第七章國際貿易貨款的結算第一節支付工具第二節支付方式

第三節不同支付方式的結合使用第四節合同中的支付條款第七章國際貿易貨款的結算學習目標1、熟悉匯票的內容及使用方法；2.了解本票、支票與匯票的區別；3.掌握匯付的分類與業務流程；4.掌握托收的分類與業務流程；5.掌握信用證的性質及業務流程；6.掌握匯付、托收及信用證業務的風險及防范引入資料世界上最早的互通有無就是“以物易物”，其后貨幣作為一般等價物參與了國際貿易的結算，債務人通過在國際間運送黃金、白銀或鑄幣以結清債權債務關系。在這種貿易條件下，商人賣出貨物收到的是現金，買進貨物付出的也是現金，因此，為了完成一筆國際間的交易，商人必須帶著巨額現金遠涉重洋。雖然以現金作為支付工具可以避免信用風險，但是，大量現金的攜帶和長途運送風險極大，運輸費用高，占壓資金時間長，清點、辨偽麻煩，而且要承擔潛在的利息損失，所以在國際貿易結算中逐漸被淘汰。隨著國際貿易規模和區域的不斷擴大，人們開始使用字據劃賬代替現金結算。商人們可以在甲國用甲國貨幣向匯兌商換取匯票，再拿到乙國向該匯兌商在乙國的分支機構或代理人換取乙國貨幣購買商品，或直接將該匯票交給乙國出口商，讓出口商自行憑匯票到匯兌商在乙國的分支機構或代理人處換取乙國貨幣。于是，字據就如同現金一樣流通起來，這種字據到后來就逐漸演變成現代的票據。第一節支付工具票據是國際通行的作為流通和支付手段的信貸工具，用于債權債務的清償，具有現金的功能。在國際貿易中，票據是可以流通轉讓的債權憑證，是無條件支付一定余額貨款的有價證券。所以，票據的形式或內容、票據行為、票據權力的行使及票據的制作都必須符合法律規定。支付工具匯票本票支票第一節支付工具一、匯票（一）匯票的含義和基本內容匯票（BillofExchange或Draft）是由出票人簽發的，委托付款人在見票時或者在指定日期無條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據。按照日內瓦《匯票與本票統一法公約》和我國《票據法》的規定，匯票必須滿足一定的形式要件才有效。一、匯票（一）匯票的含義和基本內容按照我國的《票據法》規定，匯票應包括以下主要內容（并不是全部內容），按照日內瓦《匯票與本票統一法公約》的規定，匯票的這些項目必須齊全，否則受票人有權拒付。“匯票字樣”確定的票據金額無條件的支付命令付款人/受票人的名稱付款期限付款地點受款人或其他指定人的名稱出票的日期及地點出票人簽名一、匯票（二）匯票的票據行為票據行為是指以票據上規定的權利和義務所確定的法律行為，包括票據的簽發、背書、承兌、付款、追索等等，簡單的說，票據行為是一張票據從最初的出票到票據關系得以消滅或解除過程中所經歷的一系列步驟。出票背書提示承兌付款拒付追索（二）匯票的票據行為1、出票出票(Issuance)是指出票人首次寫成格式完整的匯票并將其交付給另一人（受款人）的行為，這是產生票據關系的一種基本票據行為。匯票的出立包括兩個動作：簽發匯票和交付匯票，匯票通常為一式兩份。出票人對匯票債務的責任有兩個方面：保證承兌和保證付款。持票人得到了債權，獲得付款請求權和追索權。（二）匯票的票據行為2、背書背書(Endorsement)的字面意思是指背書人在匯票背面簽字。但背書實際上指的是持票人（背書人）在票據背面或粘單上簽名并將匯票權利轉讓給他人（被背書人）的一種票據行為。主要包括兩個動作：一是指背書人在匯票背面簽名或再加上受讓人的名稱；二是由背書人將匯票交付給受讓人。做成背書只是表明背書人有轉讓票據權利的意圖，交付匯票之后才能完成票據權利的轉讓。轉讓具有不可分性，即必須轉讓匯票上的全部金額并且受讓人是唯一的。（二）匯票的票據行為2、背書（1）記名背書（SpecialEndorsement），又稱為特別背書，是指背書時記了被背書人的名稱的背書。背書記載的具體事項是：①被背書人名稱；②背書日期；③背書人簽名或者蓋章。記名背書的匯票，其持票人在轉讓時，必須再以背書的方式進行。匯票可以經過連續背書而多次轉讓。（2）空白背書(BlankEndorsement)，又稱為無記名背書或者空白背書，是指僅有背書人簽名于匯票的背面，不記載被背書人的名稱的背書。在國際貿易中，使用的主要是空白背書。（3）限制性背書（RestrictiveEndorsement）。限制性背書規定匯票只交付一次、受讓人只能自行使用匯票而無再次轉讓的權利，它與匯票的限制性抬頭相匹配。（二）匯票的票據行為3.提示提示（Presentation）是指持票人將匯票提交付款人要求承兌或付款的行為。付款人見到匯票叫見票（Sight）。提示按付款時間可以分為付款提示（提示時即付款）和承兌提示（出具遠期匯票，先提示承兌，到期提示付款）。4.承兌承兌(Acceptance)是指遠期匯票的付款人經持票人承兌提示，以其簽名表示同意按照出票人的命令，承諾到期付款的行為。匯票的承兌包括：（1）付款人在匯票正面寫明“承兌”字樣并簽名；（2）將承兌后的匯票交還持票人。承兌是一種票據行為，付款人作成匯票承兌后便成為承兌人，他由原來的非票據債務人變為票據的主債務人，出票人則變成為票據的從債務人。（二）匯票的票據行為5.付款付款(Payment)是指即期匯票的付款人和遠期匯票的承兌人或其各自指定的人在接到持票人付款提示時，履行付款義務以消滅票據關系的行為。當付款人付清全部票款后，匯票上的一切債權債務關系也即結束，持票人提示匯票是付款的前提。6.拒付拒付（Dishonor）又稱“退票”，是指持票人提示匯票要求承兌或付款時遭到拒絕的行為。除受票人明確表示拒絕付款或承兌外，受票人避而不見、死亡或宣告破產等均可成為事實上的拒付。按票據法規定，持票人提示匯票遭到拒付可以行使追索權來保護自己。（二）匯票的票據行為7.追索追索(Recourse)是指在票據遭到拒絕承兌或者拒絕付款時，持票人向其前手請求償還票據金額及其他法定款項的行為。持票人的這種權利在法律上稱為追索權，或者稱為償還請求權。一、匯票（三）匯票的種類種類出票人的身份商業匯票銀行匯票有無隨附貨運單據光票跟單匯票付款時間即期匯票遠期匯票遠期匯票承兌人商業承兌匯票銀行承兌匯票由企業或者個人簽發的匯票，但付款人可以是企業、個人或銀行。由銀行簽發的匯票，銀行匯票的出票人和付款人都是銀行。出票人簽發的不附帶任何商業單據的匯票。在使用過程中附帶有商業單據的匯票，主要是附帶與貨物有關的單據在匯票上規定付款人見票后即需付款的成為即期匯票。在匯票上規定付款人于將來可確定日期或某固定日期付款的匯票。由企業或者個人承兌的遠期匯票，是建立在商業信用基礎上的。由銀行承兌的遠期匯票，是建立在銀行信用基礎上的。第一節支付工具二、本票（一）本票的含義和基本內容1、含義《英國票據法》關于本票的定義是，本票（PromissoryNote）是由一人向另一人簽發的約定在見票時或在指定的或可以確定的將來時間向特定的人或其指定的人或持票人無條件支付一定金額的書面承諾。按照我國《票據法》規定，本票是出票人簽發的，承諾自己在見票時無條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據。二、本票（一）本票的含義和基本內容2、基本內容上述兩種定義沒有實質性差別。但是，我國《票據法》對本票的出票人作了限定，即本票的出票人是銀行。因此，這種本票指的是銀行本票。并且規定本票自出票日起，付款期限最長不得超過兩個月。“本票字樣”確定的票據金額無條件的支付承諾付款人姓名和商號出票的日期出票人簽名二、本票（一）本票的含義和基本內容3、種類簽發人商業本票即期遠期銀行本票即期在國際貿易結算中使用的本票，大都是銀行本票。有的銀行發行見票即付、不記載收款人的本票或是來人抬頭的本票，它的流通性與紙幣相似。二、本票（一）本票的含義和基本內容4.匯票與本票的區別匯票有三個當事人，即出票人、付款人和收款人。遠期匯票則要辦理承兌手續出票人在承兌前是主債務人，在承兌后，承兌人是主債務人，出票人則處于從債務人的地位可以開出一套，多為一式兩份，甚至數份本票有兩個當事人，即出票人和收款人出票人即是付款人，遠期本票無須辦理承兌手續出票人都是絕對的主債務人，一旦拒付，持票人可以立即要求法院裁定，命令出票人付款只能開出一張第一節支付工具三、支票（一）支票的含義和基本內容1、含義支票是銀行存款戶對銀行簽發的要求銀行對特定的人或其指定人或持票人在見票時無條件支付一定金額的書面命令。簽發支票是以存款者在銀行存款賬戶上有足夠數額存款或事先同銀行洽訂有一定的透支額度作為前提條件的。實際上，支票是以銀行為付款人的即期匯票。三、支票（一）支票的含義和基本內容2、基本內容“支票字樣”確定的票據金額無條件的支付委托付款人姓名和商號出票的日期出票人簽名三、支票（二）支票的種類種類現金支票轉賬支票可以向銀行提取現金通過銀行將票款收入賬戶，轉賬支票也叫劃線支票，是在支票正面劃兩道平行線，劃線支票只能通過銀行收款入賬。使用劃線支票的目的是為了在支票遺失，被人冒領時，還有可能通過銀行代收的線索追回票款。三、支票（二）支票的種類按各國票據法規定，支票可以由銀行加“保付”（CertifiedtoPay）而成為保付支票（Certifiedcheck）。支票一經保付，付款責任即由銀行承擔，出票人、背書人都可免予追索。付款銀行對支票保付后，即將票款從出票人的賬戶轉入一個專戶，以備付款，所以保付支票提示時，不會退票。在我國出口貿易中，如國外進口商交來支票作為支付憑證，為防止對方開立空頭支票，除可要求對方出具“保付支票”外，還可在收到對方支票后，立刻委托我國內銀行憑該支票向國外付款行收款，待支票面額收妥后方可發貨，以防上當受騙。第二節支付方式在國際貿易中，交易雙方要采用一定的支付工具并通過一定的支付方式，才能實現資金從債務人向債權人轉移。銀行是否提供信用商業信用下的支付方式匯付托收銀行信用下的支付方式信用證銀行保函第二節支付方式一、匯付（一）含義匯付（Remittance）也稱匯款，指的是銀行（匯出行）應匯款人（債務人）的要求，以一定的方式將一定的金額，通過其國外聯行或代理行作為付款銀行（匯入行），付給收款人（債權人）的一種國際結算方式。簡單地說，就是付款人通過銀行或其他途徑，將貨款匯交收款人的國際結算方式。匯付一般都是通過銀行完成的，是一種順匯方式。一、匯付（二）基本當事人基本當事人匯款人（Remitter）匯出行（RemittingBank）收款人（PayerorBeneficiary）匯入行（PayingBank）即匯出款項的人，在進出口貿易中，匯款人通常是進口方。即受匯款人的委托匯出款項的銀行。匯出行辦理的匯款業務叫做匯出匯款（OutwardRemittance）。在進出口貿易中，匯出行通常是進口方所在地的銀行。即收取款項的人。在進出口貿易中通常是出口方。即受匯出行委托解付匯款的銀行，又稱解付行。解付行辦理的匯款業務叫做匯入匯款（InwardRemittance）。在進出口貿易中，匯入行通常是出口方所在地銀行。一、匯付（三）匯付方式的分類1.電匯電匯匯款（TelegraphicTransfer，簡稱T/T）是匯款人（付款人或債務人）委托匯出行以電報、電傳或環球銀行間金融電訊網絡（SWIFT）電文的方式，指示出口地某一銀行（其分行或代理行）作為匯入行，解付一定金額給收款人的匯款方式。電匯方式的優點是收款人可迅速收到匯款且安全系數高，但費用也較高。（三）匯付方式的分類1.電匯匯款人（進口方）收款人（出口方）匯入行匯出行（三）匯付方式的分類1.電匯①訂立以T/T付款的合同②提交電匯申請書③電匯回執④電匯委托通知⑧付訖借記通知⑤匯款通知⑥收據⑦付款電匯業務流程圖（三）匯付方式的分類1.電匯（三）匯付方式的分類1.電匯—說明①進出口雙方在貿易合同中約定采用電匯支付方式。②匯款人填寫匯款申請書，向匯款行交納款項和支付匯款手續費。匯款人匯款給收款人時，要在匯出行柜臺填寫匯出匯款申請書，按照申請書上的內容如實填寫，國際結算中的匯款的金額要注明貨幣名稱（在我國，如果涉及使用外匯，要持國家外匯管理局的有關批匯文件，到銀行以購匯當日的外匯賣出匯率來購買相應金額的外匯辦理）。匯款金額大小寫必須一致，在匯款方式一欄選擇電匯，并將要匯出的金額和匯款的費用交給匯出行，匯出行接受，就代表匯款人與匯出行之間的契約關系成立，匯出行要按照匯款人的指示匯款給收款人。③匯出行審核后，將匯款申請書其中的一聯作為電匯回執交給匯款人。匯出行交給匯款人的回執代表匯出行已經收到款項并同意按匯出匯款申請書行事，還可以作為匯款人以后查詢和判斷匯出行是否違約的證明。（三）匯付方式的分類1.電匯（三）匯付方式的分類1.電匯—說明④匯出行發出加押電報、電傳或SWIFT的電匯委托書給匯入行。委托匯入行解付委托書上所標注的金額給指定的收款人。⑤匯入行收到匯出行的加押電報、電傳或SWIFT后，核對密押無誤，繕制電匯通知書，通知收款人收款。⑥收款人取款。收款人收到通知書，核對款項正確后，在收據聯上蓋章，前往匯入行收款。如果其在匯入行開立了賬戶，可以指示匯入行把款項貸記在收款人的賬戶上；如果是個人，則要帶有關的身份證明到匯入行柜臺取款。⑦匯入行解付款項給收款人。匯入行核對收款人的身份和取款通知書無誤后，按照收款人的要求直接付款或入收款人的賬戶。⑧匯入行將付訖借記通知書寄給匯出行，通知款項已解付完畢，并取得匯出行的資金償付。。一、匯付（三）匯付方式的分類2.信匯信匯匯款（MailTransfer，簡稱M/T）是匯出行應匯款人申請，將信匯委托書（M/TAdvice）或支付委托書（PaymentOrder）郵寄給匯入行，授權其解付一定金額給收款人的一種匯款方式。采用信匯方式收匯在時間上比電匯慢，但費用較電匯低。信匯結算業務流程與電匯大致相同。一、匯付（三）匯付方式的分類3.票匯票匯（DemandDraft，簡稱D/D）是匯款人向本地銀行購買銀行匯票，自行寄給收款人，收款人憑以向匯票上指定的銀行取款的匯款方式。這種銀行匯票和逆匯中的商業匯票不同，銀行匯票用于銀行代客撥款，故出票人和付款人是同一銀行（代理行）。票匯與電匯、信匯的不同在于票匯的匯入行無須通知收款人取款，而由收款人持票登門取款。這種匯票除有限制轉讓和流通的規定外，經收款人背書，可以轉讓流通，而電匯、信匯的收款人則不能將收款權轉讓。因此，票匯具有較大的靈活性，使用也較方便。（三）匯付方式的分類3.票匯匯款人人（進口方）收款人（出口方）匯入行（付款人）匯出行（出票人）⑥背書后交匯票⑦付款票匯業務流程圖⑤寄交銀行即期匯票①訂立以票匯付款的合同②提交匯票申請書③銀行即期匯票⑧付訖借記通知（三）匯付方式的分類3.票匯—說明①進出口雙方在貿易合同中約定采用票匯支付方式。②匯款人填寫匯款申請書，說明使用票匯方式匯款，并將所匯款項和應支付的費用交給匯出行。③收到匯款人款項后，匯出行作為出票行，開立銀行即期匯票交給匯款人。④匯款人親自攜帶匯票出國，在完成一手交錢、一手交貨的交易后，將其交給收款人或將匯票寄給收款人。⑤匯出行將匯款通知書寄匯入行。匯入行憑此與收款人提交的匯票正本核對（現在基本取消這個步驟）。⑥收款人向匯入行提示銀行即期匯票，并要求付款。⑦匯入行核對銀行即期匯票的真實性后，解付款項給收款人。⑧匯入行將付訖借記通知書寄給匯出行，通知它款項已解付完畢，并取得匯出行的資金償付。預付貨款預付貨款（PaymentinAdvance）是進口商先將貨款的一部分或全部匯交出口商，出口商收到貨款后再發貨的一種匯款結算方式。貨到付款貨到付款（PaymentafterArrivalofGoods）是出口商先發貨，待進口商收到貨物后，立即或在一定期限內將貨款匯交出口商的另一種匯款結算方式。這種方法實際上是一種賒賬方式。（四）匯付方式的使用在國際貿易中，使用匯款方式結算買賣雙方的債權債務。第二節支付方式二、托收（一）含義托收（Collection），是指出口方于貨物裝運后，開具以進口方為付款人的匯票，連同有關單據（提單、發票和保險單等）委托當地銀行通過它的國外的分支行或代理行向進口方收取貨款的一種支付方式。顯然，托收支付方式的國際匯兌業務屬于逆匯業務。托收方式可用于貨款托收，也可用于非貨款托收。托收方式是以進口方為付款人，委托人與銀行之間只是委托代理關系，銀行不負責保證付款。因此，托收是商業信用。銀行辦理托收業務時，只是作為委托人的代理人，既無檢查裝運單據是否齊全或正確的義務，也無承擔付款的責任。如果付款人借故拒絕付款贖單提貨，除非另有約定，銀行也無義務代為保管貨物。二、托收（二）基本當事人基本當事人委托人（Principal）托收行（RemittingBank）代收行（CollectingBank）提示行（PresentingBank）付款人（Drawee）指開出匯票委托銀行向國外付款人代收貨款的人，也稱為出票人，在國際貿易的貨款托收中通常為出口商。接受出口商的委托代為收款的銀行，在國際貿易中通常為出口地銀行。接受托收行的委托向付款人收取票款的銀行指負責向付款人提示匯票和單據的銀行。代收行可以自己兼任提示行，也可以委托與付款人有賬戶往來關系的銀行作提示行。提示行根據托收指示，向其作出提示的人。二、托收（三）托收方式的分類是否附有單據光票托收跟單托收指的是金融單據托收，而不伴隨商業單據委托銀行代收款項的一種托收結算方式。貿易上的光票托收，一般用于收取貨款尾數、代墊費用、傭金、樣品費，或其他貿易從屬費用，其貨運單據由賣方直接寄交買方，匯票委托銀行托收。指金融單據伴隨商業單據的托收，或者商業單據不伴隨金融單據的托收。是指出口方將匯票連同裝運單據一并交給銀行，委托其收取貨款的方式。依據交單條件的不同，可分為付款交單和承兌交單兩種。（三）托收方式的分類1.光票托收光票托收（CleanCollection）指的是金融單據托收，而不伴隨商業單據委托銀行代收款項的一種托收結算方式。貿易上的光票托收，一般用于收取貨款尾數、代墊費用、傭金、樣品費，或其他貿易從屬費用，其貨運單據由賣方直接寄交買方，匯票委托銀行托收。（三）托收方式的分類2.跟單托收（1）付款交單（DocumentsagainstPayment，簡稱D/P），付款交單是指出口方的交單以進口方的付款為條件，即出口方將匯票連同裝運單據交給銀行托收時，指示銀行只有在進口方付清貨款時，才能交出裝運單據。按支付時間的不同即期付款交單（DocumentsagainstPaymentatsight，簡稱D/Patsight）遠期付款交單（DocumentsagainstPaymentaftersight，簡稱D/Paftersight）2.跟單托收（1）付款交單（DocumentsagainstPayment，簡稱D/P）①即期付款交單（DocumentsagainstPaymentatsight，簡稱D/Patsight），是指出口方裝運之后，開具即期匯票，連同裝運單據交給當地銀行，通過銀行向進口方提示，進口方見票后須立即付款，付清貨款后，領取裝運單據，即通常所說的“一手交錢，一手交貨”。②遠期付款交單（DocumentsagainstPaymentaftersight，簡稱D/Paftersight），是指出口方裝運之后，開具遠期匯票，連同裝運單據交給當地銀行，通過銀行向進口方提示，由進口方承兌遠期匯票，于匯票到期日付清貨款后領取裝運單據。在遠期付款交單條件下，進口方為了搶行應市，不失時機地轉銷貨物，可與代收行商量在匯票到期前借單提貨，待匯票到期日再付清貨款，這是代收行給予資信較好的進口方的一種通融方式。代收行要求進口方出具信托收據，借取裝運單據，先行提貨。是指進口方向代收行借取裝運單據時，提供的一種書面擔保的文件，用來表示愿意以代收行的受托人身份代為提貨、報關、存倉、保險、出售并承認貨物所有權仍屬銀行，貨物售出后所得貨款應交銀行。這是代收行向進口方提供信用便利，而與出口方無關。2.跟單托收（1）付款交單（DocumentsagainstPayment，簡稱D/P）委托人（出口方）付款人（進口方）代收行托收行①發貨并取得單據②托收申請D/P⑧貨款劃撥③單據寄交代收行⑦貨款劃撥④提示匯票⑤付款⑥交單付款交單托收業務流程圖2.跟單托收（1）付款交單（DocumentsagainstPayment，簡稱D/P）—說明①出口方按合同規定備貨并辦理出口報關和報檢手續后裝船發貨，獲取貨運單據。②出口方填寫托收委托申請書，開具即期匯票，連同貨運單據交托收行，委托其代收貨款。③托收行根據托收申請書繕制托收委托書連同匯票、貨運單據寄交進口地代收行委托代收貨款。④代收行按照委托書的指示向進口方提示匯票與單據。⑤進口方付款。⑥代收行交單。⑦代收行辦理轉賬并通知托收行款已收妥。⑧托收行向委托人轉賬付款。2.跟單托收（2）承兌交單（DocumentsagainstAcceptance，簡稱D/A）承兌交單是指出口方裝運之后，開具遠期匯票連同裝運單據交給當地銀行，通過銀行向進口方提示，由進口方承兌遠期匯票之后，即可取得裝運單據，提取貨物，待匯票到期再付清貨款。這種方式，出口方通過銀行向進口方交單，是以進口方承兌遠期匯票為條件的，所以對于出口方來說，風險較大。2.跟單托收（2）承兌交單（DocumentsagainstAcceptance，簡稱D/A）委托人（出口方）付款人（進口方）代收行托收行①發貨并取得單據②托收申請D/A⑨貨款劃撥③單據寄交代收行⑧貨款劃撥④提示匯票⑤付款⑥交單承兌交單托收業務流程圖⑦匯票到期付款2.跟單托收（2）承兌交單（DocumentsagainstAcceptance，簡稱D/A）—說明①出口方按合同規定備貨并辦理出口報關和報檢手續后裝船發貨，獲取貨運單據。②出口方填寫托收委托申請書，開具遠期匯票，連同貨運單據交托收行，委托其辦理承兌交單代收貨款。③托收行在收到委托人的全套單據、遠期匯票和托收申請書后，如果決定為其辦理承兌交單業務，則要根據托收申請書的內容認真核對單據是否齊全，然后給委托人一份回執，代表托收行同意辦理托收，而且已經收到全套單據和遠期匯票。托收行根據托收申請書來繕制托收指示書，連同全套單據和遠期匯票寄給國外的代收行，委托其代為收取貨款。2.跟單托收（2）承兌交單（DocumentsagainstAcceptance，簡稱D/A）—說明④代收行收到托收指示書后要仔細核對單據是否齊全，然后將遠期匯票連同全套單據向付款人（進口商）作第一次的提示，即承兌提示，要求付款人做出承兌。⑤付款人審核單據無誤后作出承兌。⑥代收行交出全套單據。⑦匯票到期，代收行會對付款人做第二次提示，即付款提示。付款人向代收行付款。在匯票上加蓋“付訖”章，交給付款人。⑧代收行通知托收行款項已收妥，扣除自己應得的手續費和其他相應費用后，匯交貨款給托收行。⑨托收行將收到的款項貸記委托人賬戶1.賣方承擔了較大的風險：賣方先發貨后收款，并且收款主要依靠商業信用，承擔了較大的風險；而買方則擁有較大的主動權，但在D/P條件下仍有遭遇單貨不符或收到偽劣貨物的風險。2．賣方的資金負擔較重但買賣雙方都有了一些基于交易的融資手段：賣方承擔了較重的資金負擔，但比相應的貨到后匯款方式下的資金負擔略輕，并且有了一些基于交易的融資手段；而買方不但資金負擔較輕，而且還有一些基于交易的融資手段。3．手續比較繁，費用較高：托收方式的手續比匯款方式復雜，費用也比匯款方式高；但與信用證方式相比，托收的手續相對簡單，費用低。二、托收（四）托收方式的性質二、托收（五）托收方式中的風險與防范1.風險跟單托收方式是建立在商業信用基礎上的，若進口商由于某種原因，不按合同履行付款義務，出口商就將蒙受損失。出口商在跟單托收中，可能承擔如下風險：（1）發貨后進口地的貨價下跌，進口商不愿付款贖單或承兌取單，就借口貨物規格不符，或包裝不良等原因而要求減價。（2）因政治或經濟原因，進口國家改變進口政策，進口商沒有領到進口許可證，或是申請不到進口所需的外匯，以致貨物抵達進口地而無法進口，或不能付款。（3）進口商因破產或倒閉而無力支付貨款等。（五）托收方式中的風險與防范2.防范（1）應該在調查研究的基礎上，選擇資信好的和經營作風正派的國外商人作為采用托收方式的交易對象。（2）采用托收方式時，成交金額不易過大，特別是不能超過國外商人的支付能力。（3）要了解進口國家的貿易管制和外匯管理制度，以免貨到目的港后，進口方未領到進口許可證或未申請到外匯等，從而給我們造成被動和損失。（4）要了解進口國家的貿易習慣，以免影響安全迅速收匯。（5）為避免或減輕托收方式給我們帶來的風險，可以按CIF價格成交，裝運前投保賣方利益險和海運貨物運輸險，在拒付的情況下貨物遭受損失、進口方又逃之夭夭時，我們可憑保險單向保險公司索賠。（6）采用托收方式成交，提單不應以進口方為收貨人，最好采用“空白抬頭、空白背書”提單，為了維護我方出口利益，在取得代收行同意的條件下，也可以代收行作為提單抬頭人。二、托收（六）托收統一規則國際商會為給辦理托收業務的銀行與委托人提供可遵循的共同規則，以利于商業和金融業的發展，于1958年擬訂了《商業單據托收統一規則》。此后，國際商會又于1967年、1978年、1993年多次對上述規則進行修訂，并定名為《托收統一規則》（UniformRulesforCollection）（即國際商會第322號出版物），現行的《托收統一規則》是1995年5月由國際商會銀行委托會一致通過的國際商會第522號出版物，簡稱“URC522”，于1996年1月1日實行。二、托收（六）托收統一規則1．明確規定“URC522”適用條件2．詳細規定托收指示書的內容3．詳細列明銀行負責條款4．規范用語《托收統一規則》的特點第二節支付方式三、信用證（一）含義信用證（LetterofCredit，L/C），是出證人以自身名義開立的一種信用文件，廣義而言，它是由銀行或其他人應客戶請求作出的一項書面保證，按此保證，出證人承諾在符合信用證所規定的條件下，兌付匯票或償付其他付款要求。在國際貿易中使用的信用證通常都是由銀行開立的，是指開證銀行應申請人的請求并按其指示，向第三者開具的載有一定金額、在一定期限內憑符合規定的單據付款的書面保證文件。簡單而言，信用證是一種銀行開立的有條件的承諾付款的書面文件。三、信用證（二）信用證的特點根據UCP600一種銀行信用一份獨立自足的文件純單據交易即使開證申請人未能盡其應盡的義務或是受益人未能履行合約中的責任，只要受益人所提交的單據符合信用證條款的要求，同時也符合UCP600中適用于這些單據的規定，開證行就必須履行第一性的、獨立的付款責任，除非開證申請人涉嫌欺詐等特定原因，法院下令要求銀行止付。信用證項下各有關當事人的權利與義務僅以本信用證的條款為依據，與原依據的貿易合同無關，不受其約束。在信用證交易中，銀行從賣方購進單據，再由買方付款贖單。信用證交易各方當事人只處理單據，而不處理單據所代表的貨物、服務或行為。受益人只要提供了符合信用證要求的單據，開證行就必須履行其付款義務。國際商會《跟單信用證統一慣例》1．提供付款保證信用證使用的前提，即貿易雙方缺乏一種雙方互相滿意的信任基礎，因此需借助第三者即銀行信用使國際間的貿易結算行為得以實施。銀行以自身的信用為貿易雙方的結算奠定基礎，所以商業信用加上銀行信用的信用證是國際貿易中已被廣泛采用的一種支付方式。2．提供融資手段進口商在償付全部貨款前，只需交納一定比例的保證金，銀行就能為進口商開立信用證。如果開立的是遠期信用證，進口商憑承兌或開立信托收據從銀行借單，取得貨物后先將貨物賣出，當遠期匯票將到期時再向銀行付款，從而取得資金融通。（三）信用證的作用（四）信用證的基本當事人基本當事人開證申請人開證行通知行受益人議付行付款行保兌行償付行指接受開證申請人的要求或指示，或根據其自身的需要，開立信用證的銀行，一般是進口地的銀行指受開證行的委托，將信用證通知或轉交受益人的銀行。通知行一般是出口方所在地的銀行即信用證上所指定的有權使用該信用證的人，一般為出口方，即買賣合同的賣方又稱押匯銀行或購票銀行、貼現銀行，指根據開證行的授權買入或貼現受益人開立和提交的符合信用證規定的匯票及/或單據的銀行。一般是開證行即向開證銀行申請開立信用證的人指應開證行的請求在信用證上加批保證兌付的銀行又稱清算銀行（ClearingBank）：指接受開證銀行在信用證中的指示或授權，對有關代付行或議付行的索償予以照付的銀行（五）信用證業務的辦理程序開證申請人（進口方）受益人（出口方）

通知行議付行開證行付款行⑤審證交單議付④通知信用證信用證業務辦理程序①訂立合同②申請開證③銀行即期匯票③開證⑥寄單索償⑦償付（五）信用證業務的辦理程序說明：①進出口雙方在貿易合同中約定采用信用證支付方式。②進口方向當地銀行提交開證申請書，同時交納押金或其他保證。③開證行根據申請內容，向出口方（受益人）開出信用證，并寄交通知行。④通知行核對印鑒或密押無誤后，將信用證寄交給出口方。⑤出口方審核信用證與合同相符合后，按照信用證規定裝運貨物，并備齊各項信用證要求的貨運單據，在信用證有效期內，寄交議付行議付。議付行按照信用證條款審核單據無誤后，按照匯票金額扣除利息，把貨款墊付給出口方。⑥議付行將匯票和貨運單據寄開證行（或其指定的付款行）索償。⑦開證行（或其指定的付款行）核對單據無誤后，付款給議付行。⑧開證行通知進口方付款贖單，進口方付款并取得貨運單據后，憑此向承運人提貨。（五）信用證業務的辦理程序—主要環節1.申請開證進出口雙方約定用信用證方式支付貨款后，開證申請人即進口商便有責任在買賣合同規定的期限內向所在地的銀行申請開立信用證。開證申請人應該按照合同條款填制開證申請書，以此作為開證行開立信用證的依據。2.對外開證開證行一旦接受開證申請，就必須嚴格按照申請人的指示向指定的受益人開立信用證，并將其直接郵寄或用電訊通知出口地的代理行（通知行）轉遞或通知受益人。信用證的開證方式有信開和電開兩種。前者指開證時開立正本一份和副本若干份，航寄通知行。后者指開證行將信用證內容加注密押后用電訊工具通知受益人所在地的代理行，請其轉交受益人。（五）信用證業務的辦理程序—主要環節3.通知、轉遞信用證在大多數情況下，信用證不是由開證行直接通知受益人，而是通過其在受益人國家或地區的代理行，即通知行進行轉遞的。信用證可以通過空郵、電報或電傳進行傳遞。通知行在收到信用證后，應即核對開證行的簽字和密押，經核對證實無誤，除留存副本或復印件備查外，必須盡快將信用證轉交受益人。如收到的信用證是以通知行本身為收件人，則通知行應以自己的通知書格式照錄信用證全文通知受益人。最大優點就是安全，通知行的責任是應合理謹慎地審核它所通知信用證的表面真實性。（五）信用證業務的辦理程序—主要環節4.審證、交單、議付受益人在收到經通知行轉來的信用證后，審核信用證中所列的條款與買賣合同中的條款是否相符。如發現存在不符且無法接受照辦時，應通知開證人，要求修改信用證。受益人收到信用證或修改通知書經審核無誤，即可據其規定發運貨物。發貨完畢后，繕制并取得信用證所規定的全部單據，開立匯票連同信用證正本（如經修改的還需連同修改通知書）在信用證規定的交單期和信用證有效期內，遞交議付行辦理議付。根據買賣合同和UCP600進行認真審核（五）信用證業務的辦理程序—主要環節5.索償與償付索償就是議付行辦理議付后，根據信用證規定，憑單向開證行或其指定的銀行請求償付的行為。具體做法是：由議付行按信用證要求將單據連同匯票和索償證明分次以航郵寄給開證行或其指定的付款行。凡信用證規定有電匯索償條款的，議付行就需以電報、電傳或SWIFT網絡傳遞的方式向銀行進行索償。償付是指開證行或被指定的付款行或償付行向議付行進行付款的行為。開證行或被指定的付款行或償付行收到議付行的匯票和單據后，經審核單據無誤，與信用證規定相符，應即將票款償付議付行。如發現單據與信用證規定不符，可以拒付。（五）信用證業務的辦理程序—主要環節6.付款贖單開證行履行償付責任后，應即向開證人提示單據，開證人核驗單據無誤后辦理付款手續。如申請開證時曾交付押金，則付款時予以扣減。如曾提交其他抵押品，則在付款時退還。開證申請人付款后，即可從開證行取得全套的單據，包括可憑此向承運人提貨的運輸單據。若此時貨物已經到達，便可憑運輸單據立即向承運人提貨。（六）信用證的分類1.按照有無隨附單據劃分光票信用證（CleanCredit）指開證行僅憑受益人開具的匯票或簡單收據而無需附帶貨運單據付款的信用證。跟單信用證（DocumentaryCredit）指憑跟單匯票或僅憑單據付款、承兌或議付的信用證。在國際結算中主要使用（六）信用證的分類2.根據開證行對所開出的信用證所負的責任劃分

可撤銷信用證（RevocableCredit）指在開證之后，開證行無需事先征得受益人同意就有權修改其條款或者撤銷的信用證。不可撤銷信用證（IrrevocableCredit）指一經通知受益人，在有效期內未經開證行、保兌行（如有）以及受益人同意，既不能修改也不能撤銷的信用證。UCP600已經刪除了可撤銷信用證的概念及有關規定，并規定信用證均為不可撤銷的。（六）信用證的分類3.根據信用證是否有其他銀行加以保兌劃分保兌信用證（ConfirmedL/C）不保兌信用證（UnconfirmedL/C）指一份信用證上除了有開證銀行確定的付款保證外，還有另一家銀行確定的付款保證。保兌行（ConfirmingBank）對信用證所負擔的責任與信用證開證行所負擔的責任相當。即當信用證規定的單據提交到保兌行或任何一家指定銀行時，在完全符合信用證規定的情況下則構成保兌行在開證行之外的確定承諾。指未經另一家銀行加保的信用證。當開證銀行資信較好或者成交金額不大時，一般可使用非保兌信用證。（六）信用證的分類4.按照信用證兌付方式的不同劃分即期付款信用證（SightPaymentL／C）延期付款信用證（DeferredPaymentL／C）承兌信用證（AcceptanceL／C）匯入行（PayingBank）指信用證規定受益人開立即期匯票或不需即期匯票僅憑單據即可向指定銀行提示請求付款的信用證。又稱遲期付款信用證或無承兌遠期信用證，是指不需匯票，僅憑受益人提交的單據，經審核單證相符確定銀行承擔延期付款責任起，延長一段時間，及至到期日付款的信用證。指信用證規定開證行對于受益人開立以開證行自己為付款人或以其他銀行為付款人的遠期匯票，在審單無誤后，應承擔承兌匯票并于到期日付款責任的信用證。信用證指定某一銀行議付或任何銀行都可議付的信用證，稱為議付信用證(NegotiationL/C)。（六）信用證的分類

5.假遠期信用證(UsanceCreditPayableatSight)又稱買方（進口商）遠期信用證，是指信用證規定開立遠期匯票，但開證行將對匯款進行貼現并即期付款，且所有貼現費用由申請人負擔的信用證。即買賣雙方簽訂的貿易合同規定為即期付款，但信用證要求出口商開立遠期匯票，同時在信用證上又說明該遠期匯款可即期議付，由開證行負責貼現，其貼現費用由進口商負擔。相當于銀行為進口商提供資金融通。（六）信用證的分類6.按受益人是否有權將信用證的使用權轉讓給他人可轉讓信用證（TransferableL/C）不可轉讓信用證（UntransferableL/C）是指信用證的受益人（第一受益人）有權將該信用證全部或部分金額轉讓給一個或數個第三者（第二受益人）使用的信用證。根據UCP600的規定，在信用證中只有被明確注明“可轉讓”（Transferable）字樣的信用證才可以被轉讓。并且除非信用證另有說明，可轉讓信用證只能轉讓一次。指受益人無權轉讓給他人使用的信用證。凡在信用證上沒有注明“可轉讓”字樣的信用證，均為不可轉讓信用證，只限于受益人本人使用。（六）信用證的分類

7.對背信用證（BacktobackL/C）也稱轉開信用證，是指信用證的受益人以這個信用證為基礎和保證，要求一家銀行（通常為原證的通知行，也可以是其他銀行）開立以該銀行為開證行，以原證受益人為申請人的一份內容相似的新的信用證。其中的原始信用證又稱為主要信用證，而背對背信用證是第二信用證，主要用于中間商轉售他人貨物，從中謀利，或兩國不能直接進行交易需通過第三國商人以此種辦法溝通貿易而開立的。（六）信用證的分類

8.對開信用證（ReciprocalL/C）是以交易雙方互為開證申請人和受益人、金額大致相等的信用證。對開信用證中，第一份信用證的開證申請人就是第二份信用證的受益人；反之，第二份信用證的開證申請人就是第一份信用證的受益人。第二份信用證也被稱作回頭證。第一份信用證的通知行一般就是第二份信用證的開證行。生效方法：（1）兩份信用證同時生效；（2）兩份信用證分別生效。（六）信用證的分類

9.循環信用證（RevolvingL/C））指信用證被全部或部分使用后，其金額可恢復使用直至達到規定次數或累積總金額為止的信用證。這種信用證適用于分批均衡供應，分批結匯的長期合同，以使進口方減少開征的手續、費用和押金，使出口方既得到收取全部交易貨款的保障，又減少了逐筆通知和審批的手續和費用。循環信用證的循環方式可分為按時間循環和按金額循環。（六）信用證的分類

10.SWIFT信用證SWIFT用統一的字母和數字來規范電文內容，采用SWIFT信用證必須遵守SWIFT的規定，亦必須使用SWIFT手冊規定的代號(Tag)，而且信用證必須遵守《UCP600》各項條款的規定。在SWIFT信用證中可省去開證行的承諾條款，但不能免除銀行所承擔的義務。SWIFT信用證的特點是快速、準確、簡明和可靠。因此，目前信用證的格式主要都是用SWIFT電文。SWIFT的全稱是SocietyforWorldwideInterbankFinancialTelecommunication即環球同業銀行金融電訊協會。第三節不同支付方式的結合使用一筆交易的順利完成，在某種程度上也仰付于結算方式的合理選用。在選擇具體的結算方式時要考慮買賣雙方各自承擔的風險及所能承受的能力；要確保安全收匯，資金得以活化融通；要樹立信用管理觀念，對客戶的信用狀況及其代理行的信用等級進行分析和調查。支付方式匯款信用證托收第三節不同支付方式的結合使用

一、常用支付方式簡介及風險分析1.匯款匯款是指匯款人（債務人）主動將款項交給銀行，委托其使用某種結算工具，通過其在國外的分支行或代理行，將款項付給國外收款人的一種結算方式。它是產生最早、使用最簡單的結算方式，也是其他各種結算方式的基礎。一、常用支付方式簡介及風險分析匯款按照使用的結算工具不同電匯信匯票匯按貨物、貨款的運送及支付順序不同預付貨款貨到付款預付貨款對于出口商而言較為有利：既可以降低貨物出售的風險，同時減輕了資金負擔貨到付款則對于進口商較為有利：既可降低資金風險，也能先收貨后籌款，相當與得到資金融通。用匯款方式進行結算，風險承擔和資金負擔在買賣雙方之間不均衡第三節不同支付方式的結合使用

一、常用支付方式簡介及風險分析2.托收托收是指由債權人開立匯票，委托銀行通過其海外分支行或代理行，向國外債務人收取貨款或勞務價值的一種結算方式。雖然托收與貿易匯款都屬于商業信用基礎，但是跟單托收通過用單據代表貨物控制貨物所有權，從而將結算風險及資金負擔在進出口雙方之間進行了平衡。一、常用支付方式簡介及風險分析2.托收1．對于出口商來說，出口商通過控制貨權單據來控制貨物，不付款或承兌就不會交單。一般不會受到“錢貨兩空”的損失，比賒銷安全。2．對于進口商來說，只要付款或承兌，馬上就能取得單據，從而得到貨物的所有權，比預付貨款方式安全。風險一、常用支付方式簡介及風險分析2.托收付款交單（D/P)即期付款交單遠期付款交單光票托收是否附有貨運單據跟單托收承兌交單(D/A)一、常用支付方式簡介及風險分析3.信用證信用證（L/C）是開證行根據買方（開證申請人）的請求，開給賣方的一種保證承擔支付貨款的書面憑證。這種方式把應由買方承擔的付款義務轉化為銀行的付款義務，從而加入了銀行信用，由于銀行承擔了第一性的付款責任，有審單的義務，使得結算的程序更為嚴格、規范，對于買賣雙方而言，結算的風險進一步得到控制；資金融通也更為便利。因此，該種方式被貿易各方廣泛接受。近年來國際貿易中最常見、最主要的支付方式二、選擇支付方式時應考慮的因素。1.客戶信用等級的高低如果客戶的信用等級很一般或是貿易雙方是首次進行交易，應該選用L/C的方式；如果客戶的信用等級較高，可以選用D/P，既可以達到即節省開證費的目的，也可以在一定程度上把握物權憑證的安全性；如果客戶的信用等級非常高，就可以選用D/A甚至是直接T/T的方式。2.貨物供求狀況不同如果是暢銷的貨品，賣方可選擇對自身有利的支付方式，如要求用L/C進行結算，甚至要求買方預付貨款。如果是滯銷的貨品，則所選擇的支付方式可能會有利于進口商，如D/A，甚至可以貨到付款。二、選擇支付方式時應考慮的因素。3.選用的貿易術語和合同金額的高低不同的貿易術語對于買賣雙方的責任規定以及風險分擔有所不同，因此也應根據貿易術語不同來選擇合適的支付方式。對于象征性交貨組中的CIF和CFR，就可以選用托收和L/C的方式；而對于FXW和實際交貨的D組術語，一般就不會采取托收的形式進行結算；對于FOB和FCA等術語，由于運輸的事宜是由買方安排的，出口人很難控制貨物，所以在一般情況下也不會選擇托收的方式。另外，合同金額如果不大，則可以考慮選擇速度較快、費用低廉的T/T方式或光票托收方式。總結選擇支付方式的最終目的是盡量降低結算的成本，分散結算的風險，促使進出口貿易的順利進行。以上所列舉的各個因素會在不同的時間、不同的國家和地區、不同的歷史階段、不同的具體客觀情況而對貨款的支付有不同程度的影響。三、各種支付方式的結合使用匯款托收信用證這種選擇既能保證供貨方及時履行發貨的義務，又能約束進口人及時付款，同時節省了更多銀行費用的支出，也節約了寶貴的貿易時間。如定金的部分以T/T辦理；主要的貨款采用L/C的方式進行支付；至于一些余款，以T/T的方式進行。貿易時間。這樣的組合既可盡量地避兔不必要的開支，也能對作為物權憑證的單據起到保護的作用。第四節合同中的支付條款支付條款是在國際貿易合同中，規定付款方式及時間的款項。它是買賣合同中必不可缺的重要組成部分。在國際貿易中，貨款的收付直接影響雙方的資金周轉和融通，以及各種金融風險和費用的負擔，它關系到買賣雙方的利益和得失。因此，買賣雙方在交易磋商時，都力爭約定對自己有利的支付條件。支付條款匯付條款信用證條款托收條款第四節合同中的支付條款

一、匯付條款合同中的匯付條款是當交易雙方商定通過匯付方式進行貨款交付時，合同中對貨款交付的具體細節的規定，它是國際貿易合同中支付條款的一個具體類型。例1買方應不遲于12月15日，將100%的貨款用電匯預付至賣方。TheBuyershouldpay100%ofthesaleamounttotheSellerinadvancebytelegraphictransfernotlaterthanDec.15th.二、托收條款合同中的托收條款是當交易雙方商定通過托收方式進行貨款交付時，合同中對貨款交付的具體細節的規定。托收又分為D/P付款交單與D/A承兌交單。例1付款交單買方應憑賣方開具的即期匯票于見票時立即付款。TheBuyershouldmakeimmediatepaymentagainstthepresentationofthedraftissuedbytheSeller.例2承兌交單買方對賣方開具的見票后20天付款的跟單匯票于提示時應予以承兌，并應于匯票到期日付款。TheBuyershouldacceptthedocumentarydraftat20days'sightuponthepresentationandmakepaymentonthematurity.三、信用證條款合同中的信用證條款是當交易雙方商定通過信用證（L/C）方式進行貨款交付時，合同中對貨款交付的具體細節的規定。例1即期信用證買方應于裝運月份前XX天通過賣方可接受的銀行開立并送達賣方不可撤銷的即期，有效期至裝運月份后15天在中國議付。TheBuyersshallopenthroughabankacceptabletotheSellersanIrrevocableSightLetterofCredittoreachtheSellersXXdaysbeforethemonthofshipment，validfornegotiationinChinauntilthe15thdayafterthemonthofshipment.三、信用證條款例2遠期信用證例3假遠期信用證本項下的遠期匯票由付款人承兌和貼現，所有費用由買方負擔，遠期匯票可即期收款。DraweewillacceptanddiscountusancedraftsdrawnunderthisCredit.Allchargesareforbuyersaccount，usancedraftpayableatsightbasis.買方應于XX年X月X日前（或接到賣方通知后X天內或簽約后X