期貨基礎知識考試題庫（全國版-）

章節練習及答案

1.《期貨交易管理條例》自（）起施行。

A.2003年7月1日

B.1999年9月1日

C.2007年4月15日

D.1995年10月25日

【答案】C

2」不考了］根據《期貨公司資產管理業務試點辦法》，單一客戶的

起始委托資產不得低于（）元人民幣。

A.50萬

B.30萬

C.80萬

D.100萬

【答案】D

3.公司制期貨交易所股東大會會議的召開及議事規則應當符合

（）的規定。

A.期貨交易所交易細則

B.期貨交易所會員管理辦法

C.期貨交易所理事會工作規則

D.期貨交易所章程

【答案】D

4.根據《期貨公司風險監管指標管理辦法》，以下關于風險監管

報表報送的說法中，正確的是（）。

A.期貨公司應當建立按月、季度、半年、年編制并報送風險監

管理報表的制度

B.財務負責人對風險監管報表內容持有異議的，應當書面說明

意見和理由

C.全體董事應在風險監管報表上簽字確認

D.期貨公司合規負責人應當在風險監管報表上簽字確認

【答案】B

5.對收取的客戶保證金，期貨公司可以劃轉的情形是（）o

A.彌補期貨公司的虧損

B,為客戶交存保證金，支付稅款

C.補充期貨交易所結算資金不足

D.作為其他違約客戶的破產財產，清償債務

【答案】B

6.在期貨交易中，每次報價必須是期貨合約（）的整數倍。

A.交易單位

B.報價單位

C.最小變動價位

D.每日價格最大波動限制

【答案】C

7.從理論上講，看漲期權的價格不會超過（）o

A.相同執行價格和到期時間的看跌期權的價格

B.內在價值

C.執行價格

D,標的資產價格

【答案】D

8,下列關于被中國證監會認定不適當人選的人員的表述，不符

合《期貨公司董事、監事和高級管理人員任職資格管理辦法》的是

（）。

A.期貨公司應當將該人員免職

B.期貨公司應當將該人員開除

C.期貨公司不得在該人員被認定為不適當人選之日起2年任用

該人員擔任董事

D.該人員仍然可以依法從事期貨業務

【答案】B

9.理論上，距離交割的期限越近，商品的持倉成本就（）o

A,波動越大

B.越低

C,波動越小

D.越高

【答案】B

13.關于期貨合約持倉量變化的描述，正確的是（）。

A.成交雙方中買方為平倉，賣方為開倉，持倉量增加

B.成交雙方中買方為開倉，賣方為平倉，持倉量增加

C.成交雙方均為平倉操作，持倉量減少

D.成交雙方均為建倉操作，持倉量小變

【答案】C

14.在進行賣出套期保值時，使期貨和現貨兩個市場出現盈虧相

抵后存在凈盈利的情況是（）。（不計手續費等費用）

A.基差不變

B.基差走弱

C.基差為零

D.基差走強

【答案】D

15.在國債基差交易策略中，適宜采用做空基差的情形是（）。

A.預期基差波幅收窄

B.預期基差會變小

C,預期基差波幅擴大

D.預期基差會變大

【答案】B

16.以下關于期貨交易所的描述，不正確的是（）。

A.制定并實施風險管理制度，控制市場風險

B.參與期貨價格的形成

C.設計合約，安排合約上市

D.提供交易的場所、設施和服務

【答案】B

17.期貨結算機構的職能不包括（

A.擔保交易履約

B.結算期貨交易盈虧

C.控制市場風險

D.提供交易場所、設施及相關服務

【答案】D

18.交易雙方以一定的合約面值和商定的匯率交換兩種貨幣，然

后以相同的合約面值在未來確定的時間反向交換同樣的兩種貨幣，這

種交易是（）交易。

A,貨幣互換

B.外匯遠期

C.外匯掉期

D.外匯期貨

【答案】C

19.以下關于利率期貨的說法，正確的是（）。

A.歐洲美元期貨屬于中長期利率期貨品種

B.目前國內上市的國債期貨屬于中長期利率期貨品種

C.中長期利率期貨一般采用現金交割

D.短期利率期貨一般采用實物交割

【答案】B

20.現代意義上的期貨交易起源于（）。

A.英國倫敦

B.美國芝加哥

C.美國紐約

D.日本東京

【答案】B

21.在其他因素不變的情況下，若我國的大豆進口量大幅增長，

國內大豆期貨價格通常將（）o

A.不受影響

B.下跌

C,不能確定

D.上漲

【答案】B

22.4月10日，CME市場6月期英鎊兌美元期貨合約價格為1.4475,

交易單位62500英鎊，UFFE市場6月期英鎊兌美元期貨合約價格為

1.4775,交易單位25000英鎊。某套利者在CME市場買入4手英鎊

兌美元期貨合約，應該在LIFFE市場（）英鎊兌美元期貨合約。

A.賣出10手

B.賣出4手

C.買入4手

D.買入10手

【答案】A

23.在外匯期貨交易中，如果發起方近端買入，遠端賣出，則近

端掉期全價等于（）。

A.即期匯率的做市商賣價+近端掉期點的做市商買價

B.即期匯率的做市商買價+近端掉期點的做市商賣價

C.即期匯率的做市商買價+近端掉期點的做市商買價

D.即期匯率的做市商賣價+近端掉期點的做市商賣價

【答案】D

24.關于期貨投機和套期保值交易描述正確的是（）。

A.兩者均同時以現貨和期貨兩個市場為對象

B.套期保值交易以較少資金賺取較大利潤為目的

C.期貨投機交易以獲取價差收益為目的

D.期貨投機交易通常以實物交割結束交易

【答案】C

25.某時刻上海期貨交易所某一銅合約的報價中，最優賣出價為

68670元/噸，最優買入價為68700元/噸，前一成交價為68690元/

噸，那么該合約的撮合成交價應當（）元/噸。

A.68670

B.68690

C.68700

D.68685

【答案】B

26.《證券期貨經營機構私募資產管理'業務管理辦法》所稱的證

券期貨經營機構，不包括（）。

A.期貨公司

B.基金管理公司

C.證券公司

D.商業銀行設立的從事理財業務的子公司

【答案】D

27.根據《證券公司為期貨公司提供中間介紹業務試行辦法》，

證券公司應當協助維護期貨交易系統的穩定運行，保證期貨交易數據

傳送的（）和獨立。

A.安全

B.公正

C.公平

D.公開

【答案】A

28.在我國，會員制期貨交易所的注冊資木（）,由會員認繳。

A.經全體會員協商可劃分為不均等份額

B.根據會員公司注冊資本規模劃分份額

C.劃分為均等份額

D.由發起會員確定份額

【答案】c

29.期貨公司及其從業人員從事期貨投資咨詢業務，與客戶之間

可能發生利益沖突的，應當遵循—的原則予以處理;不同客戶之間

存在利益沖突的，應當遵循—的原則予以處理。()

A.客戶利益優先;公平對待

B.自身利益優先;先開發的客戶利益優先

C.自身利益優先;公平對待

D,客戶利益優先;先開發的客戶利益優先

【答案】A

30.()應當對期貨從業人員的執業行為進行檢查，期貨從業人

員及其所在機構應當予以配合。

A,中國期貨業協會

B.期貨交易所

C.期貨保證金存管銀行

D.期貨保證金安全存管監控機構

【答案】A

31.根據《期貨從業人員管理辦法》，不屬于期貨從業人員的是

()。

A.為期貨公司提供中間介紹業務的機構中從事期貨經營業務的

管理人員

B.期貨投資咨詢機構中從事期貨投資咨詢業務的專業人員

C.期貨交易所自營會員中的工作人員

D,期貨公司的管理人員

【答案】C

32.下列關于期貨公司營業部負責人的表述，正確的是（）。

A.營業部負責人應當通過中國證監會認可的資質測試

B.期貨公司擬免除營業部負責人職務的，應當在作出決定前向

營業部所在地中國證監會派出機構報告

C.營業部負責人應當具有期貨從業人員資格

D.改任同一期貨公司其他營業部負責人的，應當重新申請任職

資格

【答案】C

33.被注銷期貨從業資格的人員連續2年未在期貨經營機構中執

業的，在申請從業資格前應當（）。

A.參加聘用公司的職業培訓

B.重新參加中國期貨業協會組織的資格考試

C.申請資格考試豁免

D.參加中國期貨業協會組織的后續職業培訓

【答案】D

34.（）對經營機構履行適當性義務進行監督管理。

A.中國證監會

B.中國證監會的派出機構

C.中國證監會及其派出機構

D.中國證券業協會、中國期貨業協會、中國證券投資基金業協

會

【答案】c

35.期貨公司向客戶發出追加保證金通知，客戶否認收到通知的,

由（）承擔舉證責任。

A.客戶代理人

B.期貨公司

C.期貨公司經紀人

D.客戶

【答案】B

36.在我國，某交易者在4月28日賣出10手7月份白糖期貨合

約的同時買入10手9月份白糖期貨合約，價格分別為6350元/噸和

6400元/噸。5月5日，該交易者對上述合約全部對沖平倉，7月和9

月合約平倉價格分別為6380元/噸和6480元/噸。該套利交易的價差

（）元/噸。（價差是由價格較高一邊的合約減價格較低一邊的合約）

A.擴大50

B.縮小50

C.擴大90

D.縮小90

【答案】A

37.其他條件不變，當標的資產價格波動率增大時，其（）。

A.看漲期權空頭價值上升，看跌期權空頭價值下降

B.看漲期權多頭價值上升，看跌期權多頭價值下降

C.看漲期權空頭和看跌期權空頭價值同時上升

D.看漲期權多頭和看跌期權多頭價值同時上升

【答案】D

38.期權的執行價格是指（）o

A.期權成交時標的資產的市場價格

B.買方行權時標的資產的市場價格

C.期權合約的價格

D.買方行權時購買或出售標的資產的價格

【答案】D

39.按持倉（）的不同劃分，可將期貨投機者分為多頭投機者

和空頭投機者。

A.時間

B.目的

C.方向

D.數量

【答案】C

40.以下關于賣出看跌期權的說法，正確的是（）o

A.如果對手行權，看跌期權賣方可對沖持有的標的物空頭頭寸

B.如果對手行權，看跌期權賣方可對沖持有的標的物多頭頭寸

C.交易者預期標的物價格下跌，可賣出看跌期權

D.賣出看跌期貨期權比買進標的期貨合約風險小

【答案】A

41.江恩理論中，投資者可以用（）預測價格的支撐位和阻擋

位。

A.江恩輪中輪

B.角度線

C.方形圖

D.圓形圖

【答案】B

42.下列關于鄭州商品交易所的表述，正確的是（）o

A.以營利為目的

B.交易品種都是農產品期貨

C.會員大會是交易所的權力機構

D,是公司制期貨交易所

【答案】C

43.芝加哥期貨交易所（CBOT）的利率期貨交易以（）交易為主。

A.歐洲美元期貨

B.歐洲中長期國債期貨

C.美國中長期國債期貨

D.美國短期國債期貨

【答案】c

44.國內某銅礦企業與智利某銅礦企業簽訂價值為3000萬美元

的銅精礦進口合同，規定付款期為3個月。同時:該銅礦企業向歐洲

出口總價1250萬歐元的銅材，付款期均為3個月。那么，該銅企可

在CME通過（）進行套期保值，對沖外匯風險。

A.賣出人民幣兌美元期貨合約，買入人民幣兌歐元期貨合約

B.賣出人民幣兌美元期貨合約，賣出人民幣兌歐元期貨合約

C.買入人民幣兌美元期貨合約，賣出人民幣兌歐元期貨合約

D.買入人民幣兌美元期貨合約，買入人民幣兌歐元期貨合約

【答案】A

45.期權到期時，如果標的物的市場價格在（）,將導致看跌

期權賣方虧損（不考慮交易費用）。

A.執行價格以下

B.執行價格與損益平衡點之間

C.損益平衡點以下

D.損益平衡點以上

【答案】C

31.期貨公司資產管理業務投資非期貨類品種的，期貨公司應當

自開立賬戶之日起（）個工作日內向中國期貨保證金監控中心備案。

A.3

B.5

C.10

D.15

【答案】B

32.期貨從業人員受到中國期貨業協會的紀律懲戒后，享有（）

權利。

A.抗辯

B.上訴

C.申請行政復議

D.申訴

【答案】D

33.期貨公司因嚴重違法違規或者風險控制不力等導致保證金

出現缺口的，（）可以決定使用期貨投資者保障基金，對不能清償

的投資者保證金損失予以補償。

A.期貨投資者保障基金管理機構

B.中國證監會會同財政部

C.中國證監會

D.財政部

【答案】C

34.會員制期貨交易所專門委員會由（）設立。

A.理事會

B.會員大會

C.總經理

D.股東大會

【答案】A

35.期貨公司及其從業人員從事期貨投資咨詢業務，與客戶之間

可能發生利益沖突的，應當遵循（）的原則予以處理，不同客戶之

間存在利益沖突的，應當遵循（）的原則予以處理。

A.客戶利益優先;先開發的客戶利益優先

B.自身利益優先;先開發的客戶利益優先

C.客戶利益優先;公平對待

D.自身利益優先;公平對待

【答案】C

51.一般而言，套期保值合約月份的選擇與（）無關。

A.合約與現貨的匹配性

B.合約與現貨的基差

C.合約交割方式

D.合約流動性

【答案】C

52.會員制期貨交易所的最高權力機構是（）。

A.理事會

B.會員大會

C.股東大會

D.董事會

【答案】B

53.國債期貨理論價格的計算公式為（）。

A.（現貨全價+資金成本.利息收入）/轉換因子

B.（現貨全價+資金成本.利息收入）X轉換因子

J（現貨全價+資金成本）/轉換因子

D.（現貨全價+資金成本）義轉換因子

【答案】A