1、第一章 證券市場概述（答案分離版）單項選擇題1.按（）分類，有價證券可分為上市證券與非上市證券。A.募集方式B.證券發行主體的不同C.證券所代表的權利性質D.是否在證券交易所掛牌交易2.在公司證券中，通常將銀行及非銀行金融機構發行的證券稱為（）。A.股票B.金融證券HYPERLINK /來源:考試大網C.商業票據D.公司債券3.下列不屬于證券市場顯著特征的選項是（）。A.證券市場是財產權利直接交換的場所B.證券市場是價值直接交換的場所C.證券市場是價值實現增值的場所D.證券市場是風險直接交換的場所4.按募集方式分類，有價證券可以分為（）。A.政府證券、政府機構證券、公司證券B.公募證券和私募證

2、券C.上市證券與非上市證券D.股票、債券和其他證券5.有價證券是（）的一種形式。A.真實資本B.商品資本C.貨幣資本D.虛擬資本6.16世紀中葉，隨著資本主義經濟的發展，所有權和經營權相分離的生產經營方式（）出現，使股票、公司債券及不動產抵押債券依次進入有價證券交易的行列。A.有限責任公司B.合伙制企業C.獨資制企業D.股份公司7.英國的第一家證券交易所于1802年獲得英國政府的正式批準，最初主要交易（）。A.公司債券B.鐵路股票C.政府債券D.公司股票8.世界上第一個股票交易所于1602年在（）成立。A.英國的倫敦B.美國的紐約C.美國的華盛頓D.荷蘭的阿姆斯特丹9.中國證監會按照（）授權和

3、依照相關法律法規對證券市場進行集中、統一監管。A.國務院HYPERLINK /B.全國人大C.全國人大常務委員會D.中國人民銀行10.2000年3月18日，阿姆斯特丹交易所、布魯塞爾交易所、巴黎交易所簽署協議，合并成立（）。A.倫敦國際金融期權期貨交易所B.紐交所一泛歐證交所公司C.CME集團有限公司D.泛歐交易所 11.按照我國相關證券業法律的規定，下面不屬于證券自律管理機構的是（）。A.證券交易所B.證券業協會C.證券服務機構D.證券登記結算機構12.證券服務機構是指依法設立的從事證券服務業務的法人機構，不包括（）。A.證券投資咨詢機構、財務顧問機構B.資信評級機構、資產評估機構C.會計師

4、事務所、律師事務所D.證券登記結算機構13.（）是全球最重要的機構投資者之一，曾一度超過投資基金成為投資規模最大的機構投資者，除大量投資于各類政府債券、高等級公司債券外，還廣泛涉足基金和股票投資。A.合格境外機構投資者B.證券經營機構C.保險公司D.商業銀行14.下面關于我國社保基金的敘述，不正確的是（）。A.其資金來源包括兩部分：一部分是社會保障基金，另一部分是社會保險基金B.其投資范圍包括銀行存款、國債、證券投資基金、股票、信用等級在投資級以上的企業債、金融債等有價證券C.全國社會保障基金理事會直接運作的社保基金的投資范圍限于銀行存款、在二級市場購買國債和政府機構債券D.社會保障基金委托單

5、個社保基金投資管理人進行管理的資產，不得超過年度社保基金委托資產總值的2015.對社會公益基金認識不正確的是（）。A.我國有關政策規定，各種社會公益基金可用于證券投資，以求保值增值B.福利基金、科技發展基金、企業年金等都屬于社會公益基金C.將收益用于指定的社會公益事業的基金D.社會公益基金屬于基金性質的機構投資者16.根據中華人民共和國商業銀行法規定，銀行業金融機構可用自有資金買賣（）。A.政府機構債券和金融債券B.政府債券和政府機構債券C.政府債券和金融債券D.信托投資基金17.根據我國政府對WTO的承諾，我國證券業在5年過渡期，允許外國機構設立合營公司，從事國內證券投資基金管理業務，外資比

6、例不超過（）；加入后3年內，外資比例不超過（）。A.33，49B.40，50C.55，45HYPERLINK /D.33，5018.根據我國政府對WT0的承諾，外國證券機構直接從事B股交易及外國證券機構駐華代表處成為證券交易所的特別會員的申請可由（）受理。A.國務院B.中國證監會C.證券交易所D.國家外匯管理局19.B股是指（）。A.境外上市外資股B.香港上市外資股C.紐約上市外資股D.我國境內上市外資股20.2007年年末，我國滬、深市場總市值位列全球資本市場第（），2007年首次公開發行股票融資位列全球第一。A.二B.三C.四D.五21.1918年夏天成立的（）是中國人自己創辦的第一家證券

7、交易所。A.上海證券物品交易所B.天津市企業交易所C.青島物品交易所D.北平證券交易所22.1999年11月4日，美國國會通過（），標志著金融業分業制度的終結。A.格拉斯一斯蒂格爾法案B.金融服務現代化法案C.證券交易所法D.格林斯潘法終結。23.反映證券市場容量的重要指標是（）。A.股票市值占GDP的比率B.證券化率(證券市值GDP)C.證券市場價值D.證券市場指數24.隨著國際經濟、金融形勢的變化，目前不少國家尤其是發展中國家擁有了大量的官方外匯儲備，為管理好這部分資金，成立了代表國家進行投資的（）。A.主權財富基金B.信托投資公司C.國家開發銀行D.保險公司及保險資產管理公司25.198

8、4年11月，（）在東京公開發行200億13元債券，標志著中國正式進入國際債券市場。A.中國銀行B.中國農業銀行C.中國工商銀行D.中國建設銀行26.1982年1月，（）在日本債券市場發行了l00億日元的私募債券，這是我國國內機構首次在境外發行外幣債券。A.中國國際信托投資公司B.中國信托投資公司C.中華信托投資公司D.國民信托投資公司27.2007年10月，中國與（）金融監管部門就商業銀行代客境外理財業務做出監管合作安排，中國的商業銀行可以代客投資于該國的股票市場以及經該國金融監管當局認可的公募基金，逐步擴大商業銀行代客境外投資市場。A.美國B.法國C.德國D.英國28.有價證券按（），可以分

9、為股票、債券和其他證券。A.證券發行主體的不同B.募集方式分類C.是否在證券交易所掛牌交易來源：HYPERLINK /D.證券所代表的權利性質分類29.2007年8月，國家外匯管理局批復同意（）進行境內個人直接投資境外證券市場的試點，標志著資本項下外匯管制開始松動。A.上海浦東新區B.深圳光明新區C.青島四方新區D.天津濱海新區30.有價證券有廣義與狹義兩種概念，狹義的有價證券是指（）。A.政府債券B.商品證券C.資本證券D.貨幣證券 31.截至2009年12月，中國證監會累計批準（）家合格境外機構投資者進入我國證券市場。A.60B.73C.83D.8432.截至2010年3月，中國證監會已相

10、繼與（）個國家(或地區)的證券(期貨)監管機構簽署了46個監管合作備忘錄。A.36B.40C.42D.4633.中國證監會在（）年加入了證監會國際組織，并在1998年當選為該組織的執委會委員。A.1993B.1995C.1997D.199934.1872年設立的（）是我國第一家股份制企業。A.龍煙鐵礦公司B.上海眾業公所C.上海股份公所D.輪船招商局35.縱觀證券市場的發展歷史，其進程大致可分為5個階段，其中恢復階段是指（）。A.20世紀初，資本主義從自由競爭階段過渡到壟斷階段B.第二次世界大戰后至20世紀60年代C.19291933年D.從20世紀70年代開始至今36.在證券市場起中介作用的

11、機構是（）和其他證券服務機構，通常把兩者合稱為證券中介機構。A.證券公司B.證券交易所C.證券業協會D.證券登記結算機構37.2006年6月，（）與泛歐證券交易所達成總價約100億美元的合并協議，組建全球第一家橫跨大西洋的紐交所泛歐證交所公司。A.東京證券交易所B.多倫多證券交易所C.悉尼期貨交易所D.紐約證券交易所(NYSE)38.由于中央政府擁有稅收、貨幣發行等特權，通常情況下，中央政府債券不存在違約風險，因此，這一類證券被視為（）。A.低風險證券B.高風險證券C.風險證券D.無風險證券39.依據中國證監會持股比例限制和國家其他有關規定，單個境外投資者通過合格境外機構投資者持有一家上市公司

12、股票的，持股比例不得超過該公司股份總數的（）。A.6B.10C.12D.l540.1993年9月，我國財政部首次在（）發行了300億該國貨幣債券，標志著我國主權外債發行的正式起步。A.英國B.日本C.美國D.德國 41.根據我國政府對WT0的承諾，外國證券機構新建合營從事證券投資基金、證券承銷業務公司的設立，由（）受理有關申請。A.國務院B.財政部C.中國證監會D.證券交易所42.2009年10月23日，創業板正式啟動，截至2009年年底，共有（）家創業板公司上市交易。A.20B.30C.36D.4643.證券的基本功能不包括（）。A.籌資一投資功能B.規避風險功能C.資本配置功能D.定價功能

13、44.（）的誕生是證券市場走向集中化的重要標志之一。A.基金市場B.有形市場C.無形市場D.衍生產品市場45.按照2004年2月發布的企業年金基金管理試行辦法的規定，投資銀行定期存款、協議存款、國債、金融債、企業債等固定收益類產品及可轉換債、債券基金的比例，不高于基金凈資產的（）。A.10B.20C.50D.6046.日本東京證券交易所與倫敦證券交易所合作設立了TOKYOAIM創業板市場，東京證券交易所為保護個人投資者的利益，特別規定了較高的準入門檻，僅允許凈資產或金融資產在3億日元以上，并有（）年以上交易經驗的投資者參與交易。A.4B.3C.2D.147.截至2008年年底，分別有（）家內地

14、證券公司、4家內地基金公司獲準在香港設立分支機構。A.5B.8C.12D.1548.根據我國政府對WT0的承諾，我國加入后3年內，允許外國證券公司設立合營公司，但外資比例不超過（）。A.13B.15C.16D.17 答案部分單項選擇題1.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P2。2.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P2。3.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P4。4.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P3。5.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P1。6.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P19。7.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P19。8.【正確答案】：D【答案

15、解析】：參見教材P19。9.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P17。10.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P24。11.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P17。12.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P16。13.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P10。14.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P12。15.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P13。16.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P9。17.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P38。18.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P38。19.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P37。20.【

16、正確答案】：B【答案解析】：參見教材P32。 21.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P28。22.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P23。23.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P21。24.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P11。25.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P37。26.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P37。27.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P39。28.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P3。29.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P41。30.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P2。31.【正確答案】：C【答案解析】：參

17、見教材P38。32.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P38。33.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P38。34.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P28。35.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P20。36.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材P15。37.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P24。38.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P8。39.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P11。40.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P37。41.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P38。42.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P33。43.【正確答案

18、】：B【答案解析】：參見教材P6。44.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P6。45.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P13。46.【正確答案】：D【答案解析】：參見教材P15。47.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P41。48.【正確答案】：A【答案解析】：參見教材第一章 證券市場概述（答案分離版）不定項選擇題1.對非上市證券認識正確的是（）。A.非上市證券指未申請上市或不符合證券交易所上市條件的證券B.非上市證券不允許在證券交易所內交易C.非上市證券不可以在其他證券交易市場交易考試大(wwwE)D.憑證式國債、電子式儲蓄國債、普通開放式基金份額和非上市公眾公司的股票都屬于非

19、上市證券2.有價證券具有的主要特征是（）。A.風險性B.收益性C.流動性D.期限性3.證券市場最基本和最主要的品種包括（）。A.基金B.股票C.金融期貨D.債券4.廣義的有價證券包括（）。A.資本證券B.商品證券C.貨幣證券D.金融證券5.證券可以看成是各類記載并代表一定權利的（）。A.貨幣憑證B.法律憑證C.資本憑證D.書面憑證6.關于證券業協會的敘述正確的是（）。A.證券業協會是證券業的自律性組織，是社會團體法人B.證券業協會的權力機構為全體會員組成的會員大會C.根據中華人民共和國證券法的規定，證券公司應當加入證券業協會D.證券業協會應當履行協助證券監督管理機構組織會員執行有關法律、維護會

20、員的合法權益的職責7.證券的機構投資者主要包括（）。A.金融機構B.各類基金C.企業和事業法人D.政府機構8.合格境外機構投資者(QFII)在經批準的投資額度內，可以投資于中國證監會批準的人民幣金融工具，具體包括（）。A.證券投資基金B.在證券交易所掛牌交易的債券C.在證券交易所掛牌交易的股票D.在證券交易所掛牌交易的權證以及中國證監會允許的其他金融工具9.中央銀行以公開市場操作作為政策手段，通過買賣（），影響貨幣供應量進行宏觀調控。A.金融債券B.政府機構債券C.政府債券HYPERLINK /來源:考試大網D.公司債券10.證券經營機構是證券市場上最活躍的投資者，可以利用（）進行證券投資。A

21、.借貸資金B.受托投資資金C.營運資金D.自有資本11.現代股份制公司主要采取（）形式。A.有限責任公司B.股份有限公司C.無限責任公司D.合伙制公司12.證券市場的基本功能包括（）。A.定價功能B.籌資-投資功能C.風險控制功能D.資本配置功能13.近年來，全球各主要市場均開設了（）交易，使開放式基金也可以在交易所市場掛牌交易。A.衍生證券投資基金B.指數基金C.上市開放式基金D.交易所交易基金14.除一、二級市場區分之外，證券市場的層次性還體現為（）。A.覆蓋公司類型B.區域分布C.監管要求的多樣性D.上市交易制度15.下面關于資本證券的敘述，正確的是（）。A.由金融投資或與金融投資有直接

22、聯系的活動而產生的證券B.銀行證券屬于資本證券C.是有價證券的主要形式D.狹義有價證券即指資本證券16.關于推進資本市場改革開放和穩定發展的若干意見中提出的推進我國資本市場改革開放和穩定發展的任務包括（）。A.建立有利于各類企業籌集資金、滿足多種投資需求和富有效率的資本市場體系B.建設透明高效、結構合理、機制健全、寸能完善、運行安全的資本市場C.健全職責定位明確、風險控制有效、協調配合到位的市場監管體制，切實保護投資者合法權益D.以擴大直接融資、完善現代市場體系、更大程度地發揮市場在資源配置中的基礎性作用為目標17.商品證券是證明持有人有商品所有權或使用權的憑證，下面屬于商品證券的是（）。A.

23、提貨單B.購物券C.運貨單D.倉庫棧單18.下面關于證券交易所的敘述，正確的是（）。A.證券交易所是實行自律管理的法人B.證券交易所組織和監督證券交易C.證券交易所為證券集中交易提供場所和設施D.證券交易所的監管職能包括對證券交易活動進行管理，對會員進行管理，以及對上市公司進行管理19.為了積極推進資本市場改革開放和穩定發展，國務院于2004年1月發布了（），為資本市場新一輪改革和發展奠定了基礎。A.證券公司監督管理條例B.期貨交易管理條例C.關于推進資本市場改革開放和穩定發展的若干意見D.證券公司風險處置條例20.在經濟全球化的背景下，國際資本流動頻繁且影響深遠，并最終導致全證券市場出現了一

24、體化趨勢。具體反映為（）。A.從證券市場運行層面看，全球資本市場之間的相關性顯著增強B.從投資者層面看，全球資產配置成為流行趨勢，個人投資者可以借助互聯網輕松實現跨境投資C.從市場組織結構層面看，交易所之間跨國合并或跨國合作的案例層出不窮，場外市場在跨國購并等交易活動的驅動下也漸趨融合D.從證券發行人或籌資者層面看，異地上市、海外上市以及多個市場同時上市的公司數量和發行規模日益擴大 21.我國證券業在5年過渡期對外開放的內容主要包括（）。A.允許外國機構設立合營公司，從事國內證券投資基金管理業務，外資比例不超過33；加入后3年內，外資比例不超過49B.對外國證券機構所有新批準的證券業務給予國民

25、待遇，允許在國內設立分支機構C.加入后3年內，允許外國證券公司設立合營公司，外資比例不超過12D.外國證券機構可以(不通過中方中介)直接從事B股交易；外國證券機構駐華代表處可以成為所有中國證券交易所的特別會員22.2000年3月18日，（）簽署協議，合并為泛歐交易所。A.巴黎交易所B.布魯塞爾交易所C.阿姆斯特丹交易所來源：考試大D.倫敦交易所23.進入21世紀，金融創新深化的表現是（）。A.結構化票據、交易型開放式指數基金(ETF)、各類權證、證券化資產、混合型金融工具和新型衍生合約不斷上市交易B.在場外市場中，以各類奇異型期權為代表的非標準交易大量涌現，成為風險管理的利器C.場外交易衍生產

26、品快速發展，以各類奇異型期權為代表的非標準交易大量涌現D.新興市場在金融產品的設計和創新方面也開始從簡單模仿和復制逐步發展到獨立開發具有本土特色的各類新產品，成為全球金融創新浪潮不可忽視的重要組成部分24.證券市場中介機構主要包括（）。A.證券登記結算機構B.證券公司C.證券交易所D.證券服務機構25.不同的投資者對風險的態度各不相同，理論上可以將其區分為（）。A.風險回避型B.風險中立型C.風險偏好型D.風險追逐型26.證券市場的形成主要歸因于（）。A.股份制的發展B.信用制度的發展C.社會化大生產和商品經濟的發展D.國家政策的支持27.中國證監會是國務院直屬的證券監督管理機構，它的主要職責

27、是（）。A.負責保護投資者的合法權益B.負責監督有關法律法規的執行C.依法制定有關證券市場監督管理的規章、規則D.對全國的證券發行、證券交易、中介機構的行為等依法實施全面監管，維持公平而有序的證券市場28.下面關于新中國債券市場的描述，正確的是（）。A.新中國資本市場的萌生是在19781992年B.1998年12月，我國證券法正式頒布，這是新中國第一部規范證券發行與交易行為的法律，并由此確認了資本市場的法律地位C.自1998年建立了集中統一監管體制后，為適應市場發展的需要，實施了“屬地監管、職責明確、責任到人、相互配合”的轄區監管責任制D.2009年年末，中國證監會適時啟動了以滬深300股指期

28、貨和融資融券制度為代表的重大創新，對中國證券市場的完善和發展具有深遠影響29.目前，尚未批準從事證券投資業務的其他金融機構有（）。A.信托投資公司B.金融租賃公司C.主權財富基金D.企業集團財務公司30.參與證券投資的金融機構包括（）。A.證券經營機構B.主權財富基金C.銀行業金融機構D.保險公司及保險資產管理公司31.證券的流動性是指證券變現的難易程度，證券具有極高的流動性，必須滿足的條件是（）。A.很容易變現B.本金保持相對穩定C.變現的交易成本極小D.具有安全可靠的證券交易市場32.證券交易所在性質上不是（）。A.證券服務機構B.證券監管機構C.證券投資人D.自律性組織33.公司證券是公

29、司為籌措資金而發行的有價證券，公司證券包括的范圍比較廣泛，下面屬于公司證券的是（）。A.股票B.金融債券C.商業票據D.公司債券34.證券市場的停滯階段是（）。來源：HYPERLINK /考試大A.20世紀初B.19291933年C.20世紀20年代至第二次世界大戰結束D.第二次世界大戰后至20世紀60年代35.按交易活動是否在固定場所進行，證券市場可分為（）。A.無形市場B.上市市場C.有形市場D.非上市市場36.依有價證券的品種而形成的結構關系的構成主要有（）。A.基金市場B.債券市場C.股票市場D.衍生品市場37.之所以說我國資本市場對外開放局面的形成是我國經濟發展和改革開放的客觀需求，

30、主要是由于（）。A.加快資本市場對外開放是當前國內外政治、經濟形勢對我國資本市場提出的迫切要求，是我國兌現加入世貿組織所做出的承諾B.加快資本市場對外開放是我國深化國有企業改革和加快推進金融體系改革的現實要求，是我國加快適應全球經濟金融一體化挑戰的重要手段C.加快資本市場對外開放是我國完善資本市場規章制度，進一步強化資本市場管理的必要階段D.加快對外開放步伐也是我國證券市場規范化、市場化建設推進到一定階段的必然產物38.證券市場全球化趨勢主要表現在（）。A.證券市場一體化B.投資者個人化C.金融創新深化D.交易所重組與會員化39.關于證券市場的層次結構，敘述不正確的是（）。A.指按證券進入市場

31、的順序而形成的結構關系B.按層次結構劃分，可分為有形市場和無形市場C.證券發行市場又稱一級市場或初級市場，是發行人以籌集資金為目的，按照一定的法律規定和發行程序，向投資者出售新證券所形成的市場D.證券市場的層次性還體現為區域分布、覆蓋公司類型、上市交易制度以及監管要求的多樣性40.證券市場的結構是指證券市場的構成及其各部分之間的量比關系，其中較為重要的結構有（）。A.品種結構B.層次結構C.多層次資本市場D.交易所結構41.下面屬于證券市場顯著特征的是（）。A.證券市場是風險直接交換的場所B.證券市場是為解決資本供求矛盾和流動性而產生的市場C.證券市場是價值直接交換的場所D.證券市場是財產權利

32、直接交換的場所42.按證券發行主體的不同，有價證券可分為（）。A.金融證券B.政府證券C.公司證券D.政府機構證券43.從2007年開始，全球證券市場的發展呈現出一些新的趨勢，突出表現在（）。A.金融機構的去杠桿化B.國際金融合作的進一步加強C.金融監管的改革D.金融市場競爭更加自由化44.證券服務機構是指依法設立的從事證券服務業務的法人機構，主要包括（）。A.會計師事務所B.財務顧問機構C.資信評級機構D.證券投資咨詢機構45.企業年金基金財產的投資，按市場價計算應當符合下列（）規定。A.投資銀行活期存款、中央銀行票據、短期債券回購等流動性產品及貨幣市場基金的比例，不低于基金凈資產的20B.

33、投資銀行定期存款、協議存款、國債、金融債、企業債等固定收益類產品及可轉換債、債券基金的比例，不高于基金凈資產的50C.投資股票等權益類產品及投資性保險產品、股票基金的比例，不高于基金凈資產的30D.投資國債的比例不低于基金凈資產的3046.QFII的境內股票投資，應當遵守中國證監會規定的持股比例限制和國家其他有關規定，所有境外投資者對單個上市公司A股的持股比例總和，不超過該上市公司股份總數的（）。A.30B.15C.20D.25HYPERLINK /考試大論壇47.下面關于證券市場的敘述不正確的是（）。A.證券市場是市場經濟發展到一定階段的產物，是為解決資本供求矛盾和流動性而產生的市場B.證券

34、市場的結構是指證券市場的構成及其各部分之間的量比關系C.證券市場可分為有形市場和無形市場，無形市場的誕生是證券市場走向集中化的重要標志之一D.從風險的角度分析，證券市場也是風險的直接交換場所 參考答案不定項選擇題1.【正確答案】：ABD【答案解析】：參見教材P2。2.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P3。3.【正確答案】：BD【答案解析】：參見教材P3。4.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P2。5.【正確答案】：BD【答案解析】：參見教材P1。6.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P17。7.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P9。8.【正確答案】：A

35、BCD【答案解析】：參見教材P10。9.【正確答案】：AC【答案解析】：參見教材P9。10.【正確答案】：BCD【答案解析】：參見教材P9。11.【正確答案】：AB【答案解析】：參見教材P7。12.【正確答案】：ABD【答案解析】：參見教材P6。13.【正確答案】：CD【答案解析】：參見教材P5。14.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P5。15.【正確答案】：ACD【答案解析】：參見教材P2。16.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P34。17.【正確答案】：ACD【答案解析】：參見教材P2。18.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P16。19.【正確答案】：C

36、【答案解析】：參見教材P33。20.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P21。21.【正確答案】：ABD【答案解析】：參見教材P37。22.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P24。23.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P23。24.【正確答案】：BD【答案解析】：參見教材P15。25.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P14。26.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P18。27.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P17。28.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P29。29.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P11。30.【

37、正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P9。31.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P3。32.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P16。33.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P2。34.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P20。35.【正確答案】：AC【答案解析】：參見教材P6。36.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P3。37.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P36。38.【正確答案】：AC【答案解析】：參見教材P21。39.【正確答案】：B【答案解析】：參見教材P4。40.【正確答案】：ABD【答案解析】：參見教材P4。41.【正確

38、答案】：ACD【答案解析】：參見教材P4。42.【正確答案】：BCD【答案解析】：參見教材P2。43.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P27。44.【正確答案】：ABCD【答案解析】：參見教材P16。45.【正確答案】：ABC【答案解析】：參見教材P13。46.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P11。47.【正確答案】：C【答案解析】：參見教材P4。第一章 證券市場概述（答案分離版）判斷題1.虛擬資本的價格總額等于所代表的真實資本的賬面價格。（）2.債券是債權憑證，債券持有者與債券發行人之間是債權債務關系。（）3.有價證券代表著一定量的財產權利，持有人可憑該證券直接取得一定量的

39、商品、貨幣，或是取得利息、股息等收入，因此本身具有價值。（）4.上市公司采取定向增發方式發行的有價證券屬私募證券。（）5.非上市證券就是那些不符合證券交易所上市條件的證券。（）6.狹義的有價證券即指貨幣證券。（）7.證券發行市場是流通市場的基礎和前提，有了發行市場的證券供應，才有流通市場的證券交易。（）8.虛擬資本是相對獨立于實際資本的一種資本存在形式。（）9.有價證券是用于證明持有人或該證券指定的特定主體對特定財產擁有所有權或債權的憑證。（）10.證券價格的高低是由該證券自身風險率的高低來決定的。（）11.有價證券都是價值的直接代表，它們本質上是價值的一種直接表現形式。（）12.證券的流動性

40、可通過到期兌付、承兌、貼現、轉讓等方式實現。（）13.在大多數國家，社保基金分為兩個層次：一是國家以社會保障稅等形式征收的全國性基金；二是由企業定期向員工支付并委托基金公司管理的企業年金。（）14.中國人民銀行從2003年起開始發行中央銀行票據，期限從6個月到3年不等，主要用于對沖金融體系中過多的流動性。（）15.進入21世紀以來，全球市場風險發生了一些新的變化，新興市場與成熟市場之間的風險因素互動加劇，成熟市場風險對新興市場的影響不斷增大。（）16.中央銀行以公開市場操作作為政策手段，通過買賣政府債券或股票，影響貨幣供應量進行宏觀調控。（）17.中國證監會在1995年加入了證監會國際組織，并

41、在1998年當選為該組織的執委會委員。（）18.憑證式國債、電子式儲蓄國債、普通封閉式基金份額和非上市公眾公司的股票屬于非上市證券。（）19.債券發行人通過發行債券籌集的資金一般都有期限，債券到期時，債務人必須按時歸還本金并支付約定的利息。（）20.有價證券既是一定收益權利的代表，同時也是一定風險的代表，所以證券市場本質上是風險交換場所。（）21.在資本主義發展初期的原始積累階段，西歐就已有了證券的發行與交易。（）HYPERLINK /22.地方政府債券由地方政府發行，以地方稅或其他收入償還，我國目前尚不允許各級地方政府發行債券。（）23.截至2008年年底，經中國證監會批準，境外證券經營機構

42、在華設立了160家外資代表處，8家境外交易所在華設立代表處。（）24.有形市場的誕生是證券市場走向集中化的重要標志之一。（）25.中華人民共和國證券法于1998年12月實施，是新中國第一部規范證券發行與交易行為的法律，并由此確認了資本市場的法律地位。（） 來26.證券代表的是對一定數額的某種特定資產的所有權或債權，投資者持有證券也就同時擁有取得這部分資產增值收益的權利，因而證券本身具有收益性。（）27.我國現行的規定是，各類企業都可參與股票配售，也可投資于股票二級市場。（）28.經國務院保險監督管理機構會同國務院證券監督管理機構批準，保險公司可以設立保險資產管理公司從事證券投資活動，還可運用受

43、托管理的企業年金進行投資。（）29.債券一般并無明確的還本付息期限，如股票通常被視為無期證券。（）HYPERLINK /30.隨著金融危機的不斷蔓延，各國(地區)監管機構逐步形成了對現行金融監管體系進行改革的共識，最主要的是要對金融監管的機構重新界定。（）31.貨幣證券是指本身能使持有人或第三者取得貨幣索取權的有價證券，主要包括兩大類：一類是商業證券；另一類是銀行證券。（）32.債券因有固定的票面利率和期限，相對于股票價格而言，市場價格比較穩定。（）33.貨幣證券是有價證券的主要形式。（）34.基金性質的機構投資者包括證券投資基金、社保基金、企業年金和社會公益基金。（）35.根據上市公司規模、

44、監管要求等差異，證券市場可分為全球性市場、全國性市場、區域性市場等類型。（）36.費城證券交易所是美國成立的第一個證券交易所。（）37.1991年10月，鄭州糧食批發市場開業并引入期權交易機制，成為新中國期權交易的實質性發端。（）38.2009年年末，中國證監會適時啟動了以滬深300股指期貨和融資融券制度為代表的重大創新，對中國證券市場的完善和發展具有深遠影響。（）39.截至2009年年末，我國共批準65家商業銀行、基金公司和保險公司等合格境內機構投資者。（）HYPERLINK /來源:考試大網40.按照我國2004年2月發布的企業年金基金管理試行辦法的規定，企業年金基金不得用于信用交易，不得

45、用于向他人貸款和提供擔保。（）41.中國國際金融公司在日本債券市場發行了l00億日元的私募債券，這是我國國內機構首次在境外發行外幣債券。（）42.1992年10月，深圳有色金屬交易所推出了中國第一個標準化期貨合約特級鋁期貨標準合同，實現了由遠期合同向期貨交易過渡。（）43.中國證券登記結算公司是為證券交易提供集中登記、存管與結算服務，以營利為目的的法人。（）44.在證券市場的初步發展階段，在有價證券中占主要地位的已不是政府債券，而是公司股票和公司債券。（）45.單個投資管理人管理的社保基金資產投資于一家企業所發行的證券或單只證券投資基金，不得超過該企業所發行證券或該基金份額的5。（）46.在證

46、券市場起中介作用的機構是證券公司和其他證券服務機構，通常把兩者合稱為證券中介機構。（）47.銀行業金融機構因處置貸款質押資產而被動持有的股票，只能單向賣出。（）48.中華人民共和國外資銀行管理條例規定，外商獨資銀行、中外合資銀行可買賣政府債券、金融債券，買賣股票以外的其他外幣有價證券。（）49.經中國證監會批準，證券公司可以在客戶資產管理業務范圍內為單一客戶辦理定向資產管理業務、為多個客戶辦理集合資產管理業務以及為客戶辦理特定目的的專項資產管理業務，這些業務無須與證券公司自營業務相分離。（）50.我國和日本把金融機構發行的債券定義為金融債券，從而突出了金融機構作為證券市場發行主體的地位，但股份

47、制的金融機構發行的股票并沒有定義為金融證券，而是歸類于一般的公司股票。（）51.中華人民共和國保險法規定，債券、股票、證券投資基金份額等有價證券均屬保險公司資金運用范圍。（）HYPERLINK /考試大論壇52.證券投資基金是指通過公開發售基金份額籌集資金，由基金管理人管理，基金托管人托管，為基金份額持有人的利益，以資產組合方式進行證券投資活動的基金。（）53.企業年金是指企業及其職工在依法參加基本養老保險的基礎上，自愿建立的補充養老保險基金。（）54.中央銀行作為證券發行主體，主要涉及兩類證券：第一類是國債；第二類是中央銀行出于調控貨幣供給量目的而發行的特殊債券。（）55.證券是資本的表現形

48、式，所以證券的價格實際上是證券所代表的資本的價格。（） 參考答案判斷題1.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P1。2.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P5。3.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P1。4.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P3。5.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P2。6.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P2。7.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P5。8.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P1。9.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P1。10.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P3。11.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P4

49、。12.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P3。13.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P12。14.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P8。15.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P26。16.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P8。17.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P38。18.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P3。19.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P5。20.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P4。21.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P19。22.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P2。23.【正確答案】：對【答案解析】：參見

50、教材P38。24.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P6。25.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P31。26.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P3。27.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P11。28.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P10。29.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P3。30.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P27。31.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P2。32.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P5。33.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P2。34.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P11。35.【正確答案】：錯【答案

51、解析】：參見教材P5。36.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P19。37.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P29。38.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P33。39.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P40。40.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P13。41.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P37。42.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P29。43.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P17。44.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P20。45.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P12。46.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P15。47.

52、【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P10。48.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P10。49.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P9。50.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P8。51.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P10。52.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P12。53.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P13。54.【正確答案】：錯【答案解析】：參見教材P8。55.【正確答案】：對【答案解析】：參見教材P6。第二章股票（答案分離版）單項選擇題1.股票最基本的特征是（）。A.參與性B.流動性C.收益性D.永久性2.下面關于股票性質描述錯誤的是（）。A.股

53、票是綜合權利證券B.股票是證權證券、資本證券C.股票是有價證券、要式證券D.股票是物權證券、債權證券3.股票按股東享有權利的不同，可以分為（）。A.有面額股票和無面額股票B.記名股票和無記名股票C.普通股票和優先股票D.份額股票和比例股票4.記名股票的特點不包括（）。A.安全性較差B.可以一次或分次繳納出資C.股東權利歸屬于記名股東D.轉讓相對復雜或受限制5.股票是把已存在的股東權利表現為證券的形式，它的作用不是創造股東的權利，而是證明股東的權利。所以說，股票是（）。A.設權證券B.資本證券C.要式證券D.證權證券6.證券持有者對公司的財產有直接支配處理權的證券是（）。A.債券證券B.物權證券

54、C.證權證券D.要式證券7.最先通過法律允許發行無面額股票的國家是（）。A.美國B.英國C.日本D.德國8.（）是上市公司最常見、最主要的資本公積金來源。A.資產增值B.接受的贈與C.股票發行溢價考試大(wwwE)D.因合并而接受其他公司資產凈額9.在沒有優先股票的條件下，以公司凈資產除以發行在外的普通股票的股數求得的是（）。A.每股清算價值B.每股內在價值C.每股票面價值D.每股賬面價值10.穩定的現金股利政策對公司現金流管理有較高的要求，通常將那些經營業績較好，具有穩定較高現金股利支付的公司股票稱為（）。A.潛力股B.紅籌股C.藍籌股D.績優股11.改革后公司原非流通股股份的出售應當遵守的

55、規定是：自股權分置改革方案實施之日起，持有上市公司股份總數5%以上的原非流通股股東在12個月規定期滿后，通過證券交易所掛牌交易出售原非流通股股份，出售數量占該公司股份總數的比例在12個月內不得超過（），在24個月內不得超過（）。A.5%，8%B.10%，20%C.5%，10%D.15%，25%12.公司股權分置改革的動議，原則上應當由（）一致同意提出。A.董事會B.高級管理人員C.全體流通股股東D.全體非流通股股東13.由H股、N股、S股等構成的是（）。A.境外上市外資股B.境內上市外資股C.社會公眾股D.紅籌股14.我國證券法規定，社會募集公司申請股票上市的條件之一是向社會公開發行的股份達到

56、公司股份總數的（）以上。公司股本總額超過人民幣4億元的，向社會公開發行股份的比例為10%以上。A.15%B.25%C.35%D.45%15.某股份公司因破產進行清算，公司財產在支付完破產費用后，其償付的優先順序依次是（）。A.優先股股東、債權人、普通股股東B.債權人、優先股股東、普通股股東C.優先股股東、普通股股東、債權人D.普通股股東、債權人、優先股股東16.下面關于境外上市外資股的闡述正確的是（）。A.以人民幣標明面值，以外幣認購B.它采取無記名股票形式C.H股是指注冊地在我國內地、上市地在我國香港的外資股，不屬于境外上市外資股D.公司向境外上市外資股股東支付股利及其他款項，以外幣計價和宣

57、布，以人民幣支付17.下面關于B股的闡述錯誤的是（）。A.采取記名股票形式B.以外幣標明面值，并以外幣認購、買賣C.境內居民個人與非居民之間不得進行B股協議轉讓D.自從對境內居民個人開放B股市場后，境內投資者逐漸成為B股市場的重要投資主體，B股的外資股性質發生了變化18.優先股票的特征不包括（）。A.股息率固定B.股息分派優先HYPERLINK /來源:考試大網C.一般有表決權D.剩余資產分配優先19.（）是一般意義上的優先股票，其優先權不是體現在股息多少上，而是在分配順序上。A.參與優先股票B.非參與優先股票C.可轉換優先股票D.可贖回優先股票20.若采取（）財政、貨幣政策，通常會造成股價下

58、跌。A.政府大幅提高稅率B.中央銀行降低再貼現率C.中央銀行通過公開市場業務大量買入證券D.中央銀行調低法定存款準備金率 21.股東大會作出修改公司章程、增加或減少注冊資本的決議，以及公司合并、分立、解散或者變更公司形式的決議，必須經出席會議的股東所持表決權的（）以上通過。A.13B.12C.14D.2322.股東基于股票的持有而享有股東權，是一種綜合權利，其中首要的權利是（）。A.可以以股東身份參與股份公司的重大事項決策B.公司資產收益權和剩余資產分配權C.股東持有的股份可依法轉讓D.優先認股權或配股權23.某股份公司因2000年度出現虧損，董事會提議2000年度暫緩發放優先股票股息，待以后

59、盈利年度一并發放。根據上述描述，可知該公司發行的優先股屬于（）。A.累積優先股B.參與優先股HYPERLINK /C.非累積優先股D.可轉換優先股24.經濟周期循環對股票市場的影響非常顯著，可以說是景氣變動從根本上決定了股票價格的長期變動趨勢。通常，經濟周期變動與股價變動的關系是（）。A.復蘇階段股價低迷；高漲階段股價回升；危機階段股價上漲；蕭條階段股價下跌B.復蘇階段股價回升；高漲階段股價上漲；危機階段股價低迷；蕭條階段股價下跌C.復蘇階段股價上漲；高漲階段股價回升；危機階段股價下跌；蕭條階段股價低迷D.復蘇階段股價回升；高漲階段股價上漲；危機階段股價下跌；蕭條階段股價低迷25.下面屬于財政

60、政策手段的是（）。A.公開市場業務B.存款準備金制度C.再貼現政策D.調節稅率26.普通股票股東要求分配公司資產的權利不是任意的，普通股票股東行使剩余資產分配權的先決條件是（）。A.出席股東大會的股東所持表決權的23以上通過B.股東大會作出減少公司注冊資本的決議C.公司連續5年虧損D.公司解散清算27.股票市場價格的最直接影響因素是（），并且其他因素都是通過作用于該因素而影響股票價格。A.宏觀經濟因素B.公司經營狀況C.供求關系D.政治因素28.公司的財務安全性主要是指公司償還債務從而避免破產的特性，通常用公司的負債與公司資產和資本金相聯系來刻畫公司的財務穩健性或安全性，這類指標同時也反映了公