特許金融分析師考試新手指南試題及答案姓名：____________________

一、多項選擇題（每題2分，共10題）

1.以下哪項不是CFA考試中關于職業道德與專業行為準則的要求？

A.保持專業勝任能力

B.保守秘密

C.追求不正當利益

D.確保客戶利益最大化

2.CFA考試分為幾個級別？

A.兩個

B.三個

C.四個

D.五個

3.以下哪項不是CFA考試第一階段的知識范圍？

A.倫理與職業道德

B.財務報表分析

C.風險管理

D.投資組合管理

4.CFA考試第二階段的知識范圍包括以下哪些？

A.固定收益證券

B.股票投資

C.金融衍生品

D.宏觀經濟分析

5.以下哪項不是CFA考試第三階段的知識范圍？

A.公司金融

B.資產配置

C.投資策略

D.個人財務規劃

6.CFA考試中，考生需要掌握哪些數學知識？

A.初等代數

B.微積分

C.線性代數

D.概率論與數理統計

7.以下哪項不是CFA考試中的考試科目？

A.倫理與職業道德

B.財務報表分析

C.投資組合管理

D.法律法規

8.CFA考試中，考生需要掌握哪些會計知識？

A.財務報表分析

B.成本會計

C.管理會計

D.國際會計準則

9.以下哪項不是CFA考試中的投資工具？

A.股票

B.債券

C.金融衍生品

D.房地產

10.CFA考試中，考生需要掌握哪些金融市場知識？

A.股票市場

B.債券市場

C.期貨市場

D.外匯市場

二、判斷題（每題2分，共10題）

1.CFA考試的所有級別都需要通過倫理與職業道德的考試。（）

2.CFA考試的第一階段側重于基礎的財務、分析和投資知識。（）

3.CFA考試的第二階段更加注重實際的投資分析技能。（）

4.CFA考試允許考生在任意時間完成所有級別的考試。（）

5.CFA協會要求考生在通過所有級別考試后的五年內完成工作經驗的要求。（）

6.CFA考試中的投資組合管理部分包括了資產配置和風險管理的內容。（）

7.CFA考試中的財務報表分析部分不涉及國際財務報告準則（IFRS）的知識。（）

8.CFA考試中，考生需要掌握的數學知識僅限于財務數學。（）

9.CFA考試第三階段的內容比第二階段更為廣泛，涵蓋了更多高級主題。（）

10.CFA考試的成績是永久有效的，不會因時間的推移而失效。（）

三、簡答題（每題5分，共4題）

1.簡述CFA考試中職業道德與專業行為準則的核心原則。

2.解釋CFA考試中“有效市場假說”的概念及其對投資分析的影響。

3.描述CFA考試中財務報表分析的基本步驟，并說明為什么這些步驟對投資者來說至關重要。

4.說明CFA考試中投資組合管理的主要目標，并討論如何通過資產配置來實現這些目標。

四、論述題（每題10分，共2題）

1.論述CFA考試對于金融專業人士職業發展的重要性，并討論如何準備和通過CFA考試。

2.分析CFA考試中風險管理的理論基礎，并討論如何將這些理論應用于實際的投資決策中。

五、單項選擇題（每題2分，共10題）

1.CFA考試的第一階段考試通常在考生完成多少小時的學習后進行？

A.150小時

B.240小時

C.300小時

D.360小時

2.以下哪項不是CFA協會認可的金融工具？

A.股票

B.債券

C.期權

D.礦石

3.CFA考試中，哪一項不是衡量投資組合風險的標準？

A.標準差

B.市場風險溢價

C.系數β

D.投資者情緒

4.以下哪項不是CFA考試第二階段考試的內容？

A.股票市場分析

B.債券市場分析

C.期權和期貨市場分析

D.宏觀經濟分析

5.CFA考試中，哪一項不是衡量投資組合業績的指標？

A.夏普比率

B.特雷諾比率

C.投資者情緒

D.信息比率

6.以下哪項不是CFA考試第三階段考試的內容？

A.公司金融

B.資產配置

C.投資策略

D.個人財務規劃

7.CFA考試中，哪一項不是會計的基本原則？

A.實質重于形式

B.權責發生制

C.現金收付制

D.會計等式

8.以下哪項不是CFA考試中使用的數學工具？

A.微積分

B.概率論

C.統計學

D.邏輯學

9.CFA考試中，哪一項不是衡量投資組合波動性的指標？

A.系數β

B.標準差

C.均值

D.累計收益率

10.以下哪項不是CFA考試中涉及的投資策略？

A.被動投資策略

B.指數投資策略

C.主動投資策略

D.短期交易策略

試卷答案如下：

一、多項選擇題答案及解析思路：

1.C.追求不正當利益

解析思路：職業道德要求分析師保持正直，不應追求不正當利益。

2.B.三個

解析思路：CFA考試分為三個級別，分別對應不同層次的知識和能力。

3.C.風險管理

解析思路：第一階段主要涵蓋基礎知識，風險管理屬于第二階段內容。

4.A.固定收益證券

解析思路：第二階段涉及更多具體投資工具和策略，固定收益證券是其中之一。

5.D.個人財務規劃

解析思路：第三階段內容更加深入，個人財務規劃不屬于此階段。

6.B.微積分

解析思路：CFA考試需要考生具備一定的數學基礎，微積分是其中之一。

7.D.法律法規

解析思路：法律法規不是CFA考試科目，而是職業道德與專業行為準則的一部分。

8.D.國際會計準則

解析思路：會計知識涵蓋國際財務報告準則（IFRS），而非僅僅是國內會計準則。

9.A.股票

解析思路：投資工具包括股票、債券、金融衍生品等，礦石不屬于此類。

10.B.股票市場

解析思路：金融市場知識包括股票市場、債券市場、期貨市場和外匯市場等。

二、判斷題答案及解析思路：

1.×

解析思路：CFA考試要求考生在通過所有級別考試后的十年內完成工作經驗的要求。

2.√

解析思路：第一階段側重于基礎財務、分析和投資知識，為后續學習打下基礎。

3.√

解析思路：第二階段更加注重實際的投資分析技能，以提升考生的實戰能力。

4.×

解析思路：CFA考試有明確的考試時間和報名截止日期，不能隨意選擇時間。

5.√

解析思路：CFA協會要求考生在通過所有級別考試后的五年內完成工作經驗的要求。

6.√

解析思路：投資組合管理包括資產配置和風險管理，是投資分析的重要部分。

7.×

解析思路：財務報表分析需要考慮國際財務報告準則（IFRS）的知識。

8.×

解析思路：CFA考試中需要掌握的數學知識包括微積分、概率論與數理統計等。

9.√

解析思路：第三階段內容更加廣泛，涵蓋了更多高級主題和綜合應用。

10.×

解析思路：CFA考試的成績在有效期內有效，超過有效期則需重新考試。

三、簡答題答案及解析思路：

1.答案：CFA考試中職業道德與專業行為準則的核心原則包括正直、專業勝任能力、客戶利益優先、公正和保密等。

解析思路：列舉職業道德的核心原則，并簡要說明其含義。

2.答案：有效市場假說認為股票價格反映了所有可用信息，投資者無法通過分析獲得超額收益。

解析思路：解釋有效市場假說的概念，并討論其對投資分析的影響。

3.答案