2024年中國珠寶行業發展報告目 錄前 言 1一、2024年國珠行業體發狀況 3珠零售場：費趨弱絕值仍歷史位 4珠國際易：出口增再歷史高 6珠電商增速中有進直帶貨新動力 10珠拍賣場：躍度升價結構整 12零門店渠道張減速品出海速 12創：成約束升研投入聚焦鍵領域 15人資源人才送量長供匹配待加強 16二、2024年國主珠寶類市發展況 17黃市場展概況 17鉆市場展概況 18玉市場展概況 19彩寶石場發概況 20珍市場展概況 20鉑市場展概況 20白市場展概況 22三、2024年寶上公司展情況 221.A股市公司 222.港上市司 23四趨勢望 25市分化劇消分級發明顯 25緊抓Z世代精細作量市場 25數化、工智成為驅動力 26前 言今年的《政府工作報告》指出，2024年，外部環境變化帶5%，增速居世界主要經濟體前列。在此背景下，2024年，我國珠寶產業取得了怎樣的成績？又經歷了怎樣的艱難險阻和風險挑戰？肩負著我國珠寶行業“深化改革的推動者、高質量發展的引領者、誠信自律的維護者、社會責任的建設者”的重大責任和歷史使命，中國珠寶玉（是代表全行業慎始如終交出的一份完整答卷。《2024年中國珠寶行業發展報告》對我國珠寶行業2024年總體發展狀況、各細分領域的具體情況，以及顯現的年度特征、問題和原因予以了較為清晰的呈現。回顧過去的一年，珠寶市場全面承壓，震蕩回落，但市場能的轉換不可能一步到位，從而輕松實現一檔起步，事實上這是個不斷拉鋸、演進的復雜過程，而這也在一定程度上決定了珠寶行業的“破”與“立”，在時機與度的把握上更應審慎。2025年，可能是中國珠寶市場發展的一個重要分水嶺。相比過去幾年，當前乃至未來一段時期，珠寶行業發展的內外部環境因素更加錯綜復雜，這不僅會導致珠寶市場的一些指標表現可能更加不及預期，更是對珠寶行業的穩增長提出了嚴峻挑戰。但另一方面，我們也要看到，過去幾年市場下行壓力正倒逼珠寶行業加速過剩產能出清；更加重視對存量市場的精耕細作和再開發；更加重視通過系統性創新開拓新增長點；更加重視對細分市場的深耕厚植，以鞏固、強化其在某一垂直領域的核心優勢；更加追求穩健、成本效益比更高、更有質量的可持續增長。我們始終堅信，任憑風吹雨打，珠寶行業翻山越嶺、奮進高質量發展的腳步不會停歇，只會越來越鏗鏘有力。本《報告》編寫組2025年3月迎風破浪志更堅 行穩致遠步鏗鏘——2024年中國珠寶行業發展報告2024年，面對外部壓力加大、內部困難增多的復雜形勢，在以習近平同志為核心的黨中央的堅強領導下，全國各族人民砥礪奮進、攻堅克難，經濟運行總體平穩、穩中有進，高質量發展扎實推進，新質生產力穩步發展，中國式現代化邁出新的堅實步伐。2024134.95%,增速居世30％左右，充分體現了中國經濟的韌性和潛力。413145.3%，扣除價格因素，實際增長5.1%。全年全國居民人均消費支出28227回顧過去的一年，我國珠寶行業面對有效需求不足，發展調沒有變。一、2024年中國珠寶行業總體發展狀況2024年，我國珠寶市場的顯著變化主要表現為：零售市場增速回落、進出口再創歷史新高、渠道布局調整、主要品類市場表現兩極化、上市公司利潤收縮明顯、珠寶電商增勢依舊強勁、創新研發戰略性收縮、高工藝非遺類和文創精品走俏。具體來看：珠寶零售市場：消費趨弱絕對值仍居歷史高位48789520237.2%3.7個百33003.1%3000億元以上的歷史高位。在去年我國商品零售市場增速放緩的不利背景下，金銀珠往往會面臨比其他消費品更大的增長壓力。圖1.2020-2024年限額以上金銀珠寶類零售額及其增長速度（數據來源：國家統計局）圖2.2015-2024年社會消費品零售總額及限額以上金銀珠寶類零售額增速（數據來源：國家統計局）根據中寶協對珠寶行業全品類綜合統計，77885.025688億元，430698013%；彩色寶石2703%；珍珠產品市場規模約為210380億元，1130億元，占2%。圖3.2020-2024年中國珠寶首飾產業市場規模（單位：億元）圖4.2024年中國珠寶首飾行業市場細分品類市場規模（單位：億元）及占比珠寶國際貿易：進出口雙增再創歷史新高海關總署數據顯示，2024年我國珠寶行業進出口總額為1547.233.8%的增幅高出2.6614.7個百分點至358.34.31188.93億美元，繼續保業國際貿易已保持十年逆差態勢，且逆差逐步增大，2024年逆830.63地位依然穩固。表1.2014-2024年中國珠寶行業進出口數據統計（單位：億美元）年份類別出口進口進出口總額同比總額同比總額同比2014天然或養石或半寶石、貴金屬及其制品；仿首飾；硬幣632.0125.7%418.94128.1%1050.9553.15%2015309.09-51.09%968.02131.06%1277.1121.52%2016219.20-28.6%799.40-17.2%1018.60-20.24%2017179.83-17.3%652.50-17.7%832.33-18.29%2018197.329.7%780.5319.6%977.8517.48%2019204.333.7%602.72-22.7%807.05-17.47%2020184.41-10.5%317.50-47.5%501.91-37.81%2021293.3459.1%774.17143.9%1067.51112.69%2022300.972.7%1037.0133.9%1337.9825.34%2023313.284.08%1140.069.94%1453.348.62%2024358.314.7%1188.934.3%1547.236.46%）分品類來看，2024年貴金屬品類的進出口空前活躍，金、1097.68億美元，占該年珠寶行業進口總92.332123.58口增長11.75%至1027.1824.69%至38.0325.9414.812倍2.8366.83%至4.15億美元，出口下滑69.54%至0.53億美元。7表2. 2020-2024年中各珠品類出口據統（單：億元）商品出口進口2020總值2021總值2022總值2023總值2024總值同比2020總值2021總值2022總值2023總值2024總值同比黃金35.4331.4632.8138.91123.58217.60%114.17472.79766.54919.161027.1811.75%鉆石11.0722.7422.1719.3511.55-40.31%59.4598.8784.7759.7239.5-33.86%銀24.6937.4427.6730.538.0324.69%13.6717.0511.1211.7614.8125.94%鉑2.820.140.150.832.83240.96%79.76100.1176.5063.9955.69-12.97%珍珠0.160.400.560.490.28-42.86%0.210.600.730.520.35-32.69%寶石或半寶石0.580.891.731.740.53-69.54%3.6615.1345.8512.514.15-66.83%人工寶石4.017.098.376.225.17-16.88%1.521.772.001.842.6141.85%鑲嵌首飾79.86144.86156.24143.49117.39-18.19%36.8357.2642.3652.8837.16-29.73%金銀器2.554.52.683.875.4741.34%0.120.140.150.250.19-24.00%仿首飾16.4936.1241.0747.1745.16-4.26%3.403.553.313.083.9126.95%屬材料2.963.753.132.111.99-5.69%0.640.570.530.420.5121.43%其他制品及硬幣3.773.954.3618.596.3-66.11%4.076.333.1413.932.87-79.40%總計184.41293.34301313.28358.314.37%317.5774.1710371140.061188.934.29%）近年來，培育鉆石作為新興品類展現出強勁的發展勢頭。2024年培育鉆石毛坯進出口總額為12296萬美元，同比增長82.11%；培育鉆石成品進出口總額為3560萬美元，同比下滑67.24%。1萬美元，占該品20211本報告培育鉆石毛坯/成品進出口數據分別統計自海關編碼“71042100合成或再造鉆石，未加工或僅經簡單鋸開或粗制成形”和“71049190非工業用經其他加工的合成或再造鉆石”，不含“71049110工業用經其他加工的合成或再造鉆石”。表3.2020-2024培育鉆石海關進出口數據（單位：萬美元）年份培育鉆石毛坯培育鉆石成品出口進口進出口出口進口進出口202075853028106133978159355712021128902118150083586335969452022886222281109041226773108952023458021726752276581621092720241131598112296179317673560從貿易伙伴來看，2024年，我國對美洲地區的珠寶進出口217.0812%84.66億美元；對東盟45.45%，是降幅最顯著的地區之一。從單一國家來看，南非是我國最大的珠寶貿易伙伴國，2024年，11.86%，但依然保持在百億美元以上，整體貿易形勢保持相對穩定。圖5.2024年中國-部分國家和地區金銀珠寶類商品進出口數據2（數據來源：海關總署）2以上數據僅包含：東盟（緬甸、印尼、馬來西亞、菲律賓、新加坡、泰國、越南），歐盟（歐洲聯盟各國），美洲（美國、加拿大、智利、巴西、阿根廷），大洋洲（澳大利亞、新西蘭），日韓（日本、韓國）。圖6.2021-2024年中國-部分國家和地區金銀珠寶類商品進口數據（單位：億美元）（數據來源：海關總署）圖7.2021-2024年中國-部分國家和地區金銀珠寶類商品出口數據（單位：億美元）（數據來源：海關總署）珠寶電商：增速穩中有進直播帶貨成新動力2982.616.4%。在商務部重點監測3此絕對值為統計學意義，只表明衡量差異大小，不表示為2024年我國珠寶電商實際零售金額。187圖8.2020-2024年金銀珠寶類商品網上零售數據（根據商務部商務大數據監測數據整理）值得注意的是，2024年隨著越來越多珠寶產業帶大力發展深圳水貝、云南瑞麗、廣東四會、廣東平洲、河南鎮平等五大1000億元。另一方面，越來越多的電商平臺開始布局珠寶首飾賽道。京東大數據顯示，2024年珠寶首飾消費呈多元化發展趨勢，珍4年4數據來源于蟬魔方。品為主，盡管受到經濟下行和消費低迷影響，但整體發展穩中有進。珠寶拍賣市場：活躍度提升價格結構調整2024年，蘇富比、佳士得、嘉德、保利等拍賣行在香港和4542873213件，46%。從成交額來看，香港地區兩拍賣行的成交額為15.50313.0336其成交量和成交額出現一升一降的背離軌跡，表明買家對高級珠寶的投資交易更趨審慎，以價換量的行為驅動導致拍品溢價降低，深層原因或是交易者對預期信心較為低迷。20241231個省、自治區、直轄市的369個市、地區、盟、自治州、縣范圍內所統計的107個珠寶品牌，線下門店共計66596家。2024630日，A2476620232400.972.251.28個20245838家門店，全年共減少156家。2024年在國內的門店數量均出現縮減。其中，周大福各品牌門店全年縮減827699010.5817家至3315家，降幅為0.51%。截至2024年6月30日，周生生半年內縮減門店22家至904家，降幅為2.38%。品牌“出海”在提速。從中國珠寶品牌海外門店分布情況20241231752023710.29%；六福集團各品牌海外門店282023733.332023年尚未布20244家門店；潮宏基2024年9月在馬來西亞開設首家海外門店。表4.A股上市公司2024年中報及年度業績預報披露的門店數量公司名稱2023.6.302023.12.312024.6.302024.12.31總店數半年凈增總店數全年凈增總店數半年凈增總店數全年凈增老鳳祥56312259943856022285838-156周大生473511951064905230124————豫園股份489232749944295097103————中國黃金366018425761542669————潮宏基1218601399241145152————明牌珠寶1013381008331006-2————萊紳通靈464-43438-69432-6————萃華珠寶484-25497-12494-3————迪阿股份676-12528-160451-77————曼卡龍209-121882246————菜百股份7448717936————合計2305650724526197724766240————表5.周大福、六福集團、周生生2024年中/末門店數量公司名稱2023.12.312024.6.302024.12.31總店數國內海外總店數國內海外總店數國內海外周大福7885781768——————7065699075六福集團3353333221——————3343331528周生生103210320101010100——————注：門店數量包含各企業的多個品牌。從區域分布上看，A股和港股上市公司珠寶品牌門店主要1452339.4%，536814.6%；476912.9%。圖9.A股和港股上市公司門店在全國大區分布情況從一線、新一線等城市線級分布上看，上市珠寶公司渠道3392756620.5%；二線城市700219.0905324.6%；四線及623116.9%。圖10.A股和港股上市公司珠寶品牌門店城市分類分布情況創新：成本約束上升研發投入更聚焦關鍵領域通過對多個專利數據庫的檢索分析，2024年我國珠寶行業46.324581397747.93604件，同比下降32.59%。圖11.2020-2024年珠寶首飾類外觀設計、發明和實用新型專利數量（數據來源：中國知識產權網專利申請云服務平臺、專利匯、企知道）根據上市公司披露的數據，202412A股珠3.1213.68%，5家企業的研發投入同比正增長；從研發強度來看，12個A4.02‰，5.14%。表6.2023-2024年前三季度部分上市公司的研發投入前三季度研發費用（單位：百萬元）前三季度研發費用在營業總成本中的占比企業2023前三季度2024前三季度同比企業2023前三季度2024前三季度同比老鳳祥26.5725.99-2.18%老鳳祥0.45‰0.52‰15.56%中國黃金19.709.62-51.17%中國黃金0.49‰0.21‰-57.14%豫園股份73.4636.36-50.50%豫園股份1.83‰0.98‰-46.45%菜百股份5.497.3533.88%菜百股份0.47‰0.50‰6.38%周大生8.388.916.32%周大生0.76‰0.93‰22.37%潮宏基46.9643.75-6.84%潮宏基11.36‰9.77‰-14.00%迪阿股份20.0213.88-30.67%迪阿股份11.42‰11.56‰1.23%明牌珠寶0.3417.865152.94%明牌珠寶0.11‰5.00‰4445.45%萃華珠寶7.810.67-91.42%萃華珠寶2.47‰0.22‰-91.09%萊紳通靈0.790.9925.32%萊紳通靈1.32‰1.07‰-18.94%曼卡龍0.600.8135.00%曼卡龍0.52‰0.51‰-1.92%航民股份151.26145.76-3.64%航民股份22.34‰18.62‰-16.65%合計361.38311.95-13.68%平均值4.46‰4.16‰-6.82%面對當下的經濟增長壓力和不確定性風險，珠寶企業要更域，推動企業競爭力的穩步提升和可持續發展。人力資源：人才輸送量增長供需匹配亟待加強近年來，我國學歷教育珠寶相關專業畢業生年輸送量始終保持在萬人以上的規模。根據中寶協的抽樣調查，2024年珠寶20236%。從應屆畢業生的就業意向調查，在中寶協針對珠寶相關專1700（含中職畢業生15.75%的學生明確表示愿意留在珠寶行業發展。結合《2024中國珠寶行業人才需求情況統計報告》5顯示，2024年珠寶行業招聘指數月度平均同比下降27.51%，統計樣本10090443.78%。這表隨著數字化轉型的深入推進和人工智能越來越廣泛的應用，珠寶行業對創新型、知識型、高技能復合型人才的需求將持續增加。二、2024年我國主要珠寶品類市場發展情況黃金市場發展概況據中寶協統計，2024年我國黃金產品市場規模約為5688億元，同比增長約9.8%。據中國黃金協會統計，2024年，我國自產和進口原料產金534.1062.85985.31噸，9.58532.0224.69%；373.1380.164.12%。2024金交易所Au99992024年末收盤價較年初開盤價上漲200922.14548.49元/克。5該報告來源于珠寶人才網。根據世界黃金協會有關報告，由于國內金價攀升、經濟增長放緩，導致我國金飾消費量下降，但從總價值來看，僅微降整體消費預算并未顯著縮減，消費需求依舊保持相對穩定。從204（含場外交易達4941877噸，中國金25.52%。鉆石市場發展概況據中寶協統計，2024430億28.3%。根據上海鉆交所海關統計數據，2024年上海鉆交所鉆石交20.22607.15萬克142.0597.4215.8%；天然鉆石進口額為3.98億美元，同比下降近50%。造成鉆石進口量和金額相背離的主要因素，一方面是成品低了進口鉆石的平均單價。2024年，國際鉆石價格指數呈連續下降態勢，由1月的109.51降至12月的95.22，降幅13.05%。6克101月的1213106來源于IDEX國際鉆石指數。1811231降127培育鉆石方面：據不完全統計，2024年中國培育鉆石產量2200144.44%63%石的消費者認知度和市場滲透率不斷提升。玉石市場發展概況據中寶協統計，2024980億34.7%。《2024年緬甸公盤總計競拍翡翠原石9350份，供應量同比上漲5144791.41計，廣東平洲、四會、揭陽，云南盈江、瑞麗、騰沖和中國香港等地共舉辦了32215萬份。2024種水好的翡翠原料價格漲幅較大，導致高端成品翡翠出貨量減少，一度出現有價無市的情形。中低端翡翠供給過剩，價格普2030%。和田玉市場整體保持平穩，價格波動較小。其中，高品質格，市場認可度持續提升，銷量與價格呈現穩步增長態勢。7來源于Rapaport。彩色寶石市場發展概況據中寶協統計，2024270億12.9%。2024年高品質分品類來看，高品質紅寶石、藍寶石、祖母綠價格堅挺，GPI國際彩色寶石指數顯示，2024年度高品質紅寶石價格指數珍珠市場發展概況據中寶協統計，2024210億元，40%。2024年，珍珠市場需求分化、冷熱不均。價格走勢上，高品質、大尺寸珍珠價格維持在相對高位并呈小幅上升趨勢；而中低品質珍珠則更多依托電商渠道，尤其是直播帶貨，價格持續承壓。與此同時，異形珍珠及小眾色系珍珠成為越來越多消費者的首選。其中，在形態方面，方形、巴洛克、扁平珍珠的銷量同比增速最快；在色彩方面，棕色系、中性色系和藍色系珍珠的市場熱度持續攀升。值得注意的是，近年來珍珠線上銷售持續火爆，據統計，30007000場，線上銷售已占比60%以上。鉑金市場發展概況中寶協結合國際鉑金投資協會等相關機構的數據統計，2024112.8噸。這20148622220.634.81.46%。圖12.2020-2024年全球及中國鉑金首飾需求（單位：噸)（數據來源：國際鉑金投資協會）圖13.2020-2024年全球鉑金需求分布（單位：噸）（數據來源：國際鉑金投資協會）白銀市場發展概況2024年，我國銀飾消費量下降約3%，按銷售額計算，銀飾市場規模約為45億元。世界白銀協會數據顯示，2024年全球白銀缺口將縮小4%至1.822112.1億盎5%。三、2024年珠寶上市公司發展情況1.A股上市公司20412家目前處于平穩經營狀態的A股珠寶1854.522.22%。利潤方A股珠寶類上市公司歸屬于股東凈利潤總60.5613.28%。圖14.A股珠寶上市公司2020年-2024年前三季度營業收入（億元）及對比圖15.A股珠寶上市公司2020年-2024年前三季度歸屬于上市公司股東的凈利潤對比（單位：億元）20243182024年全年業績預報的1表7.A股業績預報企業2020年-2024年歸屬于上市公司股東的凈利潤（億元）及同比公司簡稱2020年2021年2022年2023年2024年（預報）同比老鳳祥15.8618.761722.1419.50-11.95%豫園股份36.1137.6938.2620.241.00~1.50-95.06%~-92.59%明牌珠寶-2.571.37-1.631.590.20~0.30-87.43%~-81.14%萃華珠寶0.290.340.481.731.81~2.654.91%~53.37%萊紳通靈1.040.38-0.400.76-1.80左右——2.港股上市公司港股三大珠寶上市公司2024上半財年營業收入和利潤均呈561.719.8%