在探索中發展的俄羅斯商業銀行俄羅斯銀行業簡況俄羅斯銀行的所有制結構分類俄羅斯聯邦共有1000余家銀行，銀行體系總資產規模約1000億美元，其中前20大銀行資產總額約占60%，其余多屬小型銀行。銀行以所有制性質劃分，可分為國有、民營與外資銀行三種型態，●國有銀行國有股超過50%以上的俄羅斯銀行共有24家，以第一大銀行儲蓄銀行(Sberbank)及第二大銀行外貿銀行(Vneshtorbank，簡稱VTB)為代表。儲蓄銀行是俄羅斯最大的國有銀行，市場占有率達40%以上，資產總額占業界的25%，在國內分支機構眾多，分行家數總和占業界的30%，市場根基深厚，在1998年俄羅斯金融風暴期間配合俄羅斯政府接收數家被政府關閉的銀行的個人存款。目前儲蓄銀行積極適應市場要求，加速資產業務的拓展，轉型期的儲蓄銀行能否順利成為真正的商業銀行，仍有待其組織與管理技術的提升。外貿銀行是在俄羅斯國有銀行體系中主要從事國際金融業務的銀行，其特定的業務性質決定其較少參與國庫券的投機買賣，所以1998年俄羅斯金融風暴對其影響不大。在俄羅斯經濟改革的浪潮中，外貿銀行也順應潮流，積極應變，全面加強對公對私業務的開發。國際投資銀行和國際經濟合作銀行(IBEC)是俄國政府與中、東歐及亞洲國家政府共同持股的跨國性金融機構，俄國政府分別持有該兩家銀行45%的股權。蜘●民營伸銀行隱俄羅斯壘的民營銀行消主要以Ga惡zprom全銀行、國際喇工業銀行(吐IIB)、彼莫斯科世界占商業銀行(促MDM)、錯Globe給x銀行、A判lfa銀行鵝、圣彼得堡姻工業建筑銀眨行(ICB焰)等大型銀御行為代表。奏俄羅斯很多殺民營銀行都命是工業財團憤旗下成員，屆在俄羅斯銀汗行體系中表晴現非常活躍坐，頗具創新垂開拓精神，偶經營績效顯喊著。然而與偏國際性銀行如相比，其規副模仍顯不足展，缺乏全國請性的經營網袋絡。適●外資潔銀行測隨著俄擾羅斯的對外包開放，許多起國際著名銀哲行，如歐洲襯的荷蘭銀行畜、德意志銀雪行、匯豐銀牌行以及我國永的中行，土爬耳其的G疊arant乖i銀行等均廚在俄羅斯設遞有分支機構五及合資銀行惠，外資獨資顏銀行共有2抱5家，外資稀控股銀行共行有35家，啟外資參股銀著行近100參家。最活躍敢的外資銀行疑是花旗銀行擇和奧地利的窄Raiff蛾eisen狹銀行，乖由于外蘇資銀行的聲溝譽及良好的美經營穩定性鼓和服務品質漸，俄羅斯境部內的外資企品業多選擇外史資銀行進行蒙業務往來和宋結算。外商顯銀行在創立毫之初營運多改偏重于高獲續利的金融市迷場操作，如取外匯、投資州銀行業務等國領域，多數撇業務性質屬飛于針對其國莊際客戶的代菠客操作，尤爸其是國庫券則及政府債券緣的買賣，商宅業銀行業務感較少開展。裹但近年來隨貞著市場的發久展及需求的亦帶動，外資訂銀行也開始徹逐步開展一英般商業銀行樣業務，如存番匯款、外幣擺兌換、信用方證押匯及貿徐易融資等，當但由于外資眾銀行境內網嫩點不足，其舞活動范圍多通局限于莫斯緣科及圣彼得歸堡等兩大地賴區。府俄羅斯巖商業銀行的征特點極俄羅斯則的市場經濟替是從計劃經材濟中脫胎過災渡而來，俄爽羅斯商業銀蒼行的發展有娘其特殊的歷祥史背景，商序業銀行的經蝴營具有其鮮繞明的特點：霞本國銀趴行信譽不足注。前蘇聯政擇權解體以及揀以后頻繁的翁經濟動蕩，嚷特別是19揉98年俄羅很斯金融風暴拿，使俄羅斯乎群眾在經濟呀上蒙受巨大佳損失，當時般俄羅斯政府鎮希望以政府誦力量來減輕疲群眾損失，銳準許6家民厘營銀行的存令款戶將其個爹人存款轉存壤至儲蓄銀行指，但群眾在護其他民營銀帶行的存款卻丑由于銀行倒帆閉，迄今無舅法挽回損失惡。群眾對銀濁行缺乏信心車，導致金融猾脫媒，此部補份資金約有姜200億～碌400億美谷元。托信息披蓋露透明度不親高。由于俄躲羅斯沒有健鋤全系統的商犬業銀行法律炕法規及相應館的會計規范氏，多數銀行先均未能提供時依國際會計純準則編列，教經通膨調整貿的合并會計踢報表，各商博業銀行提供防的會計報表丙不一致，有杜的商業銀行克甚至故意提挑供虛假信息普。近年來俄濫羅斯商業銀泥行信息披露勉程度雖比以辜前有所改善粥，但信息透述明度仍不高淺，信息披露鐮制度仍不完霸善。倍信息自餐動化程度偏傍低。過去數端年來，俄羅陷斯民營商業凳銀行購置了屢大批軟硬件淹設備并努力殺實現自動化鴿管理，對商傲業銀行的信巖息化管理以墓莫斯科地區跑的民營銀行常最為重視。角反觀國有銀府行，第一大煩銀行儲蓄銀宗行受困于過省去人工操作走的習慣和傳革統，全面轉趨換信息系統敞的難度最高覽；第二大銀尺行VTB也立遲至200愛0年才開始個著手于信息潛管理的建置筑。蛛過高的禾行業集中度妨。俄羅斯商迫業銀行在地賓區分布上嚴代重失衡，過匯于集中與明謊顯不足兩極巾分化現象嚴田重。莫斯科留市及其外圍掉的經濟區，犬銀行資產總藍額合計占整榨體業界的8偶3%，而其骨他地區的商崇業銀行數量冊則嚴重不足拾，部份偏遠抖鄉鎮甚至連低最基本的從貍事企業貸款距與個人存款任的金融機構微也沒有。容商業銀踢行業務量也歪呈過于集中穿的狀態。在券貸款市場方椅面，第一大芹銀行儲蓄銀洪行的市場占輸有率高達3示1%，第2鼻至第10名礎銀行合占2紛5%的市場仰份額，前3笛0名大銀行納囊括71鍋%的貸款市句場，剩余1跨200余家吃銀行僅合占虛29%；至體于存款市場勻方面，儲蓄而銀行一家銀也行獨占43略%的市場份駁額，第2至攔第10名銀闊行合占27掌%市場，前蹄30名大銀洽行囊括86乳%的存款市休場，可見其棋市場集中度役之高。撇商業銀錢行規模不足輝。俄羅斯商隔業銀行數量俱眾多，規模既偏小，其全怎體銀行總資辛產才是花旗違銀行集團的泉10%，資蝕本規模僅相股當于歐洲的屢ABNA匙MRO銀行睬。銀行體系打總資產占G鍬DP的35例%，其比重虛低于其他新匹興市場國家圾，如波蘭的漸50%、匈櫻牙利的70撥%與中國的演72%等。銀金融產劣品與服務偏藝少。由于實呼行自由市場憶經濟的時間叛不長，俄羅肢斯人民仍習裂慣現金交易義，而俄羅斯療商業銀行所推能提供的金些融產品和服賺務也相當有街限，由于中維、長期資金斃不足、缺乏令可供考查的弱信貸紀錄、啞消費者需求努疲弱等因素前，造成金融外消費落后，詞現尚處起步蜘階段。誼工業財險團(Fin據ancia虛lInd壞ustri發alGr圍oups，貧FIGs舌)日益壯大漠。工業財團晝是以銀行為孩中心，為財余團內企業提要供資金的融羨通或協助其染進行重組，技有利于財團監的財務運作勤。對商業銀壺行而言，與械工業界大型艙財團結合，員能增大銀行鉛資本，擴大婦業務來源，破穩定業務收倚入，提升業屢界地位，因啊而，在政府湊的鼓勵下，如俄羅斯工業溫財團組建或奔兼并商業銀染行的風氣日他盛，這類工僅業財團旗下沾的商業銀行燕在俄羅斯金低融體系中已論扮演著極重棄要的角色。輝要了解含工業財團旗貍下的商業銀扯行，只評估鑒其本身的報婚表朗是不夠的，茅對此類銀行晨尚須評估財習團的合并報跡表，才能了期解其真實的驚營運情況。攜這類商業銀瘦行多偏重對提財團內部企騾業的服務，泳對其他有資誤金周轉需求咳的企業而言度，則難以從蓮這類銀行取判得資金。壺遲俄羅斯的金間融監管體系說俄羅斯辜商業銀行的室監管體系主圖要由其中央準銀行與財政鞏部為主構成遺監管主體，桶央行主要是范從經濟、金萄融和會計方籌面考查監督地銀行的經營朗，以及審核皮銀行的設立畫財政部則主嚷要負責銀行泳稅收的監督題檢查。另外梳還有證監會裳、金融機構修重組公司及彼金融監管委俊員會等機關曉協助共同監均管。軍金融監懂管委員會(闖Finac楊ialM廚onito己ring毛Commi枕ttee，傅簡稱FMC嫩)曾為提高得俄羅斯商業巴銀行在國際填上的聲譽，察2002年慶2月俄羅斯哪通過反洗錢甩法，并設立精專門的金融漏監管委員會擇，負責此事液。商業銀行甩辦理超過6晝0萬盧布或攀2萬美金的啦交易均需通鉛報，FMC統有權調查其旦資金來源，普違規者可處暢以調銷營業姨執照或起訴徹銀行管理階奔層的懲罰。夢證監會饅(Fede它ralS撫ecuri享ties模Commi明ssion寧，簡稱FS嬌C)筐為保護閘投資者的合倘法權益，維傻護俄羅斯證竿券市場的健扯康發展，F益SC于19假96年成立鴿，負責監管喂俄羅斯證券銜市場的運營穿和發展，并弟負責維持市構場的透明化區、公平性及與維護投資者悼權益，菜FSC已被旦俄羅斯政府冬賦予較高權久力來懲罰證節券市場的違隙規違法事件嚷，200惑2年起，對灣證券市場的彈內幕交易和右提供不實承爪銷信息現象額的懲戒力度畫更有所加強葛，俄羅斯證降券市場進一宣步得到規范瘦和發展。堡金融機妻構重組公司岡(Agen躍cyfo溫rthe精Rest扭ructu樂ring碌OfCr存edit餃Organ禍izati休ons，簡急稱ARK廈O)攻俄羅斯痕1998金菠融危機后眾澆多銀行倒閉贊，金融體系滿接近癱瘓的羨邊緣，為重憑整金融體系勒，恢復經濟瓜運行中的金躲融機制，俄鉗羅斯央行于勸1999年呈成立ARK延O，通過購鑒買銀行資產束、注入新資熄金等方式，裳協助有問題格的金融機構殼進行重組。兵目前央行與拼政府分別擁征有其51%滿及49%股喪份，并由國穿家預算中撥陜付100億頂盧布供其執園行任務。但恢由于資金不訂足，AR矮KO重整速利度緩慢且接斃管對象有限袍，目前僅2穩1家銀行，昆且多為小型瘡地區性銀行責。攻蘭俄羅斯最近胸的金融改革澆措施鏟應IM掏F要求，也釣為重整國內羅金融秩序，畜建立公平的柴競爭環境，撐強化金融監姻管機制，俄墊羅斯政府與行央行于20言01年9月尋起推動數項尚重大的金融逃改革措施，斗并計劃于五寺年內完成。真這些改革措變施的實行有杜助于民眾信擴心回復，阻葬止國內資金伶外流，增加藥國內投資，午有利于央行辭貨幣政策的險推行，對改趙善總體經濟稀狀況有極大岔的幫助。傍近期的影金融改革主蘿要有以下四仆項措施：做提升民隊眾信心，建膛立存款保險售機制移俄羅斯插過去僅儲蓄精銀行的存款賢有國家信譽構作為保障，楚其他商業銀芹行的存款沒疾有相應的保潑障機制，為京提升民眾信律心，擴大存慮款來源，俄嗚羅斯金融管誓理當局建立焰了存款保險駐機制，進一載步加強了商莊業銀行的信基用保障。劃俄羅斯蠢存保的相關檢草案已經立競法通過，秧2003年麻商業銀行在啦資本充足率子、采用IA讀S編列財報雁及內控制度顫等方面皆能舌符合主管機獻關相關規定撿的條件下可系自行決定是終否加入此機盜制，自20誦04年起采喜用強迫加入剝制，200親5年起未加纏入者一律不強得承辦存款概業務。堤俄羅斯疏存保基金資兆金來源方面左，初期系由乓政府與央行歡共同提供總益數約6千6者百萬美元先收行支應，以封后的保費將旅依各家商業每銀行個人存濁款平均余額膜的0.6%拍按季收取，焦理賠范圍暫壯以個人存款悶(包括本幣案與外幣存款漠)為限，每浸戶最高保額朝為8萬盧布睡(2，9迅00美元)嗚或依人均國蕉內生產總值錦的1．7倍哨計算，至于腎該國第一大劉銀行儲蓄銀罰行的存保保兇費，則另訂題計價標準及潛處理方式。目執行國怠際會計準則玉(IAS)船，增加會計笛報表的透明險度墳俄羅斯漏央行(CB闖R)于19匯98年頒布夕新會計法規木，引進國際支會計準則(齊IAS)，紫但其實行會球計準則與國暴際標準之間屯有部份差異糖，如采用現分金基礎制，炒并著眼于稅桶收考慮等，春而非參考實撫際風險狀況絹。由于現行遣體制較難反殘映銀行的真取實經營面貌古，政府規定鍋2004呼年以后全體稠銀行與企業榜均需采用國蛛際會計公認慎準則(IA截S)，與國菠際慣例接軌陷。豆減持銀兼行國有股，旋深入推進民倒營化熱減持銀子行的政府持拖股。俄羅斯習的國營銀行矛在金融市場壘中一直享有企特權，為建完立公平公正賊的市場競爭痛規則，俄羅有斯政府將減寒持對專業銀稿行如Ros奉selkh音oz銀行和謝俄羅斯發展旺銀行等的持俯股。化出售央纖行對外貿銀倘行的股權。自俄羅斯央行瞧對外貿銀行茫持有100搞%的股權，鹿俄政府以發捉行債券等方德式購入原央神行對外貿銀孕行的持股后節再予以出售祥，以期逐步姜完成其民營絨化改造。俄礦政府對于法筋國境內的E蹄uroba車nk、英國劃境內的Mo隙scow訊Narod臣ny銀行、徒奧地利境內秀的Dona鄙u銀行和德騰國境內的O攪st-We鴿stHa動nddel義s銀行等的悠持股也都在月逐步減持。膨出售國碧營企業對商怎業銀行的持續股，并制定通國營企業減局持期限。俄桐羅斯國營企軌業對多達4豈00家的商隆業銀行持有償股份，其中才持股比例超貢過25%者瞇約有40家城，這些商業胳銀行多屬小古型地