1、第第6 6章章 人力資本投資人力資本投資講授：甘春華講授：甘春華什么是人力資本？ 戰(zhàn)爭、災害以后剩下的是什么？戰(zhàn)爭、災害以后剩下的是什么？ 什么財富是外界不能奪走的？什么財富是外界不能奪走的？ 為什么年輕不怕輸？為什么年輕不怕輸？本章主要內容本章主要內容 基本概念與理論模型基本概念與理論模型 教育投資的分析教育投資的分析 在職培訓在職培訓 勞動力流動勞動力流動第第6 6章章 人力資本投資人力資本投資第一節(jié)第一節(jié) 人力資本投資基本概念人力資本投資基本概念一、人力資本的涵義與特征一、人力資本的涵義與特征 1 1、人力資本的涵義、人力資本的涵義： 人力資本是一種非物質資本，它是體現(xiàn)在勞動者身上的、并

2、能為其帶來永久收入的能力，在一定時期內，主要表現(xiàn)為勞動者所擁有的知知識、技能、健康、經(jīng)驗識、技能、健康、經(jīng)驗等狀況。 勞動力供給理論假設的簡化同質勞動力 人力資本異質勞動力為什么會提出人力資本的概念？2 2、人力資本的特征、人力資本的特征 人力資本與物質資本的不同點：（1）是一種無形資本，與人體不可分離； （2）是活的資本，具有生命周期性和特定的時效性； （3）只可租用，不可轉讓和買賣；（4）邊際收益不一定遞減，還可能遞增； （5）具有累積性；（6）具有無限的潛在創(chuàng)造性。 二、人力資本投資的概念二、人力資本投資的概念 1 1、人力資本投資與經(jīng)濟增長：、人力資本投資與經(jīng)濟增長： 日本戰(zhàn)后經(jīng)濟崛起

3、之謎日本戰(zhàn)后經(jīng)濟崛起之謎 傳統(tǒng)以資本決定的增長理論產(chǎn)生了一系列難解的傳統(tǒng)以資本決定的增長理論產(chǎn)生了一系列難解的“經(jīng)濟之謎經(jīng)濟之謎”： 索洛在索洛在19561956年發(fā)表了年發(fā)表了對經(jīng)濟增長理論的一個貢獻對經(jīng)濟增長理論的一個貢獻，提出經(jīng)濟增長的源泉主要來自勞動力的增長和資本的提出經(jīng)濟增長的源泉主要來自勞動力的增長和資本的增長。而實際計算結果表明，產(chǎn)出增長要大于勞動和增長。而實際計算結果表明，產(chǎn)出增長要大于勞動和資本兩種投入增長。產(chǎn)出增長與投入增長之差，就是資本兩種投入增長。產(chǎn)出增長與投入增長之差，就是著名的索洛的著名的索洛的“殘值殘值”。 “庫茲涅茨之謎庫茲涅茨之謎”：美國在經(jīng)濟增長同時，凈資本

4、形：美國在經(jīng)濟增長同時，凈資本形成卻在減少，即更多的產(chǎn)出是用較少的資本生產(chǎn)出來成卻在減少，即更多的產(chǎn)出是用較少的資本生產(chǎn)出來的。的。 對對“經(jīng)濟之謎經(jīng)濟之謎”的一些解釋：的一些解釋： 貝克爾指出，勞動并不能用人時衡量，因為貝克爾指出，勞動并不能用人時衡量，因為生產(chǎn)中投入的勞動力并非同質的，較高質量的生產(chǎn)中投入的勞動力并非同質的，較高質量的勞動力具有更強的生產(chǎn)能力和更高的生產(chǎn)效率，勞動力具有更強的生產(chǎn)能力和更高的生產(chǎn)效率，而較高質量勞動力需要教育和培訓，這種投入而較高質量勞動力需要教育和培訓，這種投入也就成為真正的投資。也就成為真正的投資。 丹尼森的研究表明，在丹尼森的研究表明，在1929192

5、9年年-1957-1957年期間，年期間，美國的經(jīng)濟增長中有五分之一是來自教育，由美國的經(jīng)濟增長中有五分之一是來自教育，由于工人受教育水平提高，使勞動力的平均質量于工人受教育水平提高，使勞動力的平均質量提高提高0.970.97個百分點，對美國國民收入增長率的個百分點，對美國國民收入增長率的貢獻為貢獻為0.670.67個百分點，占實際國民收入增長的個百分點，占實際國民收入增長的23%23%。 2、人力資本投資的形式 人力資本投資的形式人力資本投資的形式如何增加你的如何增加你的人力資本？人力資本？12345保健投資（Health Care）教育投資（Education, Schooling）職業(yè)培

6、訓（Vocational Training）信息投資（Investment in information）人力遷移投資（Mobility, Migration）3 3、人力資本投資的特點、人力資本投資的特點 1. 不完全依賴于物質生產(chǎn)過程 2、人力資本投資具有連續(xù)性與可調整性 3、人力資本形成的時間過程一般要比物質資本更長 4、流動性差和抵押性差 5、獨特的折舊方式 6、投資與消費邊界模糊 7、包含某些無法直接用貨幣來加以計量的成分如何獲得人力資本:人生不同階段的人力資本投資人生各階段投資側重點出生前后-學齡前的早期兒童時代l營養(yǎng)、胎教l家庭教育青少年時期以及剛剛成年階段 l學校教育進入勞動力

7、市場之后l在職培訓l成人教育l培訓l干中學投資主體也在變化人力資本投資的計量困難 孩子小時學鋼琴是投資還是消費？ 大學生在校打網(wǎng)球（需付費）是投資還是消費？ 4 4、人力資本投資決策的基本模型、人力資本投資決策的基本模型 （一）人力資本投資凈現(xiàn)值法（一）人力資本投資凈現(xiàn)值法 所謂凈現(xiàn)值法就是把未來收益與成本按預定的所謂凈現(xiàn)值法就是把未來收益與成本按預定的貼現(xiàn)率進行折現(xiàn)后，比較兩者的差額，如果差貼現(xiàn)率進行折現(xiàn)后，比較兩者的差額，如果差額為非負值，那么作為追求終身效用最大化的額為非負值，那么作為追求終身效用最大化的決策主體而言，就有繼續(xù)投資的意愿；如果差決策主體而言，就有繼續(xù)投資的意愿；如果差額為

8、負值，則投資中止。額為負值，則投資中止。Q 0 為人力資本投資收益現(xiàn)值 為人力資本投資成本現(xiàn)值 tiii 1B(1 r)Labor Economic1(1)nnjjCr1(1)nnjjCrtiii 1B(1r)三、人力資本理論溯源三、人力資本理論溯源 威廉威廉配第配第：（：（1623-16871623-1687）英國古典政治經(jīng)濟學的創(chuàng)）英國古典政治經(jīng)濟學的創(chuàng)始人，著有始人，著有賦稅論賦稅論。認為一切財富都是由人的勞。認為一切財富都是由人的勞動和自然共同生產(chǎn)出來的，但是，人的素質不同，對動和自然共同生產(chǎn)出來的，但是，人的素質不同，對社會財富的貢獻也不同，有必要通過資本投資來提高社會財富的貢獻也不

9、同，有必要通過資本投資來提高人口的素質。人口的素質。 魁奈魁奈：重農(nóng)學派的代表人物，認為：重農(nóng)學派的代表人物，認為“構成國家最強大構成國家最強大的因素是人，的因素是人，人們本身成為自己財富的第一個創(chuàng)造人們本身成為自己財富的第一個創(chuàng)造性因素。性因素。”（17581758） 亞當亞當斯密：斯密：最早在最早在國富論國富論提出這個概念，他認提出這個概念，他認為人力資本投資、勞動者的技能影響個人收入。為人力資本投資、勞動者的技能影響個人收入。 薩伊薩伊：法國古典政治經(jīng)濟學家（：法國古典政治經(jīng)濟學家（18031803法國）。法國）。強調人才的作用，尤其是企業(yè)家，他們具有特強調人才的作用，尤其是企業(yè)家，他們

10、具有特殊的才能，在生產(chǎn)過程中發(fā)揮特殊的作用。殊的才能，在生產(chǎn)過程中發(fā)揮特殊的作用。 HH馮馮杜能杜能：德國經(jīng)濟學家。認為把資本的：德國經(jīng)濟學家。認為把資本的概念用于人，不會降低人的價值。概念用于人，不會降低人的價值。四、人力資本理論簡介 “人力資本”的概念最早是由美國經(jīng)濟學家雅各布明塞爾在1957年提出的 。 1958年，雅各布明塞爾發(fā)表了題為人力資本投資與個人收入分配的論文，首次創(chuàng)立了個人的收入與其接受培訓量之間相互關系的經(jīng)濟數(shù)學模型。人力資本理論簡介 5050年代末期，美國制度學派代表人物年代末期，美國制度學派代表人物加加爾布雷斯爾布雷斯在在豐裕的社會豐裕的社會中提出，中提出，“現(xiàn)代的人力

11、資本和物質資本投資一樣現(xiàn)代的人力資本和物質資本投資一樣重要。重要。” 19601960年，年，舒爾茨舒爾茨在在人力資本投資人力資本投資的的演講中提出：人的知識、能力、健康等演講中提出：人的知識、能力、健康等人力資本的提高，對經(jīng)濟增長的貢獻，人力資本的提高，對經(jīng)濟增長的貢獻，比物質資本、勞動力數(shù)量的增加重要得比物質資本、勞動力數(shù)量的增加重要得多。多。西奧多舒爾茨( Theodore W. Schultz ) (1902- ） 19021902年年44月生于美國南達月生于美國南達科他州阿靈頓。科他州阿靈頓。 19301930年，他在威斯康星大年，他在威斯康星大學獲博士學位，而后到阿學獲博士學位，而

12、后到阿華州立學院任教，從華州立學院任教，從19341934年起任該院經(jīng)濟、社會學年起任該院經(jīng)濟、社會學系主任。系主任。19431943年后舒爾茨年后舒爾茨到芝加哥大學任教，曾任到芝加哥大學任教，曾任該大學經(jīng)濟系主任職務。該大學經(jīng)濟系主任職務。19791979年因研究發(fā)展中國家年因研究發(fā)展中國家農(nóng)業(yè)經(jīng)濟成就卓著而分享農(nóng)業(yè)經(jīng)濟成就卓著而分享諾貝爾經(jīng)濟學獎諾貝爾經(jīng)濟學獎 加里加里貝克爾貝克爾Gary. Becker1930年出生于美國賓夕法尼亞州的年出生于美國賓夕法尼亞州的波茨維爾。波茨維爾。1951年，貝克爾在普林斯大學獲經(jīng)年，貝克爾在普林斯大學獲經(jīng)濟學學士學位，濟學學士學位，1953年在芝加哥大

13、年在芝加哥大學獲經(jīng)濟學碩士學位，學獲經(jīng)濟學碩士學位，1955年獲芝年獲芝加哥大學經(jīng)濟學博士學位。加哥大學經(jīng)濟學博士學位。1967年榮獲美國經(jīng)濟學會頒發(fā)的克年榮獲美國經(jīng)濟學會頒發(fā)的克拉克獎拉克獎 1992年，貝克爾把經(jīng)濟理論擴展到年，貝克爾把經(jīng)濟理論擴展到對人類行為的研究，獲得巨大成就對人類行為的研究，獲得巨大成就而榮膺諾貝爾經(jīng)濟學獎。而榮膺諾貝爾經(jīng)濟學獎。代表作：代表作：歧視經(jīng)濟學歧視經(jīng)濟學（1957，1971），），生育力的經(jīng)濟分析生育力的經(jīng)濟分析（1960），），人力資本人力資本（1964，1975），），人類行為的經(jīng)濟分析人類行為的經(jīng)濟分析（1976），），家庭論家庭論（1981）。）。

14、雅各布雅各布明塞爾明塞爾Jacob Mincer(July 15, 1922 - August 20, 2006) 當代美國著名經(jīng)濟學家。 1922年出生于波蘭的托馬斯索，青少年時代移居美國。1950年畢業(yè)于亞特蘭大的埃默里大學，獲文學學士學位。1957年畢業(yè)于紐約哥倫比亞大學，獲哲學博士學位。以后，在芝加哥大學作了兩年博士后研究，并成為設在紐約的國民經(jīng)濟研究所(NBER)的研究人員。1962年成為哥倫比亞大學的經(jīng)濟學教授，此后一直在那里從事教學和科研工作。 2000年5月當選為美國科學院成員。 思考： 你上大學的目的是什么？ 你上大學收獲了什么？第二節(jié) 學校教育投資的成本收益分析一、教育投資

15、的收益：包括一、教育投資的收益：包括經(jīng)濟收益和非經(jīng)濟收益 上大學的經(jīng)濟收益上大學的經(jīng)濟收益:就是從終生收入來看，由于上大學的人一生得到的收入總量高于沒有上大學的人一生得到的收入總量的部分。 上大學的非經(jīng)濟收益上大學的非經(jīng)濟收益: :包括由于上大學而得到的社會地位的提高、知識面的擴展所帶來的生活興趣的廣泛等。 二、教育投資的成本 直接成本與機會成本 計算讀書的直接成本 估算上大學的機會成本案例：讀大學的成本與收益權衡案例：讀大學的成本與收益權衡 1 1、直接費用（實際費用）、直接費用（實際費用）：其中包括學費、購書、通訊等費用。 但其中剔除了讀大學時期內也需要發(fā)生的吃住、購置衣物等費用。上大學期

16、間所發(fā)生的費用折算對比表上大學期間所發(fā)生的費用折算對比表（單位：（單位：RMBRMB元）元）時間時間實際費用實際費用 折算后的折算后的9797年現(xiàn)年現(xiàn)金價值金價值 大一大一大二大二大三大三大四大四總計總計 2 2、機會成本、機會成本: : 在上大學期間由于不能工作而放棄的工資報酬。（二）收益（二）收益 1 1上大學期間可能獲得的獎學金和兼職收入上大學期間可能獲得的獎學金和兼職收入 大學收入折算明細表大學收入折算明細表（單位：（單位：RMBRMB元元） 時間時間 實際收入實際收入折算后的折算后的0909年現(xiàn)金價年現(xiàn)金價值值 大二大二 大三大三大四大四 總計總計 （三）總結論（三）總結論 根據(jù)測算

17、，上大學的總成本為？元，元，總收益為？元元，總收益與總成本的凈差額為？元。 結論：因此從經(jīng)濟上判斷選擇讀大學是選擇讀大學是合算的嗎？合算的嗎？教育投資的特點分析 三、大學教育的成本與收益變化模型三、大學教育的成本與收益變化模型 收入流A反映了未上大學的終生收入流，也就是代表18歲高中畢業(yè)后不去上大學，立即工作；收入流B反映了18歲上大學的人到65歲/60歲55歲退休的終生收入流。 教育程度不同人的收入流第二節(jié) 教育投資的分析四、成本與收益的模型分析四、成本與收益的模型分析結論結論 1、其它條件不變，上大學的總成本降低，對上大學的需求將增加；反之，總成本上升，對大學教育的需求下降。 2、其它條件

18、不變，大學畢業(yè)生與無大學學歷勞動者的收入差別擴大，則要求上大學的人數(shù)增加。即收入流的規(guī)模會對教育決策產(chǎn)生影響。 3年齡是影響決策的因素之一 第二節(jié) 教育投資的分析五、影響個人教育投資的因素：五、影響個人教育投資的因素： 1、教育投資的回報期 2、教育投資的薪酬福利，還有心理收益。 3、教育投資的成本，包括機會成本。比如，宏觀經(jīng)濟狀況，收入差距狀況。教育投資的分析六、文憑的兩種功能：六、文憑的兩種功能： 人力資本投資功能人力資本投資功能: :接受高等教育能提高人們的生產(chǎn)效率，因此高學歷的人能獲得高報酬。 信號功能信號功能: : 認為學歷只是一種發(fā)現(xiàn)哪些員工具有高生產(chǎn)效率的手段，即信號功能。文憑的

19、信號功能：文憑的信號功能：如果企業(yè)主認為那些善于學習、能夠用較低成本達到一定教育水平的人員也是在工作中更有效率的人員，那么員工接收的教育年限可以起到這種甄別的作用。 七、如何衡量教育對收入的影響Mincer工資決定方程 Mincer人力資本工資方程只考慮兩種人力資本形式對個人收入或工資的影響，即從學校正規(guī)教育中獲得的知識和在工作實踐中積累的技能。 Mincer認為，任何時期的收益都可以被看成是個人人力資本存量的一種報酬，作為一種人力資本，技能水平與工齡或年齡之間的關系并非是簡單的線性關系。由于人力資本的變化，人力資本投資的收益也會發(fā)生相應改變。Mincer人力資本工資決定方程 Mincer人力

20、資本工資決定方程的基本方程可以寫為： 其中Y表示年收入，E表示受教育年限。EXP表示勞動力的市場經(jīng)歷(market experience)，一般用工齡作為替代變量，有的情況下則直接用年齡來代替。a表示截距，b、c、d表示各變量的回歸系數(shù)，為誤差項。收益剖面圖的收入水平取決于總的人力資本存量，截距值的大小取決于截止到觀察期以前的人力資本投資。2lniYab EcEXPdEXP八、中國的教育回報率 中國特殊時期的“腦體倒掛”現(xiàn)象我國各級教育收益率九、教育的外部效應 教育具有正外部效應教育具有正外部效應： 降低失業(yè)率 預防犯罪 提高社會道德水平 促進經(jīng)濟增長 思考：教育資源配置能實行完全的市場化嗎？

21、思考：教育資源配置能實行完全的市場化嗎？ 教育的成本如何在個人與社會之間分攤？ 啟示：教育完全市場化不能實現(xiàn)教育資源有效配置。 討論：討論： 我國該如何實現(xiàn)教育資源的均衡配置？我國該如何實現(xiàn)教育資源的均衡配置？第三節(jié)第三節(jié) 企業(yè)在職培訓企業(yè)在職培訓 在職培訓的意義 在職培訓的成本和收益 在職培訓投資的主要模式 普通培訓與特殊培訓 有關在職培訓的總結 一、在職培訓的意義一、在職培訓的意義 增強企業(yè)競爭力的關鍵 技術方面的快速變化 員工在各類崗位間的輪換變得普遍 二、在職培訓的成本和收益 在職培訓的成本在職培訓的成本 ：包括直接成本和機會成本。對企業(yè)而言： 1、直接成本包括雇員在培訓期間的工資和舉

22、辦培訓活動所需要的費用。 2、機會成本有兩部分組成，一部分是受訓人員在參加培訓要花一定的時間和精力所帶來的成本。另一部分是利用有經(jīng)驗的員工和機器從事培訓活動的成本。 三、在職培訓的成本和收益 在職培訓的收益：在職培訓的收益：最終收益是企業(yè)員工的勞動生產(chǎn)率得以提高。 邊際勞動產(chǎn)品邊際勞動產(chǎn)品VMP2（培訓后（培訓后）VMP* (未培訓未培訓)VMP1（培訓中（培訓中）培訓對邊際產(chǎn)品曲線的影響培訓對邊際產(chǎn)品曲線的影響四、普通培訓與特殊培訓四、普通培訓與特殊培訓普通培訓：普通培訓： 培訓所獲得的技能對多個雇主同樣有用，例如教授基本閱讀技能、指導秘書如何打字及如何使用文字處理軟件等。 企業(yè)是不愿意為員工提供適用性很強的普通培訓，這一類培訓任務往往交給各類職業(yè)技術學校完成。 如果企業(yè)提供普通培訓，一般是員工在接受培訓期間接受一個低于本來能獲得的工資更低的起點工資。 普通培訓與特殊培訓普通培訓與特殊培訓 特殊培訓：特殊培訓： 培訓所獲得的技能只對提供培訓的企業(yè)有用，或者說能使提供培訓的企業(yè)的生產(chǎn)率比其他企業(yè)要高的多。 在此條件下，員工的辭職率要低于普通培訓條件下的員工的辭職率，因為受訓員工承擔了一部分培訓成本，而且由此得到的特殊技能還不被其他企業(yè)所接受。同樣，企業(yè)也不愿解聘員工，此類員工的離去會給企業(yè)帶來損失。雙方協(xié)商解決各自承擔的成本與分享收益。W1=VMP1W*=VMP*W2=VM