1、泓域咨詢/關于成立電子化學材料公司可行性報告關于成立電子化學材料公司可行性報告xxx（集團）有限公司報告說明xxx（集團）有限公司主要由xxx有限公司和xx有限責任公司共同出資成立。其中：xxx有限公司出資1011.50萬元，占xxx（集團）有限公司85%股份；xx有限責任公司出資179萬元，占xxx（集團）有限公司15%股份。根據謹慎財務估算，項目總投資6113.99萬元，其中：建設投資4941.61萬元，占項目總投資的80.82%；建設期利息51.29萬元，占項目總投資的0.84%；流動資金1121.09萬元，占項目總投資的18.34%。項目正常運營每年營業收入10900.00萬元，綜合總

2、成本費用8748.22萬元，凈利潤1574.18萬元，財務內部收益率19.54%，財務凈現值2002.48萬元，全部投資回收期5.74年。本期項目具有較強的財務盈利能力，其財務凈現值良好，投資回收期合理。國外電子化學材料龍頭企業擁有多年研發、生產、銷售歷史，掌握了先進的技術與生產工藝，與產業下游各大制造企業關系緊密，具有較高的客戶壁壘。另外，國外電子化學材料龍頭企業產品品質優異、品種豐富、產能和產量規模大，具備產品與成本優勢。中國大陸地區的電子化學材料產業分散，相關從事的企業需要通過不斷的加強自身的技術實力、豐富產品品種、擴大產銷規模，以增強市場競爭力。本期項目是基于公開的產業信息、市場分析、

3、技術方案等信息，并依托行業分析模型而進行的模板化設計，其數據參數符合行業基本情況。本報告僅作為投資參考或作為學習參考模板用途。目錄第一章 籌建公司基本信息8一、 公司名稱8二、 注冊資本8三、 注冊地址8四、 主要經營范圍8五、 主要股東8公司合并資產負債表主要數據9公司合并利潤表主要數據10公司合并資產負債表主要數據11公司合并利潤表主要數據11六、 項目概況12第二章 公司籌建方案17一、 公司經營宗旨17二、 公司的目標、主要職責17三、 公司組建方式18四、 公司管理體制18五、 部門職責及權限19六、 核心人員介紹23七、 財務會計制度25第三章 市場分析31一、 行業未來發展趨勢3

4、1二、 行業發展態勢及面臨的機遇和挑戰32第四章 項目建設背景及必要性分析37一、 行業發展情況37二、 國內電子濕化學品趨勢38三、 電子濕化學品市場概述39四、 優化區域發展布局41五、 建設數字荊門43六、 項目實施的必要性44第五章 法人治理結構46一、 股東權利及義務46二、 董事49三、 高級管理人員54四、 監事56第六章 發展規劃分析59一、 公司發展規劃59二、 保障措施60第七章 項目選址62一、 項目選址原則62二、 建設區基本情況62三、 項目選址綜合評價64第八章 環保方案分析65一、 環境保護綜述65二、 建設期大氣環境影響分析66三、 建設期水環境影響分析68四、

5、 建設期固體廢棄物環境影響分析68五、 建設期聲環境影響分析68六、 環境影響綜合評價69第九章 項目風險評估70一、 項目風險分析70二、 項目風險對策72第十章 投資估算75一、 投資估算的編制說明75二、 建設投資估算75建設投資估算表77三、 建設期利息77建設期利息估算表78四、 流動資金79流動資金估算表79五、 項目總投資80總投資及構成一覽表80六、 資金籌措與投資計劃81項目投資計劃與資金籌措一覽表82第十一章 經濟效益84一、 基本假設及基礎參數選取84二、 經濟評價財務測算84營業收入、稅金及附加和增值稅估算表84綜合總成本費用估算表86利潤及利潤分配表88三、 項目盈利

6、能力分析88項目投資現金流量表90四、 財務生存能力分析91五、 償債能力分析92借款還本付息計劃表93六、 經濟評價結論93第十二章 項目進度計劃95一、 項目進度安排95項目實施進度計劃一覽表95二、 項目實施保障措施96第十三章 總結說明97第十四章 附表附錄99主要經濟指標一覽表99建設投資估算表100建設期利息估算表101固定資產投資估算表102流動資金估算表103總投資及構成一覽表104項目投資計劃與資金籌措一覽表105營業收入、稅金及附加和增值稅估算表106綜合總成本費用估算表106固定資產折舊費估算表107無形資產和其他資產攤銷估算表108利潤及利潤分配表109項目投資現金流量

7、表110借款還本付息計劃表111建筑工程投資一覽表112項目實施進度計劃一覽表113主要設備購置一覽表114能耗分析一覽表114第一章 籌建公司基本信息一、 公司名稱xxx（集團）有限公司（以工商登記信息為準）二、 注冊資本1190萬元三、 注冊地址xxx四、 主要經營范圍經營范圍：從事電子化學材料相關業務（企業依法自主選擇經營項目，開展經營活動；依法須經批準的項目，經相關部門批準后依批準的內容開展經營活動；不得從事本市產業政策禁止和限制類項目的經營活動。）五、 主要股東xxx（集團）有限公司主要由xxx有限公司和xx有限責任公司發起成立。（一）xxx有限公司基本情況1、公司簡介企業履行社會責

8、任，既是實現經濟、環境、社會可持續發展的必由之路，也是實現企業自身可持續發展的必然選擇；既是順應經濟社會發展趨勢的外在要求，也是提升企業可持續發展能力的內在需求；既是企業轉變發展方式、實現科學發展的重要途徑，也是企業國際化發展的戰略需要。遵循“奉獻能源、創造和諧”的企業宗旨，公司積極履行社會責任，依法經營、誠實守信，節約資源、保護環境，以人為本、構建和諧企業，回饋社會、實現價值共享，致力于實現經濟、環境和社會三大責任的有機統一。公司把建立健全社會責任管理機制作為社會責任管理推進工作的基礎，從制度建設、組織架構和能力建設等方面著手，建立了一套較為完善的社會責任管理機制。公司秉承“以人為本、品質為

9、本”的發展理念，倡導“誠信尊重”的企業情懷；堅持“品質營造未來，細節決定成敗”為質量方針；以“真誠服務贏得市場，以優質品質謀求發展”的營銷思路；以科學發展觀縱觀全局，爭取實現行業領軍、技術領先、產品領跑的發展目標。 2、主要財務數據公司合并資產負債表主要數據項目2020年12月2019年12月2018年12月資產總額2610.072088.061957.55負債總額1091.66873.33818.75股東權益合計1518.411214.731138.81公司合并利潤表主要數據項目2020年度2019年度2018年度營業收入4542.473633.983406.85營業利潤1007.45805

10、.96755.59利潤總額877.66702.13658.25凈利潤658.25513.44473.94歸屬于母公司所有者的凈利潤658.25513.44473.94（二）xx有限責任公司基本情況1、公司簡介公司將依法合規作為新形勢下實現高質量發展的基本保障，堅持合規是底線、合規高于經濟利益的理念，確立了合規管理的戰略定位，進一步明確了全面合規管理責任。公司不斷強化重大決策、重大事項的合規論證審查，加強合規風險防控，確保依法管理、合規經營。嚴格貫徹落實國家法律法規和政府監管要求，重點領域合規管理不斷強化，各部門分工負責、齊抓共管、協同聯動的大合規管理格局逐步建立，廣大員工合規意識普遍增強，合規

11、文化氛圍更加濃厚。公司在“政府引導、市場主導、社會參與”的總體原則基礎上，堅持優化結構，提質增效。不斷促進企業改變粗放型發展模式和管理方式，補齊生態環境保護不足和區域發展不協調的短板，走綠色、協調和可持續發展道路，不斷優化供給結構，提高發展質量和效益。牢固樹立并切實貫徹創新、協調、綠色、開放、共享的發展理念，以提質增效為中心，以提升創新能力為主線，降成本、補短板，推進供給側結構性改革。2、主要財務數據公司合并資產負債表主要數據項目2020年12月2019年12月2018年12月資產總額2610.072088.061957.55負債總額1091.66873.33818.75股東權益合計1518.

12、411214.731138.81公司合并利潤表主要數據項目2020年度2019年度2018年度營業收入4542.473633.983406.85營業利潤1007.45805.96755.59利潤總額877.66702.13658.25凈利潤658.25513.44473.94歸屬于母公司所有者的凈利潤658.25513.44473.94六、 項目概況（一）投資路徑xxx（集團）有限公司主要從事關于成立電子化學材料公司的投資建設與運營管理。（二）項目提出的理由在電子濕化學品方面，下游應用行業的未來發展趨勢對電子濕化學品行業存在較大的影響。由于電子產業發展速度快，新產品的工藝特點和技術要求電子濕化

13、學品與之同步發展，以適應其不斷迭代的需要。以集成電路制造為例，集成電路性能與半導體制程緊密聯系，應用于集成電路電子濕化學品的品控要求從G2級提升至G4級乃至G5級?！笆奈濉睍r期，我們處于“兩個一百年”奮斗目標歷史交匯點，仍處于重要戰略機遇期，但機遇和挑戰都有新的發展變化。從全球看，世界百年未有之大變局加速演進，國際環境日趨復雜，全球新冠肺炎疫情大流行、經濟全球化遭遇逆流等帶來巨大變量，世界進入動蕩變革期。從國內看，我國已轉向高質量發展階段，制度優勢顯著，治理效能提升，社會大局穩定，經濟長期向好，市場空間廣闊，發展韌性強勁，長江經濟帶和漢江生態經濟帶發展、促進中部地區崛起等重大戰略深入實施，正

14、加快構建新發展格局。從省內看，疫后我省經濟基本面、綜合優勢和區域發展地位沒有改變，省委十一屆八次全會科學擘畫湖北未來五至十五年發展藍圖，明確提出“建成支點、走在前列、譜寫新篇”的目標定位，著力構建“一主引領、兩翼驅動、全域協同”的區域發展布局，打造國內大循環重要節點和國內國際雙循環戰略鏈接，特別是黨中央出臺支持湖北一攬子政策，省委布局“宜荊荊恩”城市群建設，為我們指明了發展方向、確立了發展方位。國內外環境深刻變化既帶來新挑戰，也帶來新機遇。國際力量對比深刻變化，我國國際影響力、感召力、塑造力明顯增強，為我市加快“走出去”參與全球價值鏈和市場布局創造有利外部環境，同時也面臨出口貿易、國際合作、產

15、業鏈供應鏈因非經濟因素面臨沖擊等不確定性增加的挑戰。新一輪科技革命和產業變革深入發展，科技創新將催生新發展動能，推動不同產業跨界融合，有利于我市經濟轉型升級和高質量發展，同時我市自主創新能力不足、科技創新人才短缺，實現產業結構優化升級的任務將更加艱巨。我國加快構建新發展格局，我省加快打造國內大循環重要節點和國內國際雙循環戰略鏈接，建設中部強大市場，將為我市經濟發展開辟更加廣闊的市場，同時我市也面臨現代物流發展滯后、區域物流樞紐地位尚未形成、區域性市場交易中心缺乏的挑戰。進入高質量發展階段，我市更有能力、更有條件加快解決生態環境突出問題，同時國內資源能源約束更加趨緊，人民群眾對良好生態環境的期盼

16、更加迫切，環境污染治理和生態修復任務艱巨，大氣質量、水環境亟待改善，特別是“三磷”問題突出，經濟發展的資源環境承載能力不足，倒逼我市加快轉變發展方式。交通運輸大改善，一批重大交通基礎設施加快建設，荊門將建成區域性綜合交通樞紐，經濟發展的瓶頸制約大為緩解，同時也面臨武漢等大城市的虹吸效應、生產要素加速轉移的挑戰。綜合判斷，改革開放以來，尤其是“十三五”時期，我市經濟和社會發展取得重大成就，綜合實力顯著增強，發展基礎更加堅實，但發展不夠仍是我市最大的實際，發展不平衡不充分仍是我市面臨的主要矛盾。我市“十四五”時期將處于戰略機遇疊加期、發展布局優化期、積蓄勢能迸發期、改革攻堅關鍵期、市域治理提升期，

17、總體上機遇大于挑戰，潛在增長率高于全國全省。荊門得中獨厚，但不能甘居中游。全市上下要著眼“兩個大局”，深刻認識社會主要矛盾變化的新要求、新發展階段的新特征、貫徹新發展理念的新任務、服務構建新發展格局的新挑戰，增強機遇意識和風險意識，保持政治定力和戰略定力，發揚“爭搶轉”精神，準確識變、科學應變、主動求變，善于在危機中育先機、于變局中開新局，統籌做好改革發展穩定工作，趨利避害，奮勇前進。（三）項目選址項目選址位于xxx（待定），占地面積約13.00畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。（四）生產規模項目建成后，形成年產xxx噸

18、電子化學材料的生產能力。（五）建設規模項目建筑面積14738.94，其中：生產工程8997.26，倉儲工程3210.78，行政辦公及生活服務設施1317.46，公共工程1213.44。（六）項目投資根據謹慎財務估算，項目總投資6113.99萬元，其中：建設投資4941.61萬元，占項目總投資的80.82%；建設期利息51.29萬元，占項目總投資的0.84%；流動資金1121.09萬元，占項目總投資的18.34%。（七）經濟效益（正常經營年份）1、營業收入（SP）：10900.00萬元。2、綜合總成本費用（TC）：8748.22萬元。3、凈利潤（NP）：1574.18萬元。4、全部投資回收期（P

19、t）：5.74年。5、財務內部收益率：19.54%。6、財務凈現值：2002.48萬元。（八）項目進度規劃項目建設期限規劃12個月。（九）項目綜合評價該項目工藝技術方案先進合理，原材料國內市場供應充足，生產規模適宜，產品質量可靠，產品價格具有較強的競爭能力。該項目經濟效益、社會效益顯著，抗風險能力強，盈利能力強。綜上所述，本項目是可行的。第二章 公司籌建方案一、 公司經營宗旨以市場需求為導向；以科研創新求發展；以質量服務樹品牌；致力于產業技術進步和行業發展，創建國際知名企業。二、 公司的目標、主要職責（一）目標近期目標：深化企業改革，加快結構調整，優化資源配置，加強企業管理，建立現代企業制度；

20、精干主業，分離輔業，增強企業市場競爭力，加快發展；提高企業經濟效益，完善管理制度及運營網絡。遠期目標：探索模式創新、制度創新、管理創新的產業發展新思路。堅持發展自主品牌，提升企業核心競爭力。此外，面向國際、國內兩個市場，優化資源配置，實施多元化戰略，向產業集團化發展，力爭利用3-5年的時間把公司建設成具有先進管理水平和較強市場競爭實力的大型企業集團。（二）主要職責1、執行國家法律、法規和產業政策，在國家宏觀調控和行業監管下，以市場需求為導向，依法自主經營。2、根據國家和地方產業政策、電子化學材料行業發展規劃和市場需求，制定并組織實施公司的發展戰略、中長期發展規劃、年度計劃和重大經營決策。3、深

21、化企業改革，加快結構調整，轉換企業經營機制，建立現代企業制度，強化內部管理，促進企業可持續發展。4、指導和加強企業思想政治工作和精神文明建設，統一管理公司的名稱、商標、商譽等無形資產，搞好公司企業文化建設。5、在保證股東企業合法權益和自身發展需要的前提下，公司可依照公司法等有關規定，集中資產收益，用于再投入和結構調整。三、 公司組建方式xxx（集團）有限公司主要由xxx有限公司和xx有限責任公司共同出資成立。其中：xxx有限公司出資1011.50萬元，占xxx（集團）有限公司85%股份；xx有限責任公司出資179萬元，占xxx（集團）有限公司15%股份。四、 公司管理體制xxx（集團）有限公司

22、實行董事會領導下的總經理負責制，各部門按其規定的職能范圍，履行各自的管理服務職能，而且直接對總經理負責；公司建立完善的營銷、供應、生產和品質管理體系，確立各部門相應的經濟責任目標，加強產品質量和定額目標管理，確保公司生產經營正常、有效、穩定、安全、持續運行，有力促進企業的高效、健康、快速發展?？偨浝淼闹饕氊熑缦拢?、全面領導企業的日常工作；對企業的產品質量負責；向本公司職工傳達滿足顧客和法律法規要求的重要性；2、制定并正式批準頒布本公司的質量方針和質量目標，采取有效措施，保證各級人員理解質量方針并堅持貫徹執行；3、負責策劃、建立本公司的質量管理體系，批準發布本公司的質量手冊；4、明確所有與質

23、量有關的職能部門和人員的職責權限和相互關系；5、確保質量管理體系運行所必要的資源配備；6、任命管理者代表，并為其有效開展工作提供支持；7、定期組織并主持對質量管理體系的管理評審，以確保其持續的適宜性、充分性和有效性。五、 部門職責及權限（一）綜合管理部1、協助管理者代表組織建立文件化質量體系，并使其有效運行和持續改進。2、協助管理者代表，組織內部質量管理體系審核。3、負責本公司文件（包括記錄）的管理和控制。4、負責本公司員工培訓的管理，制訂并實施員工培訓計劃。5、參與識別并確定為實現產品符合性所需的工作環境，并對工作環境中與產品符合性有關的條件加以管理。（二）財務部1、參與制定本公司財務制度及

24、相應的實施細則。2、參與本公司的工程項目可信性研究和項目評估中的財務分析工作。3、負責董事會及總經理所需的財務數據資料的整理編報。4、負責對財務工作有關的外部及政府部門，如稅務局、財政局、銀行、會計事務所等聯絡、溝通工作。5、負責資金管理、調度。編制月、季、年度財務情況說明分析，向公司領導報告公司經營情況。6、負責銷售統計、復核工作，每月負責編制銷售應收款報表，并督促銷售部及時催交樓款。負責銷售樓款的收款工作，并及時送交銀行。7、負責每月轉賬憑證的編制，匯總所有的記賬憑證。8、負責公司總長及所有明細分類賬的記賬、結賬、核對，每月5日前完成會計報表的編制，并及時清理應收、應付款項。9、協助出納做

25、好樓款的收款工作，并配合銷售部門做好銷售分析工作。10、負責公司全年的會計報表、帳薄裝訂及會計資料保管工作。11、負責銀行財務管理，負責支票等有關結算憑證的購買、領用及保管，辦理銀行收付業務。12、負責先進管理，審核收付原始憑證。13、負責編制銀行收付憑證、現金收付憑證，登記銀行存款及現金日記賬，月末與銀行對賬單和對銀行存款余額，并編制余額調節表。14、負責公司員工工資的發放工作，現金收付工作。（三）投資發展部1、調查、搜集、整理有關市場信息，并提出投資建議。2、擬定公司年度投資計劃及中長期投資計劃。3、負責投資項目的儲備、篩選、投資項目的可行性研究工作。4、負責經董事會批準的投資項目的籌建工

26、作。5、按照國家產業政策，負責公司產業結構、投資結構的調整。6、及時完成領導交辦的其他事項。（四）銷售部1、協助總經理制定和分解年度銷售目標和銷售成本控制指標，并負責具體落實。2、依據公司年度銷售指標，明確營銷策略，制定營銷計劃和拓展銷售網絡，并對任務進行分解，策劃組織實施銷售工作，確保實現預期目標。3、負責收集市場信息，分析市場動向、銷售動態、市場競爭發展狀況等，并定期將信息報送商務發展部。4、負責按產品銷售合同規定收款和催收，并將相關收款情況報送商務發展部。5、定期不定期走訪客戶，整理和歸納客戶資料，掌握客戶情況，進行有效的客戶管理。6、制定并組織填寫各類銷售統計報表，并將相關數據及時報送

27、商務發展部總經理。7、負責市場物資信息的收集和調查預測，建立起牢固可靠的物資供應網絡，不斷開辟和優化物資供應渠道。8、負責收集產品供應商信息，并對供應商進行質量、技術和供就能力進行評估，根據公司需求計劃，編制與之相配套的采購計劃，并進行采購談判和產品采購，保證產品供應及時，確保產品價格合理、質量符合要求。9、建立發運流程，設計最佳運輸路線、運輸工具，選擇合格的運輸商，嚴格按公司下達的發運成本預算進行有效管理，定期分析費用開支，查找超支、節支原因并實施控制。10、負責對部門員工進行業務素質、產品知識培訓和考核等工作，不斷培養、挖掘、引進銷售人才，建設高素質的銷售隊伍。六、 核心人員介紹1、鄒xx

28、，中國國籍，1977年出生，本科學歷。2018年9月至今歷任公司辦公室主任，2017年8月至今任公司監事。2、任xx，中國國籍，無永久境外居留權，1959年出生，大專學歷，高級工程師職稱。2003年2月至2004年7月在xxx股份有限公司兼任技術顧問；2004年8月至2011年3月任xxx有限責任公司總工程師。2018年3月至今任公司董事、副總經理、總工程師。3、汪xx，中國國籍，無永久境外居留權，1958年出生，本科學歷，高級經濟師職稱。1994年6月至2002年6月任xxx有限公司董事長；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事長；2016年11月至今任xxx有限公司董事、經

29、理；2019年3月至今任公司董事。4、于xx，中國國籍，1978年出生，本科學歷，中國注冊會計師。2015年9月至今任xxx有限公司董事、2015年9月至今任xxx有限公司董事。2019年1月至今任公司獨立董事。5、陳xx，中國國籍，1976年出生，本科學歷。2003年5月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2004年4月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理。2018年3月起至今任公司董事長、總經理。6、鄒xx，中國國籍，無永久境外居留權，1970年出生，碩士研究生學歷。2012年4月至今任

30、xxx有限公司監事。2018年8月至今任公司獨立董事。7、廖xx，中國國籍，無永久境外居留權，1971年出生，本科學歷，中級會計師職稱。2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司財務經理。2017年3月至今任公司董事、副總經理、財務總監。8、黃xx，1974年出生，研究生學歷。2002年6月至2006年8月就職于xxx有限責任公司；2006年8月至2011年3月，任xxx有限責任公司銷售部副經理。2011年3月至今歷任公司監事、銷售部副部長、部長；2019年8月至今任公司監事會主席。七、 財務會計制度（一）財務會計制度1、公司依

31、照法律、行政法規和國家有關部門的規定，制定公司的財務會計制度。上述財務會計報告按照有關法律、行政法規及部門規章的規定進行編制。2、公司除法定的會計賬簿外，將不另立會計賬簿。公司的資產，不以任何個人名義開立賬戶存儲。3、公司分配當年稅后利潤時，應當提取利潤的10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計額為公司注冊資本的50%以上的，可以不再提取。公司的法定公積金不足以彌補以前年度虧損的，在依照前款規定提取法定公積金之前，應當先用當年利潤彌補虧損。公司從稅后利潤中提取法定公積金后，經股東大會決議，還可以從稅后利潤中提取任意公積金。公司彌補虧損和提取公積金后所余稅后利潤，按照股東持有的股份比例分配，

32、但本章程規定不按持股比例分配的除外。股東大會違反前款規定，在公司彌補虧損和提取法定公積金之前向股東分配利潤的，股東必須將違反規定分配的利潤退還公司。公司持有的本公司股份不參與分配利潤。4、公司的公積金用于彌補公司的虧損、擴大公司生產經營或者轉為增加公司資本。但是，資本公積金將不用于彌補公司的虧損。法定公積金轉為資本時，所留存的該項公積金將不少于轉增前公司注冊資本的25%。5、公司股東大會對利潤分配方案作出決議后，公司董事會須在股東大會召開后2個月內完成股利（或股份）的派發事項。6、公司利潤分配政策為：公司采取積極的現金方式分配利潤，即公司當年度實現盈利，在依法提取法定公積金、盈余公積金后進行利

33、潤分配。（1）利潤分配原則公司的利潤分配應重視對投資者的合理回報并兼顧公司的可持續發展。利潤分配政策應保持連續性和穩定性，并符合法律、法規的相關規定。（2）具體利潤分配政策利潤分配形式及間隔期：公司可以采取現金方式分配股利，公司優先采用現金方式分配利潤，現金分配的比例不低于當年實現的可分配利潤的10%。公司當年如實現盈利并有可供分配利潤時，應每年度進行利潤分配。董事會可以根據公司盈利狀況及資金需求狀況提議公司進行中期現金分紅。除非經董事會論證同意，且經獨立董事發表獨立意見、監事會決議通過，兩次分紅間隔時間原則上不少于六個月?，F金分紅的具體條件：公司在當年盈利且累計未分配利潤為正，現金流滿足公司

34、正常生產經營和未來發展的前提下，最近三個會計年度內，公司以現金形式分配的利潤不少于最近三年實現的年均可分配利潤的30%。公司董事會應當綜合考慮所處行業特點、發展階段、自身經營模式、盈利水平以及是否有重大資金支出安排等因素，區分下列情形，提出具體現金分紅政策：公司發展階段屬成熟期且無重大資金支出安排的，進行利潤分配時，現金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應達到80%；公司發展階段屬成熟期且有重大資金支出安排的，進行利潤分配時，現金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應達到40%；公司發展階段屬成長期且無重大資金支出安排的，進行利潤分配時，現金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應達到20%。本章程中的“

35、重大資金支出安排”是指公司未來十二個月內擬對外投資、收購資產或購買資產累計支出達到或超過公司最近一次經審計凈資產的10%。出現以下情形之一的，公司可不進行現金分紅：合并報表或母公司報表當年度未實現盈利；合并報表或母公司報表當年度經營性現金流量凈額或者現金流量凈額為負數；合并報表或母公司報表期末資產負債率超過70%（包括70%）；合并報表或母公司報表期末可供分配的利潤余額為負數；公司財務報告被審計機構出具非標準無保留意見；公司在可預見的未來一定時期內存在重大資金支出安排，進行現金分紅可能導致公司現金流無法滿足公司經營或投資需要。（3）利潤分配的決策程序和機制公司利潤分配方案由董事會根據公司經營狀

36、況和有關規定擬定，并在征詢監事會意見后提交股東大會審議批準，獨立董事應當發表明確意見。獨立董事可以征集中小股東的意見，提出分紅提案，并直接提交董事會審議。股東大會對現金分紅具體方案進行審議時，應當通過多種渠道主動與股東特別是中小股東進行溝通和交流（包括但不限于提供網絡投票表決、邀請中小股東參會等方式），充分聽取中小股東的意見和訴求，并及時答復中小股東關心的問題。公司在年度報告中詳細披露現金分紅政策的制定及執行情況。公司董事會應在年度報告中披露利潤分配方案及留存的未分配利潤的使用計劃安排或原則，公司當年利潤分配完成后留存的未分配利潤應用于發展公司經營業務。公司當年盈利但董事會未做出現金分紅預案的

37、，應在年度報告中披露未做出現金分紅預案的原因及未用于分紅的資金留存公司的用途，獨立董事發表的獨立意見。公司如遇借殼上市、重大資產重組、合并分立或者因收購導致公司控制權發生變更的，應在重大資產重組報告書、權益變動報告書或者收購報告書中詳細披露重組或者控制權發生變更后上市公司的現金分紅政策及相應的規劃安排、董事會的情況說明等信息。（4）利潤分配政策調整的條件、決策程序和機制（5）利潤分配方案的實施公司股東大會對利潤分配方案作出決議后，董事會須在股東大會召開后兩個月內完成現金分紅或股利的派發事項。如存在股東違規占用公司資金情況的，公司應當扣減該股東所分配的現金紅利，以償還其占用的資金。（二）內部審計

38、1、公司實行內部審計制度，配備專職審計人員，對公司財務收支和經濟活動進行內部審計監督。2、公司內部審計制度和審計人員的職責，應當經董事會批準后實施。審計負責人向董事會負責并報告工作。（三）會計師事務所的聘任1、公司聘用會計師事務所必須由股東大會決定，董事會不得在股東大會決定前委任會計師事務所。2、公司保證向聘用的會計師事務所提供真實、完整的會計憑證、會計賬簿、財務會計報告及其他會計資料，不得拒絕、隱匿、謊報。3、會計師事務所的審計費用由股東大會決定。4、公司解聘或者不再續聘會計師事務所時，提前30天事先通知會計師事務所，公司股東大會就解聘會計師事務所進行表決時，允許會計師事務所陳述意見。會計師

39、事務所提出辭聘的，應當向股東大會說明公司有無不當情形。第三章 市場分析一、 行業未來發展趨勢經濟新常態下更加強調經濟結構的優化升級，集成電路、顯示面板、光伏、光纖光纜、新能源汽車等產業對中國經濟增長的貢獻率將愈加突出。電子濕化學品及電子特種氣體作為上述產業發展不可或缺的關鍵性電子化學材料，其市場規模將繼續保持高速發展，國產化市場空間廣闊。1、市場規模繼續保持快速增長以下游集成電路領域的應用為例，半導體材料主要包括前道晶圓制造材料和后道芯片封測材料。據wind數據，2019年全球半導體材料銷售額約520億美元，其中晶圓制造材料銷售額328億美元，占據主要份額。晶圓制造材料主要包括硅片、電子氣體、

40、光掩模板、光刻膠及配套試劑、化學機械拋光（CMP）材料、工藝化學品、靶材等大類，每一大類材料包括幾十種至上百種具體產品，細分品類眾多。2019年電子氣體和工藝化學品兩大類合計在晶圓制造材料占比為18%。因此，隨著半導體材料市場規模穩步增長，將帶動電子濕化學品和電子特種氣體需求增長。2、國產化市場空間廣闊國家從2018年后加大了對半導體、顯示面板上游材料的扶持力度，同時各本土廠商開始大力推動國產電子化學材料的合作研發、驗證及配套采購，材料領域的國產化市場空間廣闊。在電子濕化學品方面，電子濕化學品高端細分市場國產替代進程提速。例如在集成電路制造過程中，光是涉及晶圓清洗或表面預處理的工藝就超過百步，

41、電子濕化學品作為覆蓋集成電路制程中大部分工藝步驟的關鍵化學品，市場空間廣闊。二、 行業發展態勢及面臨的機遇和挑戰1、行業發展態勢及面臨的機遇（1）國家產業政策大力支持，提供了有利的外部環境行業屬于國家重點支持的行業之一，近年來我國先后推出了國家中長期科學和技術發展規劃綱要（2006-2020年）電子信息制造業“十二五”發展規劃國家集成電路產業發展推進綱要“十三五”國家戰略性新興產業發展規劃新材料產業發展指南重點新材料首批次應用示范指導目錄（2019年版）戰略性新興產業分類（2018）產業結構調整指導目錄（2019年）等一系列產業政策，對行業發展予以重點推動支持。因此，在國家高度重視和大力支持下

42、，電子濕化學品及電子特種氣體行業迎來了前所未有的發展契機，整個行業呈現出技術水平提高和規模快速發展的態勢。（2）產業向中國大陸區域轉移，為中國電子化學材料制造業的擴張和升級提供了機遇受益于半導體產業加速向中國大陸轉移，中國大陸作為全球最大半導體終端產品消費市場，中國半導體產業的規模不斷擴大，國際產能不斷向中國轉移，中資、外資半導體企業紛紛在中國大陸投資建廠。另一方面，隨著國家政策的大力支持和中國大陸廠商的傾力投資，中國大陸顯示面板產能自2011年以來快速攀升，產能占比逐年遞增。根據IHS的數據，中國大陸顯示面板產能占全球比例在2010年不足8%，2017年達到34%，2019年達到42.3%，

43、2020年有望攀升至52%。因此，半導體及顯示面板持續的產能轉移為中國電子化學材料制造業提供了巨大的市場空間，為其擴張和升級提供了機遇。（3）國產化需求推動產業發展，國產替代市場空間巨大電子濕化學品方面，隨著目前半導體和顯示面板產能向中國大陸轉移，大陸晶圓廠數量增長快，高世代面板生產線大量投產，下游廠商對電子濕化學品的需求大大增加，而根據中國電子材料行業協會的數據，目前我國半導體8英寸及以上晶圓用電子濕化學品的國產化率合計不足20%，顯示面板用電子濕化學品整體中國產化率約為35%，國產替代需求強烈。近年來，隨著國內部分電子濕化學品企業研發技術、產品品質的積累突破，憑借快速的服務響應、本土化生產

44、的性價比優勢以及穩定供貨能力，疊加政策等外部有利環境的推動下，有望加速實現電子濕化學品領域高端市場的國產化替代。電子特種氣體方面，電子特種氣體長期依賴進口，嚴重制約了我國戰略新興產業的健康穩定發展，2019年我國電子特種氣體國產化率也僅有15%左右，因此下游產業對電子特種氣體國產化的需求明顯。近年來，在技術不斷突破、國家政策大力扶持、下游市場發展迅速等多重利好影響下，部分國產優秀電子特種氣體企業發揮自身低成本、反應靈活等優勢，已在部分細分產品已經取得較大突破，技術標準達到國際一流水平，并在本土產線基本實現中大批量供貨。（4）技術不斷推進，為國內電子化學材料企業帶來增長機會隨著半導體制程提升，對

45、于各種電子化學材料的性能提出了更高要求，對于電子濕化學品，先進制程會對G5級電子濕化學品有較大的需求；對于電子特種氣體，越先進制程要求電子特種氣體的純度更高。在電子濕化學品方面，其技術難點在于純度，相對其他半導體材料而言突破難度更小。目前國際上半導體集成電路的研發已進入5nm階段，上游材料需要緊隨下游需求的變化進行調整，國外電子濕化學品巨頭不斷實現技術突破，G4、G5級電子濕化學技術已經日趨成熟，而國內部分電子濕化學品廠商隨著技術的積累突破，已達到G3級、G4級，甚至少數細分產品已達到G5級，因此電子濕化學品有望實現彎道超車。在電子特種氣體方面，氣體純化是制造的主要技術壁壘。在集成電路制造領域

46、，由于芯片制造技術已經發展到納米級別，先進制程經常需要6N甚至更高純度，且對質量穩定性要求也越來越苛刻。先進制程從28納米到7納米，產品的金屬雜質要求須下降100倍，污染粒子的體積也必須要縮小4倍。近年來，在技術不斷突破、國家政策大力扶持、下游市場發展迅速等多重利好影響下，部分國內優秀企業發揮自身低成本、反應靈活等優勢，已在部分細分領域實現國產替代。2、面臨的挑戰（1）國外電子化學材料龍頭企業競爭力強國外電子化學材料龍頭企業擁有多年研發、生產、銷售歷史，掌握了先進的技術與生產工藝，與產業下游各大制造企業關系緊密，具有較高的客戶壁壘。另外，國外電子化學材料龍頭企業產品品質優異、品種豐富、產能和產

47、量規模大，具備產品與成本優勢。中國大陸地區的電子化學材料產業分散，相關從事的企業需要通過不斷的加強自身的技術實力、豐富產品品種、擴大產銷規模，以增強市場競爭力。（2）資金需求量大電子化學材料行業兼具資本密集型、技術密集型與人才密集型的特點，需要投入大量的資金用于購置設備和研發支出。國內電子化學材料行業起步較晚，企業大多處于成長期，資本性支出規模較大但盈利水平較弱、投資回收期較長，因此國內資本投入仍以政府產業基金或政府補助的形式為主，社會資金投入不足，難以充分滿足企業發展所需。第四章 項目建設背景及必要性分析一、 行業發展情況在電子濕化學品方面，下游應用行業的未來發展趨勢對電子濕化學品行業存在較

48、大的影響。由于電子產業發展速度快，新產品的工藝特點和技術要求電子濕化學品與之同步發展，以適應其不斷迭代的需要。以集成電路制造為例，集成電路性能與半導體制程緊密聯系，應用于集成電路電子濕化學品的品控要求從G2級提升至G4級乃至G5級。在電子特種氣體方面，集成電路、顯示面板、光伏、新能源汽車等下游應用領域產業技術快速更迭。例如晶圓尺寸從6英寸、8英寸發展到12英寸，制程技術從28nm到14nm再到7nm；顯示面板從LCD向OLED乃至柔性面板發展；光伏從晶體硅電池片向薄膜電池片發展等，電子特種氣體作為這些產業發展的關鍵性材料，在氣體純度、混配精度等方面的技術要求將持續提高，如在先進制程的集成電路制

49、造過程中，電子氣體純度要求通常在6N以上。以下游集成電路領域的應用為例，摩爾定律引領芯片產業的發展，隨著科技創新，5G、智能手機、IOT、HPC等對先進制程需求旺盛，Gartner數據顯示，2019年晶圓代工廠10nm及以下制程營收占比17%。根據IHS數據，預計到2025年先進制程占比將過半。集成電路制程的不斷推進將對電子濕化學品和電子特種氣體的技術要求持續提高。二、 國內電子濕化學品趨勢與歐美日等頭部企業相比，中國大陸地區的電子濕化學品行業起步較晚，技術水平與世界領先水平還存在一定的差距，從下游市場應用來看，國內較多企業主要集中于光伏、分立器件等低端市場，在高世代線顯示面板及集成電路為代表

50、的高端電子濕化學品應用領域，外資企業占據大部分市場份額。根據中國電子材料行業協會的統計數據，2018年光伏、顯示面板、半導體領域的電子濕化學品國產化率分別約為99%、35%、23%（按銷售供應量計），具體來看，光伏基本滿足生產需求，晶圓加工所用的電子濕化學品，在6英寸及歐美企業2%。6英寸以下（制程一般為0.8-1.2um，0.5-0.6um）的國產化率為83%左右，在8英寸及8英寸以上（制程含0.25-0.35um，28nm-0.18um）的國產化率不足20%，大部分產品來自進口；顯示面板所用的電子濕化學品，在4.5至5.5代線的國產化率超過80%，而在6至8.5代線的國產化率僅為29%。近

51、年來，半導體和顯示面板產能陸續向中國大陸地區轉移，大陸晶圓廠數量增長快，高世代面板生產線大量投產，下游廠商對電子濕化學品的需求大大增加，包括晶瑞電材、江化微、格林達、湖北興福等在內的國內電子濕化學品企業持續技術創新，部分產品已接近或達到國際領先水平。未來，隨著本土濕化學品企業研發技術、產品品質的積累突破，憑借快速服務響應、本土化生產的性價比優勢以及穩定供貨能力，疊加國家政策等外部有利環境的推動下，有望加速實現電子濕化學品高端應用領域的國產化替代。三、 電子濕化學品市場概述電子濕化學品是電子行業濕法制程的關鍵材料。電子濕化學品屬于電子化學品領域的一個分支，是微電子、光電子濕法工藝制程（主要包括濕

52、法刻蝕、清洗、顯影、剝離等）中使用的各種液體化工材料。由于下游行業對工藝品控要求極高，對電子濕化學品的純度、潔凈度、精度等特性具有嚴苛的要求，一般要求控制雜質顆粒粒徑低于0.5m，金屬雜質含量低于ppm級（10-6為ppm，10-9為ppb，10-12為ppt）。因此，與一般化學品不同，電子濕化學品具有高技術門檻、高附加值的特點，例如電子級硫酸單價可達液體三氧化硫數倍。按照組成成分和應用工藝不同，電子濕化學品可分為通用電子濕化學品和功能電子濕化學品。通用電子濕化學品一般為單組份、單功能、被大量使用的液體電子化學品，按照性質劃分可分為：酸類、堿類、有機溶劑類和其他類。功能電子濕化學品指通過復配手

53、段達到特殊功能、滿足制造特殊工藝需求的復配類化學品，即在單一的通用電子濕化學品（或多種通用電子濕化學品的混合）基礎上，加入緩釋劑、表面活性劑等混合而成的化學品，如剝離液、顯影液、刻蝕液、清洗液等。隨著電子元器件制作要求的提高，相關行業應用對電子濕化學品純度的要求也不斷提高。為了適應電子信息產業微處理工藝技術水平不斷提高的趨勢，并規范世界電子濕化學品的標準，SEMI將電子濕化學品按金屬雜質、控制粒徑、顆粒個數和應用范圍等指標制定國際等級分類標準。電子濕化學品在各應用領域的產品標準有所不同，光伏一般只需要G1級水平；顯示面板和LED對電子濕化學品的等級要求一般為G2、G3水平；集成電路對電子濕化學

54、品的純度要求較高，基本集中在G3以上水平，晶圓尺寸越大對純度要求越高，12英寸晶圓制造一般要求G4以上水平；分立器件對電子濕化學品純度的要求略低于集成電路，基本集中在G2級水平。受益于半導體、顯示面板、光伏等下游市場的發展，電子濕化學品發展迅速。根據中國電子材料行業協會數據，2018年，全球電子濕化學品整體市場規模約52.65億美元，三大市場應用量達到307萬噸，其中，半導體市場應用量約132萬噸，顯示面板市場應用量約101萬噸，光伏領域應用量達到74萬噸。到2020年，全球電子濕化學品整體市場規模將達到58.50億美元，在全世界三大領域應用量達到388萬噸，復合增長率約12.42%。伴隨著半

55、導體國產化進程加速、顯示面板產能向大陸地區轉移以及光伏需求處在持續上升通道的影響，近年我國電子濕化學品市場規模也快速增長，甚至超過全球增速。據中國電子材料行業協會數據顯示，2018年，我國電子濕化學品需求量約90.51萬噸，到2020年，我國電子濕化學品需求量將達到147.04萬噸，復合增長率達到27.46%。根據中國電子材料行業協會數據，2018年，全球電子濕化學品市場構成如下：（1）歐美傳統電子濕化學品企業占據約33%的市場份額，代表企業有德國巴斯夫、美國亞什蘭、德國默克、美國霍尼韋爾等。這些老牌國際企業擁有極強的技術優勢，產品等級可達到G4及以上級別，與半導體制造業發展幾乎保持同一步調；

56、（2）日本的約十家電子濕化學品企業合計約占27%市場份額。日本電子濕化學品行業發展晚于歐美，但進步非常快，其技術水平與歐美企業已達到同一水平；（3）韓國、中國大陸及臺灣地區的電子濕化學品企業約占38%的市場份額。目前，電子濕化學品行業主要由歐美企業和日本企業主導，高端市場基本也由該部分企業占據；韓國、中國臺灣地區的企業在生產技術上具有一定優勢，在高端市場領域與歐美、日本企業相比也具備一定的競爭力。四、 優化區域發展布局實施區域協調發展戰略、主體功能區戰略，服務構建全省“一主引領、兩翼驅動、全域協同”區域發展布局，緊扣一體化和高質量發展要求，統籌規劃引領、要素供給、資源配置、考核激勵，形成“市級領跑、縣域突破、鄉村振興”三級聯動、多點支撐、全域騰飛的發展格局。（一）堅持差異化協同布局統籌推進中心城市與所屬各區一體化建設和發展，實現產城融合、錯位協同、功能配套。東寶區重點發展電子信息、綠色建材和裝配式建筑等產業，爭創全省縣域經濟高質量發展示范區。荊門高新區掇刀區重點發展循環化工、汽車等裝備制造、新能源新材料、再生資源利用與環保、生物醫藥與大健康等產業，進入國家高新區第一方陣。漳河新區重點發展通用航空、現代服務業、現代都市農業等產業，打造通用航空城、生