經濟增長理論

關于經濟增長的含義有三種理解:第一種理解為,經濟增長是實際經濟總量規模的增長;第二種理解是,經濟增長是全社會總生產能力(capacity)的增長,;第三種理解是,經濟增長是人均實際產出和收入水平的增長。

現有的經濟增長理論基本上把經濟增長含義界定在第一種理解上,經濟增長模型更多地研究實際產出總水平的擴張。

學習目標

◆理解經濟增長的意義

◆了解經濟增長的原因

◆掌握主要增長模型

1.

實際增長率

所謂實際增長率是現實發生的經濟增長率。其取決于實際儲蓄率s與實際資本—產出c之比:

G=(12.1)

其中,G為實際增長率。

其推導過程是:

于是,在假設資本—產出比不變和假設沒有資本折舊的條件下,凱恩斯意義上的均衡產出增長率取決于實際儲蓄率:儲蓄率越高,經濟增長速度越快。

12.1哈羅德—多馬模型

哈羅德通過實際增長率、有保證的增長率和自然增長率的協調一致來說明經濟穩定增長的條件。其涉及三個具體的增長模型:

2.有保證的增長率

有保證的(warranted)增長率是使廠商感到滿意的或者說符合廠商意愿的增長率。因此,有保證的增長率GW取決于合意的(desired)儲蓄率sd和廠商合意的資本—產出比cd之比:

GW=(12.2)

其中,合意的儲蓄率sd指個人和企業滿意的儲蓄率;合意的資本—產出比cd是廠商滿意的資本產出比。產出增長取決于個人和企業的行為,當他們對儲蓄率、資本—產出比和經濟增長率滿意的情況下,相應的經濟增長率就成為有保證的增長率。

3.自然增長率

自然增長率可以表示為勞動生產率增長率與勞動力總量增長率之和。在預期的資本—產出比cr之下,與自然增長率Gn相適應的儲蓄率稱為適宜的儲蓄率sr,三者應符合公式:

Gn=(12.3)

哈羅德認為,經濟要實現長期穩定均衡增長,條件是G=GW=Gn:前兩者相等是短期均衡增長的條件;后兩者相等是實現長期均衡增長需要追加的條件。

如果GW>Gn,導致經濟出現停滯的趨勢;

如果GW<Gn,經濟出現繁榮的趨勢;

當GW=Gn時,經濟將長期穩定地實現充分就業的均衡增長,這是經濟增長的最高理想境界。當然,實現這一理想的增長狀態,難!

12.2新劍橋增長模型

新劍橋學派主要代表卡爾多和帕西內蒂給出了強調收入分配作用的新劍橋經濟增長模型,模型假定,全社會只有資本家和工人兩大階級,前者獲取利潤收入,后者獲取工資收入;而且,資本家的儲蓄率大于工薪階層的儲蓄率。在此條件下,給出了如下經濟增長模型:

G=(12.4)

其中,G為產出增長率;c為資本—產出比;sw為工資收入者的儲蓄率;sπ為利潤收入者儲蓄率;為利潤收入者的總利潤收入π占國民總收入Y的比重,就是說為全社會總工資收入W占國民收入Y的比重。

新劍橋學派認同哈羅德模型:經濟增長率取決于社會儲蓄率和資本產出比,但認為,決定社會儲蓄率的是國民收入分配格局。新劍橋增長模型推導關鍵之處在于其分子部分,分子部分表示的全社會儲蓄率s,其推導過程是:

其中,S為全社會儲蓄總額;s為社會儲蓄率,其為儲蓄額S占國民收入Y的比重。

卡爾多認為,就經濟短期均衡而言,通過改變國民收入分配格局可以調節社會總儲蓄,以保持儲蓄與投資均衡,此所謂“卡爾多效應”。據此,卡爾多斷言,國民收入分配是調節經濟短期均衡和影響價格的重要因素。

在分析經濟長期均衡增長的因素時,新劍橋學派認為,國民收入分配也是一個非常重要的因素,sπ>sw且G<Gn時,可以通過且只有通過提高利潤收入分配的比例來提高經濟增長率,縮小與自然增長率之間差距,使G等于自然增長率Gn,實現經濟沿著充分就業均衡的路徑增長。

但是,在儲蓄率隨收入變動的情況下,降低利潤階層的收入占比也可能提高經濟增長速度。

新劍橋學派認為,工資和利潤收入分配比例失調是資本主義經濟不能穩定增長的“癥結”所在。如果政府干預國民收入分配使其“均等化”,將有利于社會儲蓄和經濟增長的穩定。調節收入分配格局,實現長期充分就業的經濟增長,是政府干預經濟生活的最有效途徑。

12.3新古典增長模型

1956年,美國經濟學家索洛發表文章,給出了研究充分就業均衡增長的經濟增長模型。同時,英國經濟學家也提出了與之相仿的經濟增長模型。由于這些模型研究充分就業均衡增長的條件和路徑,有沿襲凱恩斯以前的古典和新古典經濟學充分就業均衡理論的遺風,所以,人們稱其為“新古典增長模型”。

12.3.1新古典增長模型的基本方程

索洛在如下假定下,給出其經濟增長模型:

(1)整個社會只生產一種產品;(2)投入資本K和勞動L兩種生產要素;

(3)不存在資本折舊;(4)生產是規模報酬不變的生產。

生產的規模報酬不變即生產函數f(L,K)是齊次函數:f(λL,λK)=λf(L,K)

特別令λ為,可以得到:

(12.5)

其中,y為人均產出;k為人均資本(資本—勞動比

。

在儲蓄全部轉化為投資且忽略折舊的情況下,資本增量Δ(Lk)=kΔL+LΔk等于社會總儲蓄(儲蓄率與總產出之積sLy),即

sLy=kΔL+LΔk

(12.6)

將(12.6)式

兩邊同除以L,然后與(12.5)式結合,即可得到索洛新古典增長模型的基本方程:

sf(k)=nk+Δk

(12.7)

其中,s為社會儲蓄率;n為勞動增長率;Δk為人均資本增量。該模型左邊表示人均儲蓄額,其被用于資本的深化和廣化兩種用途:右邊第一項nk表示給每一增加的勞動力配備平均的資本設備,此所謂“資本的廣化”;右邊第二項Δk為人均資本增量,表示給每一勞動力配備更多的資本,此所謂“資本的深化”。

12.3.2長期均衡增長路徑的存在性與穩定性

根據新古典增長模型的基本方程,在社會儲蓄率s和勞動增長率n這兩個外生變量給定情況下,當人均資本為

時,sf()=n,即人均儲蓄全部轉化為投資所形成的資本積累恰好滿足由于勞動力人口按速度n增長配備資本設備(資本廣化)的需要,人均資本在

水平上穩定不變。因此,經濟長期穩定均衡增長的條件和路徑是:

sf()=n

(12.8)

圖12-1新古典增長模型:穩定增長狀態12.3.3經濟增長黃金律

費爾普斯(Phelps,1962)經濟增長黃金律說明了在經濟長期均衡增長狀態下實現人均消費最大化目標所必須滿足的條件。

根據索洛新古典經濟增長模型的基本方程(12.7),可以得到人均消費

與人均資本k之間的關系函數:

該式表明,人均產出f(k)在三種用途之間分配:一是用于資本廣化nk;二是用于資本深化Δk;三是用于人均消費

。

在經濟長期均衡增長的情況下,資本深化(人均資本增量)Δk為零。于是,人均消費與人均資本k之間的關系函數就變為:

=y-sy=f(k)-sf(k)=f(k)-nk-Δk(12.9)

=f(k)-nk(12.10)

上述最優化問題于是變為對該函數求極大值的數學問題。顯而易見,實現人均消費最大的一階必要條件是:f'(k)=n(12.11)圖12-2經濟增長的黃金律:

人均消費最大化的條件

經濟增長的黃金律就是實現人均消費最大化的這一條件:人均資本的邊際人均產出應等于勞動人口的增長率。我們將滿足此條件的人均資本記做k*。如圖12-2所示。

希克斯根據各種技術發明對資本邊際生產力和勞動邊際生產力的影響,把技術進步分為三種類型:資本節用型(或稱勞動多用型)、勞動節用型和中性技術進步。

希克斯認為,倘若觀察勞動和資本兩組生產要素,并假定它們全部被使用,然后,根據發明對資本邊際產量與勞動邊際產量比率影響來判斷技術進步的類型。凡是提高資本邊際生產力與勞動邊際生產力比率的技術進步就是勞動節用型技術進步,降低該比率是資本節用型的技術進步,使該比率保持不變的是中性技術進步。

希克斯中性技術進步定義的主要特點是,中性技術進步不改變工資與利潤在國民收入分配中的相對份額。此外,希克斯認為,在現實經濟生活中,資本家為阻止工資的不斷上漲,避免利潤率的下降,一般偏向于發明和采用勞動節用型的技術進步。

12.4經濟增長因素分析

12.4.1經濟增長與技術進步

12.4.2索洛對增長率的分解

1957年,索洛在其發表的“技術進步與總量生產函數”一文中,基于柯布—道格拉斯(Cobb—Douglas)生產函數描述的總量生產函數,對經濟增長率進行了分解,并采用美國1909—1949年的數據進行實證研究。

柯布—道格拉斯總量生產函數為:

Y=ALαKβ(12.12)

其中,Y為國民總產出;L為勞動力總投入量;K為資本投入總量;α、β分別為勞動和資本要素投入的產出彈性系數;A表示生產技術水平。

將(12.12)兩邊取自然對數,然后求全微分,即可得到經濟增長率的因素分解式,有人稱其為簡單的新古典增長模型:

(12.13)

其中,為經濟增長率;為勞動力增長率;為資本累積率;為技術進步。該模型說明,經濟增長源自資本積累、勞動人口的增長和技術進步。

特別在α+β=1時,即在生產的規模報酬不變的情況下,總量生產函數(12.12)可變形為:

(12.14)

其中,為人均產出(y);為人均資本(k);其他變量同上。而相應的增長率分解式變為:

(12.15)

其中,為人均產出增長率;為人均資本增長率;其他變量同上。

12.4.3肯德里克對“剩余”的估計

美國經濟學家約翰·肯德里克考察了美國在1889—1957年間投入與產出增長的情況,發現要素投入的增長只能部分地解釋產出的增長,而“剩余”部分的產出增長被其歸因于技術進步引起的全生產要素生產效率的提高。如表12-1所示。

肯德里克解釋為因技術進步引起全要素生產率提高所致:剩余

可見,隨著時間的推移,技術進步加速,要素生產率提高對經濟增長的貢獻率越來越大。

表12-1美國投入與產出年增長情況(1889—1957年)

美國經濟學家丹尼森將經濟增長因素歸為如下7類:

(1)就業人數及其性別、年齡結構;

(2)包括全日制和非全日制工作的工人在內的工時數;

(3)就業人員的教育年限(勞動力素質、技能等提高);

(4)資本存量規模;

(5)資源配置的改善(如勞動力等要素從低效率向高效率部門轉移等);

(6)規模經濟(企業產出規模擴大形成成本節約,當然以市場規模擴大為前提);

(7)知識進展(科學教育發展、知識經驗積累和技術進步等)。

12.4.4丹尼森的經濟增長因素分析

從經濟增長因素分析結果來看,隨著人類科學教育事業的發展和技術進步的加快,隨著管理水平的提高,經濟增長的方式從高投入、高消耗的外延式增長向全要素生產率提高的內涵式經濟增長方式轉變。

12.5新經濟增長理論

人們把傳統增長模型歸為“外生增長模型”。自1980年代中期以來,形成若干內生經濟增長模型。由于這些模型有別于原來的經濟增長模型,所以又被稱為“新經濟增長理論”。

各種新經濟增長模型可以根據不同的標準加以分類。根據新增長模型的基本假設條件的差異,可以將新增長理論分為完全競爭條件下的內生增長模型和壟斷競爭條件下的內生增長模型。這類增長模型的出現標志著新增長理論進入了第二個發展階段。

完全競爭下的新增長模型可以根據各模型關于總量生產函數的不同規定,分為兩種基本類型:一種是外部性條件下的內生增長模型,另一種是凸性增長模型。

1.外部性條件下的內生增長模型

外部性條件下的內生增長模型假定,總量生產函數呈現規模收益遞增的特征,造成規模收益遞增的原因在于技術產生的溢出效應。

在羅默的知識溢出模型(1986)中,知識或技術是私人廠商進行意愿投資的產物,像物質資本投資一樣,私人廠商進行知識投資也將導致知識資本的邊際收益遞減。

盧卡斯(1988)建立了另一個重要的內生增長模型。盧卡斯的人力資本溢出模型實際上是將阿羅模型與宇澤弘文(1965)提出的另一個增長模型結合起來,用人力資本的溢出效應來解釋技術進步,說明經濟增長是人力資本不斷積累的結果。

羅默認為,技術進步表現為私人廠商投資于研究活動而生產出新知識。盧卡斯認為,技術進步是教育部門進行人力資本投資的結果。與他們不同,巴羅(1990)認為,技術進步表現為政府提供服務所帶來的私人廠商生產率和社會生產率的提高。

2.凸性增長模型

完全競爭條件下內生增長模型的第二條研究思路是在總量生產函數規模收益不變即凸性生產技術的假設下說明經濟實現內生增長的可能性。

下面簡要說明AK模型。AK模型假定總量生產函數具有最簡單的線性形式:

Y=AK

其中,A為反映技術水平的正值常數;K為資本存量。

假定儲蓄率是參數s,且沒有人口增長和資本折舊,于是,所有的儲蓄都化為資本存量的增加和人均資本的提高,于是有

ΔK=sY=sAK或者=sA

于是,儲蓄率影響資本增長率,并進而影響經濟增長率:

=sA

在這種情況下,儲蓄率越高,產量的增長率也將越高。3.新增長模型的政策含義