1、大數據下的財務分析第1頁，共105頁。開場思考：方正集團總部財務總監王輝說過“市場上絕大多數講財務分析的公開課和市場上有的財務分析專業圖書都是站在投資的人的角度從外往里看企業，企業更需要的是走從內部看企業！第2頁，共105頁。課程體系財務分析邏輯思路模塊一模塊二模塊三模塊四財務分析實操方法財務分析六大體系案例講解財務分析思路決定財務結果實用財務分析方法財務分析實用工具案例企業財務分析第3頁，共105頁。課程體系財務分析邏輯思路模塊一模塊二模塊三模塊四財務分析實操方法財務分析六大體系案例講解財務分析思路決定財務結果實用財務分析方法財務分析實用工具案例企業財務分析第4頁，共105頁。反思你的領導/

2、老板對做的財務分析滿意嗎？第5頁，共105頁。案例情景：財務分析中經常遇到的問題案例： 公司概況：一家經營進口建筑機械銷售、售后服務、零配件銷售的企業，公司業務規模發展很快，銷售、服務網絡多達幾十個分支機構，年經營額突破5億元，公司人員達800人。 該公司財務分析狀況：老板對公司財務經營分析報告很不滿意 財務很郁悶：大家都在用的管理報告都給了老板，為什么還是不滿意呢？滿意；老板對“財務分析”提出的要求：從數據中指出公司存在的問題，提出來對公司有幫助的建議。第6頁，共105頁。案例情景第7頁，共105頁。案例情景：財務分析中經常遇到的問題 咨詢溝通中發現：老板認為財務提供的財務分析沒有指出公司的

3、問題，有數據，但沒有提煉要點，沒有給出建議。 咨詢老師的觀點：公司存在的問題其實財務也不是特別清楚，看到的也都是大家看到的，財務缺乏獨立分析和判斷，很難給出有價值的建議。 老板對“財務分析”提出的要求：從數據中指出公司存在的問題，提出來對公司有幫助的建議。 建議：如果想成為好的分析人員，這正是你需要努力的方向，要了解公司的業務，發現問題，提出企業真正需要的建議。 財務分析不要提泛泛的提問題，要具體到部門、業務、環節上，老板感覺到了問題但不確定的，正是需要財務提供數據去確認老板意識到的問題第8頁，共105頁。案例情景案例：老板和財總吵架，公司要不要上市，要估算公司上市付出的成本和取得的收益，財務

4、總監認為具體算不出數據來，不能確定。 反思：其實，只要估算一下即可，不用非常精確。老師點評：真正困難在經營思維上，所有在決策上的，都不是有固定程序的。如投資預算，財務第一反應是去找公式；實際上，如果有新品上市，公司關心的是什么時間、什么價格上市、虧損到什么程度該關門了，這些思路比具體的計算公式更重要。第9頁，共105頁。老板需要的報表1. 一表看穿到底！2. 看了就能記住！3. 看了就有觸動！4. 看了就有反應！第10頁，共105頁。“掐大數”的本事需要“提前判斷”企業未來收益走勢！“掐對大數方向”需要財務綜合分析能力11第11頁，共105頁。財務分析普遍存在四大問題突出 問題缺少分析思路抓不

5、住關鍵點分析不夠深入分析難以服眾第12頁，共105頁。分析邏輯：看到數字你能想到哪兒層面呢？第13頁，共105頁。好的分析思維和分析邏輯是做好財務分析第一步！搭建財務分析邏輯和思路數據思維管理思維+第14頁，共105頁。做好財務分析必須先掌握好“四張圖“公司結構圖組織架構圖商業模式圖產品結構圖四張圖第15頁，共105頁。做好財務分析的親身體會！做好財務分析工夫在財務以外！你對公司熟悉多少、你對業務熟悉多少、你對產品熟悉多少、你對客戶熟悉多少、你對行業熟悉多少直接關系到你的分析結果和價值！水平和分析價值。第16頁，共105頁。構建財務分析“ 邏輯樹“整體項目1細節a項目2項目3細節b細節c細節d

6、細節e細節f細節g第17頁，共105頁。課程體系財務分析邏輯思路模塊一模塊二模塊三模塊四財務分析實操方法財務分析六大體系案例講解財務分析思路決定財務結果實用財務分析方法財務分析實用工具案例企業財務分析第18頁，共105頁。分析困惑 看到成堆的數據，我們該怎么分析才能發現有價值的分析亮點呢？案例場景：杭州某公司以經銷模式為主的服裝銷售模式， - 思考：看到這么多的經銷商客戶數據后，你找到發現了那些值得分析亮點呢？第19頁，共105頁。案例分享三個人同時看這些經銷商數據：看到這些數據之后腦子里想到什么了呢？第一個人看了之后沒什么反應和發現!第二個人看了之后？第三個人？經銷商銷售數據ABCDC第20

7、頁，共105頁。案例情景案例場景：寧波陽和燈飾有限公司，供應鏈管理從5人增加到15人，供應鏈經理還一直向老板抱怨人不夠，需要增加人，老板也搞不懂到底供應鏈人手夠不夠，怎么分析供應鏈管理效率，到底供應商客戶結構和采購比例分析？第21頁，共105頁。案例分享供應采購數據分析ABCC第22頁，共105頁。案例情景案例場景：成都某裝飾 項目分包合同 稅負率分析測試1. 營改增后供應商類型和開票方式對公司稅負率和盈利影響至關，重要每個分包合同都必須要有獨立的稅負率測試2.分析工具 數據透視圖分析每個項目稅負（使用切片器功能）第23頁，共105頁。財務分析圍繞“ 六大核心點“第24頁，共105頁。財務分析

8、圍繞“ 四大核心點“分析資金規模趨勢價值第25頁，共105頁。課程體系財務分析邏輯思路模塊一模塊二模塊三模塊四財務分析實操方法財務分析六大體系案例講解財務分析思路決定財務結果實用財務分析方法財務分析實用工具案例企業財務分析第26頁，共105頁。 財務分析六大體系盈利資金回報效率趨勢風險實體 企業第27頁，共105頁。財務分析體系 互聯網產業資金速度規模效率趨勢新興 企業第28頁，共105頁。1. 盈利分析體系分析目的分析目的一眼看穿盈利盈利空間結構主要大項開支主要支出占比第29頁，共105頁。海底撈盈利分析結構30第30頁，共105頁。1. 盈利分析體系第31頁，共105頁。1.1 整體盈利分

9、析關鍵點分析目的料（含稅材料成本）工（工資+獎金+五險一金+福利）舊（所有設備房租折舊）費（制造、管理、銷售）息（利息、擔保收費）稅（增值稅、營業稅、所得稅、個稅）第32頁，共105頁。1.2 收入結構分析第33頁，共105頁。1.3 成本結構分析按銷售結構 按產品 按客戶 按區域 按季節 按項目按成本結構固定成本直接成本a 工/工資b 費/費用c 舊/折舊d 息/利息a 料/商品b工/工資C 費/費用d 稅/稅費第34頁，共105頁。1.4 稅負結構分析1. 稅種2. 稅率3. 稅額4. 占比第35頁，共105頁。1.5 分析工具企業盈利空間分析表 單位：億元主要內容金額占比盈余占比收入（含

10、稅收入）1100%100%材料支出(含稅材料)0.550%50%工資支出（基本工資+獎金+提成+五險一金+福利費）0.1212.00%38%折舊支出 ( 指公司所有固定資產折舊的總支出)0.0181.80%36%制造支出（除工資和折舊費用以外的支出）0.0424.20%32%管理支出0.0494.90%27%銷售支出0.13813.80%13%財務費支出0.022.00%11%稅金支出（增值稅、營業稅、個人所得、企業所得稅）0.0474.70%7%凈利潤0.0666.60%0.00%第36頁，共105頁。產品盈利能力分析 毛利率重要還是毛利額重要？毛利率毛利額產品ABC組合第37頁，共105頁

11、。案例：某企業產品盈利能力分析產品銷售貢獻 = （銷售單價 單位變動成本）*銷量第38頁，共105頁。案例：某面包店定價策略分析第39頁，共105頁。第40頁，共105頁。第41頁，共105頁。第42頁，共105頁。2. 資金分析體系第43頁，共105頁。盈利變現能力 決定企業現金流造血能力凈利潤運營資金運營資金經常性現金流經常性現金流第44頁，共105頁。運營資金流動資產流動負債營運資金=減第45頁，共105頁。企業資金來源分析第46頁，共105頁。案例：某企業資金狀況第47頁，共105頁。收入增長對比資金需求48第48頁，共105頁。現金流等式造血能力輸血能力獻血能力減第49頁，共105頁

12、。案例：某企業資金預測分析50第50頁，共105頁。3. 回報分析體系第51頁，共105頁。關鍵分析指標盈利回報投資回報資金回報股東回報第52頁，共105頁。回報分析工具 回報結構分析商品貢獻 銷售貢獻運營利潤投資利潤第53頁，共105頁。案例：某連鎖餐飲企業54第54頁，共105頁。案例：某連鎖餐飲企業55第55頁，共105頁。案例：某連鎖餐飲企業56第56頁，共105頁。4. 效率分析體系第57頁，共105頁。第58頁，共105頁。餐飲企業三大關鍵財務指標59第59頁，共105頁。案例：某連鎖餐飲企業60第60頁，共105頁。5. 趨勢分析體系第61頁，共105頁。案例：某企業十大成本管控

13、分析指標第62頁，共105頁。6. 風險分析體系第63頁，共105頁。案例：計算某企業盈虧平衡第64頁，共105頁。案例：計算某企業盈虧平衡第65頁，共105頁。案例：計算某企業盈虧平衡第66頁，共105頁。課程體系財務分析邏輯思路模塊一模塊二模塊三模塊四財務分析實操方法財務分析六大體系案例講解財務分析思路決定財務結果實用財務分析方法財務分析實用工具案例企業財務分析第67頁，共105頁。案例一：A企業企業基本情況區域型實木家具品牌企業集研發、生產、銷售、連鎖零售為一體的中等規模品牌家具企業成立于1993年，全國有上百家經銷商、自營有二十家直營門店第68頁，共105頁。案例A企業老板胡總困惑：收

14、入多年連續上漲，為什么企業一直缺錢，為什么收入越做越大、錢的缺口反而更大？根本也搞不清楚為什么缺錢、為什么盈利差，越做企業越覺得心里不踏實！怎么管控、管控那些業務才能讓企業資金狀況有所改觀？第69頁，共105頁。案例：A企業70第70頁，共105頁。A 企業盈利特點71第71頁，共105頁。營銷費用占收入比72第72頁，共105頁。營銷費用分析73第73頁，共105頁。A 企業盈虧預測預測比例- I比例- 2比例- 3銷售目標15000萬元100%100%100%企業成本 - 生產60%60%60% - 研發2%2%2% - 營銷28%26%30% - 管理8%8%8% - 稅金2%2%2%成

15、本合計100%98%102%盈虧結果保本盈利300萬元虧損-300萬元74第74頁，共105頁。盈利空間分析 保本 毛利% 成本%75第75頁，共105頁。盈虧保障 - 銷售目標1.5億元76第76頁，共105頁。預測結果 - 盈利77第77頁，共105頁。盈虧保障 - 銷售目標1.5億元78第78頁，共105頁。資金需求“缺口”79第79頁，共105頁。資金“缺口”80第80頁，共105頁。定性分析三大財務指標81第81頁，共105頁。企業財務狀況預測82第82頁，共105頁。銷售型企業定價財務分析83第83頁，共105頁。案例：某連鎖餐飲企業84第84頁，共105頁。案例二某快時尚品牌大數

16、據財務分析體系第85頁，共105頁。大數據核算體系區域國外華東華南華北國家省份城市上年情景當年預算實際預算目標實際會計科目銷售收入銷售毛利費用KPI與報表管理報表三大報表KPI組織項目時間公司產品業務板塊公司A公司B公司C食品服裝成本部門區域總部男裝女裝飲料干果基建研發廣告營銷活動日周月季86第86頁，共105頁。大數據決策體系措施行動流程表單制度權限ERP報表分析指標經營決策87第87頁，共105頁。快時尚服飾盈利規律門店商品資金數據系統模式88第88頁，共105頁。存貨時間對成本影響最大10天30天60天90天120天150天成本89第89頁，共105頁。快消盈利兩大關鍵因素銷量速度盈利+

17、90第90頁，共105頁。快消企業盈利“鐵三角”定價銷量速度91第91頁，共105頁。靠什么才能真正快起來？大數據財務業務數據財務數據快速匯報終端信息快速分析 經營結果快速保障 經營調整快速支撐 定價決策123492F4 財務咨詢第一團隊第92頁，共105頁。R-A-D 模式匯報快分析快調整快決策快直觀全面快速銷量速度庫存補貨調貨配貨商品定價促銷93第93頁，共105頁。終端門店實時分析報告94第94頁，共105頁。各區域銷售業績分析95F4 財務咨詢第一團隊第95頁，共105頁。終端門店實時業績分析報告96第96頁，共105頁。商品售馨率分析報告97F4 財務咨詢第一團隊第97頁，共105頁

18、。各品牌日銷量和均價分析98第98頁，共105頁。各品牌日銷售和單價分析報告99第99頁，共105頁。門店毛利和商品毛利分析圖形100第100頁，共105頁。案例：MX九大管理報表體系第101頁，共105頁。第102頁，共105頁。第103頁，共105頁。課程總結課程總結和答疑第104頁，共105頁。46凡事不要說我不會或不可能，因為你根本還沒有去做！47成功不是靠夢想和希望，而是靠努力和實踐48只有在天空最暗的時候，才可以看到天上的星星49上帝說：你要什么便取什么，但是要付出相當的代價50現在站在什么地方不重要，重要的是你往什么方向移動。51寧可辛苦一陣子，不要苦一輩子52為成功找方法，不為失敗找借口53不斷反思自己的弱點，是讓自己獲得更好成功的優良習慣。54垃圾桶哲學：別人不要做的事，我揀來做！55不一定要做最大的，但要做最好的56死的方式由上帝決定，活的方式由自己決定！57成功是動詞，不是名詞！28、年輕是我們拼搏的籌碼，不是供我們揮霍的資本。59、世界上最不能等待的事情就是孝敬父母。60、身體發膚，受之父母，不敢毀傷，孝之始也； 立身行道，揚名於后世，以顯父母，孝之終也。孝經61、不積跬步，無以致千里；不積小流，無以成江海。荀子勸