《股權投資基金》線上測試題及答案1、企業申請在全國中小企業股份轉讓系統股票掛牌應滿足“依法設立并存續滿兩年”的基本標準，說法錯誤的是（）。A.有限責任公司賬面值折股整體改制的，存續時間可以從有限責任公司成立之日起計算B.企業依據相關法律、法規及規章的規定向公司登記機關申請登記，并取得《企業法人營業執照》C.企業存續滿兩個完整的會計年度D.企業申報財務報表最近一期截止日不得早于改制基準日(正確答案)2、關于母基金的一級投資業務，表述正確的是（）。A.母基金開展一級投資業務時，能夠在其所投股權投資基金的投資項目中挑選與其現有投資組合最匹配的項目進行投資B.購買存續股權投資基金的份額屬于母基金的一級投資業務C.母基金開展一級投資業務時能夠獲得比直接投資業務更高的投資收益D.股權投資基金的市場定位是母基金開展一級投資業務時考查的內容之一(正確答案)3、基金資產凈值的公式是（）。A.基金資產凈值=項目價值總和+其他資產價值+基金費用等負債B.基金資產凈值=項目價值總和-其他資產價值+基金費用等負債C.基金資產凈值=項目價值總和-其他資產價值-基金費用等負債D.基金資產凈值=項目價值總和+其他資產價值-基金費用等負債(正確答案)4、關于股權投資基金財產保管機構，說法正確的是（）。A.基金財產保管機構是基金管理人的代理人(正確答案)B.基金財產保管機構承擔對基金管理人的投資運作進行監督的責任C.基金管理人必須聘請基金財產保管機構對基金財產進行保管D.基金財產保管機構對基金財產進行保管，可以免除基金管理人對投資者的受托責任5、有關排他性條款中的排他期，表述正確的是（）。A.排他期由股權投資基金對目標公司提出并實施B.排他期由目標公司與股權投資基金雙方協商一致后約定(正確答案)C.排他期根據業界最常用公式計算得出D.排他期由目標公司根據自身需求安排決定6、國家對創業投資基金在稅收上給予特別支持，某創業投資企業采取股權投資方式投資于未上市的中小高新技術企業2年以上，其投資額為人民幣500萬元，則在股權持有滿兩年的當年，該創業投資企業的應納說所得額可抵扣（）萬元。當年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結轉抵扣。A.300B.400C.250D.350(正確答案)7、關于杠桿收購中夾層資本，以下說法正確的是（）。A.成本比銀行貸款高(正確答案)B.靈活性小，無法滿足個性化交易需求C.收益比股權資本高D.通常會要求融資企業提供資產抵押8、基金服務機構開展基金服務業務之前，必須具備的條件是（）。A.在中國證券投資基金業協會進行登記(正確答案)B.在中國證券投資基金業協會取得基金服務業務的審批資格C.在中國證監會進行登記D.在中國證監會取得基金服務業務的審批資格9、政府引導基金可以（）。A.將全部資金直接投資于符合政府條件的創業企業B.投資A股主板上市公司定增項目C.給當地創業投資基金提供融資擔保服務(正確答案)D.按照市場化標準投資于各類業績良好的并購基金10、關于公司型股權投資基金，說法正確的是（）。

Ⅰ.如果將基金委托給第三方基金管理人管理，則基金投資者無需承擔基金債務責任

Ⅱ.公司型基金是獨立的企業法人，應繳納企業所得稅

Ⅲ.公司型基金只能以股份有限公司形式設立

Ⅳ.公司型基金可以發行債券籌集資金A.Ⅱ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ11、關于股權投資基金行業政府監管和行業自律，說法錯誤的是（）。A.行業自律與政府監管目的一致B.政府監管和行業自律性質相同(正確答案)C.行業自律是對政府監管的積極補充D.行業自律組織是政府監管機構與市場之間的橋梁12、關于投資協議中回售權條款，表述錯誤的是（）。A.回售權的觸發條件可以是企業未能在5年內實現上市B.回售權的觸發條件由業績指標觸發條件和非業績事件觸發條件兩類C.股份回購方只能為目標公司本身(正確答案)D.行使回售權可以為投資提供流動性13、關于投資者適當性匹配方法，以下表述正確的是（）。

Ⅰ.由基金募集機構制定

Ⅱ.由基金托管機構制定

Ⅲ.至少要在普通投資人的風險承受能力類型和基金產品的風險等級之間建立合理的對應關系

Ⅳ.將基金產品風險超越普通投資者風險承受能力的情況定義為風險匹配A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ14、屬于合伙型股權投資基金收益分配原則的是（）。

Ⅰ.利潤分配和虧損分擔，按照合伙協議約定處理

Ⅱ.合伙協議未作約定或約定不明的，由合伙人協商決定

Ⅲ.合伙人協商不成的，按照實繳出資比例分配或分擔

Ⅳ.無法確定出資比例的，由各合伙人平均分配A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)15、關于股權投資基金的投資后管理，表述錯誤的是（）。A.為避免被投資企業對財務報表進行“調整粉飾”，投資機構應該決定被投資企業的外部審計機構(正確答案)B.投資機構可以對被投資企業的管理團隊提出改善建議，必要時協助進行管理團隊調整C.投資機構在可能的情況下，應直接參與被投資企業的董事會D.投資機構需定期核查協議條款的執行情況，對執行中存在的重大風險及時采取補救措施16、王先生為甲公司的總經理，屬于王先生法定競業禁止義務的行為是（）。A.離職后立即加入與甲公司有競爭關系的乙公司B.離職后一個月內創立一家公司開展甲公司同類業務C.解除勞動合同后，勸誘公司其他員工從甲公司離職D.在甲公司任職期間兼任經營同類業務的丙公司董事，并未告知股東會(正確答案)17、某基金對A項目具有初步投資意向，隨后展開了盡職調查。在盡職調查過程中，某基金了解了A項目的經營模式、股權結構、債權債務關系、法律訴訟情況、需遵循的法律及其監管機構等情況，發現A項目80%的收入來源集中于5個大客戶，大客戶依賴程度相當高。上述盡職調查了解到的內容主要體現了盡職調查的（）作用。A.投資決策輔助B.風險發現(正確答案)C.調低估值D.價值發現18、在合伙型基金中，有限合伙人不執行合伙事務，不得對外代表合伙企業，有限合伙人的行為將被視為執行合伙事務的是（）。A.參與決定普通合伙人入伙、退伙B.參與選擇承辦合伙企業審計業務的會計師事務所C.對合伙企業的財產進行投資、管理、運用和處置(正確答案)D.對企業的經營管理提出建議19、關于公司型股權投資基金的設立步驟，表述錯誤的是（）。A.申請材料齊全并符合法定形式，登記機構能夠當場登記的，應予當場登記并頒發營業執照B.根據法律法規對企業名稱的規定準備名稱，并根據所在地工商登記機構的流程要求進行名稱預先核準C.名稱核準通過后，根據各地工商登記機構的要求提交一系列申請材料進行設立登記，并同時向中國證券投資基金業協會提交基金備案申請(正確答案)D.領取營業執照后刻制企業印章，申請納稅登記，開立銀行基本賬戶20、以下屬于中國證券投資基金業協會的自律管理職責的是（）。

Ⅰ.制定和實施行業自律規則，監督、檢查會員及其從業人員的執業行為

Ⅱ.制定行業職業標準和業務規范，組織基金從業人員的從業考試，資質管理和業務培訓

Ⅲ.對會員之間、會員與客戶之間發生的基金業務糾紛進行調解

Ⅳ.依法辦理公開募集及非公開募集基金的登記、備案A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ21、不屬于基金托管的基本原則的是（）。A.嚴守基金商業秘密，除法律法規及相關約定外，不得以任何形式泄露或公開基金資產的狀況和投資情況B.妥善保管基金資產，在協議約定的范圍內確保托管資產的安全和完整C.在協議約定的托管權限范圍內，根據國家法規規定和基金合同的要求履行托管職責D.將基金資產視同托管人自有資產，統一核算(正確答案)22、通常私人股權不包括（）。A.上市公司非公開發行的可轉換為普通股的可轉換債券B.上市公司公開發行的可轉換為普通股的優先股(正確答案)C.未上市企業的可轉換債券D.未上市企業股權23、基金風險揭示中屬于“流動性風險”的是（）。A.“本基金存續期內，投資者可能面臨資金不能退出的風險”(正確答案)B.“基金管理人不保證基金財產不受損失，也不保證一定盈利以及最低收益”C.“在某些情況下，被投資公司的重組計劃及經營業務改進存在高度不確定性，無法確保本基金將能成功確定及執行有關重組計劃及改進措施”D.“基金管理人依據基金合同約定管理和運用基金財產所產生的風險，由基金全體投資者承擔”24、關于創業投資基金，說法正確的是（）。A.主要投資于上市公司B.對企業的增量股權進行投資(正確答案)C.通常以貸款方式支持創業企業D.主要投資于成熟期企業25、以下屬于投資協議中董事會席位條款約定內容的是（）。A.投資人有權提名董事(正確答案)B.投資人享有充分的監察權，包括收到提供給公司管理層所有信息的權利C.除非經投資人同意，管理層股東不得將其在公司及子公司的股份質押或抵押給第三方D.監事會會議每半年召開一次26、關于股權投資基金運作，以下說法錯誤的是（）。A.投資策略通常依據基金的投資目標及投資者對風險和期望收益的偏好來確定B.基金的投資范圍，投資策略一般不會在基金合同中明確列示(正確答案)C.投資范圍通常依據目標投資對象的行業、地域、發展階段等屬性來確定D.投資限制的確定，通常服務于保護投資者利益這一目標27、關于按照單一項目的收益分配方式和按照基金整體的收益分配方式，表述錯誤的是（）。A.按照單一項目的收益分配方式下，可以應用回撥機制，要求基金管理人退回部分或全部業績報酬B.按照基金整體的收益分配方式下，每個投資項目退出后，退出資金先向投資者分配，直至分配金額達到投資者針對基金的全部投資本金C.按照單一項目的收益分配方式下，在滿足約定條件后，基金管理人針對每筆投資后退出收入都參與收益分配D.按照基金整體的收益分配方式下，在前期項目盈利并提取業績報酬而后期項目出現虧損的情況下，可能出現基金投資人獲取的收益不足門檻收益的情況(正確答案)28、不屬于全國中小企業股份轉讓系統做市轉讓意義的是（）。A.為掛牌公司引入外部投資者提供價格參考B.提高做市掛牌股票的流動性C.做市商為掛牌公司提供相對專業和公允的估值服務D.提高掛牌公司的經營業績(正確答案)29、小李為合格投資人，同時受到A基金銷售機構和B投資顧問機構的募集說明書，原來兩家機構同時受M基金管理人委托募集一只股權投資基金。小李在募集說明書中看到，兩家機構將分別獨立承擔因募集行為產生的全部責任，M基金管理人不對募集行為承擔任何責任。關于M基金管理人的行為，表述正確的是（）。A.M基金管理人可以委托A基金銷售機構進行基金募集，但不能豁免承擔相關責任(正確答案)B.M基金管理人可以同時委托A基金銷售機構和B投資顧問機構進行基金募集，且因有約定可豁免承擔相關責任C.M基金管理人可以同時委托A基金銷售機構和B投資顧問機構進行基金募集，但不能豁免承擔相關責任D.M基金管理人可以委托A基金銷售機構進行基金募集，且因有約定可豁免承擔相關責任30、股權投資基金監管目標包括（）。A.保障投資者的收益率B.保護投資者的本金C.防范系統性金融風險(正確答案)D.保障投資者及時退出31、關于信托(契約)型股權投資基金，表述正確的是（）。A.信托(契約)型股權投資基金的托管人依據投資者的指令辦理基金名下的資金往來B.信托(契約)型股權投資基金通常由基金管理人負責保管、管理和經營基金資產C.基金投資者通過購買信托(契約)型股權投資基金份額，可以享有穩定的基金投資收益D.信托(契約)型股權投資基金不具有獨立的法人地位(正確答案)32、在已投企業未來增加發行股份時，股權投資基金可通過（）保護其股權比例不被稀釋。A.優先認購權條款(正確答案)B.排他性條款C.反攤薄條款D.保護性條款33、關于股權投資基金的投資后管理增值服務，表述正確的是（）。A.對于處在不同成長階段的被投資企業，基金對其在投資后管理中參與的程度和側重點基本一致B.增值服務的目的主要是完善公司的治理結構，滿足公司上市要求，最終在公司IPO后實現退出C.增值服務一方面可以協助被投資企業更好的發展，另一方面也可以有效降低投資風險(正確答案)D.基金協助被投資企業進行后續再融資工作，只有被投資企業完成了后續融資，被投資企業的價值提升才能體現34、股權投資基金管理人招募說明書中不應披露的信息是（）。A.既往業績：2015年-2017年度投資收益B.基金期限：36個月+24個月C.投資方向：擬上市優質企業，擬掛牌新三板企業D.預期投資收益率：80%(預期投資收益率不作為最終承諾)(正確答案)35、關于并購基金，說法正確的是（）。

Ⅰ.通常投資于價值被低估的對象

Ⅱ.通常對被投企業進行重整而實現股權增值

Ⅲ.通常需要取得目標企業的控制權

Ⅳ.通常不借助杠桿A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ36、關于創業投資基金，說法錯誤的是（）。A.一般會借助杠桿(正確答案)B.主要通過所投資的企業價值增長獲得資本增值收益C.投資對象是處于早期發展階段的企業D.通常采取參股性投資37、整個基金資產類別中，股權投資基金屬于（）。A.低風險、低期望收益B.低風險、高期望收益C.高風險、高期望收益(正確答案)D.高風險、低期望收益38、在股權投資基金募集過程中允許（）。A.非本機構雇傭的人員進行私募基金推介B.舉辦未設置特定對象確定程序的講座C.向市場化母基金開展路演(正確答案)D.推介非本機構設立或募集的私募基金39、信托契約型股權投資基金的基金合同，應當包含的內容為（）。

Ⅰ.聲明與承諾

Ⅱ.股權投資基金的募集

Ⅲ.股權投資基金的稅收

Ⅳ.股權投資基金的清算A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ40、關于反攤薄條款，說法正確的是（）。

Ⅰ.反攤薄條款本質上是一種價格保護機制，適用于后輪融資價格比前輪高時，前輪投資者可以要求追加投資以維持持股比例不變

Ⅱ.反攤薄條款可以保護前輪投資者的利益

Ⅲ.反攤薄條款在創業投資基金的運作更為多見

Ⅳ.反攤薄條款保護方式有兩種：完全棘輪和加權平均，后者比前者更大限度地保護投資者A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ41、關于股權投資基金托管人的行為，說法正確的是（）。

Ⅰ.必須公平地對待其托管的不同基金財產

Ⅱ.必須針對每個基金管理人旗下的每只基金設立獨立賬戶

Ⅲ.不得為基金進行任何場外配資活動

Ⅳ.不得侵占、挪用基金財產A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ42、關于全國股轉系統掛牌流程中的反饋審核階段，表述錯誤的是（）。A.申請材料應當符合《全國中小企業股份轉讓系統掛牌申請文件內容與格式指引(試行)》的要求B.申請人應當在反饋意見要求的時間內回復反饋意見C.反饋審核階段的主要工作是配合中國證監會對擬申請企業進行審核(正確答案)D.申請材料受理機構對材料的齊備性、完整性進行檢查43、合伙企業納稅義務人是（）。A.全體合伙人(正確答案)B.有限合伙人C.合伙企業D.普通合伙人44、不屬于募集期間信息披露的內容是（）。A.基本信息B.出資方式C.基金承擔的費用D.項目退出情況(正確答案)45、股權投資基金出于企業未來實際業績與業績目標可能出現的偏高，會在投資協議中設置（）以提高企業估值的確定性A.反攤薄條款B.保護性條款C.估值調整條款(正確答案)D.優先認購權條款46、不屬于中國證監會私募基金監管部的職能是（）。A.承擔公司型和合伙型股權投資基金的工商登記職責(正確答案)B.擬定監管私募投資基金的規則、實施細則C.組織對私募基金開展監督檢查D.負責私募投資基金的信息統計和風險監測工作47、基金托管人（），充分履行其職責。A.對于基金產品的托管可不保存其基金托管業務活動的報表B.對于同一基金管理人管理的不同基金可以建立統一賬戶進行監管，但托管資金應與基金托管機構自有資產嚴格分開C.應對基金財產進行會計復核和凈值計算，保證基金份額凈值和會計核算的真實性和準確性(正確答案)D.應防止基金財產被基金管理人挪作他用，基金交割需根據基金管理人和基金投資人的共同指令48、股權投資基金將其在被投資企業中的股權以協議轉讓等形式變現，從而退出投資，然后根據約定，將退出所得分給（）。A.基金投資者B.基金管理人C.托管機構D.基金的投資者和管理人(正確答案)49、關于中國證券投資基金業協會說法，錯誤的是（）。A.依法對股權投資基金業務活動實施監督管理(正確答案)B.依法對股權投資基金業開展行業自律，協調行業關系C.依法對股權投資基金業提供行業服務，促進行業發展D.是我國股權投資基金的自律組織50、某合伙型基金共有50名投資者，現其中1名投資者擬轉讓基金份額，則下列受讓基金份額的投資者和基金份額復核相關規定的是（）。A.某個投資者近三年年均收入60萬，擬受讓的基金份額凈值為150萬元(正確答案)B.某個投資者金融資產800萬，近三年年均收入100萬元，擬受讓的基金份額凈值為50萬元C.某企業凈資產500萬元，近三年年均收入500萬元，擬受讓的基金份額凈值為150萬元D.三個個人投資者，金融資產均高于1000萬元，擬受讓的基金份額凈值均為150萬元51、當投資者的投資規模不能達到某大型基金的投資門檻時，投資者可以借助（）間接投資該大型基金。A.成長型基金B.基金債權融資C.政府引導基金D.股權投資母基金(正確答案)52、關于股權投資基金的募集方式，下列表述正確的是（）。A.基金管理人只有采取自行募集的方式才能向合格投資者之外的單位或個人募集資金B.基金管理人可以委托具有合格基金托管資質的第三方機構向合格投資者募集資金C.股權投資基金的合格銷售資質指應獲得中國證監會基金銷售業務資格且成為中國證券投資基金業協會會員(正確答案)D.基金管理人簽署委托募集的書面協議后，基金代銷機構可自行決定募集對象并向合格投資者之外的單位或個人募集資金53、信托(契約)型股權投資基金延長基金合同期限的決定，應由（）作出。A.委托人B.普通合伙人C.基金管理人D.基金份額持有人大會(正確答案)54、有關拖售權與隨售權，下列表述正確的是（）。A.拖售權的交易價格以股權投資基金與第三方協商確定的價格為準(正確答案)B.拖售權是股權投資基金強行進入其他股東與第三方的交易C.隨售權可以保證投資者作為不參與企業實際經營管理的小股東，同樣可以按照其和第三方協商確定的價格及時點決定退出，且不會受到原始股東和管理團隊的拒絕D.相比拖售權，隨售權賦予股權基金更大的權力利，使其作為少數股東仍然享有決定公司轉讓的權利55、首次公開發行并上市要求資金條件、盈利水平等指標較寬松的是（）。A.全國中小企業股份轉讓系統B.創業板(正確答案)C.主板市場D.中小板56、關于合伙型股權投資基金清算表述錯誤的是（）。A.合伙企業財產在支付清算費用和職工工資，社會保障費用，法定補償金以及繳納所欠稅款、清償債務后剩余財產向合伙人進行分配B.合伙企業結算應由清算人進行清算C.清算期間，企業存續，也可以繼續開展新的投資經營活動(正確答案)D.清算結束，清算人應當編制清算報告，并向登記機關進行報送57、投資基金的募集機構在投資冷靜期屆滿后向投資人進行投資，回訪的人員可以為（）。

Ⅰ.基金清算的人員

Ⅱ.基金投后管理的人員

Ⅲ.基金銷售推薦業務的人員

Ⅳ.投資者管理的客服人員A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ58、股權投資基金信息披露義務人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》且逾期未改正的，中國證券投資基金業協會可視情節輕重對其采取的措施包括（）。

Ⅰ.談話提醒

Ⅱ.要求參加強制培訓

Ⅲ.行業內譴責

Ⅳ.加入黑名單A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)59、投資基金管理人應當建立完善的資產分離制度，下列表述錯誤的是（）。A.資產與基金管理人管理的其他委托資產要求分別核算B.資產管理人所管理的基金存續期限屆滿之前的資產與存續期限屆滿之后的資產要分別核算(正確答案)C.資產管理人所管理的一期基金資產與二期基金資產要分別核算D.資產管理人固有資產與基金資產要分別核算60、某股權投資基金于2011年1月1日成立，募集規模15億，截至2016年12月31日的凈資產凈值為5億元，投資者繳款和分配金額情況如下表所示(單位億元)，則基金已分配收益倍數為（）。A.1.33(正確答案)B.0.75C.1.657D.1.6061、關于股權投資基金收益分配中的門檻收益，以下說法正確的是（）。A.基金管理人應保證投資人獲得門檻收益B.股權投資基金均應在合同中約定門檻收益率C.股權投資基金應先向管理人支付業績報酬，再向投資人分配門檻收益D.投資人收回全部本金后，再進行門檻收益的分配(正確答案)62、關于投資后管理，以下描述正確的是（）。A.投資后管理包括對接投資企業的監控活動和參與被投資企業決策兩大類B.完成項目盡調并實施投資后直到項目退出之前都屬于投資后管理期間(正確答案)C.投資后管理可以消除項目投資風險，保證投資增值D.出資人應當積極參與被投資企業的重大經營決策，實施良好的投資后管理63、關于保密條款，通常不屬于具體約定事項的是（）。A.保密信息的內容B.保密地域(正確答案)C.違約責任D.保密期限64、股權投資基金隨目標企業的盡職調查內容不包括（）。A.業務盡調B.項目估值(正確答案)C.財務盡調D.法律盡調65、下列股權投資基金投資者中，屬于合格投資者的是（）。A.擁有1500萬元凈資產的A公司為其員工所設立的企業年金(正確答案)B.總資產為1000萬元的B公司，現投資200萬元于一只股權投資基金C.退休的張先生持有200萬元銀行存款，最近三年年均收入均為5萬元，現將150萬元存款投資于一只股權投資基金D.銀行職員李先生持有500萬元銀行理財產品，最近三年年均收入為60萬元，現投資50萬元于一只股權投資基金66、某股權投資基金投資A公司，在對該公司進行財務盡職調查時，可以反映該公司運營能力的指標是（）。

Ⅰ.存貨周轉率

Ⅱ.流動比率

Ⅲ.銷售模式及賒銷政策

Ⅳ.公司生產模式及物流管理A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ67、關于相對估值法與折現現金流估值法的區別，下列表述正確的是（）。A.相對估值法以完整的財務信息為基礎B.折現現金流估值法更新反映市場目前的狀況C.相對估值法主觀因素較少(正確答案)D.折現現金流估值法的假設較少68、對于業務穩定成熟企業的投資后管理，股權投資基金重點監控的目標是（）。A.凈利潤水平(正確答案)B.銀行授信額度C.融資金額規模D.銷售額增長率69、我國證券交易所進行證券交易時，對一段時間內接受的買賣申報一次性撮合的價格形成機制時（）。A.連續競價B.協議轉讓C.大宗交易D.集合競價(正確答案)70、以下關于信托(契約)型股權基金清算中止的表述中，錯誤的是（）。A.清算小組成員由私募基金管理人和私募基金托管人組成，可以聘用必要的工作人員B.基金的清算由清算小組進行C.清算分配按照基金份額持有人出資比例進行(正確答案)D.清算小組可以依法進行必要的民事活動71、關于基金服務機構的基本業務規范，以下說法正確的是（）。A.股權投資基金的托管人在任何情況下均不得被委托擔任同一股權投資基金的服務機構B.基金合同中可以約定由基金管理人以外的個人或機構支付基金服務機構的服務費用(正確答案)C.基金服務機構在開展服務業務的過程中，在不影響基金和投資者財產安全的前提下，可以臨時挪用基金財產或投資者財產D.基金服務機構對提供服務業務所涉及的基金財產和投資者財產可以不實行嚴格的分賬管理72、計算投資者對基金投資的總收益倍數時，需要用到的參數包括（）。

Ⅰ.對基金的認繳出資額

Ⅱ.歷年向基金繳付的出資額

Ⅲ.歷年從基金獲得的分配額

Ⅳ.基金資產凈值A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ73、股權投資基金管理人應當建立科學嚴謹的業務操作流程，可以利用以下（）方式來實現業務流程的控制。

Ⅰ.部門分設

Ⅱ.崗位分設

Ⅲ.外包

Ⅳ.托管A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)74、股權投資基金募集資金的主要要求應當包括（）。

Ⅰ.向合格投資者募集

Ⅱ.非公開募集

Ⅲ.充分信息披露

Ⅳ.不做固定收益承諾A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ75、下列關于股權投資基金宣傳推介材料的說法正確的是（）。A.推介材料登載的管理人管理的其他股權投資基金過往業績可以只是部分不連續的業績B.推介資料不能登載基金過往業績C.推介材料登載基金過往業績的，應當特別聲明基金的過往業績不預示其未來的業績(正確答案)D.推介材料登載管理人管理的其他股權投資基金的過往業績表示為該只基金的業績構成保障76、下列屬于中國證監會對股權投資基金行政監管要求的是（）。

Ⅰ.股權投資基金及其管理人實施登記備案管理

Ⅱ.實行合格投資者制度

Ⅲ.依法募集資金

Ⅳ.規范組織架構設置A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)77、基金管理公司因管理失誤未在規定期內備案首支私募基金被注銷基金管理人登記，對公司管理層的說法正確的是（）。A.基金管理人登記被注銷意味著公司不能從事任何業務B.基金管理人登記被注銷不會影響公司的股權管理業務C.公司如果有真實股權投資基金業務的，可以再次申請基金管理人登記(正確答案)D.基金管理人登記被注銷后會列入黑名單無法從事股權投資管理業務78、對于股權投資基金的信息披露，下列做法符合《私募股權投資基金信息披露管理辦法》規定的是（）。A.描述該私募投資基金產品屬于高風險產品，可能會因相關風險導致投資者獲得不理想收益并損失本金(正確答案)B.在過往歷史業績中隱瞞了大部分虧損的投資項目C.在基金推介材料中附有同業機構的祝賀詞D.將該基金信息及認購文件登載至其官網中79、股權投資基金管理人履行重大事項信息報送更新義務中，不屬于重大事項信息的是（）。A.基金管理人的名稱發生變更B.基金管理人的非控股股東發生變更(正確答案)C.基金管理人被依法宣告破產D.基金管理人的高級管理人員發生變更80、以下不屬于《私募基金管理人登記法律意見書》的內容是（）。A.申請機構是否與投資機構存在業務沖突B.申請機構即將發行的股權投資基金托管人的基本情況(正確答案)C.申請機構是否在中國依法設立并存續D.申請機構股東的股權結構情況81、中國證券投資基金業協會將暫停受理管理人基金產品備案申請的情況包括（）。

Ⅰ.基金管理人未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新義務的

Ⅱ.已登記的基金管理人未按要求提交經審計的年度財務報告

Ⅲ.已登記的基金管理人被列入企業信用信息公示系統，嚴重違法企業公示名單的A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)82、某股權投資基金擬投資的目標公司處于創業早期，利潤和現金流為負，未來回報可能較高，對其估值一般采用的估值方法是（）。A.相對估值法B.清算價值法C.創業投資估值法(正確答案)D.重置成本法83、股權投資基金對企業進行估值時，以下關于折現現金流法的說法正確的是（）。A.折現現金流法的基礎是現值原則，未來現金流的時間點對企業價值的計算影響不大B.折現現金流估值法多用于以早期和成長階段企業作為投資標的的風險投資基金C.折現現金流法是通過預測企業未來的現金流，將企業價值定義為企業未來可自由支配現金流的加總D.股權自由現金流量貼現模型中采用的折現率是權益資本成本(正確答案)84、關于股權投資基金對目標公司的法律盡職調查，下列表述錯誤的是（）。A.需偵查主要股東與目標公司間的關聯交易資金往來及擔保的合法性B.需側重偵察目標公司是否存在欠稅和潛在稅務處罰問題，無需核查相關優惠待遇的持續性(正確答案)C.需審查目標公司簽訂的重大合同，核查合同金額、支付方式和主要條款，關注合同履行過程中的不確定性D.需關注目標公司涉及的訴訟及仲裁情況，并偵查已決訴訟與仲裁的履行合規性85、股權投資基金管理人、托管人、銷售機構及其他相關服務機構及其從業人員違反法律、行政法規時，證監會可以依法進行成行政處罰，以下行政處罰種類正確的是（）。

Ⅰ.暫停或撤銷基金從業資格

Ⅱ.沒收違法所得以及非法財物

Ⅲ.警告

Ⅳ.書面改正A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ86、下列經營范圍中，不包含股權投資基金管理人應當禁止的經營范圍的選項是（）。A.投資管理，財務籌劃B.投資管理，P2P業務C.受托資產管理，創業管理(正確答案)D.資產管理，為企業提供融資性擔保87、某公司注冊資本100萬元，某投資人擬投資100萬元人民幣，占該公司2%的股份，公司投資后估值為（）。A.500萬元B.5000萬元(正確答案)C.2000萬元D.200萬元88、關于投資協議和投資備忘錄中的估值條款，以下說法正確的是（）。A.保證投資方對了解的目標公司商業秘密不得泄露B.股權投資基金作為投資人投入一定金額的資金可在目標公司中獲得相應股權比例(正確答案)C.保證股權投資基金作為投資人對一些重大事項的一票否決權D.保證不會因公司以更低發行價進行新一輪融資導致投資人股權貶值89、股權投資基金盡職調查的核心內容為（）。A.法律盡調B.風險控制C.財務盡調D.業務盡調(正確答案)90、關于項目跟蹤與監控的常用指標，以下表述錯誤的是（）。A.主要財務指標包括關鍵比率分析、財務虧損情況等，投資機構應重點關注財務報表的真實性B.投資機構應從經營、管理、財務等方面跟蹤及監控企業的發展C.主要經營指標包括收入、凈利潤、增長率等，公司企業價值與這些指標高度負相關(正確答案)D.主要管理指標包括公司戰略與業務定位、公司經營風險控制、公司治理情況等91、公司型股權投資基金，在原有投資者之間轉讓的，應遵循下列（）。A.得到其他股東同意B.得到半數以上股東同意C.得到三分之二以上股東同意D.將轉讓結果通知所有股東(正確答案)92、股權投資基金募集機構應與監督機構簽署賬戶監督協議，并保障募集資金的劃轉安全，表述正確的是（）。A.監督機構按照法律約定，對募集結算資金專用賬戶實施監督，但不承擔相關結算資金劃轉安全的連帶責任。(正確答案)B.取得基金銷售業務資格的監督機構無需成為中國證券投資基金業協會的會員C.對基金募集相關的結算資金、專用賬戶及監督機構信息應嚴格保密且無需報送中國證券投資基金業協會D.具有基金銷售業務資格且建立防火墻制度的證券公司，可以在同一基金的募集過程中同時作為募集機構和監督機構。93、加強并完善管理人內部控制，不僅可以確保（）財務和其他信息真實準確、完整、及時也可了解經營風險。

Ⅰ.基金

Ⅱ.基金委托人

Ⅲ.基金管理人

Ⅳ.基金托管人A.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ94、以下列示了某私募基金招募