國家開放大學《金融風險概論》形考任務1-5參考答案《金融風險概論》本課程是金融類專科金融管理、證券與期貨、投資與理財、保險等4個專科專業的專業基礎課。是一門必修課程，4學分，72學時，1學期完成。課程編號：04248形考任務1一、單項選擇題1.（）是一種場外交易工具，其目的就是鎖定在將來一段時間借入或者貸出一定數量資金時的利率。A.利率期貨B.利率互換C.利率期權D.遠期利率協議2.（）是指當基準利率調整時，期限相同的金融資產與負債，由于各自收益率的浮動幅度不同，從而導致資產與負債的價值變動不同，進而凈值發生變化的風險。A.期限調整風險B.基差風險C.期限錯配風險D.收益率曲線風險3.（）是指在將來某一確定時刻以某一約定價格買入或賣出某個債券的權利。A.利率期貨B.利率互換期權C.債券期權D.利率互換4.20世紀70年代以前，證券市場的價格風險、金融機構的信用風險和流動性風險是這一時期的主要金融風險。美國經濟學家（）在1952年有效地提供了證券投資風險管理策略。A.尤金·法瑪B.希克斯C.羅伯特?希勒D.馬柯維茨5.當金融風險形勢嚴峻時，中央銀行就得實施救助，由此會降低政府維護貨幣可信度的能力。這種危害是（）A.使社會總投資和消費水平受到牽制B.金融風險會弱化金融中介職能和信用分配職能C.金融風險容易造成貨幣政策的扭曲D.金融風險容易造成財政政策的扭曲6.當利率變動時，銀行等金融機構的客戶為了“止損”或“增收”，會調整負債或資產的期限，從而導致金融機構的凈收益發生變化，特別是發生凈收益減少的情況，這種風險就是（）。A.基差風險B.期限調整風險C.期限錯配風險D.收益率曲線風險7.對銀行等金融機構而言，（）是最主要的利率風險形式。A.基差風險B.收益率曲線風險C.再定價風險D.期限調整風險8.對于外幣投機者來講，匯率風險表現為（）A.可折算為另一種貨幣的數額減少B.外幣收益的下降或損失的增加C.以本幣衡量的進口成本的上升D.以本幣衡量的出口收益的下降9.假設一家證券類投資公司欲投資某只股票，該投資公司的總收益會出現巨額虧損的情況，我們稱之為（）A.信用風險B.證券價格風險C.匯率風險D.利率風險10.借款人、證券發行人或交易對方因種種原因，不愿或無力履行合同條件而構成違約，致使銀行、投資者或交易另一方遭受損失的可能性。這種風險指的是（）A.流動性風險B.操作風險C.信用風險D.系統性風險11.金融風險會導致人們的財富縮水，收入下降，甚至使人們的生活陷入極大的困境，造成失業率的上升，引發社會秩序混亂或社會動蕩。這種危害是金融風險對（）造成的危害。A.金融與經濟系統B.國家的國際地位C.社會穩定D.經濟單位12.經濟主體應該考慮如何以（）來防范金融風險。A.不考慮成本問題B.更低的成本C.更高的成本D.零成本13.經濟主體由于法律方面的問題而遭受損失的可能性，稱之為（）。A.利率風險B.系統性風險C.價格風險D.法律風險14.經濟主體由于國家政治、經濟、社會等方面的重大變故而遭遇損失的可能性，稱之為（）。A.系統性風險B.法律風險C.價格風險D.國家風險15.經濟主體在金融活動中由于不確定性而可能遭受的損失，稱之為（）。A.利率風險B.證券價格風險C.金融風險D.信用風險16.兩個企業之間達成把今天相互提供的資金在將來某個時間再以雙方現在同意的利率再交換回來的合約。這種合約是（）A.遠期利率協議B.利率期權C.利率互換D.利率期貨17.如果僅就匯率風險的損失結果而言，對于外幣資產的投資機構來講，就表現為（）A.外幣收益的下降或損失的增加B.以本幣衡量的出口收益的下降C.可折算為另一種貨幣的數額減少D.以本幣衡量的進口成本的上升18.如果一家商業銀行給一家工商類公司放貸，貸款一旦發放出去，到該償還本金和利息的時候，該公司能否及時、足額償還，就會出現（）。A.信用風險B.利率風險C.操作風險D.匯率風險19.商業銀行雖然有清償能力，但無法及時獲得充足資金或無法以合理成本及時獲得充足資金以應對資產增長或支付到期債務的風險。這種風險指的是（）A.匯率風險B.流動性風險C.系統性風險D.利率風險20.收益率曲線是指由（）期限與對應的利率水平構成的曲線，表示不同期限的債務工具有不同的利率。A.債券B.期貨C.股票D.存款21.隨著互聯網金融的爆發式增長，包括金融科技、大數據和云計算等技術，以及區塊鏈、虛擬貨幣、第三方支付等在內的一系列全新的提供金融服務、金融中介的思維和方式出現了。這些現象被稱為（）A.金融自由化現象B.金融擴大化現象C.新金融現象D.金融行為證券化現象22.投資者不是通過向銀行借款來籌集資金，而是直接通過證券市場發行各種證券來籌集資金。這種行為是指（）A.金融風險擴散化B.金融一體化C.金融行為證券化D.金融自由化23.為了防范和化解金融風險，大部分的經濟主體都會采取（）的應對之策，從而使社會總投資和消費水平受到牽制。A.正常B.謹慎C.積極D.消極24.下列哪項不屬于金融風險管理的微觀作用（）。A.為金融機構樹立良好的形象B.有利于經濟主體提前采取預防措施C.規范金融市場秩序D.為單個經濟主體提供相對寬松、安全的資金籌集與經營環境25.下列哪一個利率是在資本市場或者貨幣市場上所適用的利率。（）A.風險市場利率B.LIBORC.普通市場利率D.基準利率26.新金融風險在2015年以后，除了之前的風險外，突出表現為（）。A.利率風險B.金融機構的匯率風險C.系統性風險D.證券市場的價格風險27.一家投資機構購買了一定規模的外匯，旨在獲取套匯價差或者套取利差，若匯率突然暴跌，該機構就將遭受巨大損失。這種損失是因為金融風險對（）造成了危害。A.對金融與經濟系統的危害B.對經濟單位的危害C.對社會穩定的危害D.對國家的國際地位的危害28.因為金融風險會使金融企業信譽度下降，使居民沒有安全感，為了保證不遭受損失，居民不愿意把錢存入銀行，從而使國內儲蓄下滑，經濟發展動力不足。這種結果是因為金融風險對金融與經濟系統產生了什么樣的危害（）。A.使社會總投資和消費水平受到牽制B.金融風險會弱化金融中介職能和信用分配職能C.金融風險容易造成財政政策的扭曲D.金融風險容易造成貨幣政策的扭曲29.由貨幣當局直接控制，最具影響力且有普遍參照意義的利率指的是（）。A.基準利率B.風險市場利率C.LIBORD.普通市場利率30.由于匯率的巨幅波動，給經濟主體帶來意想不到的損失的可能性，這種風險指的是（）。A.系統性風險B.匯率風險C.利率風險D.流動性風險31.由于金融機構不完善或有問題的內部程序、人員及系統或外部事件所造成損失的風險是（）。A.利率風險B.匯率風險C.操作風險D.系統性風險32.由于金融資產市場價格的不利變動或者急劇波動而導致金融資產價值變動的風險，稱之為（）。A.利率風險B.系統性風險C.匯率風險D.價格風險33.由于經營上的違規、失誤、市場表現不佳等產生的負面結果，對金融機構的聲譽造成損失，進而導致金融機構的客戶、負債、資產或利潤減少。這種風險稱為（）。A.匯率風險B.系統性風險C.操作風險D.聲譽風險34.由于利率是金融市場的基礎性指標，它的變動無一例外地會影響多個市場，進而導致金融資產價格發生變動。因此，從影響廣度來看，利率風險具有（）的特征。A.傳導性B.全局性C.擴張性D.風險性35.由于市場利率變動的不確定性給商業銀行等金融機構造成損失的可能性。這種風險指的是（）。A.匯率風險B.流動性風險C.利率風險D.系統性風險36.游離于銀行監管體系之外、可能引發系統性風險和監管套利等問題的信用中介體系被稱之為（）。A.直接融資B.金融脫媒C.影子銀行D.間接融資37.與利率有關的投資行為往往都會帶有一定程度的杠桿效用，即利率的較小變動可能轉換為較大的價格波動。因此，利率風險具有（）的特征。A.風險性B.擴張性C.傳導性D.全局性38.再定價風險，也稱為（）。A.收益率曲線風險B.基差風險C.期限調整風險D.期限錯配風險39.在金融風險管理中，下列哪項金融風險是用分散投資難以避開的風險。（）A.非系統性風險B.匯率風險C.證券市場的價格風險D.系統性風險40.在金融管制的情況下，資金供給繞開商業銀行體系，直接輸送給需求方和融資者，完成資金的體外循環。這種現象叫做（）A.直接融資B.影子銀行C.間接融資D.金融脫媒41.在其他因素不變的條件下，貨幣流通速度越快，利率（）。A.不變B.越高C.大幅波動D.越低42.在其他因素不變的條件下，貨幣流通速度越慢，利率（）。A.大幅波動B.越高C.越低D.不變43.在市場機制正常且價格變動迅速的金融市場中，利率變動的信息會傳遞到市場的每個角落，進而影響各類金融資產的價格。因此，利率風險具有（）的特征。A.風險性B.全局性C.擴張性D.傳導性二、多項選擇題44.20世紀70年代以后，全球金融市場表現出哪三個方面的特征（）A.金融自由化B.金融行為證券化C.金融風險擴散化D.金融一體化45.20世紀70年代以后，行為金融學對金融風險提出的防范策略主要包括（）A.成本平均策略和時間分散化策略B.反向投資策略C.投資小公司股票的策略D.動量交易策略46.20世紀70年代以前的金融風險主要表現為哪三種（）。A.證券市場的價格風險B.流動性風險C.金融機構的信用風險D.金融機構的匯率風險47.單個經濟主體金融風險的防范和管理意識包括（）A.員工是否有嚴肅對待業務，防范操作風險意識B.高層管理者是否注重資本積累，防范資本充足率不足的意識C.金融監管機構是否有監控這個社會的杠桿率，避免因杠桿率過高而導致的系統性風險的意識D.員工是否有資金鏈和價值鏈銜接意識48.對于國際貿易公司來講，匯率風險表現為（）。A.以本幣衡量的出口收益的下降B.外幣收益的下降或損失的增加C.可折算為另一種貨幣的數額減少D.以本幣衡量的進口成本的上升49.對于一家金融機構來說，將金融風險防范于初期或加以化解，需要提前采取哪些措施（）。A.應建立金融風險防范預案B.撰寫風險報告C.要滿足國家金融監管機構防范風險的指標要求D.要隨時監控這些指標值的變動情況50.根據巴塞爾協議的規定，可以將利率風險細分為（）A.期限調整風險B.收益率曲線風險C.再定價風險D.基差風險51.國家風險產生的因素很多，包括（）。A.外部經濟因素和流動性因素B.貨幣性因素C.結構性因素D.國家政治性因素52.國家風險一般具有哪兩個突出的特征（）。A.國家風險多屬于系統性風險，經濟主體難以通過在東道國的分散投資或其他的避險活動來避開這種風險B.國家風險具有普遍性C.限于經濟主體開展國際金融業務可能面臨的國家風險D.國家風險具有隱蔽性53.基準利率一般包括哪三種（）A.中央銀行與商業銀行之間的央行票據利率B.再貼現利率C.公司債券利率D.商業銀行之間的同業拆解利率54.金融風險的危害主要表現在哪些方面（）。A.對經濟單位的危害B.對金融與經濟系統的危害C.對國家的國際地位的危害55.金融風險對金融與經濟系統的危害主要表現在（）。A.金融風險容易造成財政政策和貨幣政策的扭曲B.使社會總投資和消費水平受到牽制C.金融風險會弱化金融中介職能D.金融風險會弱化金融信用分配職能56.金融風險與一般風險相比，具有（）等特征。A.擴散性B.不確定性C.隱蔽性D.普遍性57.金融資產市場價格變動的影響因素很多，包括（）。A.整個國家經濟增速的突然變化B.發行這些資產的機構的真實業績的異常變動C.投資者對發行這些資產的機構及其產品或所處行業預期的突然變化D.發行這些資產的機構所在行業的景氣狀況突然變化58.利率風險的產生需要哪兩個條件（）A.市場利率出現了顯著波動B.基準利率上升C.銀行等金融機構的資產和負債期限的特征不一致D.出現通貨膨脹59.利率風險的成因包括哪三種（）A.因為利率的變動瞬息萬變，很難找到從一而終的對沖工具化解利率風險B.金融機構的資產與負債之間的期限錯配是常態，只要有期限錯配現象，就存在利率風險C.表外業務或者衍生品交易收益占比越來越多，而這些產品都與利率水平高度相關D.銀行出現同業拆借的需求越來越旺盛，導致利率風險產生60.利率風險管理的發展趨勢是（）A.日常管理成為重點B.市場聯動更加明顯C.量化工具愈發重要D.管理越來越難61.利率風險管理的工具主要有（）A.利率互換B.遠期利率協議C.利率期貨D.利率期權62.利率風險管理的兩大難點是（）A.市場聯動更加明顯B.日常管理成為重點C.缺乏足夠的風險管理意識D.風險管理難度逐漸增加63.利率風險一般具有哪些特征（）。A.擴張性B.風險性C.傳導性D.全局性64.流動性風險如果得不到有效控制，將會導致哪兩個方面的主要后果（）。A.嚴重情況下可能會引發“擠兌”事件B.金融機構的債權人可能因不能及時收回資金而影響下一個階段的投資C.銀行業務中斷D.銀行投資失敗65.哪兩種金融風險在20世紀70年代以后開始變得越來越突出（）。A.證券市場的價格風險B.金融機構的信用風險C.利率風險D.金融機構的匯率風險66.普通市場利率包括哪三種（）A.公司債券利率B.各金融機構存貸款業務所適用的利率C.各類國債利率D.銀行同業拆借利率67.迄今為止，金融風險管理經歷了哪三個階段（）。A.1999年以后的金融風險管理B.20世紀70年代以后的金融風險管理C.2015年以后的新金融風險管理D.20世紀70年代以前的金融風險管理68.世界上最具影響力的同業拆借利率有哪三種（）A.倫敦銀行間同業拆借利率B.香港銀行間同業拆借利率C.中國上海銀行間同業拆借利率D.新加坡銀行間同業拆借利率69.信用風險，也可以稱為（）。A.違約風險B.交易對方風險C.操作風險D.履約風險70.一般來講，計量金融風險的兩個重要變量是（）。A.遭受損失的程度B.杠桿率C.出現損失的概率D.資本充足率71.一般來講，金融資產市場價格的變動包括（）等資產市場價格的變動。A.匯率B.市場利率C.債券D.股票72.以下哪些屬于金融風險管理的宏觀作用（）。A.穩定國家經濟B.提升國際競爭力C.規范金融市場秩序D.優化資源配置73.影子銀行引發系統性風險的因素主要包括（）A.高杠桿B.信用轉換C.流動性轉換D.期限錯配三、判斷題74.20世紀70年代以前，各國的利率基本上都受到嚴格的管制，利率風險也并未引起人們的重視。（√）75.20世紀70年代以前，各國實行的是浮動匯率制度，因此匯率風險成為主要風險。（×）76.20世紀80年代以來，金融自由化或稱金融放松管制向全球金融系統擴散，其最突出的表現就是利率的自由化。因此，利率風險也逐漸成為人們所面臨的重要金融風險之一。（√）77.按照金融風險的來源、成因等的不同，可以把金融風險劃分為利率風險、匯率風險、信用風險、流動性風險、操作風險、聲譽風險、價格風險、其他風險。（√）78.按照遠期利率協議的保值原理，倘若協議約定利率低于LIBOR，未來到期時所發生的差額由借入方付給貸出方。（√）79.操作風險是指交易對方不履行到期債務的風險。（×）80.從事金融活動或直接從事金融業務的金融機構的各級管理者和員工都需要具有金融風險的防范和管理的意識。（√）81.當經濟處于緩慢發展階段時，利率就會隨之提高。（×）82.當經濟處于上升階段時，利率會降低。（×）83.當利率上升時，借款客戶的負債如貸款所需要支付的利息就會增加，此時客戶就會選擇提前結束貸款合同，以減少利息支出，因此導致期限調整風險的出現。（√）84.對于金融機構來講，只要其資產與負債之間的各種類型、數量及期限不一致，就會出現利率風險。（√）85.風險市場利率不是在成熟的、統一的金融市場形成的，而是由投資項目或者產品自身風險特性決定的，其利率水平高低往往是由基準利率加上一部分風險溢價決定的。（√）86.風險市場利率是金融市場參與者在制定其他利率時用來作為參考的最低利率。（×）87.金融風險不會對經濟單位、金融與經濟系統、國家的國際地位和社會穩定構成危害。（×）88.金融風險的內涵只包括遭受損失的程度。（×）89.金融風險的內涵只包括遭受損失可能性的大小。（×）90.金融風險的損失要由社會公眾來承擔，最終還會轉嫁給財政，加大財政赤字，增加財政的債務規模，導致財政政策扭曲。（√）91.金融風險管理的宏觀作用是有利于為單個經濟主體提供相對寬松、安全的資金籌集與經營環境，提高資金使用效率。（×）92.金融風險會使金融企業信譽度下降，使居民沒有安全感，為了保證不遭受損失，居民不愿意把錢存入銀行，從而使國內儲蓄下滑，經濟發展動力不足。（√）93.金融風險是指經濟主體在金融活動中由于不確定性而可能遭受的損失。（√）94.金融風險一般具有普遍性、不確定性、隱蔽性、擴散性、可控性和兩面性特征。（√）95.金融風險影響的微觀主體主要是指那些專門從事金融活動的商業銀行、證券公司和保險公司等金融機構，不會影響為金融機構提供存款或向金融機構借款的企業和居民。（×）96.金融一體化減少了金融市場的競爭，金融風險減少。（×）97.金融資產市場價格的變動指的是股票價格的波動給股票投資者帶來損失的價格風險。（×）98.經濟主體在防范金融風險時，不應該考慮防范和化解金融風險的成本。（×）99.利率并不是單個金融資產的價格，而是一個完整金融資產的價格體系。（√）100.利率風險是指利率變化使商業銀行的實際收益與預期收益或實際成本與預期成本發生背離，使其實際收益低于預期收益，或實際成本高于預期成本，從而使商業銀行遭受損失的可能性。（√）101.利率互換可以是浮動利率與固定利率互換，也可以是浮動利率與浮動利率互換。（√）102.流動性風險是指商業銀行雖然有清償能力，但無法及時獲得充足資金或無法以合理成本及時獲得充足資金以應對資產增長或支付到期債務的風險。（√）103.期限調整風險的根源是有些金融工具在創設之初就以合約的形式賦予了客戶調整期限的權利，如允許存款客戶提前提取存款或者兌付票據。（√）104.如果商業銀行以短期存款作為長期固定利率貸款的融資來源，當利率上升時，會使商業銀行的未來凈收益減少，經濟價值降低。（√）105.聲譽風險相比于其他風險而言，容易衡量、控制和預測。（×）106.聲譽風險一般是受其他風險影響所產生的風險，它對金融機構的影響不是很大。（×）107.為金融機構樹立良好的形象，屬于金融風險管理的宏觀作用。（×）108.為了防范和化解金融風險，大部分的經濟主體都會采取謹慎的應對之策，從而使社會總投資和消費水平受到牽制。（√）109.新金融的風險具有更強、更廣、更快的擴散效應。（√）110.信用風險與金融業共生共存，哪里有從事金融業務的當事人和業務，哪里就會有信用風險。（√）111.一般而言，項目期限越長，其融資所支付的風險利率水平就越低。（×）112.一般而言，項目投資方評級越高，則所需要支付的風險利率水平越高。（×）113.銀行間拆借利率反映了銀行獲取資金的成本，也是銀行放貸給外部客戶的參考利率。（√）114.銀行間同業拆借利率是一種長期銀行之間的無擔保拆借利率。（×）115.再定價風險的實質是資產或負債由于利率調整所帶來的價值變化，該變化會打破原有頭寸平衡，即會出現盈虧。（√）116.再定價風險源于部分頭寸是以固定利率定價，而其他頭寸則是以浮動利率定價。當這兩種利率定價的資產值與負債值存在缺口時，利率變動就會對頭寸凈值產生影響。（√）117.在《巴塞爾協議Ⅱ》中將操作風險定義為由不完善或有問題的內部程序、人員及系統或外部事件所造成損失的風險。（√）118.在現實金融活動中，各種風險都是孤立出現的，一旦出現風險，不會涉及其他風險。（×）形考任務2一、單項選擇題1.（）是指無法預料的匯率變動對跨國公司的合并財務報表產生的影響。A.折算風險暴露B.折算風險暴露C.交易風險暴露D.經濟風險暴露2.（）從借款人的股權價值角度來考慮貸款歸還的問題，在此基礎上估算借款人的違約概率。A.KMV模型B.Creditmetrics模型C.Zeta評分模型D.Z值評分模型3.（）的提出是當今風險管理理論在信用風險量化管理方面邁出的重要一步。A.Creditmetrics模型B.Z值評分模型C.KMV模型D.Zeta評分模型4.（）是通過分析美國破產企業和非破產企業的22個財務指標，篩選出最能夠反映借款人財務狀況、對貸款質量影響最大、最具預測或分析價值的5個關鍵財務比率，然后構建出能夠最大程度地區分貸款風險度的數學評分模型，用以評估借款人的信用風險。A.Zeta評分模型B.Z值評分模型C.Creditmetrics模型D.KMV模型5.（）是指非預期匯率變動對以本幣表示的跨國公司未來現金流量現值的影響程度。A.交易風險暴露B.經濟風險暴露C.國家風險暴露D.折算風險暴露6.20世紀早期至1975年，公司廣泛采用的外幣換算方法是（）。A.貨幣/非貨幣項目法B.流動/非流動項目法C.時態法D.現行匯率法7.CART結構分析法由布雷曼等在1984年首次提出，又稱（）A.分類和回歸樹分析法B.Z值評分模型C.德爾菲法D.駱駝信用評級法8.Zeta評分模型在原始Z值評分模型的基礎上，將評估借款人信用風險的5個關鍵財務比率增加到（）個，應用領域更加廣泛，也大大提高了對不良借款人的辨識度。A.8個B.7個C.6個D.9個9.采用匿名和背對背的通信方式，反復、多次地征詢各個專家的意見，并對意見進行修改，逐漸取得較為一致的信用風險預測結果。這種方法為（）A.德爾菲法B.Z值評分模型C.CART結構分析法D.駱駝信用評級法10.產生于風險主體內部、由風險主體的自身因素所引發的風險，并只影響風險主體本身或個別主體，不會對整個經濟系統產生太大影響。這種信用風險的成因是（）A.風險主體的內在不確定性B.風險客體的內在不確定性C.風險客體的外在不確定性D.風險主體的外在不確定性11.產生于某個經濟主體自身范圍以外的風險，并對包括風險主體在內的宏觀經濟系統都會帶來影響。這種信用風險的成因是（）A.風險客體的內在不確定性B.風險主體的外在不確定性C.風險客體的外在不確定性D.風險主體的內在不確定性12.除股東權益之外所有的資產負債表項目都按現行匯率折算的方法是（）。A.現行匯率法B.流動/非流動項目法C.時態法D.貨幣/非貨幣項目法13.工商業貸款的信用風險主要體現在債務人的（）方面。A.學歷B.還款能力C.道德D.消費能力14.假設一家日本公司有一筆阿根廷比索的應收款，由于比索/美元的匯率和日元/美元的匯率高度相關，日本公司通過賣出與比索應收款等值的日元，并簽訂遠期合約來確定日元/美元的遠期匯率，從而對比索進行保值。這種匯率風險管理工具指的是（）A.期權市場套期保值B.交叉套期保值C.貨幣市場套期保值D.遠期合約15.將匯率風險通過某種方式轉移給其他經濟體或市場，從而減少匯率風險的策略是（）。A.風險轉移B.風險回避C.風險保留D.風險預防16.交易雙方約定在未來的某一確定時間，以確定的價格買賣一定數量的某種金融資產的合約。這種匯率風險管理工具為（）A.貨幣市場套期保值B.期權市場套期保值C.遠期合約D.或有風險套期保值17.某個行業由于整個社會技術進步或產業革命而步入衰退期。這種不確定性原因屬于（）。A.財務困境B.行業發展趨勢逆轉C.經營不善D.宣告破產18.某海洋運輸公司希望開發某個海外港口，該港口外幣投資非常大，甚至超出了該運輸公司以往任何一個投資項目。該運輸公司經過審慎評估，決定放棄該項目。這種策略選擇屬于（）A.風險保留B.風險回避C.風險轉移D.風險預防19.某企業失去重要的銷售合同或爆發工人罷工等事件，導致該企業生產經營遭受較大損失，對于該企業類型的債務人而言，其利潤和還款能力將降低，從而引發的信用風險。這種信用風險的成因是（）20.某受信企業可能由于經營管理不善、產品滯銷、資金周轉不靈等原因而到期無法償還債務。這種行為稱為（）21.企業采取主動放棄的方法，防止引起匯率風險的發生。這種匯率風險管理策略是（）22.企業除了要面對已經確定的外匯支付或者收取的交易，還要考慮可能會收取或支付的外匯。該類風險我們稱為（）。23.企業無法回避又不能轉移的匯率風險，只能接受并利用企業內部資源來承受風險帶來的不良后果。這種風險的策略選擇屬于（）24.如果公司的頭寸是以次要貨幣來計價的，如南非蘭特、巴西雷亞爾、捷克克朗等，公司可以考慮使用（）來管理次要貨幣的風險暴露。A.期權套期保值B.遠期合約C.交叉套期保值25.如果在經濟危機爆發之時，出現的企業經營環境變差、市場需求不斷萎縮、收入大幅下滑等風險，屬于（）A.風險主體的外在不確定性B.風險客體的內在不確定性C.風險客體的外在不確定性D.風險主體的內在不確定性26.通過購買外匯看跌或看漲期權，以規避匯率風險的方法。這種匯率風險管理工具為（）27.通過一系列的貨幣市場交易，對沖匯率風險。這種匯率風險管理工具指的是（）A.或有風險套期保值B.期權市場套期保值C.貨幣市場套期保值D.遠期合約28.我國自（）起，開始實行以市場供求為基礎、參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制度。A.2004年6月21日B.2005年6月21日C.2004年7月21日D.2005年7月21日29.下列哪些因素不是導致信用風險出現不確定性的主要原因（）。0.新駱駝信用評級法是在原駱駝信用評級法的基礎上增加了（）這一項指標。A.資本充足率B.市場風險敏感度C.盈利性D.流動性31.一般而言，根據新駱駝信用評級法，綜合評級為（）或以上的金融機構會引起監管部門不同程度的關注，而投資者也需要慎重考慮這些金融機構。32.一個國家的貨幣折算成一定金額的另一個國家貨幣的比率，這個比率稱為（）A.出口率B.債券率C.利率D.債券率33.一家公司以外幣表示的契約現金流量折算為本幣后，本幣值對不可預期的匯率變動的敏感程度，稱為（）。A.經濟風險暴露B.交易風險暴露C.折算風險暴露D.國家風險暴露34.以某幾項財務比率作為分類標準，運用二元分類樹來分析借款人的品質。這種方法為（）A.CART結構分析法B.Z值評分模型C.德爾菲法D.駱駝信用評級法35.在眾多信用評級法中，最具代表性的評級法是（），該方法也是國際通用的金融機構信用評級體系。A.Z值評分模型B.駱駝信用評級法C.德爾菲法D.CART結構分析法36.債務人財務狀況惡化，還款能力出現問題。這種產生信用風險不確定性的原因屬于（）37.債務人經營管理水平欠佳，從而造成其還款能力出現問題。這種產生信用風險不確定性的原因屬于（）A.宣告破產B.行業發展趨勢逆轉C.財務困境D.經營不善38.折算風險暴露也稱為（）。A.交易風險暴露B.經濟風險暴露C.匯率風險暴露D.會計風險暴露39.企業除了要面對已經確定的外匯支付或者收取的交易，還要考慮可能會收取或支付的外匯。該類風險我們稱為或有風險暴露。（）A.市場風險B.匯率風險C.利率風險D.或有風險暴露二、多項選擇題39.Creditmetrics模型以（）三部分為基礎，經過三個層次的計算、推導，最終匯總推出信用資產組合的在險價值，從而實現對信用風險的度量。A.風險暴露B.盈利性C.在險價值D.相關性40.Zeta評分模型具有以下哪三個優點（）A.依賴于財務報表的賬面數據B.對企業的財務報表數據和其他因素進行相應的調整C.所選變量較之前的模型更加穩定D.在企業破產前5年具有極強的預測性41.按照貸款對象部門的不同，商業銀行貸款可以分為（）A.貿易融資信貸B.房地產貸款C.工商業貸款D.個人消費貸款42.德爾菲法雖然在操作上具有較好的靈活性，但是也存在著（）等缺點。A.不一致性B.決策過程較復雜C.主觀隨意性D.時間消耗較多43.德爾菲法又被稱為（），是一種古老而傳統的信用風險分析方法。A.借款人5C法B.駱駝信用評級法C.Z值評分模型D.專家調查法44.房地產貸款的信用風險，主要體現在債務人的（）兩個方面。A.還款意愿B.消費水平C.文化水平D.還款能力45.匯率風險暴露的類型分為哪三類（）A.國家風險暴露B.經濟風險暴露C.折算風險暴露D.交易風險暴露46.匯率風險產生的兩大來源是（）A.持有外幣資產和負債B.開展外匯交易C.通貨膨脹D.政局不穩47.匯率風險管理工具主要包括（）A.交叉套期保值B.貨幣市場套期保值C.遠期合約D.期權套期保值48.匯率風險轉移策略的三種基本方法包括（）A.分散化B.購買債券方式C.保險方式D.對沖49.匯率折算風險暴露水平與所涉及的下列哪些因素有關（）A.貨幣種類B.公司規模C.科目金額大小D.與母公司業務往來的密切程度50.近年來，業界采用最多的外幣折算方法有（）A.流動/非流動項目法B.現行匯率法C.時態法D.貨幣/非貨幣項目法51.哪些企業面臨的行業風險比較大（）A.處于行業開創期和衰退期的企業B.受政府產業政策、財稅政策、關稅政策等變動影響的行業企業C.處于行業上升期的企業D.處在技術革新速度較快、廣度較大、深度較深行業的企業52.企業的經濟風險暴露一般由哪兩個因素決定（）A.外匯交割時間B.產品本地化程度C.合同交易金額D.企業資源稟賦與其市場地位53.如果某家公司的應收款或應付款是以英鎊、歐元、美元等主要貨幣來表示的，那么它可以方便地使用哪些風險管理工具（）A.貨幣市場套期保值B.交叉套期保值C.期權套期保值D.遠期合約54.商業銀行為進出口企業真實貿易的各環節提供的貿易融資信貸一般是基于相關交易中的（）等資產提供融資。A.應付款B.商品存貨C.預付款D.應收款55.信用風險的成因主要有（）A.風險主體的外在不確定性B.風險主體的內在不確定性C.風險客體的內在不確定性D.風險客體的外在不確定性56.信用風險的來源主要有以下哪三個方面（）。A.收入突變B.大學畢業C.價格波動D.違約57.信用風險的主要特征是（）。A.具有明顯的非系統性風險特征B.存在概率非正態分布現象C.難以準確測量D.信息不對稱成為信用風險的主要誘因58.信用風險度量模型法主要通過數理統計的方法建立回歸模型，對研究對象的信用風險進行量化評價。最常見的模型有（）A.Z值評分模型B.Zeta評分模型C.KMV模型D.Creditmetrics模型59.一般而言，匯率風險管理策略主要包括（）A.風險轉移B.風險回避C.風險預防D.風險保留60.一般來說，匯率交易風險暴露大小由以下哪三個因素決定（）A.外匯交割時間B.未來匯率波動程度C.財務管理人員的意識D.交易金額規模61.引發工商企業貸款信用風險的主要因素是（）等風險。A.財務管理B.生產經營C.惡意拖延D.抵押品貶值62.遇到下列哪些情況時，企業會采取匯率風險回避策略。（）A.超過了企業現有風險管理能力B.風險比較復雜，需要有效的專業知識和技術C.風險預期損失遠大于涉險業務收益D.涉險業務不是企業主營業務63.在信用風險度量模型中，哪兩個模型屬于傳統的信用風險度量模型（）。A.Creditmetrics模型B.KMV模型C.Z值評分模型D.Zeta評分模型64.在信用風險度量模型中，哪兩個模型屬于現代的信用風險度量模型（）。A.Creditmetrics模型B.Z值評分模型C.KMV模型D.Zeta評分模型三、判斷題65.CART結構分析法涉及大量統計運算，也需要大量歷史數據作為支撐，但正是這些客觀數據和科學運算使其預測信用風險的準確率也較高。（√）66.CART結構分析法主要依靠專家們的專業知識和經驗，通過一些定量指標來做出信用風險預測和判斷。（×）67.KMV模型又稱專家調查法，是一種古老而傳統的信用風險分析方法。（×）68.財務困境主要是債務人在融資過程中，借入資金的比例存在不確定性所導致的。（×）69.產品本地化程度越高，對外依賴程度就越低，匯率變動對企業經營的影響就越大。（×）70.當債務人的投資收益率低于其借入資金的利率時，借入資金的比例越大，債務人的收益率就越高。（×）71.當債務人的投資收益率高于其借入資金的利率時，借入資金的比例越大，債務人的收益率就越低。（×）72.德爾菲法主要是依靠專家們的專業知識和經驗，通過一些定量指標來做出信用風險預測和判斷。（√）73.對于企業類型的債務人而言，企業破產后，其多數債務也將隨之消失。（√）74.風險主體的內在不確定性，是指產生于某個經濟主體自身范圍以外的風險，并對包括風險主體在內的宏觀經濟系統都會帶來影響。（×）75.風險主體的外在不確定性，是指產生于風險主體內部、由風險主體的自身因素所引發的風險，并只影響風險主體本身或個別主體，不會對整個經濟系統產生太大影響。（×）76.風險主體的外在不確定性又稱為系統性風險。（√）77.個人消費信貸所獲得的資金一般僅限于購車、裝修、教育、大宗消費購物、旅游等消費領域的用途。（√）78.根據新駱駝信用評級法的6項指標逐一對金融機構進行評價，每項指標采用五級評分制，最高為五級，最低為一級，在匯總6項指標的評價后再給出綜合評級。（×）79.匯率變動可能會影響契約現金流量折算乃至公司的價值，財務管理人員必須了解企業的交易風險暴露，并對其進行適當的管理。（√）80.交易風險暴露產生的原因是合同按浮動價格簽訂，匯率卻隨機地不斷變動。（×）81.交易風險暴露有時也被認為是一種短期經濟風險。（√）82.借款人5C法主要圍繞借款人5個方面的狀況進行審查，這5個方面包括借款人的品質（Character）、資本（Capital）、還款能力（Capacity）、抵押擔保（Collateral）、經營環境（ConditionorCycle）。（√）83.科目金額越大，其受匯率變動的影響就越大，發生的折算風險就越大。（√）84.流動/非流動項目法規定，非流動資產和非流動負債應當按照現行匯率進行折算。（×）85.流動/非流動項目法規定，流動資產和流動負債是在1年以內到期的資產和負債，因此按照其最初登記入賬時的實際歷史匯率進行換算。（×）86.駱駝信用評級法的明顯缺點在于各項指標只適合做事前分析，無法進行未來趨勢的預測。（×）87.駱駝信用評級法的預測結果只在短期有效，無法進行有效的長期趨勢預測。（√）88.母公司與子公司之間業務往來越密切，存在的折算風險暴露水平就越高。（×）90.企業可以通過簽訂多個階段合同，或者簽訂與所簽交易合同期限相同的遠期（或期貨）合同，來為原來所簽交易合同保值。（√）91.企業面對或有風險，最佳的避險工具就是貨幣的期權合約。（√）92.簽訂合同金額越多，未來收付外匯的數額就越多，風險就越小。（×）93.若企業在該市場處于優勢地位，則該企業可以利用自己的資源和市場優勢，通過轉嫁成本方式化解匯率變動所帶來的經濟風險。（√）94.使用貨幣/非貨幣項目法時，大多數利潤表項目是按照會計期間的平均匯率進行折算的。而對于與非此類賬戶相關的收入和費用則按照對應的資產負債表項目的歷史匯率進行換算。（√）95.所謂交叉套期保值，就是以一種外匯資產的頭寸替代另外一種外匯資產的頭寸。（√）96.外匯交割時間越長，風險暴露水平就越高。（√）97.外匯資產或外匯負債的存在就是銀行產生匯率風險的基礎。（√）98.為了適當降低風險暴露水平，建議在簽訂交易合同時，適當延長風險暴露期。（×）99.未來匯率走勢不確定性越強，交易風險暴露水平越高。（√）100.信用風險的來源中關于價格波動的含義指的是指商品價格的變動。（×）101.信用風險是最古老也是最重要的金融風險之一，其伴隨著信貸活動的發生而產生。（√）102.一般而言，工商業貸款主要為1年期以上的中長期貸款，如長期資本、項目放款等。（×）103.一般而言，債務人在經營活動中的風險越大，其違約風險也越小。（×）104.一般而言，證券久期越長，其價格對利率變動越敏感，持有這種證券的風險也就越大。（√）105.由于債務人都會選擇負債經營，財務風險的大小與其借貸成本和投資收益密切相關。（√）106.遠期合約和貨幣市場套期保值都存在一個缺陷，即它們雖然完全避免了匯率風險暴露，但使得公司失去了當匯率發生有利變動時從中獲利的機會。（√）107.在Z模型中，借款人發生違約的可能性與Z值成反比關系。Z值越小，借款人發生違約的可能性越大；Z值越大，借款人發生違約的可能性越小。（√）108.在貨幣/非貨幣項目法下，國外子公司的所有非貨幣性資產負債表項目（包括股東權益）按照初次登記入賬時實際歷史匯率進行換算。（√）109.在貨幣/非貨幣項目法下，國外子公司的所有貨幣性資產負債表項目（現金、有價證券、應收賬款、應付賬款）都按現行匯率進行折算。（√）110.在借款人5C法中，抵押擔保主要是通過分析過往記錄和現狀來考察借款人的聲譽和誠信。（×）111.在借款人5C法中，還款能力主要是通過分析資本規模和負債比率來考察借款人的資金實力和抗風險能力。（×）112.在借款人5C法中，經營環境主要是通過分析自身發展前景、行業發展趨勢、市場需求變化等來考察借款人的經營效益。（√）113.在借款人5C法中，品質主要是通過分析抵押品的價值與流動性和擔保人的信譽來考察貸款損失的風險。（×）114.在借款人5C法中，資本主要是通過分析經營能力和財務狀況來考察借款人的還款能力。（×）115.在新駱駝信用評級法中，管理能力的評價依據為管理者能力、管理系統的效率等主觀性指標。（√）116.在新駱駝信用評級法中，流動性的評價依據為稅后凈收益與總資產的比率以及資產規模。（×）117.在新駱駝信用評級法中，市場風險敏感度的評價依據為利率、匯率、商品和股票價格的波動對盈利性的影響程度。（√）118.在新駱駝信用評級法中，盈利性的評價依據主要為短期投資、核心存款、貸款、變動債務與總資產的比率。（×）119.在新駱駝信用評級法中，資本充足率的評價依據為問題貸款與基礎資本的比率。（×）120.在新駱駝信用評級法中，資產質量的評價依據為資本與風險資產的比率。（×）121.子公司所采用的職能貨幣幣值越穩定，那么在與母公司合并財務報表時潛在的折算風險就會相對較低。（√）形考任務3一、單項選擇題1.（）的流動性是指現實資產在不發生損失或少發生損失的情況下迅速變現的能力。A.負債B.籌資C.資本D.資產2.（）的流動性是指資金需求主體以較低的風險、最合理的成本通過負債手段隨時獲得所需資金的能力。A.籌資B.負債C.資產D.資本3.巴塞爾委員會2006年10月規定了有效監管體系應遵守的（）條原則。A.30B.20C.10D.254.保險公司理賠環節產生的流動性風險主要來自（）。A.股價出現波動B.索賠額的波動性C.房地產市場發展不穩定D.發行債券的企業經5.保險公司投資環節產生的流動性風險主要來自（）。A.精算師計算的失誤B.不同險種出現的賠款波動趨勢C.投資標的價格的波動D.逆向選擇行為6.報告期逾期貸款或關注貸款、次級貸款、可疑貸款、損失貸款等與報告期資產總額和各項貸款余額之比，此類指標反映的是（）。A.資產與負債關系的比例指標B.負債結構的比例指標C.資產結構的比例指標D.資產質量的比例指標7.標準法將銀行業務分為8個業務條線，同時為每個業務條線提供特定系數β，以此來處理基本指標法中缺乏風險敏感度的問題。這種操作風險的計量方法是（）A.標準法B.高級計量法C.損失法D.基本指標法8.采取圖解的形式，將操作風險逐層分解，以找出金融機構所承受操作風險的具體形態，并對其引起的原因進行分解的一種分析方法。這種操作風險的識別方法是（）A.流程圖分析法B.模型分析法C.風險樹圖解法D.專家意見法9.采用調查問卷的方式，將金融機構經營狀況的有關資料信息和調查問卷發給若干名專家。風險管理人員收集整理專家意見，并將結果再反饋給專家，通過多次的交流與溝通，全面收集有關操作風險信息，識別操作風險。這種操作風險的識別方法是（）A.風險樹圖解法B.流程圖分析法C.專家意見法D.模型分析法10.操作風險始終與金融機構伴生共存，無論金融機構的業務形態如何發展，操作風險都不可能消失。這表明了操作風險具有（）的特征。A.內生性B.長期性C.非對稱性D.廣泛性11.操作風險在金融機構整個經營活動中始終存在，無論是營銷還是管理過程中，無論是前臺經營部門還是中臺支持部門，乃至后臺保障部門，既可以由人為因素引起，也可以由自然因素造成；發生的地點可以在金融機構內部，也可以在金融機構外部。這表明了操作風險具有（）的特征。A.長期性B.廣泛性C.非對稱性D.內生性12.拆借資金率、期末余額負債與資本比率等指標反映的是（）。A.資產結構的比例指標B.負債結構的比例指標C.資產質量的比例指標D.資產與負債關系的比例指標13.當保險公司保費規模下降或退保增加，而投資收益又不理想時，保險公司就很有可能出現凈現金流為負的情況，無法支付到期債務，從而爆發（）。A.操作風險B.流動性風險C.信用風險D.市場風險14.當負債大于資產時便會出現資金盈余，這種情形下不會產生流動性風險，但隱含（）。A.操作風險B.利率風險C.市場風險D.信用風險15.當金融機構的資產產生的現金流入與由負債產生的現金流出不匹配時，就出現了（）。A.金融政策突變B.操作性問題C.資產負債期限結構失衡D.資產負債質量結構失衡16.當資產大于負債時便會出現資金緊缺，金融機構面臨無法從市場上獲得流動性以及為滿足資金需要必須支付比正常成本高的成本風險。此時就會產生（）A.信用風險B.流動性風險C.市場風險D.操作風險17.第三方欺詐、搶劫、盜取資產的行為屬于（）。A.信用風險B.聲譽風險C.市場風險D.操作風險18.對于商業銀行而言，銀行以較低的成本適時獲得所需資金的能力指的是（）。A.資本充足率的流動性B.同業拆借的流動性C.負責的流動性D.資產的流動性19.對于商業銀行而言，銀行資產在不發生損失的情況下迅速變現的能力指的是（）。A.資產的流動性B.資本充足率的流動性C.同業拆借的流動性D.負責的流動性20.各項貸款與總資產比率、流動性資產與總資產比率等指標反映的是（）。A.資產質量的比例指標B.資產與負債關系的比例指標C.負債結構的比例指標D.資產結構的比例指標21.根據業務和產品的操作過程梳理勾畫出業務操作流程，借此分析和識別流程每個節點可能存在的風險因素。這種操作風險的識別方法是（）A.模型分析法B.專家意見法C.流程圖分析法D.風險樹圖解法22.國有控股商業銀行普遍建立了如營運稽核、柜面風險監測、電子銀行風險監測、信用卡欺詐偵測、授信業務風險監測等一系列監測系統，這種監測手段屬于（）。A.技術監測B.質量監測C.人工監測D.模型監測23.金融機構采用各種融資方式、金融工具從居民、同業、金融市場等渠道獲得現金用于支付的能力，稱為（）。A.潛在的流動性B.特殊的流動性C.一般的流動性D.現實的流動性24.金融機構對某一項業務實際擁有的支付能力及將資產變現的能力，稱為（）A.現實的流動性B.特殊的流動性C.一般的流動性D.潛在的流動性25.金融機構將其缺乏流動性的資產打包組成證券，然后出售給投資者，并以這些資產的未來現金流收入作為證券發行的擔保。這種增加資產流動性的做法稱為（）A.資產證券化B.增加存款C.減少貸款D.售后回租安排26.金融機構無法通過承擔更多的操作風險而獲得額外的收益，也就是說操作風險損失與收益沒有關聯性。這表明了操作風險具有（）的特征。A.長期性B.內生性C.廣泛性D.非對稱性27.開放式基金無法滿足投資者的贖回請求，導致擠兌現象。這種基金公司的流動性風險來自于（）A.投資者贖回風險B.證券發行C.證券交易D.證券資產變現28.可轉讓支付命令賬戶屬于哪種流動性風險的防范方法（）。A.資產負債比例管理B.金融創新彌補管理C.資產管理D.負債管理29.美國商業銀行為應對來自貨幣市場基金的競爭而開發出的存款賬戶。該賬戶可支付較高利率，利率可以浮動，還可使用支票。這種賬戶稱為（）A.股金匯票賬戶B.協定存款賬戶C.定活兩便存款賬戶D.貨幣市場存款賬戶30.面對流動性風險，金融機構可通過增加可自主控制的負債，主動從市場借入資金來滿足自己的流動性需求。這種策略稱為（）A.流動性管理策略B.資產管理策略C.結構管理策略D.負債管理策略31.目前，金融機構廣泛采取交易數據集中管理模式，IT系統一旦發生故障，有可能引發整體癱瘓，產生系統性風險。這種風險屬于（）A.市場風險B.信用風險C.操作風險D.聲譽風險32.商業銀行出售自己所擁有的辦公大樓以及其他不動產，并同時從買主手中將這些資產租回。這種增加資產流動性的做法稱為（）A.售后回租安排B.減少貸款C.資產證券化D.增加存款33.使用恰當的工具和技術對金融產品和業務流程中的主要操作風險點進行提取和確認，對影響金融機構經營績效和可能損失的內部或外部風險因素加以判斷，按其產生的背景、原因、表現特點和預期后果進行定義、識別的過程。這一過程稱為（）A.風險識別B.控制與緩釋C.檢測D.評估和計量34.事先不約定存期，一次性存入，一次性支取的儲蓄存款賬戶指的是（）。A.貨幣市場存款賬戶B.協定存款賬戶C.股金匯票賬戶D.定活兩便存款賬戶35.通過業務檢查、行為排查手段，對操作風險進行的監測屬于（）。A.質量監測B.人工監測C.模型監測D.技術監測36.下列哪種方法是對金融機構的資產和負債規定一系列的比例，從而實現對金融機構資產控制，達到穩健經營，消除或減少流動性風險的目的。（）A.負債管理B.資產負債比例管理C.金融創新彌補管理D.資產管理37.下列哪種方法適用于低風險暴露的銀行，或業務范圍小、業務少甚至沒有復雜操作風險職能部門的小型銀行。（）A.損失法B.基本指標法C.標準法D.高級計量法38.下列哪種賬戶是存款可以在儲蓄賬戶和支票賬戶之間按照約定自動轉換的存款賬戶。（）A.超級可轉讓支付命令賬戶B.協定存款賬戶C.自動轉賬服務賬戶D.可轉讓支付命令賬戶39.下列哪種賬戶是由可轉讓支付命令賬戶發展而來的一種利率較高的新型活期存款賬戶。該賬戶在向客戶支付利息的同時，又可簽發支票或預先授權匯票來支付商品或勞務。（）A.定活兩便存款賬戶B.自動轉賬服務賬戶C.超級可轉讓支付命令賬戶D.協定存款賬戶40.一種付息的活期存款賬戶，它既可用于轉賬結算，又可用于支付利息，年利率略低于儲蓄存款，提款時使用規定的支付命令。這種賬戶稱為（）A.定活兩便存款賬戶B.可轉讓支付命令賬戶C.協定存款賬戶D.貨幣市場存款賬戶41.一種可在活期存款賬戶、可轉讓支付命令賬戶、貨幣市場互助基金賬戶之間自動轉賬的賬戶指的是（）。A.協定存款賬戶B.貨幣市場存款賬戶C.股金匯票賬戶D.定活兩便存款賬戶42.銀行使用自己的內部模型，估計預期損失和非預期損失，從而獲得操作風險資本要求的一種方法。這種操作風險的計量方法是（）A.高級計量法B.基本指標法C.標準法D.損失法43.銀行為應對操作風險所需的監管資本應等于其過去三年總收入（GI）的平均值乘以一個固定比例系數α。這種操作風險的計量方法是（）A.高級計量法B.標準法C.基本指標法D.損失法44.引發操作風險的原因主要來自金融機構內部，與外界的關聯度較小。當外部突發性沖擊事件發生時，金融機構若采用正確的應對方法，則能減少或避免損失。這表明了操作風險具有（）的特征。A.廣泛性B.非對稱性C.長期性D.內生性45.由美國信用協會創辦，該協會規定其會員存款可為其協會的股金立賬，在支付時可以開出股金匯票進行支付，存款也按余額計息，這樣股金成了活期存款，股金匯票成了支票。這種賬戶稱為（）A.協定存款賬戶B.定活兩便存款賬戶C.貨幣市場存款賬戶D.股金匯票賬戶46.由于不充足的市場深度或由于市場中斷，基金不能或者無法輕易地以目前的市場價格或與之相近的價格變現所擁有的證券。這種基金公司的流動性風險來自于（）A.投資者贖回風險B.證券資產變現C.證券交易D.證券發行47.在履行對特定客戶的職責（包括受托和適宜性要求）的過程中，由于非主觀故意的失誤、自然因素或產品設計而造成的損失。這種風險屬于（）A.信用風險B.操作風險C.市場風險D.聲譽風險48.資本充足率、資本率、杠桿比率、存貸款比率、流動性資產與流動性負債比率、中長期貸款與定期存款比率、期末余額呆賬準備金與貸款比率等指標反映的是（）A.資產質量的比例指標B.資產結構的比例指標C.負債結構的比例指標D.資產與負債關系的比例指標49.資本收益率、資產收益率、運營凈收入率、每股利潤、生息資產率等指標反映的是（）。A.盈利性的比例指標B.負債結構的比例指標C.資產與負債關系的比例指標D.資產質量的比例指標二、多項選擇題50.按照操作風險的成因進行分類，可將操作風險分為（）A.人員因素引起的操作風險B.系統缺陷引起的操作風險C.內部流程引起的操作風險D.外部事件引起的操作風險51.操作風險報告的作用主要有哪三種（）A.能夠防止操作風險的發生B.能夠滿足監管機構的要求C.能夠形成通暢的流D.能夠提供有效的決策支持52.操作風險的監測主要通過哪兩種手段進行（）。A.模型監測B.人工監測C.質量監測D.技術監測53.操作風險識別的步驟包括（）A.確定具體類別B.分析邏輯關系C.分析可能產生的危害D.識別關鍵誘因54.操作風險識別的方法主要包括（）A.專家意見法B.模型分析法C.流程圖分析法D.風險樹圖解法55.從資金來源和用途的角度，保險公司的流動性風險主要體現在哪兩個環節（）。A.理賠B.建立精算模型C.投資D.投保56.對于一些原本流動性較差的資產，商業銀行要通過多種形式增加其流動性。常見的兩種做法是（）A.資產證券化B.售后回租安排C.增加存款D.減少貸款57.基金公司的流動性風險主要來自哪兩個方面（）。A.證券交易B.證券資產變現C.證券發行D.投資者贖回風險58.金融機構流動性風險產生的主要原因包括（）。A.資產負債期限結構失衡B.資產負債質量結構失衡C.金融政策突變D.操作性問題59.金融機構流動性風險的防范方法主要包括（）A.資產管理B.金融創新彌補管理C.資產負債比例管理D.負債管理60.流動性風險是由資產和負債的（）差異引起的。A.差額B.盈余C.期限D.緊缺61.流動性由哪兩個方面的流動性構成（）。A.籌資B.負債C.資本D.資產62.目前銀行主要采用的三種高級計量法包括（）。A.內部計量法B.計分卡法C.標準法D.損失分布法63.商業銀行的流動性主要包括哪兩個方面的流動性（）。A.同業拆借B.負責C.資產D.資本充足率64.商業銀行的資產流動性管理主要是將資金在哪三類金融資產中進行分配（）。A.貸款B.固定資產C.證券資產D.現金資產65.商業銀行非存款負債管理方法廣泛運用的業務有（）A.發行大額可轉讓定期存單B.同業拆借C.發行金融債券D.向中央銀行借款66.商業銀行負債管理的傳統方法主要有哪兩種（）A.通過金融創新增加資產流動性B.開拓和保持較多的可以隨時取得的主動性負債C.調整資產負債比例D.開辟新的有利于流動性的存款服務67.現階段金融機構操作風險評估方法主要包括（）。A.計分卡B.操作風險自評估C.情景分析D.因果網絡（貝葉斯決策模型）68.在開展操作風險識別時，應當重點關注以下幾個要素（）A.潛在操作風險的整體情況B.外部環境C.產品和業務的變化D.內部環境69.證券發行過程中的流動性風險主要取決于（）。A.承銷方式B.證券發行的條件C.證券發行時市場環境的寬松程度D.新股（債券）的發行70.證券公司的流動性風險主要來自哪些方面（）。A.代客理財B.新股（證券）發行及配售承銷業務C.客戶信用交易D.自營證券業務71.證券公司的流動性風險主要體現在證券的哪兩個環節（）。A.投資B.發行C.上市D.交易72.資產流動性管理的核心和實質，就是使資產保持在最佳的狀態。商業銀行保持資產流動性的傳統方法主要有哪兩種（）A.保持足夠的準備資產B.合理安排資產的期限組合C.持有盡可能多的現金D.持有盡可能少的貸款三、判斷題73.保險公司如果投資過程中資金的利用率較高，流動性變差，特別是投資項目失敗，或是跟風投資到高風險領域，引起投資風險，也會增加保險公司的流動性風險。（√）74.操作風險的控制與緩釋措施主要包括內部控制、流程系統控制、人員管理、保險、業務外包和業務持續性管理等六類。（√）75.操作風險的評估與計量的側重點并不一樣，操作風險評估的核心目的是客觀、準確、有效地評判操作風險發生的因素和概率，而操作風險計量更多地強調通過確定合理的資本充足水平，為金融機構管理層決策提供工具。（√）76.操作風險定量評估主要用于界定金融機構是否存在操作風險及其嚴重性，并不追求精確地測量操作風險的大小。（×）77.操作風險定性評估主要用于精確測量操作風險的大小，因而通常需要借助數據模型來對操作風險進行量化計算。（×）78.操作風險管理的過程大致可以分為風險識別、評估和計量、控制與緩釋、檢測、風險報告等五個環節。（√）79.操作風險具有內生性、廣泛性、長期性、非對稱性、易發性等特征。（√）80.對于金融機構而言，籌資的流動性，不僅包括現實的流動性，還包括潛在的流動性。（√）81.對于金融機構而言，流動性指籌資流動性，也稱為現金或負債流動性（或資金流動性和機構流動性），主要描述金融機構滿足資金流動需要的能力。（√）82.對于金融資產而言，流動性指市場流動性，也稱產品或資產流動性，主要描述金融資產在市場上的變現能力，即市場上金融資產與現金之間轉換的難易程度。（√）83.根據巴塞爾委員會的相關規定，結合我國銀行業的實際，操作風險報告包括以下七個方面的內容：風險評估結果、損失事件、風險誘因、關鍵風險指標、控制狀況、資本金水平、建議等。（√）84.基金公司流動性風險的大小取決于兩個方面的因素：從資金供給的角度看，取決于股票市場和貨幣市場；從資金需求的角度看，取決于基金持有人的結構。（√）85.金融機構的流動性就是我們所說的償付能力。（×）86.金融機構的流動性是指其資產大于負債，公司的凈價值為正。（×）87.金融機構的流動性與流動性風險是相互矛盾的，即流動性越強，流動性風險就越大；流動性越差，流動性風險就越小。（×）88.金融機構進行操作風險緩釋，主要是由于金融機構基于操作風險識別、計量的結果，結合其發展戰略、業務規模與復雜性，通過采取業務外包、保險等系列緩釋工具，對操作風險進行轉移、分散、規避，降低操作風險帶給金融機構的損失和影響。（√）89.金融資產的流動性是以機會成本為代價的，流動性越強，機會成本越高，資產的收益率就越高。（×）90.流動性風險，是指金融機構雖然有清償能力，但無法及時獲得充足資金或無法以合理成本及時獲得充足資金以應對資產增長或支付到期債務的風險。（√）91.如果交易者能夠按有利的價格迅速完成一定量的某種資產的交易，就表明市場流動性好。（√）92.商業銀行的流動性風險具有外生性。（√）93.商業銀行的流動性風險要比其他金融機構大得多。（√）94.商業銀行資產管理策略所采取的主要措施是保留一定量的現金、超額準備金和大量持有信譽好、流動性強、易變現的債券或國庫券。（√）95.為了預防流動性風險，商業銀行持有的資產流動性應該越多越好。（×）96.相比封閉式基金，開放式基金的流動性風險會更大一些。（√）97.一般而言，熱門股票比冷門股票的流動性風險要大，牛市證券比熊市證券的流動性風險要大。（×）98.有償付能力的金融機構有可能因為流動性問題而破產。（√）99.在代理客戶理財和證券投資業務過程中，如果證券公司所持有的證券容易變現，遭受損失的可能性就比較小，其流動性風險也就較小。（√）100.在證券發行過程中，如果發行條件越優惠，證券公司的流動性風險就越大。（×）101.證券發行時市場環境越寬松，證券公司的流動性風險就越大；反之，證券公司的流動性風險就越小。（×）102.證券公司的流動性風險是客觀存在的，但從風險的特征看其又有一定的可控性。（√）103.證券公司的流動性風險由證券發行人的經營、財務狀況和盈利能力等因素決定。發行人的各種狀況越好，證券公司的流動性風險就越大。（×）104.證券公司如果選擇助銷或者代銷，就會面臨流動性風險；如果選擇余額包銷，就沒有流動性風險。（×）形考任務4一、單項選擇題1.標準差越大，概率分布區域越寬，相應的股票投資風險就會（）。A.越高B.越低C.消失D.標準差不影響股票投資風險2.標準差越小，概率分布區域越窄，相應的股票投資風險就會（）。A.標準差不影響股票投資風險B.消失C.越低D.越高3.不可分散風險也稱為（）A.投資風險B.市場風險C.整體風險D.流動性風險4.當聲譽危機基本平息后，需要進行聲譽危機管理的哪一個步驟（）A.最后總結B.事前預防C.事中應對D.事后恢復5.對金融機構而言，（）步驟是危機管理的一個很重要但最容易被忽視的部分。A.最后總結B.事中應對C.事前預防D.事后恢復6.合理補償利益受損客戶屬于聲譽危機事中應對中的哪項工作（）A.及時啟動應急預案B.結合不同的利益相關者進行有針對性的處置工作C.加強與利益主體的信息溝通D.及時向相關監管部門進行報告7.宏觀經濟政策、經濟的周期性波動以及國際經濟等外在因素的意外變化給股票投資者帶來的是（）。A.操作風險B.系統性風險C.非系統性風險D.聲譽風險8.及時啟動應急預案屬于金融機構聲譽危機管理步驟中的（）A.事中應對B.事后恢復C.事前預防D.最后總結9.假設經濟狀況的發生概率為0.5，經濟狀況發生時的收益率為40%，計算預期收益率為（）。A.50%B.30%C.20%D.40%10.金融機構的所有風險都有可能影響金融機構的聲譽，聲譽風險是其他風險發展的一種必然結果，這顯示了聲譽風險的（）特征。A.典型性B.多樣性C.常態性D.關聯性11.金融機構是經營信用、經營貨幣的特殊企業，聲譽風險對于金融機構業務開展有著顯著的影響，呈現出（）特征。A.典型性B.多樣性C.常態性D.主動性12.金融機構在發展過程中，始終面臨利益相關者的正向評價或負向評價。這種經常發生的評價使聲譽風險表現出（）特征。A.常態性B.關聯性C.典型性D.多樣性13.金融機構作為為社會公眾服務的特殊機構，從事貨幣經營或金融交易業務，其利益相關者既多又復雜，每個利益主體都會從不同角度、不同層面對金融機構進行價值判斷。這就使聲譽風險具有（）特征。A.常態性B.多樣性C.關聯性D.典型性14.理性的投資者在投資股票前，首先要對該股票的風險進行量化評估。一種通用的方法是使用（）來測量概率分布的緊密程度。A.離差B.經濟狀況發生的概率C.離差的平方D.標準差σ15.企業經營管理能力下降、管理層和核心技術人員流失、技術水平落后等導致企業盈利能力下降，進而影響股票價格，這些可歸為非系統性風險的（）因素。A.企業融資風險B.企業流動性風險C.外部經營環境風險D.內部經營管理風險16.企業原材料價格上升、競爭對手戰略調整、產品市場需求變化等屬于非系統性風險的（）因素。A.企業融資風險B.外部經營環境風險C.企業流動性風險D.內部經營管理風險17.如果投資者只持有一種股票投資，則他需要面對的是投資的（）。A.獨立風險B.復雜風險C.簡單風險D.組合風險18.聲譽風險不易界定，常規的風險管理部門難以通過常規的管理方式進行管理，難以組織有效的聲譽風險管理體系，因此，聲譽風險具有很大的（）特征。A.常態性B.被動性C.典型性D.多樣性19.聲譽風險的存在形態有很大的不確定性，是一種非常特殊的風險。聲譽風險的評估、界定、分類、建模等環節十分復雜，因此具有（）特征。A.關聯性B.常態性C.復雜性D.多樣性20.投資組合的風險比投資單個資產的風險要（）。A.小B.不確定C.大D.一樣21.下列哪項因素不屬于金融機構聲譽風險的內部影響因素（）。A.操作不當B.信用狀況不佳C.流動性不足D.政局不穩定22.下列哪項因素不屬于金融機構聲譽風險的外部影響因素（）。A.政局不穩定B.操作不當C.在同業中發展的位次D.市場大幅波動23.在構建股票投資組合時，一個重要的因素就是每只股票的投資金額占總投資額的比重，這個比重稱為投資組合（）。A.預期收益率B.權重C.方差D.標準差24.在聲譽危機管理中，事中應對工作除了及時啟動應急預案、結合不同的利益相關者進行有針對性的處置工作、加強與利益主體的信息溝通、及時向相關監管部門進行報告之外，還應該包括（）。A.明確管理權限和職責B.建立聲譽危機預警系統C.制定聲譽危機管理預案D.根據具體情況不斷優化管理方案25.只影響一兩個企業發行的股票價格，或至多影響一兩個行業的股票價格，一般不會對所有資產造成影響，這種風險稱為（）。A.非系統性風險B.聲譽風險C.操作風險D.系統性風險26.制定聲譽危機應急預案屬于金融機構聲譽危機管理步驟中的（）A.事前預防B.事中應對C.最后總結D.事后恢復二、多項選擇題27.按照影響范圍和防范的難易程度，可以將股票市場的風險分為哪兩大類型（）。A.聲譽風險B.系統性風險C.操作風險D.非系統性風險28.從聲譽危機的全過程出發，可將金融機構聲譽危機管理步驟分為（）A.事中應對B.最后總結C.事前預防D.事后恢復29.非系統性風險也稱作（）。A.可分散風險B.不可分散風險C.特有風險D.具體資產風險30.股票的非系統性風險又可以分為（）A.企業財務造假風險B.企業經營風險C.企業流動性風險D.企業融資風險31.股票的系統性風險可以根據外在宏觀經濟變量中影響因素的種類細化為哪三類系統性風險（）。A.購買力型系統性風險B.企業流動性風險C.匯率型系統性風險D.利率型系統性風險32.金融機構聲譽風險的利益主體除了政府、監管部門、客戶之外，還包括（）A.金融同業B.股東C.員工D.媒體33.聲譽風險的典型性特征主要表現在哪兩個方面（）A.監管機構和媒體在金融機構聲譽風險管理中作用特殊B.金融創新使聲譽風險有加大的趨勢C.聲譽風險不易界定D.金融機構的利益主體既多又復雜34.投資組合的風險可以分為哪兩部分（）。A.不可分散風險B.投資風險C.可分散風險D.市場風險35.系統性風險也稱作（）。A.不可分散風險B.可分散風險C.投資風險D.市場風險36.在聲譽風險預警體系的構建中，操作不當的風險表現指標主要包括哪三個（）。A.不良資產率B.客戶投訴占比C.失敗交易數量D.系統故障時間37.在聲譽風險預警體系的構建中，法律方面的負面影響風險表現指標主要包括（）。A.年案發率B.年受監管部門處罰的次數C.年訴訟案件數D.受執法部門處罰的力度38.在聲譽風險預警體系的構建中，競爭力不足的風險表現指標主要包括哪三個（）。A.市場占有率B.資產規模C.戰略實施中的質量無法保證D.存貸款比率39.在聲譽風險預警體系的構建中，流動性不足的風險表現指標主要包括哪三個（）。A.流動性比例B.流動性缺口率C.不良資產率D.核心負債比例40.在聲譽風險預警體系的構建中，市場大幅波動的風險表現指標主要包括哪兩個（）。A.風險敞口比例B.利率風險敏感度C.市場占有率D.資產規模41.在聲譽風險預警體系的構建中，信用狀況不佳的風險表現指標主要包括哪三個（）。A.不良資產率B.系統故障時間C.不良貸款率D.單一（集團）客戶授信集中度42.在聲譽風險預警體系的構建中，戰略失誤的風險表現指標主要包括（）。A.資源與目標的不匹配程度B.戰略目標的整體兼容性C.戰略實施中的質量無法保證D.經營戰略的缺陷程度43.在聲譽風險預警體系的構建中，政局及政策不穩定的風險表現指標主要包括哪三項（）。A.金融往來國家政策的影響力B.與金融往來國家關系的穩定性C.戰略實施中的質量無法保證D.金融往來國家政局的穩定性44.在聲譽危機管理中，事前預防工作主要包括哪三項（）A.制定聲譽危機管理預案B.及時啟動應急預案C.明確管理權限和職責D.建立聲譽危機預警系統三、判斷題45.本幣升值最終導致原材料以進口為主的生產經營企業的股票價格下跌。（×）46.標準差σ，可以用來測量實際收益率和預期收益率之間的偏差。（√）47.標準差可以用來測量不確定性，其數值的大小與收益率風險程度成反比。（×）48.不可分散風險可以通過增加股票種類數被消除。（×）49.成功的聲譽危機管理還能利用危機尋求新的發展機會。（√）50.從金融機構角度來看，影響其聲譽的影響因素眾多，既有內部因素，又有外部因素。（√）51.從長期來看，通貨膨脹不會最終導致股票市場系統性風險的增加。（×）52.當本幣出現貶值預期時，資本會傾向于從國內資本市場流向國外資本市場，從而降低國內股票市場的投資需求，對股票價格造成負面影響。（√）53.當存貸款基準利率上升時，投資者會增加股票投資的需求。（×）54.當今社會，金融工具和衍生品不僅復雜，而且層出不窮，普通投資者沒有精力和能力分析各金融機構產品的差異與優勢，其決策的依據就是金融機構是否具有良好的信譽。從這一層面上講，金融創新力度越大，聲譽作用越大，金融機構對應的風險也可能越大。（√）55.當投資組合中即使包含了市場上所有的股票，其仍存在的風險就是可分散風險。（×）56.對于那些銷售主要依賴外國市場的出口企業來講，本幣升值會增加其股票價格風險。（√）57.對于在股票市場做投機性買賣的投資者而言，他們在期待高收益的同時，必定也要承擔高風險。（√）58.而大部分金融資產，尤其是股票，是在投資組合中被投資者所