1、試卷總分:100 得分:100商業銀行的債券投資或管理一般按照 “交易賬戶”和“銀行賬戶”分類，但由于在銀行大類資產負債表上，各類債券歸于一大類，所以在銀行內部，這兩大類賬戶的功能是沒有明顯區分的。（）答案:錯誤商業銀行的債券投資或管理一般按照（）分類。資產賬戶中間賬戶交易賬戶銀行賬戶答案:CD3.每個商業銀行當年的債券投資要與全行資產負債計劃保持基本平衡。（）答案:正確4.商業銀行證券投資的主要功能包括（）。合理避稅分散風險，獲取穩定的收益逆經濟周期的調節手段保持流動性答案:ABCD5.我國商業銀行交易賬戶的特點是（）。持有到期（ HTM）賬戶為核心，產品配置多元化交易頻率最高的利率類債券流

2、動性是該賬戶買賣最重要的參考指標之一交易頻率最高的信用債券答案:BCD6.以下關于流動性準備方法，說法錯誤的是（）。第一個層次的構成以現金資產為主，即庫存現金、在中央銀行準備金存款和以清算為目的的存放同業款，被稱為一級準備該方法是商業銀行傳統證券投資策略的一種，被認為是較積極的投資策略該方法的基本思想可以概括為：證券投資應重點滿足銀行流動性需要，在資金運用安排上以流動性需要作為優先順序的考慮該方法將銀行資產劃分為 4個層次答案:B7.（）是指把證券劃分為短期證券和長期證券兩個組別，銀行資金只分布在這兩類證券上，而對中期證券一般不予考慮。利率周期期限決策方法流動性準備方法杠鈴結構方法梯形期限策略

3、答案:C8.杠鈴結構方法要求所投長期證券在其償還期達到中期時就賣出，并將其收入重投資于長期證券。所投短期證券到期后若無流動性補充需要，再行投資于短期證券。（）答案:正確9.（）的基本思路是：根據銀行資產組合中分布在證券上的資金量，把它們均勻地投資在不同期限的同質證券上，在由到期證券提供流動性的同時，可由占比較高的長期限證券帶來較高收益率。利率周期期限決策方法杠鈴結構方法梯形期限策略流動性準備方法答案:C10.市政債券是由地方政府發行的，所籌資金多用于地方基礎設施建設和公益事業發展。（）答案:正確11.以下關于杠鈴結構方法，說法錯誤的是（）。如果市場利率普遍上升，長期證券市價下跌，出售長期證券時

4、資本利得會減少，但到期短期證券的本利和未來收入卻可以按不斷上升的市場利率重投資短期證券保證了銀行的流動性，長期證券的收益率較高，其投資組合的收益率不低于在梯形期限策略下的投資組合收益率該方法對銀行證券轉換能力、交易能力和投資經驗要求較低從理論上講，該方法能使銀行證券投資達到流動性、靈活性和營利性的高效組合答案:C12.（）比較僵硬地看待金融資產的流動性與營利性之間的替換關系，從而把證券簡單地劃分為流動性證券和收益性證券兩類。流動性準備方法利率周期期限決策方法杠鈴結構方法梯形期限策略答案:A13.市場利率指反映資金市場整體供求關系的平均利率。（）答案:正確14.零息票證券不含息，以貼現的方式發行

5、或交易，（）是反映這類證券投資回報的收益率。復利收益率票面利率貼現率預期收益率答案:C15.銀行證券投資策略的目標，一般強調在不斷提升收益水平的前提下實現證券投資流動性和安全性的高效組合。（）答案:錯誤16.在證券市場上，債券的收益率一般與市場利率負相關，而債券的市場價格與市場利率正相關。（）答案:錯誤17.以下關于商業銀行證券投資的主要功能說法錯誤的是（）。保持流動性順經濟周期的調節手段合理避稅分散風險，獲取穩定的收益答案:B18.當市場利率頻繁波動時，適于采用利率周期期限決策方法。（）答案:正確19.銀行賬戶的主要功能是銀行考慮自身日常流動性管理的需要而設計的，持有和交易債券主要是為了銀行

6、流動性的調整和管理，證券所產生的營利性不是考核的重點。（）答案:錯誤20.（）是指除中央財政部門以外其他政府機構所發行的債券。各種資產抵押類證券政府機構證券中長期國債國庫券答案:B21.以下關于梯形期限策略，說法錯誤的是（）。梯形期限策略是大銀行在證券投資中較多采用的該方法過于僵硬，缺少靈活性該方法管理方便，易于掌握這種投資組合可以保障銀行在避免因利率波動出現投資損失的同時，使銀行獲取至少是平均的投資回報答案:A22.當市場利率頻繁波動時，適于采用利率周期期限決策方法。（）答案:錯誤23.（）指債務人到期不能償還本息的可能性流動性風險利率風險信用風險通貨膨脹風險答案:C24.銀行債券投資交易所需要考慮的因素有（）。債券市場供給情況銀行風險管理限額銀行總體資產負債發