看跌期權C.賣出同一看漲期權D.賣出相關看跌期權【答案】A47、關于期權權利的描述，正確的是（）。A.買方需要向賣方支付權利金B.賣方需要向買方支付權利金C.買賣雙方都需要向對方支付權利金D.是否需要向對方支付權利金由雙方協商決定【答案】A48、以下關于利率期貨的說法，正確的是（）。A.歐洲美元期貨屬于中長期利率期貨品種B.中長期利率期貨一般采用實物交割C.短期利率期貨一般采用實物交割D.中金所國債期貨屬于短期利率期貨品種【答案】B49、中證500股指期貨合約于（）正式掛牌交易。A.2006年9月2日B.2012年3月10日C.2010年10月15日D.2015年4月16日【答案】D50、建倉時，當遠期月份合約的價格（）近期月份合約的價格時，做空頭的投機者應該賣出近期月份合約。A.等于B.低于C.大于D.接近于【答案】B51、某投資者以2元／股的價格買入看跌期權，執行價格為30元／股，當前的股票現貨價格為25元／股。則該投資者的損益平衡點是（）。A.32元／股B.28元／股C.23元／股D.27元／股【答案】B52、下列關于跨期套利的說法，不正確的是（）。A.利用同一交易所的同種商品但不同交割月份的期貨合約的價差進行交易B.可以分為牛市套利、熊市套利、蝶式套利三種C.正向市場上的套利稱為牛市套利D.若不同交割月份的商品期貨價格間的相關性很低或根本不相關，進行牛市套利是沒有意義的【答案】C53、某日，鄭州商品交易所白糖期貨價格為5740元/噸，南寧同品級現貨白糖價格為5440元/噸，若將白糖從南寧運到指定交割庫的所有費用總和為160～190元/噸。則該日白糖期現套利的盈利空間為（）。（不考慮交易費用）A.30～110元/噸B.110～140元/噸C.140～300元/噸D.30～300元/噸【答案】B54、下列不屬于期權費的別名的是()。A.期權價格B.保證金C.權利金D.保險費【答案】B55、道瓊斯工業平均指數的英文縮寫是（）。A.DJIAB.DJTAC.DJUAD.DJCA【答案】A56、將募集的資金投資于多個對沖基金，而不是投資于股票、債券的基金是（）。A.共同基金B.對沖基金C.對沖基金的組合基金D.商品基金【答案】C57、滬深300指數期權仿真交易合約的報價單位為（）。A.分B.角C.元D.點【答案】D58、關于期貨公司的說法，正確的是（）。A.在公司股東利益最大化的前提下保障客戶利益B.客戶的保證金風險是期貨公司重要的風險源C.屬于銀行金融機構D.主要從事經紀業務，不提供資產管理服務【答案】B59、期貨公司設立首席風險官的目的是（）。A.保證期貨公司的財務穩健B.引導期貨公司合理經營C.對期貨公司經營管理行為的合法合規性、風險管理進行監督、檢查D.保證期貨公司經營目標的實現【答案】C60、某套利者買入5月份菜籽油期貨合約同時賣出9月份菜籽油期貨合約，成交價格分別為10150元/噸和10110元/噸，結束套利時，平倉價格分別為10125元/噸和10175元/噸。該套利者平倉時的價差為（）元/噸。A.50B.-50C.40D.-40【答案】B61、下列不能利用套期保值交易進行規避的風險是（）。A.農作物增產造成的糧食價格下降B.原油價格上漲引起的制成品價格上漲C.進口價格上漲導致原材料價格上漲D.燃料價格下跌使得買方拒絕付款【答案】D62、在我國，大豆期貨連續競價時段，某合約最高買入申報價為4530元／噸，最低賣出申報價為4526元／噸，前一成交價為4527元／噸，則最新成交價為（）元／噸。A.4530B.4526C.4527D.4528【答案】C63、某一特定地點某種商品或資產的現貨價格與相同商品或資產的某一特定期貨合約價格間的價差稱為（）。A.價差B.基差C.差價D.套價【答案】B64、蝶式套利的具體操作方法是：（）較近月份合約，同時（）居中月份合約，并（）較遠月份合約，其中，居中月份合約的數量等于較近月份和較遠月份合約數量之和。這相當于在較近月份合約與居中月份合約之間的牛市（或熊市）套利和在居中月份與較遠月份合約之間的熊市（或牛市）套利的一種組合。A.賣出（或買入）賣出（或買入）賣出（或買入）B.賣出（或買入）買入（或賣出）賣出（或買入）C.買入（或賣出）買入（或賣出）買入（或賣出）D.買入（或賣出）賣出（或買入）買入（或賣出）【答案】D65、關于遠期交易與期貨交易的區別，下列描述中錯誤的是（）。A.期貨交易的對象是交易所統一制定的標準化期貨合約B.遠期交易是否收取或收取多少保證金由交易雙方商定C.遠期交易最終的履約方式是實物交收D.期貨交易具有較高的信用風險【答案】D66、某日，鄭州商品交易所白糖期貨價格為5740元/噸，南寧同品級現貨白糖價格為5440元/噸，若將白糖從南寧運到指定交割庫的所有費用總和為160～190元/噸。則該日白糖期現套利的盈利空間為（）。（不考慮交易費用）A.30～110元/噸B.110～140元/噸C.140～300元/噸D.30～300元/噸【答案】B67、相同條件下，下列期權時間價值最大的是（）。A.平值期權B.虛值期權C.實值期權D.看漲期權【答案】A68、（）是指對整個股票市場產生影響的風險。A.財務風險B.經營風險C.非系統性風險D.系統性風險【答案】D69、以下關于利率互換的描述中，正確的是（）。A.交易雙方一般在到期日交換本金和利息B.交易雙方一般只交換利息，不交換本金C.交易雙方一般既交換本金，又交換利息D.交易雙方一般在結算日交換本金和利息【答案】B70、以下說法錯誤的是（）。A.利用期貨交易可以幫助生產經營者鎖定生產成本B.期貨交易具有公平、公正、公開的特點C.期貨交易信用風險大D.期貨交易集中競價，進場交易的必須是交易所的正式會員【答案】C71、（）就是期權價格，是期權買方為獲取期權合約所賦予的權利而支付給賣方的費用。A.權利金B.執行價格C.合約到期日D.市場價格【答案】A72、境內單位或者個人從事境外期貨交易的辦法的制定需要報()批準后實施。A.國務院B.全國人大常委會C.全國人民代表大會D.國務院期貨監督管理機構【答案】A73、（）是商品基金的主要管理人，是基金的設計者和運作的決策者。A.交易經理（TM）B.期貨傭金商（FCM）C.商品基金經理（CPO）D.商品交易顧問（CTA）【答案】C74、按照交割時間的不同，交割可以分為（）。A.集中交割和滾動交割B.實物交割和現金交割C.倉庫交割和廠庫交割D.標準倉單交割和現金交割【答案】A75、某套利者以63200元/噸的價格買入1手10月份銅期貨合約，同時以63000元/噸的價格賣出1手12月份銅期貨合約。過了一段時間后，將其持有頭寸同時平倉，平倉價格分別為63150元/噸和62850元/噸。最終該筆投資的價差（）元/噸。A.擴大了100B.擴大了200C.縮小了100D.縮小了200【答案】A76、5月份時，某投資者以5元/噸的價格買入一份9月到期執行價格為800元/噸的玉米期貨看漲期權，至7月1日，該玉米期貨的價格為750元/噸，該看漲期權的內涵價值為（）元/噸。A.-50B.-5C.-55D.0【答案】D77、某美國公司將于3個月后交付貨款100萬英鎊，為規避匯率的不利波動，可在CME（）做套期保值。A.賣出英鎊期貨合約B.買入英鎊期貨合約C.賣出英鎊期貨看漲期權合約D.買入英鎊期貨看跌期權合約【答案】D78、某股票當前價格為88.75港元，該股票期權中內涵價值最高的是（）。A.執行價格為92.50港元，權利金為4.89港元的看跌期權B.執行價格為87.50港元，權利金為2.37港元的看跌期權C.執行價格為92.50港元，權利金為1.97港元的看漲期權D.執行價格為87.50港元，權利金為4.25港元的看漲期權【答案】A79、期貨市場價格是在公開、公平、高效、競爭的期貨交易運行機制下形成的，對該價格的特征表述不正確的是（）。A.該價格具有保密性B.該價格具有預期性C.該價格具有連續性D.該價格具有權威性【答案】A80、（）的商品期貨市場發展迅猛，自2010年起已經成為全球交易量最大的商品期貨市場。A.中國B.美國C.英國D.法國【答案】A多選題（共35題）1、關于期權權利金的描述，正確的是（）。A.權利金是指期權的內在價值B.權利金是指期權的執行價格C.權利金是指期權合約的價格D.權利金是指期權買方支付給賣方的費用【答案】CD2、技術分析法理論的前提是（）。A.包容假設B.供求假設C.慣性假設D.重復假設【答案】ACD3、下列關于我國期貨交易所交割方式的說法，正確的有（）。A.上海期貨交易所采取滾動交割方式B.鄭州商品交易所交割采用集中交割方式C.大連商品交易所對黃大豆1號、黃大豆2號、豆粕、豆油、玉米合約采用滾動交割和集中交割相結合的方式D.大連商品交易所對棕櫚油和線型低密度聚乙烯和聚氯乙烯合約采用集中交割方式【答案】CD4、下列屬于非銀行金融機構的是（）。A.保險公司B.期貨公司C.消費信用機構D.信用合作社【答案】ABCD5、在正向市場上，某套利者使用套利限價指令：“買入9月份大豆期貨合約，賣出7月份大豆期貨合約，價差150元/噸”，則下列最優報價情況滿足指令執行條件的有（）。A.7月份合約4350元/噸，9月份合約4450元/噸B.7月份合約4000元/噸，9月份合約4070元/噸C.7月份合約4080元/噸，9月份合約4200元/噸D.7月份合約4300元/噸，9月份合約4450元/噸【答案】ABCD6、商品期貨合約的履約方式有（）。A.現金交割B.實物交割C.私下轉讓D.對沖平倉【答案】BD7、以下有關股指期貨的說法正確的有（）。A.股指期貨的合約規模由現貨指數點與合約乘數共同決定B.股指期貨以股票指數所代表的一攬子股票作為交割資產C.股指期貨采用現金交割D.股指期貨的合約規模由所報點數與合約乘數共同決定【答案】CD8、確定利率期貨套期保值比率比較典型的方法有()。A.歷史久期法B.全面價值法C.修正久期法D.基點價值法【答案】CD9、下列關于麥考利久期的描述中，正確的是（）。A.麥考利久期的單位是年B.麥考利久期可視為現金流產生時間的加權平均C.期限相同的債券，票面利率越高，其麥考利久期越大D.零息債券的麥考利久期大于相同期限附息債券的麥考利久期【答案】ABD10、當其他條件不變時，交易者適宜賣出玉米期貨合約的情形有（）。A.預計玉米需求大幅下降時B.預計玉米將大幅減產時C.預計玉米將大幅增產時D.預計玉米需求大幅上升時【答案】AC11、以下關于期貨結算公式的表述，正確的是（）。A.平歷史倉盈虧（逐日盯市）=∑[（賣出成交價-買入成交價）×交易單位×平倉手數]B.平倉盈虧（逐筆對沖）=平當日倉盈虧+平歷史倉盈虧C.平倉盈虧（逐日盯市）=平當日倉盈虧+平歷史倉盈虧D.平倉盈虧（逐筆對沖）=∑[（賣出成交價-買入成交價）×交易單位×平倉手數]【答案】CD12、外匯期貨合約的優點包括()。A.市場流動性強B.交易手續簡便C.費用低廉D.節約資金成本【答案】ABCD13、下列關于買進看跌期權的說法（不計交易費用），正確的是（）。A.看跌期權買方的最大損失是：執行價格一權利金B.看跌期權買方的最大損失是全部的權利會C.當標的資產價格小于執行價格時，行權1看跌期權買方有利D.當標的資產價格大于執行價格時，行權1看跌期權買方有利【答案】BC14、關于我國國債期貨和國債現貨報價，以下說法正確的有（）。A.期貨采用凈價報價B.期貨采用全價報價C.現貨采用凈價報價D.現貨采用全價報價【答案】AC15、關于期轉現交易的說法，正確的有（）。A.在期貨市場有反向持倉雙方，擬用標準倉單或標準倉單以外的貨物進行期轉現B.買賣雙方進行期轉現有兩種情況C.我國尚未推出期轉現交易D.買賣雙方為現貨市場的貿易伙伴，有遠期交貨意向，并希望遠期交貨價格穩定【答案】ABD16、在對期貨合約進行基本面分析時，投資者應關注（）等經濟指標。A.GDPB.CPIC.PMID.M2【答案】ABC17、下列對期貨杠桿機制的描述，正確的是（）。A.使期貨交易能夠“以小博大”B.其杠桿作用與保證金比率成正比C.使期貨交易具有高風險性D.因保證金制度的存在而產生【答案】ACD18、一般情況下，我國期貨交易所會對（）的持倉限額進行規定。A.非期貨公司會員B.客戶C.期貨公司會員D.期貨結算銀行【答案】ABC19、某交易者以9710元/噸買入7月棕櫚油期貨合約100手，同時以9780元/噸賣出9月棕櫚油期貨合約100手，當兩合約價格為（）時，將所持合約同時平倉，該交易者盈利。（不計手續費等費用）A.7月份合約為9730，9月份合約為9750B.7月份合約為9720，9月份合約為9770C.7月份合約為9750，9月份合約為9740D.7月份合約為9700，9月份合約為9785【答案】ABC20、進行交叉套期保值關鍵是要把握（）。A.正確選擇承擔保值任務的另外一種期貨，只有相關程度高的品種，才是為手中持有的現匯進行保值的適當工具B.正確調整期貨合約的數量，使其與被保值對象相匹配C.正確選擇時間D.正確選擇交易場所【答案】AB21、劉某以2100元/噸的價格賣出5月份大豆期貨合約一張，同時以2000元/噸的價格買入7月份大豆合約一張，當5月合約和7月份合約價差為（）時，該投資人獲利。A.150元B.50元C.100元D.-80元【答案】BD22、在分析市場利率和利率期貨價格時，需要關注宏觀經濟數據以及變化，主要包括（）等。A.工業生產指數B.消費者物價指數C.國內生產總值D.失業率【答案】ABCD23、以下符合歐洲期貨交易所德國長期國債期貨交割條件的有()。A.從交割月第一個工作日算起，該債券剩余期限為10.5年B.從交割月第一個工作日算起，該債券剩余期限為8.5年C.從交割月第一個工作日算起，該債券剩余期限為8年D.從交割月第一個工作日算起，該債券剩余期限為=7.5年【答案】AB24、期貨的品種可以分為（）。A.股指期貨B.外匯期貨C.商品期貨D.金融期貨【答案】CD25、以下關于遠期利率協議說法正確的是（）。A.遠期利率協議的買方是名義借款人