會計實操文庫記賬實操-融資租賃的優勢和劣勢對比分析一、融資租賃的優勢1.資金籌集方面拓寬融資渠道：對于一些難以通過傳統銀行貸款獲得足夠資金的企業，尤其是中小企業和新成立的企業，融資租賃提供了一種新的融資途徑。這些企業可能由于信用評級不高、缺乏抵押物等原因，難以從銀行獲得貸款，但可以通過融資租賃方式獲得所需的設備或資產。減輕資金壓力：融資租賃不需要一次性支付巨額資金購買資產，而是通過分期支付租金的方式使用資產。這大大減輕了企業的資金壓力，使企業能夠在資金有限的情況下，提前獲得所需的資產進行生產經營。例如，一家新成立的制造企業需要購買一臺昂貴的生產設備，但缺乏足夠的資金。通過融資租賃，企業只需支付一定比例的首付款（有的甚至無需首付款），然后在未來幾年內分期支付租金，即可使用該設備進行生產，從而避免了一次性大額資金支出對企業現金流的沖擊。2.財務處理方面優化財務報表：融資租賃可以使企業在資產負債表上同時增加資產和負債，但不影響企業的凈資產。與銀行貸款相比，融資租賃的負債通常不被視為企業的長期負債，這可以降低企業的資產負債率，使企業的財務狀況看起來更加穩健。此外，融資租賃的租金支出可以在企業所得稅前扣除，降低企業的稅負。保持資金流動性：由于融資租賃不需要一次性支付全部資產價款，企業可以將剩余的資金用于其他經營活動或投資，保持資金的流動性。例如，企業將原本用于購買設備的資金用于研發新產品、拓展市場或進行短期投資，提高資金的使用效率。3.資產管理方面資產更新靈活：在融資租賃合同中，企業通常可以根據自身的發展需求和市場變化，與出租方協商提前終止合同、更換設備或續租。這使得企業能夠更加靈活地應對市場變化，及時更新設備，提高生產效率。例如，隨著技術的不斷進步，企業可以在租賃期內提前更換更先進的設備，以保持競爭力。專業維護服務：很多融資租賃公司會提供租賃資產的維護和管理服務，這可以減輕企業的資產管理負擔。企業無需投入大量的人力和物力進行設備維護，而是由專業的租賃公司負責，確保設備的正常運行。例如，一些大型設備的維護需要專業的技術人員和設備，融資租賃公司可以提供這些服務，降低企業的運營成本。二、融資租賃的劣勢1.成本方面總體成本較高：雖然融資租賃不需要一次性支付全部資產價款，但長期來看，企業支付的租金總額通常會高于資產的購買價格。這是因為租金中不僅包含了資產的本金，還包括了出租方的資金成本、利潤以及風險溢價等。此外，如果企業在租賃期間提前終止合同，可能需要支付一定的違約金，進一步增加了成本。隱藏成本較多：除了租金外，企業在融資租賃過程中還可能面臨一些隱藏成本，如手續費、保險費、資產評估費等。這些費用雖然單筆金額可能不大，但累計起來也會對企業的成本造成一定的影響。例如，企業在簽訂融資租賃合同時，可能需要支付一定比例的手續費給融資租賃公司，這部分費用通常在合同簽訂時一次性支付，增加了企業的初始成本。2.風險方面利率風險：融資租賃的租金通常是固定的，但如果市場利率發生變化，企業可能面臨利率風險。如果市場利率下降，企業仍然需要按照合同約定支付固定的租金，這會增加企業的融資成本。相反，如果市場利率上升，出租方可能會要求提高租金，以彌補其資金成本的增加，這也會給企業帶來一定的壓力。資產所有權風險：在融資租賃期間，資產的所有權歸出租方所有。雖然企業在租賃期內享有資產的使用權和收益權，但如果企業出現經營困難或違約情況，出租方有權收回資產。這可能會對企業的生產經營造成重大影響，尤其是對于那些依賴特定資產進行生產的企業。例如，一家企業通過融資租賃方式租入一臺關鍵生產設備，如果企業因經營不善無法按時支付租金，出租方可能會收回設備，導致企業生產中斷。3.靈活性方面合同約束較強：融資租賃合同通常具有較強的約束性，企業在租賃期間的行為受到一定的限制。例如，企業可能不能隨意對租賃資產進行改造、轉讓或抵押，否則可能會構成違約。此外，合同中通常會規定租賃期限、租金支付方式等條款，企業在合同期內難以進行調整，缺乏一定的靈活性。退出機制復雜：如果企業在租賃期間想要提前終止合同或更換資產，通常需要經過復雜的程序，并支付一定的