近期國際油氣投資環境形勢分析

摘要：近期，美國全球戰略收縮導致的“領導真空”不僅加劇了世界各地區的政治波動，而且使各國對其倡導的經濟模式產生了質疑，致使保護主義思潮又起，各國政府更傾向于“帶門禁的全球化”，進而影響了國際投資與貿易。與此同時，人口迅速增加的發展中國家和以中國為代表的新興力量對世界格局產生越來越重要的影響，人口增長引發的資源環境壓力成為社會動蕩的主要因素，而積極參與國際事務的中國在這種歷史大變革中不可避免地會引發一些改變和沖突。努力邁向“世界水平”的中國石油企業需要通過加強形勢研判來適應世界甚至領先世界，并與之相適應地進行整體投資調整和全球生產調配，以實現國際化發展戰略。關鍵詞：領導真空，帶門禁的全球化，人口環境壓力，中國國家發展戰略，國際化2008年全球的金融危機和2011年的中東北非政治動蕩仍在影響著世界，全球政治經濟格局已進入新一輪的調整，表現為影響深遠的突發事件此起彼伏，錯綜復雜的政治經濟現象層出不窮。我們正在從一個熟悉的“后冷戰”模式下的世界，朝一個不熟悉且現在還難以描繪的世界過渡。舊模式的特點與矛盾孕育了變化和調整的動力，新形勢的迅速發展與彼此影響逐步塑造了初見端倪的新格局。作為努力邁向世界水平的中國石油企業，需要通過國際國內形勢研判，審視國際油氣投資環境，進行整體投資調整和全球生產調配，以實現國際化發展戰略。在當前復雜的國際政治經濟環境下，美國全球戰略收縮導致的“領導真空”加劇地區性政治波動，“帶門禁的全球化”增加了海外市場的開拓難度；發展中國家人口快速增長，加大了資源環境壓力，造成勞工、社區問題。中國政府實施國家發展戰略，為中國企業海外拓展提供了強大支持。一、美國全球戰略收縮導致的“領導真空”加劇地區性政治波動1.美國“樂于摧毀，怠于建設”形成“領導真空”在冷戰后約四分之一個世紀的時間里，美國憑借其政治、經濟、軍事實力，作為全球唯一的超級大國，采取強勢對外政策，先后發動或參與了海灣戰爭、科索沃戰爭、巴拿馬戰爭、反恐戰爭(伊拉克、阿富汗)、利比亞戰爭等6次大規模戰爭以及大量小規模戰爭和非戰爭行動，在事實上控制了中東、中亞、東歐、北非等關鍵地區(冷戰時代美蘇兩大陣營爭奪的核心區域)，有效地遏制了俄羅斯和伊朗等地區性大國，瓦解了南斯拉夫塞族政權、伊拉克薩達姆政權、阿富汗塔利班政權、利比亞卡扎菲政權等地區性強權，建立起了美國在全球國際事務中的領導地位，收獲了經濟全球化帶來的巨大利益。雖然美國陸續消除了“經濟全球化”和“國際統一市場”的地區挑戰者，但是美國“樂于摧毀、怠于建設”的行事方式造成了地區政治崩潰和社會分裂，使此前在地區強權壓制下的政治矛盾、宗教矛盾、民族矛盾紛紛顯現，并隨著宏觀經濟發展減緩和人口環境壓力加劇，演變成社會動蕩、暴力頻仍的地區性波動。與此同時，強勢對外政策所產生的高昂政治經濟成本使暫時性全球戰略收縮成為美國的無奈選擇，2008年后持續發酵的全球金融危機，迫使美國及其歐洲盟友將注意力和資源轉回國內。而在美國政治、經濟、軍事實力一家獨大的情況下，其全球戰略收縮導致的“領導真空”(LeadershipVacuum)，其他國家無法填補——尚沒有哪一個國家有意愿或有能力接手，美國也不允許任何一個國家挑戰其世界霸主地位。2.世界石油主產區政治波動不斷(1)敘利亞內戰僵局僵持不下的敘利亞內戰是2013年國際政治舞臺上的焦點，也是“領導真空”加劇地區政治波動趨勢的現實注解。在美國的壓制和制裁下，地區強權俄羅斯和伊朗無法有效支持敘利亞阿薩德政權對國內的絕對控制，而美國既扶植不起一個替代政權，又不愿直接軍事干預陷入泥潭，致使日內瓦會談缺乏核心推動力量，難見成效。敘利亞遂成為各方利益代理人的角逐場和恐怖主義滋生的土壤，負面影響波及整個中東和北非地區。(2)制裁兩年后美伊關系的暫時性緩和在美歐經濟制裁之下，伊朗遭受了原油減產、出口銳減、貨幣貶值的巨大打擊。2013年大選后，以新總統魯哈尼和石油部長贊加內為代表的溫和派改革力量重新掌權，隨即進行政策調整。伊朗在外交政策上所展示出的“英勇的靈活性”與美國不愿大規模介入中東的態度，促成了美伊關系的暫時松動和伊朗核問題的階段性曙光。2014年1月20日，伊朗與六方達成的臨時性協議正式生效，美歐放松對伊朗制裁，伊朗則計劃于2014年11月推出新的上游合作模式，大力吸引歐美國際石油公司，并試圖重返國際石油市場。(3)伊拉克國內不穩定程度加劇自2011年底美國撤軍之后，伊拉克國內局勢不斷惡化。什葉派馬利基中央政府一方面受到庫爾德地區力量的挑戰，一方面與政治失意的遜尼派暴力沖突不斷。庫爾德地區具備了擺脫中央政府進行石油開發和外運出口的能力，正在無限接近經濟獨立。2014年1月以來，基地組織分支“伊拉克與黎凡特伊斯蘭國”(ISIL)從敘利亞重返伊拉克，迅速占領西部安巴爾省的主要城市。在西部和北部的遜尼派聚集區，已形成中央政府、部落武裝和恐怖組織三方對峙的局面。伊拉克中央政府控制力不斷下降，各界越來越懷疑，伊拉克是否正在從一個政治概念轉變成一個地理概念。如何應對錯綜復雜的政治局勢和不斷惡化的社會安全形勢，已經成為在伊拉克投資的各國企業的頭號難題。(4)機會與危機并存的北非與東非在北非及東非地區，利比亞卡扎菲政權和埃及穆巴拉克政權崩潰后，利比亞和埃及國內不同政治勢力、教派的奪權斗爭一波未平一波又起，破壞程度不斷升級。2013年初開始，非洲中部的馬里、中非和南蘇丹先后爆發政治軍事沖突，肯尼亞北部部落支持的恐怖組織制造了“西門”商場恐怖襲擊，代表不同宗教、種族和部落利益的各派勢力紛紛崛起，爭奪中央政權或形成地方割據。法國、美國及其非洲盟友烏干達積極介入，使一國一地的沖突演變成地區性的大規模混亂，造成大量傷亡和難民流動，嚴重破壞了當地穩定，給整個撒哈拉地區國家的安全形勢敲響了警鐘，也給積極發展非洲市場、開發非洲資源的中國企業造成了巨大沖擊。(5)陷入新混亂的南蘇丹自2011年7月獨立以來，南蘇丹與蘇丹圍繞著油田歸屬和原油運輸產生了長期糾紛，在經歷2012年1月停產停運、2013年3月恢復生產等多次反復后，剛剛走上正軌，又在2013年12月中旬爆發了丁卡族政府與努爾族反對派之間的軍事沖突，兩派形成對峙。如果割據狀態通過2014年1月開始的和平談判固定下來，雙方以及蘇丹可能會通過協議模式重新劃分油田生產及管道運輸利益，南蘇丹石油生產會恢復，但難以恢復到沖突爆發前的局面。外部力量借助蘇丹地區原有的內部矛盾在幾年之內將原蘇丹國一分為三，并且使產油區被三派勢力范圍分割得七零八落，原有合同協議難以執行，法律、財務、安全風險提高，人員進出和物流保障難度加大，投資者遭受較大損失。二、“帶門禁的全球化”增加海外市場開拓難度1.經濟全球化改變世界面貌“冷戰”后，經濟全球化在美國的大力推動下取得了前所未有的成功，世界絕大多數經濟體都主動或被動地融入了全球統一市場和金融體系。在歐美傳統的自由主義市場經濟模式規范下，在以美元為基礎的國際商品及服務價格指引下，在世界銀行、國際貨幣基金組織、世界貿易組織和巴塞爾協定等國際組織和國際準則的約束下，全球經濟釋放出了超乎想象的強大發展力量。在石油領域，全球化打破了此前各國主動或被動設置的種種限制，各國爭相開發本國資源，融入國際市場。國家石油公司紛紛崛起，協調本地利益，解決本地問題。國際石油公司和工程服務公司則向兩極化發展，一類通過合并或合作形成投資能力強、抗風險能力強的“巨無霸”，一類則針對新地區或新業務設立“小快靈”企業，并借助國際資本市場協調風險與收益。然而，無論是國家石油公司還是國際石油公司，大家的最終目的只有一個，即將石油天然氣產品帶入國際市場，換回以美元或歐元等硬通貨計價的收益，與此同時，不可避免地將成本和問題留在資源國本地。2.金融危機迫使各國設置“門禁”全球化和經濟自由主義同時導致了嚴重的不平衡和不公平現象。經濟競爭超越了地理界限、繞過了政治保護，初始競爭優勢無限放大。在經濟全球化的大背景下，財富不僅從發展中國家和中等發達國家流向少數幾個發達國家，而且在各國內部越來越向少數富裕階層集中，使占總人口比例極小的精英階層掌握了極大規模的財富，并通過政治權力鞏固或加強了這種不公平的分配模式。2008年全球金融危機將這種不平衡和不公平的危害暴露無遺，也使各國迫于內部政治經濟壓力而調整政策。各國政府對經濟全球化從全盤接受轉向有選擇接受，紛紛給全球化設置了不同程度的“門禁”。各國資本管制致使2012年全球資本流動量僅為2007年11萬億美元的三分之一，金融危機發生5年來，各國出臺了將近400項以鄰為壑的貿易保護措施，并仍在不斷增加。這種“帶門禁的全球化”(GatedGlobalization)一方面使致力于拓展國際市場的企業遇到更多的限制和障礙，另一方面由于限制資本、商品、服務流動推高了價格，增加了國際化企業的整體經營成本。三、發展中國家人口快速增長加大了資源環境壓力，造成勞工社區問題1.世界人口增長的地區不均衡人口變化趨勢是決定世界事務發展軌跡的重要力量，也是改變國際或地區商業環境的關鍵因素。世界人口總量不斷增長和老化比例快速提高是20世紀末至21世紀中期最為顯著的人口變化趨勢。根據聯合國的測算，在約70億的人口基數上，世界人口將以每年1.1%的速度增長，即每年新增7800萬人口，2025年前后將突破80億大關。人口總量的增長伴隨著年齡段和所在地區人口增長的不均衡。在世界人口總量從70億到80億的增長過程中，工作適齡人口(15～64歲)將增加13%，而老年人口(65歲以上)將增加52%；新增人口中的95%將來自發展中國家，并主要來自亞洲和非洲。美國、德國和日本等10個發達國家擁有世界一半以上的財富(全球GDP的54%)，而人口僅占世界總人口14%，并將在本世紀中葉降至11%左右；同期，中東、中亞、北非、東非、印度次大陸和拉美等地的發展中國家將出現人口總量暴漲、資源環境壓力巨大、貧困問題難以消除、勞動就業機會不足等嚴重問題。2.勞工、社區問題增加石油行業成本和管理難度人口環境因素多以勞工和社區問題的形式表現出來。2011年中東北非政治動蕩的重要社會基礎就是產油國政府無力滿足快速增長的居民福利要求和超高的青年人失業率。在過去3年中，一部分中東北非國家經歷了政權更迭(突尼斯、利比亞、埃及)，一部分通過強行鎮壓穩定了局勢(沙特、巴林)，另一部分仍處于動蕩之中(敘利亞、伊拉克)，然而無論選擇了何種解決途徑，中東北非國家過去20多年來積累的大量人口和人口高增長率仍然是政治社會穩定的巨大威脅。因此，中東國家不斷強調石油行業的本地因素，不斷強調外國技術轉移、本地用工比例、本地產業扶植等投資要求，這些都推高了投資成本，影響了企業效率和效益。在近年來成為投資熱點的東非地區，超高的人口增長率(過去10年間增加了30%～40%)和高企的青年人失業率(約60%～80%)，使當地就業形勢極為嚴峻，高素質人力資源匱乏，為國際企業在本地運營制造了巨大障礙。而在中亞、拉美等產業發展有一定基礎的地區，有組織的工會和社區團體一方面要求企業增加用工數量、提高勞工福利，一方面要求企業加大對本地的貢獻和投入，提高環保標準，極大地增加了企業成本。與此同時，一些政府出于選舉等政治目的推波助瀾，過度地調整法律法規，使當地商業環境不斷惡化。四、中國國家發展戰略為中國企業海外拓展提供強大支持1.國家發展戰略的政策紅利隨著中國綜合國力不斷增強、國內發展需要日益迫切，中國政府對企業海外投資和業務拓展的支持力度越來越強，而中國積極參與世界事務、推動對外投資的積極外交政策是中國企業自身發展過程中不可多得的政策紅利。經過多年實踐與反思，中國企業“走出去”戰略已進入“第二波”更為成熟、理性的階段，海外投資合作的參與者已從國企為主變為國企私企并肩出海，投資合作重點已從發展中國家的能源、礦產和農業項目逐步轉向發達國家的技術、品牌和不動產項目。2013年中國領導人先后訪問了俄羅斯、非洲、拉美、中亞、東南亞等多個國家和地區，以國家的力量推動下一步合資合作：中俄戰略與能源合作日益緊密，中國與哈薩克斯坦、土庫曼斯坦、烏茲別克斯坦等中亞五國的能源合作不斷深化，中國與委內瑞拉的金融能源合作取得新進展。此外，在國家力量支持下，中國石油企業在一些優質市場取得突破，向著提升跨國經營水平、完善資產布局、擴大海外業務的綜合發展目標又前進了一步。用好國家政策紅利，有助于中國企業迅速拓展海外市場、擴大業務規模，也有助于中國企業取得更多外部支持，獲得更高投資回報。2.針對中國企業的隱蔽經濟挑戰在享受國家政策紅利的同時，我們需要妥善處理海外市場所在國對中國崛起做出的各種反應，謹防隨之而來的政治風險、社會風險、經濟風險。面對中國綜合國力的迅速增強，美國和歐盟等傳統力量采取了一系列的平衡和遏制策略，并在中國進入非洲和拉美等其傳統勢力范圍時設置了重重障礙。與此同時，由于中國參與國際競爭和合作的時間較短、經驗有限、威信不足、戰略規劃和應急措施尚未經受足夠的考驗，一些海外市場所在國一方面與中國展開合作，一方面對中國企業抱有懷疑和輕視的態度。出于外交目的或政治目的，一些國家以勞工問題、社區問題、環保問題、法律問題等為借口，對中國企業提起法律訴訟，進行經濟處罰，甚至以國有化為名侵害中方利益。五、結語在世界格局調整過程中，新的沖突之源將不斷產生，問題將更加復雜，更加難以解決。但是，每一種風險都會伴隨著一種機會，對于企業來說，沒有絕對的安全，只有相對的機會。適應世界和了解市場是企業參與國際競爭的前提，而加強對世界形勢的研究和判斷，把握國際政治經濟發展形勢，認清重點國家現狀與變化是企業提高市場競爭力的關鍵步驟。首先，作為實施國家發展戰略的中國石油企業，必須通過加強形勢研判來適應世界甚至領先世界，識別可能對企業生產經營產生重大影響的所在國的政治、政策走向，提前制訂預案，做好應對準備，全面提高自身市場競爭力。其次，隨著全球投資布局的拓展和企業經營網絡的完善，中國石油企業要在重視一國