1、第二章第二章 貨幣與貨幣制度貨幣與貨幣制度第一節第一節 貨幣定義與貨幣形式貨幣定義與貨幣形式一、貨幣的定義一、貨幣的定義 貨幣是一種具有普遍接受性的購買手段貨幣是一種具有普遍接受性的購買手段和能夠清償債務的支付工具。和能夠清償債務的支付工具。 貨幣的基本屬性貨幣的基本屬性-普遍接受性普遍接受性 國家法律的強制力量國家法律的強制力量 貨幣發行主體的信譽貨幣發行主體的信譽二、貨幣的基本職能二、貨幣的基本職能1 1、價值尺度、價值尺度-表現和衡量其它一切商品表現和衡量其它一切商品 和勞務價值的工具和勞務價值的工具2 2、流通手段、流通手段-充當商品交換的媒介充當商品交換的媒介3 3、貯藏手段、貯藏手

2、段-暫時退出流通被人們保存、暫時退出流通被人們保存、 收藏時執行的功能收藏時執行的功能4 4、支付手段、支付手段-作為獨立的價值形式單方作為獨立的價值形式單方 面運動時所執行的職能面運動時所執行的職能三、貨幣形態的演進三、貨幣形態的演進 1 1、一般實物貨幣、一般實物貨幣 貨幣的原始形態，作為貨幣用途的貨幣的原始形態，作為貨幣用途的價值與其非貨幣用途的商品價值相等。價值與其非貨幣用途的商品價值相等。 局限：貨幣功能簡單，不易流動，局限：貨幣功能簡單，不易流動，缺乏普遍接受性。缺乏普遍接受性。 2 2、 金屬貨幣金屬貨幣 以金屬為材料并鑄造成一定形狀的貨幣。以金屬為材料并鑄造成一定形狀的貨幣。由

3、實物貨幣演變而來。由實物貨幣演變而來。 特點：價值穩定，有普遍接受性，可分割，特點：價值穩定，有普遍接受性，可分割，耐久性，耐久性， 局限：局限：1 1、貴金屬貨幣的流通增加了社會負擔、貴金屬貨幣的流通增加了社會負擔 2 2、不能滿足生產、貿易、金融等交易量巨大、不能滿足生產、貿易、金融等交易量巨大增長的需要增長的需要 3 3、代用貨幣、代用貨幣 是黃金等貴金屬貨幣的替代品，代表黃金是黃金等貴金屬貨幣的替代品，代表黃金等貴金屬發揮貨幣的職能。等貴金屬發揮貨幣的職能。 形態：銀行券形態：銀行券-以貴金屬為基礎發行的以貴金屬為基礎發行的紙幣。紙幣。 特點：可兌換性特點：可兌換性 優點：成本低、易保

4、管，攜帶運送方便；優點：成本低、易保管，攜帶運送方便； 缺點：商品交易量日益增大與貴金屬供給缺點：商品交易量日益增大與貴金屬供給有限的矛盾，具有兌換性代用貨幣越來越無有限的矛盾，具有兌換性代用貨幣越來越無法滿足需求。法滿足需求。4 4、信用貨幣、信用貨幣信用貨幣是以信用作為保證，通過信信用貨幣是以信用作為保證，通過信用程序發行和創造的貨幣。用程序發行和創造的貨幣。 特點：不兌現性，紙制的貨幣特點：不兌現性，紙制的貨幣形態：紙幣與硬幣；支票存款等形態：紙幣與硬幣；支票存款等5、電子貨幣電子貨幣 根據巴塞爾委員會于根據巴塞爾委員會于19981998年發布的定義：年發布的定義：電子貨幣是指在零售支付

5、機制中，通過銷售電子貨幣是指在零售支付機制中，通過銷售終端、不同的電子設備之間以及在互聯網絡上終端、不同的電子設備之間以及在互聯網絡上執行支付的執行支付的“儲值儲值”和和“預付支付機制預付支付機制”。電子貨幣的種類：電子貨幣的種類： （1 1）“儲值儲值”類即類即“卡基卡基”電子貨幣，其載體電子貨幣，其載體是各種物理卡片，包括智能卡、電話卡、禮金是各種物理卡片，包括智能卡、電話卡、禮金卡等。卡等。 作為支付手段，作為支付手段，“儲值儲值”電子貨幣不能脫離電子貨幣不能脫離現金或存款，只是用電子化方法傳遞、轉移現金或存款，只是用電子化方法傳遞、轉移，以清償債務、實現結算。，以清償債務、實現結算。

6、（2 2）“預付支付機制預付支付機制”即即“數基數基”電子貨幣電子貨幣：存在于各種軟件或網絡中的一組可以傳輸：存在于各種軟件或網絡中的一組可以傳輸并可以用于支付的電子數據，通常被稱為并可以用于支付的電子數據，通常被稱為“數數字現金字現金”。 例如，目前流行數字貨幣有：例如，目前流行數字貨幣有：比特幣、萊比特幣、萊特幣、澤塔幣、隱形金條特幣、澤塔幣、隱形金條、便士幣便士幣等。等。第二節第二節 貨幣制度貨幣制度一、貨幣制度定義一、貨幣制度定義貨幣制度是一國以法律形式所規定的貨貨幣制度是一國以法律形式所規定的貨幣流通與組織形式。幣流通與組織形式。依據貨幣制度作用的范圍，貨幣制度包依據貨幣制度作用的范

7、圍，貨幣制度包括國家貨幣制度、國際貨幣制度和區域括國家貨幣制度、國際貨幣制度和區域性貨幣制度；性貨幣制度；根據貨幣的不同特性，貨幣制度分為金根據貨幣的不同特性，貨幣制度分為金屬貨幣制度和不兌現的信用貨幣制度屬貨幣制度和不兌現的信用貨幣制度。二、二、 貨幣制度的構成貨幣制度的構成1 1、規定本位貨幣材料、規定本位貨幣材料 不同的貨幣材料決定了不同的貨幣本不同的貨幣材料決定了不同的貨幣本位制度。位制度。銀本位制銀本位制 紙幣本位制紙幣本位制 金銀復本位制金銀復本位制金本位制金本位制2 2、確定貨幣單位、確定貨幣單位（1 1）確定貨幣單位名稱）確定貨幣單位名稱 在國際習慣上，一國的貨幣單位名稱，就是

8、在國際習慣上，一國的貨幣單位名稱，就是該國貨幣的名稱該國貨幣的名稱 （2 2）確定價格標準）確定價格標準 在金屬貨幣制度下，規定每一單位貨幣所包在金屬貨幣制度下，規定每一單位貨幣所包含的金屬重量和成色含的金屬重量和成色 ， 在可兌現紙幣制度下，規定紙幣的含金量，在可兌現紙幣制度下，規定紙幣的含金量， 在不可對現信用貨幣制度下，規定不同規格貨在不可對現信用貨幣制度下，規定不同規格貨幣面值幣面值 3 3、確定本位幣和輔幣的發行和流通程序、確定本位幣和輔幣的發行和流通程序本位幣：是一國用一定單位表示的基本本位幣：是一國用一定單位表示的基本通貨。通貨。特點：特點：（1 1）具有無限法償資格，）具有無限

9、法償資格， （2 2）本位幣是最后的支付）本位幣是最后的支付手段，手段， 輔幣是本位幣以下的不同面額的可以輔幣是本位幣以下的不同面額的可以等分的小額貨幣。等分的小額貨幣。 特點：（特點：（1 1）輔幣為有限法償貨幣）輔幣為有限法償貨幣 ； （2 2）輔幣一般為不足值鑄幣）輔幣一般為不足值鑄幣 英國英國18551855年半便士銅幣年半便士銅幣 4 4、貨幣儲備制度、貨幣儲備制度 包括金準備制度和外匯準備制度包括金準備制度和外匯準備制度（1 1） 金準備制度又稱黃金準備制度，是金準備制度又稱黃金準備制度，是一國擁有的金塊和金幣的總稱。一國擁有的金塊和金幣的總稱。 黃金儲備最初的作用有三個：一是作黃

10、金儲備最初的作用有三個：一是作為國際支付的準備；二是作為貨幣發行的準為國際支付的準備；二是作為貨幣發行的準備。三是作為支付存款和兌現銀行券的準備備。三是作為支付存款和兌現銀行券的準備金。金。黃金非貨幣化后，后兩個作用已經不存在黃金非貨幣化后，后兩個作用已經不存在了。了。當前黃金儲備的主要作用：當前黃金儲備的主要作用： 1 1、作為國際支付的準備、作為國際支付的準備 2 2、作為投資工具在國際金融市場中發揮作、作為投資工具在國際金融市場中發揮作用用 3 3、黃金儲備在穩定國民經濟、抑制通貨膨、黃金儲備在穩定國民經濟、抑制通貨膨脹、提高國際資信等方面發揮重要作用。脹、提高國際資信等方面發揮重要作用

11、。 資料：全球的黃金存量資料：全球的黃金存量 據世界黃金協會統計，目前（據世界黃金協會統計，目前（20102010年）年）全球地上黃金存量約為全球地上黃金存量約為16.616.6萬噸，總市值為萬噸，總市值為7 7萬億美元左右萬億美元左右。 黃金用途：首飾用金達黃金用途：首飾用金達8.378.37萬噸，約萬噸，約占占50%50%；黃金個人投資量達；黃金個人投資量達2.962.96萬噸，約占萬噸，約占18%18%；各國黃金官方儲備總量達；各國黃金官方儲備總量達2.932.93萬噸，約萬噸，約占占18%18%。目前全球已確認的地下存金量約。目前全球已確認的地下存金量約2.62.6萬噸。萬噸。1948

12、194820092009七國集團及中國黃金官方儲備七國集團及中國黃金官方儲備年年度度世界世界美國美國德國德國法國法國意大利意大利 英國英國加拿加拿大大日本日本中國中國1948194830182.630182.621682.421682.4 0 0487.1487.1 85.385.31434.61434.6356.3356.3 2.7 2.7 1958195834565.834565.818290.618290.62345.52345.5666.5666.5965.0965.02494.72494.7958.1958.147.847.8155.5155.51968196836192.63619

13、2.69679.39679.34033.74033.73445.33445.32597.92597.91309.21309.2767.0767.0316.4316.4217.7217.71978197836267.336267.38597.28597.23690.03690.03172.23172.22585.42585.4 710.0 710.0688.3688.3745.6745.6398.1398.11988198835490.935490.98145.08145.02960.52960.52545.82545.82073.72073.7 591.1 591.1533.1533.1753

14、.6753.6395.0395.01998199833535.633535.68136.98136.93700.53700.52592.92592.92592.92592.9 715.2 715.2 77.4 77.4753.6753.6395.0395.02008200829726.629726.68133.58133.53412.63412.62492.12492.12451.82451.8 310.3 310.3 3.4 3.4765.2765.2600.0600.02009200930190.130190.18133.58133.53406.83406.82435.42435.4245

15、1.82451.8 310.3 310.3 3.4 3.4765.2765.2600.0600.0單位單位: 噸噸（2 2）外匯準備是各國官方持有的、可以自由）外匯準備是各國官方持有的、可以自由支配和自由兌換的儲備貨幣。支配和自由兌換的儲備貨幣。 外匯儲備的主要作用：外匯儲備的主要作用： 一、是調節國際收支，保證對外支付。一、是調節國際收支，保證對外支付。 二、是干預外匯市場，穩定本幣匯率。二、是干預外匯市場，穩定本幣匯率。 三、抵御金融危機重要條件三、抵御金融危機重要條件 IMFIMF成員國官方持有各種主要貨幣在外匯儲備成員國官方持有各種主要貨幣在外匯儲備總額中所占比重（總額中所占比重（%

16、%）1973 1980 1987 1994 1999 2000 2003 2009美元美元 84.666.867.155.768.468.263.862.14英鎊英鎊 7.03.02.63.3 43.94.4馬克馬克 5.815.014.714.4日元日元4.47.07.95.55.34.83.01歐元歐元12.512.719.727.4三、中國的貨幣制度三、中國的貨幣制度（一）人民幣制度的建立與完善（一）人民幣制度的建立與完善 1 1、人民幣的由來、人民幣的由來 2 2、人民幣制度的改革與完善、人民幣制度的改革與完善 資料：建國后中國共發行了五套人民幣，資料：建國后中國共發行了五套人民幣，其

17、中流通時間最短的是第一套人民幣，流通其中流通時間最短的是第一套人民幣，流通了了7 7年；流通時間最長的是第三套人民幣，流年；流通時間最長的是第三套人民幣，流通了通了3838年。年。 目前流通中的主要貨幣是第五套人民幣。目前流通中的主要貨幣是第五套人民幣。第五套人民幣第五套人民幣（二）人民幣制度的主要內容（二）人民幣制度的主要內容 1 1、流通中的主幣與輔幣、流通中的主幣與輔幣 貨幣名稱：人民幣貨幣名稱：人民幣 主幣貨幣單位：元主幣貨幣單位：元 輔幣貨幣單位：角、分輔幣貨幣單位：角、分2 2、人民幣的特點、人民幣的特點 （1 1）人民幣是具有無限法償的貨幣）人民幣是具有無限法償的貨幣 （2 2）

18、人民幣是唯一合法流通的貨幣）人民幣是唯一合法流通的貨幣 （3 3）人民幣是不兌現的信用貨幣）人民幣是不兌現的信用貨幣3 3、人民幣的發行原則與發行保證、人民幣的發行原則與發行保證 集中統一、計劃發行、經濟發行集中統一、計劃發行、經濟發行4、人民幣的流通與管理人民幣的流通與管理 主要法律依據：主要法律依據： 中國人民銀行法中國人民銀行法19951995年年 中華人民共和國人民幣管理條例中華人民共和國人民幣管理條例 2000 2000年年第三節第三節 國際貨幣體系國際貨幣體系一、國際貨幣體系的定義一、國際貨幣體系的定義 國際貨幣體系是指國際間資本流動及貨幣國際貨幣體系是指國際間資本流動及貨幣往來而

19、引起的貨幣兌換關系，以及相應的國際往來而引起的貨幣兌換關系，以及相應的國際規則或慣例組成的有機整體。規則或慣例組成的有機整體。 主要包括四個方面：一、儲備資產的確定；主要包括四個方面：一、儲備資產的確定；二是各國貨幣間的匯率安排；三是國際收支的二是各國貨幣間的匯率安排；三是國際收支的調節方式；四是國際間貨幣的兌換性和國際結調節方式；四是國際間貨幣的兌換性和國際結算原則算原則。 “ “雙掛鉤雙掛鉤”制度，即美元與黃金掛鉤，制度，即美元與黃金掛鉤，其他各國貨幣與美元掛鉤其他各國貨幣與美元掛鉤黃金黃金美元美元1 1盎司盎司=35=35元元日元日元馬克馬克法郎法郎英鎊英鎊二、以美元為中心的國際貨幣體系

20、二、以美元為中心的國際貨幣體系 1 1、 布雷頓森林體系的主要內容布雷頓森林體系的主要內容 （1 1）確定了以美元為中心的匯兌平價體系，確定了以美元為中心的匯兌平價體系， （2 2）美元充當主要的國際貨幣）美元充當主要的國際貨幣 （3 3）實行可調整的固定匯率制）實行可調整的固定匯率制（4 4）由）由IMFIMF全力維護布雷頓森林體系全力維護布雷頓森林體系 2 2、布雷頓森林體系的缺陷、布雷頓森林體系的缺陷 特里芬難題特里芬難題 ：美元提供足夠國際清：美元提供足夠國際清償力與保持美元國際信譽的矛盾償力與保持美元國際信譽的矛盾 19731973年西方主要國家都放棄了固定匯年西方主要國家都放棄了固

21、定匯率制度，布雷頓森林體系瓦解率制度，布雷頓森林體系瓦解 三、以浮動匯率為特征的國際貨幣體系三、以浮動匯率為特征的國際貨幣體系-牙買加體系牙買加體系 1 1、 牙買加協議牙買加協議的主要內容的主要內容（1 1）浮動匯率合法化）浮動匯率合法化 （2 2）黃金非貨幣化）黃金非貨幣化 （3 3）擴大對發展中國家的資金融通）擴大對發展中國家的資金融通 2 2牙買加體系的積極作用與局限牙買加體系的積極作用與局限積極作用積極作用（1 1）匯率安排多樣化）匯率安排多樣化 （2 2）國際儲備多元化）國際儲備多元化 （3 3）用綜合機制共同調節國際收支）用綜合機制共同調節國際收支局限局限 (1)(1)匯率體系極

22、不穩定匯率體系極不穩定 (2)(2)大國侵害小國利益，南北沖突更加尖銳大國侵害小國利益，南北沖突更加尖銳 (3)(3)國際收支調節機制不健全國際收支調節機制不健全 四四 、區域性貨幣制度、區域性貨幣制度1 1、區域性貨幣制度的含義、區域性貨幣制度的含義 是指一定地區內的有關國家和地區是指一定地區內的有關國家和地區在貨幣金融領域實行協調與結合，形成在貨幣金融領域實行協調與結合，形成一個統一體，最終實現一個統一的貨幣一個統一體，最終實現一個統一的貨幣體系。體系。 區域性貨幣制度的類型區域性貨幣制度的類型1 1、西非貨幣聯盟，由八個國家組成，發行、西非貨幣聯盟，由八個國家組成，發行“西非金融共同體法

23、郎西非金融共同體法郎”。2 2、中非貨幣聯盟，由五個國家組成，發行、中非貨幣聯盟，由五個國家組成，發行“中非金融合作法郎中非金融合作法郎”。3 3、東加勒比貨幣聯盟，發行、東加勒比貨幣聯盟，發行“東加勒比元東加勒比元”4 4、歐洲貨幣聯盟，、歐洲貨幣聯盟，19991999年年1 1月月1 1日發行歐元，日發行歐元，是該聯盟是該聯盟1111個國家的法定貨幣，目前歐元區增個國家的法定貨幣，目前歐元區增至至1717個國家。個國家。專欄：專欄： 區域貨幣的典范區域貨幣的典范-歐元歐元 歐洲貨幣一體化進程經歷了三個階段：歐洲貨幣一體化進程經歷了三個階段： 第一階段：早期的貨幣一體化，歐共體的第一階段：早

24、期的貨幣一體化，歐共體的誕生（誕生（19581958年）年） 19571957年年3 3月月2525日，歐洲日，歐洲6 6國（法、德、意、國（法、德、意、比、盧、荷）外長在羅馬簽訂了比、盧、荷）外長在羅馬簽訂了建立歐洲建立歐洲經濟共同體條約經濟共同體條約，于，于19581958年年1 1月月1 1日生效。日生效。 首次提出建立歐洲經濟和貨幣聯盟的目標首次提出建立歐洲經濟和貨幣聯盟的目標 第二階段：第二階段： 歐洲貨幣體系的建立與運作歐洲貨幣體系的建立與運作（19791979年）年） 該體系的核心是實行一種可調整的內部固該體系的核心是實行一種可調整的內部固定匯率制度。定匯率制度。 建立了歐洲貨幣單位（建立了歐洲貨幣單位（ECUECU）實現了體系內固定匯率機制